#PrivateEquity #Kraken

Криптовалютная биржа Kraken готовится к запуску собственного банка.

Марко Сантори, юридический директор Kraken, заявил, что «Kraken продвигается в реализации планов по запуску собственного банка, несмотря на сложную регуляторную среду» и что запуск Кракен Банка произойдет «очень скоро». 💰💪

Первоначально банк сосредоточится на предоставлении услуг существующим клиентам в США, а затем выйдет на международный рынок.

Банк Kraken будет основан на структуре Вайомингского депозитарного учреждения специального назначения (SPDI), что позволит ему "уделять первостепенное внимание хранению и сохранности активов, защите данных, стандартам безопасности и строгому регулятивному надзору".

Банки SPDI должны поддерживать общие резервы, что означает, что средства пользователей не будут выдаваться в долг без их разрешения. Все активы будут храниться в кассе и доступны в виде наличных или наименее рискованных, наиболее ликвидных денежных эквивалентов.

Kraken Bank также будет иметь значительные резервы капитала и излишки собственного капитала, чтобы покрыть полный баланс всех клиентов, даже при сценарии потенциального "бегства из банка".

Не смотря на сложности с регулированием в отрасли, Кракен прилагает все усилия, чтобы соответствовать всем законодательным требованиям. Недавно, в связи с законами о безопасности Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC), Kraken закрыл свои услуги по стекингу в США, заплатив $30 млн за урегулирование.

Появление полноценного кредитного учреждения в структуре Kraken – давно ожидаемое событие, способное внести существенный вклад в переоценку компании и ее статус.

#PrivateEquity #GrubMarket

Спешим поделиться отличными новостями по GrubMarket! Компания следует реализации своих амбициозных планов по захвату продовольственного рынка США и продолжает усиливать свои позиции в секторе! 💪

Так, в среду GrubMarket сообщил о завершении очередной сделки M&A по приобретению компании Custom Produce Sales, ведущего калифорнийского поставщика свежих фруктов и овощей для сотен коммерческих клиентов по всей территории США.

Custom Produce Sales – это авторитетная и уважаемая компания с более чем 30-ти летней историей, располагающая собственными складами, помещениями для переупаковки, современным оборудованием для маркировки, идентификации и отслеживания поставок, осуществляет дистрибуцию более 80 товаров от производителей в США, Мексике, Чили и Перу по всей территории США круглый год.

Напомним, в капитал GrubMarket мы заходили в две сделки год назад, в начале 2022-го, под капитализацию $1,3 млрд.

На тот момент компания заявляла о своем присутствии в 13 штатах и выручке $1млрд по итогам 2021 года. 👌

В настоящее время GrubMarket работает во всех 50 штатах США, Канаде, Аргентине, Чили, Колумбии, Индии, Мексике, Южной Африке и Испании, с планами расширения на другие регионы мира. А выручка по итогам 2022 года составила $1,5 млрд! 😁

С учетом масштабной экспансии, проводимой компанией в последнее время, GrubMarket явно нуждается в дополнительных средствах для продолжения развития и расширения бизнеса. Ждем привлечения нового раунда (F) в первой половине текущего года с оценкой в районе $2,5 млрд и новостей о предстоящем IPO, которое так же, с высокой вероятностью, может состояться уже в этом году. 💸

#PrivateEquity #Graphcore

Добавим-ка мы позитива, чтобы вечер пятницы был еще более прекрасным! Заодно, разбавим поток негатива и паники в информ-каналах относительно ситуации вокруг американских банков. 😎

Супер новости вышли по еще одной нашей портфельной компании – Graphcore!

Британское правительство рассматривает варианты выделения средств в размере 800 млн фунтов на создание суперкомпьютера по аналогии с американским Frontier, но собранного на базе компонентов, произведенных в Великобритании.

Наиболее вероятным создателем этой машины считается именно Graphcore, так как у компании уже есть разработки суперкомпьютера на базе ИИ.

После разрыва контракта с Майкрософт, по Graphcore сложился некий информационный вакуум. Компания сообщала о новых партнерствах, но внятных количественных данных в этом отношении не было.

Новый госзаказ, безусловно, станет новой вехой для развития и масштабирования Graphcore!

