※ 국민성장펀드의 최우선 투자처 (13개 메가프로젝트)
 
정부는 향후 5년 동안 50조 + @의 자금(민간합동펀드 35조, 직접투자 15조 그리고 저리대출)을 국민성장펀드의 직/간접 투자와 대출로 제공할 계획입니다.
그리고 이 국민성장펀드는 펀드를 통한 코스닥 시장 지원 강화와 M&A/회수시장 지원 강화와 함께 민관합동펀드와 직접투자를 통해 중점 육성산업에 대한 대대적인 투자가 진행될 것입니다.
 
이억원 금융위원장에 따르면 국민성장펀드는 ‘첨단산업 투자전쟁과 에너지전쟁의 국면에 대응하고, 에너지 대전환에 기민하게 대응하면서, 적시에 대규모 자금지원을 통해 첨단산업의 글로벌 경쟁력을 높이는데’ 사용된다고 말하였습니다.
 
이에 정부는 2025. 12. 19일과 2026년 4월 14일에 국민성장펀드가 우선적으로 투자하는 1차(7개) 및 2차(6개)의 총 13개 메가프로젝트를 발표한 바 있습니다.
 
국민성장펀드의 자금은 단일 기업이 아닌 각 산업 생태계 전반에 대한 전방위적 투자로,
예를 들면, AI산업 육성이라고 하면 단순히 AI기업에만 투자하는 것이 아니라 반도체 설계부터 데이터센터 그리고 데이터센터가 엄청난 전기를 소모하는 만큼 이를 감당할 수 있는 재생에너지 중심의 전력 인프라, 그리고 냉각 기술까지 생태계 전체에 대한 투자입니다.
 
즉, AI산업 육성은 다음과 같은 프로젝트들을 포괄합니다.
1) K-엔비디아 육성
2) 국가 AI컴퓨팅센터
3) 첨단 AI반도체 제조공정
4) 반도체클러스터 에너지 인프라 (재생에너지 기반)
5) 소버린 AI생태계 확장
6) 재생에너지 에너지 인프라 구축사업 등
 
 
1. 1차 메가프로젝트 (2025년 12월 19일 발표, 약 6.6조투자)
 
1) K-엔비디아 육성 (리벨리온 증자참여 0.6조)
2) 국가 AI컴퓨팅센터
3) 신안우이 해상풍력 (3.4조)
4) 전고체배터리 소재(황화리튬)공장 (0.1조)
5) 전력반도체 소재공장
6) 첨단 AI반도체 제조공정
7) 반도체클러스터 에너지 인프라
 
 
2. 2차 메가프로젝트 (2026년 4월 14일 발표, 약 10조 투자)
 
1) 소버린 AI 생태계 확장
한국의 독자적 AI 모델개발을 지원하고, 데이터 주권을 지키고 AI 시장에서 기술자립을 이루어 내기위한 투자사업
AI생태계의 전방위적 밸류체인(반도체, 데이터센터, 파운데이션 모델, 응용서비스)에 중점을 둠
 
2) 에너지 인프라 구축사업
지역의 대규모 태양광 및 육상풍력 발전사업에 참여하여 재생에너지 중심 에너지 대전환에 기여하고, 지역의 AI데이터 센터 등에 안정적 전력을 공급
 
3) 새만금 첨단벨트
현대차 등이 대규모 투자안을 발표한 새만금 첨단벨트의 로봇/수소/재생에너지 등 거점 구축 사업에 직접투자, 인프라 투융자 등 다양한 방식으로 참여
 
4) 미래모빌리티 및 방산지원
무인기와 전자장비 산업은 미래 모빌리티와 물류시장의 핵심 플랫폼으로 성장할 잠재력을 가지고 있음.
 
