Asset Аllocation
Начинаю новую рубрику, в которой разберу разные стратегии инвестирования. Сегодня разберем стратегию Asset Allocation.
Asset Allocation в переводе с английского означает распределение активов. Данная стратегия подразумевает распределение между различными классами активов с целью снижения рисков. Смысл ее заключается в том, что со временем будет расти один актив, а другой может падать в цене. В случае снижения стоимости одного актива ее может компенсировать рост другого.
Под активами понимают:
- акции;
- инструменты с фиксированным доходом (например, облигации);
- вклады, накопительные счета;
- недвижимость для сдачи в аренду;
- драгоценные металлы на счетах, золотые слитки и пр.
На распределение активов влияют различные факторы: цель и горизонт, уровень риска, возраст. Дополнительно, распределение активов предполагает диверсификацию на двух уровнях: между классами активов и внутри классов активов.
Многие слышали про "всепогодный портфель" Рэя Далио:
▪️40% — долгосрочные облигации;
▪️30% — акции;
▪️15% — среднесрочные облигации;
▪️7,5% — золото;
▪️7,5% — сырьевые товары.
Процентное соотношение активов в данном случае индивидуальное. В нашей стране погода меняется часто, поэтому такая стратегия имеет место быть с некоторыми оговорками. Она лучше всего подходит тем, кто не хочет тратить свое время на анализ финансовых рынков и ценных бумаг, но хотят вложить свои деньги в то, что принесет им доходность не ниже рыночной, позволит заниматься своими делами, жить своей жизнью, и не заставит нервничать в неспокойные времена. Для этого при возможности лучше добавить недвижимость.
#стратегии_инвестирования
Начинаю новую рубрику, в которой разберу разные стратегии инвестирования. Сегодня разберем стратегию Asset Allocation.
Asset Allocation в переводе с английского означает распределение активов. Данная стратегия подразумевает распределение между различными классами активов с целью снижения рисков. Смысл ее заключается в том, что со временем будет расти один актив, а другой может падать в цене. В случае снижения стоимости одного актива ее может компенсировать рост другого.
Под активами понимают:
- акции;
- инструменты с фиксированным доходом (например, облигации);
- вклады, накопительные счета;
- недвижимость для сдачи в аренду;
- драгоценные металлы на счетах, золотые слитки и пр.
На распределение активов влияют различные факторы: цель и горизонт, уровень риска, возраст. Дополнительно, распределение активов предполагает диверсификацию на двух уровнях: между классами активов и внутри классов активов.
Многие слышали про "всепогодный портфель" Рэя Далио:
▪️40% — долгосрочные облигации;
▪️30% — акции;
▪️15% — среднесрочные облигации;
▪️7,5% — золото;
▪️7,5% — сырьевые товары.
Процентное соотношение активов в данном случае индивидуальное. В нашей стране погода меняется часто, поэтому такая стратегия имеет место быть с некоторыми оговорками. Она лучше всего подходит тем, кто не хочет тратить свое время на анализ финансовых рынков и ценных бумаг, но хотят вложить свои деньги в то, что принесет им доходность не ниже рыночной, позволит заниматься своими делами, жить своей жизнью, и не заставит нервничать в неспокойные времена. Для этого при возможности лучше добавить недвижимость.
#стратегии_инвестирования
🛣 Навигатор по каналу.
Добрый день, меня зовут Артем, я автор этого канала.
Собрал самые интересные посты в навигатор, который поможет быстро находить нужную информацию на канале.
В конце постов есть хэштеги по темам:
#дивиденды - информация о ближайших дивидендных выплатах
#акции - обзоры отчетов компаний и мыслей по акциям российских компаний
#ipo - обзор первичного размещения акций компании
#сделки - отчёты о покупках/продажах
#итоги_месяца - ежемесячные отчёты об инвестировании в акции и облигации
#субботний_обзор - собираю все интересные события за неделю в один пост
#облигации - подборки актуальных облигаций и обзоры новых размещений
#стратегии_инвестирования - рассматриваю различные варианты распределения активов
#вклады - актуальные процентные ставки (ежемесячное обновление)
#накопительные_счета - актуальные процентные ставки (ежемесячное обновление)
#книга - выкладываю обзоры книг, которые прочитал сам.
Читайте по теме фондового рынка
🔸 Как лучше покупать акции до дивидендного гэпа или после?
🔸Обзор фонда на российские акции EQMX
🔸 Фонд Ликвидность
🔸Рублевые фонды денежного рынка
🔸Почему компании выкупают свои акции c биржи?
