По альфа-счету ставка поднялась до 14%, по альфа-вкладу – до 20% (на 3 месяца), так что перенес все деньги туда. Прологнация автоматическая, посмотрим условия 1 июня. На пол года ставка чуть ниже, а на 9 месяцев и год уже ниже значительно.
3 месяца: 20,33%
6 месяцев: 19,77%
9 месяцев: 15,78%
1 год: 10,47%
1,5 года: 10,74%
2 года: 11,02%
3 года: 11,60%
Самое невыгодное — 1 год, там столько же, сколько за пол года выйдет. И меньше, чем за 9 месяцев! Дольше — вообще непонятно. Вклад без пополнения и досрочного снятия. Если вдруг ставки поднимутся, буду смотреть. Если снизятся, значит жизнь налаживается. Так что 3 или 6 месяцев — это имхо самые рациональные сроки. Если будут еще деньги, буду смотреть, что с ними делать. На ВТБ условия похожие, но там по срокам неясно, надо дождаться, пока полностью условия обновят. По инвестициям пока холд.
#вклады
3 месяца: 20,33%
6 месяцев: 19,77%
9 месяцев: 15,78%
1 год: 10,47%
1,5 года: 10,74%
2 года: 11,02%
3 года: 11,60%
Самое невыгодное — 1 год, там столько же, сколько за пол года выйдет. И меньше, чем за 9 месяцев! Дольше — вообще непонятно. Вклад без пополнения и досрочного снятия. Если вдруг ставки поднимутся, буду смотреть. Если снизятся, значит жизнь налаживается. Так что 3 или 6 месяцев — это имхо самые рациональные сроки. Если будут еще деньги, буду смотреть, что с ними делать. На ВТБ условия похожие, но там по срокам неясно, надо дождаться, пока полностью условия обновят. По инвестициям пока холд.
#вклады
Вслед за рублевыми вкладами ставка выросла и по долларовым. В Альфе можно положить под 8% на 3 месяца. Пруф.
Вот только курс там сегодня плавает от 115 до 130 рублей (это покупка, продать можно по 95—100). На бирже по 105 на данный момент. Вот и считайте сами. Не, если есть доллары, то все ок. Можно положить. Если только рубли, то выгоднее купить на бирже. Или купить гречку. Или кому что нравится. Я, например, купил макаронсы с соленой карамелью. 55 рублей за штуку.
Курс в обменниках банков выше биржевого на 10—20%. Никакие 8% годовых за 3 месяца не дадут прибыль, которая перекроет разницу курсов.
#вклады #мемы
Вот только курс там сегодня плавает от 115 до 130 рублей (это покупка, продать можно по 95—100). На бирже по 105 на данный момент. Вот и считайте сами. Не, если есть доллары, то все ок. Можно положить. Если только рубли, то выгоднее купить на бирже. Или купить гречку. Или кому что нравится. Я, например, купил макаронсы с соленой карамелью. 55 рублей за штуку.
Курс в обменниках банков выше биржевого на 10—20%. Никакие 8% годовых за 3 месяца не дадут прибыль, которая перекроет разницу курсов.
#вклады #мемы
Что лучше растет: недвижимость, доллары или вклады?
Слышали, что недвижимость всегда дорожает? Это правда? И да, и нет. Смотря какой промежуток времени взять, смотря какой город, какую валюту. Недвижку любят за фундаментальность. Ну это же квартира, в ней можно жить. Деньги могут обесцениться, а квартира — это на всю жизнь, хотя бы без крыши над головой не останешься. Да. Посмотрим, что там и как обесценилось. Впрочем, я уже все посмотрел и нарисовал красивые графики. Сравним квартиру, доллар и рубль на вкладе. Естественно, с точки зрения инвестиций.
Суть следующая. Берем 1 условный миллион рублей 20 лет назад и 10 лет назад. В одном случае покупаем на него квартиру в Москве. Во втором случае кладем его на вклад и перекладываем раз в год под актуальную ставку. Ну а в третьем случае… правильно! Покупаем баксы и кладем их под подушку!
