Позиция: долгосрочный лонг
Точка входа: $61.95
Цель на год: $73.76
Динамика за 52 недели: $45.76 - 68.34
📍Bristol-Myers Squibb Company (NYSE: BMY) - компания лицензирует, производит и продает биофармацевтические продукты по всему миру. Она предлагает продукты в терапевтических классах гематологии, онкологии, сердечно-сосудистой системы и иммунологии.
Инвестиционные детали:
Капитализация: $141.517 млрд
Дивиденды: $1.80 (2.79%)
Сектор: Healthcare
Индустрия: Drug Manufacturers—General
Финансовые показатели:
EPS (TTM): $-0.02
P/S Ratio (TTM): 3.56
Revenue (TTM): $39.4 млрд
Profit margin: -0.11%
Покупка MyoKardia
💵Приобретение MyoKardia компанией Bristol-Myers Squibb за $13,1 млрд представляет собой возможность для значительного роста и новой стратегии. Для этого компания выпустила дешевые долговые обязательства на сумму 7 миллиардов долларов , включая 30-летние облигации с процентной ставкой 2,55%.
Сделка дает компании доступ к широкому портфелю лекарств, в первую очередь Mavacamten. Пик продаж препарата прогнозируется на уровне $3 млрд.. Ожидается, что препарат будет увеличивать выручку и прибыль на акцию не по GAAP, начиная с 2023 года.
Деятельность
💊В целом, Bristol-Myers Squibb имеет впечатляющий портфель активов, который она продолжает развивать. Она ожидает 12 потенциальных одобрений в США и ЕС и достигла 8 положительных результатов. Каждый из этих препаратов в отдельности обладает значительным потенциалом. Например, Reblozyl, который вышел примерно год назад, имеет потенциал пика продаж в $2 млрд.
Возможности
📍Bristol-Myers Squibb обладает внушительным портфелем активов. Недавняя сделка с MyoKardia и связанная с ней задолженность с низкими процентными ставками подчеркивают прочность финансового положения компании. У нее есть доступ к новому лекарству со значительным потенциалом через несколько лет, и сохраняется тенденция к погашению долга.
Рынок ожидает, что Bristol-Myers Squibb продолжит инвестировать в свой бизнес и постепенно погашать долги. В настоящее время компания невероятно недооценена и может инвестировать в новые предприятия или смотреть на другие формы вознаграждения акционеров. В совокупности все это вместе, особенно с возможностью многократного расширения, делает Bristol-Myers Squibb ценным долгосрочным
Точка входа: $61.95
Цель на год: $73.76
Динамика за 52 недели: $45.76 - 68.34
📍Bristol-Myers Squibb Company (NYSE: BMY) - компания лицензирует, производит и продает биофармацевтические продукты по всему миру. Она предлагает продукты в терапевтических классах гематологии, онкологии, сердечно-сосудистой системы и иммунологии.
Инвестиционные детали:
Капитализация: $141.517 млрд
Дивиденды: $1.80 (2.79%)
Сектор: Healthcare
Индустрия: Drug Manufacturers—General
Финансовые показатели:
EPS (TTM): $-0.02
P/S Ratio (TTM): 3.56
Revenue (TTM): $39.4 млрд
Profit margin: -0.11%
Покупка MyoKardia
💵Приобретение MyoKardia компанией Bristol-Myers Squibb за $13,1 млрд представляет собой возможность для значительного роста и новой стратегии. Для этого компания выпустила дешевые долговые обязательства на сумму 7 миллиардов долларов , включая 30-летние облигации с процентной ставкой 2,55%.
Сделка дает компании доступ к широкому портфелю лекарств, в первую очередь Mavacamten. Пик продаж препарата прогнозируется на уровне $3 млрд.. Ожидается, что препарат будет увеличивать выручку и прибыль на акцию не по GAAP, начиная с 2023 года.
Деятельность
💊В целом, Bristol-Myers Squibb имеет впечатляющий портфель активов, который она продолжает развивать. Она ожидает 12 потенциальных одобрений в США и ЕС и достигла 8 положительных результатов. Каждый из этих препаратов в отдельности обладает значительным потенциалом. Например, Reblozyl, который вышел примерно год назад, имеет потенциал пика продаж в $2 млрд.
Возможности
📍Bristol-Myers Squibb обладает внушительным портфелем активов. Недавняя сделка с MyoKardia и связанная с ней задолженность с низкими процентными ставками подчеркивают прочность финансового положения компании. У нее есть доступ к новому лекарству со значительным потенциалом через несколько лет, и сохраняется тенденция к погашению долга.
Рынок ожидает, что Bristol-Myers Squibb продолжит инвестировать в свой бизнес и постепенно погашать долги. В настоящее время компания невероятно недооценена и может инвестировать в новые предприятия или смотреть на другие формы вознаграждения акционеров. В совокупности все это вместе, особенно с возможностью многократного расширения, делает Bristol-Myers Squibb ценным долгосрочным
📉Индексы на Нью-Йоркской фондовой бирже закрылись снижением в среду, поскольку Нью-Йорк снова закрыл школы, а число зараженных коронавирусом продолжает расти.
Власти города Нью-Йорк заявили, что система государственных школ, крупнейшая в стране, закроется в четверг и вернется к дистанционному обучению, поскольку передача вируса в школах резко возросла.
S&P 500 — -1,16% до 3 567.79
Dow — -1,16% до 29 438.42
Nasdaq — -0,82% до 11 801,60
WTI Crude — -0,19% до $41,74
Золото — -0,59% до $1862,90
Серебро — -1,28% до $24,135
Вакцина от COVID-19
🦠Компания Pfizer (PFE) сообщила в среду, что эффективность ее кандидата на вакцину достигла 95% эффективности, что превышает последний показатель Moderna (MRN).
Pfizer и ее немецкий партнер BioNTech (BNTX) заявили, что эффективность вакцины одинакова для всех возрастных и расовых демографических групп. Они анонсировали в ближайшие дни подачу заявки в Управление по контролю за продуктами и лекарствами подачу заявки на разрешение на использование в чрезвычайных ситуациях.
Акции Pfizer выросли на 0,8% до $36,32.
Boeing
🔻Акции Boeing (BA) упали на 3,2%, до $203,30 после того, как Федеральное управление гражданской авиации сняло запрет на полеты модели 737 MAX .
Запрет на использование 737 MAX действует с марта 2019 года после двух катастроф, в результате которых погибли 346 человек. Причинами аварий стали навигационные системы самолета.
Власти города Нью-Йорк заявили, что система государственных школ, крупнейшая в стране, закроется в четверг и вернется к дистанционному обучению, поскольку передача вируса в школах резко возросла.
S&P 500 — -1,16% до 3 567.79
Dow — -1,16% до 29 438.42
Nasdaq — -0,82% до 11 801,60
WTI Crude — -0,19% до $41,74
Золото — -0,59% до $1862,90
Серебро — -1,28% до $24,135
Вакцина от COVID-19
🦠Компания Pfizer (PFE) сообщила в среду, что эффективность ее кандидата на вакцину достигла 95% эффективности, что превышает последний показатель Moderna (MRN).
Pfizer и ее немецкий партнер BioNTech (BNTX) заявили, что эффективность вакцины одинакова для всех возрастных и расовых демографических групп. Они анонсировали в ближайшие дни подачу заявки в Управление по контролю за продуктами и лекарствами подачу заявки на разрешение на использование в чрезвычайных ситуациях.
Акции Pfizer выросли на 0,8% до $36,32.
Boeing
🔻Акции Boeing (BA) упали на 3,2%, до $203,30 после того, как Федеральное управление гражданской авиации сняло запрет на полеты модели 737 MAX .
Запрет на использование 737 MAX действует с марта 2019 года после двух катастроф, в результате которых погибли 346 человек. Причинами аварий стали навигационные системы самолета.
📉В четверг фьючерсы указывают на снижение основных индексов, так как оптимизм по поводу создания вакцины против коронавируса был омрачен опасениями, что ужесточение ограничений для контроля распространения вируса приведет к дальнейшим проблемам в экономике.
S&P 500 — -0,06% до 3 563.00
Dow — -0,10% до 29 361.00
Nasdaq — -0,21% до 11 871.50
WTI Crude — -0.67% до $41,54
Золото — -0,74% до $1860,50
Серебро — 1,69% до $24,035
Вакцина от AstraZeneca/Oxford
🦠Котирующиеся в США акции AstraZeneca (AZN) до открытия основной сессии прибавляют 0,52%, до $54.32 после того, как было подтверждено, что вакцина против коронавируса, которую компания разрабатывает совместно с Оксфордским университетом, вызывает сильный иммунный ответ "во всех возрастных группах", особенно у пожилых людей.
Оксфорд заявил, что ожидает получить результаты заключительной стадии эффективности в ближайшие недели.
Отчет Nvidia
📃Nvidia (NVDA) опубликовала финансовые результаты за третий квартал, в ходе которого выручка компании выросла на 57%. Основным драйвером послужили продажи чипов, используемых для игр и домашних вычислений.
Выручка в размере $4,73 млрд превысила оценки аналитиков в $4,41 млрд. Прибыль за квартал составила $2,91 на акцию против ожиданий в $2,57.
🔻Несмотря на это, на премаркете акции снижаются вместе с широким рынком на 1,81%, до $527,41. В 2020 году бумаги Nvidia выросли почти на 130%.
Сегмент игровых чипов, крупнейший сегмент компании, показал выручку в размере $2,27 млрд (+37 г/г). Nvidia заявила, что ожидает выручку в IV квартале в размере $4,8 млрд, что выше ожиданий аналитиков - $4,42 млрд.
Экономический календарь
📆В четверг будет представлен отчет о еженедельных заявках на пособие по безработице, производственный индекс ФРС Филадельфии за ноябрь и продажи жилья за октябрь.
Свои квартальные отчеты опубликуют Macy'S (M), Ross Stores (ROST), BJ's Wholesale Club (BJ), Intuit (INT0U) и Workday (WDAY).
S&P 500 — -0,06% до 3 563.00
Dow — -0,10% до 29 361.00
Nasdaq — -0,21% до 11 871.50
WTI Crude — -0.67% до $41,54
Золото — -0,74% до $1860,50
Серебро — 1,69% до $24,035
Вакцина от AstraZeneca/Oxford
🦠Котирующиеся в США акции AstraZeneca (AZN) до открытия основной сессии прибавляют 0,52%, до $54.32 после того, как было подтверждено, что вакцина против коронавируса, которую компания разрабатывает совместно с Оксфордским университетом, вызывает сильный иммунный ответ "во всех возрастных группах", особенно у пожилых людей.
