#خبرهای_موثر

#کچاد
نخستین محموله شمش فولاد چادرملو به کارخانه نورد سرمد ابرکوه حمل شد . در این واحدهای تولیدی، سالیانه 1 میلیون تن فولاد تولید می شود . واحد احیای مستقیم این مجتمع در مجاورت کارخانه فولاد در حال ساخت است که انتظار می رود تا پایان سال جاری ساخت آن به پایان برسد . با آغاز بکار این واحد ، سالانه 1 میلیون و 550 هزار تن آهن اسفنجی نیز در مجتمع صنعتی چادرملو واقع در اردکان یزد تولید می گردد. هزینه ساخت این واحد ها 1800 میلیارد تومان خواهد بود.

#رمپنا #بمپنا #دماوند #بکهنوج #وهور
وزیر پیشنهادی انرژی، به گروه مپنا علاقه مند و متمایل است. وی طرفدار گران شدن برق است و راهکاری برای تسویه بدهی های معوق توانیر به شرکت ها ارائه کرده است. تحقق اهداف وی می تواند تاثیر مثبت خوبی بر صنعت داشته باشد خصوصا اگر نرخ پایه برق طبق طرح وی از 70 تومان به 120 تومان برسد. همکنون وزیر پیشنهاد رئیس هیات مدیره توسعه مولد نیروگاهی جهرم

#فولاژ #فولاد
در پی قوانین آنتی دامپینگ اتحادیه اروپا علیه چینی ها،مصرف کنندگان ورق گالوانیزه به دنبال کشورهای جایگزین هستند. اتحادیه اروپا گام دیگری برای محافظت از تولیدکنندگان داخلی فولاد خود برداشته و تعرفه های جدید آنتی دامپینگ را در زمینه تجارت و واردات فولادهای مقاوم در برابر خوردگی از چین صادر کرد. این مسئله می تواند فرصت خوبی برای تولیدکنندگان ایرانی به شمار آید چراکه اروپایی ها در بازار آسیا نیز به دنبال صادرکنندگانی هستند که بیشترین جذابیت را برای آنها فراهم آورد. ( این دو شرکت می توانند ازین فرصت استفاده کنند خصوصا فولاژ که ظرفیت خالی دارد )

#بیمه
طبق آمارهای موجودی نسبت سود خالص به درآمد حق بیمه در این صنعت از 7درصد طی سال 94 به 3درصد در سال 95 کاهش یافته است. شرکت های بیمه به صورت اپیدمی در حال افزایش پرتفوی بیمه ای هستند اما سود آن ها رشدی نداشته و در عموم شرکت ها روند کاهشی را نیز دیده است.

#فولاد
در پی افزایش شدید قیمت ورق فولادی در بازار داخلی ایران، شورای رقابت فرمول تعیین نرخ را به نوعی تغییر داد تا نرخ ها در بورس کالا به نفع مصرف کنندگان بهبود یابد با این حال آنقدر نرخ های فروش افزایش یافته که این تغییرات فرمول جلوی تعدیل های مثبت احتمالی مبارکه را نمی گیرد.

#پلیمری #شاراک #جم #مارون
در چین، روند تقویت کننده پلی اتیلن با توجه به افزایش هزینه ها، آینده بهتر و سطوح پایین عرضه برای چهارمین هفته متوالی حفظ شد. هفته گذشته پلی اتیلن وارداتی تا 30 دلار افزایش یافته است. عربستان قیمت پلی اتیلن سبک را 30 دلار در هرتن، پلی اتیلن سنگین را 10 دلار و پلی اتیلن سبک خطی را 60 دلار در هر تن نسبت به ماه ژوئیه افزایش داد. تحلیلگران می گویند این وضع باعث می شود قیمت اوره در ماه های بعدی صعودی شود.

#بانکی
حجم نقدینگی در خرداد ماه امسال با 24.1 درصد رشد نسبت به خرداد ماه 95 به 1314 هزار و 910 میلیارد تومان رسید.