5) 차세대 바이오/백신 설비구축 및 R&D
상업화를 앞둔 마지막 관문인 글로벌 임상 3상 기업 등에 직접투자 및 대출지원을 통해 유망신약의 개발과 사용화를 전폭 지원
 
6) OLED 초격차 확보
고부가가치 OLED분야의 초격차 유지를 위해 대규모 설비구축 지원
 
https://www.korea.kr/news/policyNewsView.do?newsId=148962687

대형주 쏠림의 그림자… 코스피 64% 여전히 저평가
-우리나라의 국내총생산(GDP) 1조 달러당 상장 기업 수는 1368개로, 미국의 10배 수준
https://naver.me/5Mv5FNNw

"부자될 마지막 기회?"…'59만전자·400만닉스'의 유혹
-40대 직장인 B씨는 "하이닉스는 너무 비싸 보여서 못 샀고, 삼성전자는 아직 더 갈 것 같아 고민 중"이라며 "주변에서 반도체 얘기를 하도 하니까 안 들고 있으면 뒤처지는 느낌이 든다"고 했다.
https://naver.me/Gmptcvdb

트럼프 대통령의 포트폴리오

코스피 연도별 MDD (플루토 리서치)

» 역대 버블 발생 사례 당시의 시가총액 집중도와 현재 AI Big10의 시총 비중 비교. AI Big10은 Magnificent7 종목들과 Broadcom, AMD, Micron의 포트폴리오이며, S&P500 지수 내 시총 합산 비중이 40% 수준에 도달

» 트럼프 대통령, SNS를 통해 이란과의 협상에 시간이 더 소요될 것임을 시사. 표현의 톤은 압박의 느낌보다 완화된 방향을 선택한 모습

» 트럼프 대통령의 Social Truth

미국이 체결한 최악의 합의 중 하나는 이란 핵 합의였으며, 이는 버락 후세인 오바마와 오바마 행정부의 아마추어들에 의해 추진되고 서명된 것입니다. 이는 이란이 핵무기를 개발하는 데로 가는 직접적인 경로였습니다.

그러나 현재 트럼프 행정부가 이란과 협상 중인 거래는 그렇지 않습니다 — 사실 정반대입니다! 협상은 질서 있고 건설적인 방식으로 진행되고 있으며, 나는 우리 측에 시간이 우리 편에 있다는 점을 고려해 성급히 합의를 서두르지 말 것을 지시했습니다.

봉쇄 조치는 합의가 이루어지고, 인증되며, 서명될 때까지 전면적으로 유지될 것입니다. 양측 모두 시간을 갖고 이를 올바르게 처리해야 합니다. 실수는 용납될 수 없습니다!

이란과의 관계는 훨씬 더 전문적이고 생산적인 방향으로 발전하고 있습니다. 다만 그들은 핵무기나 폭탄을 개발하거나 확보할 수 없다는 점을 반드시 이해해야 합니다. 지금까지의 지원과 협력에 대해 중동의 모든 국가들에 감사를 표하고자 합니다. 이러한 협력은 역사적인 아브라함 협정에 참여함으로써 더욱 강화되고 확대될 것입니다. 어쩌면 이란도 이에 참여하고 싶어할지도 모릅니다! 이 사안에 관심을 가져주셔서 감사합니다.

대통령 Donald J. Trump

트럼프 "이란과 합의 서두르지 말라고 지시…실수 용납 안돼"(종합)
 
- 트럼프 대통령은 이날 소셜미디어 트루스소셜에 올린 글에서 "협상은 질서 있고 건설적인 방식으로 진행되고 있다"며 "나는 대표단에 합의를 서두르지 말라고 지시했다. 시간은 우리 편이다"라고 했다. 트럼프는 "합의가 도출되고, 인증된 후, 서명될 때까지 봉쇄는 완전한 효력을 유지할 것"이라며 대이란 압박 기조를 유지하겠다는 입장을 재확인했다. 트럼프는 또 "양측 모두 서두르지 말고 시간을 들여 제대로 된 합의를 이끌어내야 한다"면서 "어떠한 실수도 있어서는 안 된다"고 강조했다.
 
이같은 트럼프 대통령의 발언은 협상 타결이 임박했다는 보도가 잇따르는 가운데, 일부 쟁점에서 이견이 남아 있는 만큼 끝까지 신중을 기해 협상을 매듭짓겠다는 의지를 표현한 것으로 보인다.
 
