Дорогие друзья, сегодня мы вновь поднимем тему "Как инвестировать 4 миллиона рублей". Я рассказывал о своем принципе в видео, где отвечал на вопрос подписчика - инвестировать 4 миллиона рублей в недвижимость или купить акции. И вот мне прислали письмо-вопрос, в котором спрашивают: а где логика таких вложений, если депозит дает больше УЖЕ СЕЙЧАС?!

Логика очень простая, если вы вспомните, что в принципе инвестиции - это не про "уже сейчас", а про будущие доходы.

Да, если вы прямо сейчас вложите деньги в банк, то сможете получать в 2 раза больше денег. Но не забывайте, что дивиденды имеют свой свойство расти на дистанции, тогда как ставки по депозитам редко растут (и обычно их рост сопровождается ростом инфляции). Да, вы долго будете отставать от депозита, но в 2032 году дивиденды уже превысят ставку по депозиту. А к 2039 году будут в 1.5 раза выше. Это долгий срок - но вспоминаем про логику инвестиций.

Ситуация станет еще понятнее, если вспомнить о том, что вы вкладываете деньги в долларах. А курс рубля с завидной регулярностью слабеет к доллару. Если мы учтем историческую девальвацию рубля в 5.33% в среднем в год, то получается, что в рублевом выражении депозиты проиграют уже в 2026 году. А к 2039 году дивиденды опередят депозиты больше, чем в 4 раза!

Плюс не забывайте о важной особенности депозитов, которую часто упускают: даже если ставка вам очень нравится, вы не можете зафиксировать 7% доходности навсегда. Упадут ставки - и ваш вклад переоформят по новым условиям. Тогда как войдя в акции с дивидендами 3.5% вы фиксируете их условно "навсегда", а фактически за счет роста дивидендов дивидендная доходность на вложенный капитал будет даже расти.

И, хотя это совершенно неважно для инвестора, живущего на пассивный доход, но все же - нельзя не упомянуть об этом: тело вашего инвестированного капитала постоянно растет за счет роста стоимости акций. Тогда как тело депозита остается неизменным. И те же искомые 4 миллиона рублей, которые вы инвестировали, через 20 лет могут вырасти раза в 3-4 в долларовом выражении - даже без учета реинвестирования дивидендов. А что будет с 4 миллионами рублей на депозите?

Удачи в инвестициях!

#инвестиции #дивиденды #доход #заработок #фондовыйрынок #деньги #финансы

https://www.youtube.com/watch?v=dxUXfUm66NU

Сегодня четверг - первый четверг месяца и это значит, что настало время покупки ETF по стратегии "Миллион с нуля". Традиционно я пополняю свой счет на 3500 рублей в месяц - это сумма, которую я выделяю для инвестиций на счет сына, которому через несколько недель исполнится 2 года.

Моя задача - сформировать капитал для ребенка, который будет полезен ему в его будущей жизни. Как будет использован этот капитала: оплата обучения или покупка недвижимости, открытие бизнеса или реализация творческих идей - посмотрим. Но я знаю, зачем я коплю эти деньги.

И я покупаю ETF FXUS прямо сейчас.

Состав портфеля по стратегии "Миллион с нуля" вы можете видеть сейчас на своем экране. Все достаточно закономерно и портфель следует за общей динамикой фондового рынка США с некоторой поправкой на валютный курс, так как из-за привязки активов к курсу доллара и продаже их за рубли, дополнительное влияние оказывает и динамика курса рубля к доллару.

Спокойные методичные инвестиции, четкое осознание конечной цели - накопление денег для ребенка, полное игнорирование волатильности позволяют мне инвестировать по этой стратегии и идти к цели.

А "встроенная" в FXUS защита от инфляции (благодаря инвестициям в акции реальных доходных предприятий) и от инфляции (благодаря привязки к доллару) позволяют не беспокоиться о сохранности этих сбережений.

Удачи в инвестициях!

#миллионснуля #инвестиции #finex #fxus #etf #портфель #заработок

https://www.youtube.com/watch?v=annsJa-x8vE

Здравствуйте, друзья! Сегодня мы рассмотрим вопрос одного из подписчиков, который был задан мне достаточно давно. Он звучит так:

"Что думаете о Magic Formula Investing. Стратегия, разработанная Джоэлом Гринблаттом. Она основывается на приобретении акции с низким P/E (до 10-12) и высокой прибылью на инвестиции (>25%). По таблице, приведенной автором, портфель из таких акций постоянно опережает рынок."

В описании стратегии не указан очень важный элемент - необходимость покупать 2-3 позиции каждый месяц в течение года из ТОП 20-30 компаний, отобранных по критериям автора. И каждый год нужно ребалансировать портфель, продавая победителей и проигравших (выросшие и упавшие акции), а также повторяя этот процесс.

Очевиден общий недостаток любых активных инвестиций, к которым относится и Magic Formula Investing - комиссии, издержки, налоги... Все они по факту СЪЕДАЮТ реальную прибыль, которая не доходит до инвестора.

Можно легко это увидеть на примере, скажем, одного из ETF, который в своей стратегии использует как раз принципы "Магической Формулы Инвестиций" - QVAL (красный график). обратите внимание на эффективность этого фонда и сравните его с элементарным VOO (синий график). Чувствуете разницу? Это разница издержек ETF (и аналогичные издержки пришлось бы нести инвестору при самостоятельной покупке активов), это разница из-за налогов с прибыли. Это разница, которую инвестор теряет из-за стремления к активности.

Поэтому я остаюсь верен своему простому подходу: покупать первоклассные компании, которые заслуживают того, чтобы быть в вашем портфеле. И держать их долго - чем дольше, тем лучше. Удивительно, но такой элементарный подход позволяет реально зарабатывать, а не пытаться создавать видимость активности, на которой заработать не удается.

Удачи в инвестициях!

#инвестиции #портфель #стратегия #заработок #деньги #индекс #финансы

https://www.youtube.com/watch?v=mTK80u7bWqU

Здравствуйте, друзья! Меня зовут Александр Князев. Я инвестирую в акции США для получения высокого дохода в виде дивидендов и роста стоимости акций, для защиты от девальвации рубля и инфляции.

