🎊Распаковка Северстали
🥸 Наша рубрика "Распаковка" - это НЕ РЕКОМЕНДАЦИИ, а разбор конкурентных преимуществ и рисков компании. Выводы делаете вы сами!
⛏На этот раз мы расскажем про одного из крупнейших металлургов РФ - Северсталь.
👉Еще одна распаковка
👉 Также напоминаем: комиксы Market Power можно купить везде. Ну... почти везде!
#MP_Шоу #Распаковка #Северсталь
🥸 Наша рубрика "Распаковка" - это НЕ РЕКОМЕНДАЦИИ, а разбор конкурентных преимуществ и рисков компании. Выводы делаете вы сами!
⛏На этот раз мы расскажем про одного из крупнейших металлургов РФ - Северсталь.
👉Еще одна распаковка
👉 Также напоминаем: комиксы Market Power можно купить везде. Ну... почти везде!
#MP_Шоу #Распаковка #Северсталь
YouTube
Северсталь | Один из крупнейших металлургов | Из Череповца с любовью и сталью
Северсталь – один из крупнейших металлургов, ежегодно производящий 11 миллионов тонн стали. Больше половины выручки компания, владеющая огромным металлургическим комбинатом в Череповце, зарабатывает в России.
Секрет успеха Северстали – в низкой себестоимости…
Секрет успеха Северстали – в низкой себестоимости…
💸Изображая Эльвиру
ЦБ выпустил мобильную игру, где каждый - глава Центробанка
🏦 Называется сие творение "Экономикум" - это симулятор центробанка целой планеты, а игрок - председатель этого самого регулятора. Управляя ключевой ставкой, вы должны достичь снижения инфляция на планете до 4%. И каждая ошибка может привести к проигрышу!
🤓Параллельно в игре рассказывается про базовые экономические термины: ключевая ставка, инфляция и другие. Вашими спутниками (что бы это ни значило) станут диванный критик, местная говорящая корова, инопланетянин и еще несколько интересных персонажей.
🚀Аналитики Mаrket Power уже прошли игру и отмечают, что для экономически подкованного человека это не составит ни малейшего труда.
🔸Однако нельзя не отметить, что это чрезвычайно полезное пособие для тех, кто понятия не имеет о деятельности центробанков. Плюсом является то, что там описываются кейсы, которые понятны (пусть и происходят на другой планете) любому человеку, а не рассказываются какие-то мифические, оторванные от реальности ситуации.
🔸Словом, Market Power рекомендует! И - нет, это не реклама!
⬇️Скачать Экономикум в AppStore
⬇️Скачать Экономикум в RuStore
‼️Пока Экономикум скачивается, перечитайте эти тексты Market Power. Они помогут вам пройти игру:
📌 Что такое рецессия?
📌Что такое ключевая ставка?
📌 Зачем ЦБ резко и сильно повышает ставку?
#МР_Финграмотность #ЦБ #Игра #Экономикум #НЕРЕКЛАМА! #Новости #MP_Землянова
ЦБ выпустил мобильную игру, где каждый - глава Центробанка
🏦 Называется сие творение "Экономикум" - это симулятор центробанка целой планеты, а игрок - председатель этого самого регулятора. Управляя ключевой ставкой, вы должны достичь снижения инфляция на планете до 4%. И каждая ошибка может привести к проигрышу!
🤓Параллельно в игре рассказывается про базовые экономические термины: ключевая ставка, инфляция и другие. Вашими спутниками (что бы это ни значило) станут диванный критик, местная говорящая корова, инопланетянин и еще несколько интересных персонажей.
🚀Аналитики Mаrket Power уже прошли игру и отмечают, что для экономически подкованного человека это не составит ни малейшего труда.
🔸Однако нельзя не отметить, что это чрезвычайно полезное пособие для тех, кто понятия не имеет о деятельности центробанков. Плюсом является то, что там описываются кейсы, которые понятны (пусть и происходят на другой планете) любому человеку, а не рассказываются какие-то мифические, оторванные от реальности ситуации.
🔸Словом, Market Power рекомендует! И - нет, это не реклама!
⬇️Скачать Экономикум в AppStore
⬇️Скачать Экономикум в RuStore
‼️Пока Экономикум скачивается, перечитайте эти тексты Market Power. Они помогут вам пройти игру:
📌 Что такое рецессия?
📌Что такое ключевая ставка?
📌 Зачем ЦБ резко и сильно повышает ставку?
#МР_Финграмотность #ЦБ #Игра #Экономикум #НЕРЕКЛАМА! #Новости #MP_Землянова
❗️Рынки сегодня
🔷Нефть Brent дешевеет до $84 за баррель, рынок США идет вниз. Дело в том, что глава Федерального резервного банка Сент-Луиса Джеймс Баллард заявил: американскому ЦБ стоит продолжать подъем ставки. Инвесторы испугались, что ФРС может снова повысить ставку на 0,5% вместо 0,25%
🔷 Годовая инфляция в РФ на 16 января замедлилась до 11,57% с 11,65% неделей ранее.
🔷 Разработку российского игрового движка предложили доверить VK.
🔷 Сегодня последний день покупки акций Beluga под дивиденды
👉Что за дивиденды?
#МР_Котировки #Биржа #Новости
@marketpowercomics
🔷Нефть Brent дешевеет до $84 за баррель, рынок США идет вниз. Дело в том, что глава Федерального резервного банка Сент-Луиса Джеймс Баллард заявил: американскому ЦБ стоит продолжать подъем ставки. Инвесторы испугались, что ФРС может снова повысить ставку на 0,5% вместо 0,25%
🔷 Годовая инфляция в РФ на 16 января замедлилась до 11,57% с 11,65% неделей ранее.
🔷 Разработку российского игрового движка предложили доверить VK.
🔷 Сегодня последний день покупки акций Beluga под дивиденды
👉Что за дивиденды?
#МР_Котировки #Биржа #Новости
@marketpowercomics
🚛Сможет ли российский производитель грузовиков обойти конкурентов из Поднебесной?
На прошлой неделе Камаз консолидировал 100% бывшего СП с Daimler (ООО "ДК Рус"). Большого ажиотажа на рынке новость не вызвала, однако аналитики Market Power уверены: в перспективе эта сделка может укрепить лидерские позиции компании.
