#سرود
شرکت سیمان شاهرود که در سال گذشته 22ريال سود کرده و برای سال جاری پیشبینی 57ريالی دارد، eps خود برای سال 1396 را در سطح 137ريال اعلام کرد.
افزایش 23درصدی درآمد و افزایش حاشیه سود از 27 به 31 درصد در نهایت سود خالص را با این افزایش مواجه کرده البته سود عملیاتی 94میلیارد ريال رشد کرده در حالی که سود سال 36میلیارد افزایش یافته که علت آن رشد هزینه مالی از 175میلیارد ريال به 231میلیارد ريال است.
فرض شده مقدار فروش 13درصد رشد کند و به 1307.000 تن برسد.
در حالی که نرخ فروش دی ماه برای سیمان تیپ 2 پاکتی 1,102,588 ريال بوده اما شرکت برای کل سال 1396 نرخ فروش را ۱.۰۰۷.۵۵۵ فرض کرده است.
همچنین شرکت فرض کرده 493میلیارد ريال وام جدید بگیرد که وام دریافتی از بانک صادرات حدودا 23درصد است. بر اساس صورت جریان وجوه نقد دی ماه لازم نیست چنین افزایش محسوسی در مانده بدهی بانکی اتفاق بیوفتد بنابراین:
1) نرخ فروش می تواند10 درصد رشد کند.
2) هزینه مالی می تواند کمتر از 200میلیارد ريال باشد.
اگر نرخ داخلی سیمان مانند دی ماه باقی بماند انتظار رشد با اهمیت سود سرود نسبت به پیشبینی شرکت را باید داشت بنابراین روند ماه های آتی این موضوع را نشان می دهد.
همکنون سرود با p.e 15.9 واحدی معامله می شود و ارزش بازار آن 98میلیارد تومان است.
@validhelalat 🤔
شرکت سیمان شاهرود که در سال گذشته 22ريال سود کرده و برای سال جاری پیشبینی 57ريالی دارد، eps خود برای سال 1396 را در سطح 137ريال اعلام کرد.
افزایش 23درصدی درآمد و افزایش حاشیه سود از 27 به 31 درصد در نهایت سود خالص را با این افزایش مواجه کرده البته سود عملیاتی 94میلیارد ريال رشد کرده در حالی که سود سال 36میلیارد افزایش یافته که علت آن رشد هزینه مالی از 175میلیارد ريال به 231میلیارد ريال است.
فرض شده مقدار فروش 13درصد رشد کند و به 1307.000 تن برسد.
در حالی که نرخ فروش دی ماه برای سیمان تیپ 2 پاکتی 1,102,588 ريال بوده اما شرکت برای کل سال 1396 نرخ فروش را ۱.۰۰۷.۵۵۵ فرض کرده است.
همچنین شرکت فرض کرده 493میلیارد ريال وام جدید بگیرد که وام دریافتی از بانک صادرات حدودا 23درصد است. بر اساس صورت جریان وجوه نقد دی ماه لازم نیست چنین افزایش محسوسی در مانده بدهی بانکی اتفاق بیوفتد بنابراین:
1) نرخ فروش می تواند10 درصد رشد کند.
2) هزینه مالی می تواند کمتر از 200میلیارد ريال باشد.
اگر نرخ داخلی سیمان مانند دی ماه باقی بماند انتظار رشد با اهمیت سود سرود نسبت به پیشبینی شرکت را باید داشت بنابراین روند ماه های آتی این موضوع را نشان می دهد.
همکنون سرود با p.e 15.9 واحدی معامله می شود و ارزش بازار آن 98میلیارد تومان است.
@validhelalat 🤔
#با_گزارشات
در میان سیمانی ها #سرود گزارش 6 ماهه داد. این شرکت در بهار 400میلیارد ريال درآمد و در تابستان 804میلیارد ريال درآمد داشته است. این مساله باعث شده تا eps بهار 70 ريال و eps تابستان 200 ريال باشد که در مجموع 6 ماه به سود 270 ريالی رسیده است. شرکت انتظار دارد در نیمه دوم سال حدود 493هزار تن محصول بفروشد در حالی که طی 6 ماه اول 707هزار تن فروخت است. طی سال های قبلی هم مقدار فروش شش ماه دوم از شش ماه نخست کمتر بوده و پیشبینی شرکت تا حدی منطقی است. باید توجه داشت متوسط نرخ محصول داخلی رشد کرده و ازین حیث می توان امیدوار بود که حاشیه سود فصول بعدی بهبود یابد.
از فلزی ها هم #فملی گزارش 6 ماهه خوبی داد. در 3 ماه اول 49.6هزار میلیارد ريال درآمدو در تابستان 50.6هزار میلیارد ريال درآمد داشته است. حاشیه سود بهار 69درصد و حاشیه سود تابستان 61.5درصد گزارش شده که به علت کاهش قیمت کاتد طی ماه های اخیر است. همچنین بابت واتم های ارزی که معادل 700میلیارد تومان است 200میلیارد تومان زیان تسعیر ارز در تابستان شناسایی کرده است. بر همین اساس سود بهار 402ريال و تابستان 338 ريال بوده که مجموع سود را به 740 ريال رسانده است.
بین بانکی ها، #وپاسار گزارش 6 ماهه داد. در سه ماه نخست 85 ريال و در سه ماه دوم یعنی تابستان 66 ريال سود ساخته که مجموع سود به 151ريال رسیده است. بانک پاسارگاد در بخش سهم بانک از درآمدهای مشاع همچنان مثبت است اما نسبت به مدت مشابه سال گذشته کاهشی بود هاست. به لحاظ درآمدهای غیر مشاع، در بهار بهتر از تابستان بوده اما در 6 ماه 98 نسبت به 6 ماه 97 رشد خوبی را تجربه کرده است. خالص افزایش تسهیلات اعطایی ( پس از کسر افزایش سپرده ها) 1200 میلیارد تومان مثبت بوده که رویداد مثبتی تلقی می شود. ضمنا طبق دستورالعمل بانک مرکزی، بانک ها در گزارش 6 ماهه نرخ تسعیر را مطابق پایان 1397 لحاظ خواهند کرد. این بانک به زودی 30درصد افزایش سرمایه از اندوخته (سهام جایزه) خواهد داشت.
@validhelalat
در میان سیمانی ها #سرود گزارش 6 ماهه داد. این شرکت در بهار 400میلیارد ريال درآمد و در تابستان 804میلیارد ريال درآمد داشته است. این مساله باعث شده تا eps بهار 70 ريال و eps تابستان 200 ريال باشد که در مجموع 6 ماه به سود 270 ريالی رسیده است. شرکت انتظار دارد در نیمه دوم سال حدود 493هزار تن محصول بفروشد در حالی که طی 6 ماه اول 707هزار تن فروخت است. طی سال های قبلی هم مقدار فروش شش ماه دوم از شش ماه نخست کمتر بوده و پیشبینی شرکت تا حدی منطقی است. باید توجه داشت متوسط نرخ محصول داخلی رشد کرده و ازین حیث می توان امیدوار بود که حاشیه سود فصول بعدی بهبود یابد.