За 5 лет - с 2014 года - я прошел путь от полного отсутствия пассивного дохода до 100% покрытия базового семейного бюджета дивидендами по акциям. Я добился финансовой независимости в возрасте 34 лет: за 31 год до возраста выхода на официальную пенсию. И я продолжаю - моя следующая цель это финансовая свобода!

Я добился этой цели благодаря грамотному инвестированию в первоклассные акции, предпринимательству, четкому и правильному управлению своими финансами, выделению львиной доли доходов на инвестиции.

Благодаря моей эффективной инвестиционной стратегии я стабильно получаю высокие дивиденды от своих капиталовложений. Например, за сентябрь 2019 года дивиденды составили более 1601$ после вычета налогов или более 100 000 рублей по курсу 64.5 рублей за 1$!

Мои годовые дивиденды составляют более 9000$ после вычета всех налогов. Это растущие дивиденды - они растут сами, без моего участия! Например, органический рост дивидендов "Месяц-к-Месяцу" в сентябре составил 3% или 266$. Это тот рост, для получения которого мне даже пальцем не потребовалось шевельнуть.

Я убежден, что каждый человек способен добиться таких результатов, если он будет грамотно управлять своими финансами, выгодно и эффективно инвестировать, удерживать первоклассные акции долго, игнорируя волатильность рынка и соблюдая достаточный уровень диверсификации.

Если вы хотите начать инвестировать и не знаете, как это сделать, вы можете обратиться ко мне по контактам, которые есть в описании к этому видео. И я буду рад вам помочь.

Я могу разработать для вас стратегию достижения ваших целей. Сформировать финансовый план с ожидаемой среднегодовой доходностью в 14-16% в долларах при умеренной стратегии "Рост и дивиденды", включая 1-1.5% дивидендов. Или составить высокодивидендную стратеги со среднегодовой доходностью 9-11% в долларах, включая 3-4% дивидендов после налогов.

Инвестиции доступны каждому, кто способен спокойно переносить волатильность рынка, кто не ждет падающего с неба богатства, кто понимает, что главный актив инвестора - это качественный инвестиционный портфель, терпение и дистанция инвестирования.

Я добился своей финансовой независимости. И вы тоже сможете ее добиться!

Удачи в инвестициях!

#дивиденды #пассивныйдоход #деньги #заработок #финансы #доллар #финансы #мотивация #успех #богатство

https://www.youtube.com/watch?v=nOPGkJIjPyQ

Дорогие друзья, сегодня мы рассмотрим вопрос подписчика: как инвестировать 1 миллион рублей в акции США, чтобы сделать капитал 10 миллионов рублей за 10 лет.

Вопрос любопытен тем, что подразумевает приумножение капитала в 10 раз за 10 лет, что очень существенно.

Поскольку мы будем инвестировать в акции США, то рассмотрим долларовое выражение стартового капитала - инвестиции в 1 миллион рублей превращаются в 15 504$. Желаемая сумма капитала в 10 миллионов рублей при сохранении текущего курса доллара составляет 155 039$

Также рассмотрим инвестиции по двум стратегиям: консервативной высокодивидендной (среднегодовая доходность с учетом реинвестирования дивидендов - 10%) и умеренная растущая (15% в долларах в среднем).

Что получается?

Для достижения желаемого результата за десять лет инвестору необходимо пополнять свой счет:
1) По высокодивидендной стратегии: на 6550$ в год
2) По умеренно-растущей: на 3960$ в год

Вполне приемлемые пополнения счета!

Но было бы наивно предполагать, что курс доллара будет таким же через десять лет. И инвестиции в 1 миллион рублей в долларах хороши в первую очередь тем, что защищают инвестора от девальвации рубля. Если мы возьмем очень умеренную оценку среднегодовой девальвации рубля в 3%, то получается, что через 10 лет курс доллара вполне может составить более 89 рублей за 1$.

В этом случае необходимы пополнения:
1) По высокодивидендной стратегии: на 4290$ в год
2) По умеренно-растущей: на 2260$ в год

Можно ли добиться цели без пополнений счета вообще? Да, можно но для этого инвестор должен получать головокружительную среднегодовую доходность - почти 26% без учета обесценивания рубля и более 22% с учетом возможной девальвации.

Я считаю, что на длительной дистанции при разумном инвестировании 1000000 рублей такая доходность недостижима, поэтому мы этот вариант с вами не рассматриваем. Но тем не менее, цель даже без пополнений может быть достигнута - просто в более длительные сроки:

1) К 2043-2044 году при высокодивидендной консервативной стратегии
2) И к 2035-2036 году при умеренной растущей стратегии

Вот примерно таких результатов можно ожидать при инвестициях в 1000000 рублей на длительный срок!

Удачи в инвестициях!

#инвестиции #капитал #деньги #заработок #10миллионов #стратегия #портфель #финансы

https://www.youtube.com/watch?v=IsqnE_kMzq4

Есть такое выражение, друзья: "Инвестиционный портфель - он как кусок мыла. Чем сильнее вы его держите и чем больше стараетесь удержать, сильнее сжимая в руках, тем меньше останется в итоге". Потому что все "вымылится", растворится.

За счет чего? За счет издержек на комиссиях, за счет налогов, за счет ошибок. Поэтому самая оптимальная стратегия долгосрочного фундаментального инвестирования - держать акции очень долго, уделяя минимальное внимание волатильности. Если компания сохраняет фундаментальную привлекательность - ее не стоит трогать.

Качественные компании могут сильно расти в цене и сильно падать. По ним может быть волатильность ничуть не меньше, чем по второсортным компаниям. Но их большое достоинство как раз в том, что вы можете продолжать удерживать их, не глядя ни на какую волатильность.

Здесь также уместно привести знакомый анекдот про банкира, которого спросили дети: "Папа, ты же берешь чужие деньги и отдаешь их, на чем же ты зарабатываешь?" На что мудрый банкир попросил принести масло из холодильника и затем унести его обратно, после чего сказал: "Видите - масло было, масло осталось, а пальчики - жирные".