👎Технологическое отставание
Благоприятная рыночная конъюнктура помогала Камазу в 2022 году: уход европейцев освободил 20-25% рынка. Правда, большую часть заместили китайские грузовики (с января 2022 их доля выросла в 3 раза). Несмотря на это, Камаз тоже смог нарастить продажи за счет классического поколения К3.
🔸Краткосрочно Камаз будет фокусироваться на грузовиках К3. В ближайший год доля рынка не изменится. Камаз будет продавать нишевые самосвалы и спецтехнику, а китайцы – замещать объемы европейцев. Конкурентные преимущества компании не изменятся, и в 2023-м мы можем увидеть прибыль компании выше, чем в 2022-м.
🔸Однако К3 - морально устаревшая модель. Главное конкурентное преимущество любого грузовика - лидерство по себестоимости перевозки. При прочих равных “китайцы” перевозят на 20% больше груза из-за объема кузова. Следовательно, за один и тот же рейс китайский самосвал заработает больше.
👍Хорошие перспективы
Долгосрочные результаты Камаза будут зависеть от более новых моделей - К5. Проблема в том, что в них слишком много иностранных деталей и производство требует локализации.
🔸И вот поэтому так важна сделка с Daimler. Именно на этом предприятии собираются кабины K5, а потенциально - могут собираться и мосты. Если удастся локализовать К5 – Камаз сможет сохранить долю рынка и достойно конкурировать с китайскими производителями.
🚀Покупать ли акции Камаз? Ответьте для себя: готовы ли вы держать акции компании с такими рисками при P/E = 13?
#МР_Авто #Камаз #Перспективы #Обзор #МР_Иванов #Аналитика
На прошлой неделе Камаз консолидировал 100% бывшего СП с Daimler (ООО "ДК Рус"). Большого ажиотажа на рынке новость не вызвала, однако аналитики Market Power уверены: в перспективе эта сделка может укрепить лидерские позиции компании.
👎Технологическое отставание
Благоприятная рыночная конъюнктура помогала Камазу в 2022 году: уход европейцев освободил 20-25% рынка. Правда, большую часть заместили китайские грузовики (с января 2022 их доля выросла в 3 раза). Несмотря на это, Камаз тоже смог нарастить продажи за счет классического поколения К3.
🔸Краткосрочно Камаз будет фокусироваться на грузовиках К3. В ближайший год доля рынка не изменится. Камаз будет продавать нишевые самосвалы и спецтехнику, а китайцы – замещать объемы европейцев. Конкурентные преимущества компании не изменятся, и в 2023-м мы можем увидеть прибыль компании выше, чем в 2022-м.
🔸Однако К3 - морально устаревшая модель. Главное конкурентное преимущество любого грузовика - лидерство по себестоимости перевозки. При прочих равных “китайцы” перевозят на 20% больше груза из-за объема кузова. Следовательно, за один и тот же рейс китайский самосвал заработает больше.
👍Хорошие перспективы
Долгосрочные результаты Камаза будут зависеть от более новых моделей - К5. Проблема в том, что в них слишком много иностранных деталей и производство требует локализации.
🔸И вот поэтому так важна сделка с Daimler. Именно на этом предприятии собираются кабины K5, а потенциально - могут собираться и мосты. Если удастся локализовать К5 – Камаз сможет сохранить долю рынка и достойно конкурировать с китайскими производителями.
🚀Покупать ли акции Камаз? Ответьте для себя: готовы ли вы держать акции компании с такими рисками при P/E = 13?
#МР_Авто #Камаз #Перспективы #Обзор #МР_Иванов #Аналитика
⚡️Российский рынок акций прямо сейчас
🔴Мосбиржа: 2 168 пунктов (-1,3%)
🔴РТС: 992 пункта (-1,3%)
📰Главное к этому часу:
🔹Сбербанк в прошлом году выдал рекордный объем льготной ипотеки в размере ₽1 трлн.
👉А еще недавно банк отчитался по РСБУ
🔹Фосагро просит поменять параметры экспортной пошлины, чтобы выровнять условия для производителей разных видов удобрений, пишет Интерфакс.
👉Мы подробно разбирали перспективы Фосагро на текущий год
🔹ВТБ запустил онлайн-банк в Telegram. На начальном этапе пользователям будут доступны просмотр баланса, переводы через систему СБП и оплата мобильной связи.
#МР_Биржа #Торги #МР_Новости
@marketpowercomics
🔴Мосбиржа: 2 168 пунктов (-1,3%)
🔴РТС: 992 пункта (-1,3%)
📰Главное к этому часу:
🔹Сбербанк в прошлом году выдал рекордный объем льготной ипотеки в размере ₽1 трлн.
👉А еще недавно банк отчитался по РСБУ
🔹Фосагро просит поменять параметры экспортной пошлины, чтобы выровнять условия для производителей разных видов удобрений, пишет Интерфакс.
👉Мы подробно разбирали перспективы Фосагро на текущий год
🔹ВТБ запустил онлайн-банк в Telegram. На начальном этапе пользователям будут доступны просмотр баланса, переводы через систему СБП и оплата мобильной связи.
#МР_Биржа #Торги #МР_Новости
@marketpowercomics
🎊Распаковка НЛМК
🥸 Наша рубрика "Распаковка" - это НЕ РЕКОМЕНДАЦИИ, а разбор конкурентных преимуществ и рисков компании. Выводы делаете вы сами!
⛏ Еще один стальной гигант мирового рынка стали - Группа НЛМК
👉 Еще одна распаковка
🚀 Уважаемые НЛМК, ваши коллеги по цеху — Северсталь — уже оценили нашу работу. Может быть и вам есть, что сказать?
#MP_Шоу #Распаковка #НЛМК
🥸 Наша рубрика "Распаковка" - это НЕ РЕКОМЕНДАЦИИ, а разбор конкурентных преимуществ и рисков компании. Выводы делаете вы сами!
⛏ Еще один стальной гигант мирового рынка стали - Группа НЛМК
👉 Еще одна распаковка
🚀 Уважаемые НЛМК, ваши коллеги по цеху — Северсталь — уже оценили нашу работу. Может быть и вам есть, что сказать?
