#لبنی
جدول فوق حاوی اطلاعات 4فصل اخیر به صورت واقعی است. درآمد پاییز نیز به صورت واقعی درج شده، حاشیه سود فصل تابستان در فصل پاییز منظور گردیده، و فاصله بین سود ناخالص عملیاتی با سود خالص به صورت نسبی و میانگین محاسبه شده است.
فرض این جدول این است که احتمالا در پاییز چه میزان سود برای هر سهم به دست آمده و اگر این وضعیت تکرار شود P.e Forward کدام نماد بهتر خواهد بود؟
*p.e forward = چهار فصلی بعدی
* p.e TTM = چهار فصل قبلی
هدف جدول فوق این است نشان دهد در مقام قیاس کدام نماد بهتر است. بهترین رشد درآمد فصلی و سودناخالص را در پاییز #غگلپا خواهد داشت. #غشان نیز با اندکی اختلاف در صدر بهترین نرخ رشد سود گروه است.
#غگلستا #غپاذر #غشان #غگلپا در پاییز 99 بسیار بهتر از پاییز 98 بوده اند.
حاشیه سود گروه از 11درصد بهار به 14درصد در تابستان رسیده است.
توجه کنید P.e ttm حدود 75است و به حدود 35واحد در کل گروه می رسد که p.e بالایی است اما بهترین P.e را #غگلپا و پس ازان #غشان خواهد داشت.
@validhelalat
جدول فوق حاوی اطلاعات 4فصل اخیر به صورت واقعی است. درآمد پاییز نیز به صورت واقعی درج شده، حاشیه سود فصل تابستان در فصل پاییز منظور گردیده، و فاصله بین سود ناخالص عملیاتی با سود خالص به صورت نسبی و میانگین محاسبه شده است.
فرض این جدول این است که احتمالا در پاییز چه میزان سود برای هر سهم به دست آمده و اگر این وضعیت تکرار شود P.e Forward کدام نماد بهتر خواهد بود؟
*p.e forward = چهار فصلی بعدی
* p.e TTM = چهار فصل قبلی
هدف جدول فوق این است نشان دهد در مقام قیاس کدام نماد بهتر است. بهترین رشد درآمد فصلی و سودناخالص را در پاییز #غگلپا خواهد داشت. #غشان نیز با اندکی اختلاف در صدر بهترین نرخ رشد سود گروه است.
#غگلستا #غپاذر #غشان #غگلپا در پاییز 99 بسیار بهتر از پاییز 98 بوده اند.
حاشیه سود گروه از 11درصد بهار به 14درصد در تابستان رسیده است.
توجه کنید P.e ttm حدود 75است و به حدود 35واحد در کل گروه می رسد که p.e بالایی است اما بهترین P.e را #غگلپا و پس ازان #غشان خواهد داشت.
@validhelalat
image_2021-01-29_09-57-44.png
49.6 KB
#سهم_انرژی #سیمان #نسوز #دارو #لبنی #تایرساز #کاشی #سرامیک
نرخ گاز سیمان 15درصد نرخ خوراک پتروشیمی ها تعیین شده و عمده انرژی مصرفی سیمانی ها گاز است. طبق این جدول سیمانی ها با دریافت 20درصد افزایش نرخ، رشد هزینه انرژی خود را جبران می کنند. این شرکت ها با نرخ گذاری دستوری مواجهند.
کاشی و سرامیک هم برای جبران این هزینه لازم است حدود 2درصد افزایش نرخ بگیرد ضمنا تمام انرژی مصرفی گاز نیست.
در سایر صنایعی که در این جدول آمده یا نیامده، رشد هزینه انرژی در مقایسه با سود خالص بسیار ناچیز است. اینکه از برخی صنایع صرف نظر کردیم به علت ناچیز بودن هزینه انرژی در مقایسه با سود خالص است.
مثلا پکرمان به ازای هر 50میلیون تومان محصولی که می فروشد، 200هزار تومن هزینه انرژی می دهد در حالی که نوسان ماهانه نرخ فروش شرکت چند میلیون تومان است.
#پالایشی ها که حدود 5دلار کرک اسپرد دارند، حدود 10سنت هزینه انرژی دارند لذا تغییر نرخ انرژی نسبت به کرک اسپرد بسیار ناچیز است.
*نمادهای انتخاب شده از نظر نگارنده، نماینده خوبی از صنعت خود هستند.
*بخشی از هزینه انرژی، برق و آب است که مثل گاز افزایش نیافته است.
@validhelalat
نرخ گاز سیمان 15درصد نرخ خوراک پتروشیمی ها تعیین شده و عمده انرژی مصرفی سیمانی ها گاز است. طبق این جدول سیمانی ها با دریافت 20درصد افزایش نرخ، رشد هزینه انرژی خود را جبران می کنند. این شرکت ها با نرخ گذاری دستوری مواجهند.
کاشی و سرامیک هم برای جبران این هزینه لازم است حدود 2درصد افزایش نرخ بگیرد ضمنا تمام انرژی مصرفی گاز نیست.
در سایر صنایعی که در این جدول آمده یا نیامده، رشد هزینه انرژی در مقایسه با سود خالص بسیار ناچیز است. اینکه از برخی صنایع صرف نظر کردیم به علت ناچیز بودن هزینه انرژی در مقایسه با سود خالص است.
مثلا پکرمان به ازای هر 50میلیون تومان محصولی که می فروشد، 200هزار تومن هزینه انرژی می دهد در حالی که نوسان ماهانه نرخ فروش شرکت چند میلیون تومان است.
#پالایشی ها که حدود 5دلار کرک اسپرد دارند، حدود 10سنت هزینه انرژی دارند لذا تغییر نرخ انرژی نسبت به کرک اسپرد بسیار ناچیز است.