#PrivateEquity #НовостиPrivateEquity #НовостипортфеляPrivateEquity #Graphcore

📰 Financial Times опубликовал продолжение новости о нашей портфельной компании Graphcore, которую мы недавно рассказывали.

Graphcore, британский стартап в сфере технологий, хочет получить значимую часть проекта суперкомпьютера правительства Великобритании на сумму £900 млн.

Генеральный директор Graphcore Найджел Тун стремится получить государственный контракт в борьбе с американскими конкурентами. Он обратился в открытом письме к министрам Великобритании, подчеркивая важность данного соглашения, так как Graphcore испытывает давление со стороны инвесторов из Кремниевой долины на переезд в США, где можно воспользоваться щедрыми субсидиями на полупроводники.

👱‍♂️Тун заявил, что не включение чипов, разработанных Graphcore, «единственной компанией в Европе с такими технологиями возможностями», создает риск «технологической колонизации» американскими компаниями, такими как Nvidia из США, рыночная капитализация которой составляет $676 млрд. Он добавил, что это может привести к тому, что Великобритания «потеряет часть своего технологического суверенитета».

Graphcore просит зарезервировать большой процент бюджета для британских технологических компаний, а также до 3 000 своих процессоров для проекта суперкомпьютера Великобритании.

#AI #ИскусственныйИнтеллект #PrivateEquity

Пятничный полезный лонгрид

Стэнфордский Университет выпустил очень подробный отчет о текущем состоянии индустрии искусственного интеллекта. Данные этого отчета перекликаются с нашим собственным исследованием по ИИ и подтверждают правильность стратегии нашего фонда Private Equity.

Тема AI так быстро меняется, что к моменту публикации данного отчета уже многое изменилось 😊. Мы будем держать вас в курсе этих изменений, чтобы вовремя зайти в прибыльные AI активы.
Отчет весьма объемный, но основные тезисы, которые из него можно почерпнуть следующие:

1. Бизнес движется быстрее, чем наука.

До 2014 года большинство моделей машинного обучения создавалось исключительно в академической среде. Сегодня все наоборот и за 2022 год индустрия родила целых 32 значимых модели ИИ, в то время как ученые создали всего три. Для создания передовых систем искусственного интеллекта требуется много данных, вычислительной мощности и денег и у промышленных компаний больше ресурсов, чем у некоммерческих организаций и ученых.

2. Остальное резюме по ссылке.

Приятного пятничного чтения 😊.

#PrivateEquity #НовостиPrivateEquity #НовостипортфеляPrivateEquity #Graphcore #Plaid #Discord #Klarna

🥳 Предстоящие IPO в 2023 году

Рынок первичного публичного размещения акций в США в первые три месяца 2023 года начинает расти, хотя и медленными темпами. До середины марта было проведено 23 IPO, что на 27,8% больше, чем за аналогичный период 2022 года.

Большинство компаний, которые планировали размещения в 2022 году отменили их и перенесли на неизвестный срок. Тем не менее жизнь продолжается и целых 3 компании из нашего портфеля Private Equity чаще всего попадают в списки предстоящих IPO в 2023 году. Ключевой прогноз, который делают эксперты, что вся основная активность сместится на вторую половину года.

👉 Самым крупным IPO в 2023 может стать публичное размещение акций производителя чипов – компании Arm. Arm принадлежит японскому холдингу SoftBank Group. Компания рассчитывает привлечь на IPO от $8 млрд до $10 млрд., размер капитализации компании по-разному оценивают эксперты вплоть до $70 млрд.

Холдинг SoftBank собирался выставить Arm на IPO уже несколько лет. Но этот процесс был приостановлен в 2020 году в ходе обсуждения сделки по продаже Arm компании Nvidia. Надзорные ведомства опасались, что сделка сможет значительно повлиять на конкуренцию в мировом производстве полупроводников и создать угрозу для многих IT-компаний, которые лицензируют технологии британского разработчика чипов.

То, что компания Arm осталась независимой от Nvidia, на руку нашей портфельной компании Graphcore, которая использует технологии Arm.

Ждем, что соотечественник Arm, компания Graphcore, тоже в скором времени сделает следующий шаг!

Десятки компаний подали свои заявки на размещение в Комиссию по ценным бумагам и биржам и сейчас ждут, чтобы на рынках появились условия для IPO. И сами инвесторы в предвкушении таких размещений, как Stripe, Databricks, Plaid, Discord, Reddit, Fanatics, Instacart, Klarna Bank AB и др.