🔸 Обыкновенные или привилегированные акции, в чем разница?
Подборки облигаций
🔸 Облигации с плавающим купоном с ежемесячным начислением
🔸 Облигации с погашением до 2 лет и доходностью выше 24%
🔸
🔸
Обучающие посты
🔸Основные принципы ведения инвестиционного портфеля
🔸Облигации. Основные термины и определения
🔸 Оферта облигаций. Что это такое?
🔸 Что такое IPO? Как принять участие в IPO?
🔸 Что такое амортизация облигации?
🔸 Метод FIFO при налогоообложении
🔸Уровни листинга акций и облигаций
🔸Основные индексы акций Мосбиржи: отраслевые, тематические, индексы полной доходности
Вклады и накопительные счета
🔸Процентные ставки по накопительным счетам (на 7 октября 2024)
🔸 Процентные ставки по вкладам (октябрь 24)
Налоговые льготы
🔸Как не платить налог при продаже ценных бумаг? Что такое ЛДВ?
🔸Что такое ЛДВ РИИ? На какие ценные бумаги распространяется данная льгота?
Добрый день, меня зовут Артем, я автор этого канала.
Собрал самые интересные посты в навигатор, который поможет быстро находить нужную информацию на канале.
В конце постов есть хэштеги по темам:
#дивиденды - информация о ближайших дивидендных выплатах
#акции - обзоры отчетов компаний и мыслей по акциям российских компаний
#ipo - обзор первичного размещения акций компании
#сделки - отчёты о покупках/продажах
#итоги_месяца - ежемесячные отчёты об инвестировании в акции и облигации
#субботний_обзор - собираю все интересные события за неделю в один пост
#облигации - подборки актуальных облигаций и обзоры новых размещений
#стратегии_инвестирования - рассматриваю различные варианты распределения активов
#вклады - актуальные процентные ставки (ежемесячное обновление)
#накопительные_счета - актуальные процентные ставки (ежемесячное обновление)
#книга - выкладываю обзоры книг, которые прочитал сам.
Читайте по теме фондового рынка
🔸 Как лучше покупать акции до дивидендного гэпа или после?
🔸Обзор фонда на российские акции EQMX
🔸 Фонд Ликвидность
🔸Рублевые фонды денежного рынка
🔸Почему компании выкупают свои акции c биржи?
🔸 Обыкновенные или привилегированные акции, в чем разница?
Подборки облигаций
🔸 Облигации с плавающим купоном с ежемесячным начислением
🔸 Облигации с погашением до 2 лет и доходностью выше 24%
🔸
🔸
Обучающие посты
🔸Основные принципы ведения инвестиционного портфеля
🔸Облигации. Основные термины и определения
🔸 Оферта облигаций. Что это такое?
🔸 Что такое IPO? Как принять участие в IPO?
🔸 Что такое амортизация облигации?
🔸 Метод FIFO при налогоообложении
🔸Уровни листинга акций и облигаций
🔸Основные индексы акций Мосбиржи: отраслевые, тематические, индексы полной доходности
Вклады и накопительные счета
🔸Процентные ставки по накопительным счетам (на 7 октября 2024)
🔸 Процентные ставки по вкладам (октябрь 24)
Налоговые льготы
🔸Как не платить налог при продаже ценных бумаг? Что такое ЛДВ?
🔸Что такое ЛДВ РИИ? На какие ценные бумаги распространяется данная льгота?
Стратегия усреднения стоимости активов DCA на российском фондовом рынке
Продолжаю почти забытую рубрику стратегий инвестирования. Сегодня рассмотрим стратегию усреднения стоимости, или dollar-cost averaging, DCA, — это популярная стратегия, при которой активы покупаются с определенной периодичностью независимо от их цен. То есть инвестор игнорирует ситуацию на рынке и не ищет лучшего момента для покупки.
Такой подход подойдет тем, у кого нет возможности/времени/желания (нужное подчеркнуть) следить за новостями, читать отчеты, смотреть графики, искать точку входа и т.п.
Такая стратегия имеет место в нескольких случаях: при вложении крупной суммы частями или регулярными вложениями с определенной периодичностью (например раз в месяц).
Сегодня рассмотрим наиболее частый случай, когда покупки делаются регулярно с периодичностью раз в месяц.
