Для удобства решил создать список разобранных компаний с ссылками на разборы. По каждому хештегу # вы найдете 1 (или более в будущем) разбор компании. Этот пост прикрепляю к шапке канала.
🇺🇸 Компании США:
Интернет-компании: Meta Platforms (Facebook) #FB #META, Snap #SNAP, Alphabet (Google) #GOOG
Интернет-магазины: ContextLogic #WISH, Amazon #AMZN, Shopify #SHOP, Carvana #CVNA
Магазины: Bed Bath & Beyond Inc. #BBBY
Финтех: PayPal #PYPL, Coinbase #COIN, Block #SQ
Хард: Apple #AAPL, Intel #INTC, AMD #AMD, Micron #MU, NVIDIA #NVDA
Софт: Microsoft #MSFT, Palantir #PLTR
Медицина: Teladoc Health #TDOC
Образование: 2U, Inc. #TWOU
Развлечения: Netflix #NFLX, Disney #DIS, Roku #ROKU
Автомобили: Tesla #TSLA, Caterpillar #CAT
Туризм: Carnival #CCL
Связь: AT&T #T
Промышленность: Virgin Galactic #SPCE, 3M Company #MMM, Astra Space #ASTR
Еда: Beyond Meat #BYND
Нефть, газ: Occidental Petroleum #OXY
Энергетика: NextEra Energy #NEE
🇷🇺 Компании РФ:
Интернет-компании: VK Group #VKCO, Yandex #YNDX
Магазины: Ozon #OZON, Магнит #MGNT, Детский Мир #DSKY, Fix Price #FIXP, М.видео #MVID
Финансы: Сбер #SBER, Банк ВТБ #VTBR, СПБ Биржа #SPBE, Московская биржа #MOEX, QIWI #QIWI, TCS Group (Тинькофф) #TCSG
Нефть, газ: Газпром #GAZP, Роснефть #ROSN, Лукойл #LKOH, Сургутнефтегаз #SNGS, Новатэк #NVTK, Башнефть #BANEP, Татнефть #TATN, Распадская #RASP
Металлы, драг.камни: Polymetal #POLY, Северсталь #CHMF, Алроса #ALRS, RUSAL #RUAL , Магнитогорский металлургический комбинат #MAGN, Норникель #GMKN, Полюс #PLZL, НЛМК #NLMK
Энергетика: Интер РАО #IRAO, Россети ФСК ЕЭС #FEES
Агропромышленность: ФосАгро #PHOR, Русагро #AGRO
Недвижимость: ГК Самолет #SMLT
Связь: Ростелеком #RTKM, МТС #MTSS
Транспорт: Аэрофлот #AFLT, Совкомфлот #FLOT, ВУШ #WUSH
Еда, напитки: Белуга #BELU, Черкизово #GCHE
Другое: Segezha Group #SGZH, Группа Позитив #POSI
🇨🇳 Компании Китая:
Интернет-компании: Baidu #BIDU, Bilibili #BILI
Интернет-магазины: Vipshop #VIPS, Alibaba #BABA
Автомобили: XPeng #XPEV
Типа Китай: Taiwan Semiconductor #TSM
🇪🇺 Компании ЕС:
🌎 Компании других стран: Vale S.A. (Бразилия) #VALE
Список будет регулярно обновляться.