#MP_Шоу #Распаковка #НЛМК
YouTube
НЛМК | Один из крупнейших производителей стали | Топ-25 черных металлургов планеты
Новолипецкий металлургический комбинат, или НЛМК, входит в топ-25 крупнейших металлургов планеты благодаря ежегодному объему производства – 17 миллионов тонн стали. Почти всю выручку черный металлург получает от производства стали, и лишь малую часть – от…
Число первичных заявок на пособие по безработице в Штатах сократилось до 190 тыс.
— До этого значение составляло 205 тыс. Эксперты ожидали, что оно вырастет до 214 тыс.
- По словам аналитиков Market Power, пока что все говорит о том, что компании снижают зарплаты, но не спешат увольнять людей. Безработица по итогам ноября находилась на минимальном уровне с апреля 2020 года.
- По всей видимости, даже масштабные сокращения в бигтехах по типу Microsoft или Amazon не сильно повлияли на показатель.
Что будет делать ФРС
- Прогнозная траектория ставки в декабре была повышена. Теперь она выглядит так:
2023 год - 5,1% (4,6% ранее)
2024 год - 4,1% (3,9% ранее)
2025 год - 3,1% (2,9% ранее)
- Из-за этого, скорее всего, американскому регулятору придется держать ставку высокой дольше, чем предполагалось в предыдущих прогнозах. Если безработица продолжит оставаться низкой, то траектория может быть пересмотрена еще выше на 2024-2025 годы.
#МР_Рынок #США #Безработица #Данные #МР_Кулагин #Аналитика
— До этого значение составляло 205 тыс. Эксперты ожидали, что оно вырастет до 214 тыс.
- По словам аналитиков Market Power, пока что все говорит о том, что компании снижают зарплаты, но не спешат увольнять людей. Безработица по итогам ноября находилась на минимальном уровне с апреля 2020 года.
- По всей видимости, даже масштабные сокращения в бигтехах по типу Microsoft или Amazon не сильно повлияли на показатель.
Что будет делать ФРС
- Прогнозная траектория ставки в декабре была повышена. Теперь она выглядит так:
2023 год - 5,1% (4,6% ранее)
2024 год - 4,1% (3,9% ранее)
2025 год - 3,1% (2,9% ранее)
- Из-за этого, скорее всего, американскому регулятору придется держать ставку высокой дольше, чем предполагалось в предыдущих прогнозах. Если безработица продолжит оставаться низкой, то траектория может быть пересмотрена еще выше на 2024-2025 годы.
#МР_Рынок #США #Безработица #Данные #МР_Кулагин #Аналитика
🧐Декабрь на рынках. Версия ЦБ
ЦБ выпустил обзор финансовых рынков за ноябрь-декабрь минувшего года. Выбрали главное
🟡АКЦИИ
Регулятор отмечает, что на рынке акций было спокойно - низкая волатильность. Индекс
МосБиржи в ноябре вырос на 0,4%, а в декабре скорректировался на 0,9%. А вот долларовый индекс РТС упал на 13,7% по понятным причинам.
🔹Активность за 2 месяца упала: объем торгов составил 35,6 млрд руб. (в октябре – 46,6 млрд руб.). Доля розничных инвесторов в общем объеме на конец декабря составляла 77%.
📈Лидерами роста среди отраслевых индексов стали:
▫️Металлы и добыча (+9,9%);
▫️Банки и финансы (+5,4%).
📉Лидеры падения:
▫️Сектор IT (-10,5). "Спасибо" Яндексу, который смутил инвесторов разделением бизнеса;
▫️Сектор ретейла (-10,6%). Тут бОльшую лепту внес обвал котировок Детского мира на фоне делистинга.
👉Говоря про ретейл, напоминаем про уход Детского мира с биржи
🔵ОБЛИГАЦИИ
🔹На аукционах ОФЗ за два месяца разместили ценных бумаг на 2,9 трлн руб. Несмотря на рост активности Минфина на первичном рынке, на доходности гособлигаций это не повлияло.
🔹Объем рынка корпоративных бондов вырос до 18,9 трлн руб (+9,7%). При этом в декабре рынок рос в основном за счет выпуска обычных облигаций, а в ноябре - за счет замещающих.
🔴ВАЛЮТА
ЦБ констатирует ослабление рубля на фоне значительного роста объема торгов в конце декабря. Регулятор выделяет три основные причины
👉Напоминаем, что было с рублем в декабре
1️⃣ Экспортеры снизили объемы продаж валютной выручки из-за сократившихся объемов поставок. Среднедневные чистые продажи валюты 29 крупнейших российских компаний-экспортеров снизились на 6%.
2️⃣ Участники рынка проявляли повышенный спрос на "токсичную" валюту. Основными "виновниками" регулятор назначил банки, не относящиеся к системно значимым
3️⃣Физлица как правило продают «токсичную» валюту при ослаблении рубля и покупают доллары США и евро при укреплении рубля. Однако в этот раз они поступили наоборот. В целом в ноябре и декабре "физики" купили валюты на 224,3 млрд.
🙏Как ожидает регулятор, в начале 2023-го волатильность на валютном рынке сгладится за счет возобновлений операций ЦБ на этом рынке.
👉А уже в новом году российская валюта вдруг резко начала укрепляться
🟠ПЕРЕВОД БУМАГ
Россияне вывели из иностранных депозитариев активы на ₽1,36 трлн. Доля ОФЗ составила 94,4%, доля акций — 5,5%. Доля иных активов в совокупности не превысила 0,1%.
В результате доля нерезидентов во владении ОФЗ снизилась с 17,6% по состоянию на 1 ноября 2022 года до 13,2% по состоянию на 1 декабря 2022 года.
#МР_Валюта #Рубль #Ослабление #ЦБ #Новости
ЦБ выпустил обзор финансовых рынков за ноябрь-декабрь минувшего года. Выбрали главное
🟡АКЦИИ
Регулятор отмечает, что на рынке акций было спокойно - низкая волатильность. Индекс
МосБиржи в ноябре вырос на 0,4%, а в декабре скорректировался на 0,9%. А вот долларовый индекс РТС упал на 13,7% по понятным причинам.
🔹Активность за 2 месяца упала: объем торгов составил 35,6 млрд руб. (в октябре – 46,6 млрд руб.). Доля розничных инвесторов в общем объеме на конец декабря составляла 77%.