트럼프 대통령은 "이란과의 협상이 훨씬 더 전문적이고 생산적인 방향으로 가고 있다"면서도 "이란 측은 자신들이 핵무기 또는 핵폭탄을 개발하거나 획득할 수 없다는 점을 이해해야 한다"고 강조했다.
 
아울러 트럼프는 중동 국가들의 협조에 감사를 표하면서 이른바 '아브라함 협정'(Abraham Accords) 확대 가능성도 거론했다. 그는 "지금까지 지지와 협력을 보내준 중동의 모든 국가에 감사를 표하고 있다"며 "이러한 지지와 협력은 역사적인 아브라함 협정에 더 많은 국가가 참여함으로써 더욱 강화되고 증진될 것"이라고 말했다. 마지막으로 "어쩌면 이란 이슬람 공화국도 참여를 원할 수도 있다"고 덧붙였다.
 
현재 미국과 이란은 휴전을 60일 동안 연장하고, 해당 기간에 핵 협상을 하는 내용의 양해각서(MOU) 체결에 근접한 것으로 전해진다. 아울러 양국은 호르무즈 해협 봉쇄를 일단 완화한 뒤 연장된 휴전 기간에 이란의 핵 문제를 의제로 올려 세부 협상을 본격화하는 방향으로 합의하려 하는 것으로 알려졌다.
 
한편 트럼프 대통령은 이에 앞서 트루스소셜에 작별을 뜻하는 '아디오스'(Adios) 글귀와 함께 미군 드론의 이란 선박 폭격 이미지를 게시했다. 이란과의 협상 진전에 대한 메시지로 풀이된다. 아울러 이란과 협상 타결에 가까워지고 있지만 끝내 합의가 불발될 경우 호르무즈 해협 개방 등을 위해 압박 메시지로도 해석된다.
 
https://www.news1.kr/world/usa-canada/6176569

미국과 이란의 잠점 합의 / 팩트 체크

🚨 실제 행동 팩트체크 (Action Tracker)

1. 미군은 철수하지 않았다. 최근 수개월간 동원된 미군은 60일 기간 동안 역내 잔류하며, 최종 합의가 타결될 경우에만 철수합니다. 즉 휴전이 아니라 “총구를 겨눈 채의 일시정지” 수준이라는 의미.

2. 해상 봉쇄는 아직 해제되지 않았다. 이란은 호르무즈 정상화 이전에 미국의 해상 봉쇄가 30일 내에 해제되어야 한다고 주장합니다. 이것은 합의된 조건이 아니라 이란의 요구사항입니다.

3. 여전히 호르무즈는 이란이 통제 중이다. FARS 통신에 따르면 지난 24시간 동안 33척의 선박이 이란의 허가를 받아 호르무즈를 통과했으며, 약 240척이 이란의 허가를 기다리고 있습니다. MOU 초안의 “통행료 없는 재개”와 달리, 현실은 이란이 게이트키퍼 역할을 행사 중임.

4. 이란은 핵 양보를 공개적으로 부인. 이란 외무부 대변인 바가에이는 IRNA에 핵 문제는 현 협상의 일부가 아니라고 밝혔습니다. 사용자 초안 7번(핵 후속 협상 착수)과 미국 측 인식 사이에 근본적 간극이 존재합니다.

📡 소셜 & 현장 여론 동향

1. IRGC가 최대 스포일러이자 방해자. IRGC는 미국이나 이스라엘의 재공격 시 “역내를 훨씬 넘어서는” 보복에 직면할 것이라 경고했고, “아직 모든 역량을 동원하지 않았다”고 밝혔습니다. 외교 트랙(외무부)과 군부 트랙(IRGC) 사이의 분열을 볼 수 있는 지점이죠.

2. 여전히 이스라엘은 명백히 반대. 한 소식통은 이스라엘이 “이 합의에 매우 불만”이며 “이스라엘의 안보 우려를 다루지 않는 경제적 합의”로 본다고 NPR에 전했습니다. 트럼프-네타냐후 통화에서 두 정상은 향후 경로를 두고 이견을 보였으며, 네타냐후는 미국이 군사 압박을 지속해 이란 정권을 더 약화시켜야 한다고 주장.