Подробнее с данными смотрите тут: vc.ru/u/1065595-igotosochi/423217
Кстати, знаете, почему все хотят доллар по 30? Как насчет потому, что он столько стоил в течение 15 лет?
На двадцатилетнем графике мы видим, что недвижка — топ, а баксы — в жопе даже по сравнению с рублевыми вкладами. Неужели можно прекращать споры раз и навсегда? Ну, во-первых, нам нужен эксперт по справедливому курсу доллара, который скажет, сколько он сейчас стоит и для чего нужны именно наличные (чтобы за границей их потратить или под подушку положить).
А во-вторых, давайте посмотрим не только на последние 20 лет (столько все же не живут), но и на 10 лет.
А что мы теперь видим? Правильно, что ЦБ умеет управлять курсом доллара! А еще мы видим, что недвижимость уже не растет настолько дичайше, как это было в нулевые годы. Так что кусать локти оставьте тем, кто не купил квартиру в 2001-2004. Ну да, я тоже не купил. Тоже покусаю. Впрочем, у меня тогда и денег-то не было от слова совсем.
Конечно же, не забываем про доходность в 3-4% от сдачи квартиры. Это без учета ремонта и простоя на время поиска новых жильцов.
Что в итоге? А в итоге, естественно, нужно диверсифицироваться. Купить квартиру и доллары, а еще рубли на вклад положить (ну или облигации, конечно же). Постоянным членам клуба любителей пощекотать очко могу предложить акции российских компаний и крипту. Как мы знаем, рынок всегда растет, а крипта вообще не менее 30% годовых приносит (это не мои слова, это вон в комментариях постоянно пишут). А, и еще банк может схлопнуться и кинуть всех. Точно так же, как и квартира может за год в 2 раза подорожать.
Постоянную стабильную доходность можно получать только на вкладах и облигациях. И то она сильно сожрется инфляцией. Инвестиции в недвижимость — это риск. Риск, что 5-10 лет она не будет расти. Или больше. Не, у сына маминой подруги, конечно, она обязательно будет расти. Но не меньше, чем в 2 раза! Зато каждый год!
Тут прям ковровое тегометание: #давайтепосчитаем #валюта #недвижимость #вклады #инвестиции
Слышали, что недвижимость всегда дорожает? Это правда? И да, и нет. Смотря какой промежуток времени взять, смотря какой город, какую валюту. Недвижку любят за фундаментальность. Ну это же квартира, в ней можно жить. Деньги могут обесцениться, а квартира — это на всю жизнь, хотя бы без крыши над головой не останешься. Да. Посмотрим, что там и как обесценилось. Впрочем, я уже все посмотрел и нарисовал красивые графики. Сравним квартиру, доллар и рубль на вкладе. Естественно, с точки зрения инвестиций.
Суть следующая. Берем 1 условный миллион рублей 20 лет назад и 10 лет назад. В одном случае покупаем на него квартиру в Москве. Во втором случае кладем его на вклад и перекладываем раз в год под актуальную ставку. Ну а в третьем случае… правильно! Покупаем баксы и кладем их под подушку!
Подробнее с данными смотрите тут: vc.ru/u/1065595-igotosochi/423217
Кстати, знаете, почему все хотят доллар по 30? Как насчет потому, что он столько стоил в течение 15 лет?
На двадцатилетнем графике мы видим, что недвижка — топ, а баксы — в жопе даже по сравнению с рублевыми вкладами. Неужели можно прекращать споры раз и навсегда? Ну, во-первых, нам нужен эксперт по справедливому курсу доллара, который скажет, сколько он сейчас стоит и для чего нужны именно наличные (чтобы за границей их потратить или под подушку положить).
А во-вторых, давайте посмотрим не только на последние 20 лет (столько все же не живут), но и на 10 лет.