Оксфорд заявил, что ожидает получить результаты заключительной стадии эффективности в ближайшие недели.
Отчет Nvidia
📃Nvidia (NVDA) опубликовала финансовые результаты за третий квартал, в ходе которого выручка компании выросла на 57%. Основным драйвером послужили продажи чипов, используемых для игр и домашних вычислений.
Выручка в размере $4,73 млрд превысила оценки аналитиков в $4,41 млрд. Прибыль за квартал составила $2,91 на акцию против ожиданий в $2,57.
🔻Несмотря на это, на премаркете акции снижаются вместе с широким рынком на 1,81%, до $527,41. В 2020 году бумаги Nvidia выросли почти на 130%.
Сегмент игровых чипов, крупнейший сегмент компании, показал выручку в размере $2,27 млрд (+37 г/г). Nvidia заявила, что ожидает выручку в IV квартале в размере $4,8 млрд, что выше ожиданий аналитиков - $4,42 млрд.
Экономический календарь
📆В четверг будет представлен отчет о еженедельных заявках на пособие по безработице, производственный индекс ФРС Филадельфии за ноябрь и продажи жилья за октябрь.
Свои квартальные отчеты опубликуют Macy'S (M), Ross Stores (ROST), BJ's Wholesale Club (BJ), Intuit (INT0U) и Workday (WDAY).
📈Индексы на Уолл-стрит завершили торги в "зеленой зоне", поскольку инвесторы покупали акции технологических компаний на фоне опасений, связанных с возможностью нового локдауна из-за коронавируса. Кроме того, позитив на рынках был связан с тем, что Конгресс может возобновить переговоры о финансовых стимулах для экономики США.
Сдерживающим фактором послужило количество заявок на пособие по безработице, число которых выросло впервые за пять недель.
S&P 500 — +0,39% до 3 581.87
Dow — +0,15% до 29 483.23
Nasdaq — +0,87% до 11 904.71
WTI Crude — -0,06%, $41,84
Золото — +0,22% до $1865,60
Серебро — +0,61% до $24,195
Сенатор Чак Шумер заявил в четверг, что лидер большинства в Сенате Митч МакКоннелл согласился возобновить переговоры с демократами о законопроекте, касающемся финансового стимулирования, поскольку число заражений коронавирусом растет по всей стране.
Коронавирус
🦠По данным Университета Джонса Хопкинса, количество смертей в США от COVID-19 превысило 250 тысяч, что является самым высоким показателем в мире. По информации Bloomberg, около 80 000 пациентов в США были госпитализированы.
Более раннее сообщение об успешном испытании вакцины от Pfizer и ее немецкого партнера BioNTech (BNTX) было встречено с оптимизмом. Компании заявили, что в ближайшие дни подадут заявку в Управление по санитарному надзору за качеством пищевых продуктов и медикаментов для получения разрешения на использование их вакцины в чрезвычайных ситуациях.
Безработица в США
👷🏼♂️Число новых заявок на пособие по безработице в США неожиданно выросло впервые за пять недель. Министерство труда сообщило, что 742 000 американцев (прогноз 700 тысяч) впервые подали заявки на получения пособия. На прошлой неделе это число составляло 711 тысяч.
Сдерживающим фактором послужило количество заявок на пособие по безработице, число которых выросло впервые за пять недель.
S&P 500 — +0,39% до 3 581.87
Dow — +0,15% до 29 483.23
Nasdaq — +0,87% до 11 904.71
WTI Crude — -0,06%, $41,84
Золото — +0,22% до $1865,60
Серебро — +0,61% до $24,195
Сенатор Чак Шумер заявил в четверг, что лидер большинства в Сенате Митч МакКоннелл согласился возобновить переговоры с демократами о законопроекте, касающемся финансового стимулирования, поскольку число заражений коронавирусом растет по всей стране.
Коронавирус
🦠По данным Университета Джонса Хопкинса, количество смертей в США от COVID-19 превысило 250 тысяч, что является самым высоким показателем в мире. По информации Bloomberg, около 80 000 пациентов в США были госпитализированы.
Более раннее сообщение об успешном испытании вакцины от Pfizer и ее немецкого партнера BioNTech (BNTX) было встречено с оптимизмом. Компании заявили, что в ближайшие дни подадут заявку в Управление по санитарному надзору за качеством пищевых продуктов и медикаментов для получения разрешения на использование их вакцины в чрезвычайных ситуациях.
Безработица в США
👷🏼♂️Число новых заявок на пособие по безработице в США неожиданно выросло впервые за пять недель. Министерство труда сообщило, что 742 000 американцев (прогноз 700 тысяч) впервые подали заявки на получения пособия. На прошлой неделе это число составляло 711 тысяч.
📊В пятницу, 20 ноября, фьючерсы указывают на разнонаправленное открытие основных американских индексов поскольку Уолл-стрит следит за разногласиями между Минфином и ФРС.
S&P 500 — -0,09% до 3 576.50
Dow — -0,17% до 29 392.00
Nasdaq — +0,13% до 12 002.75
WTI Crude — +0,97%, $42,12
Золото — +0,14% до $1 864,10
Серебро — +0,88% до $24,26
Конфликт Минфина и ФРС
💰Министр финансов США Стивен Мнучин заявил, что срок Программы кредитования, финансировавшиеся в соответствии с законом США о реализации мер поддержки американской экономики в условиях пандемии (CARES) истекает 31 декабря. Это приведет к расколу с ФРС, поскольку власти штатов продолжают вводить новые ограничения с целью предотвратить новые случаи заражения.
Раскол между Минфином и ФРС возникает на фоне сигналов о том, что Конгресс может возобновить давно зашедшие в тупик переговоры по стимулированию экономики.
ВОЗ против использования Ремдесивира
💊Акции Gilead Sciences (GILD) упали почти на 2% на премаркете после того, как группа экспертов ВОЗ посоветовала врачам не использовать Ремдесивир для лечения пациентов, госпитализированных с Covid-19.
ВОЗ отмечает, что в настоящее время нет «доказательств» того, что Ремдесивир улучшает показатели выживаемости или необходимость вентиляции, в отчете.
🦠Менее месяца назад Управление по санитарному надзору за качеством пищевых продуктов и медикаментов одобрило препарат для взрослых и детей от 12 лет и старше, которым требуется госпитализация из-за Covid-19. Ремдесивир был одним из лекарств, которые вводили президенту Дональду Трампу, когда ему поставили диагноз болезни в начале октября.
Экономический календарь
📃Сегодня свои квартальные отчеты опубликуют Foot Locker (FL) и Hibbett Sports (HIBB).
Также в пятницу ожидаются выступления президента ФРС Далласа Роба Каплана и президента ФРС Канзас-Сити Эстер Джордж. Совместная виртуальная конференция будет посвящена перспективам мирового рынка сырой нефти, возможностям и рискам перехода к глобальной энергетике и финансированию энергетики.
S&P 500 — -0,09% до 3 576.50
Dow — -0,17% до 29 392.00
Nasdaq — +0,13% до 12 002.75
WTI Crude — +0,97%, $42,12
Золото — +0,14% до $1 864,10
Серебро — +0,88% до $24,26
Конфликт Минфина и ФРС
💰Министр финансов США Стивен Мнучин заявил, что срок Программы кредитования, финансировавшиеся в соответствии с законом США о реализации мер поддержки американской экономики в условиях пандемии (CARES) истекает 31 декабря. Это приведет к расколу с ФРС, поскольку власти штатов продолжают вводить новые ограничения с целью предотвратить новые случаи заражения.
Раскол между Минфином и ФРС возникает на фоне сигналов о том, что Конгресс может возобновить давно зашедшие в тупик переговоры по стимулированию экономики.
ВОЗ против использования Ремдесивира
💊Акции Gilead Sciences (GILD) упали почти на 2% на премаркете после того, как группа экспертов ВОЗ посоветовала врачам не использовать Ремдесивир для лечения пациентов, госпитализированных с Covid-19.
ВОЗ отмечает, что в настоящее время нет «доказательств» того, что Ремдесивир улучшает показатели выживаемости или необходимость вентиляции, в отчете.
🦠Менее месяца назад Управление по санитарному надзору за качеством пищевых продуктов и медикаментов одобрило препарат для взрослых и детей от 12 лет и старше, которым требуется госпитализация из-за Covid-19. Ремдесивир был одним из лекарств, которые вводили президенту Дональду Трампу, когда ему поставили диагноз болезни в начале октября.
Экономический календарь
📃Сегодня свои квартальные отчеты опубликуют Foot Locker (FL) и Hibbett Sports (HIBB).
Также в пятницу ожидаются выступления президента ФРС Далласа Роба Каплана и президента ФРС Канзас-Сити Эстер Джордж. Совместная виртуальная конференция будет посвящена перспективам мирового рынка сырой нефти, возможностям и рискам перехода к глобальной энергетике и финансированию энергетики.
📉Уолл-стрит закрылась в "красной зоне" в пятницу, поскольку инвесторы были обеспокоены ростом числа новых случаев заражения коронавирусной инфекцией в мире, а также разногласиями между Минфином США и ФРС.
S&P 500 — -0.68% до 3 557.54
Dow — -0,75% до 29 263.48
Nasdaq — -0,42% до 11 854.97
WTI Crude — +1.03%, $42,17
Золото — +0,49% до $1870,60
Серебро — +0,80% до $24,24
Движения на рынке
🔻Акции Boeing и Salesforce оказались главными аутсайдерами индекса Dow Jones, упав на 2,9% и 2,5% соответственно. Технологический и промышленный секторы упали на 1,1% и 0,9% соответственно, что привело к снижению индекса S&P 500.
Прогноз JPMorgan
🏦Экономисты инвестиционного банка JPMorgan написали, что ограничения, связанные с коронавирусом, «вероятно, приведут к отрицательному росту » в первом квартале 2021 года. Они также понизили свой прогноз ВВП на первый квартал до сокращения на 1%. Таким образом они стали первыми экономистами на Уолл-стрит, сделавшими прогноз на отрицательный ВВП в начале следующего года.
Вакцина от коронавируса
🦠Акции Pfizer и ее немецкого партнера BioNTech (BNTX) подорожали в пятницу после того, как производители лекарств заявили, что официально подадут запрос для получения разрешения на экстренное использование вакцины от коронавируса. Pfizer заявила, что вакцина может быть доступна для пациентов из группы высокого риска уже в декабре.
Акции Pfizer выросли на 1,45%, а акции BioNTech - на 9,63%.
