⭕️مولفه‌های مثبت اثر‌گذار در بورس تهران

🔹#بازار_جهانی: نوسانات قیمت کامودیتی‌ها در بازارهای جهانی اثر مستقیمی بر صنایع کالامحور به‌جا می‌گذارد. بازار جهانی در هفته‌ای که گذشت شرایط نسبتا متفاوتی را تجربه کرد. تداوم افت شاخص دلار، ارزش این ارز مهم را به کف 6 ماهه رساند و نرخ برابری یورو به دلار به میزان بالایی نسبت به یک سال قبل رسید. این موضوع باعث شد قیمت جهانی بسیاری از کالاها به سمت صعود میل کند. در این زمینه سنگ‌آهن در تغییرات یک‌ماهه با رشد 12 درصدی همراه شد، سرب نیز در این بازه زمانی 9 درصد رشد کرد و روی به‌عنوان یک کالای کلیدی برای برخی صنایع بورس تهران، با رشد 5 درصدی مواجه شد. با وجود اینکه در هفته اخیر گروه‌های وابسته به قیمت‌های جهانی بیشتر مورد توجه قرار گرفته‌اند، اما این موضوع نیز نتوانسته محرک جدی برای بورس باشد و همچنان حجم و ارزش معاملات در پایین‌ترین سطوح از اواسط اردیبهشت ماه قرار دارد.
🔹#برجام: موضوع دیگر مربوط به مباحث سیاسی حول محور بازار سهام است. به جرات می‌توان گفت مهم‌ترین موضوع سیاسی که در چندسال اخیر بر بورس اثر گذاشته است، توافق هسته‌ای و اجرای برجام است. با وجود تمام حاشیه‌هایی که پیرامون این توافق وجود دارد، شواهد حاکی از آن است که این توافق در مسیر خوبی حرکت می‌کند.
روان شدن تبادلات ارزی ایران در خارج از کشور، لغو تحریم همکاری‌های اقتصادی ایران با کشورهای دیگر و اشتیاق سرمایه‌گذاران خارجی برای همکاری با شرکت‌های ایرانی از ره‌آورد‌های این توافق برای ایران طی یک‌سال اخیر بوده است. این موضوع که بارها و در مقاطع زمانی مختلف بورس را با جذابیت بیشتری برای سهامداران همراه ساخته بود، این روزها کم‌ترین اثر را بر روند معاملات سهامداران دارد.
🔹#تورم: بررسی نرخ تورم از ابتدای سال 96 نیز حاکی از آن است که این مولفه از مسیر کاهشی ماه‌های قبل فاصله گرفته است. این موضوع باعث شده تورم میانگین خردادماه دو رقمی شود. رشد تورم که می‌تواند برای شرکت‌ها سودآوری داشته باشد از عواملی است که می‌تواند خوشبینی سهامداران به بورس را افزایش دهد. موضوعی که تاکنون اثر مثبتی در معاملات نداشته است.
🔹#دلار: در کنار تورم، نرخ دلار نیز از هفته قبل مسیر صعودی را آغاز کرده است. در آخرین روز هفته گذشته نرخ این ارز مهم جهانی به 3770 تومان رسید و رشد 7/ 0 درصدی را طی یک هفته رقم زد. افزایش نرخ ارز که برای شرکت‌های صادرات محور موضوعی مثبت به شمار می‌رود نیز می‌تواند خوش‌بینی‌ها به سرمایه‌گذاری در بورس را افزایش دهد(در جریان معاملات دیروز بازار ارز نرخ دلار به 3785 تومان رسید).
دنیای اقتصاد
https://t.me/tahlilonline_com

#بازار_جهانی_فلزات
🔹شرایط اقتصادی در چین بهتر از پیش بینی ها بوده و انتظار می رود این وضعیت ادامه پیدا کند. ماه گذشته میلادی شاخص کایکسین از فعالیت ها در بخش تولید کارخانه ای به 51.1 رسید که بالاترین میزان در چهار ماه اخیر است. در واقع وضعیت عملیات ها در بخش تولید کارخانه ای بهتر شده و این امر نشان می دهد رونق اقتصادی ادامه پیدا خواهد کرد.

