🪙⬇️Bitcoin и Ether падают. Эфир упал на 7,8%, что является самым большим падением за три недели, и торговался в моменте по $3160. Лидер рынка биткоин упал примерно на 2% до $64950. Неприятие риска в ИИ и IT косвенно ударило по крипте: всё-таки это тоже высокие технологии.

🏛Во вторник в США дебютировали восемь новых биржевых фондов спот-эфира, а созданный более шести лет назад Grayscale Ethereum Trust — крупнейший фонд для эфира с активами в 8 миллиардов долларов — был преобразован из закрытой структуры в ETF.

💸Конвертация фонда Grayscale сглаживает выходы для таких арбитражеров, но с момента изменения продукт покинули $811 млн. Это вызвало некоторую осторожность, даже несмотря на то, что другие ETF Ether привлекают какие-то деньги.

Подписаться - Верным курсом

🇫🇷👇Чистая прибыль французской Total во втором квартале упала на 34%, до 3 млрд 800 млн долларов. Выручка компании упала на 6%, что хуже прогноза аналитиков. Основной причиной стало падение продаж нефтепродуктов и газа.

♻️Добыча сократилась на 1%, но Total всё равно назвала отчёт сильным: якобы продолжается сбалансированный, “зелёный” энергопереход. Однако даже поверхностное изучение отчёта рисует совсем другую картину.

🛢Европейские запасы истощаются, объекты в Северном море приходится обслуживать всё чаще, поэтому Total инвестирует в углеводородные проекты в Африке, Бразилии, на Ближнем Востоке — и в США. Возможно, если к власти придёт Трамп, из отчётов компании совсем пропадёт слово “зелёный”.

Подписаться - Верным курсом

💴❌“Безумное” ралли иены может закончиться уже на следующей неделе. Момент истины наступит в среду. Рынки свопов предполагают 41%-ную вероятность того, что Банк Японии повысит ставки на 15 базисных пунктов к концу своего заседания по политике 31 июля.

🔮Только 30% наблюдателей за BOJ, опрошенных Bloomberg, прогнозируют повышение. Это делает инвесторов, ставящих на такое повышение, уязвимыми — особенно если Банк Японии также не оправдает ожиданий относительно значительного сокращения покупок облигаций.

🗓Если Банк Японии не оправдает ожиданий рынка, сделки керри-трейд, которые сдерживали слабость иены, могут вернуться с новой силой. В BlackRock Inc. прогнозируют, что японский регулятор еще долго будет сохранять прежний уровень процентных ставок.

📕Разрозненные экономические данные подтверждают эту точку зрения: в то время как ключевой показатель, отслеживающий силу сектора услуг Японии, восстановился в июле, показатель активности фабрик показал сокращение. Слабые потребительские расходы еще больше осложняют решение Банка Японии на следующей неделе.

Подписаться - Верным курсом

💻💰Глобальный сбой Microsoft обойдётся крупнейшим американским компаниям в 5,4 млрд долларов. Такие цифры публикует Guardian со ссылкой на подсчёты ведущих глобальных страховщиков.

🍕И это без учёта потерь, которые понесла сама Microsoft. При этом застрахованными могут оказаться только потери на сумму от полумиллиарда до миллиарда долларов, тогда фактический ущерб будет ещё серьёзнее.

ℹ️Глобальный сбой техники, работающей на платформе Windows, произошёл неделю назад. Его последствия до сих пор устраняют. Причиной стало некачественное обновление безопасности. Больше других пострадали операторы связи, банки и авиакомпании.

Подписаться - Верным курсом

🤖🧨TSMC присоединяется к глобальной технологической распродаже, поскольку торговля возобновляется после тайфуна. Акции Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. упали сильнее всего за три месяца после возобновления торгов на Тайване после двухдневного перерыва, вызванного бушующей стихией.

⛈Теперь стихия бушует на рынке. Бумаги рухнули на 6,5% в Тайбэе в пятницу утром, потянув вниз базовый индекс Taiex, который упал более чем на 4%, приблизившись к технической коррекции. Другие акции производителей чипов, ASE Technology Holding Co. и MediaTek Inc., упали по меньшей мере на 5% каждая.

🔪Невыразительные доходы крупных технологических компаний США положили начало расплате за ажиотаж вокруг ИИ. Текущий крах технологического сектора оказывает дополнительное давление на TSMC, чье рекордное ралли с середины июля идет на спад.