*نمادهای انتخاب شده از نظر نگارنده، نماینده خوبی از صنعت خود هستند.
*بخشی از هزینه انرژی، برق و آب است که مثل گاز افزایش نیافته است.
@validhelalat
#تحلیل_افقی
#غذایی #آشامیدنی #لبنی #روغن_خوراکی #زراعت #دامپروری #بیسکوئیت
این جدول شامل نمادهایی است که از گروه صنایع فوق الذکر، شانس p.e forward مناسب تری را دارند لذا نمادهایی که P.e محور نبوده حذف گردیده است.
مشاهده می گردد که عموما این نمادها بازدهی منفی داشته اند اما درآمد #غدیر #غشهد #غبشهر #غگل #غمینو #زفکا #غمرا طی زمستان رشد نسبتا خوبی در مقایسه با پاییز داشته است.
به لحاظ سود خالص انتظار داریم #غدیس #غبشهر #غشهداب #غگرجی #غمینو #غمهرا رشد خوبی نسبت به پاییز داشته باشند.
به لحاظ رشد سود TTM با آمدن گزارش زمستان، #سیمرغ #غدیس #غشهد #غبشهر #غگل #غزر #بهپاک #غمینو وضعیت خوبی خواهند داشت.
از منظر حاشیه سود، اطمینان بالایی داریم که سود انتظاری #غبشهر #سیمرغ #غدیس #غزر #غگل محقق گردد.
با توضیحات فوق، نمادهای #سیمرغ #غبشهر #غزر #غگل #غشهداب #بهپاک #زفکا شانس این را دارند که محدوده P.e forward آن ها بین 7 تا 15 به ترتیب آنچه نام برده شد باشد.
@validhelalat
#غذایی #آشامیدنی #لبنی #روغن_خوراکی #زراعت #دامپروری #بیسکوئیت
این جدول شامل نمادهایی است که از گروه صنایع فوق الذکر، شانس p.e forward مناسب تری را دارند لذا نمادهایی که P.e محور نبوده حذف گردیده است.
مشاهده می گردد که عموما این نمادها بازدهی منفی داشته اند اما درآمد #غدیر #غشهد #غبشهر #غگل #غمینو #زفکا #غمرا طی زمستان رشد نسبتا خوبی در مقایسه با پاییز داشته است.
به لحاظ سود خالص انتظار داریم #غدیس #غبشهر #غشهداب #غگرجی #غمینو #غمهرا رشد خوبی نسبت به پاییز داشته باشند.
به لحاظ رشد سود TTM با آمدن گزارش زمستان، #سیمرغ #غدیس #غشهد #غبشهر #غگل #غزر #بهپاک #غمینو وضعیت خوبی خواهند داشت.
از منظر حاشیه سود، اطمینان بالایی داریم که سود انتظاری #غبشهر #سیمرغ #غدیس #غزر #غگل محقق گردد.
با توضیحات فوق، نمادهای #سیمرغ #غبشهر #غزر #غگل #غشهداب #بهپاک #زفکا شانس این را دارند که محدوده P.e forward آن ها بین 7 تا 15 به ترتیب آنچه نام برده شد باشد.
@validhelalat
image_2021-06-16_16-15-37.png
13.9 KB
#لبنی
در این جدول، درآمد سال 1400 به تناسب افزایش نرخ دریافت شده و وضعیت شرکت ها با یک مدل نسبت به سال 1399 رشد داده شده است.
حاشیه سود 5 فصل اخیر ملاک ارزیابی بوده و بر اساس شرایط شرکت ها، میانگینی ازان برای محاسبه سود ناخالص لحاظ شده است.
هزینه های عمومی اداری و هزینه مالی به همراه سایر درآمدها بر اساس یک میانگین منطقی طی فصول مختلف سال 99 در سال جاری لحاظ شده است.
بر این اساس سود تحلیلی سال 1400 به دست آمده و جدول بر اساس p.e forward از کمترین به بیشترین مرتب شده است.
در این صنعت طی سال 99 افزایش نرخ اندکی داده شده در حالی که بهای تمام شده مواد بسته بندی به شدت رشد کرده است. روند حاشیه سود 5ساله کاملا نزولی و از 22درصد در #غگلپا به 13.7درصد به عنوان نمونه، افت کرده است.
حاشیه سود فعلی از 15درصد در بهار 99 به 10.5درصد در زمستان رسیده است.
است صنعت P.s مناسبی دارد و اگر حاشیه سود به نرمال سنواتی بازگردد p.e آن مناسب می شود این امر منوط به دریافت افزایش نرخ با اهمیت است.
با یک افزایش نرخ 40درصدی و رسیدن حاشیه سود به محدوده 15درصد می توان امیدوار بود صنعت به سمت P.e منطقی تر برود.
@validhelalat
در این جدول، درآمد سال 1400 به تناسب افزایش نرخ دریافت شده و وضعیت شرکت ها با یک مدل نسبت به سال 1399 رشد داده شده است.
حاشیه سود 5 فصل اخیر ملاک ارزیابی بوده و بر اساس شرایط شرکت ها، میانگینی ازان برای محاسبه سود ناخالص لحاظ شده است.
هزینه های عمومی اداری و هزینه مالی به همراه سایر درآمدها بر اساس یک میانگین منطقی طی فصول مختلف سال 99 در سال جاری لحاظ شده است.
بر این اساس سود تحلیلی سال 1400 به دست آمده و جدول بر اساس p.e forward از کمترین به بیشترین مرتب شده است.
در این صنعت طی سال 99 افزایش نرخ اندکی داده شده در حالی که بهای تمام شده مواد بسته بندی به شدت رشد کرده است. روند حاشیه سود 5ساله کاملا نزولی و از 22درصد در #غگلپا به 13.7درصد به عنوان نمونه، افت کرده است.
