🇷🇺 Правительство всё-таки решило спасать металлургов.
В моменте:
#MAGN +4%
#CHMF +0.9%
#NLMK +1%
📺 Путин сегодня провёл совещание по проблемам отрасли, с предложениями выступал Мантуров. Экспорт при крепком рубле стал нерентабельным, а санкции сделали отрасль самой уязвимой в нашей экономике. Спрос на продукцию черных металлургов не столь пластичен, как на нефть, конкуренция выше, азиатские рынки перенасыщены.
🔊 Мантуров: фискальную нагрузку на российскую металлургическую отрасль, которую ввели в прошлом году на волне сверхдоходов, необходимо снизить. В первую очередь нужно скорректировать акциз на жидкую сталь, а также пересмотреть формы расчета НДПИ. Тут без вариантов: сверхдоходов уже нет, а акциз на жидкую сталь выглядит скорее как оборотный штраф, а не налог. Предлагаются также типично кризисные меры - закупки металла в госрезерв, чтобы потом продавать в качестве интервенций на внутреннем рынке.
🏭 Приоритет на внутреннем рынке, как выясняется не спасает: ММК, у которого доля продаж в РФ больше всех, просел на 61% с начала года (Северсталь -54%, НЛМК -40%). Внутренний спрос сжался, пока нет признаков его восстановления. Очевидно, по понятным причинам будет больше потреблять оборонка, но это все равно мало по сравнению, например, со стройкой.
🔎 Пока лучше других выглядит НЛМК - у него заводы в США и Европе, которые ввели санкции, и сейчас эти активы рассматриваются на западе как домашние. Но это до тех пор, пока против Лисина не ввели персональные санкции, как против Мордашева.
В моменте:
#MAGN +4%
#CHMF +0.9%
#NLMK +1%
📺 Путин сегодня провёл совещание по проблемам отрасли, с предложениями выступал Мантуров. Экспорт при крепком рубле стал нерентабельным, а санкции сделали отрасль самой уязвимой в нашей экономике. Спрос на продукцию черных металлургов не столь пластичен, как на нефть, конкуренция выше, азиатские рынки перенасыщены.
🔊 Мантуров: фискальную нагрузку на российскую металлургическую отрасль, которую ввели в прошлом году на волне сверхдоходов, необходимо снизить. В первую очередь нужно скорректировать акциз на жидкую сталь, а также пересмотреть формы расчета НДПИ. Тут без вариантов: сверхдоходов уже нет, а акциз на жидкую сталь выглядит скорее как оборотный штраф, а не налог. Предлагаются также типично кризисные меры - закупки металла в госрезерв, чтобы потом продавать в качестве интервенций на внутреннем рынке.
🏭 Приоритет на внутреннем рынке, как выясняется не спасает: ММК, у которого доля продаж в РФ больше всех, просел на 61% с начала года (Северсталь -54%, НЛМК -40%). Внутренний спрос сжался, пока нет признаков его восстановления. Очевидно, по понятным причинам будет больше потреблять оборонка, но это все равно мало по сравнению, например, со стройкой.
🔎 Пока лучше других выглядит НЛМК - у него заводы в США и Европе, которые ввели санкции, и сейчас эти активы рассматриваются на западе как домашние. Но это до тех пор, пока против Лисина не ввели персональные санкции, как против Мордашева.
📅 Лидеры роста и падения в индексе Мосбиржи за неделю.
💪 Лидеры роста:
🔺 Полиметалл +27,7%
🔺 TCS Group +20%
🔺 Fix Price +17,5%
🔺 Globaltrans +12,5%
🔺 Татнефть преф +11,9%
#POLY отыгрывает падение на 80% от хаев, на новостях о возможном выделении российских активов, что позволит снизить риски санкций в условиях британской юрисдикции.
#TCSG лёгок на подъём, в отличие от тяжелого Сбера (падать тоже легче). В этот раз сработал общий локальный позитив и ожидание хорошей отчётности 24 августа за 2 квартал.
#FIXP в плюсе после сильного отчета и на общем ралли ретейлеров. Снижение доходов населения усиливает рыночные позиции дискаунтеров.
#GLTR - отскок вторую неделю подряд, помогают рекомендации аналитиков и ТГ-каналов, указывающих на перепроданность бумаги.
#TATNP: 15 августа СД по дивидендам за 1 полугодие.
👎 Аутсайдеры недели:
🔻 Интер РАО -2,5%
🔻 НЛМК -2,4%
🔻 Газпром -1,3%
🔻 Транснефть преф -1,0%
🔻 ПИК -0,5%
#IRAO - указ президента о запрете сделок по продаже активов ТЭК. Под вопросом вхождение Интер РАО в Enel и Fortum.
#NLMK: догоняет в падении конкурентов. НЛМК – единственный из большой тройки металлургов, пока не попавший под прямые санкции.
#GAZP стагнирует в отсутствие позитивных новостей. «Северный поток-1» работает на 20% мощности, экспорт падает.
#TRNFP - украинский транзит в Восточную Европу на несколько дней был остановлен из-за невозможности для Транснефти оплатить его в условиях санкций ЕС. Транзит возобновлен, это позитивно для бумаги.
