머스크의 ‘디지털 옵티머스’ 승부수… 단순 AI 넘어 ‘화이트칼라 자동화’ 시대 여나
https://www.g-enews.com/article/Global-Biz/2026/03/2026031405411658902bd56fbc3c_1#_PA
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글로벌이코노믹
머스크의 ‘디지털 옵티머스’ 승부수… 단순 AI 넘어 ‘화이트칼라 자동화’ 시대 여나
최근 글로벌 인공지능(AI) 및 로봇 시장의 지형도를 뒤흔들 파격적인 프로젝트가 공개됐다. 일론 머스크 테슬라 최고경영자(CEO)가 이끄는 테슬라와 xAI가 공동으로 추진하는 ‘디지털 옵티머스(Digital Optimus)’가 그 주인공이다. 지난 11일(현지시각) 미국 테슬라라티(Te
테슬라는 테라팹 계획을 통해 연산과 판단을 하는 로직(Logic) 반도체, 저장과 기억을 담당하는 메모리 반도체, 그리고 이들을 묶는 패키징까지 자체적으로 모두 해결하겠다는 야심을 갖고 있다. 로직 반도체는 CPU(중앙처리장치), GPU(그래픽처리장치), 테슬라의 NPU(신경망처리장치), 구글의 TPU(텐서처리장치), 그록(Groq)의 LPU(언어처리장치)처럼 데이터를 계산하고 시스템을 제어하는 ‘두뇌’ 역할을 하는 반도체다.
테슬라의 완전자율주행(FSD) 칩, 슈퍼컴퓨터 ‘도조’에 들어가는 D1 칩 역시 로직 반도체다.
현재 테슬라 반도체는 테슬라가 설계하고 로직 반도체는 TSMC와 삼성전자가, 메모리 반도체는 SK하이닉스와 마이크론이 생산하며, 패키징은 전문업체에 따로 의뢰해 이뤄진다.
만약 테슬라가 유기적으로 생산 시스템을 통합해 로직과 메모리를 한 곳에서 만들 수 있으면 데이터 이동 통로(대역폭)가 획기적으로 줄어 연산 속도가 빨라지고, 전력 소모는 줄일 수 있다.
https://n.news.naver.com/article/014/0005491368
테슬라의 완전자율주행(FSD) 칩, 슈퍼컴퓨터 ‘도조’에 들어가는 D1 칩 역시 로직 반도체다.
현재 테슬라 반도체는 테슬라가 설계하고 로직 반도체는 TSMC와 삼성전자가, 메모리 반도체는 SK하이닉스와 마이크론이 생산하며, 패키징은 전문업체에 따로 의뢰해 이뤄진다.
만약 테슬라가 유기적으로 생산 시스템을 통합해 로직과 메모리를 한 곳에서 만들 수 있으면 데이터 이동 통로(대역폭)가 획기적으로 줄어 연산 속도가 빨라지고, 전력 소모는 줄일 수 있다.
https://n.news.naver.com/article/014/0005491368
Naver
머스크의 도박, 테슬라 '테라팹'으로 '반도체 제국' 꿈꾼다…"프로젝트, 7일 내 출범"
일론 머스크 테슬라 최고경영자(CEO)가 14일(현지시간) 인공지능(AI) 칩을 자체적으로 생산하는 계획인 이른바 ‘테라팹(Terafab)’ 프로젝트가 일주일 안에 시작될 것이라고 밝혔다. 시킹알파에 따르면 머스크는
Forwarded from 에테르의 일본&미국 리서치
웰스파고) Tesla, Inc.; 2026년 2월 트래커: 전월 대비(M/M) 좋은 상승을 보였으나, 연초 대비(YTD) 추세는 여전히 당사의 예상치를 밑돌 것으로 보입니다. 목표가 $125
당사의 생각: 이용 가능한 TSLA(테슬라) 2월 인도량 데이터가 개선되었습니다. 당사가 추적하는 4대 주요 시장에서 2월 TSLA 인도량은 전년 동기 대비(y/y) +24%, 전월 대비(m/m) +42%의 추세를 보이고 있습니다. 인센티브가 요인일 가능성이 높습니다. 전월 대비 큰 폭의 상승에도 불구하고 연초 대비(YTD) 판매량은 여전히 전년 동기 대비 +2%에 그쳐 컨센서스인 +10%를 하회하는 추세를 보이고 있습니다.
1. 인도량 반등
북미, 유럽 연합, 한국 및 중국의 가용 판매 데이터를 바탕으로, TSLA 판매량은 2월에 전년 동기 대비 +24%, 전월 대비 +42%의 추세를 보이고 있습니다. VA 컨센서스는 1분기 인도량이 전년 동기 대비 10% 증가한 37만 1천 대가 될 것으로 예측하고 있습니다. 미국 인도량은 4만 대 미만으로 떨어졌지만 전년 동기 대비 +2%(연초 대비 +1%)였습니다. 유럽 연합(EU)은 전년 동기 대비 13% 증가(연초 대비 -1%)하여 일부 회복세를 보였습니다. 중국은 전년 동기 대비 43% 상승했지만 연초 대비로는 여전히 -6% 하락했습니다. 전월 대비 강력한 개선에도 불구하고, TSLA 인도량은 연초 대비 2% 증가하는 추세에 머물러 있어 컨센서스를 밑돌고 있습니다.