حاشیه سود فعلی از 15درصد در بهار 99 به 10.5درصد در زمستان رسیده است.
است صنعت P.s مناسبی دارد و اگر حاشیه سود به نرمال سنواتی بازگردد p.e آن مناسب می شود این امر منوط به دریافت افزایش نرخ با اهمیت است.
با یک افزایش نرخ 40درصدی و رسیدن حاشیه سود به محدوده 15درصد می توان امیدوار بود صنعت به سمت P.e منطقی تر برود.
@validhelalat
#لبنی
در شرکت های تولیدکننده محصولات لبنی 9 شرکت را مورد بررسی قرار داده ایم که #غپاک #غفارس #غگلپا #غگیلا #غشان #غگلستا #غپآذر #غشاذر #غالبر هستند.
این شرکت ها در سال مالی قبل 4.9همت درآمد داشتند اما انتظار می رود که درآمد این شرکت ها 50% - 100% در سال جاری رشد کرده و به 7.82همت برسد.
حاشیه سود این شرکت ها در سال گذشته 13درصد بوده اما در بهار به 9درصد کاهش یافته که در تمامی نمادها روند حاشیه سود نزولی بوده اما #غگیلا و #غشاذر روند بهتری را نشان می دهند.
هزینه عمومی اداری صنعت طی سال گذشته 372میلیارد تومان بوده، در بهار 1400 نیز 127میلیارد تومان هزینه پرداخت شده و برای سال جاری در کل 515میلیارد تومان هزینه عمومی اداری فرض کرده ایم.
تقریبا هیچ کدام شرکت ها سایر درآمد عملیاتی و غیرعملیاتی با اهمیت و تکرار پذیر ندارند اما #غالبر از محل دو شرکت زیرمجموعه سودی در سطح 30میلیارد تومان می تواند دریافت کند.
طی سال گذشته هزینه مالی این 9 شرکت 98میلیارد تومان بوده، در بهار 30میلیارد تومان هزینه مالی دادند و فرض ما این است که در کل سال 134میلیارد تومان هزینه مالی پرداخت شود. #غگیلا بدهی بانکی و هزینه مالی ندارد.
در این صنعت به دلیل حاشیه سود پایین، نسبت p.s نیز بسیار پایین است. میانگین P.s ttm همکنون 2.6 است که #غپاذر #غگلپا پایین ترین نسبت را دارند اما برای سال 1400 به صورت فوروارد، رقم 1.6 واحد p.s fw فرض شده است.
در این صنعت نمادی که P.e ttm زیر 30 داشته باشد، کمتر دیده می شود . عموما بین 30 الی 60 هستند اما به لحاظ Fw انتظار داریم که #غپاک از زیان به سود برسد و p.e fw آن حدود 50 واحد باشد. #غالبر هم p.e fw در محدوده 19 خواهد داشت که پایین ترین عدد این گروه است.
به طور کلی p.e ttm از 47 به 32 تنزل می یابد. مادامی که قیمت شیر و قیمت محصولات به یک اندازه رشد کند و طبعا کشش محصول هم در بخش تقاضا یاری نکند، انتظار اینکه p.e fw به سطح میانگین بازار برسد نداریم. اگر در این میان شرکتی دارایی های با اهمیتی داشته باشد که آن را به فروش رسانده و آن را مولد کند و یا شرکتی نسبت به ایجاد دامداری عظیم اقدام و سرمایه گذاری کند، ممکن است که تحولی دیده شود.
نکته جالب توجه این است که با وجود افزایش بیش از 100درصدی نرخ محصولات اما مقدار فروش کل صنعت در بهار روند صعودی داشته و ایرانی ها به محصولات لبنی با هر قیمتی نه نمی گویند و برای یک دبه ماست 50هزار تومانی هم جوک می سازند.
#حقیقتا_آفرین به این روحیه.
@validhelalat 😉
در شرکت های تولیدکننده محصولات لبنی 9 شرکت را مورد بررسی قرار داده ایم که #غپاک #غفارس #غگلپا #غگیلا #غشان #غگلستا #غپآذر #غشاذر #غالبر هستند.
این شرکت ها در سال مالی قبل 4.9همت درآمد داشتند اما انتظار می رود که درآمد این شرکت ها 50% - 100% در سال جاری رشد کرده و به 7.82همت برسد.
حاشیه سود این شرکت ها در سال گذشته 13درصد بوده اما در بهار به 9درصد کاهش یافته که در تمامی نمادها روند حاشیه سود نزولی بوده اما #غگیلا و #غشاذر روند بهتری را نشان می دهند.
هزینه عمومی اداری صنعت طی سال گذشته 372میلیارد تومان بوده، در بهار 1400 نیز 127میلیارد تومان هزینه پرداخت شده و برای سال جاری در کل 515میلیارد تومان هزینه عمومی اداری فرض کرده ایم.
تقریبا هیچ کدام شرکت ها سایر درآمد عملیاتی و غیرعملیاتی با اهمیت و تکرار پذیر ندارند اما #غالبر از محل دو شرکت زیرمجموعه سودی در سطح 30میلیارد تومان می تواند دریافت کند.
طی سال گذشته هزینه مالی این 9 شرکت 98میلیارد تومان بوده، در بهار 30میلیارد تومان هزینه مالی دادند و فرض ما این است که در کل سال 134میلیارد تومان هزینه مالی پرداخت شود. #غگیلا بدهی بانکی و هزینه مالی ندارد.
در این صنعت به دلیل حاشیه سود پایین، نسبت p.s نیز بسیار پایین است. میانگین P.s ttm همکنون 2.6 است که #غپاذر #غگلپا پایین ترین نسبت را دارند اما برای سال 1400 به صورت فوروارد، رقم 1.6 واحد p.s fw فرض شده است.