💁TSMC на Тайване теперь упал более чем на 14% от своего пика. Его падение сулит неприятности всему местному финансовому рынку, учитывая, что акции гиганта составляют более трети веса Taiex.

Подписаться - Верным курсом

🦅🥇США вводят в 3 с лишним раза больше санкций, чем любая другая страна, под рестрикциями Вашингтона уже треть всего мира. Пишет об этом Washington Post. Со стороны Соединённых Штатов сейчас введено свыше 15-ти тысяч ограничительных мер.

🤷🏼‍♀️Для сравнения: в Брюсселе смогли придумать только 4800 санкций. Ключевое издание демпартии, разумеется, хвалит этот инструмент: санкции позволяют США оказывать давление на геополитических соперников так, чтобы ни один американский солдат не пострадал.

🇷🇺Однако Washington Post признаёт, что рестрикции в ряде случаев не работают: Россия укрепляет альянс с Китаем, Иран продолжает ядерную программу, Северная Корея наращивает оборонный потенциал, а в некоторых странах Латинской Америки легитимные правительства продолжают свою работу несмотря на то, что в Вашингтоне их считают “крайне нежелательными”.

Подписаться - Верным курсом

🇷🇺✍️Банк России ожидаемо поднял ставку на 200 б.п. до 18%

Инфляция ускорилась и складывается существенно выше апрельского прогноза Банка России.

Требуется дополнительное ужесточение денежно-кредитной политики, а для возвращения инфляции к цели — существенно более жесткие денежно-кредитные условия, чем предполагалось ранее.

Российская экономика продолжает расти быстрыми темпами. Отклонение российской экономики вверх от траектории сбалансированного роста не уменьшается.

Дефицит трудовых ресурсов продолжает нарастать. В этих условиях рост внутреннего спроса не приводит к соразмерному расширению предложения товаров и услуг, а в большей степени увеличивает издержки компаний и, как следствие, усиливает инфляционное давление.

Высокие рыночные ставки поддерживают сберегательные настроения, но недостаточно сдерживают кредитование. В II квартале 2024 года кредитная активность оставалась высокой как в розничном, так и в корпоративном сегменте.

Подстройка кредитных и депозитных ставок к произошедшему росту ставок денежного рынка и доходностей ОФЗ продолжится.

На среднесрочном горизонте баланс рисков для инфляции остается смещенным в сторону проинфляционных.


Подписаться - Верным курсом

🇷🇺Прогноз Банка России по инфляции на 2024 год повышен до 6,5–7,0%. С учетом проводимой денежно-кредитной политики годовая инфляция снизится до 4,0–4,5% в 2025 году и будет находиться вблизи 4% в дальнейшем.

💸В II квартале 2024 года текущий рост цен с поправкой на сезонность составил в среднем 8,6%.

📈Показатель базовой инфляции с поправкой на сезонность в II квартале 2024 года возрос в среднем до 9,2% в пересчете на год после 6,8% в предыдущем квартале.

👀Годовая инфляция увеличилась с 8,6% в июне до 9,0%, по оценке на 22 июля. Этот рост отражает в том числе индексацию с 1 июля тарифов на коммунальные услуги.

Подписаться - Верным курсом

🤖⚔️OpenAI анонсировала SearchGPT, бросающий вызов поиску Google. Прототип поисковой системы будет доступен небольшой группе пользователей и издателей, пока компания разрабатывает более совершенное программное обеспечение и собирает отзывы.

🔊«Получение ответов в Интернете может потребовать больших усилий, часто требуя нескольких попыток для получения релевантных результатов. Мы считаем, что, расширяя возможности общения наших моделей с помощью информации из Интернета в режиме реального времени, можно быстрее и проще находить то, что вы ищете», — говорится в сообщении компании в блоге, анонсирующем поисковую систему.

🧠OpenAI заявляет, что в конечном итоге надеется интегрировать свои функции SearchGPT непосредственно в ChatGPT. Пользователям, заинтересованным в доступе к поисковой системе, необходимо будет зарегистрироваться в списке ожидания OpenAI.

✊Справиться с Google — непростая задача. По данным Statcounter, Google контролирует 91% мирового рынка поисковых систем на всех платформах. Это число увеличивается до 95% на мобильных устройствах. Тем не менее, даже несколько процентных пунктов доли рынка могут быть ценными для OpenAI.

Подписаться - Верным курсом

🇷🇺Новый среднесрочный прогноз от Банка России

📈Прогноз по средней ключевой ставке на этот год повышен до 16,9-17,4% с 15-16%.