2. 유럽 전년 동기 대비 상승; 중국 판매량 최저점에서 반등
최종 ACEA EU 판매 데이터는 이번 달 말에 발표될 예정입니다. 그러나 주요 EU 시장의 판매량은 발표되었습니다. 당사는 2025년 TSLA EU 판매량의 약 85%를 차지하는 11개 주요 EU 시장을 추적했습니다. 이 시장들은 2월에 전년 동기 대비 13% 상승했으며 포르투갈, 스페인, 독일 및 프랑스에서 강력한 성장을 보였습니다. 연초 대비 기준으로 EU 판매량은 전년 동기 대비 1% 감소했습니다. 테슬라 중국 판매량은 모델 Y 수요 회복에 힘입어 1월 최저치에서 전년 동기 대비 +43% 반등했습니다. 연초 대비 중국 판매량은 전년 동기 대비 6% 감소했습니다.
3. 2월 미국 인도량 전월 대비 -17% 하락, 4만 대 미만 단위
2026년 2월 결과는 비공식적입니다. 그러나 미국의 산업 추정치는 더 약한 수요를 보여줍니다. Wards는 TSLA의 미국 인도량이 약 3만 6,500대로 전월 대비 -17%, 전년 동기 대비 +4%일 것으로 추정합니다. Motor Intelligence(MI)는 약 3만 8,500대로 전월 대비 4% 감소, 전년 동기 대비 9% 감소를 예측하고 있습니다. 당사는 2025년 10월 미국 IRA 만료 이후 미국의 TSLA 인도량이 낮아져 정상화될 것으로 예상합니다. TSLA는 모델 3 및 모델 Y 모두에 강력한 인센티브를 제공했으며, 모델 Y에 대해 72개월 0% 연이율(APR) 할부, 모델 3에 대해 0.99% 연이율 할부를 포함했습니다.
4. 펀더멘털은 여전히 어려운 상황
주식의 프리미엄을 감안할 때 인도량 추세는 여전히 실망스럽다는 것이 당사의 견해입니다. 자동차가 TSLA 비즈니스의 대부분을 차지함에도 불구하고 이러한 약세는 TSLA의 가치 평가에 눈에 띄는 영향을 미치지 않았습니다. TSLA가 주요 시장(EU, 중국 참조)에서 공격적인 프로모션을 제공하여 2월의 반등을 뒷받침했을 가능성이 높다는 점을 지적합니다. 그렇기는 하지만, 2026년을 시작하는 연초 대비 +2%의 인도량 추세는 전년 동기 대비 +10%의 1분기 컨센서스를 충족하기 위해 3월에 많은 따라잡기(및 아마도 더 많은 프로모션)를 필요로 합니다.
당사의 생각: 이용 가능한 TSLA(테슬라) 2월 인도량 데이터가 개선되었습니다. 당사가 추적하는 4대 주요 시장에서 2월 TSLA 인도량은 전년 동기 대비(y/y) +24%, 전월 대비(m/m) +42%의 추세를 보이고 있습니다. 인센티브가 요인일 가능성이 높습니다. 전월 대비 큰 폭의 상승에도 불구하고 연초 대비(YTD) 판매량은 여전히 전년 동기 대비 +2%에 그쳐 컨센서스인 +10%를 하회하는 추세를 보이고 있습니다.
1. 인도량 반등
북미, 유럽 연합, 한국 및 중국의 가용 판매 데이터를 바탕으로, TSLA 판매량은 2월에 전년 동기 대비 +24%, 전월 대비 +42%의 추세를 보이고 있습니다. VA 컨센서스는 1분기 인도량이 전년 동기 대비 10% 증가한 37만 1천 대가 될 것으로 예측하고 있습니다. 미국 인도량은 4만 대 미만으로 떨어졌지만 전년 동기 대비 +2%(연초 대비 +1%)였습니다. 유럽 연합(EU)은 전년 동기 대비 13% 증가(연초 대비 -1%)하여 일부 회복세를 보였습니다. 중국은 전년 동기 대비 43% 상승했지만 연초 대비로는 여전히 -6% 하락했습니다. 전월 대비 강력한 개선에도 불구하고, TSLA 인도량은 연초 대비 2% 증가하는 추세에 머물러 있어 컨센서스를 밑돌고 있습니다.