📈Лидерами роста среди отраслевых индексов стали:
▫️Металлы и добыча (+9,9%);
▫️Банки и финансы (+5,4%).
📉Лидеры падения:
▫️Сектор IT (-10,5). "Спасибо" Яндексу, который смутил инвесторов разделением бизнеса;
▫️Сектор ретейла (-10,6%). Тут бОльшую лепту внес обвал котировок Детского мира на фоне делистинга.
👉Говоря про ретейл, напоминаем про уход Детского мира с биржи
🔵ОБЛИГАЦИИ
🔹На аукционах ОФЗ за два месяца разместили ценных бумаг на 2,9 трлн руб. Несмотря на рост активности Минфина на первичном рынке, на доходности гособлигаций это не повлияло.
🔹Объем рынка корпоративных бондов вырос до 18,9 трлн руб (+9,7%). При этом в декабре рынок рос в основном за счет выпуска обычных облигаций, а в ноябре - за счет замещающих.
🔴ВАЛЮТА
ЦБ констатирует ослабление рубля на фоне значительного роста объема торгов в конце декабря. Регулятор выделяет три основные причины
👉Напоминаем, что было с рублем в декабре
1️⃣ Экспортеры снизили объемы продаж валютной выручки из-за сократившихся объемов поставок. Среднедневные чистые продажи валюты 29 крупнейших российских компаний-экспортеров снизились на 6%.
2️⃣ Участники рынка проявляли повышенный спрос на "токсичную" валюту. Основными "виновниками" регулятор назначил банки, не относящиеся к системно значимым
3️⃣Физлица как правило продают «токсичную» валюту при ослаблении рубля и покупают доллары США и евро при укреплении рубля. Однако в этот раз они поступили наоборот. В целом в ноябре и декабре "физики" купили валюты на 224,3 млрд.
🙏Как ожидает регулятор, в начале 2023-го волатильность на валютном рынке сгладится за счет возобновлений операций ЦБ на этом рынке.
👉А уже в новом году российская валюта вдруг резко начала укрепляться
🟠ПЕРЕВОД БУМАГ
Россияне вывели из иностранных депозитариев активы на ₽1,36 трлн. Доля ОФЗ составила 94,4%, доля акций — 5,5%. Доля иных активов в совокупности не превысила 0,1%.
В результате доля нерезидентов во владении ОФЗ снизилась с 17,6% по состоянию на 1 ноября 2022 года до 13,2% по состоянию на 1 декабря 2022 года.
#МР_Валюта #Рубль #Ослабление #ЦБ #Новости
❗️Рынки сегодня
🔷Власти рассматривают изменение расчета нефти Urals. Так, цену этого сорта могут привязать к Brent или Dubai для начисления налогов. Как пишут Ведомости, действующая система расчета неактуальна.
👉А мы напоминаем про наш прогноз по нефтегазовым сверхдоходам
🔷Физический объем российского импорта сократился на 16% в 2022 году. Главными торговыми партнерами РФ в прошлом году стали Китай (товарооборот - +28%), Турция (+84%), Нидерланды (-0,1%), Германия (-23%) и Белоруссия (+10%).
🔷Общая стоимость поставок трубопроводного газа РФ в Китай в прошлом году достигла $4 млрд (рост в 2,6 раза).
#МР_Котировки #Биржа #Новости
@marketpowercomics
🔷Власти рассматривают изменение расчета нефти Urals. Так, цену этого сорта могут привязать к Brent или Dubai для начисления налогов. Как пишут Ведомости, действующая система расчета неактуальна.
👉А мы напоминаем про наш прогноз по нефтегазовым сверхдоходам
🔷Физический объем российского импорта сократился на 16% в 2022 году. Главными торговыми партнерами РФ в прошлом году стали Китай (товарооборот - +28%), Турция (+84%), Нидерланды (-0,1%), Германия (-23%) и Белоруссия (+10%).
🔷Общая стоимость поставок трубопроводного газа РФ в Китай в прошлом году достигла $4 млрд (рост в 2,6 раза).
#МР_Котировки #Биржа #Новости
@marketpowercomics
🤑 Стратегическое инвестирование
Одна из классических стратегий показала лучшее начало года. Стоит ли ей воспользоваться?
🖊Как сообщает Bloomberg, стратегия "60/40" дает доходность около 3,6%, что является лучшим началом года за последние 36 лет.
❓ ЧТО ТАКОЕ "60/40"
Это стратегия формирования портфеля, когда он состоит на 60% из акций и на 40% - из облигаций.
"60/40" считается "классическим" портфелем.
▫️В теории, при росте цены акций увеличивается и доходность, а если котировки акций падают, облигации помогают компенсировать потери за счет фиксированного дохода.
❓ КАКИЕ ЕЩЕ БЫВАЮТ ИНВЕСТСТРАТЕГИИ
Инвестстратегия - это план, по которому инвестор покупает/продает ценные бумаги. Их за годы существования фондового рынка появилось великое множество. Вот одни из самых известных.
🔸100 минус N
Здесь N - это возраст инвестора. То есть мы отнимает от 100, к примеру, 30 лет и получаем 70. Именно такая доля портфеля у этого инвестора должна быть в рисковых активах (к примеру - акциях) и 30% - в менее рисковых (облигациях).
▫️Соответственно, по мере старения, акцент смещается в сторону облигаций и снижения рисков.
▫️Зачем это нужно? Банально - время! Дело в том, что чем инвестор моложе, тем меньше у него денег, зато есть работа и меньше зависимость от сбережений. Ему стоит больше вкладываться в рискованные акции. Другая ситуация с людьми пожилыми. У них нет работы, и сбережения зачастую им нужны для жизни. Они не могут рисковать крупными просадками.
🔸1 разделить на N
Равновзвешенный по классам активов портфель. N - количество классов активов. То есть если вы хотите иметь в портфеле и акции, и облигации, и недвижимость - то каждого актива должно быть по 33%. Четыре типа активов - по 25%. И так далее.
▫️ Зачем это нужно? Банальная диверсификация не только внутри одного класса активов, но и между классами.
❓ КАКУЮ СТРАТЕГИЮ ВЫБРАТЬ?