✍️Средняя ключевая ставка до конца года ожидается в диапазоне 18-19,4%.

📈Прогноз по росту ВВП на этот год увеличен до 3,5-4% с 2,5-3,5%.

Подписаться - Верным курсом

#аналитика
В CITI ОПИСАЛИ «МЕДВЕЖЬИ» И «БЫЧЬИ» РИСКИ ДЛЯ НЕФТИ ПРИ ТРАМПЕ

✔️Эксперты банка считают, что основной риск – медвежий:
Президентство Трампа может стать в чистом итоге медвежьим риском для цен на нефть.

📊Сочетание факторов, включая тарифы и политику, благоприятную для нефти, и подталкивание Организации стран-экспортеров нефти и ее союзников (ОПЕК+) к выпуску большего количества нефти на рынок.

✔️Если говорить в более близкой перспективе, Citi перечисляет известные риски:
Сезон ураганов еще далек от завершения.

✔️Напряженность на Ближнем Востоке остается высокой... также усиливается давление в сторону прекращения огня, которое, возможно, будет достигнуто этим летом.

✅Основным «бычьим» риском для нефтяных рынков при президентстве Трампа будет давление на Иран, хотя оно может иметь ограниченное влияние.

✔️В случае кампании «максимального давления» на Иран рынок может столкнуться с сокращением экспорта иранской нефти на 500-900 тыс. баррелей в день.

Подписаться - Верным курсом

🇷🇺Юань отреагировал ростом на решение Банка России поднять ставку до 18%

Ранее:

Банк России ожидаемо поднял ставку на 200 б.п. до 18%

▪️Инфляция ускорилась и складывается существенно выше апрельского прогноза Банка России.

▪️Требуется дополнительное ужесточение денежно-кредитной политики, а для возвращения инфляции к цели — существенно более жесткие денежно-кредитные условия, чем предполагалось ранее.


Подписаться - Верным курсом

🔥 Друзья, вышли из отпуска и готовы подвести итоги последних трех недель сегодня в программе "Верным курсом".

⏰Начало в 16:00⏰

🇷🇺Сможет ли экономика расти при такой ставке?

✍️ Темы выпуска:

🇷🇺 Банк России, как и обещал, поднял ставку до 18%. И все так же агрессивен в формулировках. Сможет ли экономика расти при такой жесткой ДКП?
🇺🇸⁠ В Америке "великая ротация" в акциях. Началось?
🇺🇸 Экономика и геополитика. Стоит ли следить за экономическими программами кандидатов в президенты США или нас ждет армагеддон в любом случае?

🎙 На связи сегодня: Алексей Бобровский, Григорий Бегларян и Владимир Левченко.

‼️Так как монетизация в Youtube почти полностью отключена, мы вводим специальный платный чат в Telegram, которым вы можете воспользоваться, если вы хотите гарантированно получить ответ на свой вопрос.

👉Ждем вас! Присоединяйтесь!👈

#стрим

🇷🇺Снижать ключевую ставку в этом году не планируется, сообщила Набиуллина

Центробанк, по ее словам, будет держать ставку высокой столько, сколько потребуется для возвращения инфляции к цели, не исключает повышения в случае необходимости.

Подписаться - Верным курсом

У акций Ford случился худший день со времен краха 2008 года

Они возглавили накануне падение всего сектора автопрома на фоне разочаровывающих результатов работы.

🔻Акции Ford закрылись в четверг на уровне $11,16, снизившись на 18,4%

🔻Акции General Motors и Stellantis также заметно упали после отчетов о своих результатах на этой неделе

Подписаться - Верным курсом

Почему распродажа на рынке акций США пока еще не закончена

Бурный рост фондового рынка 2024 года наконец-то остановился.

📊В среду индексы S&P 500 и Nasdaq Composite показали худшее однодневное падение с 2022 года и продолжили падение в четверг. За последние 10 дней базовый индекс S&P 500 снизился примерно на 3%, а Nasdaq — более чем на 6%.

❗️Некоторые эксперты отмечают - когда индекс S&P 500 рос более чем на 10% в первой половине года, во второй половине года обычно наблюдается средний откат примерно на 9%.

📊К концу июня индекс S&P 500 вырос примерно на 14%.

🔻Информационные технологии и услуги связи — единственные два из 11 секторов в S&P 500 с отрицательной доходностью за последний месяц.

Подписаться - Верным курсом