S&P 500 — -0.68% до 3 557.54
Dow — -0,75% до 29 263.48
Nasdaq — -0,42% до 11 854.97
WTI Crude — +1.03%, $42,17
Золото — +0,49% до $1870,60
Серебро — +0,80% до $24,24
Движения на рынке
🔻Акции Boeing и Salesforce оказались главными аутсайдерами индекса Dow Jones, упав на 2,9% и 2,5% соответственно. Технологический и промышленный секторы упали на 1,1% и 0,9% соответственно, что привело к снижению индекса S&P 500.
Прогноз JPMorgan
🏦Экономисты инвестиционного банка JPMorgan написали, что ограничения, связанные с коронавирусом, «вероятно, приведут к отрицательному росту » в первом квартале 2021 года. Они также понизили свой прогноз ВВП на первый квартал до сокращения на 1%. Таким образом они стали первыми экономистами на Уолл-стрит, сделавшими прогноз на отрицательный ВВП в начале следующего года.
Вакцина от коронавируса
🦠Акции Pfizer и ее немецкого партнера BioNTech (BNTX) подорожали в пятницу после того, как производители лекарств заявили, что официально подадут запрос для получения разрешения на экстренное использование вакцины от коронавируса. Pfizer заявила, что вакцина может быть доступна для пациентов из группы высокого риска уже в декабре.
Акции Pfizer выросли на 1,45%, а акции BioNTech - на 9,63%.
Экономический календарь на неделю, 23 - 27 ноября:
Понедельник, 23 ноября:
11:30 — Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) (нояб) 🇩🇪
12:30 — Композитный индекс PMI, Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) (нояб), Индекс деловой активности в секторе услуг (нояб) 🇬🇧
Вторник, 24 ноября:
10:00 — ВВП (кв/кв) (3 кв.) 🇩🇪
12:00 — Индекс делового климата IFO (нояб) 🇩🇪
17:00 — Председатель ЕЦБ Лагард выступит с речью 🇪🇺
18:00 — Индекс доверия потребителей CB (нояб) 🇺🇸
Среда, 25 ноября:
16:30 — Базовые заказы на товары длительного пользования (м/м) (окт), ВВП (кв/кв) (3 кв.), Число первичных заявок на получение пособий по безработице 🇺🇸
18:00 — Продажи нового жилья (окт) 🇺🇸
18:30 — Запасы сырой нефти 🇺🇸
22:00 — Публикация протоколов FOMC 🇺🇸
Четверг, 26 ноября:
🇺🇸 День благодарения - Выходной
14:30 — Публикация протокола заседания ЕЦБ по монетарной политике 🇪🇺
15:30 — Заявление по монетарной политике ЕЦБ 🇪🇺
Пятница, 27 ноября:
🇺🇸День благодарения - Раннее Закрытие в 13:00
Понедельник, 23 ноября:
11:30 — Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) (нояб) 🇩🇪
12:30 — Композитный индекс PMI, Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) (нояб), Индекс деловой активности в секторе услуг (нояб) 🇬🇧
Вторник, 24 ноября:
10:00 — ВВП (кв/кв) (3 кв.) 🇩🇪
12:00 — Индекс делового климата IFO (нояб) 🇩🇪
17:00 — Председатель ЕЦБ Лагард выступит с речью 🇪🇺
18:00 — Индекс доверия потребителей CB (нояб) 🇺🇸
Среда, 25 ноября:
16:30 — Базовые заказы на товары длительного пользования (м/м) (окт), ВВП (кв/кв) (3 кв.), Число первичных заявок на получение пособий по безработице 🇺🇸
18:00 — Продажи нового жилья (окт) 🇺🇸
18:30 — Запасы сырой нефти 🇺🇸
22:00 — Публикация протоколов FOMC 🇺🇸
Четверг, 26 ноября:
🇺🇸 День благодарения - Выходной
14:30 — Публикация протокола заседания ЕЦБ по монетарной политике 🇪🇺
15:30 — Заявление по монетарной политике ЕЦБ 🇪🇺
Пятница, 27 ноября:
🇺🇸День благодарения - Раннее Закрытие в 13:00
Точка входа: $60.85
Цель на декабрь 2021: (JPMorgan): $79,00
Sunrun Inc. (NASDAQ: RUN) — занимается проектированием, разработкой, установкой, продажей и обслуживанием бытовых солнечных энергетических систем в США. Она также продает солнечные энергетические системы и продукты, такие как панели и солнечные батареи и аккумуляторы.
Финансовые показатели:
EPS (TTM): $0.07
P/E Ratio (TTM): 877.71
Revenue (TTM): $845.72 млн
Profit margin: 1.00
Деятельность
📍Основные клиенты Sunrun - это домовладельцы. Компания продает свою продукцию через Интернет, розничную торговлю, средства массовой информации, реферальные каналы, а также свою партнерскую сеть.
RUN — лидер на рынке солнечной энергии, который все еще формируется. Согласно прогнозам аналитиков JPMorgan, данный сегмент ожидает двузначный рост CAGR (Compound Annnual Growth Rate). Руководство может четко планировать будущие доходы благодаря долгосрочным
контракты с клиентами. Кроме того, RUN сможет захватить большую долю рынка за счет благоприятного для себя правила Input tax credit (ITC) и своих масштабов.
Отчет за III квартал
📃Результаты компании за квартал примерно соответствовали ожиданиям аналитиков JPMorgan, в то время как прогноз на 4Q оказался выше. Связано это с тем, что жилые дома в США все больше используют солнечную энергию. Установки аккумуляторных батарей увеличились на 45% г/г в течение 3 кв и компания нацелена на ускорение до ~ 100% г/г в 21 финансовом году.
RUN отчитался о том, что показатель MW Deployed за отчетный период составил 109 при прогнозе 96. Стоимость капитал продолжает снижаться, улучшая NPV (Чистая приведённая стоимость) домохозяйства. NVP на ватт составил $0,86, что несколько ниже ожидания в 92 цента. В результате, общая чистая приведенная стоимость составляет $81 млн. Всего компания сгенерировала $22 млн, а чистая прибыль немного увеличилась до 1,657 миллионов долларов. Скорость подключения Solar + Storage продолжает расти, при этом объем складских помещений вырос на 45% г/г.
Прогноз
🧐Отталкиваясь от мультипликатора EV/FCF, JPMorgan сохраняет свой целевой прогноз на декабрь 2021 года на уровне 79 долларов за акцию. Аналитики инвестбанка считают, что устойчивый денежный поток станет основным показателем оценки для инвесторов, вместо сложной сети показателей доходности активов.
По мнению JPM, акции компании недооценены и ожидается, что она сумеет превзойдет среднее прогнозное значение в течение следующих 6-12 месяцев.
Более подробно ознакомиться с деятельностью Sunrun можно в этом посте. О перспективах роста написано на канале Growth stocks. О сделке с Vivint и прогнозируемым дивидендам - здесь, а про дивиденды по отрасли и опционам на каналах Dividends USA и Derivatives.
Технический Анализ Sunrun можно найти на канале Ракета трейдинга
Кстати, в нашем Закрытом Клубе уже +14% на этой позиции
Цель на декабрь 2021: (JPMorgan): $79,00
Sunrun Inc. (NASDAQ: RUN) — занимается проектированием, разработкой, установкой, продажей и обслуживанием бытовых солнечных энергетических систем в США. Она также продает солнечные энергетические системы и продукты, такие как панели и солнечные батареи и аккумуляторы.
Финансовые показатели:
EPS (TTM): $0.07
P/E Ratio (TTM): 877.71
Revenue (TTM): $845.72 млн
Profit margin: 1.00
Деятельность
📍Основные клиенты Sunrun - это домовладельцы. Компания продает свою продукцию через Интернет, розничную торговлю, средства массовой информации, реферальные каналы, а также свою партнерскую сеть.
RUN — лидер на рынке солнечной энергии, который все еще формируется. Согласно прогнозам аналитиков JPMorgan, данный сегмент ожидает двузначный рост CAGR (Compound Annnual Growth Rate). Руководство может четко планировать будущие доходы благодаря долгосрочным
контракты с клиентами. Кроме того, RUN сможет захватить большую долю рынка за счет благоприятного для себя правила Input tax credit (ITC) и своих масштабов.
Отчет за III квартал
📃Результаты компании за квартал примерно соответствовали ожиданиям аналитиков JPMorgan, в то время как прогноз на 4Q оказался выше. Связано это с тем, что жилые дома в США все больше используют солнечную энергию. Установки аккумуляторных батарей увеличились на 45% г/г в течение 3 кв и компания нацелена на ускорение до ~ 100% г/г в 21 финансовом году.
RUN отчитался о том, что показатель MW Deployed за отчетный период составил 109 при прогнозе 96. Стоимость капитал продолжает снижаться, улучшая NPV (Чистая приведённая стоимость) домохозяйства. NVP на ватт составил $0,86, что несколько ниже ожидания в 92 цента. В результате, общая чистая приведенная стоимость составляет $81 млн. Всего компания сгенерировала $22 млн, а чистая прибыль немного увеличилась до 1,657 миллионов долларов. Скорость подключения Solar + Storage продолжает расти, при этом объем складских помещений вырос на 45% г/г.
Прогноз
🧐Отталкиваясь от мультипликатора EV/FCF, JPMorgan сохраняет свой целевой прогноз на декабрь 2021 года на уровне 79 долларов за акцию. Аналитики инвестбанка считают, что устойчивый денежный поток станет основным показателем оценки для инвесторов, вместо сложной сети показателей доходности активов.
По мнению JPM, акции компании недооценены и ожидается, что она сумеет превзойдет среднее прогнозное значение в течение следующих 6-12 месяцев.
Более подробно ознакомиться с деятельностью Sunrun можно в этом посте. О перспективах роста написано на канале Growth stocks. О сделке с Vivint и прогнозируемым дивидендам - здесь, а про дивиденды по отрасли и опционам на каналах Dividends USA и Derivatives.
Технический Анализ Sunrun можно найти на канале Ракета трейдинга
Кстати, в нашем Закрытом Клубе уже +14% на этой позиции
📈В понедельник фьючерсы на основные американские индексы растут, поскольку инвесторы позитивно оценивают прогресс в создании вакцины от коронавируса.
S&P 500 — +0.60% до 3 575.75
Dow — +0,73% до 29 424.00
Nasdaq — +0,40% до 11 953.75
WTI Crude — +1.53%, $43,07
Золото — -0,45% до $1 863,90
Серебро — -1,35% до $24,035
Вакцина от COVID-19
💉AstraZeneca заявила в понедельник, что поздние испытания ее коронавирусной вакцины, проведенные совместно с Оксфордским университетом, показали, что лечение на 90% эффективно в профилактике заболеваний.