А что мы теперь видим? Правильно, что ЦБ умеет управлять курсом доллара! А еще мы видим, что недвижимость уже не растет настолько дичайше, как это было в нулевые годы. Так что кусать локти оставьте тем, кто не купил квартиру в 2001-2004. Ну да, я тоже не купил. Тоже покусаю. Впрочем, у меня тогда и денег-то не было от слова совсем.
Конечно же, не забываем про доходность в 3-4% от сдачи квартиры. Это без учета ремонта и простоя на время поиска новых жильцов.
Что в итоге? А в итоге, естественно, нужно диверсифицироваться. Купить квартиру и доллары, а еще рубли на вклад положить (ну или облигации, конечно же). Постоянным членам клуба любителей пощекотать очко могу предложить акции российских компаний и крипту. Как мы знаем, рынок всегда растет, а крипта вообще не менее 30% годовых приносит (это не мои слова, это вон в комментариях постоянно пишут). А, и еще банк может схлопнуться и кинуть всех. Точно так же, как и квартира может за год в 2 раза подорожать.
Постоянную стабильную доходность можно получать только на вкладах и облигациях. И то она сильно сожрется инфляцией. Инвестиции в недвижимость — это риск. Риск, что 5-10 лет она не будет расти. Или больше. Не, у сына маминой подруги, конечно, она обязательно будет расти. Но не меньше, чем в 2 раза! Зато каждый год!
Тут прям ковровое тегометание: #давайтепосчитаем #валюта #недвижимость #вклады #инвестиции
А что вообще сейчас по вкладам? Последний шанс?
Есть стойкое ощущение, что июнь — последний месяц, когда можно зафиксировать двузначную доходность по долгосрочным вкладам. Почему оно стойкое? Конечно же, с учетом того, что я ни разу не Набиуллина.
1. Ключевая ставка ЦБ 11%, и он планирует снизить ее до 5—6%, а в перспективе и до 4% в течение 3—4 лет. Если смотреть на прошлый кейс 2014 года, то нет повода не верить в это.
2. Судя по всему, в банках считают, что скоро (уж летом точно) будет следующее снижение. Возможно, не на 3 пункта, но есть вероятность в этом году увидеть и 9%, и даже ниже. Во многих банках ставки уже 6,5%. Посмотрите Тинькофф, ВТБ, Сбер, Райф и другие. Если в ВТБ и Сбере всегда были низкие ставки, то в Тиньке-то были довольно неплохие. Сейчас там 6,5%, а вот в Альфе 10,3%. Такой разницы не было никогда, но Альфа обычно долго держится и всегда стараются давать самую интересную ставку, но скоро тоже снизит.
3. Люди хотят дешевых кредитов, и побольше, побольше. Для них это показатель хорошей жизни и стабильности. Про бизнес и говорить не стоит. Народ не знает, как купить автомобиль или квартиру без кредита и считает, что это невозможно. 70% квартир покупалось в ипотеку, по автомобилям тоже немало — 45%, но это только автокредиты, не стоит забывать про то, что многие просто берут потребительские кредиты, чтобы не платить за страховку и сразу получить документы. Получается, что более половины крупных покупок осуществляется в кредит. А также люди берут в кредит айфоны, телевизоры и вообще что угодно, даже свадьбы и отпуска. ЦБ не хочет лишать людей возможности жениться по-барски;)
4. Наиболее близкие к вкладам ОФЗ. И ОФЗ тоже резко летят вниз. Там уже ниже 10%, но есть варианты зафиксировать доходность в 9—9,5% на более долгий срок, чем 3 года. С учетом реинвестирования купонов можно брать, если срок инвестирования большой, почему нет? Я буду продолжать брать облигации, но скорее корпоративные, там доходность выше.
