6/13 오후 3시 지니너스 대표이사님 Zoom 미팅 예정입니다. 많은 참석 부탁드립니다.

매출액 : 95.3억원 (YoY 23.8%)
영업이익 : 14.9억원 (YoY 28.5%)

1Q 24 : 76.9억원 / 11.6억원
2Q 24 : 86.5억원 / 17.6억원
3Q 24 : 81.6억원 / 16.4억원
4Q 24 : 97.3억원 / 23.3억원
1Q 25 : 95.3억원 / 14.9억원

오스테오닉은 항상 1분기가 실적 최저점, 4분기가 최고점입니다.
올해 1분기 실적에는 짐머바이오메트향 미국 매출이 반영되어 있지 않습니다(5월9일부터 선적)

https://kind.krx.co.kr/common/disclsviewer.do?method=search&acptno=20250514000386&docno=&viewerhost=&viewerport=

기업명: 와이엠티(시가총액: 1,507억)
보고서명: 분기보고서 (2025.03)

매출액 : 349억
영업익 : 15억
순이익 : 12억

최근 실적 추이
2025.1Q 349억/ 15억/ 12억
2024.4Q 365억/ 5억/ 2억
2024.3Q 364억/ 22억/ 24억
2024.2Q 348억/ 9억/ -44억
2024.1Q 295억/ 0억/ -6억

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20250515002993

KB증권 한제윤
2025.05.16

[KX]

기업개요
- 레저(골프장) 사업을 비롯해 IT 제조, 방송/엔터 사업 영위
- 2024년 기준 매출비중 (연결 제거 제외) 레저 41.7%, 방송/엔터 10.4%, IT 제조 30.0%, 기타 18.0% 구성

투자포인트
1) 레저 사업의 지속적인 확장
- 신라레저, 파주CC, 클럽 72 위탁 운영 사업 영위
- 핵심사업 골프장 운영 레저사업의 견고한 성장
- 골프장 운영 노하우 바탕으로 베트남 골프 리조트 사업 진출 준비중
- 향후 레저 부문 중장기적인 매출 확장 기대

2) 적극적인 주주환원으로 자체적인 밸류업 노력
- 25년 2월 기업가치 제고 계획 공시하며 밸류업에 대한 의지 표명
- 25년 4월 주식 매입 및 소각 진행하며 밸류업 의지 증명
- 확실한 캐시카우 레저 사업을 보유하고 있다는 점에서 더욱 긍정적
- 골프장 사업에서 창출되는 안정적 이익 바탕으로 중장기적 주주환원 가능

3) 상법 개정 시 기업가치 재평가 기대
- 상법 개정시, ‘지주회사 디스카운트’ 완화 전망
- 2023년~2024년 연간 약 600억원 수준 영업이익 기록
- 현재 시가총액 1,700억원 수준, 2024년 기준 P/E 2배 수준
- 자회사 실적에 대한 밸류에이션 리레이팅 → 기업가치 상승 가능성

리스크 요인
- 상법 개정 및 주주 환원 정책의 세부사항은 예단 불가능

자세한 내용은 리포트 참고 부탁드립니다.
자료 링크 : https://url.kr/mhkuc8

반도체 테스트산업에서,
레거시나 모바일보다
전장 및 AI향 수요가 견고했으며
관련 수요가 늘고있습니다.

https://n.news.naver.com/article/277/0005594453?sid=101

지니너스가 전환사채 100억원을 발행했습니다.(한국투자파트너스 60억원 등 참여)

지니너스는 조달 자금을 활용하여 일본 자회사 실험실 관련 장비, 시약 구입 외 스페이스인사이트 고도화에 필요한 데이터 확보 등을 거쳐 빠르게 상업화 버전을 준비할 예정입니다.


https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20250519000282

KX가 주주와의 신뢰를 회복하고 기업가치를 제고하기 위해 자사주를 소각했습니다.

지속적으로 책임 있는 환원 기조를 이어갈 예정입니다.


2025.05.22 17:01:16
기업명: KX(시가총액: 1,691억)
보고서명: [기재정정]주식소각결정

소각할 주식수
- 보통주 : 516,130주
- 우선주 :

예정금액 : 65억
시총대비 : 3.7%

취득방법 : 장내매수
예정일자 : 2025-05-30

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20250522900409
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=122450

인쇄 회로기판용 화학약품 개발 및 동도금 처리 전문기업 와이엠티(251370)는 '반도체용 유리기판'에 적용하는 TGV(Through Glass Via, 유리 관통 전극) Full Fill 동도금 처리를 하고 있습니다. 이는 '글라스 인터포저'에도 활용됩니다.

https://n.news.naver.com/article/030/0003315531?sid=105

알리코제약(260660)은 위염 치료제 ‘레바미피드 서방정’의 제네릭 의약품인 ‘알레바서방정 150mg’에 대해 품목허가와 함께 우선판매품목허가권(우판권)을 확보했다고 29일 밝혔다.

레바미피드(주성분)는 위점막 병변 개선에 사용되는 치료제로, 한국오츠카제약이 1991년 7월 ‘무코스타정’이라는 제품명으로 식품의약품안전처의 허가를 받아 출시한 이후 오랜 기간 처방돼 왔다.

이후 복용 편의성을 개선하기 위해 유한양행이 GC녹십자, 대웅제약, 대원제약과 공동 개발한 서방형 제제가 2020년 12월 허가를 받으며, 1일 3회 복용(100mg)에서 1일 2회 복용(150mg)으로 변경되어 복약 순응도를 높였다.

의약품 시장조시기관 유비스트에 따르면, 레바미피드 성분 의약품의 전체 시장 규모는 2024년 기준 약 1500억원으로 집계됐다. 이 중 서방정 시장은 2021년 106억원, 2022년 232억원, 2023년 278억원, 2024년 293억원으로 매년 성장세를 이어가고 있다.


https://n.news.naver.com/mnews/article/018/0006026270?sid=101

[KX(122450.KQ) / 유진투자증권 코스닥벤처팀 박종선 ☎02)368-6076]

★ 1Q25 Review: 레저 부문, 성수기 진입

☞ 1Q25 Review: 골프장 운영일수 감소 및 떼제베CC 매각 등으로 레저 부문 실적 부진

- 매출액 631억원 영업손실 8억원(매출액 -17.7% yoy, 영업이익 적자전환)

- 떼제베CC 매각과 클럽72 골프장 운영일수 감소로 레저 부문 매출액 전년동기 대비 37% 감소

☞ 2Q25 Preview: 레저부문 성수기 진입, 제조부문 신규 고객 확보로 실적 회복 기대

- 제조부문 KX하이텍의 글로벌 반도체 기업의 신규 거래선 확보 예상되면서 본격적인 매출 반영 가능할 것

- 중장기적으로는 베트남 후에(Hue) 프로젝트 기반으로 글로벌 레저 기업으로의 성장 추구

☞ 현재 주가는 '25년 예상 실적 기준 per 4.4배

https://vo.la/KLvSMlr

*본 내용은 당사 컴플라이언스의 승인을 받아 발송되었습니다.

'아이텍'이 AI NPU(신경망처리장치) 국산화가속에 기여 중이며, 이는 정부 정책에 부합됩니다.

https://n.news.naver.com/article/014/0005360371?sid=101

2020년 발행한 120억 규모의 CB중 콜옵션이 부여된 36억원을 회사가 취득한(84억원의 CB는 모두 전환 완료) 후 이번에 주주가치 제고를 위해 전량 소각하기로 결정했습니다.

https://kind.krx.co.kr/common/disclsviewer.do?method=search&acptno=20250611000178&docno=&viewerhost=&viewerport=