👀 Мы внимательно следим за нашими портфельными компаниями: Plaid, Discord и Klarna.

#PrivateEquity #НовостиPrivateEquity #НовостипортфеляPrivateEquity #Graphcore

💼Новости портфельной компании:

1️⃣Graphcore вошла в альянс AI Platform с участием восьми других компаний.

Производитель чипов для центров обработки данных Ampere совместно с восемью другими компаниями создала альянс AI Platform Alliance, призванный снизить сложность систем и способствовать лучшему сотрудничеству и открытости, а также повысить общую производительность по сравнению с графическими процессорами (GPU).

Среди первых компаний, вошедших в альянс AI Platform Alliance: британский разработчик чипов GraphCore, французская компания Kalray, разработчик чипов edge AI - Kinara, разработчик чипов на пластинах Cerebras Systems, южнокорейские компании Furiosa, Luminous, Neuchips, Rebellions и Sapeon. Альянс планирует противостоять доминированию графических процессоров, GPU, от Nvidia, AMD и Intel в области центров обработки данных для ИИ.

Graphcore, базирующаяся в Великобритании, разрабатывает ускорители ИИ, называемые Intelligence Processor Units (IPUs), а также связанный стек программного обеспечения Poplar и облачные услуги IPU. Исследователи сообщали в 2022 году, что аппаратное обеспечение Graphcore может превосходить аппаратуру Nvidia в некоторых задачах ИИ.

AI Platform Alliance открыт для компаний в области ИИ, разрабатывающих аппаратные решения и стремящихся изменить текущее положение вещей.

2️⃣Продажи британского производителя чипов для ИИ Graphcore в Китае пострадали из-за правил экспорта США. Компания надеется, что увеличение числа людей по всему миру, нуждающихся в вычислительных мощностях для ИИ, компенсирует потери.

😞Компания получила ущерб в "чиповой войне" Вашингтона с Китаем, в ходе которой США стремятся не допустить попадания передового ИИ и технологий, необходимых для его разработки, в руки китайских военных. Graphcore подтвердила The Register, что она прекращает продажи в Китае после введения дополнительного ограничений на экспорт администрацией Байдена.

"Недавно введенные контрольные меры по экспорту США означают, что Graphcore, как и другие производители аппаратного обеспечения для ИИ, больше не может продавать системы IPU в Китае. К сожалению, это означает, что мы значительно сократим бизнес-операции в Китае", - говорится в заявлении компании.

Китайский рынок был одним из направлений, где Graphcore надеялась увеличить доход, забирая продажи у гиганта по GPU Nvidia после того, как ему было запрещено экспортировать свои более высокопроизводительные ускорители в эту страну. Ранее Graphcore сообщала о сильном спросе на вычислительные мощности Graphcore в Китае.

Несмотря на то, что Graphcore - британская компания, ограничения экспорта Вашингтона затрагивают производителей по всему миру, так как они касаются использования американских инструментов для производства и проектирования, которые широко используются по всему миру в разработке передовых полупроводников.

Тем не менее компания добавила, что в других странах потребность в вычислительных мощностях для ИИ продолжает расти, и "Graphcore сотрудничает с клиентами по всему миру, чтобы удовлетворить их потребности в мощном и экономичном альтернативном варианте к графическим процессорам".

#PrivateEquity #НовостиPrivateEquity #НовостипортфеляPrivateEquity #Bitfury

💼Новости портфельной компании:

Bitfury Group, занимающаяся технологиями блокчейна и майнингом биткойнов, объявила о планируемом распределении акций Cipher Mining Inc. с целью диверсификации базы акционеров Cipher и раскрытия потенциальной стоимости как для основных акционеров Bitfury, так и для других акционеров Cipher.

Cipher Mining, публичная майнинг-компания, акции которой торгуются на фондовой бирже NASDAQ, до 27 августа 2021 года работала как дочерняя компания Bitfury.

Bitfury Group входят:
📍LiquidStack — компания, которая занимается производством систем двухфазного иммерсионного охлаждения для высокопроизводительных вычислений в классических и майнинговых дата-центрах;
📍Crystal Blockchain — аналитическая платформа для проверки и подтверждения происхождения цифровых активов;
📍Axelera AI — компания, которая работает над созданием прорывных решений в области искусственного интеллекта.