Точно так же, когда вы даете держать ваш портфель доверительным управляющим, которые постоянно создают иллюзию активности, они с каждым новым действием оставляют жир на своих пальчиках - ваши деньги в виде регулярных комиссионных.

Помните об этом друзья: качественный инвестиционный портфель, позволяющий инвестировать правильно, стоит держать долго, совершая минимум сделок - главным образом по покупке и реинвестированию. Если актив качественный, его нужно просто держать.

Это элементарно, но как много инвесторов совершают ошибку, пытаясь обходиться со своим портфелем, словно с куском мыла!

#инвестиции #заработок #деньги #портфель #мыло #качество

https://www.youtube.com/watch?v=88vRs4snO6s

Дорогие друзья, сегодня вторник - время выпуска рубрики "Жизнь на дивиденды", посвященного нашему бюджету за сентябрь 2019 года.

Начну с того, что еще раз напомню: за сентябрь 2019 года я получил 1601$ или больше 100 тысяч рублей дивидендов! И вышел на уровень финансовой независимости.

Наш базовый бюджет за сентябрь составил 46944 рублей для семьи из 3 человек - двух взрослых и ребенка. И полученные дивиденды покрыли его на 220%. Целиком и еще и осталось! Это нормально, так как сентябрьская выплата является пиковой и "излишки" дивидендов должны распределяться на октябрь и ноябрь до очередного пика в декабре.

Структуру наших расходов вы можете видеть на своем экране. В целом, все расходы в пределах нормы.

Отмечу также, что в сентябре я оплачивал налоги: имущественный налог и транспортный налог. Но, благодаря тому, что я регулярно откладываю деньги на налоги, доплата получилась небольшой. Любопытно, что здесь еще есть налог на квартиру, которую я продал в прошлом году - но часть года я ей владел, так что за эту часть года налог все же насчитали.

Так как цель достигнута, то я передаю эстафету отчетов по нашим расходам своей супруге. На своем канале она будет периодически освещать бытовые траты, в том числе - траты в Испании.

В дополнение, хотел бы осветить очень популярную тему: как я могу вести речь о достижении финансовой независимости, если крупные дивиденды я получаю лишь 4 месяца в году, а в промежуточные месяца дивиденды относительно невысокие? Это действительно так - в сентябре бюджет был покрыт больше, чем на 200%, а в августе - лишь на 60%. Дело в том, что грамотный инвестор должен распределять "избыточные" дивиденды на менее доходные месяца. И, таким образом, равномерно тратить эти средства.

Приведем конкретный пример: за июль, август и сентябрь я получил соответственно 26 816, 28 746 и 103 264 рубля по курсу доллара действовавшему на день отчета. Итого: 158 826 рублей. Реальные расходы бюджета за июль, август и сентябрь 2019 года составили 47 579, 47 462 и 46 944 рублей. Итого: 141 985 рублей.

Общее покрытие, таким образом, составило 111.86%. Да, это были неравномерные дивиденды, но при грамотном управлении финансами их вполне хватило бы для умеренной жизни, включающей в себя проживание, питание, развлечения и даже - инвестиции для сына!

Технически, если я решу жить на дивиденды и тратить их на себя прямо сейчас - вместо реинвестирования, то мне нужно распределить массивную дивидендную выплату за сентябрь на октябрь и ноябрь. Потом придет сенокосный декабрь и т.д. Все просто и объясняет, почему достижение финансовой независимости возможно даже при условии неравномерных выплат.

Удачи в инвестициях, друзья!

#бюджет #экономия #деньги #финансы #мотивация #финансоваяграмотность

https://www.youtube.com/watch?v=Iz7n_12bwNo

"Разумный инвестор" Бенджамина Грэма - это фундаментальный, я бы даже сказал настольный труд любого долгосрочного инвестора. Но слепо следовать стратегии Грэма было бы неверно без понимания, чем обусловлена его философия. Теория чистой стоимостной оценки бизнеса сухими цифрами с поиском радикально недооцененных, но в целом неплохих компаний.

Цена акции может быть ниже ценности бизнеса в абсолютных значениях, но важна цена относительно ценности бизнеса. И, увы в современном мире чисто стоимостная теория Грэма почти не работает. Это он и сам признавал в последних интервью. А вот подход Баффета, где важна ценность компании, ее бренда, перспектив и покупка по адекватной цене - по-прежнему актуален. При этом компания может торговаться с умеренной ценой и даже на уровне рынка, но если она действительно первоклассная по бизнес-показателям - ее стоит купить.

Подход Грэма с поиском недооцененных акций строится на уверенности в "гибели" бизнеса и крахе фондового рынка. Поэтому Грэм и искал акции со стоимостью активов и запасов выше, чем стоимость акции. Это акции с внутренней ценностью выше цены - такие акции находка для инвестора-ликвидатора, распродающего активы предприятия для получения выгоды.

Но такой пессимистичный подход - ставка против рынка и всей экономики, тренд которых является восходящим. Подход Баффета и Мангера - оптимистичный, с надеждой на будущее и рост экономики. Это ставка на долгосрочный тренд роста экономики, а не против него. Поэтому, хотя адекватная оценка стоимости акций очень важна, перспективы компании, ее бренд, спрос на продукцию и потенциал рынка - еще важнее.

Это не значит, что труд Грэма устарел - вовсе нет. Фундаментальные основы, заложенные там, по-прежнему актуальны! Но очень важно не забывать делать поправку на КАЧЕСТВЕННЫЙ аспект бизнеса, аспект перспектив и адекватной оценки потенциальной прибыли компании, дивидендного денежного потока и развития бизнеса, а не только на имеющиеся остатки какао-бобов на складе или запасы железного лома, который можно продать при банкротстве предприятия.

Удачи в инвестициях!