А если посмотреть на доходность по акциям, нестабильность и заморозки, то я считаю, что вклады сейчас вполне могут быть хорошим инструментом. Не единственным, но одним из. Конечно же, биток точно даст 44%, недвижимость точно даст 55%, а руакции точно дадут 88% (но это не точно).
#вклады
Есть стойкое ощущение, что июнь — последний месяц, когда можно зафиксировать двузначную доходность по долгосрочным вкладам. Почему оно стойкое? Конечно же, с учетом того, что я ни разу не Набиуллина.
1. Ключевая ставка ЦБ 11%, и он планирует снизить ее до 5—6%, а в перспективе и до 4% в течение 3—4 лет. Если смотреть на прошлый кейс 2014 года, то нет повода не верить в это.
2. Судя по всему, в банках считают, что скоро (уж летом точно) будет следующее снижение. Возможно, не на 3 пункта, но есть вероятность в этом году увидеть и 9%, и даже ниже. Во многих банках ставки уже 6,5%. Посмотрите Тинькофф, ВТБ, Сбер, Райф и другие. Если в ВТБ и Сбере всегда были низкие ставки, то в Тиньке-то были довольно неплохие. Сейчас там 6,5%, а вот в Альфе 10,3%. Такой разницы не было никогда, но Альфа обычно долго держится и всегда стараются давать самую интересную ставку, но скоро тоже снизит.
3. Люди хотят дешевых кредитов, и побольше, побольше. Для них это показатель хорошей жизни и стабильности. Про бизнес и говорить не стоит. Народ не знает, как купить автомобиль или квартиру без кредита и считает, что это невозможно. 70% квартир покупалось в ипотеку, по автомобилям тоже немало — 45%, но это только автокредиты, не стоит забывать про то, что многие просто берут потребительские кредиты, чтобы не платить за страховку и сразу получить документы. Получается, что более половины крупных покупок осуществляется в кредит. А также люди берут в кредит айфоны, телевизоры и вообще что угодно, даже свадьбы и отпуска. ЦБ не хочет лишать людей возможности жениться по-барски;)
4. Наиболее близкие к вкладам ОФЗ. И ОФЗ тоже резко летят вниз. Там уже ниже 10%, но есть варианты зафиксировать доходность в 9—9,5% на более долгий срок, чем 3 года. С учетом реинвестирования купонов можно брать, если срок инвестирования большой, почему нет? Я буду продолжать брать облигации, но скорее корпоративные, там доходность выше.
А если посмотреть на доходность по акциям, нестабильность и заморозки, то я считаю, что вклады сейчас вполне могут быть хорошим инструментом. Не единственным, но одним из. Конечно же, биток точно даст 44%, недвижимость точно даст 55%, а руакции точно дадут 88% (но это не точно).
#вклады
Двузначные ставочки по вкладам — всё. Ну или почти всё. Еще можно успеть в некоторых банках (кто меня читает внимательно, тот знает, в каком именно я держу) взять 10,5% без учета капитализации.
Интересный момент, что 1 марта на 3 года было 10%, а на 3 месяца 20%. 1 июня я переложил под 10,3% (12% с капитализацией). То есть, повезло, что положил на 3 месяца, а потом переложил на 3 года. Но не повезло, что не под 12%, как было 31 мая)))
Облигации тоже заметно повалились, но это еще раньше. То, что я брал с доходностью 15%-17%, сейчас 10%-11%. 30%-ые облигации марта сейчас стали 15%-ми. Курс на 4,25% теперь, медленно, но верно. Хотя до конца года-то может так и будет 9,5%. Вполне рабочая ставка.
#вклады #облигации #инвестиции
Интересный момент, что 1 марта на 3 года было 10%, а на 3 месяца 20%. 1 июня я переложил под 10,3% (12% с капитализацией). То есть, повезло, что положил на 3 месяца, а потом переложил на 3 года. Но не повезло, что не под 12%, как было 31 мая)))
Облигации тоже заметно повалились, но это еще раньше. То, что я брал с доходностью 15%-17%, сейчас 10%-11%. 30%-ые облигации марта сейчас стали 15%-ми. Курс на 4,25% теперь, медленно, но верно. Хотя до конца года-то может так и будет 9,5%. Вполне рабочая ставка.