Препараты, которые разрабатывает Pfizer (PFE) и ее немецкий партнер BioNTech (BNTX), а также компания Moderna (MRNA), были признаны эффективными на 95% и 94,5% соответственно в поздних стадиях испытаний.
Pfizer заявила в пятницу, что подала заявку в Управление по контролю за продуктами и лекарствами на одобрение экстренного использования своей вакцины.
Тем временем Монсеф Слауи, главный научный консультант в Operation Warp Speed, заявил, что некоторые американцы могут начать получать вакцину от инфекции уже к середине декабря
Regeneron получает разрешение от FDA
🦠Regeneron Pharmaceuticals (REGN) получила разрешение на экстренное использование от управления по контролю за продуктами питания и лекарствами для своего экспериментального лечения антителами Covid-19.
В минувшие выходные Комиссия выдала одобрение на применение касиривимаба и имдевимаба, которые теперь можно применять вместе для лечения легких и умеренной формы заболевания у пациентов старше 12 лет.
Но, как отмечает FDA, безопасность и эффективность терапии "продолжают оцениваться", и коктейль антител не разрешен для пациентов, которые уже госпитализированы с Covid-19 или нуждаются в кислородной терапии.
🔺Акции Regeneron выросли на 4,48% на премаркете в понедельник до $541,98.
Экономический календарь
📆В понедельник свои квартальные отчеты опубликуют Urban Outfitters (URBN) и Warner Music Group (WMG). Позже на этой неделе ожидаются отчеты от Best Buy (BBY), Deere (DE), Dollar Tree (DLTR), Gap (GPS), Nordstrom (JWN), HP Inc. (HPQ), VMware (VMW), Dick's Sporting Goods (DKS) и Abercrombie & Fitch (ANF).
Также сегодня будет опубликован Индекс национальной активности ФРС Чикаго за октябрь и сводный индекс PMI за ноябрь в 9:45.
S&P 500 — +0.60% до 3 575.75
Dow — +0,73% до 29 424.00
Nasdaq — +0,40% до 11 953.75
WTI Crude — +1.53%, $43,07
Золото — -0,45% до $1 863,90
Серебро — -1,35% до $24,035
Вакцина от COVID-19
💉AstraZeneca заявила в понедельник, что поздние испытания ее коронавирусной вакцины, проведенные совместно с Оксфордским университетом, показали, что лечение на 90% эффективно в профилактике заболеваний.
Препараты, которые разрабатывает Pfizer (PFE) и ее немецкий партнер BioNTech (BNTX), а также компания Moderna (MRNA), были признаны эффективными на 95% и 94,5% соответственно в поздних стадиях испытаний.
Pfizer заявила в пятницу, что подала заявку в Управление по контролю за продуктами и лекарствами на одобрение экстренного использования своей вакцины.
Тем временем Монсеф Слауи, главный научный консультант в Operation Warp Speed, заявил, что некоторые американцы могут начать получать вакцину от инфекции уже к середине декабря
Regeneron получает разрешение от FDA
🦠Regeneron Pharmaceuticals (REGN) получила разрешение на экстренное использование от управления по контролю за продуктами питания и лекарствами для своего экспериментального лечения антителами Covid-19.
В минувшие выходные Комиссия выдала одобрение на применение касиривимаба и имдевимаба, которые теперь можно применять вместе для лечения легких и умеренной формы заболевания у пациентов старше 12 лет.
Но, как отмечает FDA, безопасность и эффективность терапии "продолжают оцениваться", и коктейль антител не разрешен для пациентов, которые уже госпитализированы с Covid-19 или нуждаются в кислородной терапии.
🔺Акции Regeneron выросли на 4,48% на премаркете в понедельник до $541,98.
Экономический календарь
📆В понедельник свои квартальные отчеты опубликуют Urban Outfitters (URBN) и Warner Music Group (WMG). Позже на этой неделе ожидаются отчеты от Best Buy (BBY), Deere (DE), Dollar Tree (DLTR), Gap (GPS), Nordstrom (JWN), HP Inc. (HPQ), VMware (VMW), Dick's Sporting Goods (DKS) и Abercrombie & Fitch (ANF).
Также сегодня будет опубликован Индекс национальной активности ФРС Чикаго за октябрь и сводный индекс PMI за ноябрь в 9:45.
Точка входа: $151.15
Цель на год: $166.29
Динамика за 52 недели: $52.06 - 159.27
📍SYNNEX Corporation (NYSE: SNX) - предоставляет услуги бизнес-процессов в США и за рубежом. Компания работает в двух сегментах: технологические решения и Concentrix.
Сегмент технологических решений занимается дистрибуцией периферийных устройств; системами информационных технологий, включая серверы центров обработки данных. Сегмент Concentrix предлагает портфель стратегических решений и услуг непрерывного бизнес-аутсорсинга, ориентированного на обслуживание клиентов, оптимизацию процессов и технологические инновации.
Инвестиционные детали:
Капитализация: $8.004 млрд
Дивиденды: N/A
Сектор: Technology
Индустрия: Information Technology Services
Финансовые показатели:
EPS (TTM): $9.48
P/E Ratio (TTM): 16.38
Revenue (TTM): $23.84 млрд
Profit margin: 2.06%
Деятельность
📍1 декабря компания выделит свое направление Concentrix в отдельное направление. При этом действующие акционеры продолжат владеть акциями обеих компаний. Ожидается, что две отдельные компании сумеют сосредоточиться на своих основных сферах деятельности, что немаловажно, поскольку они сильно отличаются друг от друга.
Кроме того, Concentrix - это более прибыльный бизнес с валовой маржой 35,5% в третьем квартале 2020 года по сравнению с 5,6% у TS. Таким образом, разделение позволит инвесторам правильно оценить две компании на автономной основе.
Квартальный отчет
📃В последнем квартале выручка компании увеличилась по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Выручка выросла на 4,2% г/г , а прибыль на акцию без учета GAAP составила 3,33 доллара, что выше оценки аналитиков на 1,07 доллара. Выручка сегмента TS выросла на 5,1% г/г, а Concentrix - на 0,2% г/г.
Возможности
📍Synnex обладает возможностями для того, чтобы стать бенефициаром второй волны цифровой революции, благодаря своей позиции ведущего поставщика технологий.
Ожидается, что продолжится рост спроса на решения в области безопасности, совместной работы, сетей и центров обработки данных. Это поможет сегменту TS, который выходит за рамки традиционных услуг распределения, предоставляя передовые услуги и обучение.
В частности, его подразделение Comstor специализируется на технологиях Cisco (CSCO) и помогает партнерам Cisco и реселлерам с добавленной стоимостью разработать комплексную стратегию продаж, используя свой специализированный технический и рыночный опыт.
Цель на год: $166.29
Динамика за 52 недели: $52.06 - 159.27
📍SYNNEX Corporation (NYSE: SNX) - предоставляет услуги бизнес-процессов в США и за рубежом. Компания работает в двух сегментах: технологические решения и Concentrix.
Сегмент технологических решений занимается дистрибуцией периферийных устройств; системами информационных технологий, включая серверы центров обработки данных. Сегмент Concentrix предлагает портфель стратегических решений и услуг непрерывного бизнес-аутсорсинга, ориентированного на обслуживание клиентов, оптимизацию процессов и технологические инновации.
Инвестиционные детали:
Капитализация: $8.004 млрд
Дивиденды: N/A
Сектор: Technology
Индустрия: Information Technology Services
Финансовые показатели:
EPS (TTM): $9.48
P/E Ratio (TTM): 16.38
Revenue (TTM): $23.84 млрд
Profit margin: 2.06%
Деятельность
📍1 декабря компания выделит свое направление Concentrix в отдельное направление. При этом действующие акционеры продолжат владеть акциями обеих компаний. Ожидается, что две отдельные компании сумеют сосредоточиться на своих основных сферах деятельности, что немаловажно, поскольку они сильно отличаются друг от друга.
Кроме того, Concentrix - это более прибыльный бизнес с валовой маржой 35,5% в третьем квартале 2020 года по сравнению с 5,6% у TS. Таким образом, разделение позволит инвесторам правильно оценить две компании на автономной основе.
Квартальный отчет
📃В последнем квартале выручка компании увеличилась по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Выручка выросла на 4,2% г/г , а прибыль на акцию без учета GAAP составила 3,33 доллара, что выше оценки аналитиков на 1,07 доллара. Выручка сегмента TS выросла на 5,1% г/г, а Concentrix - на 0,2% г/г.
Возможности
📍Synnex обладает возможностями для того, чтобы стать бенефициаром второй волны цифровой революции, благодаря своей позиции ведущего поставщика технологий.
Ожидается, что продолжится рост спроса на решения в области безопасности, совместной работы, сетей и центров обработки данных. Это поможет сегменту TS, который выходит за рамки традиционных услуг распределения, предоставляя передовые услуги и обучение.
В частности, его подразделение Comstor специализируется на технологиях Cisco (CSCO) и помогает партнерам Cisco и реселлерам с добавленной стоимостью разработать комплексную стратегию продаж, используя свой специализированный технический и рыночный опыт.
📈В понедельник фондовые индексы на Уолл-стрит завершили торги в "зеленой зоне", поскольку инвесторы с позитивом восприняли информацию о достижении прогресса в создании вакцины от коронавируса, но опасения по поводу новых возможных ограничений сдерживали этот рост.
S&P 500 — +0,56% до 3 577.79
Dow — +1,12% до 29 591.27
Nasdaq — +0,22% до 11 880.63
WTI Crude — +1.21%, $43,58
Золото — -0,70% до $1 824,90
Серебро — -0,71% до $24,465
🦠Вакцина-кандидат от Covid-19, разрабатываемая AstraZeneca (AZN) и Оксфордским университетом, в ходе масштабного испытания показала, что она способна предотвратить заражение большинства людей.
Между тем, по данным Университета Джона Хопкинса, число случаев заражения Covid-19 в США превысило 12,34 миллиона человек, а количество смертей достигло 257 274 человека.
🏦Избранный президент Джо Байден, как сообщается, выбрал бывшего председателя ФРС Джанет Йеллен министром финансов. Йеллен станет первой женщиной, возглавившей ведомство. Она также была первой женщиной, занявшей пост председателя ФРС после утверждения ее Сенатом в 2014 году.
Нефть
🛢Новости о положительном испытании вакцин также повысили цены на нефть. Так, West Texas Intermediate с поставкой в январе, подорожала на 1,23%, до $42,94 за баррель.