از فلزی ها هم #فملی گزارش 6 ماهه خوبی داد. در 3 ماه اول 49.6هزار میلیارد ريال درآمدو در تابستان 50.6هزار میلیارد ريال درآمد داشته است. حاشیه سود بهار 69درصد و حاشیه سود تابستان 61.5درصد گزارش شده که به علت کاهش قیمت کاتد طی ماه های اخیر است. همچنین بابت واتم های ارزی که معادل 700میلیارد تومان است 200میلیارد تومان زیان تسعیر ارز در تابستان شناسایی کرده است. بر همین اساس سود بهار 402ريال و تابستان 338 ريال بوده که مجموع سود را به 740 ريال رسانده است.
بین بانکی ها، #وپاسار گزارش 6 ماهه داد. در سه ماه نخست 85 ريال و در سه ماه دوم یعنی تابستان 66 ريال سود ساخته که مجموع سود به 151ريال رسیده است. بانک پاسارگاد در بخش سهم بانک از درآمدهای مشاع همچنان مثبت است اما نسبت به مدت مشابه سال گذشته کاهشی بود هاست. به لحاظ درآمدهای غیر مشاع، در بهار بهتر از تابستان بوده اما در 6 ماه 98 نسبت به 6 ماه 97 رشد خوبی را تجربه کرده است. خالص افزایش تسهیلات اعطایی ( پس از کسر افزایش سپرده ها) 1200 میلیارد تومان مثبت بوده که رویداد مثبتی تلقی می شود. ضمنا طبق دستورالعمل بانک مرکزی، بانک ها در گزارش 6 ماهه نرخ تسعیر را مطابق پایان 1397 لحاظ خواهند کرد. این بانک به زودی 30درصد افزایش سرمایه از اندوخته (سهام جایزه) خواهد داشت.
@validhelalat
#با_گزارشات #سصوفی #لبوتان #سرود
بازدهی سصوفی در 3ماه اخیر منفی 62درصد بوده و سرود و لبوتان هم حدود 40درصد بازدهی منفی برای سهامداران خود داشته اند.
درآمد تابستان این شرکت ها نسبت به بهار 31درصد تا 72درصد رشد کرده است.
این رشد درآمد باعث شده تا سود ناخالص 45درصد تا 103درصد در تابستان نسبت به بهار رشد کند.
حاشیه سودها نیز عموما 3-4درصد بهتر از بهار شده است.
سود خالص این شرکت ها در تابستان نسبت به بهار بین 86درصد تا 493درصد رشد کرده است.
بر این اساس p.e ttm آن ها بسیار بهبود یافته است.
همانطور که مشاهده می گردد، افزایش نرخ فروش، به میزان 20-23 درصد در تابستان نسبت به بهار، باعث شده تا در کنار بهبود مقدار فروش، سود شرکت ها حداقل دوبرابر شود. این مساله باعث می گردد تا p.e ttm بازار با آمدن گزارش های پاییز و زمستان به زیر 10واحد برای دو سیمانی برسد.
@validhelalat
بازدهی سصوفی در 3ماه اخیر منفی 62درصد بوده و سرود و لبوتان هم حدود 40درصد بازدهی منفی برای سهامداران خود داشته اند.
درآمد تابستان این شرکت ها نسبت به بهار 31درصد تا 72درصد رشد کرده است.
این رشد درآمد باعث شده تا سود ناخالص 45درصد تا 103درصد در تابستان نسبت به بهار رشد کند.
حاشیه سودها نیز عموما 3-4درصد بهتر از بهار شده است.
سود خالص این شرکت ها در تابستان نسبت به بهار بین 86درصد تا 493درصد رشد کرده است.
بر این اساس p.e ttm آن ها بسیار بهبود یافته است.
همانطور که مشاهده می گردد، افزایش نرخ فروش، به میزان 20-23 درصد در تابستان نسبت به بهار، باعث شده تا در کنار بهبود مقدار فروش، سود شرکت ها حداقل دوبرابر شود. این مساله باعث می گردد تا p.e ttm بازار با آمدن گزارش های پاییز و زمستان به زیر 10واحد برای دو سیمانی برسد.
@validhelalat
image_2021-03-28_10-10-15.png
156.8 KB
#با_گزارشات #اسفند
طی اسفند ماه، #سرود و #سنیر به ترتیب 41درصد و 57درصد درآمد بالاتری نسبت به 11ماه قبل داشتند.
در #شدوص #شکربن نرخ فروش اسفند 64-69درصد بالاتر از ماه های قبلی بود، چون شکربن حجم بالاتری محصول فروخت، درآمد اسفند 120درصد بالاتر از ماه های قبلی بود و چون شدوص کمتر از همیشه فروخت، درآمد اسفند 44درصد بالاتر از ماه های قبلی بود.
گروه لوازم خانگی به طور کلی خوب بوده، #لابسا هم 55درصد درآمد بالاتر از ماه های قبلی داشت. #پلاسک دوبرابر ماه های قبلی درآمد زد.
@validhelalat
طی اسفند ماه، #سرود و #سنیر به ترتیب 41درصد و 57درصد درآمد بالاتری نسبت به 11ماه قبل داشتند.
در #شدوص #شکربن نرخ فروش اسفند 64-69درصد بالاتر از ماه های قبلی بود، چون شکربن حجم بالاتری محصول فروخت، درآمد اسفند 120درصد بالاتر از ماه های قبلی بود و چون شدوص کمتر از همیشه فروخت، درآمد اسفند 44درصد بالاتر از ماه های قبلی بود.
گروه لوازم خانگی به طور کلی خوب بوده، #لابسا هم 55درصد درآمد بالاتر از ماه های قبلی داشت. #پلاسک دوبرابر ماه های قبلی درآمد زد.
@validhelalat
image_2021-04-12_11-41-52.png
111.3 KB
#تحلیل_افقی #سیمان
شرکت های سیمانی بدون لحاظ کردن افزایش نرخ احتمالی، تغییر نرخ حامل انرژی و نظایر آن، اگر درآمد زمستان تکرار شود و حاشیه سود پاییز را تکرار پذیر فرض کنیم، با بهبود P.e مواجه می شوند.
#سپاها طی فصل اخیر با تقویت با اهمیت حاشیه سود همراه شده که باید ساختار درآمد و هزینه آن دقیق تر بررسی شود.
#سشرق و #سهگمت تقسیم سود دریافت می کنند و این باعث می شود که فصل بعدی جامپ سود نسبت به فصول قبل داشته باشند.
در کل #سپاها #ساروج #سرود #سخوز #سشرق #سهگمت #ساراب #سمازن #سبزوا #سمتاز #سفانو #ساوه می توانند به p.e forward جذابی در مقایسه با میانگین بازار و صنعت خود برسند.
#سباقر نیز تحولاتی دارد که می تواند نرخ رشد سودآوری بالاتری در مقایسه با گروه داشته باشد و به P.e مناسب برسد.
#مجتبی_رضایتی #ولید_هلالات
@validhelalat
شرکت های سیمانی بدون لحاظ کردن افزایش نرخ احتمالی، تغییر نرخ حامل انرژی و نظایر آن، اگر درآمد زمستان تکرار شود و حاشیه سود پاییز را تکرار پذیر فرض کنیم، با بهبود P.e مواجه می شوند.