#инвестиции #грэм #грэхэм #баффет #стратегия #портфель #бизнес #деньги

https://www.youtube.com/watch?v=PcS0rGkleQg

Здравствуйте, друзья! Сегодня четверг - время выпуска рубрики "Миллион с нуля". И сегодня мы вновь рассмотрим доходность стратегии с момента ее запуска.

Среднегодовая доходность самого пая ETF FXUS известна и ее несложно посчитать - как в рублях, так и в долларах. Но фактическая доходность стратегии заметно отличается от среднегодовой, так как она включает в себя регулярную покупку активов по разным ценам (как удачным, так и неудачным), а также заметное влияние комиссий.

Поскольку я в настоящий момент нахожусь в Каталонии, то видео снимается заранее и в расчетах участвуют цифры на момент покупки ETF Finex FXUS, а также состояние счета на эту дату.

Как раз на дату покупки ETF пришлась некоторая коррекция рынка США, что соответственным образом сказалось и на расчетной доходности.

Итак, расчеты показывают, что рублевое выражение доходности составляет 4.06% без учета комиссий, а если комиссии учесть, то доходность снижается до гораздо менее интересных -0.48% в рублях. Да-да, это минусовая доходность. И это то, к чему нужно быть готовым инвестору: на волатильном рынке ваши инвестиции иногда могут показывать минус. Если вы к этому не готовы - инвестировать не стоит вообще. Впрочем, как я уже говорил ранее - чем дольше будут удерживаться эти паи, тем меньше будет влияние уже уплаченных комиссий.

В долларовом выражении доходность составляет 2.55% без учета комиссий или -1.93% с учетом комиссий. Долларовая доходность отличается от рублевой, так как на нее оказывает влияние валютный курс рубля к доллару. И я отмечу, что поскольку конечным инструментом инвестирования у FXUS являются валютные активы - акции США, то в первую очередь имеет смысл обращать внимание именно на валютное выражение доходности. Его я считаю куда более показательным.

Я считаю, что это интересные результаты. Это хороший пример того, как можно инвестировать 3-4 тысячи рублей в месяц в фондовый рынок. И очень наглядная демонстрация самой сути инвестиций: влияния волатильности (из-за которой месяц-к-месяцу доходность может гулять очень сильно) и влияния комиссий, которые могут плюсовую доходность в теории вывести в минус по факту.

Конечно, если смотреть "прямо сейчас", то рублевый депозит в банке кажется более интересным. Но инвестор смотрит на перспективу. А на дистанции в годы именно инструменты фондового рынка - доли компаний - оказываются самым выгодным вложением.

Удачи в инвестициях!

#инвестиции #миллионснуля #finex #fxus #eft #доходность #стратегия

https://www.youtube.com/watch?v=x1_tM0euVzw

Дорогие друзья, как вы помните в середине лета IB открыл доступ к акциям российских компаний для резидентов РФ - их можно было покупать через американского брокера.

И вот теперь IB прислал письмо с уведомлением о расширении списка лиц, которые могут купить акции РФ. Теперь акции российских компаний купить могут даже нерезиденты.

Любопытно, что в сообщении от брокера содержится интересное предупреждение, которое можно назвать квинтэссенцией моих причин НЕ инвестировать в акции РФ:

1) Неустойчивость валютных курсов и экономики
2) Зарегулированностью инвестиционной отрасли
3) При этом - полном отсутствии защиты инвесторов и частного капитала
4) Неоднозначностью законов и их применением

И в общем всего такого, чего я перечислять не буду, чтобы не нарваться на "неуважение и оскорбление".

Я уже говорил об этом в одном из видео и повторюсь: в то время, когда все государства на высшем уровне и брокеры в частности, как коммерческие компании, бьются за привлечение частных инвесторов, у нас почему-то напротив все запрещают и ужесточают.

Прискорбно это.

Зато такое нововведение, на мой взгляд, подтверждает мою мысль - ждать каких-либо ограничений для инвесторов из РФ в США не приходится. Ведь это очень нелогично: открывать доступ на рынок РФ, планируя в обозримом будущем ввести запреты, не правда ли?

И еще один повод инвестировать ДАЖЕ в акции российских компаний через брокера в США. Ведь даже владея иностранными активами, вы находитесь под страховкой SIPC, тогда как у российских брокеров возможны ситуации, как с Энергокапиталом, когда инвесторы просто снявшие свои деньги, еще и должны остались.

При этом напомню, что у брокера в США инвестор защищен даже, если брокер окажется "финансовой пирамидой" - как это было с Берни Мэддоффом.

Удачи в инвестициях!

#interactivebrokers #сша #россия #инвестиции #акции #деньги #финансы

https://www.youtube.com/watch?v=mkSFN-O5Fpg

Дорогие друзья, понимание, что такое тикер акций на бирже, очень важно для инвестора! Тикер акции - это уникальный идентификатор, который присваивается ценной бумаге. И по которому ее можно однозначно определить, даже, если есть сходства в названии с другими компаниями.

Тикеры есть у всех акций: есть тикеры акций на Московской бирже, есть тикеры акций на Нью-Йоркской фондовой бирже и т.д.

Когда вы ищете ценные бумаги (например, в рамках разработанного мною финансового плана), когда вы покупаете акции или ищете аналитику - всегда стоит искать эту информацию по тикеру акции, а не по названию.

Почему? Потому что по названию бывает проблематично найти ценную бумагу, если это слово распространенное.

Например, вы решили найти акцию Apple и вводите слово "Apple" в поиск - вам выскакивает сразу несколько результатов. Понятно, что Apple - очень узнаваемая компания, и с ней вы не запутаетесь. Но если вы будете использовать тикер акции AAPL, то тут вы на 100% не ошибетесь - это уникальный идентификатор, запрос по которому выдаст вам только акцию Apple. Да, будет отображаться несколько бирж, где вы можете купить эту акцию, но тем не менее - это все одна и та же компания.

Еще более остро эта проблема стоит при покупке ETF, где названия могут отличаться лишь одним словом, а само название состоит из кучи слов.