3. 레바논 조항이 뇌관. 초안 MOU는 이스라엘-헤즈볼라 전쟁 종료를 명시하며, 네타냐후는 토요일 트럼프와의 통화에서 이 조건에 우려를 표명함. 결국 이스라엘이 가장 큰 잠재적 리스크.

ITK / 미주투

» 미국과 이란의 새로운 합의 및 휴전 연장안 발표 전망에 대한 베팅 확률이 일제히 하락 [Polymarket]

美 당국자 "호르무즈 개방·핵폐기 원칙 합의"…핵심 쟁점은
https://naver.me/xEX6CuA6

종전보단 휴전 스타일이네요.
재건주들 설렜지만 애매하네요😅

호루무즈 해협 재개방 가능성 소식에
나스닥 선물 +0.74%
유가 하락 -4.71%

유가 급락

유가 90불 초반까지 하락

양국이 협상 내용 확정에 따라
유가는 더 빠질 듯하고
인플레 우려도 약화될 것으로~

국제유가, 미·이란 합의 기대 반영하며 4% 추가 하락...2주래 최저치
 
- 로이터통신에 따르면 한국시간 기준 25일 오전 브렌트유 선물은 배럴당 4.55% 내린 98.83달러를 기록했고, 미국 서부텍사스산원유(WTI)는 4.73% 하락한 92.03달러에 거래됐다. 두 유종 모두 장중 한때 5월 7일 이후 최저 수준을 기록했다.
 
도널드 트럼프 미국 대통령은 전날 미국과 이란이 호르무즈 해협 재개방을 포함한 평화 합의 양해각서(MOU)를 "대체로 협상했다"고 밝히며 합의 기대감을 키웠다. 다만 트럼프 대통령은 이후 측근들에게 이란과의 협상을 서두르지 말라고 언급하는 등 신중한 입장을 유지한 것으로 전해졌다. CNN 등에 따르면 미 고위 당국자는 미국과 이란 간 양해각서(MOU) 최종 확정까지는 앞으로 며칠이 더 걸릴 수 있다고 밝힌 것으로 알려졌다.
 
모든 당사국이 최종 합의에 도달하면, 미국과 이란 당국자 간 대면 서명식이 열릴 예정이며, 이후 곧바로 다음 단계 협상을 시작하는 일정이 이어질 가능성도 있는 것으로 전해졌다.
 
한편 시장에서는 양측이 주요 쟁점에서 여전히 이견을 보이고 있지만, 협상 진전 가능성 자체가 단기 유가 하락 요인으로 작용하고 있다는 평가가 나온다. 다만 전문가들은 호르무즈 해협을 통한 원유 수송이 정상화되고 중동 지역 에너지 인프라가 복구되기까지는 수개월이 소요될 것으로 전망하고 있다.
 
https://www.newspim.com/news/view/20260525000018

오늘 장열린 일본으로 수급이 다 쏠려버린 모습

대만은 직전 고점을 돌파하고 있습니다!

아시아 증시가 호조를 보이고 있습니다.

특히 한국 코스피 지수가 2026년 들어 현재까지 86%라는 폭발적인 상승세를 기록하며 눈길을 끌고 있습니다.

🔲주가의 자기강화 과정(조지소로스)
지배적 편향

삼성전자/SK하이닉스/코스피

D or E

🧬 일라이 릴리, GLP-1 다음 판을 조용히 사들이는 중

Eli Lilly는 최근 5개월간 7개 기업을 인수

1월 이후 투입 금액만 200억 달러(약 30.5조 원) 이상

💊 인수 목록
• Circular RNA 플랫폼 (원형 RNA 플랫폼)

• Non-viral DNA delivery (비바이러스 DNA 전달 시스템)

• Lipid nanoparticle 기술 (지질 나노입자 기술)

• Sleep therapeutics (수면 치료제)

• Gene delivery 인프라 (유전자 전달 인프라)