2. 유럽 전년 동기 대비 상승; 중국 판매량 최저점에서 반등
최종 ACEA EU 판매 데이터는 이번 달 말에 발표될 예정입니다. 그러나 주요 EU 시장의 판매량은 발표되었습니다. 당사는 2025년 TSLA EU 판매량의 약 85%를 차지하는 11개 주요 EU 시장을 추적했습니다. 이 시장들은 2월에 전년 동기 대비 13% 상승했으며 포르투갈, 스페인, 독일 및 프랑스에서 강력한 성장을 보였습니다. 연초 대비 기준으로 EU 판매량은 전년 동기 대비 1% 감소했습니다. 테슬라 중국 판매량은 모델 Y 수요 회복에 힘입어 1월 최저치에서 전년 동기 대비 +43% 반등했습니다. 연초 대비 중국 판매량은 전년 동기 대비 6% 감소했습니다.
3. 2월 미국 인도량 전월 대비 -17% 하락, 4만 대 미만 단위
2026년 2월 결과는 비공식적입니다. 그러나 미국의 산업 추정치는 더 약한 수요를 보여줍니다. Wards는 TSLA의 미국 인도량이 약 3만 6,500대로 전월 대비 -17%, 전년 동기 대비 +4%일 것으로 추정합니다. Motor Intelligence(MI)는 약 3만 8,500대로 전월 대비 4% 감소, 전년 동기 대비 9% 감소를 예측하고 있습니다. 당사는 2025년 10월 미국 IRA 만료 이후 미국의 TSLA 인도량이 낮아져 정상화될 것으로 예상합니다. TSLA는 모델 3 및 모델 Y 모두에 강력한 인센티브를 제공했으며, 모델 Y에 대해 72개월 0% 연이율(APR) 할부, 모델 3에 대해 0.99% 연이율 할부를 포함했습니다.
4. 펀더멘털은 여전히 어려운 상황
주식의 프리미엄을 감안할 때 인도량 추세는 여전히 실망스럽다는 것이 당사의 견해입니다. 자동차가 TSLA 비즈니스의 대부분을 차지함에도 불구하고 이러한 약세는 TSLA의 가치 평가에 눈에 띄는 영향을 미치지 않았습니다. TSLA가 주요 시장(EU, 중국 참조)에서 공격적인 프로모션을 제공하여 2월의 반등을 뒷받침했을 가능성이 높다는 점을 지적합니다. 그렇기는 하지만, 2026년을 시작하는 연초 대비 +2%의 인도량 추세는 전년 동기 대비 +10%의 1분기 컨센서스를 충족하기 위해 3월에 많은 따라잡기(및 아마도 더 많은 프로모션)를 필요로 합니다.
Forwarded from [삼성 이영진] 글로벌 AI/SW
일론 머스크, xAI가 올해 경쟁사들을 따라잡고 3년 내 압도적 1위가 될 것이라 주장
https://t.me/Samsung_Global_AI_SW
xAI는 올해 따라잡고, 3년 안에 다른 모든 회사를 압도적으로 앞설 것이다. 그때는 누가 2등인지 보려면 제임스 웹 망원경이 필요할 정도일 것이다.
https://t.me/Samsung_Global_AI_SW
Forwarded from 딘스티커 Dean's Ticker
[단독] 메타, AI 투자 비용에 대응해 대규모 감원 계획 $META
(Reuters) 메타가 생성형 AI 인프라 구축에 드는 막대한 비용을 상쇄하고 AI를 활용한 업무 효율성을 높이기 위해 전체 인력의 20% 이상을 감축하는 대규모 구조조정을 계획 중이다. 이번 감원 계획은 2028년까지 데이터 센터 구축에 $60B를 투자하고 AI 스타트업 마누스(Manus)를 인수하는 등 공격적인 AI 행보 속에서 수익성을 확보하기 위한 전략적 선택이다. 마크 저커버그 CEO는 AI 기술 발전으로 과거 대규모 팀이 수행하던 업무를 소수의 인원이 처리할 수 있게 됐다고 언급하며, 기술 발전에 따른 인력 구조 재편의 필요성을 시사했다. 메타는 최근 라마 4(Llama 4) 모델 개발 과정에서 겪은 기술적 난항과 신규 AI모델 '아보카도(Avocado)'의 성능 부진을 극복하기 위해 핵심 인재 영입에 수억 달러를 투입하는 등 전사적 역량을 AI에 집중하고 있다.
(Reuters) 메타가 생성형 AI 인프라 구축에 드는 막대한 비용을 상쇄하고 AI를 활용한 업무 효율성을 높이기 위해 전체 인력의 20% 이상을 감축하는 대규모 구조조정을 계획 중이다. 이번 감원 계획은 2028년까지 데이터 센터 구축에 $60B를 투자하고 AI 스타트업 마누스(Manus)를 인수하는 등 공격적인 AI 행보 속에서 수익성을 확보하기 위한 전략적 선택이다. 마크 저커버그 CEO는 AI 기술 발전으로 과거 대규모 팀이 수행하던 업무를 소수의 인원이 처리할 수 있게 됐다고 언급하며, 기술 발전에 따른 인력 구조 재편의 필요성을 시사했다. 메타는 최근 라마 4(Llama 4) 모델 개발 과정에서 겪은 기술적 난항과 신규 AI모델 '아보카도(Avocado)'의 성능 부진을 극복하기 위해 핵심 인재 영입에 수억 달러를 투입하는 등 전사적 역량을 AI에 집중하고 있다.