#سپاها طی فصل اخیر با تقویت با اهمیت حاشیه سود همراه شده که باید ساختار درآمد و هزینه آن دقیق تر بررسی شود.
#سشرق و #سهگمت تقسیم سود دریافت می کنند و این باعث می شود که فصل بعدی جامپ سود نسبت به فصول قبل داشته باشند.
در کل #سپاها #ساروج #سرود #سخوز #سشرق #سهگمت #ساراب #سمازن #سبزوا #سمتاز #سفانو #ساوه می توانند به p.e forward جذابی در مقایسه با میانگین بازار و صنعت خود برسند.
#سباقر نیز تحولاتی دارد که می تواند نرخ رشد سودآوری بالاتری در مقایسه با گروه داشته باشد و به P.e مناسب برسد.
#مجتبی_رضایتی #ولید_هلالات
@validhelalat
image_2021-05-11_10-09-57.png
242 KB
#سیمان
در میان سیمانی ها بهترین p.e ttm را #ساروم #سکرما #ساوه #سمازن #سخوز #سهگمت #سپاها #سبزوا #سرود دارند که البته با تغییرات قیمت سهام این P.e ttm روند نزولی داشته و بهتر شده اند.
طی فروردین، #سخزر #سپاها #سمازن #ساروم #سبجنو تولید مناسبی داشتند و از متوسط ماهانه سال 99 قوی تر ظاهر شدند.
در بخش فروش مقداری، #سخزر #سپاها #سمازن #سغرب #ساروم #سبجنو مناسب بوده است.
به لحاظ نرخ فروش، نرخ فروردین از اسفند در عموم شرکت ها بالاتر بوده ضمن اینکه در اردیبهشت شرکت ها یک افزایش نرخ با اهمیت دریافت کرده اند لذا نرخ ماه های بعدی بسیار بهتر از فروردین است.
با این تفاسیر باید گفت شرکت هایی که P.e ttm در محدوده 10واحد یا کمتر دارند، با توجه به رشد نرخ فروش و افزایش هزینه انرژی مصرفی و در پیش بودن مجمع تقسیم سود، به p.e در سطح میانگین خود می رسند و ازین زاویه به سطح تعادلی P.e خود یا p.e نسبی نزدیک شده اند.
#ولید_هلالات #مجتبی_رضایتی
@validhelalat
در میان سیمانی ها بهترین p.e ttm را #ساروم #سکرما #ساوه #سمازن #سخوز #سهگمت #سپاها #سبزوا #سرود دارند که البته با تغییرات قیمت سهام این P.e ttm روند نزولی داشته و بهتر شده اند.
طی فروردین، #سخزر #سپاها #سمازن #ساروم #سبجنو تولید مناسبی داشتند و از متوسط ماهانه سال 99 قوی تر ظاهر شدند.
در بخش فروش مقداری، #سخزر #سپاها #سمازن #سغرب #ساروم #سبجنو مناسب بوده است.
به لحاظ نرخ فروش، نرخ فروردین از اسفند در عموم شرکت ها بالاتر بوده ضمن اینکه در اردیبهشت شرکت ها یک افزایش نرخ با اهمیت دریافت کرده اند لذا نرخ ماه های بعدی بسیار بهتر از فروردین است.
با این تفاسیر باید گفت شرکت هایی که P.e ttm در محدوده 10واحد یا کمتر دارند، با توجه به رشد نرخ فروش و افزایش هزینه انرژی مصرفی و در پیش بودن مجمع تقسیم سود، به p.e در سطح میانگین خود می رسند و ازین زاویه به سطح تعادلی P.e خود یا p.e نسبی نزدیک شده اند.
#ولید_هلالات #مجتبی_رضایتی
@validhelalat
image_2021-05-23_10-45-45.png
72 KB
#سیمان
در این جدول، درآمد سال 1400 به تناسب افزایش نرخ دریافت شده و وضعیت شرکت ها با یک مدل نسبت به سال 1399 رشد داده شده است.
حاشیه سود 5 فصل اخیر ملاک ارزیابی بوده و بر اساس شرایط شرکت ها، میانگینی ازان برای محاسبه سود ناخالص لحاظ شده است.
هزینه های عمومی اداری و هزینه مالی به همراه سایر درآمدها بر اساس یک میانگین منطقی طی فصول مختلف سال 99 در سال جاری لحاظ شده است.
بر این اساس سود تحلیلی سال 1400 به دست آمده و جدول بر اساس p.e forward از کمترین به بیشترین مرتب شده است.
#سرود #سمازن #ساوه #سپاها #سخوز #ساروج #سباقر #سشرق نمادهایی هستند که P.e forward آن ها کمتر از 6 است و در واقع زیر P.e نسبی قرار دارند.
پس ازان #سهگمت #سكرما #سهرمز #سخزر #سبجنو #ساروم #سفانو #سصوفي #سقاين به لحاظ p.e در محدوده 6 الی 10 واحد به ترتیب از کمتر از بیشتر قرار گرفته اند.
سایر نماهد P.e forward بالای 10 دارند.
@validhelalat
در این جدول، درآمد سال 1400 به تناسب افزایش نرخ دریافت شده و وضعیت شرکت ها با یک مدل نسبت به سال 1399 رشد داده شده است.
حاشیه سود 5 فصل اخیر ملاک ارزیابی بوده و بر اساس شرایط شرکت ها، میانگینی ازان برای محاسبه سود ناخالص لحاظ شده است.
هزینه های عمومی اداری و هزینه مالی به همراه سایر درآمدها بر اساس یک میانگین منطقی طی فصول مختلف سال 99 در سال جاری لحاظ شده است.
بر این اساس سود تحلیلی سال 1400 به دست آمده و جدول بر اساس p.e forward از کمترین به بیشترین مرتب شده است.
#سرود #سمازن #ساوه #سپاها #سخوز #ساروج #سباقر #سشرق نمادهایی هستند که P.e forward آن ها کمتر از 6 است و در واقع زیر P.e نسبی قرار دارند.
پس ازان #سهگمت #سكرما #سهرمز #سخزر #سبجنو #ساروم #سفانو #سصوفي #سقاين به لحاظ p.e در محدوده 6 الی 10 واحد به ترتیب از کمتر از بیشتر قرار گرفته اند.
سایر نماهد P.e forward بالای 10 دارند.
@validhelalat
4.png
46.1 KB
#سیمان
در میان سیمانی ها، به نظر می رسد که درآمد بهار 1400 نسبت به بهار سال گذشته به طور متوسط 91درصد رشد کرده است.
در این گروه p.s در محدوده 6.8 واحد است و حاشیه سود در محدوده 42درصد قرار دارد.
انتظار تحلیلی این است که P.e ttm از 19.1 واحد فعلی به 13.4 واحد با سود سال 1400 برسد.
در این شرایط نمادهایی هستند که P.e fw زیر 6 واحد دارند که می توان به #سپاها #ساروج #سمازن #ساوه #سخوز #سرود #سبهان اشاره کرد.
@validhelalat
در میان سیمانی ها، به نظر می رسد که درآمد بهار 1400 نسبت به بهار سال گذشته به طور متوسط 91درصد رشد کرده است.