#вклады #облигации #инвестиции
Когда может быть полезен накопительный счет и какие подводные камни при его выборе?
Важная вещь для любого финансово грамотного человека — наличие накопительного счета. Можно его пополнять и выводить с него деньги. Более-менее достойная доходность. В одном случае можно считать его инвестиционным инструментом.
Расскажу про нюансы и о том, как маркетологи завлекают на невыгодные условия людей со слабо развитым критическим мышлением.
Цели накопительного счета:
- что-то накопить, если горизонт накоплений короткий
- подушка безопасности на 2-3 месяца (еще на 3-4 месяца стоит взять ОФЗ)
- наличие ситуаций, когда деньги могут понадобиться срочно
Отличительные особенности накопительного счета:
- плавающая доходность в зависимости от ключевой ставки ЦБ
- возможность снятия и пополнения
- процент на минимальный остаток в течение месяца
- при опустошении полученные проценты за предыдущие месяцы не сгорают
- деньги застрахованы (в рамках 1,4 млн рублей по всем счетам в одном банке)
Когда можно считать накопительный счет инвестиционным инструментом?
Когда ключевая ставка ЦБ низкая, и есть высокая вероятность того, что она в ближайшее время вырастет. Потому что доходность автоматически поднимется. Точно также она автоматически снизится при снижении ставки ЦБ. Тут важна вера в то, что это произойдет;)
Например, в 2021 году я активно пользовался этим инструментом, когда доходность росла с 6%. При этом ключевая ставка ЦБ была даже ниже. Долгосрочные депозиты имели похожую доходность, и они бы дали в итоге меньше. Это позволило без потерь переложиться в депозиты с высокой доходностью. Сначала 20%, потом, к сожалению, только 10%. Сегодня будет 6-7-8%.
💁♂️ Как банки делают вид, что доходность у них выше?
1. Велкам-бонус
Повышенная ставка в первые месяцы для новых счетов. Потом ставка становится ниже. На нее и нужно смотреть.
2. Повышенная ставка с подпиской
Отобьется ли подписка? Зависит от стоимости подписки и размера депозита. Например, подписка стоит 300 рублей в месяц, выгода 1% по сравнению с другим банком, значит при размере депозита от 360 000 рублей будет выгоднее, а до 360 000 — не будет. И это еще не учтены изменения ставок за год!
3. Неочевидное одностороннее изменение ставки банком
Нелегко сразу найти пункт, что «процент начисляется по ставке на день начисления процентов» или подобный. Еще некоторые банки указывают растущие ставки в зависимости от срока. Сегодня — 8%, а через 24 месяца — 10%. Завтра они могут скорректировать ставки и окажется, что через 24 месяца ставка станет 6%.
4. Дополнительные условия для получения повышенной ставки
Зависимость от суммы трат, от размера депозита. Например, повышенная ставка может быть только при депозите до 1,5 млн рублей и при тратах от 10 000 рублей в месяц.
5. Максимальная или минимальная сумма, на которую начисляется повышенный процент
Например, только больше 400 000, но меньше 1 000 000 — при этих условиях будет максимальная ставка, и найти ее нужно в табличке в 30-страничном пдф.
6. Повышенный процент за пополнение
Увеличиваешь депозит — получаешь ставку выше. Не увеличиваешь — не получаешь.
7. Процент на минимальный остаток за месяц
Это, конечно же, самое очевидное и прозрачное условие.
🧐 Какие есть альтернативы?
1. ОФЗ, региональные облигации или корпоративные облигации первого эшелона
Доходность плавающая, ликвидность высокая. Нюанс: только во время работы биржи. На данный момент ОФЗ проигрывают в следствие того, что купоны облагаются налогом, а вклады — нет. С 2023 вклады будут облагаться налогом не на всю доходность. Как будет на деле — посмотрим.