В разрабатываемых стратегиях я обязательно указываю конкретный и четкий тикер рекомендованного актива: тикер, по которому клиент может идентифицировать акцию однозначно.

Помните о том, что тикер акции - это ваш лучший друг в поисках финансовой информации компании. Намного проще искать в интернете какие-то сведения, используя для этого тикер, а не общее название. Так результаты получаются точнее.

Удачи в инвестициях!

#инвестиции #биржа #фондовыйрынок #акции #тикер

https://www.youtube.com/watch?v=W4fk8XIgVNs

Какой прогноз курса валюты в России можно дать на ноябрь 2019 года? Какую валюту стоит покупать в ноябре 2019 года с прицелом на 2020 год?

Валютные курсы волатильны - это нормально. Все на рынке волатильно. Поэтому, решая покупать валюту за рубли на длительный срок, инвестор должен ответить для себя на два вопроса:

1) Зачем он покупает валюту? Что он хочет получить от этого вложения?

2) Куда он будет вкладывать эту валюту?

Моя рекомендация - покупать доллары - проходит красной нитью через многие ролики, потому что для меня она отвечает на оба вопроса:

1) Покупать доллары в ноябре 2019 года имеет смысл, так как на длительной дистанции они защищают капитал от девальвации рубля.
2) Доллары можно выгодно инвестировать, получая хороший доход на длительной дистанции от роста акций, выплаты и роста дивидендов по акциям США.

Факторов негатива по курсу рубля к валюте в 2019 году остается все еще довольно много.

1) Снижение цен на нефть - оно постоянно оказывает давление на курс рубля к доллару и другим валютам. Поскольку уверенного роста нефтяных цен (и без каких-либо форс-мажоров - не предвидится), то при продолжении снижения цен можно ожидать и ослабления рубля.

2) Неустойчивость мировой экономики из-за "торговых войн. Хотя на мой взгляд они носят во многом эмоциональный характер, но совершенно внешнее противостояние оказывает давление на рубль - как на развивающуюся валюту. На фоне неуверенности инвесторы не горят желанием вкладывать в нестабильные рынки и валюты.

3) Общий спрос на доллары - в том числе со стороны РФ и коммерческого сектора в России. Хотя на словах декларируется отказ от валюты, но и банки, и государство продолжают свои валютные резервы активно наращивать. Почему бы не последовать примеру и не покупать валюту в ноябре 2019 года?

Эти негативные факторы влияния на рубль в долгосрочной перспективе в совокупности с потенциально привлекательными возможностями инвестирования валюты и обуславливают мою рекомендацию: валюту покупать.

Возможность инвестирования в валюте обеспечила мне достижение цели по финансовой независимости! А краткосрочная волатильность валютных курсов меня вовсе не смущает.

Удачи в инвестициях!

#валюта #доллар #рубль #инвестиции #финансы

https://www.youtube.com/watch?v=ArRuy7C_VTQ

Друзья, я сторонник умеренного, сдержанного подхода к ожиданиям инвестиционной доходности. Я считаю, что лучше занизить ожидания, чем разочаровываться. Кроме того, я реалист и не люблю рисовать в своем мозгу запредельно высокую доходность.

Периодически на канале встречаются комментарии, которые высмеивают "ничтожную" доходность по инвестициям, о которой я говорю. Речь идет о среднегодовой доходности 14-16% в долларах в портфелях с упором на рост капитала и о 9-11% в долларах при консервативном подходе.

Конечно, в большинстве своем это - тролли. Потому что я не могу поверить, чтобы человек ИСКРЕННЕ и убежденно верил в называемые им цифры.

Давайте рассмотрим один такой пример.

Комментатор уверяет, что делает 150% доходности в месяц. И ведет речь о стартовом капитале в 65$. Что ж, если он действительно делает такой процент доходности, то через 2 года мы должны увидеть человека, который побьет по уровню богатства Уоррена Баффета!

Потому что за счет эффекта сложных процентов его капитал должен вырасти до 231 миллиарда долларов!

Но что-то мне подсказывает, что при такой агрессивной торговле весь депозит может быть слит в течение пары месяцев, если не недель.

Хорошо, дальше он уверяет, что есть "профи" - успешные трейдеры, которые делают аж 500% годовых. Супер! Не берусь судить об уровне этого профи, но даже если взять старт с очень скромных 3000$, то в течение 10 лет Уоррен Баффет с его жалким капиталом вновь должен остаться позади. И чего он копил свои миллиарды десятки лет, когда можно взять кредит на скромную сумму и добиться того же результата за десятилетие?

Невозможно серьезно относиться к обещаниям запредельной доходности друзья. Когда вам говорят о десятках процентов доходности в месяц - это ВСЕГДА обман. Трейдер может сделать такую доходность по единичным сделкам и показать только прибыльные сделки, игнорируя убыточные. Он может показать такую доходность за 1 месяц, а остальные 11 месяцев в году наторговать в убыток.

Когда вы видите такую доходность, не поленитесь зайти в калькулятор или Эксель и прикинуть - каким капиталом должен бы уже обладать успешный трейдер, торгующий на фондовом рынке уже более 5 лет с доходностью 1500% в год, даже если он вложил хотя бы 10000$. И все вопросы отпадут сразу - это полный обман.

Берегите свои деньги. Мыслите скептически. Запредельных доходностей в инвестициях не бывает, до 95% трейдеров не только не получают прибыль, а вообще теряют ВСЕ ДЕНЬГИ, которые уже не вернуть. Тогда как доходность фундаментальных инвестиций стоит на реальной работе реального бизнеса, реальных продажах и экономике.

Удачи в инвестициях, друзья!

#инвестиции #трейдер #трейдинг #доходность #заработок #деньги #финансы

https://www.youtube.com/watch?v=sg9ZkFGOd10

Дорогие друзья, сегодня мы поговорим о СМИ, статистике и панике, которую любят сеять СМИ довольно вольно и выборочно трактуя статистику. Вы знаете мое отношение к краткосрочному новостному фону - я его игнорирую и посмеиваюсь, хотя иногда этот новостной фон дает неплохие темы для видео.