در این گروه p.s در محدوده 6.8 واحد است و حاشیه سود در محدوده 42درصد قرار دارد.
انتظار تحلیلی این است که P.e ttm از 19.1 واحد فعلی به 13.4 واحد با سود سال 1400 برسد.
در این شرایط نمادهایی هستند که P.e fw زیر 6 واحد دارند که می توان به #سپاها #ساروج #سمازن #ساوه #سخوز #سرود #سبهان اشاره کرد.
@validhelalat
#صنایع #سیمان #بهار_1400
در 31 نماد سیمانی، طی بهار سال گذشته 2.1همت درآمد خلق شد اما در بهار سال جاری 3.7همت درآمد به دست آمد که رشد اسمی 81درصد داشت.
شرکت های گروه 21درصد برآورد ما از کل سال 1400 را محقق کردند و 23درصد سود کل سال نیز در فصل اول سال پوشش یافت که عملکرد مناسبی است چون نرخ فروش سیمان نسبت به بهار روندی صعودی دارد.
ریسک این گروه قطعی برق در تابستان و قطعی گاز در زمستان است اما با توجه به افزایش نرخ فروش به سبب وجود تقاضای قوی، هزینه قطع شدن برق عملا به خریدار منتقل شده است.
در زمستان نیز عمدتا سیمانی ها با دریافت مازوت، مشکل خود را مرتفع می کنند اما هزینه تولید با مازوت بالاتر از گاز است. در پایان زمستان p.e ttm این 31 نماد 21 واحد بود، در بهار به 17.2رسید و انتظار تحلیلی ما 13.5 است.
در بین این 31 نماد، #ساوه #سمازن #سخوز #ساروج #سرود #سپاها بهترین P.e fw ها را دارند که دامنه ای بین 5-6.5 واحد است.
پس از این چند نماد، #سشرق #سبهان #ساروم #سقاین #سفانو #سکرما #سهگمت #ساراب قرار دارند.
در خصوص هلدینگ ها، #سیتا به سبب مالکیت بر #سفارس و رشد با اهمیت سود زیرمجموعه های #سفارس در موقعیت P.e تحلیلی مناسب قرار گرفته است. همچنین #ستران در دامنه p.e مناسب ها قرار دارد و #ساروج قرار است که به بازار بالاتر بیاید.
@validhelalat
در 31 نماد سیمانی، طی بهار سال گذشته 2.1همت درآمد خلق شد اما در بهار سال جاری 3.7همت درآمد به دست آمد که رشد اسمی 81درصد داشت.
شرکت های گروه 21درصد برآورد ما از کل سال 1400 را محقق کردند و 23درصد سود کل سال نیز در فصل اول سال پوشش یافت که عملکرد مناسبی است چون نرخ فروش سیمان نسبت به بهار روندی صعودی دارد.
ریسک این گروه قطعی برق در تابستان و قطعی گاز در زمستان است اما با توجه به افزایش نرخ فروش به سبب وجود تقاضای قوی، هزینه قطع شدن برق عملا به خریدار منتقل شده است.
در زمستان نیز عمدتا سیمانی ها با دریافت مازوت، مشکل خود را مرتفع می کنند اما هزینه تولید با مازوت بالاتر از گاز است. در پایان زمستان p.e ttm این 31 نماد 21 واحد بود، در بهار به 17.2رسید و انتظار تحلیلی ما 13.5 است.
در بین این 31 نماد، #ساوه #سمازن #سخوز #ساروج #سرود #سپاها بهترین P.e fw ها را دارند که دامنه ای بین 5-6.5 واحد است.
پس از این چند نماد، #سشرق #سبهان #ساروم #سقاین #سفانو #سکرما #سهگمت #ساراب قرار دارند.
در خصوص هلدینگ ها، #سیتا به سبب مالکیت بر #سفارس و رشد با اهمیت سود زیرمجموعه های #سفارس در موقعیت P.e تحلیلی مناسب قرار گرفته است. همچنین #ستران در دامنه p.e مناسب ها قرار دارد و #ساروج قرار است که به بازار بالاتر بیاید.
@validhelalat
#گزارشات_ماهانه
تاکنون 246نماد از صنایع مختلف (به جز بانک، بیمه، لیزینگ، تامین سرمایه، هلدینگ و سرمایه گذاری) را بررسی کرده ام. این شرکت ها در بهار 227همت درآمد داشتند و در تابستان به 261همت رسیده است.
قندی ها چون در بهار درآمد نداشتند و در تابستان فروش بالایی ثبت کردند، رشد با اهمیتی را نشان می دهند که البته ناشی از فعالیت فصلی است اما اگر فرض کنیم مقادیر تولید و فروش حدود 10درصد رشد کند با شیب درآمد فعلی، تعداد نمادهایی که p.e محور بشوند در این گروه، کم نیست.
خودروسازها خصوصا تجاری سازها در تابستان عملکرد خاصی داشتند. #خدیزل #خزامیا #خپارس و #خکاوه از جمله شرکت هایی بوده اند که رشد تابستان نسبت بهار را به نمایش گذاشتند و شیب تندی در صعود داشتند.
شرکت های توزیع کننده اقلام غذا و دارو نیز وضعیت صعودی خوبی به نمایش گذاشتند. گروهی که در آن #دتوزیع #هجرت #پخش دیده می شود به سبب افزایش نرخ فروش و عادی شدن مقادیر فروش صنعت دارو، روزهای خوبی را سپری می کند. افزایش نرخ فروش دارو به معنای افزایش درآمد شرکت های پخش کننده است. در ایران فروش دارو تنها توسط پخش کننده مجاز است و شرکت داروساز اجازه فروش دارو ندارد.
اما از میان بزرگان بازار، عملکرد فصلی #ارفع خوب بود البته در بهار کم فروخته بود و در تابستان عملکرد خود را اصلاح کرد. #فملی از 13.5همت درآمد بهار به 21.4همت درآمد رسید که یک رکورد مهم بود. #فسپا #فباهنر #نوری #آریا #کچاد #شخارک #شپدیس #بوعلی نیز به ترتیب در تابستان نسبت به بهار رشد درآمد مناسبی را ثبت کردند.
چون بازار ما به گزارش های متناظر فصلی (مثلا تابستان به تابستان) اهمیت می دهد لذا نگاهی به رشد درآمد فصل های مشابه در سال 1400 و 1399 هم باید داشته باشیم.
تقریبا گروه ها و نمادهایی که در بالا گفتیم اینبار هم در صدر جدول هستند اما امثال #شپترو #خراسان #سپاها #کفپارس #غبشهر #حآفرین #شدوص #سیمرغ #کاسپین #زاگرس #شغدیر #دکپسول #شبهرن #شبصیر طی تابستان 1400 دو تا سه برابر تابستان 1399 درآمد داشته اند که باعث می شود EPS TTM آن ها تقویت شود.