Ожидается, что только 13 компаний из списка S&P 500, во главе с Best Buy (BBY), Gap Inc. (GPS) и Nordstrom (JWN), отчитаются о доходах в течение недели Благодарения. По данным Refinitiv, уже около 95% компаний, включенных в широкий индекс, отчитались и выручка упадет на 6,7% по сравнению с прошлым годом.
S&P 500 — +0,56% до 3 577.79
Dow — +1,12% до 29 591.27
Nasdaq — +0,22% до 11 880.63
WTI Crude — +1.21%, $43,58
Золото — -0,70% до $1 824,90
Серебро — -0,71% до $24,465
🦠Вакцина-кандидат от Covid-19, разрабатываемая AstraZeneca (AZN) и Оксфордским университетом, в ходе масштабного испытания показала, что она способна предотвратить заражение большинства людей.
Между тем, по данным Университета Джона Хопкинса, число случаев заражения Covid-19 в США превысило 12,34 миллиона человек, а количество смертей достигло 257 274 человека.
🏦Избранный президент Джо Байден, как сообщается, выбрал бывшего председателя ФРС Джанет Йеллен министром финансов. Йеллен станет первой женщиной, возглавившей ведомство. Она также была первой женщиной, занявшей пост председателя ФРС после утверждения ее Сенатом в 2014 году.
Нефть
🛢Новости о положительном испытании вакцин также повысили цены на нефть. Так, West Texas Intermediate с поставкой в январе, подорожала на 1,23%, до $42,94 за баррель.
Ожидается, что только 13 компаний из списка S&P 500, во главе с Best Buy (BBY), Gap Inc. (GPS) и Nordstrom (JWN), отчитаются о доходах в течение недели Благодарения. По данным Refinitiv, уже около 95% компаний, включенных в широкий индекс, отчитались и выручка упадет на 6,7% по сравнению с прошлым годом.
📈Индексы на Нью-Йоркской фондовой бирже растут до открытия основной основной сессии на фоне новостей о том, что нынешняя администрация Белого дома начала процесс передачи власти, а избранный президент США Джо Байден приступил к процедуре формирования своего кабинета министров.
S&P 500 — +0.73% до 3 602.00
Dow — +0,93% до 29 820.00
Nasdaq — +0,35% до 11 947.25
WTI Crude — +1.07%, $43,52
Золото — -0,90% до $1 821,30
Серебро — -0,94% до $23,41
Выборы в США
🇺🇸Уолл-стрит положительно отреагировала на то, что экс-председатель ФРС Джанет Йеллен может стать министром финансов. Таким образом, она станет первой женщиной, возглавившей ведомство. Она также была первой женщиной, занявшей пост главы ФРС в 2014 году.
Инвесторы ожидают, что Йеллен на посту министра финансов, вероятно, обеспечит больше экономических стимулов, поскольку ранее она утверждала, что Конгресс должен оказать дополнительную помощь экономике США.
Экономический календарь
📆Во вторник свои квартальные отчеты опубликует Best Buy (BBY), Gap (GPS), Nordstrom (JWN), Dollar Tree (DLTR), HP Inc. (HPQ), VMware (VMW), Dick's Sporting Goods (DKS) и Abercrombie & Fitch (ANF).
Также сегодня будет представлен индекс Кейса-Шилера за сентябрь и потребительского доверия за ноябрь.
GM отказывается от иска Трампа
🚗Автопроизводитель General Motors (GM) откажется от иска, который администрация Трампа подала против Калифорнии, оспаривая способность штата устанавливать стандарты выбросов углерода. Компания заявила, что отказывается от судебного разбирательства, и призвала других автопроизводителей последовать ее примеру.
Напомним, в октябре 2019 года администрация Трампа подала в суд, чтобы не разрешить Калифорнии устанавливать собственные требования к топливной эффективности или нулевым выбросам для транспортных средств в штате.
📍Как сообщает Bloomberg, избранный президент Джо Байден восстановит отказ Калифорнии от требований и повысит стандарты выбросов автомобилей после того, как они были в значительной степени сокращены при президенте Дональде Трампе.
Байден пообещал разработать «новые строгие стандарты экономии топлива, направленные на то, чтобы 100% продаж новых автомобилей малой и средней грузоподъемности были электрифицированы».
S&P 500 — +0.73% до 3 602.00
Dow — +0,93% до 29 820.00
Nasdaq — +0,35% до 11 947.25
WTI Crude — +1.07%, $43,52
Золото — -0,90% до $1 821,30
Серебро — -0,94% до $23,41
Выборы в США
🇺🇸Уолл-стрит положительно отреагировала на то, что экс-председатель ФРС Джанет Йеллен может стать министром финансов. Таким образом, она станет первой женщиной, возглавившей ведомство. Она также была первой женщиной, занявшей пост главы ФРС в 2014 году.
Инвесторы ожидают, что Йеллен на посту министра финансов, вероятно, обеспечит больше экономических стимулов, поскольку ранее она утверждала, что Конгресс должен оказать дополнительную помощь экономике США.
Экономический календарь
📆Во вторник свои квартальные отчеты опубликует Best Buy (BBY), Gap (GPS), Nordstrom (JWN), Dollar Tree (DLTR), HP Inc. (HPQ), VMware (VMW), Dick's Sporting Goods (DKS) и Abercrombie & Fitch (ANF).
Также сегодня будет представлен индекс Кейса-Шилера за сентябрь и потребительского доверия за ноябрь.
GM отказывается от иска Трампа
🚗Автопроизводитель General Motors (GM) откажется от иска, который администрация Трампа подала против Калифорнии, оспаривая способность штата устанавливать стандарты выбросов углерода. Компания заявила, что отказывается от судебного разбирательства, и призвала других автопроизводителей последовать ее примеру.
Напомним, в октябре 2019 года администрация Трампа подала в суд, чтобы не разрешить Калифорнии устанавливать собственные требования к топливной эффективности или нулевым выбросам для транспортных средств в штате.
📍Как сообщает Bloomberg, избранный президент Джо Байден восстановит отказ Калифорнии от требований и повысит стандарты выбросов автомобилей после того, как они были в значительной степени сокращены при президенте Дональде Трампе.
Байден пообещал разработать «новые строгие стандарты экономии топлива, направленные на то, чтобы 100% продаж новых автомобилей малой и средней грузоподъемности были электрифицированы».
Точка входа: $169.47
Цель на год: $190.73
Динамика за 52 недели: $100.00 - 180.61
📍Take-Two Interactive Software, Inc. (NASDAQ: TTWO) - американский издатель, разработчик и дистрибьютор компьютерных игр. Компания владеет такими брендами, как Rockstar Games, 2K, Private Division, Ghost Story Games, Socialpoint и Codemasters. Она является создателем таких компьютерных игр, как Grand Theft Auto, Max Payne, Midnight Club и Red Dead Redemption.
Инвестиционные детали:
Капитализация: $19.706 млрд
Дивиденды: N/A
Сектор: Communication Services
Индустрия: Electronic Gaming & Multimedia
Финансовые показатели:
EPS (TTM): $4.12
P/E Ratio (TTM): 41.51
Revenue (TTM): $3.36 млрд
Profit margin: 14.10%
Деятельность
📍Take-Two Interactive - одна из самых многообещающих компаний в индустрии видеоигр и недавние квартальные результаты еще раз продемонстрировали это.
Take-Two по своей капитализации меньше, чем ее конкуренты Activision Blizzard и Electronic Arts, но ей принадлежат, возможно, наиболее престижные игры в сегменте AAA. В частности, Grand Theft Auto выделяется как действительно уникальное явление как с точки зрения бренда, так и с точки зрения продаж.
Red Dead Redemption является одной из немногих игр уровня AAA, которая в настоящее время может сравниться с GTA. В то время как большинство игр AAA изо всех сил пытаются достичь 10 миллионов, продажи Grand Theft Auto 5 и Red Dead Redemption 2 составили порядка ~ 135 млн и ~ 34 млн единиц соответственно.
Экономический ров
🖥Grand Theft Auto сейчас переживает своего рода благотворный цикл, поскольку он генерирует доход от продаж, которые Rockstar затем использует для создания еще большего количества контента. Это, в свою очередь, делает GTA еще более привлекательным продуктом для потребителей, что способствует дальнейшему увеличению продаж и текущих потребительских расходов.
Red Dead Redemption переживает аналогичный цикл, но в меньшей степени. Red Dead Redemption 2 был выпущен только в 2018 году, а это значит, что у Rockstar было меньше времени на создание мира Red Dead Online. Однако нет никаких сомнений в том, что Rockstar построит мир Red Dead Redemption аналогичным образом, учитывая, сколько денег зарабатывает Red Dead Redemption.
Заключение
📍Take-Two Interactive провела очень сильный квартал. Выручка компании составила $958 млн, что выше ожиданий на $73 млн. Руководству явно удалось построить бизнес-модель, которая может работать длительное время между выпусками основных игр за счет постоянных обновлений, расширений и DLC.
Цель на год: $190.73
Динамика за 52 недели: $100.00 - 180.61
📍Take-Two Interactive Software, Inc. (NASDAQ: TTWO) - американский издатель, разработчик и дистрибьютор компьютерных игр. Компания владеет такими брендами, как Rockstar Games, 2K, Private Division, Ghost Story Games, Socialpoint и Codemasters. Она является создателем таких компьютерных игр, как Grand Theft Auto, Max Payne, Midnight Club и Red Dead Redemption.
Инвестиционные детали:
Капитализация: $19.706 млрд
Дивиденды: N/A
Сектор: Communication Services
Индустрия: Electronic Gaming & Multimedia
Финансовые показатели:
EPS (TTM): $4.12
P/E Ratio (TTM): 41.51
Revenue (TTM): $3.36 млрд
Profit margin: 14.10%
Деятельность
📍Take-Two Interactive - одна из самых многообещающих компаний в индустрии видеоигр и недавние квартальные результаты еще раз продемонстрировали это.
Take-Two по своей капитализации меньше, чем ее конкуренты Activision Blizzard и Electronic Arts, но ей принадлежат, возможно, наиболее престижные игры в сегменте AAA. В частности, Grand Theft Auto выделяется как действительно уникальное явление как с точки зрения бренда, так и с точки зрения продаж.
Red Dead Redemption является одной из немногих игр уровня AAA, которая в настоящее время может сравниться с GTA. В то время как большинство игр AAA изо всех сил пытаются достичь 10 миллионов, продажи Grand Theft Auto 5 и Red Dead Redemption 2 составили порядка ~ 135 млн и ~ 34 млн единиц соответственно.