🔹دولت چین اواخر سال گذشته میلادی برنامه کاهش ظرفیت تولید آلومینیوم را اعلام کرد و از دو ماه پیش سرعت اجرای این برنامه بیشتر شده است. جمعه گذشته وزارت محیط زیست استان هبی چین اعلام کرد ظرفیت تولید آلومینا و آلومینیوم در زمستان 30 درصد کاهش می یابد. استان هبی (Hebei) تولیدکننده بزرگ آلومینیوم نیست اما این خبر نشان می دهد ملاحظات زیست محیطی اهمیت پیدا کرده و بر تولید آلومینیوم تاثیرگذار خواهد بود.

🔹گزارش امروز از وضعیت واردات و صادرات چین در ماه گذشته میلادی نشان می دهد تقاضای این کشور برای مواد خام بالا باقی مانده و این عامل به حفظ رونق در بازار فلزات پایه کمک می کند.

🔹#مس به بالاترین رقم 34 ماه گذشتهرسید. موجودی قابل فروش انبارهای LME برای چهاردهمین روز پیاپی روندی نزولی دارد و امروز 2750 تن کاهش و به 293.9 هزار تن رسیده که نشان از امید تجار به تداوم رشد قیمت دارد.
♨️@tahlilonline_com

#بازار_جهانی_فلزات
🔘چشم انداز فاندامنتال #مس
🔸رشد واردات چین و شاخص مدیران خرید ایالات متحده آمریکا، اروپا و چین مهمترین دلایل رشد قیمتی مس در یکسال اخیر بوده اند. با توجه به اینکه انتظار می رود صنعت خودرو سازی با سرعت زیادی به سمت خودروهای برقی و هیبریدی پیش برود، از این رو تحلیلگران آینده را ازان مس میدانند.
🔸با احتمال افزایش کمبود مس در چین، به‌رغم رشد واردات آن به این کشور در ماه سپتامبر، فعالان بازار وضعیت خرید در بازار مس را فعال کرده و میزان خرید را افزایش دادند. چین، به‌عنوان دومین اقتصاد بزرگ جهان، در ماه سپتامبر نزدیک به یک میلیون و 470 هزار تن کنسانتره مس وارد کرد که نسبت به دوره مشابه از سال گذشته، رشد 6 درصدی داشت. این مسئله نیز، یکی دیگر از عوامل رشد قیمت مس در مدت اخیر و افزایش اختلاف تغییرات سال جاری با متوسط 5 سال گذشته بود.
🔸 چین یکی از بزرگترین و سودآورترین بازارهای مصرف خودروهای برقی است. بر اساس گزارش‌های فایننشال تایمز، پکن پایتخت چین، درصدد اجرای قانون محدودیت و نهایتا ممنوعیت معاملات خودروهای احتراق داخلی در این شهر است. در نتیجه، این کشور آسیایی نیز، در زمره سایر کشورهای قدرتمند جهان نظیر آلمان، فرانسه، نروژ، انگلستان و هند که برنامه‌های مشابهی برای ممنوعیت معاملات خودروهای احتراق داخلی دارند، قرار خواهد گرفت و این یکی از مهترین دلایل افزایش تقاضا برای مس در چین است.
@Dr_Yazdani
—-------------------
♨️ @tahlilonline_com

تحلیل #طلا،
#دلار
#شاخص_بورس
#بازار_جهانی

لینک ویدئوی وبینار تحلیلی در آپارات:
👉https://www.aparat.com/v/20QcA

#بازار_جهانی_تغییرات_هفتگی

🔹 ریزش 15% شاخص S&P 500 آمریکا ، ریزش 18% نفت برنت و ریزش 14% قیمت مس!

♨️ @tahlilonline_com

#بازار_جهانی : تغییرات هفتگی و ماهانه

🔹تغییرات مثبت در هفته گذشته با اعمال سیاست‌های انبساطی دولت‌ها : رشد 10% شاخص S&P 500 آمریکا ، ریزش 8% نفت برنت و رشد 9.5% قیمت مس!

🔹 همچنان نفت و گاز و محصولات پتروشیمی تحت فشار هستند.

🔹روز آخر بازارها منفی بسته شدند و سرمایه گذاران کمتری علاقه دارند با وضعیت باز به تعطیلات بروند.

♨️ @tahlilonline_com

#بازار_جهانی : تغییرات هفتگی و ماهانه

🔹نرخ محصولات آروماتیک به شدت کاهش پیدا کرده است.

🔹 همچنان فلزات و محصولات پتروشیمی تحت فشار هستند.