#PIKK: ипотечного бума не случилось, несмотря на госпрограммы. Объём выданных кредитов во 2 кв. почти в 3 раза ниже, чем годом раньше.
💪 Лидеры роста:
🔺 Полиметалл +27,7%
🔺 TCS Group +20%
🔺 Fix Price +17,5%
🔺 Globaltrans +12,5%
🔺 Татнефть преф +11,9%
#POLY отыгрывает падение на 80% от хаев, на новостях о возможном выделении российских активов, что позволит снизить риски санкций в условиях британской юрисдикции.
#TCSG лёгок на подъём, в отличие от тяжелого Сбера (падать тоже легче). В этот раз сработал общий локальный позитив и ожидание хорошей отчётности 24 августа за 2 квартал.
#FIXP в плюсе после сильного отчета и на общем ралли ретейлеров. Снижение доходов населения усиливает рыночные позиции дискаунтеров.
#GLTR - отскок вторую неделю подряд, помогают рекомендации аналитиков и ТГ-каналов, указывающих на перепроданность бумаги.
#TATNP: 15 августа СД по дивидендам за 1 полугодие.
👎 Аутсайдеры недели:
🔻 Интер РАО -2,5%
🔻 НЛМК -2,4%
🔻 Газпром -1,3%
🔻 Транснефть преф -1,0%
🔻 ПИК -0,5%
#IRAO - указ президента о запрете сделок по продаже активов ТЭК. Под вопросом вхождение Интер РАО в Enel и Fortum.
#NLMK: догоняет в падении конкурентов. НЛМК – единственный из большой тройки металлургов, пока не попавший под прямые санкции.
#GAZP стагнирует в отсутствие позитивных новостей. «Северный поток-1» работает на 20% мощности, экспорт падает.
#TRNFP - украинский транзит в Восточную Европу на несколько дней был остановлен из-за невозможности для Транснефти оплатить его в условиях санкций ЕС. Транзит возобновлен, это позитивно для бумаги.
#PIKK: ипотечного бума не случилось, несмотря на госпрограммы. Объём выданных кредитов во 2 кв. почти в 3 раза ниже, чем годом раньше.
📅 Лидеры роста и падения в индексе Мосбиржи за неделю.
🏆 Лидеры роста:
🔺 TCS Group +21%
🔺 Polymetal +11.2%
🔺 ФосАгро +9%
🔺 Полюс +5.4%
🔺 Новатэк +4.7%
#TCSG: Рынок ждёт сильной отчётности 24 августа. Но 21% - скорее технический отскок.
#POLY - фундаментально ничего не поменялось, но бумага раллирует, вероятно, на закрытии коротких позиций. От июльских минимумов отрос уже на 60%.
#PHOR - сильный отчёт за 1 полугодие и объявление дивидендов за 2021 +6 мес. 2022. С начала года +37%, индекс -42%
#PLZL Несмотря на стагнацию в золоте, Полюс многими воспринимается как защитная бумага во времена турбулентности. Кстати, с 23 августа собирает заявки на облигации в юанях.
#NVTK подтягивается вслед за ценами на СПГ. Новатэк выигрывает в условиях сокращения экспорта Газпрома.
👎 Аутсайдеры недели:
🔻 HHRU -12,8%
🔻 Сургутнефтегаз -2,8%
🔻 МТС -2%
🔻 Ростелеком -2%
🔻 НЛМК -1.9%
#HHRU - отчёт за 2 квартал неоднозначный - EBITDA сократилась г/г. Ушло много крупных клиентов из числа нерезов, малый и средний бизнес в плохой форме.
#SNGS - запущен процесс автоматической расконвертации ADR. Но в целом идёт техническая коррекция после роста в конце июля, имевшего признаки разгона не очень ликвидной бумаги (в отличие от префов).
#MTSS - результаты 2 квартала не впечатлили. К тому же МТС отложила принятие дивидендной политики на неопределенное время.
#RTKM: Citi как депозитарий отказался участвовать в автоматической конвертации ADR Ростелекома. В целом госкомпании с её долей рынка мало что угрожает, кроме проблем с импортом оборудования.
#NLMK продолжает догонять упавших конкурентов - ММК и Северсталь. Рынку не понравилась новость о просьбе НЛМК к держателям еврооблигаций изменить условия выпуска в связи с проблемами в прохождении платежей.
🏆 Лидеры роста:
🔺 TCS Group +21%
🔺 Polymetal +11.2%
🔺 ФосАгро +9%
🔺 Полюс +5.4%
🔺 Новатэк +4.7%
#TCSG: Рынок ждёт сильной отчётности 24 августа. Но 21% - скорее технический отскок.
#POLY - фундаментально ничего не поменялось, но бумага раллирует, вероятно, на закрытии коротких позиций. От июльских минимумов отрос уже на 60%.
#PHOR - сильный отчёт за 1 полугодие и объявление дивидендов за 2021 +6 мес. 2022. С начала года +37%, индекс -42%
#PLZL Несмотря на стагнацию в золоте, Полюс многими воспринимается как защитная бумага во времена турбулентности. Кстати, с 23 августа собирает заявки на облигации в юанях.