#خساپا
اعضای هیات مدیره، معاونان، مدیران و کارکنان گروه خودروسازی سایپا ضمن ستودن حُسن انتخاب ریاست محترم جمهور، معرفی دکتر محمد شریعتمداری را به عنوان وزیر صنعت، معدن و تجارت قدر دانسته و امیدوارند با اتکاء به نگاه پیش برنده و مثبت ایشان، صنعت خودرو بتواند دوران شکوفایی خود را بیش از گذشته تجربه نماید.

#خزامیا
مدیرعامل زامیاد گفت: در حال مذاکره برای محصول جدید دیلی هستیم ، این محصول خانواده ای از گروه ایویکو است که پلتفرم مشترک دارد و می توان بر روی این پلتفرم کامیونت، مینی بوس، ون مسافری و آمبولانس تولید شود و کاربری های مختلفی دارد و در حال مذاکره برای انعقاد تفاهم نامه با ایویکو هستیم . وی افزود:امیدواریم تا اواخر شهریور ماه، این تفاهم نامه امضا شود و در اینصورت مراحل اجرایی آن تا اواخر سال جاری انجام خواهد شد.

@validhelalat 😊

#فولاژ

شرکت فولاد آلیاژی ایران که در سال 95 سود 51ريالی داشت آنرا طی چند مرحله به 132ريال افزایش داد و برای سال 96 نیز سود هر سهم را 140 ريال پیشبینی کرد.

این شرکت فولادی محصولات مهندسي، صنعتی، آلیاژی و ساختمانی دارد و مجموع ظرفیت اسمی آن 420هزار تن است.

فولاژ طرح هایی برای افزایش ظرفیت دارد به شکلی که در طرح یزد یک 700هزار تن بر ظرفیت خود می افزاید به شکلی که در سال 1398 مجموع تولید آن از یک میلیون تن در سال عبور خواهد کرد.

این طرح که هزار میلیارد تومان هزینه برای فولاژ ایجاد می کند در واقع به ازای هر تن ظرفیت نیازمند سرمایه گذاری 1.4میلیون تومانی است در حالی که 220میلیارد تومان سود ناخالص عملیاتی ایجاد می کند و هزینه مالی در سطح 54میلیارد تومان خواهد داشت.

این در حالی است که همکنون سود خالص شرکت 70میلیارد تومان است! جدای از بحث طرح توسعه، فولاژ به لحاظ عملیاتی حرف های زیادی برای گفتن دارد.

این شرکت به عنوان یک صادرکننده محسوب می شود که به دلیل شرایط بازار جهانی با نرخ بسیار نازلی محصول را به فروش می رساند همچنین بر اساس مبانی بنیادی، سود خالص آن به مقدار فروش بسیار حساسیت دارد چون 90درصد سربار آن ثابت است و هزینه سربار آن به اندازه سود خالص است!

این ها نشان می دهد افزایش تولید و بهبود نرخ فروش قطعا باید به شکل بسیار با اهمیتی سود سال 96 را نسبت به 95 رشد دهد در حالی که سود خالص این دو سال تقریبا برابر فرض شده است اما ...

سود کسب شده در سه ماه نخست سال 95 تنها 4میلیارد تومان و سود بهار سال جاری 13میلیارد تومان است! ضمنا وضعیت نرخ های فروش به نحوی است که قطعا سود تابستان از بهار بهتر است لذا جمیع موارد نشان می دهد که فولاژ در کوتاه مدت مستعد یک تعدیل مثبت با اهمیت است ضمن آنکه در بازه بلند مدت به دلیل اینکه ظرفیت تولید 3برابر می شود قطعا یک گزینه بنیادی است.

تحلیل جامع بنیادی این سهم قابل توصیه است ...

@validhelalat 😎

#فولاژ

شرکت فولاد آلیاژی ایران گزارش عملکرد شهریور ماه خود را منتشر کرد. بر پایه این گزارش درآمد شهریور ماه 657میلیارد ريال و مجموع درآمد 6 ماهه 4433میلیارد ريال است که برابر با 48.5درصد از پیشبینی شرکت است.