در این صنعت نمادی که P.e ttm زیر 30 داشته باشد، کمتر دیده می شود . عموما بین 30 الی 60 هستند اما به لحاظ Fw انتظار داریم که #غپاک از زیان به سود برسد و p.e fw آن حدود 50 واحد باشد. #غالبر هم p.e fw در محدوده 19 خواهد داشت که پایین ترین عدد این گروه است.
به طور کلی p.e ttm از 47 به 32 تنزل می یابد. مادامی که قیمت شیر و قیمت محصولات به یک اندازه رشد کند و طبعا کشش محصول هم در بخش تقاضا یاری نکند، انتظار اینکه p.e fw به سطح میانگین بازار برسد نداریم. اگر در این میان شرکتی دارایی های با اهمیتی داشته باشد که آن را به فروش رسانده و آن را مولد کند و یا شرکتی نسبت به ایجاد دامداری عظیم اقدام و سرمایه گذاری کند، ممکن است که تحولی دیده شود.
نکته جالب توجه این است که با وجود افزایش بیش از 100درصدی نرخ محصولات اما مقدار فروش کل صنعت در بهار روند صعودی داشته و ایرانی ها به محصولات لبنی با هر قیمتی نه نمی گویند و برای یک دبه ماست 50هزار تومانی هم جوک می سازند.
#حقیقتا_آفرین به این روحیه.
@validhelalat 😉
image_2021-12-01_13-53-03.png
29.4 KB
#لبنی #لبنیات
9نماد این گروه در نیمه نخست سال 99 به 2.1همت درآمد و در نیمه نخست سال جاری به 3.71همت درآمد رسیدند که رشد 76.6درصد نشان می دهد. #غپاذر #غالبر #غپاک بالاتر از متوسط گروه، رشد درآمد داشتند. همچنین #غگلستا بهترین رشد تابستان به بهار را تجربه کرد.
حاشیه سود صنعت سال گذشته 13درصد، بهار 9درصد و تابستان 13درصد بود. بیشترین ثبات حاشیه سود در #غگیلا بوده و بهترین رشد حاشیه سود تابستان به بهار در #غفارس و #غگلستا گزارش شده است.
در تابستان سود خالص #غفارس #غشاذر #غگلپا #غگلستا بهتر از انتظار تحلیلی بود. #غالبر تنها نماد زیان ده گروه در تابستان بود.
در این گروه اکثرا P.e در کانال 20واحدی است. #غشان #غپاذر #غگلستا می توانند به محدوده p.e کمتر از 20 برسند اما فعلا هیچکدام نمادهای گروه پتانسیل رسیدن به محدوده p.e میانگین بازار را ندارند.
@validhelalat
9نماد این گروه در نیمه نخست سال 99 به 2.1همت درآمد و در نیمه نخست سال جاری به 3.71همت درآمد رسیدند که رشد 76.6درصد نشان می دهد. #غپاذر #غالبر #غپاک بالاتر از متوسط گروه، رشد درآمد داشتند. همچنین #غگلستا بهترین رشد تابستان به بهار را تجربه کرد.
حاشیه سود صنعت سال گذشته 13درصد، بهار 9درصد و تابستان 13درصد بود. بیشترین ثبات حاشیه سود در #غگیلا بوده و بهترین رشد حاشیه سود تابستان به بهار در #غفارس و #غگلستا گزارش شده است.
در تابستان سود خالص #غفارس #غشاذر #غگلپا #غگلستا بهتر از انتظار تحلیلی بود. #غالبر تنها نماد زیان ده گروه در تابستان بود.
در این گروه اکثرا P.e در کانال 20واحدی است. #غشان #غپاذر #غگلستا می توانند به محدوده p.e کمتر از 20 برسند اما فعلا هیچکدام نمادهای گروه پتانسیل رسیدن به محدوده p.e میانگین بازار را ندارند.
@validhelalat
image_2022-05-17_23-07-01.png
42.5 KB
#لبنی
نمادهای تحت بررسی: غشصفا غگلپا غپآذر غشاذر غشان غگیلا غگلستا
*برای ایجاد قابلیت مقایسه با توجه به رشد 100درصد در نرخ شیر خام، نرخ محصولات 85درصد افزایش داده شده و فرض این است که تقاضا کاهش نمی یابد.
*بهای تمام شده عمدتا تحت تاثیر نرخ شیر خام و دستمزد است. هزینه ها با شیب 35درصد رشد کرده است.
*تحقق اعداد سود این جدول منوط به امکان فروش محصولات با نرخ های جدید است.
*تمامی اطلاعات با ارقام پیشبینی درج گردیده تا راهنمای خوبی برای تحلیل جامع توسط شما، مخاطب گرامی باشد لذا به اعداد این جدول متکی نباشید.
@validhelalat
نمادهای تحت بررسی: غشصفا غگلپا غپآذر غشاذر غشان غگیلا غگلستا
*برای ایجاد قابلیت مقایسه با توجه به رشد 100درصد در نرخ شیر خام، نرخ محصولات 85درصد افزایش داده شده و فرض این است که تقاضا کاهش نمی یابد.
*بهای تمام شده عمدتا تحت تاثیر نرخ شیر خام و دستمزد است. هزینه ها با شیب 35درصد رشد کرده است.
*تحقق اعداد سود این جدول منوط به امکان فروش محصولات با نرخ های جدید است.
*تمامی اطلاعات با ارقام پیشبینی درج گردیده تا راهنمای خوبی برای تحلیل جامع توسط شما، مخاطب گرامی باشد لذا به اعداد این جدول متکی نباشید.