♨️ @tahlilonline_com

#بازار_جهانی : تغییرات هفتگی و ماهانه و سالانه

🔹 تقریبا بازارها در هفته گذشته با خوش بینی به بسته‌های کمک اقتصادی و کاهش افراد بستری شده در نیویورک به تعادل رسیده‌اند .

🔹 همچنان نفت به شدت نوسان می‌کند، هفته سیاهی برای نفت رقم خورد، این هفته بازارها یک روز زودتر بسته شدند، نتیجه نشست امروز می‌تواند اثر خود را هفته آینده بر روی نفت نشان دهد، افزایش قیمت نفت با کنترل عرضه اتفاق خوبی برای اقتصاد ایران است، اما برای بورس اتفاق خوبی نیست(پست قبل مشاهده شود.)

♨️ @tahlilonline_com

گزارش #بازار_جهانی، هفته منتهی به 22 اسفند 1399

▪️پس از یک هفته ریزش، بازار شروع به تثبیت خود کرده و در میان کامودیتی‌ها، فلزات بخشی از ریزش خود طی هفته ماقبل را جبران کردند.

▪️بازار سهام چین در انتهای هفته روند صعودی گرفت و با داده‌های جدید امکان ادامه رشد را دارد.

▪️با وجود کاهش قیمت نفت، #نفت_سنگین_ایران به دلایل افزایش تقاضا برای نفت خلیج فارس، روندی صعودی داشت و در انتهای هفته به 66.23 دلار به ازای هر بشکه رسید.

🖋گروه مالی زمرد
@tahlilonline_com

#نرخ_خوراک

▪️در اسفند متوسط نرخ گاز 4 هاب دنیا نسبت به بهمن با کاهش 11 درصدی به 15.66 سنت رسید.

▪️عمده محصولات پتروشیمی به غیر از متانول هفته گذشته روند صعودی را طی کرده‌اند؛ عملا حاشیه سود شرکت‌های پتروشیمی ایران با خوراک گاز، طی هفته گذشته افزایش یافت.

✔️ خبر خوب برای #شپدیس #کرماشا #شیراز #خراسان #زاگرس #شفن #شخارک #جم #مارون #نوری #شصفها

🖋گروه مالی زمرد
@tahlilonline_com

تغییرات هفتگی #بازار_جهانی

▪️به دلیل 1️⃣طرح‌های دولت چین مبنی بر تغییر روش تولید #فولاد و حجم آن به قصد کنترل آلودگی هوا، 2️⃣تصویب طرح‌های زیرساختی در اقتصادهای بزرگ؛ بازار جهانی به رشد قیمت فولاد خوش بین شده و با وجود افزایش شاخص دلار در هفته گذشته، شاهد افزایش نرخ فولاد در بازارهای جهانی بودیم.

✔️ در ایران(بورس کالا) نرخ فروش محصولات آهنی به نرخ قیمت فولاد جهانی قفل شده و افزایش قیمت فولاد در بازار جهانی منجر به رشد سودآوری تمام زنجیره محصولات آهنی(از استخراج سنگ آهن تا تولید فولاد) می‌شود.

@tahlilonline_com

تغییرات هفتگی #بازار_جهانی

▪️کاتد #مس در بورس لندن، با رشد 4% به 9549 دلار در هر تن رسید؛ با وجود رشد نرخ #فولاد و مس در بازارهای جهانی، همچنان انتظار رشد نرخ برای این دو فلز، بیشتر از سایر فلزات است.
#روی : 2851$
#سرب : 2057$
#انس_طلا : 1778$
#انس_نقره : 26.1$
▪️#نفت
برنت : $66.1
وست تگزاس اینترمدیت : 62.1$
سنگین ایران : 60.5$
نفت دبی : 62.8$

@tahlilonline_com

تغییرات هفتگی #بازار_جهانی

▪️همانگونه که در تصویر می‌بینید تقریبا هفته با ثباتی در بازار جهانی طی شد اما ریزش انتهای هفته برخی کامودیتی‌ها، بازدهی هفتگی منفی را برای آن‌ها رقم زد.
#روی : 2.8%-
#پلی_اتیلن_سبک : 2.1%-
#مس : 1.7%-
#پلی_پروپیلن : 1%-

▪️#متانول با افزایش 8.4%، بیشترین رشد را ثبت کرد.