Все зависит исключительно от человека. Кто-то больше любит рисковать. Вы молоды и уверены в себе? Больше акций, больше хардкора!😆
🔸А кто-то наоборот очень консервативен и паникует при малейшем риске - таким точно не стоит держать все в акциях - никаких нервов не хватит. А где стресс - там и поспешно принятые решениявроде инвестиций в Фармсинтез😆.
🔸Ну и не забывайте о главном! Какую бы стратегию вы ни выбрали, она окажется бесполезной, если ваш портфель составлен из "мусорных" бумаг: акций и облигаций компаний, у которых нет долгосрочных конкурентных преимуществ.
📺А что такое конкурентное преимущество?
#МР_Активы #Стратегии #МР_Тюрин #Аналитика
Одна из классических стратегий показала лучшее начало года. Стоит ли ей воспользоваться?
🖊Как сообщает Bloomberg, стратегия "60/40" дает доходность около 3,6%, что является лучшим началом года за последние 36 лет.
Это стратегия формирования портфеля, когда он состоит на 60% из акций и на 40% - из облигаций.
"60/40" считается "классическим" портфелем.
▫️В теории, при росте цены акций увеличивается и доходность, а если котировки акций падают, облигации помогают компенсировать потери за счет фиксированного дохода.
Инвестстратегия - это план, по которому инвестор покупает/продает ценные бумаги. Их за годы существования фондового рынка появилось великое множество. Вот одни из самых известных.
🔸100 минус N
Здесь N - это возраст инвестора. То есть мы отнимает от 100, к примеру, 30 лет и получаем 70. Именно такая доля портфеля у этого инвестора должна быть в рисковых активах (к примеру - акциях) и 30% - в менее рисковых (облигациях).
▫️Соответственно, по мере старения, акцент смещается в сторону облигаций и снижения рисков.
▫️Зачем это нужно? Банально - время! Дело в том, что чем инвестор моложе, тем меньше у него денег, зато есть работа и меньше зависимость от сбережений. Ему стоит больше вкладываться в рискованные акции. Другая ситуация с людьми пожилыми. У них нет работы, и сбережения зачастую им нужны для жизни. Они не могут рисковать крупными просадками.
🔸1 разделить на N
Равновзвешенный по классам активов портфель. N - количество классов активов. То есть если вы хотите иметь в портфеле и акции, и облигации, и недвижимость - то каждого актива должно быть по 33%. Четыре типа активов - по 25%. И так далее.
▫️ Зачем это нужно? Банальная диверсификация не только внутри одного класса активов, но и между классами.
Все зависит исключительно от человека. Кто-то больше любит рисковать. Вы молоды и уверены в себе? Больше акций, больше хардкора!😆
🔸А кто-то наоборот очень консервативен и паникует при малейшем риске - таким точно не стоит держать все в акциях - никаких нервов не хватит. А где стресс - там и поспешно принятые решения
📺А что такое конкурентное преимущество?
#МР_Активы #Стратегии #МР_Тюрин #Аналитика
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
⚡️Российский рынок акций прямо сейчас
🔴Мосбиржа: 2 156 пунктов (-0,6%)
🔴РТС: 988 пунктов (-0,5%)
📰Главное к этому часу:
🔹В Гонконге приближаются выходные в связи с Китайским Новым Годом. Соответственно, СПБ Биржа не будет проводить торги китайскими акциями в течение 23-25 января.
👉Мы рассказывали про перспективы китайских акций в этом году
🔹Россия и Пакистан достигли "концептуальных договоренностей" по поставкам нефти и нефтепродуктов.
🔹В прошлом году РФ стала вторым крупнейшим поставщиком нефти в Китай после Саудовской Аравии. Всего в КНР было продано свыше 86 млн тонн.
🔹Минфин считает, что изменять параметры расчета экспортной пошлины на удобрения рано, следит за ситуацией.
👉Вчера СМИ сообщали, что Фосагро попросил поменять эти параметры
🔹Netflix отчитался за 4 квартал. Выручка составила 8 млрд (+2% год к году), чистая прибыль - 0,05 млрд (-91%). Самое важное, что количество подписчиков увеличилось на 7,6 млн, хотя рынок ожидал только +4,5 млн. В результате акции компании растут на 6%.
#МР_Биржа #Торги #МР_Новости
@marketpowercomics
🔴Мосбиржа: 2 156 пунктов (-0,6%)
🔴РТС: 988 пунктов (-0,5%)
📰Главное к этому часу:
🔹В Гонконге приближаются выходные в связи с Китайским Новым Годом. Соответственно, СПБ Биржа не будет проводить торги китайскими акциями в течение 23-25 января.
👉Мы рассказывали про перспективы китайских акций в этом году
🔹Россия и Пакистан достигли "концептуальных договоренностей" по поставкам нефти и нефтепродуктов.
🔹В прошлом году РФ стала вторым крупнейшим поставщиком нефти в Китай после Саудовской Аравии. Всего в КНР было продано свыше 86 млн тонн.
🔹Минфин считает, что изменять параметры расчета экспортной пошлины на удобрения рано, следит за ситуацией.
👉Вчера СМИ сообщали, что Фосагро попросил поменять эти параметры
🔹Netflix отчитался за 4 квартал. Выручка составила 8 млрд (+2% год к году), чистая прибыль - 0,05 млрд (-91%). Самое важное, что количество подписчиков увеличилось на 7,6 млн, хотя рынок ожидал только +4,5 млн. В результате акции компании растут на 6%.
#МР_Биржа #Торги #МР_Новости
@marketpowercomics
🕵️♂️Котировки СПБ Биржи в моменте выросли аж на 10%. Это очередной разгон?
🤪 Все дело в том, что... ничего не произошло! Вот совсем. Если неделю назад скачок котировок в акциях торговой площадки объяснялся ее оптимизмом, сегодня никаких новостей про компанию не было.
😳 То же произошло вчера и с Русоловом. Котировки компании подскочили на 13% после возобновления торгов после сплита 1:10. Однако такой повод не объясняет настолько значительный рост. Объем торгов составил 70% от капитализации компании.
👉 Что такое сплит и зачем компания Русолово его провела?
❓ Как отличить спекулятивный рост котировок от фундаментального?