📈План распределения акций Cipher Mining был одобрен акционерами Bitfury и предусматривает распределение 16 127 092 акций Cipher среди акционеров Bitfury серии C. Впоследствии Bitfury изучает возможность распределения примерно 126 млн акций Cipher среди оставшихся акционеров Bitfury в качестве второго шага. Если второй этап будет реализован, Bitfury оставит себе около 50 млн акций Cipher, сократив свою долю с примерно 75% до менее чем 20% акций Cipher.

"Cipher постоянно демонстрирует сильные фундаментальные показатели и впечатляющий потенциал роста", - заявил Валерий Вавилов, генеральный директор Bitfury. "Я уверен в значительном рыночном потенциале Cipher. Это стратегическое распределение не только соответствует нашей общей цели - 💰максимизации акционерной стоимости💰, но и служит для расширения базы инвесторов Cipher".

План распределения акций появился через два месяца после того, как Bitfury продала 10 млн акций Cipher по цене $2,93. В ноябрьском заявлении 2023г Bitfury сообщила, что владеет 192 млн акций Cipher, что составляет 75,37%. Компания вступила в 60-дневный период блокировки, в соответствии с которым она не могла продавать или передавать какие-либо акции до 15 января 2024г.

#PrivateEquity #НовостиPrivateEquity #НовостипортфеляPrivateEquity #Bitfury

💼Новости портфельной компании:

Дочерняя компания Bitfury назначила бывшего управляющего директора Ripple на должность генерального директора.

📈Crystal, ведущая аналитическая компания в области блокчейна, специализирующаяся на мониторинге соответствия и рисков для криптовалют, объявила о назначении Навина Гупты новым генеральным директором. Гупта сменил на этом посту Марину Хаустову, которая переходит на новую должность операционного директора Crystal.

Гупта пришел в Crystal из компании Ripple, где он отвечал за рост компании на рынках MEA и Южной Азии. Его работа в HSBC и CitiBank, а также предпринимательский опыт в качестве соучредителя технологической платформы для коммерческого транспорта делают Гупту идеальным кандидатом для руководства следующим этапом расширения Crystal.

Поскольку криптоактивы становятся все более популярными благодаря ключевым изменениям в нормативно-правовой базе и на рынке, Crystal назначил нового CEO для расширения своих решений в области блокчейн-аналитики для глобальной аудитории регуляторов, VASP, сектора TradFi и заинтересованных сторон в криптовалютах.

🗣"Недавние события, такие как утверждение Bitcoin ETF, заложили основу как для роста аппетита к цифровым активам, так и для создания инструментов соответствия требованиям регуляторов", - сказал Брайан Брукс, член совета директоров Bitfury и бывший глава Управления контролера валютного рынка. "Регуляторам и финансовым учреждениям по всему миру необходимо вооружиться лучшим набором инструментов и аналитических данных, чтобы идти в ногу со временем и быть полностью готовыми к борьбе с любыми потенциальными рисками, связанными с этим классом активов".

🌎С 2019 года компания Crystal расширила свое присутствие в ключевых финансовых центрах, включая Северную Америку, Великобританию, Европу и страны Ближнего Востока, предоставляя финансовым учреждениям, следственным органам и регуляторам решения по анализу, обеспечению соответствия и мониторингу рисков с использованием технологии блокчейн.

💥В 2023 году клиентская база Crystal удвоилась благодаря тому, что компания сосредоточилась на предоставлении своего уникального решения правоохранительным и надзорным органам. Продукт предлагает косвенную оценку рисков в режиме реального времени, отслеживает более 50 000 субъектов и организаций и предлагает собственные программы обучения для профессиональных расследователей киберпреступлений.

#Инвестиции #PrivateEquity

По сообщению Financial Times Calpers, государственный пенсионный фонд США, инвестирует более $30 млрд в частные рынки.

California Public Employees' Retirement System (Calpers) - один из крупнейших пенсионных фондов США, под управлением которого находится $483 млрд, заявил, что существенно сокращает инвестиции в публичные компании на фондовом рынке и направляет эти деньги на покупку акций недооцененных частных компаний на вторичном рынке.