به لحاظ رشد سود انتظاری در تابستان نسبت به بهار، نمادهایی مانند #کاسپین #خدیزل #خزامیا #قصفها #قشهد #پخش #خکار #لبوتان #قزوین #نطرین #ارفع #کساوه #چخزر #سیمرغ #شجم #هجرت #حسینا #دامین #شخارک #آریا #بفجر #نوری #فملی #فسپا #فباهنر #کرازی #لطیف به ترتیب می توانند گزارش های صعودی بدهند که از چندبرابر سود بهار تا 30درصد بالاتر از بهار رشد سود را تجربه می کنند.
برخی نمادها در تابستان قبلی سود اندکی داشتند و تابستان جاری قوی تر می شوند که EPS TTM را بهبود می بخشد. #کفپارس #خمهر #شکربن #سیمرغ #ستران #شصدف #دتوزیع #شبصیر #خراسان #دکپسول #ذوب #سشرق #لبوتان #فملی #پخش #هجرت #شگویا #سبهان #دشیمی #فولاد #ساوه #سرود #بموتو چند برابر تابستان سال قبلی تا 50درصد بالاتر از تابستان سال قبل رشد سود را تجربه می کنند.
در بررسی ما 173 نماد هستند که سودآور بوده و p.e ttm آن ها به طور متوسط 12.5 است. انتظار داریم با آمدن گزارش تابستان p.e ttm تغییر محسوسی نداشته باشد اما 115نماد p.e ttm خود را بهبود می بخشند و 50نماد شاهد تضعیف p.e ttm هستند و سایر نمادها تغییری در p.e ندارند.
ازین زاویه اگر وزن تغییرات را کنار بگذاریم به شکل هم وزن، حدود 70درصد نمادها با آمدن گزارش تابستان p.e ثابت یا بهتری نسبت به قبل پیدا می کنند هرچند که میانگین کل تغییر مهمی نکند.
*همراهان گرامی توجه کنید اعداد فوق بر اساس یک سری فرمول ها به دست آمده و طبعا تک تک نمادها تحلیل جامع بنیادی نشده اند. این مطلب برای کمک به شما مخاطب گرامی است تا نمادهای پرپتانسیل تر را سریع تر پیدا کرده و خودتان تحلیل کنید. امیدوارم که مطلب حاضر راهنمای مناسبی باشد.
@validhelalat ❤️
تاکنون 246نماد از صنایع مختلف (به جز بانک، بیمه، لیزینگ، تامین سرمایه، هلدینگ و سرمایه گذاری) را بررسی کرده ام. این شرکت ها در بهار 227همت درآمد داشتند و در تابستان به 261همت رسیده است.
قندی ها چون در بهار درآمد نداشتند و در تابستان فروش بالایی ثبت کردند، رشد با اهمیتی را نشان می دهند که البته ناشی از فعالیت فصلی است اما اگر فرض کنیم مقادیر تولید و فروش حدود 10درصد رشد کند با شیب درآمد فعلی، تعداد نمادهایی که p.e محور بشوند در این گروه، کم نیست.
خودروسازها خصوصا تجاری سازها در تابستان عملکرد خاصی داشتند. #خدیزل #خزامیا #خپارس و #خکاوه از جمله شرکت هایی بوده اند که رشد تابستان نسبت بهار را به نمایش گذاشتند و شیب تندی در صعود داشتند.
شرکت های توزیع کننده اقلام غذا و دارو نیز وضعیت صعودی خوبی به نمایش گذاشتند. گروهی که در آن #دتوزیع #هجرت #پخش دیده می شود به سبب افزایش نرخ فروش و عادی شدن مقادیر فروش صنعت دارو، روزهای خوبی را سپری می کند. افزایش نرخ فروش دارو به معنای افزایش درآمد شرکت های پخش کننده است. در ایران فروش دارو تنها توسط پخش کننده مجاز است و شرکت داروساز اجازه فروش دارو ندارد.
اما از میان بزرگان بازار، عملکرد فصلی #ارفع خوب بود البته در بهار کم فروخته بود و در تابستان عملکرد خود را اصلاح کرد. #فملی از 13.5همت درآمد بهار به 21.4همت درآمد رسید که یک رکورد مهم بود. #فسپا #فباهنر #نوری #آریا #کچاد #شخارک #شپدیس #بوعلی نیز به ترتیب در تابستان نسبت به بهار رشد درآمد مناسبی را ثبت کردند.
چون بازار ما به گزارش های متناظر فصلی (مثلا تابستان به تابستان) اهمیت می دهد لذا نگاهی به رشد درآمد فصل های مشابه در سال 1400 و 1399 هم باید داشته باشیم.
تقریبا گروه ها و نمادهایی که در بالا گفتیم اینبار هم در صدر جدول هستند اما امثال #شپترو #خراسان #سپاها #کفپارس #غبشهر #حآفرین #شدوص #سیمرغ #کاسپین #زاگرس #شغدیر #دکپسول #شبهرن #شبصیر طی تابستان 1400 دو تا سه برابر تابستان 1399 درآمد داشته اند که باعث می شود EPS TTM آن ها تقویت شود.
به لحاظ رشد سود انتظاری در تابستان نسبت به بهار، نمادهایی مانند #کاسپین #خدیزل #خزامیا #قصفها #قشهد #پخش #خکار #لبوتان #قزوین #نطرین #ارفع #کساوه #چخزر #سیمرغ #شجم #هجرت #حسینا #دامین #شخارک #آریا #بفجر #نوری #فملی #فسپا #فباهنر #کرازی #لطیف به ترتیب می توانند گزارش های صعودی بدهند که از چندبرابر سود بهار تا 30درصد بالاتر از بهار رشد سود را تجربه می کنند.
برخی نمادها در تابستان قبلی سود اندکی داشتند و تابستان جاری قوی تر می شوند که EPS TTM را بهبود می بخشد. #کفپارس #خمهر #شکربن #سیمرغ #ستران #شصدف #دتوزیع #شبصیر #خراسان #دکپسول #ذوب #سشرق #لبوتان #فملی #پخش #هجرت #شگویا #سبهان #دشیمی #فولاد #ساوه #سرود #بموتو چند برابر تابستان سال قبلی تا 50درصد بالاتر از تابستان سال قبل رشد سود را تجربه می کنند.
در بررسی ما 173 نماد هستند که سودآور بوده و p.e ttm آن ها به طور متوسط 12.5 است. انتظار داریم با آمدن گزارش تابستان p.e ttm تغییر محسوسی نداشته باشد اما 115نماد p.e ttm خود را بهبود می بخشند و 50نماد شاهد تضعیف p.e ttm هستند و سایر نمادها تغییری در p.e ندارند.
ازین زاویه اگر وزن تغییرات را کنار بگذاریم به شکل هم وزن، حدود 70درصد نمادها با آمدن گزارش تابستان p.e ثابت یا بهتری نسبت به قبل پیدا می کنند هرچند که میانگین کل تغییر مهمی نکند.
*همراهان گرامی توجه کنید اعداد فوق بر اساس یک سری فرمول ها به دست آمده و طبعا تک تک نمادها تحلیل جامع بنیادی نشده اند. این مطلب برای کمک به شما مخاطب گرامی است تا نمادهای پرپتانسیل تر را سریع تر پیدا کرده و خودتان تحلیل کنید. امیدوارم که مطلب حاضر راهنمای مناسبی باشد.