Есть два критерия.
1️⃣Низкая ликвидность инструмента резко сменяется огромным притоком денег. Без каких-либо предпосылок.
👉 Как пример - недавняя история с Фармсинтезом
2️⃣Возможно, что есть разгоны в крупных телеграм-каналах и других масштабных сообществах инвесторов, а в официальных источниках никаких новостей про компанию нет.
👉 Как пример - давняя история с Фармсинтезом
❗️ Вывод: если вы видите бурный рост или падение какой-либо бумаги, а объяснения этому найти в СМИ или в документах компании найти не можете, то вероятно, что здесь работают спекулянты! Не спешите входить в сделку в надежде срубить пару процентов и выскочить, потому что угадать, когда и насколько котировки обвалятся, невозможно. Риски слишком велики!
#МР_Бумаги #Котировки #Изменение #Спекуляции #МР_Тюрин #Аналитика
Есть два критерия.
1️⃣Низкая ликвидность инструмента резко сменяется огромным притоком денег. Без каких-либо предпосылок.
2️⃣Возможно, что есть разгоны в крупных телеграм-каналах и других масштабных сообществах инвесторов, а в официальных источниках никаких новостей про компанию нет.
👉 Как пример - давняя история с Фармсинтезом
#МР_Бумаги #Котировки #Изменение #Спекуляции #МР_Тюрин #Аналитика
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
😰Дивиденды Шредингера
Котировки Газпрома могут упасть из-за крошечных выплат акционерам
🤓Такое мнение высказывают аналитики Сбера. Они считают, что компания может снизить дивиденды этим летом до ₽5 на акцию, в результате чего цена бумаги упадет до ₽135 за штуку.
🚀Аналитики Market Power в общем согласны с этим мнением. По акциям Газпрома на коротком горизонте не видно какого-либо позитива.
🔸Экспорт компании значительно снизился, большая сумма уходит на выплату НДПИ. Сверху этого зима в Европе становится теплее, цены на "голубое топливо" снижаются. К тому же Газпром утвердил новую инвестпрограмму со значительными вложениями в развитие.
👉Аналитики MP давно предупреждали, что дивиденды Газпрома под вопросом
🔸Все это подталкивает к выводу, что у Газпрома все может быть еще хуже. Несмотря на отличную прибыль в 2022 году (цифр компания не раскрывает, но выплаты акционерам за первое полугодие намекают), на фоне снижения цен на газ и объемов экспорта, компания трижды подумает, стоит ли вообще платить дивиденды на фоне предстоящих капитальных затрат.
#МР_Газ #Газпром #Акции #МР_Петрова #Аналитика
Котировки Газпрома могут упасть из-за крошечных выплат акционерам
🤓Такое мнение высказывают аналитики Сбера. Они считают, что компания может снизить дивиденды этим летом до ₽5 на акцию, в результате чего цена бумаги упадет до ₽135 за штуку.
🚀Аналитики Market Power в общем согласны с этим мнением. По акциям Газпрома на коротком горизонте не видно какого-либо позитива.
🔸Экспорт компании значительно снизился, большая сумма уходит на выплату НДПИ. Сверху этого зима в Европе становится теплее, цены на "голубое топливо" снижаются. К тому же Газпром утвердил новую инвестпрограмму со значительными вложениями в развитие.
👉Аналитики MP давно предупреждали, что дивиденды Газпрома под вопросом
🔸Все это подталкивает к выводу, что у Газпрома все может быть еще хуже. Несмотря на отличную прибыль в 2022 году (цифр компания не раскрывает, но выплаты акционерам за первое полугодие намекают), на фоне снижения цен на газ и объемов экспорта, компания трижды подумает, стоит ли вообще платить дивиденды на фоне предстоящих капитальных затрат.
#МР_Газ #Газпром #Акции #МР_Петрова #Аналитика
Новатэк тоже опубликовал производственный отчет. Смотрим на перспективы компании
🇺🇸Число заявок на пособие по безработице в США снизилось. Что это значит для ФРС?
🏦Как прошел декабрь на рынках РФ? Рассказывает Банк России
📌Наш прогноз по нефтегазовым сверхдоходам
📌ЦБ выпустил мобильную игру для финграмотности
📌Какие существуют стратегии инвестирования? Несколько примеров
📌Как отличить спекулятивный рост от фундаментального?
#MP_Будьвкурсе #MP_Дайджест
@marketpowercomics
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
📚 Досуг инвестора
⚡️ На этих выходных команда Market Power рекомендует подписчикам невероятно полезную лекцию по экономике от главы Банка России.
📺 «Открытый урок Эльвиры Набиуллиной для школьников»
📌Кто спикер?
Эльвира Набиуллина уже почти 10 лет является председателем Центробанка, до этого была помощником Президента и министром экономического развития.
📌О чем эта лекция?
Глава ЦБ рассказывает, как именно знание экономики может помочь выработать финансовую стратегию каждому из нас, таким образом отвечая на вопрос "нужна ли инвесторам экономика"
📌Кому будет полезно?
Несмотря на то, что глава ЦБ обращается к школьникам, эта лекция будет полезна слушателю любого возраста! Не каждый день получаешь советы от управляющего монетарной политикой целой страны!
🚀Проведите выходные с пользой!
#MP_Досуг #ЦБ #лекция
📌Кто спикер?
Эльвира Набиуллина уже почти 10 лет является председателем Центробанка, до этого была помощником Президента и министром экономического развития.
📌О чем эта лекция?
Глава ЦБ рассказывает, как именно знание экономики может помочь выработать финансовую стратегию каждому из нас, таким образом отвечая на вопрос "нужна ли инвесторам экономика"
📌Кому будет полезно?
Несмотря на то, что глава ЦБ обращается к школьникам, эта лекция будет полезна слушателю любого возраста! Не каждый день получаешь советы от управляющего монетарной политикой целой страны!
🚀Проведите выходные с пользой!
#MP_Досуг #ЦБ #лекция
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
YouTube
Открытый урок Эльвиры Набиуллиной для школьников
27 апреля Председатель Банка России Эльвира Набиуллина провела открытый онлайн-урок для школьников «Что нужно знать об экономике, чтобы успешно управлять своими финансами?»