#NVTK подтягивается вслед за ценами на СПГ. Новатэк выигрывает в условиях сокращения экспорта Газпрома.
👎 Аутсайдеры недели:
🔻 HHRU -12,8%
🔻 Сургутнефтегаз -2,8%
🔻 МТС -2%
🔻 Ростелеком -2%
🔻 НЛМК -1.9%
#HHRU - отчёт за 2 квартал неоднозначный - EBITDA сократилась г/г. Ушло много крупных клиентов из числа нерезов, малый и средний бизнес в плохой форме.
#SNGS - запущен процесс автоматической расконвертации ADR. Но в целом идёт техническая коррекция после роста в конце июля, имевшего признаки разгона не очень ликвидной бумаги (в отличие от префов).
#MTSS - результаты 2 квартала не впечатлили. К тому же МТС отложила принятие дивидендной политики на неопределенное время.
#RTKM: Citi как депозитарий отказался участвовать в автоматической конвертации ADR Ростелекома. В целом госкомпании с её долей рынка мало что угрожает, кроме проблем с импортом оборудования.
#NLMK продолжает догонять упавших конкурентов - ММК и Северсталь. Рынку не понравилась новость о просьбе НЛМК к держателям еврооблигаций изменить условия выпуска в связи с проблемами в прохождении платежей.
📅 Лидеры роста и падения в индексе Мосбиржи за неделю.
🏆 Лидеры роста:
🔺Polymetal +6,5%
🔺 VK +4,1%
🔺 МКБ +3,8%
🔺 EN+ +3,1%
🔺 АФК Система +2,8%
#POLY - от минимумов июля отскочил уже почти на 100%. Из новостей только разрешение физлицам покупать слитки без НДС напрямую у аффинажных заводов, что подтолкнет спрос.
#VKCO - просят у Минцифры субсидию 3 млрд, запускают новый игровой движок и развивают монетизацию соцсети.
#CBOM - без новостей, но БКС рекомендует к покупке.
#ENPG - растёт как более дешёвый прокси на Русал. Вышла новость о строительстве ветропарка с китайцами в Благовещенске.
#AFKS - продолжает отыгрывать относительно неплохие отчёты компаний в портфеле ("Степь", МТС, Сегежа). Вышла на максимум с июля.
👎 Аутсайдеры недели:
🔻 OZON -6,4%
🔻 Х5 Group -5,2%
🔻 HeadHunter -4,0%
🔻 Сбер -3,9%
🔻 НЛМК -3,9%
#OZON - пошла фиксация после роста по поводу выхода на опер. безубыток. С конца июня бумага выросла в 2 раза.
#FIVE - коррекция, но пока в рамках восходящего канала. Возможно, народ расстраивает, что прогресса в перерегистрации X5 нет.
#HHRU - прощаемся с бумажкой: последняя неделя в индексе. А в целом уход иностранных компаний заметно бьёт по бизнесу рекрутинга.
#SBER - коррекция вместе с рынком, в т.ч. на эмоциях по поводу выпуска друж. нерезов с 12.09. Тем временем Греф обещает выйти на прибыльность по итогам 2022 г., не исключены и небольшие дивиденды.
#NLMK покидает индекс голубых фишек, уступая место Фосагро. Доп. негатив - проблемы с производством стали в Европе на фоне энергетического кризиса.
🏆 Лидеры роста:
🔺Polymetal +6,5%
🔺 VK +4,1%
🔺 МКБ +3,8%
🔺 EN+ +3,1%
🔺 АФК Система +2,8%
#POLY - от минимумов июля отскочил уже почти на 100%. Из новостей только разрешение физлицам покупать слитки без НДС напрямую у аффинажных заводов, что подтолкнет спрос.
#VKCO - просят у Минцифры субсидию 3 млрд, запускают новый игровой движок и развивают монетизацию соцсети.
#CBOM - без новостей, но БКС рекомендует к покупке.
#ENPG - растёт как более дешёвый прокси на Русал. Вышла новость о строительстве ветропарка с китайцами в Благовещенске.
#AFKS - продолжает отыгрывать относительно неплохие отчёты компаний в портфеле ("Степь", МТС, Сегежа). Вышла на максимум с июля.
👎 Аутсайдеры недели:
🔻 OZON -6,4%
🔻 Х5 Group -5,2%
🔻 HeadHunter -4,0%
🔻 Сбер -3,9%
🔻 НЛМК -3,9%
#OZON - пошла фиксация после роста по поводу выхода на опер. безубыток. С конца июня бумага выросла в 2 раза.
#FIVE - коррекция, но пока в рамках восходящего канала. Возможно, народ расстраивает, что прогресса в перерегистрации X5 нет.
#HHRU - прощаемся с бумажкой: последняя неделя в индексе. А в целом уход иностранных компаний заметно бьёт по бизнесу рекрутинга.
#SBER - коррекция вместе с рынком, в т.ч. на эмоциях по поводу выпуска друж. нерезов с 12.09. Тем временем Греф обещает выйти на прибыльность по итогам 2022 г., не исключены и небольшие дивиденды.