Для примера возьмём акцию Лукойла. Временной интервал - с начала 2019 года. Посчитаем какая была бы средняя цена у акций Лукойла в случае регулярных покупок с января 2019 г. по октябрь 2024 г. в первых числах каждого месяца. Цену брал рандомную.
Итак, получаются по годам следующие средние цифры:
2019 - 5465 ₽
2020 - 5196 ₽
2021 - 6309 ₽
2022 - 4851 ₽
2023 - 5470 ₽
2024 (за 10 месяцев) -7057 ₽
Средняя цена покупки с 2019 г. 5725 ₽. Куплено 70 акций на сумму 400700 ₽.
По состоянию на 25.10.2024 акция Лукойла стоила 6750,5 ₽ (цена закрытия), стоимость активов составила бы 472535 ₽.
За все время получено дивидендов:
2019 - 3389 ₽
2020 - 7754 ₽
2021 - 18843 ₽
2022 - 38064 ₽
2023 - 50472 ₽
2024 - 32370 ₽
Итого: 150892 ₽, с учётом налога 131276 ₽ (или 32,8% на вложенную сумму).
Вывод
Исходя из полученных цифр получается что стратегия усреднения стоимости активов возможна (но это только Лукойл, нужно бы рассмотреть другие акции). Но можно усреднять сколько угодно и быть все равно в минусе. По-хорошему необходимо искать точки входа, покупать по низким ценам в большем объеме, а где-то даже фиксировать прибыль. Но для этого требуется больше времени. А вот дивидендная стратегия с постоянным реинвестированием дивидендов видимо лучше, но есть нюансы.
P.s. вчера посетил конференцию Смартлаба, организованную @martynovtim и его командой. По идее здесь должен быть пост про конференцию, но все услышанное ещё нужно переварить, свои мысли напишу позже. Был рад увидеться с @igotosochi и @filippovich_money.
#стратегии_инвестирования
Продолжаю почти забытую рубрику стратегий инвестирования. Сегодня рассмотрим стратегию усреднения стоимости, или dollar-cost averaging, DCA, — это популярная стратегия, при которой активы покупаются с определенной периодичностью независимо от их цен. То есть инвестор игнорирует ситуацию на рынке и не ищет лучшего момента для покупки.
Такой подход подойдет тем, у кого нет возможности/времени/желания (нужное подчеркнуть) следить за новостями, читать отчеты, смотреть графики, искать точку входа и т.п.
Такая стратегия имеет место в нескольких случаях: при вложении крупной суммы частями или регулярными вложениями с определенной периодичностью (например раз в месяц).
Сегодня рассмотрим наиболее частый случай, когда покупки делаются регулярно с периодичностью раз в месяц.
Для примера возьмём акцию Лукойла. Временной интервал - с начала 2019 года. Посчитаем какая была бы средняя цена у акций Лукойла в случае регулярных покупок с января 2019 г. по октябрь 2024 г. в первых числах каждого месяца. Цену брал рандомную.
Итак, получаются по годам следующие средние цифры:
2019 - 5465 ₽
2020 - 5196 ₽
2021 - 6309 ₽
2022 - 4851 ₽
2023 - 5470 ₽
2024 (за 10 месяцев) -7057 ₽
Средняя цена покупки с 2019 г. 5725 ₽. Куплено 70 акций на сумму 400700 ₽.
По состоянию на 25.10.2024 акция Лукойла стоила 6750,5 ₽ (цена закрытия), стоимость активов составила бы 472535 ₽.
За все время получено дивидендов:
2019 - 3389 ₽
2020 - 7754 ₽
2021 - 18843 ₽
2022 - 38064 ₽
2023 - 50472 ₽
2024 - 32370 ₽
Итого: 150892 ₽, с учётом налога 131276 ₽ (или 32,8% на вложенную сумму).
Вывод
Исходя из полученных цифр получается что стратегия усреднения стоимости активов возможна (но это только Лукойл, нужно бы рассмотреть другие акции). Но можно усреднять сколько угодно и быть все равно в минусе. По-хорошему необходимо искать точки входа, покупать по низким ценам в большем объеме, а где-то даже фиксировать прибыль. Но для этого требуется больше времени. А вот дивидендная стратегия с постоянным реинвестированием дивидендов видимо лучше, но есть нюансы.
P.s. вчера посетил конференцию Смартлаба, организованную @martynovtim и его командой. По идее здесь должен быть пост про конференцию, но все услышанное ещё нужно переварить, свои мысли напишу позже. Был рад увидеться с @igotosochi и @filippovich_money.
#стратегии_инвестирования