@validhelalat
image_2022-05-22_20-07-30.png
34.5 KB
#لبنی
در این گروه غالبر و غپاک گزارش 12ماهه نداده اند.
سود خالص زمستان 1399: 30.6میلیارد تومان
سود خالص زمستان 1400: 74میلیارد تومان.
*تغییر وضعیت غفارس از زیان به سود.
سود خالص سال تقویمی 1399: 185میلیارد تومان
سود خالص سال تقویمی 1400: 307میلیارد تومان
بهترین بهبود p.e : غفارس، غگلستا، غشصفا
پایین ترین p.e ttm : غگلستا، غگلپا، غشاذر
@validhelalat
در این گروه غالبر و غپاک گزارش 12ماهه نداده اند.
سود خالص زمستان 1399: 30.6میلیارد تومان
سود خالص زمستان 1400: 74میلیارد تومان.
*تغییر وضعیت غفارس از زیان به سود.
سود خالص سال تقویمی 1399: 185میلیارد تومان
سود خالص سال تقویمی 1400: 307میلیارد تومان
بهترین بهبود p.e : غفارس، غگلستا، غشصفا
پایین ترین p.e ttm : غگلستا، غگلپا، غشاذر
@validhelalat
image_2022-06-22_12-26-22.png
141.8 KB
#لبنی #گزارش_ماهانه #اردیبهشت
نمادهای تحت بررسی: غشصفا غشان غشاذر غپآذر
*میله آبی: درآمد ماهانه به میلیارد ريال
*خط بنفش: میانگین درآمد سه ماه اخیر
👀 شیب خط روند 3 ماهه و مقایسه درآمد اردیبهشت 1401 نسبت به اردیبهشت سال گذشته، مهمترین فاکتورهای بررسی هستند اما لزوما به معنای ارزندگی نیست چون متغیرهای بسیار زیادی جهت تحلیل و اظهار نظر نسبت به یک نماد وجود دارد.
از معدود شرکت هایی که گزارش عملکرد خود در خرداد را منتشر کرده، غشاذر است. همانطور که مشاهده می کنید، در سه نماد دیگر 13ماه اردیبهشت تا اردیبهشت را ترسیم کرده ایم و در خصوص غشاذر، خرداد به خرداد بررسی شده است.
به نظر می رسد در این صنعت، شاهد جهش درآمد نسبت به میانگین سال گذشته و مدت مشابه هستیم البته برای تایید نیازمند گزارش های بیشتری هستیم.
@validhelalat
نمادهای تحت بررسی: غشصفا غشان غشاذر غپآذر
*میله آبی: درآمد ماهانه به میلیارد ريال
*خط بنفش: میانگین درآمد سه ماه اخیر
👀 شیب خط روند 3 ماهه و مقایسه درآمد اردیبهشت 1401 نسبت به اردیبهشت سال گذشته، مهمترین فاکتورهای بررسی هستند اما لزوما به معنای ارزندگی نیست چون متغیرهای بسیار زیادی جهت تحلیل و اظهار نظر نسبت به یک نماد وجود دارد.
از معدود شرکت هایی که گزارش عملکرد خود در خرداد را منتشر کرده، غشاذر است. همانطور که مشاهده می کنید، در سه نماد دیگر 13ماه اردیبهشت تا اردیبهشت را ترسیم کرده ایم و در خصوص غشاذر، خرداد به خرداد بررسی شده است.
به نظر می رسد در این صنعت، شاهد جهش درآمد نسبت به میانگین سال گذشته و مدت مشابه هستیم البته برای تایید نیازمند گزارش های بیشتری هستیم.
@validhelalat
image_2022-07-27_12-35-06.png
77 KB
#لبنی
عملکرد واقعی شرکت های صنعت لبنی در این جدول با آنچه انتظار آن را داشتیم مقایسه شده است.
ترتیب جدول بر اساس پایین ترین p.e ttm با آمدن گزارش فصل بهار به بالا است.
*نمادهایی که پایین ترین P.ettm را دارند و یا سود محقق شده آن ها نسبت به انتظار ما بسیار بهتر بوده در حالی که p.e ttm مناسب دارند، گزینه بررسی و تحلیل بیشتر هستند.
@validhelalat
عملکرد واقعی شرکت های صنعت لبنی در این جدول با آنچه انتظار آن را داشتیم مقایسه شده است.
ترتیب جدول بر اساس پایین ترین p.e ttm با آمدن گزارش فصل بهار به بالا است.
*نمادهایی که پایین ترین P.ettm را دارند و یا سود محقق شده آن ها نسبت به انتظار ما بسیار بهتر بوده در حالی که p.e ttm مناسب دارند، گزینه بررسی و تحلیل بیشتر هستند.
@validhelalat
image_2022-07-31_11-50-59.png
157.2 KB
#لبنی #درآمد_ماهانه #تیر
نمادهای تحت بررسی: غشصفا غشان غشاذر غپآذر غفارس غپاک غگلپا غگلستا غگیلا غالبر
*میله آبی: درآمد ماهانه به میلیارد ريال
*خط بنفش: میانگین درآمد سه ماه اخیر
✍🏻 این 9 نماد در تیر ماه سال گذشته 680میلیارد تومان درآمد داشتند و در تیر سال جاری 1410میلیارد تومان درآمد کسب کردند.
✍🏻درآمد نمادها به طور متوسط نسبت به میانگین 12ماه اخیر رشد 63درصد داشته اما غپاذر و غگیلا رشد بیشتری را تجربه کرده اند.
✍🏻 صنعت با نرخ گذاری دستوری مواجه است و در طول سنوات اخیر حاشیه سود آن به طور متوسط در محدوده 12درصد باقی مانده است.