🇺🇸 Компании США:
Интернет-компании: Meta Platforms (Facebook) #FB #META, Snap #SNAP, Alphabet (Google) #GOOG
Интернет-магазины: ContextLogic #WISH, Amazon #AMZN, Shopify #SHOP, Carvana #CVNA
Магазины: Bed Bath & Beyond Inc. #BBBY
Финтех: PayPal #PYPL, Coinbase #COIN, Block #SQ
Хард: Apple #AAPL, Intel #INTC, AMD #AMD, Micron #MU, NVIDIA #NVDA
Софт: Microsoft #MSFT, Palantir #PLTR
Медицина: Teladoc Health #TDOC
Образование: 2U, Inc. #TWOU
Развлечения: Netflix #NFLX, Disney #DIS, Roku #ROKU
Автомобили: Tesla #TSLA, Caterpillar #CAT
Туризм: Carnival #CCL
Связь: AT&T #T
Промышленность: Virgin Galactic #SPCE, 3M Company #MMM, Astra Space #ASTR
Еда: Beyond Meat #BYND
Нефть, газ: Occidental Petroleum #OXY
Энергетика: NextEra Energy #NEE
🇷🇺 Компании РФ:
Интернет-компании: VK Group #VKCO, Yandex #YNDX
Магазины: Ozon #OZON, Магнит #MGNT, Детский Мир #DSKY, Fix Price #FIXP, М.видео #MVID
Финансы: Сбер #SBER, Банк ВТБ #VTBR, СПБ Биржа #SPBE, Московская биржа #MOEX, QIWI #QIWI, TCS Group (Тинькофф) #TCSG
Нефть, газ: Газпром #GAZP, Роснефть #ROSN, Лукойл #LKOH, Сургутнефтегаз #SNGS, Новатэк #NVTK, Башнефть #BANEP, Татнефть #TATN, Распадская #RASP
Металлы, драг.камни: Polymetal #POLY, Северсталь #CHMF, Алроса #ALRS, RUSAL #RUAL , Магнитогорский металлургический комбинат #MAGN, Норникель #GMKN, Полюс #PLZL, НЛМК #NLMK
Энергетика: Интер РАО #IRAO, Россети ФСК ЕЭС #FEES
Агропромышленность: ФосАгро #PHOR, Русагро #AGRO
Недвижимость: ГК Самолет #SMLT
Связь: Ростелеком #RTKM, МТС #MTSS
Транспорт: Аэрофлот #AFLT, Совкомфлот #FLOT, ВУШ #WUSH
Еда, напитки: Белуга #BELU, Черкизово #GCHE
Другое: Segezha Group #SGZH, Группа Позитив #POSI
🇨🇳 Компании Китая:
Интернет-компании: Baidu #BIDU, Bilibili #BILI
Интернет-магазины: Vipshop #VIPS, Alibaba #BABA
Автомобили: XPeng #XPEV
Типа Китай: Taiwan Semiconductor #TSM
🇪🇺 Компании ЕС:
🌎 Компании других стран: Vale S.A. (Бразилия) #VALE
Список будет регулярно обновляться.
#SGZH
Обзор по компании Segezha Group:
Сектор: Производство бумажной упаковки
1. Данных в Seeking Alpha, TipRanks, GuruFocus, Zacks нет.
2. Данные с SimplyWall. Баланс плохой. Долги сильно выросли в последне время. Балансовая оценка компании в 2021 году тоже сильно выросла, до этого несколько лет подряд была стагнация. Долгов 74.7B р., кэша 12,6B р., т.е. долгов практически в 6 раз больше кэша. По мнению сервиса сейчас акции находятся на своей справедливой оценке и это не хорошо, подавляющее большинство российских компаний находится в недооценке и там есть существенная перспектива роста. В будущем ожидается существенный рост выручки, но не прибыли, прибыль будет стагнировать и местами даже падать. Ожидается, что дивиденды к 2024 немного упадут, а после вырастут еще. Основные акционеры: АФК "Cистема" 62.1%, Bonum Capital 4.79%, Михаил Шамолин (президент компании) 3,37% и другие.
3. Данные с FinanceMarker, график, моё мнение и стратегия отправляю в комментарии 👇
Обзор по компании Segezha Group:
Сектор: Производство бумажной упаковки
1. Данных в Seeking Alpha, TipRanks, GuruFocus, Zacks нет.
2. Данные с SimplyWall. Баланс плохой. Долги сильно выросли в последне время. Балансовая оценка компании в 2021 году тоже сильно выросла, до этого несколько лет подряд была стагнация. Долгов 74.7B р., кэша 12,6B р., т.е. долгов практически в 6 раз больше кэша. По мнению сервиса сейчас акции находятся на своей справедливой оценке и это не хорошо, подавляющее большинство российских компаний находится в недооценке и там есть существенная перспектива роста. В будущем ожидается существенный рост выручки, но не прибыли, прибыль будет стагнировать и местами даже падать. Ожидается, что дивиденды к 2024 немного упадут, а после вырастут еще. Основные акционеры: АФК "Cистема" 62.1%, Bonum Capital 4.79%, Михаил Шамолин (президент компании) 3,37% и другие.
3. Данные с FinanceMarker, график, моё мнение и стратегия отправляю в комментарии 👇
#SGZH
Обновление по акциям Segezha Group
Последний разбор делал 26 мая, тогда цена была 8,856 р. за акцию. Тогда я делал вывод, что так себе бумага, а если и покупать, то присматриваться от 6 рублей, а покупать от 4,5 р. С тех пор цена сходила как раз к 4,5 р. за акцию 😎😁
Сейчас. Цена по метрикам теперь стала адекватной. Но финансовое здоровье как было плохим, так таковым и осталось. Ожидается, что прибыль будет падать до 2024, хотя выручка будет расти. Дивиденды - ожидается, что они обвалятся (или уже обвалились?), но они продолжат их платить. Хотя я бы все равно опасался, что они срежут их вообще в ноль с таким плохим финансовым здоровьем.
