Инвестиции в облигации кажутся достаточно привлекательными многим начинающим инвесторам. Звучит очень круто - я инвестирую в облигации, при этом вроде как риски минимальные. Тему облигаций я рассматриваю редко, потому что серьезными инвестициями я их назвать не могу.

Вообще, я считаю, что облигации подходят только людям, которые обладают ОЧЕНЬ большими деньгами и которых устраивает доходность депозита. Такие деньги неудобно держать в банке - из-за лимита АСВ в 1.4 миллиона рублей. А в облигациях вы владеете ценными бумагами, записанными на ваше имя. И такого лимита по сути нет - надежность ограничена надежностью эмитента.

Я также озвучивал мнение, что облигации могут быть столь же рискованными и волатильными, как акции, если инвестор не готов держать их до погашения.

Мою позицию по облигациям иногда критикуют. И давайте пройдемся по этой критике:

1) "Нужно выбирать облигации, которые торгуются ниже номинала", ведь это защитит от снижения рыночной цены при повышении ставки ЦБ РФ.

Увы, это не защитит. Рыночные цены на надежные облигации - словно чувствительные весы. Доход фиксированный, дата погашения четко известна, так что какого-либо перекосы найти практически нереально. Если облигация УЖЕ торгуется дешевле номинала, значит в ней УЖЕ заложена недостающая купонная доходность.

Например, ОФЗ 26233 с погашением в 2035 году торгуется с ценой около 91% от номинала. Почему? Потому что ее купонная доходность всего 6.1% к номиналу. С другой стороны, ОФЗ 26222 торгуется ВЫШЕ номинала лишь потому, что ее купонная доходность 7.1%.

И такая облигация точно также пойдет в цене вниз при повышении ставки ЦБ РФ - чтобы скомпенсировать изменение общерыночных доходностей новых выпусков.

Да, если вы купили облигацию за 1050 рублей, а затем она из-за изменения ставок пойдет вниз - вы получите свою 1000 рублей (по номиналу облигации), а не 930 - как пишет Никола. Именно поэтому стоит смотреть на доходность К ПОГАШЕНИЮ - а у обеих облигаций она очень близка (в районе 7% годовых в рублях). У ОФЗ 26233 чуть повыше - это плата риск более длительного вложения.

2) "Облигации выгоднее банковского депозита, позволяют забрать накопленный купонный доход в любой момент и менее рискованы".

Что касается доходности - да, получается, что если брать ОФЗ (или даже корпоративные облигации) доходность получится повыше. Примерно на 1% против средней банковской ставки по данным ЦБ на конец августа.

Но вот о возможности забрать деньги в любой момент стоит забыть по причинам, которые я рассматривал выше: волатильность рыночной цены. Да, при продаже вы получите свой НКД (накопленный купонный доход), но вы также платите его продавцу облигации, если только не покупаете "нулевой" выпуск.

Кроме того, купив облигацию вы фактически становитесь заложником ее рыночной стоимости. Вы не сможете просто в любой момент продать ее, если цена упадет! Такое падение может съесть всю купонную выгоду. А продажа может потребоваться, например, при спаде на фондовом рынке - для того, чтобы закупиться подешевевшими акциями.

И это лишает всю затею смысла. Вы покупаете облигацию с четкой мыслью: я буду 100% держать ее до погашения и получать доходность 7% в рублях (чего недостаточно, чтобы покрыть РЕАЛЬНЫЙ УРОВЕНЬ ИНФЛЯЦИИ).

Поэтому нет, друзья, я по-прежнему крайне не советую вам смотреть в сторону облигаций, какими бы "вкусными" ни казались условия.

Удачи в инвестициях!

#облигации #фиксированныйдоход #нкд #купонныйдоход #инвестиции

https://youtu.be/hfcEZz_KhVQ

Как инвестировать 50000$-200000$ в валютные облигации? Зачем вкладывать деньги в долларовые облигации? Как работает портфель из облигаций с купонным доходом в долларах?

Я разработал новый эффективный портфель из долларовых облигаций, который позволяет вложить деньги с высокой степенью стабильности и надежности, а также получать хороший купонный доход.

Этот портфель ориентирован на вложение капитала на срок от 1 до 3 лет. И лучше всего подходит для людей с большим капиталом, который необходимо инвестировать консервативно и без высоких рисков волатильности.

Рекомендованная сумма для вложения в долларовые облигации - от 50 000$, однако можно вкладывать и 200 000$, и 500 000$, и 5 000 000$, благодаря надежности и эффективности стратегии.