2. Краткосрочные вклады
Вклады от 1 до 12 месяцев, если горизонт небольшой и понятный. Ставка будет фиксированной, но раньше можно вывести деньги только с потерей процентов.
3. Карта с процентом на минимальный остаток
Тут доходность всегда ниже, поэтому даже не стоит рассматривать. Но если повезет, то получится найти акцию с повышенной доходностью.
#вклады
Важная вещь для любого финансово грамотного человека — наличие накопительного счета. Можно его пополнять и выводить с него деньги. Более-менее достойная доходность. В одном случае можно считать его инвестиционным инструментом.
Расскажу про нюансы и о том, как маркетологи завлекают на невыгодные условия людей со слабо развитым критическим мышлением.
Цели накопительного счета:
- что-то накопить, если горизонт накоплений короткий
- подушка безопасности на 2-3 месяца (еще на 3-4 месяца стоит взять ОФЗ)
- наличие ситуаций, когда деньги могут понадобиться срочно
Отличительные особенности накопительного счета:
- плавающая доходность в зависимости от ключевой ставки ЦБ
- возможность снятия и пополнения
- процент на минимальный остаток в течение месяца
- при опустошении полученные проценты за предыдущие месяцы не сгорают
- деньги застрахованы (в рамках 1,4 млн рублей по всем счетам в одном банке)
Когда можно считать накопительный счет инвестиционным инструментом?
Когда ключевая ставка ЦБ низкая, и есть высокая вероятность того, что она в ближайшее время вырастет. Потому что доходность автоматически поднимется. Точно также она автоматически снизится при снижении ставки ЦБ. Тут важна вера в то, что это произойдет;)
Например, в 2021 году я активно пользовался этим инструментом, когда доходность росла с 6%. При этом ключевая ставка ЦБ была даже ниже. Долгосрочные депозиты имели похожую доходность, и они бы дали в итоге меньше. Это позволило без потерь переложиться в депозиты с высокой доходностью. Сначала 20%, потом, к сожалению, только 10%. Сегодня будет 6-7-8%.
💁♂️ Как банки делают вид, что доходность у них выше?
1. Велкам-бонус
Повышенная ставка в первые месяцы для новых счетов. Потом ставка становится ниже. На нее и нужно смотреть.
2. Повышенная ставка с подпиской
Отобьется ли подписка? Зависит от стоимости подписки и размера депозита. Например, подписка стоит 300 рублей в месяц, выгода 1% по сравнению с другим банком, значит при размере депозита от 360 000 рублей будет выгоднее, а до 360 000 — не будет. И это еще не учтены изменения ставок за год!
3. Неочевидное одностороннее изменение ставки банком
Нелегко сразу найти пункт, что «процент начисляется по ставке на день начисления процентов» или подобный. Еще некоторые банки указывают растущие ставки в зависимости от срока. Сегодня — 8%, а через 24 месяца — 10%. Завтра они могут скорректировать ставки и окажется, что через 24 месяца ставка станет 6%.
4. Дополнительные условия для получения повышенной ставки
Зависимость от суммы трат, от размера депозита. Например, повышенная ставка может быть только при депозите до 1,5 млн рублей и при тратах от 10 000 рублей в месяц.
5. Максимальная или минимальная сумма, на которую начисляется повышенный процент
Например, только больше 400 000, но меньше 1 000 000 — при этих условиях будет максимальная ставка, и найти ее нужно в табличке в 30-страничном пдф.
6. Повышенный процент за пополнение
Увеличиваешь депозит — получаешь ставку выше. Не увеличиваешь — не получаешь.
7. Процент на минимальный остаток за месяц
Это, конечно же, самое очевидное и прозрачное условие.
🧐 Какие есть альтернативы?