Вот, например, в США очень популярна тема сверхвысокой задолженности населения. Уровень потребительских долгов находится на очень высоком уровне - выше просто не было. И график задолженности действительно выглядит угрожающе. Учитывая, что я крайне негативно отношусь к кредитам, я не могу считать эту ситуацию приемлемой.

Но как подается эта информация в СМИ? "Крах на пороге! Сверхвысокие долги по кредитам на машины, дома, потребительские товары! Задолженность по кредитным картам невероятно высока!" Под этим соусом делается вполне логичный вывод - скоро общество не сможет выплачивать свои долги, а затем все рухнет. И все в таком духе.

Американские СМИ тут не одиноки - наши СМИ точно так же любят нагнетать истерию по поводу и без. Это их работа: не будет хайпа, эмоциональной отдачи - не будет и аудитории. А без аудитории нет рекламодателей и денег.

Однако, чтобы не поддаться общему безумию, разумный и уверенный инвестор должен оценивать факты целиком. Например, посмотреть - действительно ли общество не может обслуживать свои кредиты? И - бабах! - выясняется, что на обслуживание кредитов уходит менее 10% дохода. Это почти самый минимум за последние 40 лет.

Здесь, как и в инвестициях целиком, в полной мере проявляется понятие "относительности" и значимости относительности денег к деньгам. Для интереса взгляните также на уровень инфляции и стоимости доллара в 1953 и в 2019 году с учетом инфляции. Доллар обесценился в 9.6 раза за это время - нормальное явление, не тысячи процентов, как у рубля. И график роста задолженности невероятным образом совпадает с графиком инфляции.

Нагнетание истерии легко можно игнорировать, видя всю картину. Да, это где-то далеко в США. Да, по идее нам до этого нет дела. Но это яркий пример того, как можно оценивать ситуацию целиком.

А еще он хорошо взаимосвязан с фундаментальной оценкой компаний. Если у компании высокие долги, иногда это вызывает бурю негативных эмоций у инвесторов. Но важно смотреть не на абсолютный размер или рост долгов, а на относительное соотношение задолженности и прибыли компании, покрытия платежей по кредитам растущим денежным потоком. Если прибыли растут более высокими темпами, чем долги, если платежи с запасом покрываются денежным потоком - высокие кредиты компаний не так уж важны. Особенно в условиях низких процентных ставок.

Мыслите скептически, мыслите широко и фундаментально. И тогда истерия СМИ пройдет мимо.

Удачи в инвестициях!

#инвестиции #сми #новости #статистика #финансы #экономика #сша

https://www.youtube.com/watch?v=QrC1zDWgHTE

Сегодня мы рассмотрим тему: "Как грамотно выйти из инвестиций? Как правильно продать все акции?"

Тема вроде бы элементарная, но есть несколько нюансов, а именно:

1) Если вы продаете акции в связи с достижением ваших целей, то все просто: вы заходите в торговый терминал / приложение / звоните брокеру и выставляете ордера на продажу. После того, как ордер исполняется и деньги становятся доступными, вы выводите их (например, для совершения крупной покупки) или используете для покупки других акций - скажем, при смене стратегии на высокодивидендную.

2) Если вы продаете акции из-за того, что на рынке присутствует волатильность, вы в принципе не сможете сделать это правильно. Сам факт продажи акций из-за волатильности - уже ошибка. Это уже спекулятивный шаг, который обычно заканчивается потерей капитала или упущенной прибылью.

3) Самое интересное на моем опыте: если вы хотите "выйти" из инвестиций, чтобы перейти к другому брокеру или купить качественные активы по разработанной инвестиционной стратегии, то здесь не нужно ловить момент и пытаться сделать это правильно.

С такой попыткой я часто сталкиваюсь, когда клиенты, получив разработанный финансовый план, пишут: все хорошо, но сейчас у меня убыток по имеющимся акциям. Поэтому я подожду их восстановления, а уже потом куплю рекомендованные. Почему такой "выход из инвестиций" - ошибка?

а) Потому что, если у клиента куплены спекулятивные, убыточные, неперспективные компании, то наивно предполагать, что они внезапно начнут расти в цене. Это спекулятивная ставка в надежде на рост. Если компания упала обоснованно: на сокращении дивидендов или получении убытков, то более вероятно, что она не будет расти, а то и вовсе продолжит снижение.

б) А если убыток из-за того, что на фондовом рынке в целом наблюдается коррекция, то смысла ждать восстановления нет. Да, придется фиксировать отрицательный результат, но ведь, зафиксировав его, вы тут же сможете купить рекомендованные качественные акции тоже по низким ценам. Даже больше - продавая акции "в плюс" вы должны будете платить налог, тогда как при такой смене активов на рекомендованные вы налог не платите.

Такие небольшие нюансы крайне важны для понимания, поскольку они не всегда являются очевидными: "Как же так - продавать в минус!" Но иногда продать в минус выгоднее, чем продать в плюс, если вы сразу покупаете первоклассные активы, которые тоже временно упали в цене.

Удачи в инвестициях!

#инвестиции #акции #убытки #прибыль #деньги

https://www.youtube.com/watch?v=NzqOxjFK018

Друзья, сегодня вторник - время выпуска рубрики "Жизнь на дивиденды". В первый вторник месяца, в отчетный вторник я поделился с вами радостной новостью - я добился цели "Жизнь на дивиденды", добился финансовой независимости. Теперь все мои БАЗОВЫЕ расходы полностью обеспечиваются дивидендами. Ожидаемые годовые дивиденды составляют 9099$ после налогов или более 580 тысяч рублей в год. Это 758$ или почти 49 тысяч рублей в месяц!

Это тот результат, который я уже себе гарантировал. Это те деньги, которые работают на меня и для получения этих выплат мне не нужно делать вообще ничего. Даже пальцем шевелить не надо. Но, разумеется, они не упали на меня с неба: я упорно трудился, грамотно инвестировал, вел разумный финансовый образ жизни и - самое главное - игнорировал волатильность, панические прогнозы и устрашающие новости.