Важные факты о разработанной стратегии:

👉1) Средняя купонная доходность - 5.2%+ в долларах, что существенно выше 1-3-летней доходности по трежерис США
👉2) Кредитный рейтинг облигаций в стратегии уровня A3 и выше (высокая надежность, низкий риск). Риски дефолта и невыплаты купонов очень малы
👉3) Отличная диверсификация по отраслям, эмитентам и самим облигациям (8 отраслей, 24 облигации) дополнительно повышает надежность
👉4) Выплаты купонного дохода 2 раза в год. При этом за счет компоновки портфеля вы будете получать выплаты не раз в полгода, а практически каждый месяц: одни облигации заплатят купоны в августе и в феврале, а другие - в октябре и апреле и т.д.
👉5) Рекомендуемый капитал от 50 000$ обусловлен необходимостью диверсификации. И, так как типичный номинал облигации 1000$ (а бывает и 2000$), то для диверсификации по портфелю необходима эта сумма.
👉6) Срок погашения облигаций от 1 до 3 лет. Погашение будет происходить "лесенкой", давая гибкость управления капиталом. По мере погашения облигаций капитал можно перекладывать в бонды на более поздние сроки погашения или в фондовый рынок.

Как вы знаете, друзья, я не большой сторонник инвестиций в облигации, потому что доход по ним крайне ограничен. Я предпочитаю инвестировать в долларовые акции, получая доход за счет роста капитала и дивидендов. Но если задача - вложить капитал консервативно, без повышенных рисков волатильности и под определенный срок, то портфель из облигаций будет логичным выбором.

Вы хотите надежно разместить свой капитал в валютные облигации, получать стабильный и регулярный купонный доход?✅

Обращайтесь - @knyazevinvest_1 ! Я буду рад вам помочь.👍

Удачи в инвестициях!

#портфель #облигации #финансы #купонныйдоход #инвестиции

https://youtu.be/XUgEqi5o-5E

Куда инвестировать 100000-200000$? Как и зачем покупать облигации в долларах сегодня?

Облигационный купонный доход - это тот тип дохода, на который вы можете рассчитывать, если полагаетесь на максимально консервативное вложение капитала. Преимущества инвестиций в облигации в долларах:

👉1) Вложение в надежной валюте
👉2) Достойный доход с гарантированным эмитентом возвратом номинала
👉3) Минимальная зависимость от волатильности фондового рынка в отличие акций

Сейчас - на фоне высоких ставок ФРС США в портфель из облигаций имеет смысл вкладываться тем инвесторам, которые опасаются брать на себя риски волатильности акций. Но не хотели бы держать капитала без дела, пока его съедает инфляция.

При грамотном вложении капитала, можно получать купонный доход порядка 5.2% в долларах с максимально высоким рейтингом надежности и погашением облигаций "лесенкой" в течение 3 лет.

Преимущества портфеля из облигаций перед классическими трежерис - в более высокой доходности. Так, если трехлетние трежерис дают лишь 4.2% доходности, то портфель из облигаций высочайшего рейтинга А1-А3 способен давать уже 5.2%+.

Вроде бы невелика разница в 1 процентный пункт? Однако при инвестициях солидных сумм капитала она получается существенная.

Предположим, что инвестор решил вложить 200 000$. Тогда его купонный годовой доход может составлять 8464$ для трежерис и 10 400$ для портфеля из облигаций. И разница в доходе - порядка 1900$ в год или 5800$ за 3 года. Это уже ощутимо, даже если не учитывать силу сложного процента и реинвестирования!

При этом риски получаются минимальными за счет очень высокого рейтинга надежности облигаций. Разумеется, если брать облигации спекулятивного уровня, то и доход будет заметно выше.

Еще раз отмечу: покупка облигаций подходит для очень консервативных инвесторов, которые опасаются сейчас входить в фондовый рынок, несмотря на выгодные цены. Однако за счет погашения облигаций "лесенкой" капитал будет постоянно высвобождаться. И инвестор сможет принять решение: вкладывать снова в облигации или начинать покупать акции.

Нужна будет помощь с портфелем из первоклассных надежных облигаций? Обращайтесь!

Удачи в инвестициях!

#облигации #еврооблигации #инвестиции #купонныйдоход #фондовыйрынок

https://youtu.be/-7o0U-0RSiE

Стоит ли сейчас покупать облигации с высоким купоном?

#облигации #офз #купонныйдоход #финансы #инвестиции

https://youtu.be/VZ_DPU7B4_Y