1. ОФЗ, региональные облигации или корпоративные облигации первого эшелона
Доходность плавающая, ликвидность высокая. Нюанс: только во время работы биржи. На данный момент ОФЗ проигрывают в следствие того, что купоны облагаются налогом, а вклады — нет. С 2023 вклады будут облагаться налогом не на всю доходность. Как будет на деле — посмотрим.
2. Краткосрочные вклады
Вклады от 1 до 12 месяцев, если горизонт небольшой и понятный. Ставка будет фиксированной, но раньше можно вывести деньги только с потерей процентов.
3. Карта с процентом на минимальный остаток
Тут доходность всегда ниже, поэтому даже не стоит рассматривать. Но если повезет, то получится найти акцию с повышенной доходностью.
#вклады
Посмотрел, какие сейчас существуют максимальные ставки в банках на срок в 3 года. Почему на 3 года? В большинстве банков это максимально доступный на данный момент срок. А при желании ЦБ снижать ключевую ставку тут есть возможность зафиксировать её. Но обещать — не значит жениться. И ЦБ может её в ближайшее время очень даже и поднять. Впрочем, эта возможность в ставки уже заложена.
Кроме вкладов также интересно посмотреть на выпуски облигаций, погашение которых наступает примерно через 3 года.
Самые крупные банки предлагают ставку в районе 9,5%, а РСХБ даже 10%. Есть также несколько вариантов пенсионных вкладов, но те, кто собирается выйти на раннюю пенсию, здесь в зачёт не проходят. Как ни удивительно, даже Сбер есть. В некоторых банках какие-то простые условия есть, чтобы получить нужную доходность, но никаких сверхъестественных действий делать не требуется.
Все вклады с учётом капитализации, то есть, проценты реинвестируются, а не снимаются:
🔸Россельхозбанк — 10%, «Доходный» от 3 000 рублей
🔸Газпромбанк — 9,58%, «Копить» от 15 000 рублей
🔸Сбербанк — 9,5% «Лучший %» от 100 000 рублей
🔸ВТБ — 9,5% «Стабильный» от 1 000 рублей
🔸Альфа-Банк — 9,5% «Альфа-Вклад» от 10 000 рублей
🔸Открытие — 9,5% «Надежный» от 50 000 рублей
При условии, что сейчас ключевая ставка ЦБ 7,5%, банки предлагают премию за риск до 2,5%. Но только на 3 года и больше. Ставки по вкладам на 1–2 года ниже, и дело не только в капитализации. Разница составит в среднем 1–1,5%.
Какие ОФЗ со сроком погашения около 3 лет есть и какая доходность?
Тут стоит ориентироваться на ОФЗ-ПД, то есть, с постоянным купоном. Их не так много:
🔹ОФЗ 26220 — 8,4% (погашение 12.11.2025)
🔹ОФЗ 46023 — 8,1% (погашение 23.07.2026)
Доходность выглядит даже не грустной, а просто антидоходной даже по сравнению с депозитами в банках. Так что рассматривать ОФЗ именно как альтернативу вкладу в Сбербанке, где ещё и налог будет меньше, бессмысленно от слова совсем. У них другая роль, так что пусть их покупают те, кто знает, для чего они нужны. Стоит отметить, что есть ещё несколько областных облигаций с похожей доходностью, даже чуть выше. Москва и Башкирия дают 8,3%–8,4%.
А что с корпоративными облигациями?
Тут всё намного интереснее. Но чтобы доходность была выше 9,5%–10%, придётся обратить внимание на не самый первый эшелон. Впрочем, и с высоким рейтингом кое-что есть. Смотрим не ниже BB-, что есть без оферты. Обязательно ликвидные, доступные для неквалифицированных инвесторов. И доходность выше депозитов.