#NLMK покидает индекс голубых фишек, уступая место Фосагро. Доп. негатив - проблемы с производством стали в Европе на фоне энергетического кризиса.
📅 Важные события на предстоящей неделе.
12 сентября
📌 Алроса (#ALRS) - продажи за август.
📌 Мосбиржа (#MOEX) допустит к торгам нерезидентов из дружественных стран и КИК. Исключение - 53 компании из списка стратегических.
📌 Мосбиржа возобновит вечернюю сессию по акциям и утреннюю — на срочном и валютном рынках.
14 сентября
📌 Общее собрание акционеров ФСК ЕЭС (#FEES). В повестке - вопрос присоединения Россетей (#RSTI).
15 сентября
📌 Старт ежегодного конкурса по биржевой торговле «Лучший частный инвестор» (ЛЧИ)
16 сентября
📌 Вступает в силу новая структура индексов Московской биржи (#IMOEX): исключен HHRU, из индекса голубых фишек исключен НЛМК (#NLMK), включен ФосАгро (#PHOR).
📌 Решение по ключевой ставке ЦБ РФ (13:30мск).
🇺🇸 Иностранные акции:
12 сентября: Oracle (#ORCL), Kroger (#KR) и др.
⛩ В Китае и Гонконге нет торгов - Moon Festival (Лунный фестиваль).
15 сентября: Adobe (#ADBE) и др.
За какими событиями стоит следить на этой неделе:
⚔️ Геополитика. Ход боевых действий в Украине (Изюм и др.), поставки западных вооружений. Подготовка референдумов (заявлена дата 4 ноября). Путин и Си встретятся в Казахстане на этой неделе. Путин примет участие в саммите ШОС в Самарканде - 14 сентября.
⚡️ Санкции. Согласование со странами G7 и EC потолка цен на российскую нефть. Обсуждение 8 пакета санкций ЕС.
🇷🇺 ЦБ РФ. Заседание Совета директоров и пресс-конференция главы Банка России по ключевой ставке - 16 сентября в 13:30мск и 15:00мск. Дискуссии с участниками рынка по ограничениям для неквалов.
🇺🇸 ФРС. Потребинфляция CPI (август) - 13 сентября 15:30мск. Индекс цен производителей PPI (август) - 14 сентября 16:00мск. Initial Jobless Claims (новые заявки на пособия) - 15 сентября 15:30мск.
🇪🇺 ЕЦБ. Потребинфляция CPI в Германии (август) - 13 сентября. Потребинфляция CPI в Еврозоне (август) - 16 сентября 12:00мск
🔥 Газ. Цены на газ в Европе, уровень заполнения газохранилищ. Газовый рынок ЕС в условиях полной остановки "Северного Потока-1".
🇨🇳 Китай. Промпроизводство (август) - 16 сентября 05:00мск. Риски делистинга с бирж в США. Ситуация вокруг Тайваня. Финансовое положение компаний в строительном секторе.
Всем хорошей недели!
12 сентября
📌 Алроса (#ALRS) - продажи за август.
📌 Мосбиржа (#MOEX) допустит к торгам нерезидентов из дружественных стран и КИК. Исключение - 53 компании из списка стратегических.
📌 Мосбиржа возобновит вечернюю сессию по акциям и утреннюю — на срочном и валютном рынках.
14 сентября
📌 Общее собрание акционеров ФСК ЕЭС (#FEES). В повестке - вопрос присоединения Россетей (#RSTI).
15 сентября
📌 Старт ежегодного конкурса по биржевой торговле «Лучший частный инвестор» (ЛЧИ)
16 сентября
📌 Вступает в силу новая структура индексов Московской биржи (#IMOEX): исключен HHRU, из индекса голубых фишек исключен НЛМК (#NLMK), включен ФосАгро (#PHOR).
📌 Решение по ключевой ставке ЦБ РФ (13:30мск).
🇺🇸 Иностранные акции:
12 сентября: Oracle (#ORCL), Kroger (#KR) и др.
⛩ В Китае и Гонконге нет торгов - Moon Festival (Лунный фестиваль).
15 сентября: Adobe (#ADBE) и др.
За какими событиями стоит следить на этой неделе:
⚔️ Геополитика. Ход боевых действий в Украине (Изюм и др.), поставки западных вооружений. Подготовка референдумов (заявлена дата 4 ноября). Путин и Си встретятся в Казахстане на этой неделе. Путин примет участие в саммите ШОС в Самарканде - 14 сентября.
⚡️ Санкции. Согласование со странами G7 и EC потолка цен на российскую нефть. Обсуждение 8 пакета санкций ЕС.
🇷🇺 ЦБ РФ. Заседание Совета директоров и пресс-конференция главы Банка России по ключевой ставке - 16 сентября в 13:30мск и 15:00мск. Дискуссии с участниками рынка по ограничениям для неквалов.
🇺🇸 ФРС. Потребинфляция CPI (август) - 13 сентября 15:30мск. Индекс цен производителей PPI (август) - 14 сентября 16:00мск. Initial Jobless Claims (новые заявки на пособия) - 15 сентября 15:30мск.