✍🏻 اگر فرض کنیم که دولت اینبار نیز نرخ فروش را بر اساس بهای تمام شده + درصدی سود تعیین کرده باشد، آنگاه می توان امیدوار بود که به سبب رشد درآمدهای ماهانه، سود خالص نیز صعودی باشد. *هلالات * کریمی نیک
@validhelalat
نمادهای تحت بررسی: غشصفا غشان غشاذر غپآذر غفارس غپاک غگلپا غگلستا غگیلا غالبر
*میله آبی: درآمد ماهانه به میلیارد ريال
*خط بنفش: میانگین درآمد سه ماه اخیر
✍🏻 این 9 نماد در تیر ماه سال گذشته 680میلیارد تومان درآمد داشتند و در تیر سال جاری 1410میلیارد تومان درآمد کسب کردند.
✍🏻درآمد نمادها به طور متوسط نسبت به میانگین 12ماه اخیر رشد 63درصد داشته اما غپاذر و غگیلا رشد بیشتری را تجربه کرده اند.
✍🏻 صنعت با نرخ گذاری دستوری مواجه است و در طول سنوات اخیر حاشیه سود آن به طور متوسط در محدوده 12درصد باقی مانده است.
✍🏻 اگر فرض کنیم که دولت اینبار نیز نرخ فروش را بر اساس بهای تمام شده + درصدی سود تعیین کرده باشد، آنگاه می توان امیدوار بود که به سبب رشد درآمدهای ماهانه، سود خالص نیز صعودی باشد. *هلالات * کریمی نیک
@validhelalat
image_2022-09-11_11-09-13.png
56.1 KB
#لبنی #درآمد_ماهانه #مرداد
نمادهای تحت بررسی: غشصفا غشان غشاذر غپآذر غفارس غپاک غگلپا غگلستا غگیلا غالبر
*میله آبی: درآمد ماهانه به میلیارد ريال
*خط بنفش: میانگین درآمد سه ماه اخیر
✍🏻 این 10 نماد در تیر ماه سال گذشته 680میلیارد تومان درآمد داشتند و در تیر سال جاری 1410میلیارد تومان درآمد کسب کردند. در مرداد سال گذشته 702میلیارد تومان درآمد و در مرداد جاری 1436میلیارد تومان درآمد کسب کردند.
✍🏻درآمد نمادها در تیر به طور متوسط نسبت به میانگین 12ماه اخیر رشد 63درصد و نسبت به مرداد رشد 53درصد داشته است.
✍🏻 بالاترین رشد درآمد مرداد به مرداد در غشان و غپاذر صورت گرفته است. بالاترین رشد درآمد مرداد به میانگین 12 ماه تقویمی در غشان، غفارس و غگیلا صورت گرفته است. *هلالات * کریمی نیک
@validhelalat
نمادهای تحت بررسی: غشصفا غشان غشاذر غپآذر غفارس غپاک غگلپا غگلستا غگیلا غالبر
*میله آبی: درآمد ماهانه به میلیارد ريال
*خط بنفش: میانگین درآمد سه ماه اخیر
✍🏻 این 10 نماد در تیر ماه سال گذشته 680میلیارد تومان درآمد داشتند و در تیر سال جاری 1410میلیارد تومان درآمد کسب کردند. در مرداد سال گذشته 702میلیارد تومان درآمد و در مرداد جاری 1436میلیارد تومان درآمد کسب کردند.
✍🏻درآمد نمادها در تیر به طور متوسط نسبت به میانگین 12ماه اخیر رشد 63درصد و نسبت به مرداد رشد 53درصد داشته است.
✍🏻 بالاترین رشد درآمد مرداد به مرداد در غشان و غپاذر صورت گرفته است. بالاترین رشد درآمد مرداد به میانگین 12 ماه تقویمی در غشان، غفارس و غگیلا صورت گرفته است. *هلالات * کریمی نیک
@validhelalat
#با_گزارشات #انتظاری_پاییز #لبنی
نمادهای تحت بررسی: غپاك غفارس غالبر غگلپا غپآذر غشاذر غشان غگلستا غگيلا
*صرفا جهت یافتن گزینه تحلیل
سرفصل درآمد:
رشد پاییز به پاییز در صنعت: 114%
بیشترین رشد پاییز به پاییز: غشان، غپآذر
رشد پاییز به تابستان در صنعت: 17%
بیشترین رشد پاییز به تابستان: غالبر، غگلستا
سرفصل سود خالص: (برآوردی و دارای خطای احتمالی)
بیشترین رشد پاییز به پاییز: غشان، غگلستا
بیشترین رشد پاییز به تابستان: غپاذر ، غگلستا
نسبت p/e: (کاملا برآوردی و دارای خطای احتمالی)
نسبت p/e گروه : 18.9
پایین ترین نسبت p/e گروه: غگلپا
بالاترین احتمال تقویت محسوس p/e در گروه: تمامی نمادهای گروه
@validhelalat
نمادهای تحت بررسی: غپاك غفارس غالبر غگلپا غپآذر غشاذر غشان غگلستا غگيلا
*صرفا جهت یافتن گزینه تحلیل
سرفصل درآمد:
رشد پاییز به پاییز در صنعت: 114%
بیشترین رشد پاییز به پاییز: غشان، غپآذر
رشد پاییز به تابستان در صنعت: 17%
بیشترین رشد پاییز به تابستان: غالبر، غگلستا
سرفصل سود خالص: (برآوردی و دارای خطای احتمالی)
بیشترین رشد پاییز به پاییز: غشان، غگلستا
بیشترین رشد پاییز به تابستان: غپاذر ، غگلستا
نسبت p/e: (کاملا برآوردی و دارای خطای احتمالی)