🔹Металлоинвест БО-07 (AA) — 12% (погашение 12.02.2026)
🔹Автодор БО-003Р-01 (AA) — 10,2% (погашение 09.12.2025)
🔹Синара Транспортные Машины 1P2 (A) — 11,2% (погашение 22.07.2026)
🔹ЕвроТранс БО-001Р-02 (BB) — 14,1% (погашение 24.01.2026)
🔹Ювелит 001P-01 (BB-) — 13,4% (погашение 23.12.2025)
🔹Домодедово ФьюэлФ 002Р-01 (BB) — 13,0% (погашение 16.12.2025)
🔹ИЭК Холдинг 001P-01 (BB) — 11,8% (погашение 23.12.2025)
🔹Сэтл-Групп БО 002P-01 (BB) — 11,7% (погашение 13.08.2025)
🔹Гидромашсервис АО 001Р-01 (BB) — 11,7% (погашение 25.12.2025)
🔹Селигдар 001Р-01 (BBB) — 11,2% (погашение 29.10.2025)
🔹Восточная стивидорная компания 1P-01R (BBB) — 10,7% (погашение 03.12.2025)
🔹Уральская Сталь БО-001Р-01 (BB) — 10,6% (погашение 25.12.2025)
Ну а дальше — уже либо совсем ВДО, либо двигаются сроки погашения, либо амортизация, либо оферта. Кто хорошо разбирается в том, что это такое, те, полагаю, и сами знают про них. Тем же, кто хочет найти альтернативу депозитам на 3 года, можно обратить внимание на эти выпуски. Лично мне больше всего из них нравятся Евротранс, Ювелит и Домодедово ФФ, но если сокращать риски, тогда Автодор и Синара. Все 5 лично в моём портфеле есть.
#облигации #вклады #инвестиции
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
🤓 ЦБ ведёт статистику по максимальной ставке 10 самых крупных банков. Обновляет данные трижды в месяц. Естественно, у более мелких банков ставки могут быть выше, особенно по промо для новых клиентов (обычно на накопительных счетах).
Считается, что обычно ставки ± покрывают инфляцию, когда-то её обгоняя, когда-то наоборот. Также ставки очень сильно зависят от ключевой ставки ЦБ. Думаю, что все это и так прекрасно знают. Также ставки зависят от сроков. Сейчас для более длинных вкладов ставки выше. У коротких — самые низкие, сравнимые со ставками накопительных счетов. Сегодня можно ориентироваться вот на такие ставки. На 3 года я взял около 10%, ниже поймёте, почему. Итак:
· на срок до трех месяцев — 5,74%;
· на срок 3–6 месяцев — 6,85%;
· на срок 6–12 месяцев — 6,66%;
· на срок свыше года — 8,31%;
· на срок 3 года — около 10%.
Выбирая облигации, можно ориентироваться на ставки в банках, если в планах — держать их до погашения. Главное помнить про налоги на вклады с 2023 года. Считать каждому стоит индивидуально в зависимости от суммы и ключевой ставке ЦБ. Очень понятно написано вот тут у РБК.
И вот если принять экстремальный вариант, когда с вклада не надо платить налог вообще, а с купонов надо платить его всегда, то вклад на 3 года со ставкой 10% будет эквивалентен облигациям с доходностью 11,5%. Правда скорее всего налог на вкладе будет, хоть и не от всего дохода, а от части. От налога освобождается доход, равный ключевой ставке ЦБ за год, умноженной на 1 млн рублей (при ставке 7,5% в течение всего года — 75 000 рублей), с остальной суммы будет налог 13%. Получается, что с небольших сумм и платить ничего не потребуется, в таком случае для получения большей доходности на облигациях и нужно ориентироваться на доходность вклада, поделённую на 0,87. Изи. На больших суммах можно уже париться с облигациями.
У меня уже есть вклад, который полностью расходует налоговую «льготу», так что для меня уже выгоднее получаются облигации даже с 10,1%, чем вклады под 10,0% с учётом капитализации. При этом если ставка ЦБ будет повышаться, нужно будет пересчитывать.
#облигации #вклады #давайтепосчитаем
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
