#وامید
نمادهای کچاد، کگل، کگهر، وسپه و وهور در پرتفوی بورسی امید هستند و در پرتفوی غیربورسی هم شرکت های مهمی نظیر توسعه آهن و فولاد، پترو امید آسیا و ساختمانی سپه مشاهده می شود. ارزش روز پرتفوی بورسی 43 هزار میلیارد تومان است که مازاد ارزشی نزدیک به 37 هزار میلیارد تومان خلق کرده است.
بهای تمام شده پرتفوی غیر بورسی 1200 میلیارد تومان است که حداقل ارزش افزوده ای به همین اندازه می توان برای آن در نظر گرفت.
خالص ارزش روز وامید 1500 تومان به ازای هر سهم برآورد می شود که قیمت سهم نزدیک به 830 تومان است. یعنی نسبت پی به ان ای وی حدود 55درصد است.
سودآوری
سال مالی امید منتهی به دی ماه است. سود سال 98 تقریبا قطعی شده و حدود 100 تومان است و سود سال 99 شرکت نیز با تقریب خوبی حدود 215 تومان تلفیقی و حدود 190 تومان در شرکت اصلی است.
ارزش و قیمت
قیمت سهم 830 تومان است که احتمالا سود تقسیمی در مجمع اردیبهشت 90 تومان خواهد بود. یعنی پی به ای بعد از مجمع 3.7 واحد خواهد بود. بنابراین حد پایین قیمت احتمالا محدوده فعلی است و در یک بازه میانمدت قیمت سهم توان رشد تا 1100 تومان را نیز خواهد داشت.
@rezayatee
نمادهای کچاد، کگل، کگهر، وسپه و وهور در پرتفوی بورسی امید هستند و در پرتفوی غیربورسی هم شرکت های مهمی نظیر توسعه آهن و فولاد، پترو امید آسیا و ساختمانی سپه مشاهده می شود. ارزش روز پرتفوی بورسی 43 هزار میلیارد تومان است که مازاد ارزشی نزدیک به 37 هزار میلیارد تومان خلق کرده است.
بهای تمام شده پرتفوی غیر بورسی 1200 میلیارد تومان است که حداقل ارزش افزوده ای به همین اندازه می توان برای آن در نظر گرفت.
خالص ارزش روز وامید 1500 تومان به ازای هر سهم برآورد می شود که قیمت سهم نزدیک به 830 تومان است. یعنی نسبت پی به ان ای وی حدود 55درصد است.
سودآوری
سال مالی امید منتهی به دی ماه است. سود سال 98 تقریبا قطعی شده و حدود 100 تومان است و سود سال 99 شرکت نیز با تقریب خوبی حدود 215 تومان تلفیقی و حدود 190 تومان در شرکت اصلی است.
ارزش و قیمت
قیمت سهم 830 تومان است که احتمالا سود تقسیمی در مجمع اردیبهشت 90 تومان خواهد بود. یعنی پی به ای بعد از مجمع 3.7 واحد خواهد بود. بنابراین حد پایین قیمت احتمالا محدوده فعلی است و در یک بازه میانمدت قیمت سهم توان رشد تا 1100 تومان را نیز خواهد داشت.
@rezayatee
#سنگ_آهن #معادن
#کگل #کچاد #کگهر #کنور #واحیا #وامید #ومعادن
5 شرکت سنگ آهنی بورسی و دو هلدینگ مرتبط در سال 1398 سودی معادل 1.9 میلیارد دلار محقق کردند. پیش بینی می شود سود 7 شرکت معدنی در سال 99 به رقم 2 میلیارد دلار برسد. رشد ضریب سنگ آهن و عدم رشد متناسب بهای تمام شده و فروش مبلغ سود دلاری صنعت را افزایش می دهد.
ارزش بازار سنگ آهنی ها در بورس حدود 37 میلیارد دلار است که نسبت P بر E حدود 18 واحد محاسبه می شود.
نسبت P بر E در واحیا اختلاف فاحشی با سایرین دارد. البته بخشی از آن به دلیل عدم تقسیم سود در قائم سپاهان است که ظاهرا خیلی به مذاق بازار خوش نمی آید. اما در هر صورت نسبت P بر E حدود 6 واحدی با در نظر گرفتن سود سال 98 ( منتهی به خرداد 99) با معیارهای ما همخوانی بیشتری دارد.
استنباط من از وضعیت صنعت این است که برای خرید سهام گروه باید دلار 25 هزار تومنی و بالاتر را مدنظر قرار داد. یعنی بخشی از رشد احتمالی دلار در آینده پیشخور شده است. مگر اینکه P بر E تعادلی را به سطح بالاتری ارتقا دهیم. این هم مستلزم نرخ بهره پایین و رشد پرشتاب تر دلار است.
@rezayatee
#کگل #کچاد #کگهر #کنور #واحیا #وامید #ومعادن
5 شرکت سنگ آهنی بورسی و دو هلدینگ مرتبط در سال 1398 سودی معادل 1.9 میلیارد دلار محقق کردند. پیش بینی می شود سود 7 شرکت معدنی در سال 99 به رقم 2 میلیارد دلار برسد. رشد ضریب سنگ آهن و عدم رشد متناسب بهای تمام شده و فروش مبلغ سود دلاری صنعت را افزایش می دهد.
ارزش بازار سنگ آهنی ها در بورس حدود 37 میلیارد دلار است که نسبت P بر E حدود 18 واحد محاسبه می شود.
نسبت P بر E در واحیا اختلاف فاحشی با سایرین دارد. البته بخشی از آن به دلیل عدم تقسیم سود در قائم سپاهان است که ظاهرا خیلی به مذاق بازار خوش نمی آید. اما در هر صورت نسبت P بر E حدود 6 واحدی با در نظر گرفتن سود سال 98 ( منتهی به خرداد 99) با معیارهای ما همخوانی بیشتری دارد.
استنباط من از وضعیت صنعت این است که برای خرید سهام گروه باید دلار 25 هزار تومنی و بالاتر را مدنظر قرار داد. یعنی بخشی از رشد احتمالی دلار در آینده پیشخور شده است. مگر اینکه P بر E تعادلی را به سطح بالاتری ارتقا دهیم. این هم مستلزم نرخ بهره پایین و رشد پرشتاب تر دلار است.
@rezayatee