Решение об увеличении доли в Private Equity и других активах было принято после того, как фонд недополучил до $18 млрд прибыли. Calpers собирается увеличить свои вложения в частные рынки более чем на $30 млрд и сократить долю фондовых рынков и облигаций в попытке повысить доходность.

В понедельник, 18.03.2024, было одобрено предложение об увеличении доли фонда в таких активах, как частные акции и частные кредиты, с 33% до 40%, говорится в сообщении фонда и записях с заседания его правления.

Официальное одобрение произошло через два года после того, как Calpers признал, что решение приостановить программу прямых инвестиций на 10 лет стоило ему до $18 млрд прибыли.

🗣"За этим взвешенным и уместным увеличением стоит сильный и постоянный рост доходности частных инвестиций", - сказал председатель инвестиционного комитета Calpers Дэвид Миллер. "Рыночные условия меняются, и инвестиционной команде необходима свобода действий для разумного размещения капитала, чтобы фонд продолжал получать стабильную прибыль".

Согласно анализу, опубликованному Calpers вместе с записками совета директоров, частный акционерный капитал был самым успешным классом активов в десятилетие до 30 июня 2023 года, с годовой доходностью 11,8%. Это по сравнению с 8,9% от публичных акций и 2,4% от фиксированного дохода. В документах не сообщается, учитываются ли в этих цифрах комиссионные.

Изменение портфеля, которое было подтверждено после запланированного пересмотра распределения активов, приведет калифорнийский Calpers в соответствие с другими крупными пенсионными системами в США, включая Calstrs, у которой чуть более 40% портфеля находится на частных рынках.

В рамках этого шага Calpers увеличит ставку на частные акции с 13% до 17% своего портфеля, хотя потенциально она может вырасти до 22%.

В то же время компания откажется от инвестирования в фондовые рынки: доля акций в ее портфеле снизится с 42% до 37%. Кроме того, компания сократит долю фиксированного дохода с 30% до 28%.

В 2021 году совет директоров Calpers одобрил увеличение доли частных активов, включая частные акции, реальные активы и частные долговые обязательства, с 21% до 33% портфеля, а также предоставил возможность занимать деньги для инвестирования в активы, которые помогут диверсифицировать его владения.

В 2023 году газета Financial Times сообщила, что Calpers планирует вложить несколько миллиардов долларов в международный венчурный капитал, поскольку фонд перешел к инвестированию в более рискованные активы для повышения доходности.

В 2023 году доходность фонда составила 10,3%.

#PrivateEquity #НовостиPrivateEquity #НовостипортфеляPrivateEquity #Bitfury

💼Новости портфельной компании:

Bitfury запускает новый майнинговый центр мощностью 28 МВт в Канаде.

Компания Bitfury, один из ведущих игроков в сфере блокчейн-технологий и майнинга криптовалют, объявила о начале работы своего нового майнингового центра в канадской провинции Онтарио. Ожидается, что к концу мая мощность объекта достигнет 28 МВт.

Новый майнинговый центр присоединится к другим объектам Bitfury, расположенным в Северной Америке, Норвегии и Республике Грузия. В Канаде компания уже сотрудничает с местным майнером Hut 8 для добычи цифровых активов в дата-центрах, расположенных в провинции Альберта.

🗣Глава отдела развития и операций дата-центров Bitfury Олег Блинков отметил: "Северная Америка продолжает оставаться привлекательным стратегическим рынком для Bitfury и майнинга цифровых активов в целом".

Канада становится все более популярным местом для размещения майнинговых мощностей благодаря относительно низким ценам на электроэнергию, прохладному климату и лояльному отношению регуляторов. Помимо Bitfury, другие крупные игроки индустрии также расширяют свое присутствие в этой стране.

Так, в ноябре было объявлено о совместном проекте Compass Mining и Red Jar Digital по созданию майнингового центра мощностью 140 МВт в Онтарио, который должен заработать в полную силу в начале этого года. Другой крупный конкурент - компания Bitfarms, большинство объектов которой расположены в провинции Квебек, также продолжает наращивать свои мощности.

Расширение деятельности Bitfury в Канаде свидетельствует о растущей привлекательности этого региона для майнинга криптовалют и о стремлении компании укрепить свои позиции на североамериканском рынке. Учитывая масштабы и темпы развития Bitfury, можно ожидать, что в ближайшем будущем компания продолжит инвестировать в новые майнинговые мощности как в Канаде, так и в других стратегически важных регионах.