@validhelalat ❤️
#گزارش_تابستان #pe_ttm
با آمدن گزارش سود و زیان فصل تابستان، در شرکت های تولیدی ( به جز هلدینگ، مالی و پیمانکاری) نمادهای زیر به احتمال قوی بهترین p.e ttm های بازار خواهند بود که البته ممکن است p.e fw آن ها طی فصول بعدی بهبود یا تضعیف شود و طبعا جایگاه آن ها را جا به جا کند اما فعلا بر اساس تابستان، شرایط فکر میکنم به شرح نمادهای زیر است:
#فجر #فسپا #كچاد #فخوز #فولاد #شفن #ارفع #پتاير #فپنتا #شرانل #هرمز #فملي #كپرور #شاراك #فولاژ #ساروم #نوري #هاي_وب #شبصير #كيميا #فاسمين #حتايد #شسپا #جم #شغدير #حسينا #خكار #فايرا #سمازن #شيران #جم_پيلن #كاوه #ساوه #بوعلي #فباهنر #دتماد #دلر #فولاي #پيزد #سكرما #آريا #پسهند #پاسا #سيمرغ #سرود #كزغال #لابسا #سپاها #سقاين #خراسان #شخارك #سبهان #ذوب #شگويا #فنورد #كنور #زاگرس #شدوص #سپيد #رتاپ #دكپسول #دفرا #پكوير #شپديس #كطبس #شبهرن #سخوز #پكرمان #غديس #دابور #كلوند #حپارسا #سبجنو #پارس #دپارس #فنوال #بموتو #كوير #شپاس #فروس #چخزر #سفانو #سيستم #فتوسا #سصوفي #كرازي #درازك #لطيف #كگل #مارون #كترام #دسبحان #شتران #شاملا #فجهان #خديزل #ساراب #كمنگنز #مبين #همراه #كرماشا #كفرا #سپيدار #فسرب #دتوزيع #فاما #فخاس #دفارا #پرداخت #لسرما #شيراز #دشيمي #دسينا #كساوه #غكورش #شجم #سغرب #كاسپين #هجرت #كخاك
@validhelalat
با آمدن گزارش سود و زیان فصل تابستان، در شرکت های تولیدی ( به جز هلدینگ، مالی و پیمانکاری) نمادهای زیر به احتمال قوی بهترین p.e ttm های بازار خواهند بود که البته ممکن است p.e fw آن ها طی فصول بعدی بهبود یا تضعیف شود و طبعا جایگاه آن ها را جا به جا کند اما فعلا بر اساس تابستان، شرایط فکر میکنم به شرح نمادهای زیر است:
#فجر #فسپا #كچاد #فخوز #فولاد #شفن #ارفع #پتاير #فپنتا #شرانل #هرمز #فملي #كپرور #شاراك #فولاژ #ساروم #نوري #هاي_وب #شبصير #كيميا #فاسمين #حتايد #شسپا #جم #شغدير #حسينا #خكار #فايرا #سمازن #شيران #جم_پيلن #كاوه #ساوه #بوعلي #فباهنر #دتماد #دلر #فولاي #پيزد #سكرما #آريا #پسهند #پاسا #سيمرغ #سرود #كزغال #لابسا #سپاها #سقاين #خراسان #شخارك #سبهان #ذوب #شگويا #فنورد #كنور #زاگرس #شدوص #سپيد #رتاپ #دكپسول #دفرا #پكوير #شپديس #كطبس #شبهرن #سخوز #پكرمان #غديس #دابور #كلوند #حپارسا #سبجنو #پارس #دپارس #فنوال #بموتو #كوير #شپاس #فروس #چخزر #سفانو #سيستم #فتوسا #سصوفي #كرازي #درازك #لطيف #كگل #مارون #كترام #دسبحان #شتران #شاملا #فجهان #خديزل #ساراب #كمنگنز #مبين #همراه #كرماشا #كفرا #سپيدار #فسرب #دتوزيع #فاما #فخاس #دفارا #پرداخت #لسرما #شيراز #دشيمي #دسينا #كساوه #غكورش #شجم #سغرب #كاسپين #هجرت #كخاك
@validhelalat
image_2021-10-22_10-41-55.png
172 KB
#گزارشات_تابستان
این ها نمادهایی هستند که p.e ttm آن ها با شتاب تندتری نسبت به آنچه ما تحلیل کرده بودیم، بهبود یافته است.
نمادها به ترتیب مرتب شده اند و در واقع #فولاد #سفانو #هرمز #فملی به طور مثال بهترین ها در گزارش دهی نسبت به انتظارات هستند.
#خراسان
#حتاید
#پرداخت
#شبصیر
#آریا
#خکاوه
#دلر
#دتماد
#کاسپین
#سیمرغ
#سیستم
#شسپا
#شبهرن
#کنور
#سفانو
#ساروم
#سرود
#سقاین
#سصوفی
#سبجنو
#شیران
#فولاد
#هرمز
#فولاژ
#فروس
#کویر
#کساوه
#کرازی
#همراه
#فملی
نمادهایی هستند که p.e ttm با گزارش تابستان زیر 10 رسیده و p.e ttm با شیب تندتری نسبت به تحلیل ما کاهش یافته لذا این ها را می توانید دقیق تر بررسی کنید. ضمنا این گزارش بر اساس اطلاعات موجود تا جمعه صبح می باشد.
@validhelalat
این ها نمادهایی هستند که p.e ttm آن ها با شتاب تندتری نسبت به آنچه ما تحلیل کرده بودیم، بهبود یافته است.
نمادها به ترتیب مرتب شده اند و در واقع #فولاد #سفانو #هرمز #فملی به طور مثال بهترین ها در گزارش دهی نسبت به انتظارات هستند.
#خراسان
#حتاید
#پرداخت
#شبصیر
#آریا
#خکاوه
#دلر
#دتماد
#کاسپین
#سیمرغ
#سیستم
#شسپا
#شبهرن
#کنور
#سفانو
#ساروم
#سرود
#سقاین
#سصوفی
#سبجنو
#شیران
#فولاد
#هرمز
#فولاژ
#فروس
#کویر
#کساوه
#کرازی
#همراه
#فملی
نمادهایی هستند که p.e ttm با گزارش تابستان زیر 10 رسیده و p.e ttm با شیب تندتری نسبت به تحلیل ما کاهش یافته لذا این ها را می توانید دقیق تر بررسی کنید. ضمنا این گزارش بر اساس اطلاعات موجود تا جمعه صبح می باشد.
@validhelalat
image_2021-10-26_11-22-28.png
55.7 KB
#سیمان
در گروه سیمانی 28نماد را بررسی کرده ایم. درآمد نیمه نخست سال 99 این شرکت ها 4.12همت بوده که در نیمه نخست سال جاری به مرز 7همت رسیده است.
ضمنا درآمد تابستان نسبت به بهار به طور متوسط 18.5درصد رشد کرده است. #سباقر #سصوفی #ساروم #سکرما #سفار #سفانو #سخزر #سرود بیشترین رشد درآمد را داشتند.
در بهار 1.28همت سود خالص این نمادها بود در تابستان به 1.58همت رسید که 24درصد رشد کرد.