Открытый урок прошел в рамках олимпиады Учи.ру «Юный предприниматель и финансовая…
Открытый урок прошел в рамках олимпиады Учи.ру «Юный предприниматель и финансовая…
❗️Рынки сегодня
🔷Менеджмент Норникеля во главе с Владимиром Потаниным предложил на совете директоров снизить дивиденды до $1,5 млрд в год ($6,3 млрд в 2021 году) и больше тратить на инвестиции в развитие. Окончательное решение пока не принято, ожидается в марте-апреле, пишет РБК.
👉Мы рассказывали, что выплата дивидендов Норникеля - это важный вопрос
🔷Турция успешно провела сделку по оплате зерна в рублях
👉Недавно ЦБ начал устанавливать официальный курс к новым нацвалютам
🔹ЕС увеличил поставки редкоземельных металлов из Китая через РФ, сообщает Bloomberg. За 9 месяцев 2022 года объем составил 36 тыс. тонн (рост в 2 раза).
🔷Сегодня в Китае праздники в связи с Китайским новым годом. Биржи не работают, СПБ Биржа тоже не проводит торги гонконгскими акциями.
#МР_Котировки #Биржа #Новости
@marketpowercomics
🔷Менеджмент Норникеля во главе с Владимиром Потаниным предложил на совете директоров снизить дивиденды до $1,5 млрд в год ($6,3 млрд в 2021 году) и больше тратить на инвестиции в развитие. Окончательное решение пока не принято, ожидается в марте-апреле, пишет РБК.
👉Мы рассказывали, что выплата дивидендов Норникеля - это важный вопрос
🔷Турция успешно провела сделку по оплате зерна в рублях
👉Недавно ЦБ начал устанавливать официальный курс к новым нацвалютам
🔹ЕС увеличил поставки редкоземельных металлов из Китая через РФ, сообщает Bloomberg. За 9 месяцев 2022 года объем составил 36 тыс. тонн (рост в 2 раза).
🔷Сегодня в Китае праздники в связи с Китайским новым годом. Биржи не работают, СПБ Биржа тоже не проводит торги гонконгскими акциями.
#МР_Котировки #Биржа #Новости
@marketpowercomics
🤯Инвестпрограмма съедает дивиденды
Норникель может снизить размер выплаты инвесторам до $1,5 млрд в год
🖊Как пишет РБК со ссылкой на источники, такое предложение сделал менеджмент компании во главе с Владимиром Потаниным на собрании совета директоров еще 15 декабря прошлого года. Руководство предложило больше тратить на развитие Норникеля.
😳СМИ отмечает, что акционеры не стали возражать. Для справки - в 2021 году компания направила на дивиденды $6,3 млрд.
📉Котировки Норникеля (GMKN) на открытии падали на 4%, сейчас - на 2%.
🚀По мнению аналитиков Market Power, вряд ли пройдет какая-то крупная переоценка риска компании. Тому есть несколько причин.
1️⃣Статья похожа на информационный вброс. Совет директоров, на который ссылается издание, проходил аж месяц назад. При этом какая-то информация вдруг всплыла сейчас, тем более в выходной день (в субботу).
2️⃣Менеджмент неоднократно говорил, что будет рекомендовать выплачивать дивиденды от FCF (а не от EBITDA, как было ранее). Это транслировалось рынку, ни от кого не скрывалось. В статье же прямым текстом и говорится: "руководство предложило снизить дивиденды..."
👉Что такое FCF?
👉А EBITDA?
3️⃣Окончательное решение еще не принято. По информации СМИ, оно может быть принято в марте-апреле.
4️⃣Акционерное соглашение закончилось 1 января. И то, что дивидендная политика будет меняться и может быть завязана на FCF - этот вариант крупные инвесторы и держали в голове.
👉Что за соглашение?
🔸В итоге для крупных институциональных инвесторов такая новость вполне ожидаема и, скорее всего, была заложена в инвестиционные идеи. Для частных же инвесторов, которые слабо погружены в происходящее, новость может привести к паническим решениям и распродажам.
🔸Скорее всего, мы увидим повышенную волатильность в бумагах компании и распродажи. Однако глобально ничего страшного не произошло.
#МР_Металлы #Норникель #Дивиденды #СМИ #МР_Пантюхин #Аналитика
Норникель может снизить размер выплаты инвесторам до $1,5 млрд в год
🖊Как пишет РБК со ссылкой на источники, такое предложение сделал менеджмент компании во главе с Владимиром Потаниным на собрании совета директоров еще 15 декабря прошлого года. Руководство предложило больше тратить на развитие Норникеля.
😳СМИ отмечает, что акционеры не стали возражать. Для справки - в 2021 году компания направила на дивиденды $6,3 млрд.
📉Котировки Норникеля (GMKN) на открытии падали на 4%, сейчас - на 2%.
🚀По мнению аналитиков Market Power, вряд ли пройдет какая-то крупная переоценка риска компании. Тому есть несколько причин.
1️⃣Статья похожа на информационный вброс. Совет директоров, на который ссылается издание, проходил аж месяц назад. При этом какая-то информация вдруг всплыла сейчас, тем более в выходной день (в субботу).
2️⃣Менеджмент неоднократно говорил, что будет рекомендовать выплачивать дивиденды от FCF (а не от EBITDA, как было ранее). Это транслировалось рынку, ни от кого не скрывалось. В статье же прямым текстом и говорится: "руководство предложило снизить дивиденды..."
👉Что такое FCF?
👉А EBITDA?
3️⃣Окончательное решение еще не принято. По информации СМИ, оно может быть принято в марте-апреле.
4️⃣Акционерное соглашение закончилось 1 января. И то, что дивидендная политика будет меняться и может быть завязана на FCF - этот вариант крупные инвесторы и держали в голове.
👉Что за соглашение?
🔸В итоге для крупных институциональных инвесторов такая новость вполне ожидаема и, скорее всего, была заложена в инвестиционные идеи. Для частных же инвесторов, которые слабо погружены в происходящее, новость может привести к паническим решениям и распродажам.
🔸Скорее всего, мы увидим повышенную волатильность в бумагах компании и распродажи. Однако глобально ничего страшного не произошло.