#PrivateEquity #НовостиPrivateEquity #НовостипортфеляPrivateEquity #Bitfury

💼Новости портфельной компании:

Bitfury Group объявила о распределении оставшейся части из примерно 18,5 млн акций, принадлежащих Bitfury в Cipher Mining, Inc. (NASDAQ:CIFR) ("Cipher"), в соответствии с ранее обозначенными планами, в резерв акций в пользу как нынешних, так и бывших сотрудников, консультантов и советников Bitfury (или "Бенефициаров Bitfury"), которые участвуют в долгосрочных программах стимулирования, поддерживаемых Bitfury.

По усмотрению руководства Bitfury, компания ожидает периодическую продажу на открытом рынке примерно 9,2 млн обыкновенных акций Cipher, выделенных в резерв акций, и планирует пропорционально перечислять денежные поступления от таких продаж, если таковые будут, некоторым Бенефициарам Bitfury. Bitfury ожидает стратегической продажи этих акций в течение следующих нескольких месяцев в количестве до 5% от среднего дневного объема торгов Cipher за предыдущие 30 дней в каждый конкретный день продажи.

Другая часть, примерно 9,3 млн акций обыкновенных акций Cipher, включенных в резерв акций, была выделена в пользу остальных Бенефициаров Bitfury и, как ожидается, будет продана в их пользу или передана им, полностью или частично, по усмотрению руководства Bitfury в будущем.

Bitfury ожидает, что эта стратегическая продажа будет иметь дополнительное преимущество в виде дальнейшего снижения концентрации собственности Bitfury в Cipher и увеличения free float обыкновенных акций Cipher. Предполагая полную продажу примерно 9,2 млн из 18,5 млн акций, включенных в распределение, Bitfury будет владеть бенефициарно примерно 19,1% находящихся в обращении акций обыкновенных акций Cipher на дату этого пресс-релиза, или примерно 35,4%, включая акции, принадлежащие мажоритарному акционеру Bitfury.

🗣Валерий Вавилов, генеральный директор Bitfury, прокомментировал новости: "После завершения этого плана мы рады, что сможем вознаградить как нынешних, так и бывших сотрудников, консультантов и советников, которые помогли нам достичь этого момента в путешествии Bitfury и сыграли свою роль в развитии Cipher. Мы по-прежнему оптимистично настроены в отношении сектора."

#PrivateEquity #НовостиPrivateEquity #НовостипортфеляPrivateEquity #Bitfury

💼Новости портфельной компании:

Компания Bitfury объявила о планах по запуску нескольких майнинговых центров в Парагвае. Для реализации этого проекта Bitfury заключила партнерство с южнокорейской исследовательской фирмой Commons Foundation, занимающейся вопросами совместного использования знаний в одноранговых сетях.

Майнинговые центры в Парагвае будут использовать мобильные дата-центры BlockBox AC от Bitfury и займут площадь около 200 000 квадратных метров. Электроэнергия для них будет поставляться от подстанции мощностью 500 МВт. Bitfury утверждает, что вся используемая энергия будет возобновляемой, так как Парагвай является домом для крупнейшего в мире действующего производителя гидроэлектроэнергии - электростанции Итайпу.

Этот проект является частью более масштабной инициативы Commons Foundation под названием "Golden Goose", направленной на расширение инноваций в области криптовалют и блокчейна в испаноязычных странах. Кроме того, Commons Foundation планирует открыть глобальную криптовалютную биржу в Парагвае позже в этом году и выпустить токен Golden Goose (GOLD) для участников двух проектов. Криптобиржа будет использовать аналитическую платформу Crystal от Bitfury для соблюдения политики "Знай своего клиента" (KYC) и противодействия отмыванию денег (AML).

Обе стороны, а также официальные лица Парагвая, заявили, что верят в то, что новые криптовалютные инициативы помогут стране привлечь новых инвесторов и построить экосистему блокчейна в Латинской Америке.

🌎Партнерство Bitfury с Commons Foundation для запуска майнинговых центров и криптобиржи в Парагвае является частью стратегии компании по расширению присутствия на глобальном рынке. Использование возобновляемой гидроэнергетики в Парагвае и сотрудничество с местными властями могут способствовать успешной реализации этих проектов и развитию блокчейн-экосистемы в регионе.