Экономический ров
🖥Grand Theft Auto сейчас переживает своего рода благотворный цикл, поскольку он генерирует доход от продаж, которые Rockstar затем использует для создания еще большего количества контента. Это, в свою очередь, делает GTA еще более привлекательным продуктом для потребителей, что способствует дальнейшему увеличению продаж и текущих потребительских расходов.
Red Dead Redemption переживает аналогичный цикл, но в меньшей степени. Red Dead Redemption 2 был выпущен только в 2018 году, а это значит, что у Rockstar было меньше времени на создание мира Red Dead Online. Однако нет никаких сомнений в том, что Rockstar построит мир Red Dead Redemption аналогичным образом, учитывая, сколько денег зарабатывает Red Dead Redemption.
Заключение
📍Take-Two Interactive провела очень сильный квартал. Выручка компании составила $958 млн, что выше ожиданий на $73 млн. Руководству явно удалось построить бизнес-модель, которая может работать длительное время между выпусками основных игр за счет постоянных обновлений, расширений и DLC.
📈Во вторник торги на Нью-Йоркской фондовой бирже закрылись ростом, а промышленный индекс Dow Jones впервые поднялся выше 30 000 базисных пунктов. Драйвером роста послужили новости о том, что в Вашингтоне начался процесс передачи власти от действующего президента Дональда Трампа демократу Джо Байдену.
S&P 500 — +1.62% до 3 635.41
Dow — +1,54% до 30 046.24
Nasdaq — +1,31% до 12 036.79
Oil Crude — +4.34%, $44,72
Золото — -1,82% до $1 804,20
Серебро — -1,60% до $23,255
🔺Акции Chevron (CVX), American Express (AXP) и JPMorgan Chase (JPM) стали одними из лидеров роста индекса Dow. S&P 500 прибавил 1,62%, а Nasdaq Composite - 1,31%.
Передача власти в США
🇺🇸Между тем, министр финансов Стивен Мнучин внесет $455 млрд неизрасходованного финансирования в рамках Cares Act на счет, для доступа к которому Йеллен потребуется разрешение Конгресса.
В свою очередь, действующий президент Дональд Трамп заявил поздно вечером в понедельник, что Байдену и его новой администрации будет предоставлен доступ к финансированию, брифингам по вопросам безопасности и другому административному аппарату, который позволит обеспечит более плавную передачу власти к 20 января.
Одновременно с этим Трамп намерен продолжать через суд доказывать факты фальсификации на выборах 3 ноября.
Нефть
🛢Цены на нефть выросли во вторник до самого высокого уровня с начала пандемии в середине марта, поскольку инвесторы ожидают восстановление спроса на энергоносители и продолжающиеся ограничения поставок ОПЕК в следующем году. Нефть марки WTI во вторник подорожала на 4,27%, до $44,90 за баррель.
S&P 500 — +1.62% до 3 635.41
Dow — +1,54% до 30 046.24
Nasdaq — +1,31% до 12 036.79
Oil Crude — +4.34%, $44,72
Золото — -1,82% до $1 804,20
Серебро — -1,60% до $23,255
🔺Акции Chevron (CVX), American Express (AXP) и JPMorgan Chase (JPM) стали одними из лидеров роста индекса Dow. S&P 500 прибавил 1,62%, а Nasdaq Composite - 1,31%.
Передача власти в США
🇺🇸Между тем, министр финансов Стивен Мнучин внесет $455 млрд неизрасходованного финансирования в рамках Cares Act на счет, для доступа к которому Йеллен потребуется разрешение Конгресса.
В свою очередь, действующий президент Дональд Трамп заявил поздно вечером в понедельник, что Байдену и его новой администрации будет предоставлен доступ к финансированию, брифингам по вопросам безопасности и другому административному аппарату, который позволит обеспечит более плавную передачу власти к 20 января.
Одновременно с этим Трамп намерен продолжать через суд доказывать факты фальсификации на выборах 3 ноября.
Нефть
🛢Цены на нефть выросли во вторник до самого высокого уровня с начала пандемии в середине марта, поскольку инвесторы ожидают восстановление спроса на энергоносители и продолжающиеся ограничения поставок ОПЕК в следующем году. Нефть марки WTI во вторник подорожала на 4,27%, до $44,90 за баррель.
📊В среду фьючерсы на американские индексы торгуются разнонаправленно после того, как накануне Dow Jones и S&P 500 закрылись на рекордных максимумах.
S&P 500 — -0,08% до 3 630.00
Dow — -0,14% до 29 955.00
Nasdaq — +0,28% до 12 109.50
Oil Crude — +1.34%, $45,51
Золото — +0,19% до $1 808,10
Серебро — +0,60% до $23,44
Во вторник Dow Jones впервые закрылся выше отметки 30 000 базисных пунктов, поскольку избранный президент Джо Байдена начал формирование собственного кабинета министров.
Экономический календарь
📆Сегодня ожидается вторая оценка ВВП за третий квартал, еженедельные заявки на пособие по безработице, заказы на товары длительного пользования за октябрь и международную торговлю товарами за октября.
Также ожидается отчет о продажах новых домов на октябрь, настроения потребителей за ноябрь, личные доходы и расходы за октябрь, запасы нефти за неделю, закончившуюся 20 ноября и протоколы заседания ФРС 4-5 ноября.
Квартальный отчет GAP
👕Акции Gap (GPS) снижаются до открытия рынка после того, как продажи одноименного бренда ритейлера и Banana Republic упали в третьем квартале. Компания отчиталась о росте продаж в сопоставимых магазинах на 5%, превысив оценки аналитиков, поскольку онлайн-продажи подскочили на 61%.
Но продажи в магазинах Gap упали на 14%, а продажи Banana Republic упали на 34%. Прибыль за квартал составила 25 центов на акцию, что ниже прогнозов в 32 цента.
Из-за неопределенности, связанной с пандемией, Gap заявила, что не выпускает долгосрочный прогноз, но отмечает, что продажи в четвертом квартале будут равны или немного выше, чем годом ранее.
Акции Gap упали на 10,68%, до $24.
VMware выше прогнозов
☁️Облачная компания Mware (VMW), которая контролируется Dell Technologies (DELL), сообщила о прибыли за третий квартал лучше ожиданий и повысила свой годовой прогноз. Однако акции не изменились в ходе торгов до открытия рынка.
Скорректированная прибыль составила $1,66 на акцию, что выше оценки аналитиков в $1,44. Выручка за отчетный период выросла до $2,86 млрд против 2,66 млрд долларов годом ранее и превысила прогноз в 2,81 млрд долларов.
VMware повысила свой прогноз на финансовый год, заявив, что ожидает скорректированную прибыль в размере $7,03 на акцию при выручке в $11,7 миллиарда. Уолл-стрит прогнозирует прибыль в размере $6,66 на акцию при выручке в $11,62 миллиарда.
S&P 500 — -0,08% до 3 630.00
Dow — -0,14% до 29 955.00
Nasdaq — +0,28% до 12 109.50
Oil Crude — +1.34%, $45,51
Золото — +0,19% до $1 808,10
Серебро — +0,60% до $23,44
Во вторник Dow Jones впервые закрылся выше отметки 30 000 базисных пунктов, поскольку избранный президент Джо Байдена начал формирование собственного кабинета министров.
Экономический календарь
📆Сегодня ожидается вторая оценка ВВП за третий квартал, еженедельные заявки на пособие по безработице, заказы на товары длительного пользования за октябрь и международную торговлю товарами за октября.
Также ожидается отчет о продажах новых домов на октябрь, настроения потребителей за ноябрь, личные доходы и расходы за октябрь, запасы нефти за неделю, закончившуюся 20 ноября и протоколы заседания ФРС 4-5 ноября.
Квартальный отчет GAP
👕Акции Gap (GPS) снижаются до открытия рынка после того, как продажи одноименного бренда ритейлера и Banana Republic упали в третьем квартале. Компания отчиталась о росте продаж в сопоставимых магазинах на 5%, превысив оценки аналитиков, поскольку онлайн-продажи подскочили на 61%.
Но продажи в магазинах Gap упали на 14%, а продажи Banana Republic упали на 34%. Прибыль за квартал составила 25 центов на акцию, что ниже прогнозов в 32 цента.
Из-за неопределенности, связанной с пандемией, Gap заявила, что не выпускает долгосрочный прогноз, но отмечает, что продажи в четвертом квартале будут равны или немного выше, чем годом ранее.
Акции Gap упали на 10,68%, до $24.
VMware выше прогнозов
☁️Облачная компания Mware (VMW), которая контролируется Dell Technologies (DELL), сообщила о прибыли за третий квартал лучше ожиданий и повысила свой годовой прогноз. Однако акции не изменились в ходе торгов до открытия рынка.
Скорректированная прибыль составила $1,66 на акцию, что выше оценки аналитиков в $1,44. Выручка за отчетный период выросла до $2,86 млрд против 2,66 млрд долларов годом ранее и превысила прогноз в 2,81 млрд долларов.
VMware повысила свой прогноз на финансовый год, заявив, что ожидает скорректированную прибыль в размере $7,03 на акцию при выручке в $11,7 миллиарда. Уолл-стрит прогнозирует прибыль в размере $6,66 на акцию при выручке в $11,62 миллиарда.
Точка входа: $51.56
Динамика за 52 недели: 23.31 - 57.16
📍Principal Financial Group, Inc. (NASDAQ: PFG) - предоставляет продукты и услуги в области пенсионного обеспечения, управления активами и страхования компаниям, физическим лицам и институциональным клиентам по всему миру. Компания работает в сегментах Retirement and Income Solutions, Principal Global Investors, Principal International и US Insurance Solutions.
Инвестиционные детали:
Капитализация: $14.305 млрд
Дивиденды: $2.24 (4.26%)
Сектор: Financial Services
Индустрия: Insurance—Diversified
Финансовые показатели:
EPS (TTM): $4.41
P/E Ratio (TTM): 11.81
Revenue (TTM): $15.02 млрд
Profit margin: 8.15%
Деятельность
📍Как и большинство инвестиционных и страховых компаний, PFG в течение нескольких месяцев страдал из-за влияния пандемии COVID-19. Однако по мере того достижения прогресса в разработке вакцины деятельность Principal Financial Group восстанавливается. В третьем квартале сложная экономическая ситуация продолжала давить на результаты компании.
Квартальный отчет
📍Операционная выручка снизилась на 27,9% в годовом исчислении до почти $3,2 млрд, в основном из-за снижения премий, комиссионных и прочих доходов, а также чистого инвестиционного дохода.
Операционная выручка снизилась на 27,9% в годовом исчислении до почти 3,2 млрд долларов США, в основном из-за снижения премий и других соображений, комиссионных и прочих доходов, а также чистого инвестиционного дохода. Верхняя строчка не достигла оценки консенсуса Закса почти на 9%.