🇪🇺 ЕЦБ. Потребинфляция CPI в Германии (август) - 13 сентября. Потребинфляция CPI в Еврозоне (август) - 16 сентября 12:00мск
🔥 Газ. Цены на газ в Европе, уровень заполнения газохранилищ. Газовый рынок ЕС в условиях полной остановки "Северного Потока-1".
🇨🇳 Китай. Промпроизводство (август) - 16 сентября 05:00мск. Риски делистинга с бирж в США. Ситуация вокруг Тайваня. Финансовое положение компаний в строительном секторе.
Всем хорошей недели!
📅 Лидеры наименьшего падения в индексе Мосбиржи за неделю.
🏆 Кто меньше всех упал в индексе Мосбиржи:
🔻 МКБ -1,4%
🔻 ФосАгро -6,6%
🔻 Газпром -7,5%
🔻 Ростелеком -9,3%
🔻 РусГидро -9,8%
#CBOM: банки не упомянуты в планах правительства по дополнительным налогам.
#PHOR - производители удобрений помогут Родине пополнить казну на 100 млрд рублей. Но акционеры ФосАгро под закрытие торгов пятницы утвердили дивиденды, бумага отскочила.
#GAZP лучше рынка благодаря заявлению зампреда правления о том, что денег на дивиденды за 1 полугодие хватит. Ждем решения акционеров 30 сентября. Не хотелось бы испытать дежавю.
#RTKM подгребает под себя освобождающиеся ниши, хочет строить дата-центры в Приморье и просит правительство дать привилегии для строительства скрепной мета-вселенной.
#HYDR - Русгидро в стороне от эпицентра негативных новостей, бумага инертна и не очень волатильна.
👎 Кто больше всех упал на этой неделе:
🔻 Polymetal -32,1%
🔻 EN+ -25%
🔻 ПИК -23,7%
🔻 Globaltrans -22,8%
🔻 НЛМК -21,9%
#POLY отказался платить дивиденды и обменивать замороженные акции резидентов, в отличие от нерезидентов. Лидер падения с начала года, -80%
#ENPG акционерное соглашение с Норникелем не продлевается, давит неопределенность по дивидендам в пользу Русала. Также акционеров смущает новая политика Потанина по увеличению доли сотрудников в капитале Норникеля.
#PIKK скорый разворот цикла понижения ставок давит на застройщиков, а ЦБ ужесточает правила выдачи ипотеки с минимальным взносом. Кроме того, владелец ПИК Гордеев покинул пост гендиректора.
#GLTR - неплохой отчет за 1 полугодие, но смутные перспективы выплаты дивидендов и статус депозитарных расписок не дают расти.
#NLMK догоняет упавшую сильнее Магнитку. Позитива для металлургов в целом пока не просматривается.
🏆 Кто меньше всех упал в индексе Мосбиржи:
🔻 МКБ -1,4%
🔻 ФосАгро -6,6%
🔻 Газпром -7,5%
🔻 Ростелеком -9,3%
🔻 РусГидро -9,8%
#CBOM: банки не упомянуты в планах правительства по дополнительным налогам.
#PHOR - производители удобрений помогут Родине пополнить казну на 100 млрд рублей. Но акционеры ФосАгро под закрытие торгов пятницы утвердили дивиденды, бумага отскочила.
#GAZP лучше рынка благодаря заявлению зампреда правления о том, что денег на дивиденды за 1 полугодие хватит. Ждем решения акционеров 30 сентября. Не хотелось бы испытать дежавю.
#RTKM подгребает под себя освобождающиеся ниши, хочет строить дата-центры в Приморье и просит правительство дать привилегии для строительства скрепной мета-вселенной.
#HYDR - Русгидро в стороне от эпицентра негативных новостей, бумага инертна и не очень волатильна.
👎 Кто больше всех упал на этой неделе:
🔻 Polymetal -32,1%
🔻 EN+ -25%
🔻 ПИК -23,7%
🔻 Globaltrans -22,8%
🔻 НЛМК -21,9%
#POLY отказался платить дивиденды и обменивать замороженные акции резидентов, в отличие от нерезидентов. Лидер падения с начала года, -80%
#ENPG акционерное соглашение с Норникелем не продлевается, давит неопределенность по дивидендам в пользу Русала. Также акционеров смущает новая политика Потанина по увеличению доли сотрудников в капитале Норникеля.
#PIKK скорый разворот цикла понижения ставок давит на застройщиков, а ЦБ ужесточает правила выдачи ипотеки с минимальным взносом. Кроме того, владелец ПИК Гордеев покинул пост гендиректора.
#GLTR - неплохой отчет за 1 полугодие, но смутные перспективы выплаты дивидендов и статус депозитарных расписок не дают расти.
#NLMK догоняет упавшую сильнее Магнитку. Позитива для металлургов в целом пока не просматривается.
📅 Лидеры роста и падения в индексе Мосбиржи за неделю.
🏆 Лидеры в индексе Мосбиржи:
🔺 X5 +15,3%
🔺 Globaltrans +9,3%
🔺 Алроса +9,2%
🔺 Полюс +8,4%
🔺 Fix Price +6,1%
#FIVE - все расписки лидируют в росте, поскольку и падали больше других. АКРА присвоила X5 высший кредитный рейтинг ААА(RU) - дополнительный позитив.