Техника. RSI было отскочил, но развернулся и показывает на то, что снова будет падение, второй индикатор - первая красная линия. Оба индикатора за падение на дневном ТФ.
Цена может сходить к 4,5 р. Можем сходить и к 4 и 3 в моменте. Маловероятно, что сходим ниже, учитывая уже адекватные мультипликаторы.
Моя позиция: не покупаю акции с плохим финансовым здоровьем.
Обновление по акциям Segezha Group
Последний разбор делал 26 мая, тогда цена была 8,856 р. за акцию. Тогда я делал вывод, что так себе бумага, а если и покупать, то присматриваться от 6 рублей, а покупать от 4,5 р. С тех пор цена сходила как раз к 4,5 р. за акцию 😎😁
Сейчас. Цена по метрикам теперь стала адекватной. Но финансовое здоровье как было плохим, так таковым и осталось. Ожидается, что прибыль будет падать до 2024, хотя выручка будет расти. Дивиденды - ожидается, что они обвалятся (или уже обвалились?), но они продолжат их платить. Хотя я бы все равно опасался, что они срежут их вообще в ноль с таким плохим финансовым здоровьем.
Техника. RSI было отскочил, но развернулся и показывает на то, что снова будет падение, второй индикатор - первая красная линия. Оба индикатора за падение на дневном ТФ.
Цена может сходить к 4,5 р. Можем сходить и к 4 и 3 в моменте. Маловероятно, что сходим ниже, учитывая уже адекватные мультипликаторы.
Моя позиция: не покупаю акции с плохим финансовым здоровьем.
Сегежа, разбор графика и чуть-чуть фундаментала #SGZH
Сделаю несколько разборов графиков российских компаний.
Начну с Сегежи, который растёт на 12,5% за последние три дня. Начинал разбор Сегежи, когда акции стоили около 9 рублей и тогда я говорил, что компания мне не нравится. С тех пор акции падали на 45% до 4.3 рубля, сейчас же вернулись к 5,98. Что дальше?
Интересный рост. На сколько он обоснован?
Последние данные за 1 кв. за 2023 по МСФО: выручка -42%, OIBDA -91%, чистый убыток 3,7 млрд. рублей.
Когда я разбирал эту компанию в последние разные - мне всё очень даже НЕ понравилось. Быстро пробежался по данным сейчас - всё плохо. На чем рост? Может быть загоняют условных хомяков в мясорубку?
Техника говорит о том, что ближайший уровень сопротивления находится на 6,06. Если цена сможет закрепиться выше 6, спекулятивно вполне можем сходить к 7,2. Если не закрепляемся выше 6, стоит ждать коррекцию, так как по RSI уже в зоне перекупленности. Куда коррекцию? К 5,58.
Спекулятивно возможен рост. Фундаментально - компания (на мой скромный взгляд) больна, для долгосрочных инвесторов рекомендовать не могу.
Сделаю несколько разборов графиков российских компаний.
Начну с Сегежи, который растёт на 12,5% за последние три дня. Начинал разбор Сегежи, когда акции стоили около 9 рублей и тогда я говорил, что компания мне не нравится. С тех пор акции падали на 45% до 4.3 рубля, сейчас же вернулись к 5,98. Что дальше?
Интересный рост. На сколько он обоснован?
Последние данные за 1 кв. за 2023 по МСФО: выручка -42%, OIBDA -91%, чистый убыток 3,7 млрд. рублей.
Когда я разбирал эту компанию в последние разные - мне всё очень даже НЕ понравилось. Быстро пробежался по данным сейчас - всё плохо. На чем рост? Может быть загоняют условных хомяков в мясорубку?
Техника говорит о том, что ближайший уровень сопротивления находится на 6,06. Если цена сможет закрепиться выше 6, спекулятивно вполне можем сходить к 7,2. Если не закрепляемся выше 6, стоит ждать коррекцию, так как по RSI уже в зоне перекупленности. Куда коррекцию? К 5,58.
Спекулятивно возможен рост. Фундаментально - компания (на мой скромный взгляд) больна, для долгосрочных инвесторов рекомендовать не могу.
Обзор по компании Segezha Group #SGZH
Сектор: Производство бумажной упаковки
Ранее я несколько раз разбирал эту компанию: раз, два, три. Всегда я оценивал компанию негативно, вывод примерно одинаковый: "Фундаментально - компания больна, для долгосрочных инвесторов не подходит". Акции компании Сегежа продолжают валится и сейчас на новых минимумах. Давайте кратко глянем на компанию.