نگاهی به سه محصول اصلی شرکت خواهیم داشت:

1- مهندسي وصنعتي:

34,453 تن محصول در 6 ماهه به فروش رسیده که معادل 52درصد از پیشبینی شرکت است. نرخ فروش هر تن 15.5میلیون ريال فرض شده اما در 6 ماهه با نرخ 15.75میلیون ريال به فروش رسیده و از همه مهمتر اینکه نرخ واقعی شهریور ماه 25.19 میلیون ريال بوده است!!

2- آلياژي:

155.738 تن در شش ماه به فروش رسیده که معادل 43درصد از پیشبینی شرکت است. نرخ این محصول در بودجه 21.6میلیون ريال فرض شده اما در شش ماهه با نرخ واقعی 23.8میلیون ريال به فروش رسیده ضمن اینکه نرخ واقعی شهریور 27.5میلیون ريال است!! لازم به ذکر است که 85درصد از کل درآمد شرکت از طریق آلیاژی ها محقق می شود.

3- ساختمانی:

11.5هزار تن در 6 ماه به فروش رسیده که معادل 46درصد برنامه شرکت است. نرخ متوسط برای فروش 14میلیون ريال هر تن فرض شده اما نرخ واقعی 6ماهه 15.7میلیون ريال بوده است. نکته مهم اینکه نرخ فروش واقعی شهریور ماه به 22میلیون ريال در هر تن رسیده که رقم بسیار مناسبی است.

در صورتی که فرض کنیم نرخ های فروش فعلی در 6 ماه دوم سال تداوم یابد، مجموع مبلغ فروش شرکت به 1100میلیارد ريال تومان خواهد رسید که 187میلیارد تومان از پیشبینی شرکت فراتر است.

این شرکت مصرف کننده آهن اسفنجي، قراضه، فروسيليکو منگنز و فروکرم پرکربن است اما 68درصد ماده اولیه را آهن اسفنجی تشکیل داده که رابطه مستقیم با نرخ شمش فولاد خوزستان دارد. این شرکت نرخ آهن اسفنجی را 800هزار تومان در هر تن پیشبینی کرده است. نرخ اسفنجی باید برابر با 47درصد نرخ شمش فولاد خوزستان در بورس کالا باشد.

این بدان معناست که فولاژ فرض کرده نرخ متوسط شمش در 12 ماه سال 96 در سطح 1.7 میلیون تومان باشد. متوسط نرخ محصولات این شرکت در 6 ماه نخست 1.5 میلیون تومان بوده لذا به صورت تقریبی اگر در نیمه دوم سال متوسط نرخ 1.9 میلیون تومان باشد، باز هم بخش مواد مصرفی فولاژ رشد با اهمیتی را تجربه نمی کند در حالی که مبلغ فروش پتانسیل یک رشد با اهمیت را دارد.

فولاژ، شرکتی اهرمی است که نسبت سود خالص به فروش آن تنها 8درصد است. در مقطع فعلی که نرخ های فروش تغییرات بیش از 30درصدی داشته اند، تحولات چشمگیری در سود و زیان این شرکت باید داشته باشیم.

تصور تحلیلی ما این است که بخش مواد مصرفی آلیاژی فولاژ رشد با اهمیتی داشته باشد و هم پای نرخ فروش رشد نشان دهد اما مجموعه ی اینها رشد سود خالص را ایجاد کند. همکنون شرکت فرض کرده برای 912.5میلیارد تومان فروش، 70میلیارد تومان سود خالص کسب کند اما تصور تحلیلی این است که با 1100 میلیارد تومان فروش، سود خالصی در سطح 125 میلیارد تومان به دست آورد که به معنای تعدیل مثبت 75-80 درصدی است.

@validhelalat 👌👌

#خبرهای_موثر

#بازار
علی صحرایی معاون بازار شرکت بورس گفت ورود نقدینگی تازه نفس و پارک شده در بانک ها به بازار سرمایه به صورت روزانه قابل رصد است و می توان نسبت به ورود یک جریان جدید نقدینگی به بازار اطمینان حاصل کرد. گفت: از سوی دیگر افزایش قابل ملاحظه قیمت های جهانی از کامودیتی ها گرفته تا نفت و رشد دلار می تواند زمینه رونق برای شرکت های متأثر این گروه ها و شرکت های صادرات محور را رقم زند.