#GLTR - тоже выиграл от позитива в расписках. Со ставками на полувагоны пока ОК, хотя и -30% от пиков весны. Главный вопрос, на который пока нет ответа - что будет с редомициляцией и дивидендами.
#ALRS - здесь все просто: Алросу по настоянию Бельгийских огранщиков исключили из пакета санкций ЕС.
#PLZL - золото показало хороший отскок в начале недели, в моменте $1730. Пошли разговоры о закупках в Гохран и ФНБ.
#FIXP - отыгрывает +38,6% операционной прибыли. Дискаунтеры - бенефициары кризиса.
👎 Аутсайдеры этой недели:
🔻 НЛМК -9%
🔻 Газпром -6,8%
🔻 Северсталь -6,3%
🔻 ФосАгро -6%
🔻 РусГидро -4,6%
#NLMK пострадал от 8 пакета санкций ЕС: сложнее будет поставлять слябы на прокатные заводы в Бельгии, Франции, Дании и Италии. А у металлургов и без того положение сейчас незавидное.
#GAZP активно лили накануне дивгэпа. Мало кто верит в будущие рекордные дивиденды, зато верят в рекордные налоги и капекс. Я ощутимо сократил позицию.
#CHMF - помимо общей ситуации в отрасли, Мордашову пришлось опровергать слухи о переводе своей доли в пользу ООН.
#PHOR - дивидендный гэп.
#HYDR хуже рынка из-за предположений, что Русал перестал скупать акции компании.
🏆 Лидеры в индексе Мосбиржи:
🔺 X5 +15,3%
🔺 Globaltrans +9,3%
🔺 Алроса +9,2%
🔺 Полюс +8,4%
🔺 Fix Price +6,1%
#FIVE - все расписки лидируют в росте, поскольку и падали больше других. АКРА присвоила X5 высший кредитный рейтинг ААА(RU) - дополнительный позитив.
#GLTR - тоже выиграл от позитива в расписках. Со ставками на полувагоны пока ОК, хотя и -30% от пиков весны. Главный вопрос, на который пока нет ответа - что будет с редомициляцией и дивидендами.
#ALRS - здесь все просто: Алросу по настоянию Бельгийских огранщиков исключили из пакета санкций ЕС.
#PLZL - золото показало хороший отскок в начале недели, в моменте $1730. Пошли разговоры о закупках в Гохран и ФНБ.
#FIXP - отыгрывает +38,6% операционной прибыли. Дискаунтеры - бенефициары кризиса.
👎 Аутсайдеры этой недели:
🔻 НЛМК -9%
🔻 Газпром -6,8%
🔻 Северсталь -6,3%
🔻 ФосАгро -6%
🔻 РусГидро -4,6%
#NLMK пострадал от 8 пакета санкций ЕС: сложнее будет поставлять слябы на прокатные заводы в Бельгии, Франции, Дании и Италии. А у металлургов и без того положение сейчас незавидное.
#GAZP активно лили накануне дивгэпа. Мало кто верит в будущие рекордные дивиденды, зато верят в рекордные налоги и капекс. Я ощутимо сократил позицию.
#CHMF - помимо общей ситуации в отрасли, Мордашову пришлось опровергать слухи о переводе своей доли в пользу ООН.
#PHOR - дивидендный гэп.
#HYDR хуже рынка из-за предположений, что Русал перестал скупать акции компании.
📅 Лидеры роста и падения в индексе Мосбиржи за неделю.
🏆 Лидеры в индексе Мосбиржи:
🔺 ПИК +14.3%
🔺 VK +13%
🔺 Fix Price +11,9%
🔺 НЛМК +9,33%
🔺 X5 +7.44%
#PIKK: рейтинг ПИК от НКР подтвержден на уровне АА-.ru, прогноз стабильный. Но в целом перспективы стройки неоднозначны: спрос падает, а ЦБ хочет наказывать за льготные ставки по ипотеке от застройщика.
#VKCO - Продолжается ралли расписок. Приложения VK вернулись в App Store. Идет набор IT-персонала (Х2 к сентябрю 2021).
#FIXP - вторая неделя в топ-5. Fix Price купил склады на 68 тыс м2 в Екатеринбурге, бизнес расширяется.
#NLMK: в правительстве обсуждается корректировка параметров НДПИ на железную руду. Санкции ЕС на завоз слябов перенесены на 30.09.2024.
#FIVE: ФАС согласовала покупку 2-х сетей в Сибири, а Пятерочка на 30% увеличила темпы открытия франчайзинговых магазинов. Бизнес, ориентированный на внутренний спрос, чувствует себя увереннее экспортеров.
👎 Кто больше всех упал на этой неделе:
🔻 Газпром -23.6%
🔻 Полюс -14,3%
🔻 Татнефть пр -9.1%
🔻 Татнефть ао -8.4%
🔻 Polymetal -8.3%
#GAZP - помимо дивгэпа, бумагу продолжают лить на сокращении экспорта, новых налогах и росте капекса.