Новостной фон
1. Санкции США, введенные против материнской компании Segezha Group — АФК «Система», позволяют лесопромышленному холдингу и дальше осуществлять операционную деятельность за счет расчетов через российские банки в случае с экспортом продукции в Китай и через трейдеров в случае с поставками в другие страны, заявил глава группы Михаил Шамолин.
На ситуацию на внутреннем рынке, куда Segezha реализует 30-40% своей продукции, санкции не повлияют.
2. Сегежа опубликовала финансовые результаты по МСФО за III квартал 2023 г.
Выручка выросла на 13% (кв/кв), до 23,9 млрд руб.
OIBDA составила 3,0 млрд руб., сохранившись на уровне 2 кв. 2023 г. на фоне роста себестоимости и расходов на логистику.
Рентабельность по OIBDA составила 12% (-1 п.п. кв/кв).
Чистый убыток составил 3,2 млрд руб. (сократился на 17% кв/кв)
Фундаментал
Не буду углубляться, раньше были огромные долги и малое кол-во кэша, сейчас компания продолжает генерировать огромные убытки, но подросла выручка. Учитывая это как все было плохо, так стало и еще хуже, учитывая, что компания только продолжает работать в убыток.
График
На дневном и недельном ТФ в зоне перепроданности, пока индикаторы не говорят о том, что отскок начался. Пока более вероятно, что падение продолжится. Но скоро можем увидеть потенциал для отскока.
Вывод
Для инвесторов и инвестиций не подходит. Только для спекулянтов. Спекулятивно может сделать отскок, техника об этом говорит. Куда? В районе 4,34 или 4,78, в районе 8-20%. Это не очень большой потенциал для трейдера.
Долгосрочно будем искать дно. Может уйти и на 3 и на 2 рубля, пока не начнет улучшаться финансовое здоровье компании.
Сектор: Производство бумажной упаковки
Ранее я несколько раз разбирал эту компанию: раз, два, три. Всегда я оценивал компанию негативно, вывод примерно одинаковый: "Фундаментально - компания больна, для долгосрочных инвесторов не подходит". Акции компании Сегежа продолжают валится и сейчас на новых минимумах. Давайте кратко глянем на компанию.
Новостной фон
1. Санкции США, введенные против материнской компании Segezha Group — АФК «Система», позволяют лесопромышленному холдингу и дальше осуществлять операционную деятельность за счет расчетов через российские банки в случае с экспортом продукции в Китай и через трейдеров в случае с поставками в другие страны, заявил глава группы Михаил Шамолин.
На ситуацию на внутреннем рынке, куда Segezha реализует 30-40% своей продукции, санкции не повлияют.
2. Сегежа опубликовала финансовые результаты по МСФО за III квартал 2023 г.
Выручка выросла на 13% (кв/кв), до 23,9 млрд руб.
OIBDA составила 3,0 млрд руб., сохранившись на уровне 2 кв. 2023 г. на фоне роста себестоимости и расходов на логистику.
Рентабельность по OIBDA составила 12% (-1 п.п. кв/кв).
Чистый убыток составил 3,2 млрд руб. (сократился на 17% кв/кв)
Фундаментал
Не буду углубляться, раньше были огромные долги и малое кол-во кэша, сейчас компания продолжает генерировать огромные убытки, но подросла выручка. Учитывая это как все было плохо, так стало и еще хуже, учитывая, что компания только продолжает работать в убыток.
График
На дневном и недельном ТФ в зоне перепроданности, пока индикаторы не говорят о том, что отскок начался. Пока более вероятно, что падение продолжится. Но скоро можем увидеть потенциал для отскока.
Вывод
Для инвесторов и инвестиций не подходит. Только для спекулянтов. Спекулятивно может сделать отскок, техника об этом говорит. Куда? В районе 4,34 или 4,78, в районе 8-20%. Это не очень большой потенциал для трейдера.
Долгосрочно будем искать дно. Может уйти и на 3 и на 2 рубля, пока не начнет улучшаться финансовое здоровье компании.
Разбор графика по компании Segezha Group #SGZH
Сектор: Производство бумажной упаковки
Сегежу я разбирал еще до обвала рынков: в середине 2022, в конце 2022, в середине 2023, в конце 2023. Каждый раз приходил к выводу - держаться подальше от этого... В последнем обзоре, когда акции стоили 4 рубля пришел к выводу, что " Может уйти и на 3 и на 2 рубля, пока не начнет улучшаться финансовое здоровье компании." И вот оно уже ниже 3 рублей. Что дальше?