#فولاژ
خط تولید کارخانه فرآوری ضایعات فلزی در شرکت فولادآلیاژی ایران طی مراسمی با حضور مسوولان محلی و مدیران شرکت به بهره‌برداری رسید. رئیس هیات مدیره شرکت در این مراسم اظهار کرد: کارخانه فرآوری ضایعات با ظرفیت ۳۰۰ هزار تن در سال که قابلیت افزایش تا۴۰۰ هزار تن را نیز دارد، تنها کارخانه فرآوری آهن قراضه در مرکز و جنوب کشور است که شروع به فعالیت کرده است.

#ارز
عضو کمیسیون اقتصادی مجلس بر لزوم یکسان سازی نرخ ارز تاکید کرد و گفت:سیاست تک نرخی ارز باید به نحوی اجرا شود که تبعات تورمی به همراه نداشته باشد.

#بانکی
موضع صریح بانک مرکزی این است که فعلا هیچ برنامه‌ای برای کاهش نرخ سود سپرده در دستور کار نیست، اما مشتریان برای کاهش نرخ سود تسهیلات نیز باید منتظر باشند.

#تورم
گزارش مرکز آمار حاکی از آن است که در آذر ماه تورم نقطه به نقطه برای کل کشور ٨.٩ درصد و تورم سالانه در این ماه ۸ درصد بوده است.

#سیمان
رایزن بازرگانی ایران در عراق گفت: ۴ نوع تعرفه محصولات صادراتی به عراق از اوایل سال ۲۰۱۸ مانند «طلا و نقره و محصولات معدنی»، «موادغذایی و نباتی و مصنوعات پلاستیکی»، «مصالح ساختمانی. سنگ. سیمان. چرم، پوست و صنایع پوستی و خودرو» و «لوازم برقی. تلویزیون. کهربا. لوازم خانگی. اسلحه. تنباکو. سیگار» کاهش یافت. تعرفه انواع مصالح ساختمانی. سنگ. سیمان. چرم، پوست و صنایع پوستی و خودرو از ۵ تا۳۰ درصد به ۱۵ درصد کاهش پیدا کرد.

#بیمه
دولت تصویب کرد: تمامی سهام دولت در شرکت های بیمه آسیا، البرز و دانا قیمت گذاری و واگذار می شود.

#مس
تحلیلگران جهانی می گویند چون آمار تولید خودروهای برقی نشان از رشد با اهمیت تولید این محصول می دهد، مس، آلومینیوم و نیکل رشد خواهند کرد.

#فولاد
به دنبال اخبار منتشر شده در مورد اعمال معافیت های مالیاتی برای تعرفه های صادراتی فولاد و قراضه چین، گمرک این کشور اعلام کرده تعرفه صادرات قراضه را تغییر نداده و همچون قبل 40 درصد است. جمعه اخیر دولت چین اعلام کردکه تعرفه های صادرات محصولات فولادی خود را تغییر داده و در مواردی حذف می کند چرا که فضای تجارت خارجی تغییر کرده است.

#زشگزا
مدیران شرکت شیر و گوشت زاگرس شهرکرد امروز آخرین وضعیت و اطلاعات را ارایه می دهند تا این شرکت فرابورسی آماده عرضه اولیه ۲۰ درصد سهام شود.انتظار می رود عرضه اولیه 20 درصد معادل 16میلیون سهم این شرکت در هفته جاری باشد.

@validhelalat 🙏

#با_گزارشات #شدوص #هرمز #فولاژ #کخاک

نرخ فروش در شرکت های مورد اشاره طی تابستان روند صعودی نسبت به بهار داشته است.

مقدار فروش در شدوص و فولاژ به شکل جزئی کاهش، در کخاک بدون تغییر و در هرمز نزولی بوده است.

قاعدتا در پی رشد نرخ فروش و ثبات نسبی مقدار فروش، حاشیه سود تابستان از بهار بالاتر بوده لذا سود تابستان می تواند عدد بهتری نسبت به بهار باشد.