#PLZL, #POLY: золото после роста на прошлой недели вернулось в нисходящий тренд ($1644) из-за дорогого доллара и доходности 10-летних трежерис выше 4% годовых.
#TATNP, #TATN - дивгэп
🏆 Лидеры в индексе Мосбиржи:
🔺 ПИК +14.3%
🔺 VK +13%
🔺 Fix Price +11,9%
🔺 НЛМК +9,33%
🔺 X5 +7.44%
#PIKK: рейтинг ПИК от НКР подтвержден на уровне АА-.ru, прогноз стабильный. Но в целом перспективы стройки неоднозначны: спрос падает, а ЦБ хочет наказывать за льготные ставки по ипотеке от застройщика.
#VKCO - Продолжается ралли расписок. Приложения VK вернулись в App Store. Идет набор IT-персонала (Х2 к сентябрю 2021).
#FIXP - вторая неделя в топ-5. Fix Price купил склады на 68 тыс м2 в Екатеринбурге, бизнес расширяется.
#NLMK: в правительстве обсуждается корректировка параметров НДПИ на железную руду. Санкции ЕС на завоз слябов перенесены на 30.09.2024.
#FIVE: ФАС согласовала покупку 2-х сетей в Сибири, а Пятерочка на 30% увеличила темпы открытия франчайзинговых магазинов. Бизнес, ориентированный на внутренний спрос, чувствует себя увереннее экспортеров.
👎 Кто больше всех упал на этой неделе:
🔻 Газпром -23.6%
🔻 Полюс -14,3%
🔻 Татнефть пр -9.1%
🔻 Татнефть ао -8.4%
🔻 Polymetal -8.3%
#GAZP - помимо дивгэпа, бумагу продолжают лить на сокращении экспорта, новых налогах и росте капекса.
#PLZL, #POLY: золото после роста на прошлой недели вернулось в нисходящий тренд ($1644) из-за дорогого доллара и доходности 10-летних трежерис выше 4% годовых.
#TATNP, #TATN - дивгэп
📅 Лидеры роста и падения в индексе Мосбиржи за неделю.
🏆 Лидеры в индексе Мосбиржи:
🔺 Полюс +21%
🔺 Северсталь +18,7%
🔺 НЛМК +13,5%
🔺 ММК +10.2%
🔺 Сбербанк +10,1%
#PLZL - Полюс был явно перелит и уже стоил дешево, поэтому откупился даже небольшом общерыночном позитиве, несмотря на снижение золота. Поддерживают котировки также слухи о закупках золота государством. Замечена и активность в ТГ каналах.
#CHMF, #NLMK, MAGN - неделя металлурга. Операционные отчёты показали, что положение в отрасли не так ужасно, как представляли. Помогла отсрочка санкций ЕС на слябы до 2024 года. Увидеть бы еще МСФО...
#SBER отчитался о небольшом росте корпоративного кредитования. Про финансовые показатели молчит, но и это уже взбодрило рынок на фоне дефицита хороших новостей.
👎 Кто больше всех упал на этой неделе:
🔻 Globaltrans -4,7%
🔻 TCS Group -4,6%
🔻 РУСАЛ -4,3%
🔻 АЛРОСА -2%
🔻 Yandex -1,3%
#GLTR - на фоне роста выручки растёт и себестоимость из-за тарифов РЖД, это показал операционный отчёт за 9 мес. Госмонополия исправно взимает плату и за порожняк.
#TCSG - движение выглядит как техническая коррекция без значимых новостей. Возможно, общее ралли в расписках исчерпало силу.
#RUAL - дивгэп, но не только. Растёт себестоимость - ок. $2000, при цене алюминия $2225, а Дерипаска снова отбивается от персональных санкций.
#ALRS в начале недели хорошо росла на том, что ЕС исключил алмазы из санкций. Но этот позитив отыгран, а в пятницу Польша и страны Балтии начали лоббировать включение алмазов в стоп-лист. Крепкий рубль также не на пользу.
#YNDX - коррекция без значимых новостей. При этом на графике видно, что бумага довольно резко среагировала на введение военного положения.
🏆 Лидеры в индексе Мосбиржи:
🔺 Полюс +21%
🔺 Северсталь +18,7%
🔺 НЛМК +13,5%
🔺 ММК +10.2%
🔺 Сбербанк +10,1%
#PLZL - Полюс был явно перелит и уже стоил дешево, поэтому откупился даже небольшом общерыночном позитиве, несмотря на снижение золота. Поддерживают котировки также слухи о закупках золота государством. Замечена и активность в ТГ каналах.
#CHMF, #NLMK, MAGN - неделя металлурга. Операционные отчёты показали, что положение в отрасли не так ужасно, как представляли. Помогла отсрочка санкций ЕС на слябы до 2024 года. Увидеть бы еще МСФО...
#SBER отчитался о небольшом росте корпоративного кредитования. Про финансовые показатели молчит, но и это уже взбодрило рынок на фоне дефицита хороших новостей.
👎 Кто больше всех упал на этой неделе:
🔻 Globaltrans -4,7%
🔻 TCS Group -4,6%
🔻 РУСАЛ -4,3%
🔻 АЛРОСА -2%
🔻 Yandex -1,3%
#GLTR - на фоне роста выручки растёт и себестоимость из-за тарифов РЖД, это показал операционный отчёт за 9 мес. Госмонополия исправно взимает плату и за порожняк.