Forwarded from [삼성 이영진] 글로벌 AI/SW
메타, 전체 직원의 20% 이상 감원 검토
: AI 인프라 투자 비용을 상쇄하고 AI 기반 생산성 향상에 대비하기 위한 조치
: 최고경영진이 고위 리더들에게 계획을 전달하고 조직 규모 축소 방안 준비를 지시. 다만 감원 일정과 규모는 아직 확정되지 않음
: 메타의 2025년 말 기준 직원 수는 약 7만9천 명(20% 감원 시 약 1만6천 명 규모)
: 메타는 2022년 말 1만1천 명, 2023년 추가로 1만 명을 감원한 바 있음
: 메타 대변인은 해당 보도에 대해 “가설적 접근 방식에 대한 추측성 보도(speculative reporting)”라고 언급
https://t.me/Samsung_Global_AI_SW
: AI 인프라 투자 비용을 상쇄하고 AI 기반 생산성 향상에 대비하기 위한 조치
: 최고경영진이 고위 리더들에게 계획을 전달하고 조직 규모 축소 방안 준비를 지시. 다만 감원 일정과 규모는 아직 확정되지 않음
: 메타의 2025년 말 기준 직원 수는 약 7만9천 명(20% 감원 시 약 1만6천 명 규모)
: 메타는 2022년 말 1만1천 명, 2023년 추가로 1만 명을 감원한 바 있음
: 메타 대변인은 해당 보도에 대해 “가설적 접근 방식에 대한 추측성 보도(speculative reporting)”라고 언급
https://t.me/Samsung_Global_AI_SW
Forwarded from 에테르의 일본&미국 리서치
JP모건) 반도체/반도체 제조 장비(SPE) 부문; 2027년(CY)까지 강력한 성장 지속 전망
당사는 웨이퍼 제조 장비(WFE) 시장 전망치를 상향 조정합니다. 이제 2026년에는 전년 대비 21% 성장(기존 11%), 2027년에는 전년 대비 18% 성장(기존 8%)을 예상합니다. 인공지능(AI) 관련 수요가 더욱 확대되고 심화됨에 따라 반도체 기업들은 자본 지출(capex)에 점점 더 열의를 보이고 있습니다. 클린룸 부족과 같은 공급 제약이 2026년에 일부 역풍으로 작용할 수 있지만, 생산 능력 증대가 가속화됨에 따라 2027년까지 강력한 성장이 지속될 것으로 예상합니다.
WFE 시장 전망 추가 상향: 전년도의 강력한 수요에서 후퇴하여 중국에 대한 판매가 감소함에 따라, 2025년 WFE 시장은 전체적으로 전년 대비 약 3% 성장한 것으로 추정합니다. 당사의 WFE 성장에 대한 상향식 전망치는 2026년 전년 대비 21%(기존 11%), 2027년 전년 대비 18%(기존 8%)입니다. 두 해 모두 당사는 TSMC 및 DRAM 전망치를 크게 상향 조정합니다. 로직 칩 분야에서는 엔비디아(Nvidia)뿐만 아니라 다양한 주문형 반도체(ASIC)에 대한 수요도 증가하고 있으며, 일부 경우에는 가동률이 100%를 초과하고 있습니다. DRAM 분야에서는 고대역폭 메모리(HBM)뿐만 아니라 범용 DRAM에 대한 수요도 증가하고 있습니다. 클린룸 부족으로 인한 공급 부족이 문제입니다. NAND 플래시 메모리 분야에서도 수요가 비슷하게 급증하고 있으며 가격이 상당히 상승했습니다(TLC 256Gb의 현물 가격은 2월 말 기준 전년 대비 약 9배 상승했습니다). 결과적으로 NAND 플래시 메모리 제조업체의 수익성이 개선될 가능성이 높지만, 종합 메모리 칩 제조업체가 NAND보다 DRAM 자본 지출을 계속 우선시함에 따라 NAND에 대한 투자는 다소 제한적으로 유지될 수 있습니다.