Общие расходы снизились на 26,2% в годовом исчислении до 3 миллиардов долларов США из-за сокращения выплат, требований и дивидендов страхователям, а также сокращения операционных расходов.
По состоянию на 30 сентября 2020 года показатель AUM компании Principal Financial составил рекордные 731,3 млрд долларов, что на 4% больше, чем годом ранее.
Возможности
📍Несмотря на восстановление позиций на фоне успешных испытаний вакцин, PFG по-прежнему имеет потенциал роста. Ожидается, что прибыль на акцию вырастет примерно на 6,6% в течение следующих нескольких лет, и это даже при значительном падении на 13% в 2020 году.
Principal Financial Group - это устойчивый и хорошо диверсифицированный бизнес, проверенный временем. Покупая акции на текущих уровнях можно рассчитывать на щедрые дивиденды в размере 4-5%.
Динамика за 52 недели: 23.31 - 57.16
📍Principal Financial Group, Inc. (NASDAQ: PFG) - предоставляет продукты и услуги в области пенсионного обеспечения, управления активами и страхования компаниям, физическим лицам и институциональным клиентам по всему миру. Компания работает в сегментах Retirement and Income Solutions, Principal Global Investors, Principal International и US Insurance Solutions.
Инвестиционные детали:
Капитализация: $14.305 млрд
Дивиденды: $2.24 (4.26%)
Сектор: Financial Services
Индустрия: Insurance—Diversified
Финансовые показатели:
EPS (TTM): $4.41
P/E Ratio (TTM): 11.81
Revenue (TTM): $15.02 млрд
Profit margin: 8.15%
Деятельность
📍Как и большинство инвестиционных и страховых компаний, PFG в течение нескольких месяцев страдал из-за влияния пандемии COVID-19. Однако по мере того достижения прогресса в разработке вакцины деятельность Principal Financial Group восстанавливается. В третьем квартале сложная экономическая ситуация продолжала давить на результаты компании.
Квартальный отчет
📍Операционная выручка снизилась на 27,9% в годовом исчислении до почти $3,2 млрд, в основном из-за снижения премий, комиссионных и прочих доходов, а также чистого инвестиционного дохода.
Операционная выручка снизилась на 27,9% в годовом исчислении до почти 3,2 млрд долларов США, в основном из-за снижения премий и других соображений, комиссионных и прочих доходов, а также чистого инвестиционного дохода. Верхняя строчка не достигла оценки консенсуса Закса почти на 9%.
Общие расходы снизились на 26,2% в годовом исчислении до 3 миллиардов долларов США из-за сокращения выплат, требований и дивидендов страхователям, а также сокращения операционных расходов.
По состоянию на 30 сентября 2020 года показатель AUM компании Principal Financial составил рекордные 731,3 млрд долларов, что на 4% больше, чем годом ранее.
Возможности
📍Несмотря на восстановление позиций на фоне успешных испытаний вакцин, PFG по-прежнему имеет потенциал роста. Ожидается, что прибыль на акцию вырастет примерно на 6,6% в течение следующих нескольких лет, и это даже при значительном падении на 13% в 2020 году.
Principal Financial Group - это устойчивый и хорошо диверсифицированный бизнес, проверенный временем. Покупая акции на текущих уровнях можно рассчитывать на щедрые дивиденды в размере 4-5%.
📊В среду основные американские индексы закрылись разнонаправленно: Nasdaq - обновил рекордный максимум, Dow Jones Industrial Average и S&P 500 снижались после рекордных уровней, достигнутых во вторник.
S&P 500 — -0,16% до 3 629.65
Dow — -0,58% до 29 872,47
Nasdaq — +0,48% до 12 094.40
Oil Crude — +0.44%, $45,91
Золото — +0,13% до $1 807,90
Серебро — +0,31% до $23,435
Salesforce.com (CRM) завершила торги снижением на 5,4% после сообщения The Wall Street Journal о том, что компания вела переговоры о покупке Slack Technologies (WORK). Акции Slack подскочили на 38%.
👕Gap (GPS) завершил торги в среду снижением на 20% после того, как продажи одноименного бренда ритейлера и Banana Republic резко упали в третьем квартале.
В протоколе заседания ФРС от 4-5 ноября говорится, что регулятор обсудил необходимость корректировки своей стратегии покупки облигаций.
👷🏼♂️Число американцев, впервые подавших заявку на пособие по безработице, выросло до 778 000 за неделю, закончившуюся 21 ноября, с 748 000 на предыдущей неделе. Экономисты рассчитывали на 730 000.
Второе чтение по валовому внутреннему продукту США показал рост на 33,1%, что соответствует первоначальной оценке за прошлый месяц. Это лучший квартальный прирост за всю историю наблюдений. Заказы на товары длительного пользования в октябре выросли на 1,3%, что выше консенсуса в 0,8%.
🔔Напомним, что в четверг в США выходной в связи с Днем Благодарения, а в пятницу рынки закроются раньше, в 21:00 по московскому времени.
S&P 500 — -0,16% до 3 629.65
Dow — -0,58% до 29 872,47
Nasdaq — +0,48% до 12 094.40
Oil Crude — +0.44%, $45,91
Золото — +0,13% до $1 807,90
Серебро — +0,31% до $23,435
Salesforce.com (CRM) завершила торги снижением на 5,4% после сообщения The Wall Street Journal о том, что компания вела переговоры о покупке Slack Technologies (WORK). Акции Slack подскочили на 38%.
👕Gap (GPS) завершил торги в среду снижением на 20% после того, как продажи одноименного бренда ритейлера и Banana Republic резко упали в третьем квартале.
В протоколе заседания ФРС от 4-5 ноября говорится, что регулятор обсудил необходимость корректировки своей стратегии покупки облигаций.
👷🏼♂️Число американцев, впервые подавших заявку на пособие по безработице, выросло до 778 000 за неделю, закончившуюся 21 ноября, с 748 000 на предыдущей неделе. Экономисты рассчитывали на 730 000.
Второе чтение по валовому внутреннему продукту США показал рост на 33,1%, что соответствует первоначальной оценке за прошлый месяц. Это лучший квартальный прирост за всю историю наблюдений. Заказы на товары длительного пользования в октябре выросли на 1,3%, что выше консенсуса в 0,8%.
🔔Напомним, что в четверг в США выходной в связи с Днем Благодарения, а в пятницу рынки закроются раньше, в 21:00 по московскому времени.
Точка входа: $68.67
Цель на год: $73.82
Динамика за 52 недели: $6.02 - 74.92
📍Caesars Entertainment, Inc. (NASDAQ: CZR) - это американская компания, которая занимается гостиничным бизнесом и казино. В настоящее время она управляет портфелем из 53 казино. 20 июля 2020 года Eldorado Resorts приобрела Caesars Entertainment Corporation и сменила название на Caesars Entertainment.
Инвестиционные детали:
Капитализация: $14.448 млрд
Дивиденды: N/A
Сектор: Consumer Cyclical
Индустрия: Resorts & Casinos
Финансовые показатели:
EPS (TTM): $-12.51
P/S Ratio (TTM): 2.66
Revenue (TTM): $2.57 млрд
Profit margin: -47.29%
Квартальный отчет
📃По итогам третьего квартала чистая выручка составила $1,4 млрд , что на 52% больше по GAAP и на 34% меньше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Помимо этого компания зафиксировала чистый убыток в размере $926 млн по сравнению с прибылью в $37 млн годом ранее. Скорректированная EBITDA составила $463 млн по сравнению с $810 млн в прошлом году.
Деятельность
📍Также из отчета компании стало известно, что Caesars объявила о намерении приобрести британскую букмекерскую контору William Hill plc за 3,7 млрд долларов. 1 октября 2020 года CZR привлекла $1,9 млрд нового капитала.
Кроме того, она заключила многолетнее партнерство по ставкам на спорт со спортивным телеканалом ESPN. Таким образом компания намерена выйти на рынок, размер которого оценивается в 150 млрд долларов.
На Caesars Entertainment приходится более 10% выручки рынка азартных игр в США. Ожидается, что к 2023 году компания получит около $850 млн в виде синергии в результате слияния с Eldorado, что будет означать рост примерно на 25% роста по сравнению с EBITDAR 2019 года
Последствия пандемии
🦠В начале ноября акции операторов казино резко подскочили после сообщений о том, что компания Pfizer и ее немецкий партнер BioNTech провели успешное испытание вакцины от коронавируса.
Инвесторы с позитивом восприняли новость о вакцине, поскольку казино очень сильно пострадали от пандемии - во втором квартале года игорный бизнес в США сократился на 79%, согласно данным Американской игровой ассоциации.
Несмотря на сложный период, акции с начала года выросли на 16,31% и львиная доля этого роста на последний месяц, в ходе которого бумаги подорожали на более, чем на 28%.
💵Caesars Entertainment, Inc. является частью портфеля Закрытого Клуба и демонстрирует едва ли не лучшую доходность — +21,77%. Присоединяйтесь, чтобы самым первым узнавать о самых прибыльных сделках.
Цель на год: $73.82
Динамика за 52 недели: $6.02 - 74.92
📍Caesars Entertainment, Inc. (NASDAQ: CZR) - это американская компания, которая занимается гостиничным бизнесом и казино. В настоящее время она управляет портфелем из 53 казино. 20 июля 2020 года Eldorado Resorts приобрела Caesars Entertainment Corporation и сменила название на Caesars Entertainment.
Инвестиционные детали:
Капитализация: $14.448 млрд
Дивиденды: N/A
Сектор: Consumer Cyclical
Индустрия: Resorts & Casinos
Финансовые показатели:
EPS (TTM): $-12.51
P/S Ratio (TTM): 2.66
Revenue (TTM): $2.57 млрд
Profit margin: -47.29%
Квартальный отчет
📃По итогам третьего квартала чистая выручка составила $1,4 млрд , что на 52% больше по GAAP и на 34% меньше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Помимо этого компания зафиксировала чистый убыток в размере $926 млн по сравнению с прибылью в $37 млн годом ранее. Скорректированная EBITDA составила $463 млн по сравнению с $810 млн в прошлом году.
Деятельность
📍Также из отчета компании стало известно, что Caesars объявила о намерении приобрести британскую букмекерскую контору William Hill plc за 3,7 млрд долларов. 1 октября 2020 года CZR привлекла $1,9 млрд нового капитала.
Кроме того, она заключила многолетнее партнерство по ставкам на спорт со спортивным телеканалом ESPN. Таким образом компания намерена выйти на рынок, размер которого оценивается в 150 млрд долларов.
