S&P500 снова добрался до отметки в 3000 пунктов - первый раз он достиг этой отметки в 3000 пунктов менее года назад. За эти 10 месяцев была масса событий:
- обострение, затухание и вновь обострение торгового противостояния США и Китая.
- конфликты в Сирии, Ливии, Иране
- коронавирусный кризис и глобальный шатдаун экономики
- нефтяной кризис, обвал цен на нефть и отрицательные цены на поставку нефти

И это только то, что сразу пришло в голову. Ведь человеку свойственно все быстро забывать.

И тем не менее, S&P500 уже опять 3000 пунктов! Да, это еще не тот максимум, который мы видели в конце февраля 2020 года, но тем не менее: рынок растет. И чем сильнее он растет, тем больше спрашивают меня:

А стоит ли сейчас начинать инвестировать в акции?
А не поздно ли входить в рынок сейчас?
А не подождать ли нового обвала?

Давайте я озвучу свою позицию, потому что говорить можно многое, а самое главное - что делает человек. И совпадают ли его дела с его словами.

1) Я не жду такого же сильного обвала, какой был в конце марта 2020 года. Я считаю, что в ожидания рынка уже заложены провальные отчеты за 2 квартал 2020 года. Но я не исключаю, что снижение МОЖЕТ БЫТЬ. Особенно, если начнется вторая волна вируса и страны, начавшие снимать ограничения, вновь их введут.

2) Исходя из того, что я не жду радикального снижения рынка, я предпочитаю покупать, как обычно. Регулярно и методично, не глядя на цены, а глядя на сохранение пропорций портфеля. Эти покупки находят отражение в моих отчетах рубрики "Жизнь на дивиденды" (отчетный выпуск будет уже 2 июня)

3) Покупая акции, я не забываю об инвестиционной подушке безопасности. Она очень важна - и, поскольку я использовал существенную часть подушки на спаде в марте-апреле, я частично пополняю и ее, сохраняя пропорции.

Таким образом, если рынок все же снизится еще раз - резервы будут на то, чтобы докупить больше активов. Если рынок снижаться не будет (и мне это кажется более вероятным), то я все же продолжаю докупать и усредняться УЖЕ СЕЙЧАС, не упуская относительно выгодные цены.

Стоит ли начинать инвестировать в акции США сейчас - в 2020 году в ожидании второй волны коронавируса? Каждый решает сам для себя. Но просто посмотрите еще раз: S&P500 был 3000 пунктов менее года назад. И вот он уже снова здесь. А ведь нам пророчили депрессию похуже 20-30-х годов в США. На обещали экономический коллапс всего мира, но пока страны вполне справляются с ситуацией и даже налаживают ее.

Я считаю, что цены для входа в рынок по-прежнему неплохие. Но, конечно, нужно обязательно выделить подушку безопасности. А если вы уж очень опасаетесь входить в рынок на всю сумму - просто распределить покупки акций равномерно на 6-12 месяцев. Тогда при любом раскладе вы будете усредняться и не упустите ни рост, ни падение рынка.

Удачи в инвестициях!

#кризис #инвестиции #депрессия #сша #экономика

https://youtu.be/_xyObg-7EfI

Данные прошлого никак - вот ну "совсем никак" - не гарантируют результатов будущего. Но их анализ хорош для того, чтобы понимать динамику рынков. И чтобы развеивать популярные заблуждения и мифы. Прошлое уже не изменится, есть сухие цифры. И на этих цифрах можно делать анализ.

Например, к посту про волатильность был оставлен комментарий, где говорится о том, что вкладчики смогли вернуть свои деньги лишь за 40 лет - решив инвестировать, скажем, 19000$ в Великую депрессию.
Так ли это?
Великая депрессия в США длилась долго, обвал был сокрушительным, но так ли все плохо?
Итак, разберемся с цифрами на примере инвестирования в 19000$ и с предложенными временными рамками. Так как нет конкретики по временным рамкам, я возьму несколько сценариев.
1) Базовый: 1920-1950 год
Дистанция 30 лет, отличная дистанция для долгосрочного инвестора и капитала 19000$. Увы, данных в базе Макротрендс по этому периоду нет, зато есть расчетные данные доходности. И они показывают, что на этой дистанции индекс дал бы к стоимости около 91%. Вроде бы немного за 30 лет, да? Но с учетом дивиденды и поправкой на инфляцию инвестиции дали бы уже более 1000% доходности за 30 лет. Искомые вложения 19 тысяч долларов превратились бы в 212 тысяч долларов! Неплохо, не так ли - ведь эта сумма учитывает инфляцию, то есть она сохранила и приумножила РЕАЛЬНУЮ СТОИМОСТЬ денег.
2) Плохой сценарий: 1929-1949 год
Я беру не 1950, а именно 1949 год, так как в 1950 году уже началось восстановление фондового рынка, а мы хотим взять худшие цифры, наиболее близкие к обозначенному диапазону 50х годов. Стартовая дата - 1929 год это дата пика перед крахом рынка. Вроде бы опять же все очень плохо - индекс не вернулся на прежние уровни даже близко. Но если мы смотрим на полный уровень доходности, то видим, что совокупная доходность за эти 20 лет составила почти 55% в реальном выражении.
Да, это мало. Да, это всего 2% в год с учетом инфляции. Но это реальная доходность на упавшем, депрессивном, худшем рынке в истории США. И она положительная. Искомые вложения выросли в 29 тысяч долларов.
3) Выход в 0 по капиталу: 1929-1958 год
Индекс вернулся к прежним уровням по стоимости только в 1958 году. Но, как вы уже догадались, восстановления индекса лишь ничтожно маленькая составляющая доходности инвестора. Реальный вклад дали опять же дивиденды. С учетом дивидендов и поправки на инфляцию доходность составила 560%. А инвестиции в 19000$ выросли до 125 тысяч в реальном выражении.
Вот так, друзья. Депрессивный рынок в кризис оказался вполне себе доходным. И людям не пришлось ждать 40 лет, чтобы выйти в ноль, они оказались в плюсе гораздо раньше.
И обратите внимание, что мы не учитываем пополнения счета - усреднение на спаде. Мы не берем подушку безопасности. Мы берем вариант, когда инвестор не угадал с точкой входа и решил зафиксироваться на не самом выгодном уровне рынка.
При правильной компоновке портфеля, усреднении, наличии подушки безопасности даже Великая депрессия только порадовала бы грамотных и терпеливых инвесторов.
Удачи в инвестициях!
#депрессия #инвестиции #кризис #окупаемость #бизнес
https://youtu.be/5atgLH0PMSw