반도체 출하량: 전 세계 반도체 출하량은 2023년 9월 이후 현재 29개월 연속 전년 대비 성장했습니다. 2026년 1월 출하량은 전년 대비 58% 증가하여 2000년 이후 세 번째로 높은 증가율을 기록했습니다. 물량과 가격 모두 20% 이상 상승했습니다. 주요 원인으로는 (1) AI 수요의 추가 성장, (2) 물량 증가에 더해 가격이 계속 급격히 상승하고 있는 메모리 칩의 강세, (3) 근무일 수 증가(2025년 설 연휴는 1월이었습니다) 등이 포함될 수 있습니다. 메모리 칩 가격의 급격한 상승으로 인해 소비자 관련 수요에 대한 우려가 있지만, AI 관련 칩뿐만 아니라 모든 신형 아이폰 모델에 사용될 차세대 N2 칩을 포함한 첨단 반도체에 대한 2027년 상반기까지의 강력한 수요에 힘입어 2026년 내내 상승 주기가 지속될 것으로 예상합니다(고쿨 하리하란(Gokul Hariharan) 등의 3월 11일 자 보고서 참조).
당사는 웨이퍼 제조 장비(WFE) 시장 전망치를 상향 조정합니다. 이제 2026년에는 전년 대비 21% 성장(기존 11%), 2027년에는 전년 대비 18% 성장(기존 8%)을 예상합니다. 인공지능(AI) 관련 수요가 더욱 확대되고 심화됨에 따라 반도체 기업들은 자본 지출(capex)에 점점 더 열의를 보이고 있습니다. 클린룸 부족과 같은 공급 제약이 2026년에 일부 역풍으로 작용할 수 있지만, 생산 능력 증대가 가속화됨에 따라 2027년까지 강력한 성장이 지속될 것으로 예상합니다.
WFE 시장 전망 추가 상향: 전년도의 강력한 수요에서 후퇴하여 중국에 대한 판매가 감소함에 따라, 2025년 WFE 시장은 전체적으로 전년 대비 약 3% 성장한 것으로 추정합니다. 당사의 WFE 성장에 대한 상향식 전망치는 2026년 전년 대비 21%(기존 11%), 2027년 전년 대비 18%(기존 8%)입니다. 두 해 모두 당사는 TSMC 및 DRAM 전망치를 크게 상향 조정합니다. 로직 칩 분야에서는 엔비디아(Nvidia)뿐만 아니라 다양한 주문형 반도체(ASIC)에 대한 수요도 증가하고 있으며, 일부 경우에는 가동률이 100%를 초과하고 있습니다. DRAM 분야에서는 고대역폭 메모리(HBM)뿐만 아니라 범용 DRAM에 대한 수요도 증가하고 있습니다. 클린룸 부족으로 인한 공급 부족이 문제입니다. NAND 플래시 메모리 분야에서도 수요가 비슷하게 급증하고 있으며 가격이 상당히 상승했습니다(TLC 256Gb의 현물 가격은 2월 말 기준 전년 대비 약 9배 상승했습니다). 결과적으로 NAND 플래시 메모리 제조업체의 수익성이 개선될 가능성이 높지만, 종합 메모리 칩 제조업체가 NAND보다 DRAM 자본 지출을 계속 우선시함에 따라 NAND에 대한 투자는 다소 제한적으로 유지될 수 있습니다.
반도체 출하량: 전 세계 반도체 출하량은 2023년 9월 이후 현재 29개월 연속 전년 대비 성장했습니다. 2026년 1월 출하량은 전년 대비 58% 증가하여 2000년 이후 세 번째로 높은 증가율을 기록했습니다. 물량과 가격 모두 20% 이상 상승했습니다. 주요 원인으로는 (1) AI 수요의 추가 성장, (2) 물량 증가에 더해 가격이 계속 급격히 상승하고 있는 메모리 칩의 강세, (3) 근무일 수 증가(2025년 설 연휴는 1월이었습니다) 등이 포함될 수 있습니다. 메모리 칩 가격의 급격한 상승으로 인해 소비자 관련 수요에 대한 우려가 있지만, AI 관련 칩뿐만 아니라 모든 신형 아이폰 모델에 사용될 차세대 N2 칩을 포함한 첨단 반도체에 대한 2027년 상반기까지의 강력한 수요에 힘입어 2026년 내내 상승 주기가 지속될 것으로 예상합니다(고쿨 하리하란(Gokul Hariharan) 등의 3월 11일 자 보고서 참조).