Что же дальше?

Базовые потребности - это замечательно, но мы живем не только, чтобы есть и одеваться. Мы очень любим путешествовать, а это совсем другая категория расходов.

И теперь вместо цели "Финансовая независимость" можно смело ставить цель "Финансовая свобода". Как стать финансово свободным? Это сложный вопрос - я уже упоминал ранее, что считаю невозможным достижение ПОЛНОЙ и АБСОЛЮТНОЙ финансовой свободы. Человеку всегда будет мало - даже владея реактивным самолетом, он захочет иметь два, а то и ракету.

Добиться финансовой свободы можно, ставя для себя разумные рамки потребления. И они у нас определены нашими фактическими расходами с учетом путешествий.

Я уже делился отчетом на первые полгода 2019 года, которые включали в себя аж 4 путешествия. Нам хотелось бы путешествовать столько же, а то и больше. Но, пожалуй, планка в 4 путешествия за полгода - это уже неплохо. Расходы на полгода с учетом всех затрат на жизнь и путешествия составили 677 тысяч рублей или около 113 тысяч рублей в месяц. Если мы берем курс доллара 64.5 рублей за 1$, то это около 1750$ в месяц или 21000$ в год. Но, отталкиваясь от уровня жизни, к которому хотелось бы прийти, я бы увеличил эту планку до 2000$ в месяц или 24 000$ в год (в рублях это 1.55 миллиона рублей в год или 129 тысяч рублей в месяц).

Традиционно, поскольку я получаю доход в долларах, да и зарубежные страны скорее интересуют доллары, а не рубли, я фиксирую эту цель именно в долларах. И теперь новая цель по стратегии "Жизнь на дивиденды" - выйти на пассивный доход 24000$ в год после налогов.

Это увеличение цели в 2.79 раз. Но что приятно - я не начинаю с нуля. Ожидаемые годовые дивиденды покрывают 37.91% этой цели.

У меня огромные планы на конец 2019 года. Там ожидаются очень внушительные дивидендные выплаты - особенно в декабре. А если доходы будут позволять, то я планирую двигаться к своей цели столь же быстрыми темпами.

Я добился финансовой независимости. Что ж! Пусть теперь меня ждет финансовая свобода!

Удачи в инвестициях!

#инвестиции #жизньнадивиденды #пассивныйдоход #дивиденды #финансоваянезависимость #финансоваясвобода #деньги

https://www.youtube.com/watch?v=Z6wpIO5PSRM

Друзья, я неоднократно говорил, что считаю ведение семейного бюджета и жесткий, но разумный контроль финансов самым важным действием финансово грамотного человека. Без управления финансами невозможно добиться успеха в инвестициях, невозможно добиться финансовой независимости. Деньги будут просто растворяться в ваших руках, пропадать без следа - 5000, 50000, 500000 рублей.

Сумма неважна, если вы не знаете, куда ушел каждый рубль.

Но сегодня я хочу чуть-чуть углубиться в тему ведения бюджета и сказать следующее:

"Планируйте непредсказуемое, когда речь идет о вашем бюджете!"

Вот так. Бюджет приятно составить, прописать в нем все до мелочей:
- это на еду
- это на одежду
- это на автомобиль
- это на здоровье и т.д.

Но, если вы не будете закладывать в бюджет "непредвиденные" расходы, вы очень быстро можете начать выбиваться за рамки запланированного. Жизнь любит преподносить сюрпризы, чаще всего - неприятные. Сломавшаяся машина или сломавшийся зуб, да даже порвавшиеся штаны - все, что угодно, что может повлечь дополнительные расходы

Наличие "планов на непланируемое" - одна из тех причин, почему мы стабильно укладываемся в бюджет, обычно даже тратя меньше запланированного.

У меня нет жесткой категории "непредсказуемое", но я закладываю 10-15% на непланируемое. И, если вижу, что месяц идет спокойно, то ближе к концу месяца эти деньги могут быть потрачены на какие-то другие вещи, например, на развлечения.

"Планы на непредсказуемое" - это не подушка безопасности. Это просто здравомыслие и осознание того, что невозможно до рубля расписать свой бюджет на месяц и следовать ему, не отходя ни на рубль. Поверьте, я пробовал это сделать в течение нескольких лет. Все равно где-то, да отойдешь хоть немного.

Заложите для себя эту категорию и вы:

1) Будете готовы к внезапным тратам - потому что вы уже ждете их. Не с ужасом: "ай что-то плохое случится", а со спокойствием и фатализмом: "жизнь, я готов к испытаниям".
2) Сможете чувствовать себя свободнее в деньгах, так как вы уже заложили эти суммы и вам не нужно думать: как бы это и проблему решить, и за рамки не выйти

Попробуйте вести семейный бюджет, планируя непредсказуемое!

Удачи в инвестициях!

#бюджет #семья #инвестиции #деньги #финансы #финансоваяграмотность #безопасность

https://www.youtube.com/watch?v=QtAu8fZuswg

Дорогие друзья, сегодня будет очередной кейс клиентского портфеля - причем как с реальной доходностью за 2 года, так и к гипотетической - за 12 и за 15 лет.

Мне часто пишут, что вот показал бы портфель, вот показал бы как он вел себя в кризис, вот показал бы доходность за более длительный период времени. Я уже рассказывал, почему я не называю конкретные акции - люди платят деньги за услуги и было бы неверным показывать то, за что они платили публично и бесплатно.

Но показать результаты за иные периоды времени я могу. Возьмем кейс клиента, который инвестирует 2 года - с 2017 года - по разработанной стратегии "Рост и дивиденды" в несколько более консервативном варианте. Цель была - инвестировать 15000$ на длительный срок.

Традиционно я продемонстрирую три варианта доходности: без учета дивидендов, с учетом полученных дивидендов и с учетом реинвестирования. Как вы можете видеть, они вполне себе неплохие: инвестиции в 15 тысяч долларов за это время принесли бы 4409$ прироста капитала с учетом реинвестирования дивидендов или 30% доходности в долларах.

