#وتوسم

شرکت سرمایه گذاری توسعه ملی با سرمایه 4500میلیارد ريالی توانست سال مالی منتهی به آذر 1395 را با تحقق 409ريال سود به پایان برد این شرکت در سال گذشته نیز 486ريال سود دشت کرده بود.

طبق بررسی ها 1282میلیارد ريال سود سرمایه گذاری به دست آمد که معادل 285ريال سود به ازای هر سهم بوده و قابل تکرار است. 480میلیارد ريال سود فروش سرمایه گذاری معادل 107ريال برای هر سهم به دست آمده که حاصل فروش بخشی از سهام پاکسان،نفت بهران،سرمایه گذاری بانک ملی ایران و اوراق خزانه اسلامی بوده است. طبعا این سود قابل تکرار نیست.

در حالی قیمت هر سهم وتوسم 1600ريال است که 1850ريال ارزش دفتری هر سهم است و بر طبق گزارش ماهانه 190ريال به ازای هر سهم پرتفوی بورس اضافه ارزش کسب کرده است.

در بخش غیر بورسی، از مجموع 750میلیارد ريال سرمایه گذاری به بهای تمام شده، 327میلیارد ريال اوراق خزانه است ضمن اینکه 5.9درصد از سهام سرمایه گذاری شفادارو به بهای تمام شده 192میلیارد ريال در پرتفوی این شرکت دیده می شود. شفادارو در سال 96 وارد بازار سهام خواهد شد. الباقی پرتفوی غیر بورسی نیز عمدتا انواع اوراق مشارکت و بدهی است.

با این اوصاف نسبت قیمت به NAV در محدوده معقولی است و عدد سود سرمایه گذاری نیز موقعیت کم ریسکی در سهم ایجاد کرده اما بعید به نظر می رسد که در موقعیت فعلی وتوسم بتواند تحرک مثبت قابل توجهی داشته باشد.

@validhelalat 😇

#خبرهای_موثر

#خساپا
مدیرعامل گروه خودروسازی سایپا گفت: سایپا استراتژی کاملا" روشنی برای ادامه همکاری مشترک با شرکت ولوو دارد و علاقه مند هستیم که فعالیت مشترک مان با شرکت ولوو در سطحی گسترده تر ادامه یابد. وی افزود: ریاست محترم جمهوری اسلامی ایران تاکید بر برنامه دولت جهت نوسازی ناوگان خودروهای سنگین کشورمان را دارد و به همین دلیل برای نوسازی این ناوگان دولت حاضر به پرداخت یارانه به متقاضیان است که این یارانه 50 درصد قیمت خودروی سنگین را شامل می شود و مشتری نهایی فقط 50 درصد قیمت این خودرو را پرداخت خواهد کرد و از این منظر طی 5 سال آینده بازار بسیار عظیمی برای خودروهای سنگین ایجاد خواهد شد.

#خساپا
مدیرعامل گروه خودروسازی سایپا که به دعوت مدیران شرکت پژوسیتروئن به فرانسه سفر کرده، با کارلوس تاوارس مدیرعامل گروه پژوسیتروئن دیدار و گفت و گو کرد. تسهیل در پروسه نقل و انتقالات بین بانکی، توسعه محصولات تولیدی گروه سیتروئن در ایران، برنامه ریزی جهت ساخت موتورهای جدید با همکاری طرف فرانسوی، تولید خودروهای کلاس SUV در شرکت سایپاسیتروئن و همچنین تولید خودروهای کلاس B از جمله مسائلی بود که مورد بحث و تبادل نظر قرار گرفت و دو طرف به توافقاتی در این زمینه دست یافتند.

#ماهتاب_گستر
محمودرضا خواجه نصیری، مدیرعامل تامین سرمایه تمدن از انتشار اوراق سلف موازی استاندارد برق شرکت آرین ماهتاب گستر به حجم 400 میلیارد ریال امروز 13 اسفندماه 96 در بورس انرژی ایران خبر داد.

#حفارس
تعداد ۲۷۳ میلیون و ۵۲۸ هزار سهم معادل ۷۸.۳۷ درصد از سهام شرکت حمل و نقل بین المللی خلیج فارس به قیمت پایه هر سهم ۲۳۶۶ ریال در روز ۱۴ اسفندماه در بورس اوراق بهادار عرضه می‌شود.