▪️ با وجود رشد #نفت، کرک اسپرد #بنزین و #نفت_کوره کاهش قابل توجهی را ثبت کردند و بخش عمده رشد 3 ماهه گذشته خود را پس گرفتند!

@tahlilonline_com

تغییرات هفتگی #بازار_جهانی

▪️کرک اسپرد محصولات پالایشی بجز بنزین در هفته گذشته روند نزولی داشتند.

▪️در بازار فلزات و محصولات شیمیایی تغییرات قابل توجهی در قیمت‌ها رخ نداد، مس با کاهش 1.1% قیمت تنها فلز منفی بازار بود.

@tahlilonline_com

تغییرات هفتگی #بازار_جهانی

▪️بازار در حال تثبیت خود پس از صعودِ نیمه‌ی اول سال میلادی است، احتمالا تا پایان پیک جدید کرونا در آسیا، قیمت کامودیتی‌ها نوسان زیادی نخواهد داشت.

انس طلا : 1811
انس نقره : 26.2
مس لندن : 9497
روی لندن : 2978
سرب لندن : 2331
ورق گرم CFR چین : 900
اوره خلیج فارس : 490
متانول شرق چین (یوآن) : 2473
بنزن فوب کره جنوبی : 1006
@tahlilonline_com

تغییرات #بازار_جهانی

▪️همانطور که در هفته گذشته ذکر شد، بازار در حال فرآیند تثبیت قیمت‌هاست و تغییرات در نرخ کامودیتی‌ها محدود شده.

▪️ افزایش نرخ ذغال سنگ در کنار افزایش تقاضای MTBE منجر به افزایش قیمت متانول شده.

مس : 9444$
روی : 2990$
سرب : 2315$
انس طلا : 1815$
نفت برنت : 73.6$
نفت سنگین ایران : 68.8$

@tahlilonline_com

تغییرات #بازار_جهانی #بودجه

مس : 9627$
روی : 2976$
سرب : 2371$
انس طلا : 1802$
نفت برنت : 74.1$
نفت سنگین ایران : 69.2$

▪️افزایش قیمت نفت ایران برای فروش به پالایشگاه‌های داخلی و همچنین صادرات آن، شانش تحقق بودجه نفتی را افزایش داده است، به این ترتیب اگر ایران روزانه 1.8 میلیون بشکه نفت با نرخ 65$ به فروش برساند، بودجه پیش بینی شده در بخش فروش نفت، تحقق پیدا خواهد کرد.

▪️امسال ورود ارز نفتی و کامودیتی به مراتب بیشتر از سال گذشته خواهد بود، ولی
1️⃣افزایش مقدار ریال در مقابل دلار موجود(افزایش 30% تا 40% نقدینگی)
2️⃣تخصیص یارانه به بخش انرژی(کمبود برق در تابستان و کمبود گاز در زمستان که منجر به کاهش تولید و صادرات می‌شود)
3️⃣کسری بودجه دولت(تامین یارانه بنزین و برق و گاز و آب و ناتوانی در وصول مالیات)
4️⃣برداشته شدن ارز ترجیحی
5️⃣تسهیل خروج سرمایه
خبر از ادامه تورم بیش از 30% حتی در صورت توافق برجام را می‌دهد.

@tahlilonline_com

#قهوه_ربوستا هفتگی

در ماههای اخیر قیمت قهوه در #بازار_جهانی رشد قابل توجهی را تجربه کرده و نزدیک ۴ برابر شده است. از نقطه نظر تحلیل تکنیکال این رشد میتواند برای ماههای آینده هم ادامه دار باشد. این موج گرانی به طرز شدیدتری در قیمت #کاکائو_جهانی هم دیده میشود، قیمت کاکائو جهانی در مدت زمان کوتاهی بیش از ۵ برابر شده است.

✨️ در سالهای گذشته کسب و کارهای متنوعی در حوزه قهوه در ایران شکل گرفته. تحلیل اکثر فعالین این حوزه این بوده که یک موج فراگیری مصرف قهوه در ایران وجود دارد و میزان مصرف قهوه ایرانی ها در بلندمدت به سطح مصرف اروپایی ها و آمریکایی ها خواهد رسید. در واقع فعالین این صنف روی این موج بازار حساب باز کرده بودند. هرچند این تحلیل از نقطه نظر کلان صحیح است اما بایستی به این نکته توجه داشت که گرانی های اخیر روی این هدف بلند مدت تاثیر خواهد گذاشت.

@tahlilonline_com