#سفانو #سکرما #ساراب #سدور #سبجنو #سصوفی سود بهتری نسبت به انتظار ساختند.
متوسط P.e گروه ابتدای سال 16.9بود، با گزارش بهار به 13.9رسید و با گزارش تابستان در سطح 11.8واحد ایستاد.
#ساروم #سفانو #سمازن #ساروج #سرود #ساوه #سکرما #سبجنو بهترین P.e ttm های گروه هستند. #سبهان #سخوز هم به همراه نمادهای فوق، جمع بهترین P.e fw را تشکیل می دهند. در این گروه هلدینگ هایی نظیر #سفارس #سیتا هم p.e fw منطقی دارند.
@validhelalat
در گروه سیمانی 28نماد را بررسی کرده ایم. درآمد نیمه نخست سال 99 این شرکت ها 4.12همت بوده که در نیمه نخست سال جاری به مرز 7همت رسیده است.
ضمنا درآمد تابستان نسبت به بهار به طور متوسط 18.5درصد رشد کرده است. #سباقر #سصوفی #ساروم #سکرما #سفار #سفانو #سخزر #سرود بیشترین رشد درآمد را داشتند.
در بهار 1.28همت سود خالص این نمادها بود در تابستان به 1.58همت رسید که 24درصد رشد کرد.
#سفانو #سکرما #ساراب #سدور #سبجنو #سصوفی سود بهتری نسبت به انتظار ساختند.
متوسط P.e گروه ابتدای سال 16.9بود، با گزارش بهار به 13.9رسید و با گزارش تابستان در سطح 11.8واحد ایستاد.
#ساروم #سفانو #سمازن #ساروج #سرود #ساوه #سکرما #سبجنو بهترین P.e ttm های گروه هستند. #سبهان #سخوز هم به همراه نمادهای فوق، جمع بهترین P.e fw را تشکیل می دهند. در این گروه هلدینگ هایی نظیر #سفارس #سیتا هم p.e fw منطقی دارند.
@validhelalat
#در_کانون_توجه
**مطلب حاضر جهت افزایش سطح اطلاعاتی بازار نسبت به وضعیت نمادهای مختلف بازار است. نمادهایی که بررسی می شوند لزوما وضعیت بنیادی مناسبی ندارند بلکه بر اساس یک مدل معاملاتی انتخاب و نکاتی در خصوص آن عرض می شود لذا یک واچ لیست جهت تحلیل بیشتر است اما همانطور که گفته شد، لزوما سهم بنیادی محسوب نمی شوند.
#سرود از جمله نمادهایی بود که در کانون توجه قرار گرفت. حجم معاملات آن البته در سطح میانگین یک ماه اخیر بود اما سرانه خرید حقیقی 22میلیون و سرانه فروش حقیقی 12میلیون تومان بود. سیمان شاهرود P.e ttm 5.9 روی تابلو دارد. حاشیه سود آن در سال 99 در محدوده 54درصد بود، در بهار 59درصد و در تابستان به 62درصد رسید. همچنین P.e ttm آن با قیمت های امروز سهام 12.5 واحد بود اما طی چهار فصل به مرور کاهش یافت به شکلی که به 8.6، 7.2 و همکنون 5.9 رسیده است. این روند بهبود P.e می تواند تا حد معقولی ادامه یابد. سرود در خرداد 1500 تومان بود، شهریور به 3000تومان رسید و همکنون در محدوده 1800 - 2000 تومان است. نوسان بسیار شدیدی دارد و طبعا نوسان بسیار بالا را به معنای ریسک بالا در نظر میگیریم.
#فولاژ دیگر نمادی بود که مورد توجه قرار گرفت. این شرکت خریدار اسفنجی و تولید کننده محصولات فولادی است. شاید تحت تاثیر تعیین سقف برای سوخت صنعت فولاد، امروز مورد اقبال بیشتر قرار گرفته باشد و تقریبا 2برابر میانگین یک ماه اخیر حجم خورد. سرانه خرید حقیقی 18 میلیون تومان و سرانه فروش 8میلیون تومان بود. این شرکت نیز پاییز سال قبل P.e ttm 12.4 با قیمت های امروز داشته اما به مرور آن را بهبود بخشیده و همکنون 6.7واحد است.
#ونوین از میان بانکی ها در کانون توجه بود. بخش مهمی از سود این بانکی قابلیت تکرار دارد اما نوین از محدوده 360تومان را به عنوان یک حمایت ماه ها حفظ کرده بود و تا 550تومان در شهریور ماه صعود کرد اما به یکباره و با منفی شدن بازار یک ریزش سهمگین و بی وقفه را تجربه کرد به شکلی که به زیر 300تومان هم رسید! حالا ونوین با خبری که در خصوص تسعیر ارز بانک ها آمده و به پشتوانه EPS روی تابلو و ریزش سنگین، در کانون توجه فعالان قرار گرفته است.
#خرینگ در میان قطعه سازان خودرو، رالی های صعودی و نزولی بزرگی داشته است. ارزش بازار این شرکت در بهمن سال 1398، شهریور سال 1399، مرداد 1400 همین ارقام امروز یعنی 1.1همت بوده است. حجم معاملات سهم در روز جاری از میانگین ماهانه بالاتر نبود اما به دلیل آنکه صف خرید بود، سرانه خرید حقیقی 46میلیون تومان در مقابل سرانه فروش 12میلیون تومانی بود. خرینگ P.E 25 رو تابلو دارد. تقریبا در سه فصل اخیر همین p.e را داشته و چندان تغییر نکرده البته اگر اجازه افزایش نرخ به صورت گسترده در این صنعت صادر شود وضعیت بهتر خواهد شد چون p.s این شرکت 7دهم است! و حاشیه سود به 6درصد کاهش یافته است. اگر با سطح درآمد فعلی حاشیه سود به 10 - 12 درصد میانه سال قبل بازگردد، طبعا P.e fw بهتری میگیرد. فعلا به لحاظ بنیادی باید سهم را رصد کرد.
#کهمدا از میان شرکت های گروه کانی غیر فلزی، مورد توجه بازار بود. سرانه خرید حقیقی 41میلیون تومان و سرانه فروش 13میلیون تومان بود. P.e روی تابلو این سهم 9 واحد است. شیشه همدان با سال مالی منتهی به خرداد 2.7همت مارکت دارد و در اسفند 98، شهریور 99، اسفند 99، تیر 1400 ارزش بازاری مشابه امروز داشته است! حاشیه سود کهمدا در طول سالیان اخیر نسبتا ثابت اما به شیب کندی صعودی بوده و در سال مالی اخیر به 58.2درصد رسید در حالی که طی سال 96 و 97 رشد درآمد سالانه نداشت اما در سه سال مالی اخیر به ترتیب 94درصد، 55درصد و 65درصد رشد درآمد سالانه را تجربه کرد ضمنا حاشیه سود تابستان و نرخ رشد درآمد این فصل نیز مطلوب بود.