Это среднегодовая доходность 13.75% в долларах США.

Для сравнения индексный фонд на S&P500 показал бы 21.52% доходности или 3227$ прироста капитала. Или среднегодовая доходность 10.23%.

Но давайте возьмем более длительный период времени - возьмем 12 лет, потому что это период как раз перед кризисом 2008-2009 года. То есть инвестор входил бы на локальном пике. В этом случае, он мог бы получить доходность 424% за 12 лет. И его капитал из инвестиций в 15000 долларов США превратился бы в 78 637$.

Это среднегодовая доходность 14.79% - согласитесь, весьма неплохо для входа "на пике" перед кризисом?

При этом если мы уберем для более достоверной статистики худшую и лучшую акцию, то получим доходность 14.43% - вполне в том диапазоне, на который стоит расчитывать умеренному инвестору. Среднегодовая доходность S&P500 на этой же дистанции составляет 7.2%.

Если же мы возьмем диапазон в 15 лет - то есть дадим акциям чуток порасти перед обвалом, то общая доходность портфеля инвестора, решившего выгодно вложить 15 тысяч долларов США, составит уже 1313%. Инвестиции всего в 15000$ превратились бы уже в 211 978$!

Среднегодовая доходность тут уже 19.30%, но опять же для более консервативных оценок уберем лучшую и худшую инвестиции и получим 18.23%. Если сравнивать доходность с динамикой по S&P500, то индексный фонд принес бы 8.55% среднегодовой доходности.

Вот это те результаты, которые можно реально ожидать получить на длительной дистанции при инвестициях в акции - включая кризисные периоды времени.

Ну, а если вы хотите начать инвестировать, не знаете - как это сделать, какие активы покупать, с чего начать - вы можете обратиться ко мне и я буду рад вам помочь.

Удачи в инвестициях!

#инвестиции #кейс #акции #фондовыйрынок #заработок #доход

https://www.youtube.com/watch?v=xI1jW9w2xdQ

Почему начать инвестировать стоит даже с небольшой суммой денег? Почему стоит купить даже 1 пай ETF? Чтобы понять, как вы относитесь к волатильности, к биржевой динамике. И - самое главное - прочувствовать, как вы становитесь на путь благосостояния. Даже одна акция может сильно поднять мотивацию, заставить экономить и инвестировать эффективнее.

Акции дают четкий, ясный, понятный путь к успеху. Путь, который точно приведет к цели: увеличение капитала, пассивный доход, финансовая независимость. Альтернативы - вклады, недвижимость - имеют место, но у них немало больших минусов. Акции НЕИЗБЕЖНО приближают день успеха с каждой минутой и вложенным долларом. Главное - терпение.

Инвестиции дают уверенность, так как они дарят однозначный путь к успеху. При этом вы видите точку А "старт" и точку Б "финансовая независимость". Но сам путь где-то пересекают овраги (кризисы), где-то страшные леса (боязнь и паника). Парадоксально, но даже зная четко, куда идет дорога и как добраться до успеха, люди иногда сдаются, даже не начав инвестировать.

Акции - это возможность оставить детям наследство. Мощный актив, приносящий деньги. И более того, за счет эффекта сложных процентов, чем дольше ваша семья владеет акциями, тем выше от них отдача.

#миллионснуля #мотивация #etf #finex #акции #капитал

https://www.youtube.com/watch?v=pHMQZqNWots

Друзья, в англоязычном инвестиционном сообществе есть такое понятие, как diworsification или диворсификация. Вольно его можно перевести, как "ухудшафикация", а означает оно ситуацию, когда увеличение диверсификации портфеля приводит к ухудшению его качества по ряду причин.

Давайте разберемся, что это и почему это важно.

Я убежден, что, если вы решили инвестировать 50000$ лучше купить 10 достойных первоклассных компаний, вложив в каждую по 5000$, чем 100 посредственных, инвестировав в каждую по 500$.

Кажущаяся дополнительная диверсификация в этом случае не нужна, но даже вредна и опасна. Как так? Ведь, если банкротится 1 компания из 100 вы теряете лишь 1% капитала, а если 1 из 10 - то 10% капитала. Разве диверсификация из 100 компаний не лучше?

Нет, если это инвестиции в 100 посредственных компаний. Опыт великих инвесторов - Питера Линча и Уоррена Баффета показывает, что концентрированный портфель позволяет инвестору добиваться максимальных результатов. Об этом я рассказывал в отдельном видео.

Чем плохо иметь в портфеле 100 компаний?
1) За ними сложно следить: читать отчеты, контролировать даже элементарные показатели вроде P/E, EPS, Payout Ratio. Если вам хочется купить 100 компаний, купите индексный ETF. Это будет проще и дешевле
2) Контроль такого портфеля намного дороже. Чтобы поддерживать баланс портфеля нужно платить куда больше комиссий. Например, чтобы выровнять соотношение портфеля из 10 акций, вы вряд ли заплатите более 10$ в месяц у Interactive Brokers. А для портфеля из 100 акций придется отдать раза в 3-4 больше (либо мириться с перекосами портфеля, докупая выравнивая пропорции лишь у малой доли портфеля каждый месяц)
3) Выбрать 100 лидеров довольно проблематично - все равно будут перехлесты по отраслям, это будут конкуренты. А, как говорил великий инвестор Уоррен Баффет - если вы решили инвестировать 50000$ и выбрали лидера, компанию №1 в отрасли, почему вы будете покупать компании, стоящие на 2, 3, 10 позиции по качеству? Это совершенно нелогичный подход!

Именно поэтому я - сторонник тщательного начального отбора и фокусированного портфеля. Расширять который инвестору имеет смысл, если только он точно уверен в своем решении.

Диверсификация - это важно, неразумная чрезмерная диворсификация - это занижение собственной потенциальной доходности, увеличение собственных рисков, усложнение собственной инвестиционной жизни.

Удачи в инвестициях!

#инвестиции #доллары #акции #заработок #диверсификация #инвестор

https://www.youtube.com/watch?v=v_vRHuffz8k