@validhelalat

#با_گزارشات

در فلزی ها #فولاژ گزارش 6 ماهه داد. سرمایه این شرکت 5500میلیارد ريال است که در بهار 208 ريال و در تابستان 279 ريال eps ساخته است. درآمد تابستان شرکت 6857میلیارد ريال با حاشیه سود 21.4درصد بوده اما در تابستان حاشیه سود بالای 30درصد را تجربه کرده است. این شرکت در تابستان سال قبلی تنها 650میلیارد ريال سود ساخت و در پاییز هم 740میلیار دريال سود ساخته اما این اعداد در فصل های اخیر به شدت بهبود یافته است. همکنون سود ttm این شرکت 1013 ريال است اما به نظرم با آمدن گزارش پاییز سود ttm به شکل مناسبی صعود می کند.

#فخوز هم گزارش 6 ماهه خود را ارسال کرده که 1131 ريال سود ساخته است. در بهار 38هزار میلیارد ريال درآمد با حاشیه سود (ناخالص عملیاتی) 34درصد داشته و در تابستان 41.4هزار میلیارد ريال با حاشیه سود 27.5درصد داشته است. این کاهش حاشیه سود به سبب تغییر فرمول تعیین نرخ گندله و کنسانتره از یک طرف و کاهش نسبی نرخ های فروش است. این شرکت طی بهار 1081میلیارد ريال تسعیر ارز داشت و در تابستان هم در سرفصل دیگری 1493میلیارد ريال تسعیر ارز شناسایی کرده ضمن اینکه از بانک ها و فروش اعتباری محصول هم سود می برد. در کل طی بهار 617 ريال و در تابستان 514 ريال eps ساخته است. سود TTm در سطح 2161 ريال است و به نظرم سود تحلیلی تفاوت خاصی با همین عدد ttm طی سال 1398 نخواهد داشت.

@validhelalat

#فولاد

گزارش ماهانه فولادی ها نشان می دهد، #ارفع با فروش 123هزار تن محصول طی آبان 107درصد رشد نسبت به میانگین فروش مقداری ماه های قبل داشته که همین عاملی برای رشد متوسط درآمد شده است.

#هرمز و #فخوز نیز به ضرب رشد مقدار فروش درآمد آبان را به بالاتر از میانگین ماه های قبل رسانده اند.

#فولاد #مبارکه روی یک خط صاف حرکت می کند و در محدوده متوسط ماه های قبلی بوده است. تقریبا #ذوب و #کاوه هم چنین شرایطی داشته اند و در سطح ماه های قبلی کار کرده اند.

#فولاژ از متوسط ماه های قبلی به لحاظ مقداری عقب بوده است. در تمام شرکت های فولادی نرخ فروش آبان 2درصد کمتر از متوسط 7 ماه قبل است اما در فولاژ متوسط نرخ فروش بالاتر از میانگین است.

در کل عملکرد فولادی ها در سطح ماه های قبلی است و اگر خطی نگاه کنیم، همان سودی که نیم سال اول محقق شده بود، در پاییز در حال تکرار است.

@validhelalat 😊

شماره نهم بولتن #بیدار_نیوز


⚪️ در این شماره می‌خوانید:

💢افشا گری مدیر عامل بورس انرژی از کم‌کاری‌های وزارت نیرو
♻️آیا درآمد نیروگاه‌ها افزایش پیدا میکند؟

💢 رشد 55 درصدی فولاژ در فروش
♻️«طرح توسعه یزد یک» تولید فولاد آلیاژی ایران به کجا رسید؟

💢دلیل رشد 20 درصدی ارزش معاملاتی غسالم چیست؟
♻️افزایش 35 درصدی قیمت محصولات پاکسان

💢تحلیل تکنیکال #فولاژ
♻️معرفی سهم توسط تحلیل‌گران بازار

⚪️گفت‌وگو با مرتضی سجادی: نوسهامداران در دام سفته‌بازان

🔴گفت‌وگو با ولید هلالات: تاریخ ریزش بازار قابل پیشبینی نیست


➖➖➖➖➖
خبرها و تحلیل های اختصاصی را در کانال #بیدارنامه کارگزاری #اقتصادبیدار دنبال کنید
@bidarnameh 👈🏻