“삼선전자 하이닉스 내년 이익 900조 전망까지, 다시 온 올라탈 기회”
https://biz.chosun.com/stock/stock_general/2026/03/14/G4YGKZTCMEZDGODBMNQTQNJXGE/
400만 ‘삼전·하닉’ 개미들 ‘고점 공포’...증권가에선 “삼성전자 30만원·하이닉스 135만원 가능”
https://biz.chosun.com/stock/stock_general/2026/03/15/MEZWCODEGYZDANRVMU2DMNBXGM/
https://biz.chosun.com/stock/stock_general/2026/03/14/G4YGKZTCMEZDGODBMNQTQNJXGE/
400만 ‘삼전·하닉’ 개미들 ‘고점 공포’...증권가에선 “삼성전자 30만원·하이닉스 135만원 가능”
https://biz.chosun.com/stock/stock_general/2026/03/15/MEZWCODEGYZDANRVMU2DMNBXGM/
Chosun Biz
“삼성전자·하이닉스 내년 이익 900조 전망까지, 다시 온 올라탈 기회”
삼성전자·하이닉스 내년 이익 900조 전망까지, 다시 온 올라탈 기회 조선일보 머니 변동성 장세 정면 돌파하는 반도체 투자법
“삼성·SK, 더 이상 엔비디아의 부품이 아니다”... AI 심장을 노리는 ‘메모리의 하극상’
https://www.g-enews.com/article/Global-Biz/2026/03/202603150657554148f4f9a46d5b_1#_PA
낸드 가격 하룻밤 새 50% 급등…삼성·하이닉스 ‘즐거운 비명’
https://www.dt.co.kr/article/12051536#_PA
https://www.g-enews.com/article/Global-Biz/2026/03/202603150657554148f4f9a46d5b_1#_PA
낸드 가격 하룻밤 새 50% 급등…삼성·하이닉스 ‘즐거운 비명’
https://www.dt.co.kr/article/12051536#_PA
글로벌이코노믹
“삼성·SK, 더 이상 엔비디아의 부품이 아니다”... AI 심장을 노리는 ‘메모리의 하극상’
HBM(고대역폭메모리)으로 촉발된 AI 반도체 열풍이 거세다. 한국 반도체 기업들은 HBM 시장을 선점하며 유례없는 호황을 누리고 있지만, 업계 내부의 공기는 차갑다. 엔비디아가 주도하는 현재의 HBM 구조는 조만간 전력 소모와 물리적 용량의 한계라는 '벽'에 부딪힐 것이 자명하기 때문
삼성전자 SK하이닉스 메모리반도체 '불황 사이클' 피한다, 장기 계약에 집중
https://m.businesspost.co.kr/BP?command=mobile_view&num=432653
“2년 내 다시 불황 올 수도”… 삼성전자, 메모리 호황기에도 투자·운영 ‘백업 플랜’ 고심
-삼성전자 경영진, 2028년부터 다운턴 가능성 대비
https://biz.chosun.com/it-science/ict/2026/03/13/QP7UV67WYFH6JMWLUKJXKH3WOI/
https://m.businesspost.co.kr/BP?command=mobile_view&num=432653
“2년 내 다시 불황 올 수도”… 삼성전자, 메모리 호황기에도 투자·운영 ‘백업 플랜’ 고심
-삼성전자 경영진, 2028년부터 다운턴 가능성 대비
https://biz.chosun.com/it-science/ict/2026/03/13/QP7UV67WYFH6JMWLUKJXKH3WOI/
비즈니스포스트
삼성전자 SK하이닉스 메모리반도체 '불황 사이클' 피한다, 장기 계약에 집중
삼성전자 SK하이닉스 메모리반도체 '불황 사이클' 피한다, 장기 계약에 집중
Forwarded from 에테르의 일본&미국 리서치
JP모건) 한국 방위산업; 한국 방산의 새로운 소식은? 최근의 조정은 과도해 보임; 한국 무기 체계의 수주 가시성 증가에 주목
이번 주 한국 방산주들의 주가는 조용했습니다(한화에어로스페이스 +1%, 현대로템 -14%, KAI 보합, LIG넥스원 -13% vs. 코스피 +3%). 방산 분야에서 한화에어로스페이스는 현재 2026 BEDEX 방산 전시회에 참가하여 L-SAM과 천무 다연장로켓(MLRS)을 선보이고 있으며, KAI 역시 미국 버티콘(Verticon) 행사에서 수리온 수출을 타진하고 있습니다. 또한 UAE가 LIG넥스원에 M-SAM II 요격 미사일의 선적을 앞당겨 달라고 촉구했다는 소식도 있었는데, 이는 중동 전역에서 한국 미사일 시스템에 대한 긴급한 재고 보충 수요가 있음을 보여주는 증거입니다. 해군 분야의 경우, 폭스바겐이 입찰 과정에서 철회한 후 캐나다의 잠수함 수주에 대한 가시성이 높아지고 있으며, 캐나다 관계자들은 단일 계약자에게 수주가 주어질 것임을 분명히 했습니다.
지난주 J.P. Morgan 한국 컨퍼런스 이후, 당사는 단기적으로 주가를 강하게 움직일 수 있는 다수의 신규 수주 관련 촉매제들이 가시화될 것으로 믿기 때문에 방산 및 조선 부문 모두에 대해 긍정적인 시각을 유지합니다. 더욱이, 당사는 다년간의 글로벌 방산 재고 보충 사이클을 배경으로 유럽, 중동, 아세안 및 미국 전역으로 수주 목적지 확장이 계속될 것으로 예상하며, 최근의 주가 변동성과 조정이 두 부문 모두에 좋은 진입점이 된다고 생각합니다. 방산 분야의 당사 선호 순위는 한화에어로스페이스(최우선 선호주) > 현대로템 > KAI > LIG넥스원 순입니다. 조선주 중에서는 한화오션과 HD현대중공업을 선호합니다.