نسبت p/e گروه : 18.9
پایین ترین نسبت p/e گروه: غگلپا
بالاترین احتمال تقویت محسوس p/e در گروه: تمامی نمادهای گروه
@validhelalat
#لبنی #بهمن
نمادهای تحت بررسی: غشصفا غشان غشاذر غپاذر غفارس غپاك غگلپا غگلستا غگيلا غالبر
درآمد تجمعی بهمن 1400: 807میلیارد تومان
درآمد تجمعی بهمن 1401: 1601میلیارد تومان
میانگین درآمد ماهانه : 1318میلیارد تومان
نمادهایی با p.ettm منطقی که به احتمال قوی درآمدشان در زمستان 1401 با شیب تندتری نسبت به زمستان 1400 رشد می کند عبارتند از:
غشان، غپآذر، غفارس
@validhelalat
نمادهای تحت بررسی: غشصفا غشان غشاذر غپاذر غفارس غپاك غگلپا غگلستا غگيلا غالبر
درآمد تجمعی بهمن 1400: 807میلیارد تومان
درآمد تجمعی بهمن 1401: 1601میلیارد تومان
میانگین درآمد ماهانه : 1318میلیارد تومان
نمادهایی با p.ettm منطقی که به احتمال قوی درآمدشان در زمستان 1401 با شیب تندتری نسبت به زمستان 1400 رشد می کند عبارتند از:
غشان، غپآذر، غفارس
@validhelalat
#لبنی #پیشنهاد_تحلیل
نمادهای تحت بررسی: غپاك غپآذر غشاذر غگلپا غشان غشصفا غفارس غگلستا غگيلا غالبر
مدل بررسی: سیستمی
موضوع: برآورد سود سود احتمالی
فرض اصلی: رشد درآمد 50 درصد در سال 1402
رشد واقعی درآمد سنوات اخیر: میانگین 60درصد
*در اینجا 10 نماد از صنعت لبنی را بر اساس یک سری مفروضات ثابت در تمامی نمادها بررسی کرده ایم با این تفاوت که فرض کرده ایم حاشیه سود به سطح میانگین سنوات قبلی کاهش یابد. به بیانی درآمد با تورم رشد کرده اما حاشیه سود به میانگین سنواتی بازگشته است.
هدف ازین بررسی این است که ببینیم در یک شرایط برابر کدام یک از نمادها احتمالا p.efw بهتری خواهند داشت.
عدد P.efw درج شده در این جداول چندان قابل اتکا نیست اما روند حرکت سودآوری را نشان می دهد لذا به عنوان یک راهنما جهت گزینه یابی برای تحلیل جامع و دقیق تر می تواند استفاده شود.
@validhelalat
نمادهای تحت بررسی: غپاك غپآذر غشاذر غگلپا غشان غشصفا غفارس غگلستا غگيلا غالبر
مدل بررسی: سیستمی
موضوع: برآورد سود سود احتمالی
فرض اصلی: رشد درآمد 50 درصد در سال 1402
رشد واقعی درآمد سنوات اخیر: میانگین 60درصد
*در اینجا 10 نماد از صنعت لبنی را بر اساس یک سری مفروضات ثابت در تمامی نمادها بررسی کرده ایم با این تفاوت که فرض کرده ایم حاشیه سود به سطح میانگین سنوات قبلی کاهش یابد. به بیانی درآمد با تورم رشد کرده اما حاشیه سود به میانگین سنواتی بازگشته است.
هدف ازین بررسی این است که ببینیم در یک شرایط برابر کدام یک از نمادها احتمالا p.efw بهتری خواهند داشت.
عدد P.efw درج شده در این جداول چندان قابل اتکا نیست اما روند حرکت سودآوری را نشان می دهد لذا به عنوان یک راهنما جهت گزینه یابی برای تحلیل جامع و دقیق تر می تواند استفاده شود.
@validhelalat
#لبنی #گزارش_فصلی #بهار
در این بررسی لبنی ها شامل 8 نماد هستند که در آن غپاک به همراه شرکت های گروه پگاه طبقه بندی شده اند. غالبر به سبب عدم گزارش دهی، لحاظ نشده است.
وضعیت درآمدی:
بهار 1400 : 1.93.همت
بهار 1401: 2.87همت
بهار 1402: 4.7همت
مجموع سال تقویمی 1400: 8.3همت
مجموع سال تقویمی 1401: 14.9همت
حاشیه سود صنعت در سال 1400: 12درصد
حاشیه سود صنعت در سال 1401: 15درصد
حاشیه سود سیستمی بهار بر پایه احتمال: 15درصد
وضعیت سود خالص:
بهار 1400 : 41.6میلیارد تومان
بهار 1401: 141میلیارد تومان
بهار 1402 بر اساس خروجی های سیستمی: 325میلیارد تومان
مجموع سال تقویمی 1400: 218میلیارد تومان
مجموع سال تقویمی 1401: 958میلیارد تومان
متوسط p.e گروه : 14.7
متوسط P.e گروه پس از ارسال گزارش فصل بهار:11.9
غپاک شاهد تقویت بسیار با اهمیتی در سطح p.e خواهد بود و سودآوری رشد می کند اما سایر نمادهای گروه پگاه نیز شتاب خوبی در تقویت سود دارند.
@validhelalat
در این بررسی لبنی ها شامل 8 نماد هستند که در آن غپاک به همراه شرکت های گروه پگاه طبقه بندی شده اند. غالبر به سبب عدم گزارش دهی، لحاظ نشده است.