#TCSG - движение выглядит как техническая коррекция без значимых новостей. Возможно, общее ралли в расписках исчерпало силу.
#RUAL - дивгэп, но не только. Растёт себестоимость - ок. $2000, при цене алюминия $2225, а Дерипаска снова отбивается от персональных санкций.
#ALRS в начале недели хорошо росла на том, что ЕС исключил алмазы из санкций. Но этот позитив отыгран, а в пятницу Польша и страны Балтии начали лоббировать включение алмазов в стоп-лист. Крепкий рубль также не на пользу.
#YNDX - коррекция без значимых новостей. При этом на графике видно, что бумага довольно резко среагировала на введение военного положения.
📅 Лидеры роста и падения в индексе Мосбиржи за неделю.
🏆 Лидеры в индексе Мосбиржи:
🔺 РУСАЛ +15,2%
🔺 Транснефть пр +14.5%
🔺 Северсталь +13,6%
🔺 НЛМК +13,2%
🔺 Новатэк +11,3%
#RUAL - неплохо смотрится без прямых санкций на компанию и с дешевой электроэнергией. Попытки инициировать новое акционерное соглашение по Норникелю восприняты рынком как плюс для Русала. Мог сыграть также выкуп после сильной просадки на прошлой неделе.
#CHMF, #NLMK - продолжение ралли металлургов. ММК тоже рядом, +11%. Третью неделю празднуют операционные результаты 3 квартала и отсрочку санкций ЕС до 2024 года. Импульс не будет длиться вечно, но пока растём.
#NVTK: Новатэк сообщает об успехах в строительстве проекта Арктик-2, собирается гнать СПГ во Вьетнам, думает о покупке доли в Сахалин-2 и полон решимости сохранить в силе дивидендную политику. Очевидно, часть денег от дивидендов Газпрома досталась акциям Новатэка.
Кто меньше всех вырос и упал на этой неделе:
🔻 Полюс -3,5%
🔺 Globaltrans +1,3%
🔺 ПИК +1,5%
🔺 VK +2,1%
🔺 Алроса +2.2%
#PLZL - сильно вырос на прошлой неделе (+21%), идет фиксация. Золото на минимумах с обвала в марте 2020 года.
#GLTR - вторую неделю давит новость о повышении тарифов РЖД. Также сообщается, что контейнерный рынок за сентябрь сократился на 16,8% г/г.
#PIKK пострадал от слов Собянина о возможной остановке сотрудничества из-за задержек в строительстве социальных объектов. История локальная, но рынок недвижимости в целом чувствует себя не очень уверенно, в т.ч. на фоне частичной мобилизации.
#VKCO сообщила о планах купить продюсерскую платформу Didenok Team, но подтверждения пока нет, а значит и бумага не готова расти.
#ALRS - компания сообщает о росте затрат на добычу, при крепком рубле по 60 её сложнее окупать.
🏆 Лидеры в индексе Мосбиржи:
🔺 РУСАЛ +15,2%
🔺 Транснефть пр +14.5%
🔺 Северсталь +13,6%
🔺 НЛМК +13,2%
🔺 Новатэк +11,3%
#RUAL - неплохо смотрится без прямых санкций на компанию и с дешевой электроэнергией. Попытки инициировать новое акционерное соглашение по Норникелю восприняты рынком как плюс для Русала. Мог сыграть также выкуп после сильной просадки на прошлой неделе.
#CHMF, #NLMK - продолжение ралли металлургов. ММК тоже рядом, +11%. Третью неделю празднуют операционные результаты 3 квартала и отсрочку санкций ЕС до 2024 года. Импульс не будет длиться вечно, но пока растём.
#NVTK: Новатэк сообщает об успехах в строительстве проекта Арктик-2, собирается гнать СПГ во Вьетнам, думает о покупке доли в Сахалин-2 и полон решимости сохранить в силе дивидендную политику. Очевидно, часть денег от дивидендов Газпрома досталась акциям Новатэка.
Кто меньше всех вырос и упал на этой неделе:
🔻 Полюс -3,5%
🔺 Globaltrans +1,3%
🔺 ПИК +1,5%
🔺 VK +2,1%
🔺 Алроса +2.2%
#PLZL - сильно вырос на прошлой неделе (+21%), идет фиксация. Золото на минимумах с обвала в марте 2020 года.
#GLTR - вторую неделю давит новость о повышении тарифов РЖД. Также сообщается, что контейнерный рынок за сентябрь сократился на 16,8% г/г.
#PIKK пострадал от слов Собянина о возможной остановке сотрудничества из-за задержек в строительстве социальных объектов. История локальная, но рынок недвижимости в целом чувствует себя не очень уверенно, в т.ч. на фоне частичной мобилизации.
#VKCO сообщила о планах купить продюсерскую платформу Didenok Team, но подтверждения пока нет, а значит и бумага не готова расти.
#ALRS - компания сообщает о росте затрат на добычу, при крепком рубле по 60 её сложнее окупать.