아래는 최근 방산뉴스들을 정리한것이라서 생략했습니다.
이번 주 한국 방산주들의 주가는 조용했습니다(한화에어로스페이스 +1%, 현대로템 -14%, KAI 보합, LIG넥스원 -13% vs. 코스피 +3%). 방산 분야에서 한화에어로스페이스는 현재 2026 BEDEX 방산 전시회에 참가하여 L-SAM과 천무 다연장로켓(MLRS)을 선보이고 있으며, KAI 역시 미국 버티콘(Verticon) 행사에서 수리온 수출을 타진하고 있습니다. 또한 UAE가 LIG넥스원에 M-SAM II 요격 미사일의 선적을 앞당겨 달라고 촉구했다는 소식도 있었는데, 이는 중동 전역에서 한국 미사일 시스템에 대한 긴급한 재고 보충 수요가 있음을 보여주는 증거입니다. 해군 분야의 경우, 폭스바겐이 입찰 과정에서 철회한 후 캐나다의 잠수함 수주에 대한 가시성이 높아지고 있으며, 캐나다 관계자들은 단일 계약자에게 수주가 주어질 것임을 분명히 했습니다.
지난주 J.P. Morgan 한국 컨퍼런스 이후, 당사는 단기적으로 주가를 강하게 움직일 수 있는 다수의 신규 수주 관련 촉매제들이 가시화될 것으로 믿기 때문에 방산 및 조선 부문 모두에 대해 긍정적인 시각을 유지합니다. 더욱이, 당사는 다년간의 글로벌 방산 재고 보충 사이클을 배경으로 유럽, 중동, 아세안 및 미국 전역으로 수주 목적지 확장이 계속될 것으로 예상하며, 최근의 주가 변동성과 조정이 두 부문 모두에 좋은 진입점이 된다고 생각합니다. 방산 분야의 당사 선호 순위는 한화에어로스페이스(최우선 선호주) > 현대로템 > KAI > LIG넥스원 순입니다. 조선주 중에서는 한화오션과 HD현대중공업을 선호합니다.
아래는 최근 방산뉴스들을 정리한것이라서 생략했습니다.
대미투자특별법 국회 통과… 1호 투자는 루이지애나주 LNG 터미널 ‘유력’
https://naver.me/G1ptV4I3
👉 전쟁이슈로 아무래도 LNG가 먼저 언급되고 있습니다. 원전, 희토류로 연달아 나올 수 밖에 없는 뉴스입니다.
https://naver.me/G1ptV4I3
👉 전쟁이슈로 아무래도 LNG가 먼저 언급되고 있습니다. 원전, 희토류로 연달아 나올 수 밖에 없는 뉴스입니다.
Naver
대미투자특별법 국회 통과… 1호 투자는 루이지애나주 LNG 터미널 ‘유력’
한·미 전략적 투자 관리를 위한 특별법(대미투자특별법)이 12일 국회 본회의를 통과하면서 3500억 달러(약 518조원) 규모의 대미 투자 이행을 위한 법적 근거가 마련됐다. 대미 투자를 전담할 한미전략투자공사 설립
“이란 사태, 에너지 운송 가치 부각...조선업 수혜 가능성”
https://www.edaily.co.kr/News/Read?newsId=02919206645382992
이동헌 신한투자증권 연구위원은 13일 보고서에서 “이란 사태와 유가 급등은 단순한 원자재 가격 상승 이슈를 넘어 글로벌 에너지 공급망의 물리적 재편을 의미한다”며 “원유운반선(VLCC)과 LNG운반선 등 에너지 운송 자산의 전략적 가치가 부각되는 국면”이라고 진단했다.
https://www.edaily.co.kr/News/Read?newsId=02919206645382992
이동헌 신한투자증권 연구위원은 13일 보고서에서 “이란 사태와 유가 급등은 단순한 원자재 가격 상승 이슈를 넘어 글로벌 에너지 공급망의 물리적 재편을 의미한다”며 “원유운반선(VLCC)과 LNG운반선 등 에너지 운송 자산의 전략적 가치가 부각되는 국면”이라고 진단했다.
이데일리
“이란 사태, 에너지 운송 가치 부각...조선업 수혜 가능성”
신한투자증권은 중동 정세 불안과 유가 급등이 글로벌 에너지 공급망의 물리적 재편을 촉발하면서 국내 조선업종의 중장기 수혜로 이어질 수 있다고 분석했다. 특히 호르무즈 해협 봉쇄 우려로 에너지 운송 선박의 전략적 가치가 커지면서 국내 조선사들의 수주 모멘텀이 한층 강화...