#بانکی
بر مبنای اطلاعات منتشر شده از سوی اداره آمار بورس تهران و ارزیابی ها چهار نماد بانک «صادرات، پارسیان، پاسارگاد و تجارت» در وضعیت تعلیق قرار دارد و با توجه به اینکه برخی از این بانک ها مجمع سالیانه صاحبان سهام خود را نیز برگزار کرده اند، احتمالا پس از شفاف سازی های مالی مورد نظر سازمان بورس و اوراق بهادار با گشایش نماد معاملاتی مواجه می شوند تا سهامداران این چهار بانک بتوانند نسبت به خرید و فروش سهام خود اقدام کنند.

#مس
موسسه CRU در تازه‌ترین گزارش‌ خود به بررسی اثر توسعه خودروهای الکتریکی بر بازار مس پرداخته و تأکید کرده است که بدون‌شک سیاست‌های سخت‌گیرانه دولت‌ها در توقف تولید موتور احتراق داخلی، در بلند‌مدت می‌تواند تأثیر زیادی بر عرضه و تقاضای مس داشته باشد. هم‌اکنون، گفته می‌شود که با توسعه خودروهای الکتریکی (EV) از اواسط تا اواخر دهه 2020، بازار مس با کمبود شدید مواجه خواهد شد که این کسری عرضه موجب افزایش قیمت‌های بلندمدت برای جذب سرمایه‌گذاری‌های کافی در این بخش خواهد شد.

#ارز
قائم مقام بانک مرکزی از بسته‌ ۱۹ گانه بانک مرکزی برای کنترل سیاست‌های اعتباری، پولی و ارزی خبر داد،این همان بسته‌ای است که اخیرا سه سیاست آن برای کنترل بازار ارز به مرحله اجرا رسیده است. قائم مقام بانک مرکزی در رابطه با این‌که ممکن است نرخ سود بانکی تا پایان سال تغییراتی داشته باشد این موضوع را تایید نکرد اما گفت که تغییر نرخ سود بانکی نیاز به بررسی داشته و در زمانی که شرایط مساعد باشد انجام خواهد شد.

#طلا
تازه ترین نظرسنجی کیتکونیوز نشان می دهد که تصمیم جنجالی دونالد ترامپ برای وضع تعرفه واردات آلمینیوم و فولاد موجب افزایش بیشتر قیمت طلا خواهد شد.

#فارس
شرکت پژوهش و فناوری پتروشیمی و هلدینگ خلیج فارس به منظور بومی‌سازی دانش فنی، تفاهم نامه تجاری‌سازی امضا کردند. این همکاری جهت تولید کاتالیست خواهد بود.

#ومعادن
شرکت سرمایه‌گذاری توسعه معادن و فلزات رتبه اول سرمایه‌گذاری و مشارکت در پروژه‌های ملی و توسعه زیرساخت‌های کشور و همچنین استاندارد و جایزه ویژه موسسه ICS GROUP اتحادیه اروپا را از آن خود کرد.

#لبنی
«علیرضا عزیزاللهی» درباره ادعای برخی کارخانجات لبنی مبنی بر خرید شیرخام به نرخ 1440 تومان و مشکلات دامداری ها در اثر کاهش تعرفه واردات گوشت گوساله منجمد به 12 درصد افزود: در 10 روز اخیر دو اتفاق مهم بخشنامه ستاد تنظیم بازار مبنی بر بخشودگی جرایم کارخانجات لبنی گران فروش با خرید شیرخام از دامداران به قیمت مصوب و کاهش تعرفه واردات گوشت گوساله رخ داده است.

#وتجارت #رتاپ #وبانک #وتوسم
بانک تجارت 10درصد از رتاپ را می فروشد. همچنین 70.7درصد وبانک و 75.6درصد وتوسم عرضه می شود. این واگذاری ها 2 روز آخر سال جاری خواهد بود.

@validhelalat 😉

#وتوسم

شرکت سرمايه گذاري توسعه ملي زیر مجموعه گروه توسعه ملی (وبانک) و بانک ملی است که مجموعا 92درصد سهام را در اختیار دارند. این شرکت سرمایه گذاری 4500 میلیارد ريال سرمایه اسمی و 8450 میلیارد ريال ارزش بازار دارد همچنین سال مالی شرکت منتهی به آذر ماه است.