وضعیت درآمدی:
بهار 1400 : 1.93.همت
بهار 1401: 2.87همت
بهار 1402: 4.7همت
مجموع سال تقویمی 1400: 8.3همت
مجموع سال تقویمی 1401: 14.9همت
حاشیه سود صنعت در سال 1400: 12درصد
حاشیه سود صنعت در سال 1401: 15درصد
حاشیه سود سیستمی بهار بر پایه احتمال: 15درصد
وضعیت سود خالص:
بهار 1400 : 41.6میلیارد تومان
بهار 1401: 141میلیارد تومان
بهار 1402 بر اساس خروجی های سیستمی: 325میلیارد تومان
مجموع سال تقویمی 1400: 218میلیارد تومان
مجموع سال تقویمی 1401: 958میلیارد تومان
متوسط p.e گروه : 14.7
متوسط P.e گروه پس از ارسال گزارش فصل بهار:11.9
غپاک شاهد تقویت بسیار با اهمیتی در سطح p.e خواهد بود و سودآوری رشد می کند اما سایر نمادهای گروه پگاه نیز شتاب خوبی در تقویت سود دارند.
@validhelalat
#لبنی
این گروه شامل 10نماد است که 8نماد از گروه پگاه هستند.
درآمد کل گروه در مهرماه سال قبل 1.64همت، در مهرماه سال جاری 1.9همت و به صورت میانگین در 12ماه اخیر 1.79همت بوده است.
شتاب رشد درآمد گروه در زمان حذف دلار 4200 تومانی بود و پس ازان به حالت خنثی درآمده است. افزایش قیمت شیرخام در بهار، حاشیه سود صنعت را کاهش داد اما در تابستان بهبود نسبی داشت.
حاشیه سود سال 1401 : 14درصد
حاشیه سود بهار 1402: 10درصد
حاشیه سود تابستان 1402: 12درصد
بدون در نظر گرفتن غالبر، P.ETTM زیرمجموعه های صنایع شیر(پگاه) به همراه غپاک حدود 12واحد است.
لبنی ها در یک ماهه و سه ماهه اخیر بازده نزدیک به صفر داشتند. در شش ماهه بازده منفی 9درصدی ثبت کردند اما در بازه یک ساله به بیش از 100درصد بازدهی رسیدند که جزء پربازده های سالانه محسوب می شود. بازدهی منفی 6ماه اخیر آن ها نیز نسبت به بسیاری از صنایع شرایط بهتری دارد.
به نظر شما این صنعت گزینه های مناسب سرمایه گذاری،(با توجه به سودآوری آتی) دارد؟
چه ریسک هایی در مقابل آن میبینید؟ محرک های رشد چه می تواند باشد؟ کدام نمادهای گروه را ترجیح می دهید؟
@validhelalat
این گروه شامل 10نماد است که 8نماد از گروه پگاه هستند.
درآمد کل گروه در مهرماه سال قبل 1.64همت، در مهرماه سال جاری 1.9همت و به صورت میانگین در 12ماه اخیر 1.79همت بوده است.
شتاب رشد درآمد گروه در زمان حذف دلار 4200 تومانی بود و پس ازان به حالت خنثی درآمده است. افزایش قیمت شیرخام در بهار، حاشیه سود صنعت را کاهش داد اما در تابستان بهبود نسبی داشت.
حاشیه سود سال 1401 : 14درصد
حاشیه سود بهار 1402: 10درصد
حاشیه سود تابستان 1402: 12درصد
بدون در نظر گرفتن غالبر، P.ETTM زیرمجموعه های صنایع شیر(پگاه) به همراه غپاک حدود 12واحد است.
لبنی ها در یک ماهه و سه ماهه اخیر بازده نزدیک به صفر داشتند. در شش ماهه بازده منفی 9درصدی ثبت کردند اما در بازه یک ساله به بیش از 100درصد بازدهی رسیدند که جزء پربازده های سالانه محسوب می شود. بازدهی منفی 6ماه اخیر آن ها نیز نسبت به بسیاری از صنایع شرایط بهتری دارد.
به نظر شما این صنعت گزینه های مناسب سرمایه گذاری،(با توجه به سودآوری آتی) دارد؟
چه ریسک هایی در مقابل آن میبینید؟ محرک های رشد چه می تواند باشد؟ کدام نمادهای گروه را ترجیح می دهید؟
@validhelalat
#لبنی #عملکرد_دی
لبنی ها در دی ماه سال گذشته 1.43همت درآمد کسب کردند و در دی ماه سال جاری این عدد به 1.86همت رسید.
غپاک، غشاذر، غشصفا و غگیلا از نظر عملکرد ترکیبی به لحاظ فقط درآمد مطلوب تر از همگروهان بودند.
پایین ترین P.ettm گروه نیز متعلق به غشصفا و غگلپا است.
*در نظرسنجی شرکت کنید ...
@validhelalat
لبنی ها در دی ماه سال گذشته 1.43همت درآمد کسب کردند و در دی ماه سال جاری این عدد به 1.86همت رسید.
غپاک، غشاذر، غشصفا و غگیلا از نظر عملکرد ترکیبی به لحاظ فقط درآمد مطلوب تر از همگروهان بودند.
پایین ترین P.ettm گروه نیز متعلق به غشصفا و غگلپا است.
*در نظرسنجی شرکت کنید ...
@validhelalat
#لبنی
گروه لبنی شامل عالیس و شرکت‌های زیرمجموعه صنایع شیر(پگاه) در این مطلب بررسی شده‌اند.
سودآوری آتی آنها به روش سیستمی به دست آمده و با تقریب مناسبی صحیح خواهد بود با این وجود پیشنهاد می‌شود تحلیلگران یه صورت مستقل بررسی کنند.
@validhelalat
گروه لبنی شامل عالیس و شرکت‌های زیرمجموعه صنایع شیر(پگاه) در این مطلب بررسی شده‌اند.
سودآوری آتی آنها به روش سیستمی به دست آمده و با تقریب مناسبی صحیح خواهد بود با این وجود پیشنهاد می‌شود تحلیلگران یه صورت مستقل بررسی کنند.
@validhelalat