💊 릴리가 인수한 기업 특징
단순 신약 후보물질(파이프라인) 인수가 아님

"delivery system"(전달 시스템)을 사고 있음

💊 Lilly는 Platform Builder에 가까움
Lilly가 사고 있는 것은
아직 시장이 완전히 평가하지 못한

• preclinical technology
• delivery infrastructure
• modality expansion platform

이는 단기 매출 보강보다
장기 기술 스택 확보에 가까운 전략

🧬바이오섹터 분석🧬 [그로쓰리서치]
https://t.me/growthbio

https://www.biopharmadive.com/news/asco-2026-abstracts-merck-biontech-lilly-moderna/820898/

[ASCO 2026 정규초록 관련 기사 공유
: BioPharma Dive에서 언급된 핵심 5개 데이터]

- ASCO 2026 정규초록에서 가장 눈에 띄는 데이터는
(1) Merck/Kelun sac‑TMT
(2) BioNTech/BMS pumitamig
(3) Pfizer/3SBio SSGJ‑707
(4) Lilly/Kelonia KLN‑1010
(5) Merck/Moderna intismeran

** LBA(Late-breaking abstract)인 daraxonrasib(Revolution Medicines, RAS 타겟, pancretic cancer, 임상 3상), ivonescimab(Summit/Akeso, PD-1/VEGF 타겟 bispecific)은 발표 당일 세부 데이터 공개 예정이라 이번 기사에는 포함되지 않음

**이번 정규초록의 핵심은 “Keytruda 이후 backbone 경쟁”임
- Merck sac‑TMT 관련 임상 데이터가 가장 주목할만함.
- 플랫폼으로서 in vivo CAR-T인 KLN‑1010
- Moderna의 re-rating trigger는 intismeran phase 3
- PD‑1/VEGF bispecific은 유망하지만 3개의 주요 신약 후보 물질이 경쟁 중: Summit/Akeso, BioNTech/BMS, Pfizer/3SBio가 보유한 3개의 파이프라인 모두 중국에서 초기 개발됨
- 중국 기반 신약 후보물질들이 후기 임상에서도 주목받고 있음

1) Abstract #8506: Merck/Kelun sac‑TMT (Trop2 ADC)+ Keytruda : 가장 중요
- 1L PD‑L1+ NSCLC OptiTROP‑Lung05
- PFS HR 0.35, mPFS NR vs 5.7개월, ORR 70.2% vs 42.0%.
- OS도 immature지만 HR 0.55로 긍정적 trend
- Merck의 post‑Keytruda ADC 전략에 강한 signal
- 단, 중국 trial + Keytruda 단독 comparator라 global read-through는 할인 필요.

2) Abstracts #8513 : BioNTech/BMS pumitamig — PD‑L1/VEGF bispecific
- 1L NSCLC phase 2에서 ORR 약 70%. Global study라는 점이 긍정적
- n=44, PFS/OS 미성숙. Phase 3에서 pembrolizumab+chemo 대비 이겨야 의미가 있음

3) Abstracts #8514: Pfizer/3SBio SSGJ‑707 — PD‑1/VEGF bispecific
- 1L NSCLC monotherapy pivotal dose subgroup에서 ORR 약 68%, mPFS 약 12.4개월
- Pfizer의 차세대 IO backbone 후보
- 하지만 randomized phase 3 chemo-combo 데이터 전까지는 class-following asset으로 보는 게 맞음.

4) Abstract #7509: Lilly/Kelonia KLN‑1010 — in vivo CAR‑T
- R/R multiple myeloma 6명 모두 MRD-negative
- CRS는 mild/moderate, ICANS 없음
- 아직 n=6이지만, 환자 체내에서 CAR‑T를 만드는 플랫폼 proof-of-concept로 의미 큼
- Lilly가 Kelonia를 최대 70억 달러에 인수한 이유를 보여주는 데이터.

5) Abstract #9500: Merck/Moderna intismeran — mRNA 암백신
- KEYNOTE‑942 5년 추적에서 Keytruda 단독 대비 recurrence/death risk 49% 감소.
- Reuters 기준 distant metastasis/death risk 59% 감소, 5년 OS 92.2% vs 71.3%
- Moderna oncology re-rating의 핵심은 phase 3 INTerpath‑001 성공 여부.