#МР_Металлы #Норникель #Дивиденды #СМИ #МР_Пантюхин #Аналитика
⚡️Российский рынок акций прямо сейчас
🟢Мосбиржа: 2 181 пункт (+0,7%)
🟢РТС: 1000 пунктов (+0,8%)
📰Главное к этому часу:
🔹Российские брокеры рассказали о росте клиентской базы за 2022 год. Однако динамика сильно отличается: у небольших игроков, куда перевели бумаги из попавших под санкции банков, рост исчисляется в тысячах процентов, у крупных - в десятках.
👉Как раз недавно брокеры разобрались с "трудностями перевода"
🔹Яндекс.Маркет развивает сеть пунктов выдачи заказов в малых городах, где население меньше 50 тыс. человек.
👉А еще мы рассказывали про конкуренцию Яндекса и Whoosh на поприще электросамокатов
🔹Экспорт стальных полуфабрикатов из РФ в Китай за 2022 год утроился. Поставки в текущем году будут зависеть от курса рубля и спроса на сталь в России.
🔹Spotify тоже планирует массовые сокращения, пишет Bloomberg. Количество увольняемых не уточняется.
👉Тем временем безработица в США все равно идет на спад
🔹Товарооборот между РФ и Ираном за прошлый год вырос на 15%, до $4,6 млрд.
#МР_Биржа #Торги #МР_Новости
@marketpowercomics
🟢Мосбиржа: 2 181 пункт (+0,7%)
🟢РТС: 1000 пунктов (+0,8%)
📰Главное к этому часу:
🔹Российские брокеры рассказали о росте клиентской базы за 2022 год. Однако динамика сильно отличается: у небольших игроков, куда перевели бумаги из попавших под санкции банков, рост исчисляется в тысячах процентов, у крупных - в десятках.
👉Как раз недавно брокеры разобрались с "трудностями перевода"
🔹Яндекс.Маркет развивает сеть пунктов выдачи заказов в малых городах, где население меньше 50 тыс. человек.
👉А еще мы рассказывали про конкуренцию Яндекса и Whoosh на поприще электросамокатов
🔹Экспорт стальных полуфабрикатов из РФ в Китай за 2022 год утроился. Поставки в текущем году будут зависеть от курса рубля и спроса на сталь в России.
🔹Spotify тоже планирует массовые сокращения, пишет Bloomberg. Количество увольняемых не уточняется.
👉Тем временем безработица в США все равно идет на спад
🔹Товарооборот между РФ и Ираном за прошлый год вырос на 15%, до $4,6 млрд.
#МР_Биржа #Торги #МР_Новости
@marketpowercomics
🤓Ozon затягивает дыры
Котировки российского онлайн-ретейлера сегодня в моменте выросли на 4% - до уровней февраля 2022 года. Что случилось?
1️⃣Сервис платежей "ЮKassa" опубликовал исследование, согласно которому в 2022 году число покупок в интернет-магазинах в РФ выросло с 24% до 35%. Онлайн-магазины увеличили оборот на 10-21% (зависит от их размера). Рынок онлайн-торговли в прошлом году вырос до ₽5 трлн.
2️⃣Сам Ozon взял в аренду крупный логопарк в Подмосковье вместо Aliexpress. Ввести в эксплуатацию этот комплекс планируется во 2 половине текущего года. Площадь составляет 100 тыс. квадратных метров. Как сообщают Ведомости, это крупнейшая сделка на рынке складов в 2022 году.
❓И что, бежать и покупать бумаги?
Аналитики Market Power считают, что торопиться с этим не стоит. Обе новости для Ozon умеренно позитивные.
🔸 В нашумевшем пожаре сгорело 75 тыс. квадратных метров складов, и сделка, само собой, со временем (по мере ввода в эксплуатацию) создаст запас складских площадей для роста операций в Московском регионе.
👉Пожар? Какой пожар?
🔸Рост рынка онлайн-ретейла позитивен не только для Ozon, но и для его прямых конкурентов, в первую очередь - Wildberries, который уже значительно обгоняет Ozon и по оборотам, и по финансовым показателям. Более того - он приносит прибыль, а весь рост Ozona до сих пор пока что вел лишь к убыткам.
🔸Также нельзя забывать, что Ozon зарегистрирован на Кипре, хоть и является российской компанией. Это, как мы знаем, сопряжено с большими рисками в текущей ситуации. И про редомициляцию пока никто ничего не говорил.
#МР_Ретейл #Ozon #Продажи #Склад #Аренда #Аналитика
Котировки российского онлайн-ретейлера сегодня в моменте выросли на 4% - до уровней февраля 2022 года. Что случилось?
1️⃣Сервис платежей "ЮKassa" опубликовал исследование, согласно которому в 2022 году число покупок в интернет-магазинах в РФ выросло с 24% до 35%. Онлайн-магазины увеличили оборот на 10-21% (зависит от их размера). Рынок онлайн-торговли в прошлом году вырос до ₽5 трлн.
2️⃣Сам Ozon взял в аренду крупный логопарк в Подмосковье вместо Aliexpress. Ввести в эксплуатацию этот комплекс планируется во 2 половине текущего года. Площадь составляет 100 тыс. квадратных метров. Как сообщают Ведомости, это крупнейшая сделка на рынке складов в 2022 году.
❓И что, бежать и покупать бумаги?
Аналитики Market Power считают, что торопиться с этим не стоит. Обе новости для Ozon умеренно позитивные.
🔸 В нашумевшем пожаре сгорело 75 тыс. квадратных метров складов, и сделка, само собой, со временем (по мере ввода в эксплуатацию) создаст запас складских площадей для роста операций в Московском регионе.
👉Пожар? Какой пожар?
🔸Рост рынка онлайн-ретейла позитивен не только для Ozon, но и для его прямых конкурентов, в первую очередь - Wildberries, который уже значительно обгоняет Ozon и по оборотам, и по финансовым показателям. Более того - он приносит прибыль, а весь рост Ozona до сих пор пока что вел лишь к убыткам.
🔸Также нельзя забывать, что Ozon зарегистрирован на Кипре, хоть и является российской компанией. Это, как мы знаем, сопряжено с большими рисками в текущей ситуации. И про редомициляцию пока никто ничего не говорил.
#МР_Ретейл #Ozon #Продажи #Склад #Аренда #Аналитика