🗞 Новостной фон
▪️МСФО 1КВ2024. Выручка 22.8 млрд руб (+22% г/г). Чистый убыток 5.18 млрд руб (рост на 38% г/г, хуже прогноза).
▪️Segezha Group в середине мая начнет поставлять хвойные пиломатериалы в Индию
▪️Совет директоров Сегежа Групп рекомендовал не выплачивать дивиденды за 2023 год
▪️АФК "Система" не исключает докапитализацию Segezha.
▪️ЧИСТЫЙ УБЫТОК SEGEZHA ПО МСФО В 2023Г СОСТАВИЛ 15,98 МЛРД РУБ
💰 Финансовое здоровье
▪️Собственный капитал из квартала в квартал все меньше и меньше. Так за 3кв 2021 было 49222M р., а уже в 4 кв 2023 23364M р.
▪️В 2021 году компания набрала долгов и с тех пор удерживает его, совсем чуть-чуть сокращая. Всего долга 184855M р. Денег - 10656M р.
ℹ️ Долг больше кэша в 17 раз. Финансовое здоровье - компания больна.
💰 Выручка, прибыль
▪️С 2022 года в рублях компания показывает рост выручки (с 16480M р. до 24777M Р.), но если перевести в доллары, то выручка растёт не так быстро, в рамках 232-278M$.
▪️С 2022 года компания из квартала в квартал показывает убыток, который чем дальше, тем больше.
▪️Свободный денеж. поток немного улучшается. С -30210M р. в 2021 году до -17674M р. на конец 2023.
📈 Технический анализ
Падающий нож. Где-то будет отскок. Но где? Можем на 2 рубля сходить? Легко. Можем на 1,5? Конечно.На 1? А почему бы и нет.
🧠 Выводы
Компания больна. Есть небольшой позитив - рост выручки. Но этот рост выручки сопровождает увеличением убытка. Финансовое здоровье поганое. Тех. анализ - падающий нож. Возможны технические отскоки дохлой кошки. Продолжаю держаться мнения, что от компании стоит держаться подальше.
Сектор: Производство бумажной упаковки
Сегежу я разбирал еще до обвала рынков: в середине 2022, в конце 2022, в середине 2023, в конце 2023. Каждый раз приходил к выводу - держаться подальше от этого... В последнем обзоре, когда акции стоили 4 рубля пришел к выводу, что " Может уйти и на 3 и на 2 рубля, пока не начнет улучшаться финансовое здоровье компании." И вот оно уже ниже 3 рублей. Что дальше?
🗞 Новостной фон
▪️МСФО 1КВ2024. Выручка 22.8 млрд руб (+22% г/г). Чистый убыток 5.18 млрд руб (рост на 38% г/г, хуже прогноза).
▪️Segezha Group в середине мая начнет поставлять хвойные пиломатериалы в Индию
▪️Совет директоров Сегежа Групп рекомендовал не выплачивать дивиденды за 2023 год
▪️АФК "Система" не исключает докапитализацию Segezha.
▪️ЧИСТЫЙ УБЫТОК SEGEZHA ПО МСФО В 2023Г СОСТАВИЛ 15,98 МЛРД РУБ
💰 Финансовое здоровье
▪️Собственный капитал из квартала в квартал все меньше и меньше. Так за 3кв 2021 было 49222M р., а уже в 4 кв 2023 23364M р.
▪️В 2021 году компания набрала долгов и с тех пор удерживает его, совсем чуть-чуть сокращая. Всего долга 184855M р. Денег - 10656M р.
ℹ️ Долг больше кэша в 17 раз. Финансовое здоровье - компания больна.
💰 Выручка, прибыль
▪️С 2022 года в рублях компания показывает рост выручки (с 16480M р. до 24777M Р.), но если перевести в доллары, то выручка растёт не так быстро, в рамках 232-278M$.
▪️С 2022 года компания из квартала в квартал показывает убыток, который чем дальше, тем больше.
▪️Свободный денеж. поток немного улучшается. С -30210M р. в 2021 году до -17674M р. на конец 2023.
📈 Технический анализ
Падающий нож. Где-то будет отскок. Но где? Можем на 2 рубля сходить? Легко. Можем на 1,5? Конечно.На 1? А почему бы и нет.
🧠 Выводы
Компания больна. Есть небольшой позитив - рост выручки. Но этот рост выручки сопровождает увеличением убытка. Финансовое здоровье поганое. Тех. анализ - падающий нож. Возможны технические отскоки дохлой кошки. Продолжаю держаться мнения, что от компании стоит держаться подальше.