بر اساس ترازنامه 6 ماهه منتهی به خرداد ماه، حقوق صاحبان سهام شرکت 5663 میلیارد ريال است. کل بهای تمام شده سرمایه گذرای های شرکت 6480 میلیارد ريال است که تمامی آن بورسی است.

پرتفوی سرمایه گذاری شرکت در صنایع مواد و محصولات شيميايي، فلزات اساسي، انبوه سازي املاک و مستغلات، فرآورده هاي نفتي و تأمين برق و گاز است.

بر حسب بهای تمام شده، سرمايه گذاري مسکن، فولاد مبارکه، پتروشیمی مبین، زاگرس، گل گهر، جم، ملی صنایع مس، ونیکی، پالایشگاه بندرعباس، وغدیر، نفت بهران و امثالهم است. سایر شرکت های سرمایه گذاری شده نیز عمدتا DPS محور بوده و از صنایع کم ریسک هستند. ارزش افزوده پرتفوی بورسی رقمی در سطح 5500 میلیارد ريال گزارش شده است.

در مجموع 9 ماه سال جاری منتهی به شهریور 1036 میلیارد ريال درآمد ناشی از سهام محقق گردیده همچنین 765 میلیارد ريال سود ناشی از فروش سهام به دست آمده است. بر این اساس انتظار می رود که رقم سود محقق شده در سطح 390 ريال باشد و مجموع سود قابل تحقق برای سال جاری نیز رقمی در همین سطوح باشد.

انتظار می رود درآمد سود سهام سال آتی این شرکت در سطح 1900 میلیارد ريال باشد. با فرض عدم تحقق هیچگونه سود ناشی از معاملات سهام، سود قابل تکرار هر سهم شرکت رقمی در سطح 425 ريال می تواند باشد. بر همین اساس نباید انتظار حرکت های شارپ در سهم داشت اما از طرف دیگر با توجه به اینکه تا پایان سال تقسیم سود خواهیم داشت و حداکثر سود تقسیم می شود، باید انتظار داشت که این سهم در آینده نه چندان دور p.e در سطح 3 - 3.5 داشته باشد و سود آن نیز قابل تکرار خواهد بود.

یکی از نکات منفی این است که در مجمع قبلی، سهامدار عمده تمامی سود انباشته را نیز تقسیم کرده و خروج وجه نقد ناشی از این مساله منجر به عدم سرمایه گذاری مجدد dps های به دست آمده در بازاری شده که به این شدت رشد کرده است و به نظر این تنها نکته منفی است.

@validhelalat 😊

#وبانک

سرمايه گذاري گروه توسعه ملي از زیرمجموعه های بانکی ملی است که با خبر واگذاری سهام این هلدینگ توسط بانک مورد توجه قرار گرفت.

همچنین وبانک طی سال مالی 1400 نسبت به واگذاری #مدار اقدام کرد و همکنون بر اساس گزارش منتشر شده توسط بانک ملی قصد دارد که سهام خود در #شاراک #بترانس #پکرمان #شدوص #شفا و چند شرکت دیگر را به صورت بلوکی عرضه کند.

ناگفته نماند که بارها این آگهی عرضه منتشر شده و در نهایت بانک ملی با وجود خریدار برای بلوک آگهی شده، حاضر به فروش سهام نشده است!!!

در هر حال وبانک با 27همت ارزش بازار، 20همت شاراک در دل خود دارد و 75درصد سودآوری خود را مدیون این نماد پتروشیمی است.

پس ازان #وتوسم #سیدکو #غبشهر #پکرمان #بترانس به وبانک سود رسانی می کنند.

در اینجا تقسیم سود سال 1400، بر اساس سود سرمایه گذاری در نظر گرفته شده لذا بخشی از سود که ناشی از فروش سرمایه گذاری است، طبعا تقسیم نمی گردد.

ضمنا P.e سال 1400 با فرض قیمت روز جاری و کسر تقسیم سود مجمع لحاظ شده به عبارتی p.e پس از مجمع است.

هلالات - آهنگری

@validhelalat