На Caesars Entertainment приходится более 10% выручки рынка азартных игр в США. Ожидается, что к 2023 году компания получит около $850 млн в виде синергии в результате слияния с Eldorado, что будет означать рост примерно на 25% роста по сравнению с EBITDAR 2019 года
Последствия пандемии
🦠В начале ноября акции операторов казино резко подскочили после сообщений о том, что компания Pfizer и ее немецкий партнер BioNTech провели успешное испытание вакцины от коронавируса.
Инвесторы с позитивом восприняли новость о вакцине, поскольку казино очень сильно пострадали от пандемии - во втором квартале года игорный бизнес в США сократился на 79%, согласно данным Американской игровой ассоциации.
Несмотря на сложный период, акции с начала года выросли на 16,31% и львиная доля этого роста на последний месяц, в ходе которого бумаги подорожали на более, чем на 28%.
💵Caesars Entertainment, Inc. является частью портфеля Закрытого Клуба и демонстрирует едва ли не лучшую доходность — +21,77%. Присоединяйтесь, чтобы самым первым узнавать о самых прибыльных сделках.
📈Фьючерсы указывают на скромный рост основных американских индексов в пятницу, которая станет коротким днем на биржах в связи с Днем благодарения.
S&P 500 — +0.15% до 3 632.75
Dow — +0.19% до 29 884,00
Nasdaq — +0,37% до 12 196.75
Oil Crude — -0.88%, $45,31
Золото — -0,01% до $1 811,10
Серебро — -0,49% до $23,33
Рост числа новых заявок на пособие по безработице в США вторую неделю подряд, впервые с лета говорит о том, что новые вспышки коронавирусной инфекции оказывают влияние на рынок труда.
Вакцина от AstraZeneca
🦠Акции AstraZeneca снижаются на 1,48%, до $51,82 до открытия рынка в пятницу после того, как британский производитель лекарств признал производственные несоответствия после успешных результатов последнего испытания вакцины от Covid-19.
Гендиректор AstraZeneca Паскаль Сорио сказал, что компания собирается провести дополнительное масштабное испытание, чтобы подтвердить эффективность вакцины на 90%.
Праздничные распродажи
🛍Adobe Analytics заявила, что ожидаемый объем онлайн-продаж в День благодарения составит менее $6 млрд от общего объема продаж. В компании также отмечают, что акции и скидки в начале сезона распродаж побудили покупателей совершить покупки в начале сезона. подтвердила свой прогноз, что в ноябре и декабре будет потрачено $189,1 млрд, что на 31% больше, чем годом ранее.
Также Adobe отметила, что 50% всех транзакций совершаются с помощью смартфонов.
Выборы в США
🇺🇸Действующий президент США Дональд Трамп заявил, что покинет Белый дом, если Коллегия выборщиков официально утвердит победу Джо Байдена.
Однако Трамп также настаивал на том, что на результаты выборов повлияли фальсификации и признание победы Байдена будет «ошибкой».
S&P 500 — +0.15% до 3 632.75
Dow — +0.19% до 29 884,00
Nasdaq — +0,37% до 12 196.75
Oil Crude — -0.88%, $45,31
Золото — -0,01% до $1 811,10
Серебро — -0,49% до $23,33
Рост числа новых заявок на пособие по безработице в США вторую неделю подряд, впервые с лета говорит о том, что новые вспышки коронавирусной инфекции оказывают влияние на рынок труда.
Вакцина от AstraZeneca
🦠Акции AstraZeneca снижаются на 1,48%, до $51,82 до открытия рынка в пятницу после того, как британский производитель лекарств признал производственные несоответствия после успешных результатов последнего испытания вакцины от Covid-19.
Гендиректор AstraZeneca Паскаль Сорио сказал, что компания собирается провести дополнительное масштабное испытание, чтобы подтвердить эффективность вакцины на 90%.
Праздничные распродажи
🛍Adobe Analytics заявила, что ожидаемый объем онлайн-продаж в День благодарения составит менее $6 млрд от общего объема продаж. В компании также отмечают, что акции и скидки в начале сезона распродаж побудили покупателей совершить покупки в начале сезона. подтвердила свой прогноз, что в ноябре и декабре будет потрачено $189,1 млрд, что на 31% больше, чем годом ранее.
Также Adobe отметила, что 50% всех транзакций совершаются с помощью смартфонов.
Выборы в США
🇺🇸Действующий президент США Дональд Трамп заявил, что покинет Белый дом, если Коллегия выборщиков официально утвердит победу Джо Байдена.
Однако Трамп также настаивал на том, что на результаты выборов повлияли фальсификации и признание победы Байдена будет «ошибкой».
Точка входа: $13.97
Цель на год: $20.00
Динамика за 52 недели: $3.80 - 33.77
📍Apache Corporation (NASDAQ: APA) - энергетическая компания, занимается разведкой, разработкой и добычей природного газа, сырой нефти и сжиженного природного газа. По состоянию на 31 декабря 2019 года общие оценочные запасы компании составляли 551 миллион баррелей сырой нефти, 186 миллионов баррелей СПГ и 1,6 триллиона кубических футов природного газа.
Инвестиционные детали:
Капитализация: $5.33 млрд
Forward Dividend & Yield: $0.10 (0.71%)
Сектор: Energy
Индустрия: Oil & Gas E&P
Финансовые показатели:
EPS (TTM): $-20.78
P/S Ratio (TTM): 0.91
Revenue (TTM): $4.67
Profit margin: -167.83%
Последствия пандемии
🛢Компания очень сильно пострадала в результате снижения спроса на нефть во время коронакризиса. По данным Apache Corporation, в третьем квартале добыча составила чуть менее 450 тысяч баррелей в сутки. Затраты компании и капитальные вложения в разведку и добычу обошлись ей почти в $330 млн, при этом чистые денежные средства от операционной деятельности составили более 300 миллионов долларов, а скорректированная EBITDAX — почти $600 млн.
Прогноз на 2021 год
📆Будущее Apache Corporation зависит от ее способности справиться с пандемией. Компания планирует поддерживать капитальные затраты на уровне миллиарда долларов или меньше. Данный прогноз делается с расчетом стоимости барреля WTI в 40 долларов, что ниже текущих уровней. При этом руководство компании отмечает, что будет тратить меньше, если сырье начнет дешеветь.
Компания планирует направить свободный денежный поток на сокращение долга, продолжив интенсивные геологоразведочные работы на своих крупных месторождениях в Суринаме, Пермском бассейне (Северная Америка), Египте и Северном море. На данный момент компания останавливает дополнительное бурение в Пермском бассейне, хотя рост цен на нефть может помочь быстро возобновить процесс.
Финансы
💵Apache в последнем квартале выпустила новые 5-летние и 7-летние облигации на сумму $1,25 млрд со ставкой купона ниже 5%. Это свидетельствует о сохранении спроса на ее долговые обязательства во время спада. У компании по-прежнему остается $160 млн на счетах и сохраняется значительная доступность кредитной линии.
До 2025 года компания должна выплатить чуть менее миллиарда долларов. Такая финансовая устойчивость подчеркивает финансовые возможности компании. Не исключено, что APA, придется занять дополнительные деньги для развития своих активов, однако ее международная маржа более 20 долларов на баррель и маржа в США 12 долларов на баррель будут стимулировать другие финансовые возможности.
Заключение
📍Корпорация Apache имеет впечатляющий портфель активов, и она продолжает находить и развивать новые важные активы, в первую очередь, за счет высокой рентабельности международных активов. И, учитывая потенциал восстановления цен на нефть после начала массовой вакцинации и восстановления мировой экономики, акции Apache Corporation могут принести хорошую доходность.
Цель на год: $20.00
Динамика за 52 недели: $3.80 - 33.77
📍Apache Corporation (NASDAQ: APA) - энергетическая компания, занимается разведкой, разработкой и добычей природного газа, сырой нефти и сжиженного природного газа. По состоянию на 31 декабря 2019 года общие оценочные запасы компании составляли 551 миллион баррелей сырой нефти, 186 миллионов баррелей СПГ и 1,6 триллиона кубических футов природного газа.
Инвестиционные детали:
Капитализация: $5.33 млрд
Forward Dividend & Yield: $0.10 (0.71%)
Сектор: Energy
Индустрия: Oil & Gas E&P
Финансовые показатели:
EPS (TTM): $-20.78
P/S Ratio (TTM): 0.91
Revenue (TTM): $4.67
Profit margin: -167.83%
Последствия пандемии
🛢Компания очень сильно пострадала в результате снижения спроса на нефть во время коронакризиса. По данным Apache Corporation, в третьем квартале добыча составила чуть менее 450 тысяч баррелей в сутки. Затраты компании и капитальные вложения в разведку и добычу обошлись ей почти в $330 млн, при этом чистые денежные средства от операционной деятельности составили более 300 миллионов долларов, а скорректированная EBITDAX — почти $600 млн.
Прогноз на 2021 год
📆Будущее Apache Corporation зависит от ее способности справиться с пандемией. Компания планирует поддерживать капитальные затраты на уровне миллиарда долларов или меньше. Данный прогноз делается с расчетом стоимости барреля WTI в 40 долларов, что ниже текущих уровней. При этом руководство компании отмечает, что будет тратить меньше, если сырье начнет дешеветь.
Компания планирует направить свободный денежный поток на сокращение долга, продолжив интенсивные геологоразведочные работы на своих крупных месторождениях в Суринаме, Пермском бассейне (Северная Америка), Египте и Северном море. На данный момент компания останавливает дополнительное бурение в Пермском бассейне, хотя рост цен на нефть может помочь быстро возобновить процесс.
Финансы
💵Apache в последнем квартале выпустила новые 5-летние и 7-летние облигации на сумму $1,25 млрд со ставкой купона ниже 5%. Это свидетельствует о сохранении спроса на ее долговые обязательства во время спада. У компании по-прежнему остается $160 млн на счетах и сохраняется значительная доступность кредитной линии.
До 2025 года компания должна выплатить чуть менее миллиарда долларов. Такая финансовая устойчивость подчеркивает финансовые возможности компании. Не исключено, что APA, придется занять дополнительные деньги для развития своих активов, однако ее международная маржа более 20 долларов на баррель и маржа в США 12 долларов на баррель будут стимулировать другие финансовые возможности.
Заключение
📍Корпорация Apache имеет впечатляющий портфель активов, и она продолжает находить и развивать новые важные активы, в первую очередь, за счет высокой рентабельности международных активов. И, учитывая потенциал восстановления цен на нефть после начала массовой вакцинации и восстановления мировой экономики, акции Apache Corporation могут принести хорошую доходность.