Мы ОБЯЗАТЕЛЬНО справимся, а Россия выстоит и преодолеет все санкции? Поля заколосятся импортозамещенными процессорами, с неба польются потоки крепких золотых рублей и все будет хорошо?

Нет. Этого не будет. И дело не в том, что я "плачусь" на своем Ютуб-канале или нагоняю депресняк и негатив. А в том, что важно ПОНИМАТЬ происходящее вокруг, чтобы обладать информацией для правильных выводов и действий.

В самом деле, может показаться, что на канале я рассказываю только о негативе:

- рубль будет девальвироваться
- экономика России рухнет
- реальные доходы продолжат снижаться
- качество жизни упадет из-за санкций
- инвестиции через российских брокеров и биржи стали просто опасными

И все в таком духе. Кто-то обвиняет меня в пропаганде с "неправильной стороны". И даже где-то в комментариях видел угрозу отправить жалобу в Следственный комитет о признании меня иностранным агентом. Не знаю, троллинг или правда, но сам факт любопытный. Разумеется, мне никто ничего не платит и свое мнение я выражаю исключительно исходя из тех принципов, которыми должен руководствоваться любой финансово грамотный инвестор:

- Экономическая целесообразность
- Безопасность капитала
- Финансовая эффективность вложений

Я озвучиваю негативные факторы, прогнозы и перспективы относительно курса рубля и российской экономики, российского фондового рынка и акций РФ исключительно с точки зрения частного лица. За светлыми и сияющими воздушными замками невероятных возможностей - пожалуйте в какую-нибудь финансовую пирамиду. Там обязательно расскажут, как все хорошо и безоблачно.

Настоящий инвестор осознает, что в первую очередь он должен думать о ПЛОХОМ и готовиться к ПЛОХОМУ. Потому что хорошее - это закономерный исход его правильных действий. К хорошему готовиться не надо, в хорошие времена весь портфель прет вверх, доходности только растут и благосостояние увеличивается. А вот в кризисные периоды как раз и реализуется готовность инвестора к этим проблемам. И чтобы быть к ним готовым, нужно заранее проанализировать потенциальные риски.

Вот почему я не скрывая говорю о тех потерях, которые МОГУТ БЫТЬ по моему портфелю в случае кризиса в США. Вот почему я спокойно рассказываю, что покупал доллары и по 120 рублей.

И вот почему я снимаю "негативные видео с депресняком". Потому что именно они ВАЖНЫ для инвесторов - меня и вас, дорогие подписчики.

Я неоднократно предупреждал о рисках российских акций, их нестабильности в том числе в виде невыплат дивидендов. И вот - этот риск реализовался. Даже очень надежные вроде бы эмитенты отменяют дивиденды. Я неоднократно говорил о рисках российских брокеров - и этот риск мы тоже увидели во плоти: в виде заморозки активов. Причем всех инвесторов "побрили" под одну гребенку. И многие потеряли сотни тысяч и даже миллионы рублей.

И я продолжаю говорить о тех рисках, которые несет экономика РФ, акции РФ и российский рубль.

Думаете мне от этого хорошо? Ни в коем случае! Ведь я продолжаю получать доход от бизнеса в рублях. Я бы с большим удовольствием увидел курс 1$=30 рублей (нормальный, рыночный курс), потому что это сразу снизило бы мои затраты в рублях в 2 раза. Но я понимаю РЕАЛЬНОСТЬ и потому рассказываю о ней на своем канале.

Если вы берете ответственность за свои деньги, за свое будущее, за будущее своей семьи и детей - вы ВЫНУЖДЕНЫ в первую очередь обращать внимание на негатив. На проблемы псевдо-импортозамещения. На экономические ограничения. На реальные шансы потери капитала в России. Никакой политики (хотя она очень-очень важна!), только экономика. И экономика дает четкий ориентир: КАК нужно действовать, чтобы не было мучительно больно.

Удачи в инвестициях!

#санкции #кризис #депрессия #негатив #пропаганда

https://youtu.be/m8XEeDX7Uq8