#ساراب دیگر نماد در کانون توجه بازار بود. این سیمانی حجم معاملاتی در سطح میانگین یک ماه اخیر داشت و خالص خرید حقیقی 11میلیون تومان در مقابل فروش 14میلیون تومانی بوده ضمنا 80درصد خرید امروز را حقوقی انجام داده است. p.e سهم روی تابلو 7.4 است این سهم از P.e ttm 10 در سال گذشته با قیمت امروز به سطح فعلی رسیده اما توجه کنیم که P.s 4.7 به همراه حاشیه سود 55درصد در تابستان و 48درصد در نیمه نخست سال 1400 داشته است. ساراب در ماه های اخیر نوسانات قیمتی بسیار بزرگی به نمایش گذاشته و ازین حیث سهمی ریسکی محسوب می شود. خرداد سال 99 و 1400 تعدیل شده با سرمایه امروز، 2200 تومان قیمت داشته، دی ماه 99 و 1400 نیز 1200 - 1500 تومان در نوسان بوده است. رالی های بزرگی طی می کند اما در تلاش برای کسب P.e مناسب تر است به بیان دیگر همچنان به نظر می رسد eps fw از eps ttm بزرگتر باشد.
@validhelalat
**مطلب حاضر جهت افزایش سطح اطلاعاتی بازار نسبت به وضعیت نمادهای مختلف بازار است. نمادهایی که بررسی می شوند لزوما وضعیت بنیادی مناسبی ندارند بلکه بر اساس یک مدل معاملاتی انتخاب و نکاتی در خصوص آن عرض می شود لذا یک واچ لیست جهت تحلیل بیشتر است اما همانطور که گفته شد، لزوما سهم بنیادی محسوب نمی شوند.
#سرود از جمله نمادهایی بود که در کانون توجه قرار گرفت. حجم معاملات آن البته در سطح میانگین یک ماه اخیر بود اما سرانه خرید حقیقی 22میلیون و سرانه فروش حقیقی 12میلیون تومان بود. سیمان شاهرود P.e ttm 5.9 روی تابلو دارد. حاشیه سود آن در سال 99 در محدوده 54درصد بود، در بهار 59درصد و در تابستان به 62درصد رسید. همچنین P.e ttm آن با قیمت های امروز سهام 12.5 واحد بود اما طی چهار فصل به مرور کاهش یافت به شکلی که به 8.6، 7.2 و همکنون 5.9 رسیده است. این روند بهبود P.e می تواند تا حد معقولی ادامه یابد. سرود در خرداد 1500 تومان بود، شهریور به 3000تومان رسید و همکنون در محدوده 1800 - 2000 تومان است. نوسان بسیار شدیدی دارد و طبعا نوسان بسیار بالا را به معنای ریسک بالا در نظر میگیریم.
#فولاژ دیگر نمادی بود که مورد توجه قرار گرفت. این شرکت خریدار اسفنجی و تولید کننده محصولات فولادی است. شاید تحت تاثیر تعیین سقف برای سوخت صنعت فولاد، امروز مورد اقبال بیشتر قرار گرفته باشد و تقریبا 2برابر میانگین یک ماه اخیر حجم خورد. سرانه خرید حقیقی 18 میلیون تومان و سرانه فروش 8میلیون تومان بود. این شرکت نیز پاییز سال قبل P.e ttm 12.4 با قیمت های امروز داشته اما به مرور آن را بهبود بخشیده و همکنون 6.7واحد است.
#ونوین از میان بانکی ها در کانون توجه بود. بخش مهمی از سود این بانکی قابلیت تکرار دارد اما نوین از محدوده 360تومان را به عنوان یک حمایت ماه ها حفظ کرده بود و تا 550تومان در شهریور ماه صعود کرد اما به یکباره و با منفی شدن بازار یک ریزش سهمگین و بی وقفه را تجربه کرد به شکلی که به زیر 300تومان هم رسید! حالا ونوین با خبری که در خصوص تسعیر ارز بانک ها آمده و به پشتوانه EPS روی تابلو و ریزش سنگین، در کانون توجه فعالان قرار گرفته است.
#خرینگ در میان قطعه سازان خودرو، رالی های صعودی و نزولی بزرگی داشته است. ارزش بازار این شرکت در بهمن سال 1398، شهریور سال 1399، مرداد 1400 همین ارقام امروز یعنی 1.1همت بوده است. حجم معاملات سهم در روز جاری از میانگین ماهانه بالاتر نبود اما به دلیل آنکه صف خرید بود، سرانه خرید حقیقی 46میلیون تومان در مقابل سرانه فروش 12میلیون تومانی بود. خرینگ P.E 25 رو تابلو دارد. تقریبا در سه فصل اخیر همین p.e را داشته و چندان تغییر نکرده البته اگر اجازه افزایش نرخ به صورت گسترده در این صنعت صادر شود وضعیت بهتر خواهد شد چون p.s این شرکت 7دهم است! و حاشیه سود به 6درصد کاهش یافته است. اگر با سطح درآمد فعلی حاشیه سود به 10 - 12 درصد میانه سال قبل بازگردد، طبعا P.e fw بهتری میگیرد. فعلا به لحاظ بنیادی باید سهم را رصد کرد.
#کهمدا از میان شرکت های گروه کانی غیر فلزی، مورد توجه بازار بود. سرانه خرید حقیقی 41میلیون تومان و سرانه فروش 13میلیون تومان بود. P.e روی تابلو این سهم 9 واحد است. شیشه همدان با سال مالی منتهی به خرداد 2.7همت مارکت دارد و در اسفند 98، شهریور 99، اسفند 99، تیر 1400 ارزش بازاری مشابه امروز داشته است! حاشیه سود کهمدا در طول سالیان اخیر نسبتا ثابت اما به شیب کندی صعودی بوده و در سال مالی اخیر به 58.2درصد رسید در حالی که طی سال 96 و 97 رشد درآمد سالانه نداشت اما در سه سال مالی اخیر به ترتیب 94درصد، 55درصد و 65درصد رشد درآمد سالانه را تجربه کرد ضمنا حاشیه سود تابستان و نرخ رشد درآمد این فصل نیز مطلوب بود.
#ساراب دیگر نماد در کانون توجه بازار بود. این سیمانی حجم معاملاتی در سطح میانگین یک ماه اخیر داشت و خالص خرید حقیقی 11میلیون تومان در مقابل فروش 14میلیون تومانی بوده ضمنا 80درصد خرید امروز را حقوقی انجام داده است. p.e سهم روی تابلو 7.4 است این سهم از P.e ttm 10 در سال گذشته با قیمت امروز به سطح فعلی رسیده اما توجه کنیم که P.s 4.7 به همراه حاشیه سود 55درصد در تابستان و 48درصد در نیمه نخست سال 1400 داشته است. ساراب در ماه های اخیر نوسانات قیمتی بسیار بزرگی به نمایش گذاشته و ازین حیث سهمی ریسکی محسوب می شود. خرداد سال 99 و 1400 تعدیل شده با سرمایه امروز، 2200 تومان قیمت داشته، دی ماه 99 و 1400 نیز 1200 - 1500 تومان در نوسان بوده است. رالی های بزرگی طی می کند اما در تلاش برای کسب P.e مناسب تر است به بیان دیگر همچنان به نظر می رسد eps fw از eps ttm بزرگتر باشد.
@validhelalat