박혜진 대신증권 연구원은 "급증한 거래대금으로 1·4분기 증권사들은 어닝 서프라이즈가 예상된다"면서 "당초 1·4분기 거래대금 평균을 54조원으로 가정하고 실적을 추정했는데, 거래대금이 매일 급증해 1·4분기 실적 발표 이후 연간 추정치를 상향 조정할 계획"이라고 말했다.
https://naver.me/5WUCFa9t
https://naver.me/5WUCFa9t
Naver
증시 요동치자 거래 폭발...증권사 1분기 영업익 3조 전망
올해 1·4분기 국내 주가지수 급등락에 증시 거래대금이 크게 늘면서 주요 증권사가 호실적을 거둘 것으로 전망된다. 15일 금융정보업체 에프앤가이드에 따르면 미래에셋증권·한국금융지주·삼성증권·NH투자증권·키움증권 등
Forwarded from 한투 제약/바이오 위해주 (위해주)
코오롱티슈진, TG-C FDA 품목허가 및 상업화 준비 목적으로 (주)코오롱 대상 600억원 규모 유상증자 공시
https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20260306000980
그리고 3월 26일 예정된 주주총회 안건에는 전승호 대표의 사내이사 재선임 외 새롭게
이규호 (주)코오롱 부회장의 사내이사 신규 선임건, 글로벌 R&BD 전문가 두 분의 사외이사 신규 선임건이 기재되어 있네요.
- JAN VAN ACKER: Merck’s Global Health Innovation Venture Fund 이사회 멤버, ARC innovation hub of Sheba Medical Center의 CSO
- ROBERT YUEN LEE ANG: VOR BIO CEO 역임, ENARA BIO 이사회 의장, 재생의료연합(ARM) 이사회 멤버
https://www.thebionews.net/news/articleView.html?idxno=22610
https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20260306000980
그리고 3월 26일 예정된 주주총회 안건에는 전승호 대표의 사내이사 재선임 외 새롭게
이규호 (주)코오롱 부회장의 사내이사 신규 선임건, 글로벌 R&BD 전문가 두 분의 사외이사 신규 선임건이 기재되어 있네요.
- JAN VAN ACKER: Merck’s Global Health Innovation Venture Fund 이사회 멤버, ARC innovation hub of Sheba Medical Center의 CSO
- ROBERT YUEN LEE ANG: VOR BIO CEO 역임, ENARA BIO 이사회 의장, 재생의료연합(ARM) 이사회 멤버
https://www.thebionews.net/news/articleView.html?idxno=22610
더바이오
‘오너 4세’ 이규호, 코오롱티슈진 등기임원 오른다…바이오사업 ‘힘 싣기’
[더바이오 유수인 기자] 코오롱그룹 ‘오너 4세’인 이규호 부회장이 코오롱티슈진의 등기임원으로 이름을 올린다. 이 부회장이 제약바이오 계열사 이사회에 합류하는 것은 이번이 처음으로, 바이오사업에 힘을 싣는 신호로 해석된다. 아울러 지난해 회사에 합류한 전승호 대표도 사내이사로 재선임될
Forwarded from 리가켐바이오 IR/PR 공식 채널
안녕하세요 리가켐바이오 IR팀입니다. 금일 다올투자증권 이지수 위원님께서 당사 리포트를 작성해주셔서 관련 내용 공유드립니다.
"차세대 ADC의 조건"이라는 제목으로 2026년 당사 주요 ADC 파이프라인들의 모멘텀 점검을 통해 LCB14(HER2 ADC), LCB71(ROR1 ADC), LCB84(TROP2 ADC)에 대해 상세히 다뤄주셨습니다.
또한 플랫폼 기반 신규 파이프라인의 임상 진입 가시화와 빅파마의 차세대 모달리티 수요 확대로 추가 L/O(기술이전) 가능성에 대해서도 긍정적으로 평가해주셨습니다.
투자의견은 기존 '매수'를 유지, 목표주가는 기존 20만원에서 24만원으로 상향 조정해주셨습니다. 자세한 내용은 리포트 원문을 참고해주시기 바랍니다. 감사합니다.
"차세대 ADC의 조건"이라는 제목으로 2026년 당사 주요 ADC 파이프라인들의 모멘텀 점검을 통해 LCB14(HER2 ADC), LCB71(ROR1 ADC), LCB84(TROP2 ADC)에 대해 상세히 다뤄주셨습니다.
또한 플랫폼 기반 신규 파이프라인의 임상 진입 가시화와 빅파마의 차세대 모달리티 수요 확대로 추가 L/O(기술이전) 가능성에 대해서도 긍정적으로 평가해주셨습니다.
투자의견은 기존 '매수'를 유지, 목표주가는 기존 20만원에서 24만원으로 상향 조정해주셨습니다. 자세한 내용은 리포트 원문을 참고해주시기 바랍니다. 감사합니다.
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