✍️ Подробнее о том, как будут работать карты международных платёжных систем: https://www.cbr.ru/faq/w_fin_sector/

#инфляция

Рубль снова встретился с нефтью, теперь в районе 130 ...но понятно, что сейчас в условиях выходных курс рубля исключительно оффшорный, пока не откроются торги в России он может быть любым.

Инфляционный (стагфляционный?) шок, тем временем становится все более очевидным, причем происходит он на фоне отрицательных, или нулевых ставок ЦБ и все это имеет много параллелей со стагфляцией 1970-х, понятно, что все, как всегда, будет немного иначе.
@truecon

Цены на газ в Европе впервые прошли $3000 за тыс. м3

UPD. Сходили на $3800 за тыс. м3

⚡️Правительство утвердило перечень недружественных России стран

Правительство утвердило перечень иностранных государств и территорий, совершающих в отношении России, российских компаний и граждан недружественные действия.

❔Работа ведется в рамках указа Президента о временном порядке исполнения обязательств перед некоторыми иностранными кредиторами, согласно которому российские граждане и компании, само государство, его регионы и муниципалитеты, имеющие валютные обязательства перед зарубежными кредиторами из перечня недружественных стран, смогут расплатиться по ним в рублях.

❕Для этого должник может попросить российский банк создать специальный рублевый счет «С» на имя иностранного кредитора и перечислить на него выплаты в рублевом эквиваленте по курсу ЦБ на день платежа.

Новый временный порядок распространяется на выплаты, превышающие 10 млн рублей в месяц (или аналогичную сумму в валютном эквиваленте).

В перечень вошли:
✔️Австралия,
✔️Албания,
✔️Андорра,
✔️Великобритания, включая Джерси, Ангилью, Британские Виргинские острова, Гибралтар,
✔️государства – члены Европейского союза,
✔️Исландия,
✔️Канада,
✔️Лихтенштейн,
✔️Микронезия,
✔️Монако,
✔️Новая Зеландия,
✔️Норвегия,
✔️Республика Корея,
✔️Сан-Марино,
✔️Северная Македония,
✔️Сингапур,
✔️США,
✔️Тайвань,
✔️Украина,
✔️Черногория,
✔️Швейцария,
✔️Япония.

На оффшорном рынке все забавно. Здесь нужно учитывать, что рынка то там фактически нет, т.е. все что там происходит имеет очень отдаленное отношение к реальности... о чем и говорят полеты за минуты курса рубля на 30-35 р )

Продолжаем шоу... оффшорный рынок рубля нынче такой... то 175 то 115 за доллар и это шоу будет до открытия российского рынка в среду - именно там определяется реальный курс с более менее значимыми объемами. Пишу я это к тому, что если кто-то реально смотрит на этот курс и делает из этого какие-то выводы - то это бессмысленно...

Отток рублей в наличные сократился до 151.5 млрд в день, что говорит о постепенной нормализации ситуации

❗️❗️❗️Дикий полет никеля, похоже здесь тоже вынесло на маржин-колах - цена взлетела сначала с $40 до $50 тыс., а сегодня цена никеля улетела за $100 тыс. и сейчас находится около $80 тыс. в общем-то это, конечно, классический шорт-сквиз, но так или иначе это тоже даст влияние в инфляцию.

Россия - один из основных поставщиков никеля на мировой рынок.

С 8 марта!!!
Весеннего тепла и уюта, благополучия в семье!!! 🌷
Мира!!! 🕊

🗓 Банк России вводит временный порядок операций с наличной валютой

Банк России с 9 марта по 9 сентября 2022 года устанавливает следующий порядок выдачи средств с валютных вкладов или счетов граждан:

▫️Все средства клиентов на валютных счетах или вкладах сохранены и учтены в валюте вклада, клиент может снять до 10 тыс. долларов США в наличной валюте, а остальные средства – в рублях по рыночному курсу на день выдачи.

Рыночный курс на день выдачи определяется на основании данных о средневзвешенном курсе соответствующих валют, рассчитанному по сделкам, заключенным на организованных торгах в день, предшествующий дню выдачи.

▫️В российских банках около 90% валютных счетов не превышают сумму в 10 тыс. долларов США, то есть, 90% держателей валютных вкладов или счетов смогут полностью получить свои средства в наличной валюте.

▫️В период действия этого временного порядка валюта будет выдаваться в долларах США в независимости от валюты счета. Конвертация других валют в доллар США будет происходить по рыночному курсу на день выдачи.

▫️Получить валюту можно будет в кассе банка.

▫️Граждане могут продолжать хранить средства на валютных вкладах или счетах. Все средства сохранены и учтены в валюте, в которой был открыт счет или вклад. Условия по вкладу или счету не меняются. Проценты по вкладам будут начисляться, как обычно, в той валюте, в которой вклад был открыт.

▫️Граждане смогут открывать и новые валютные счета и вклады, но снять с них средства, пока действует временный порядок операций с наличной валютой, можно будет в рублях по рыночному курсу на день выдачи.

▫️Банки не будут в течение срока действия временного порядка продавать наличную валюту гражданам. Поменять наличную валюту на рубли можно будет в любой момент и в любом объеме.

▫️Получить средства со своих валютных вкладов или счетов могут клиенты всех банков без исключения. Банкам может требоваться несколько дней, для того чтобы привезти необходимую сумму в наличной валюте в конкретное отделение.
 
 

​​#рубль #доллар #евро

По ситуации...

Решение Банка России об ограничении выдачи наличной валюты, очевидно, последовало за тем, что вывод в наличность стал непредсказуем, на фоне ограничений на ввоз валюты (евро и доллар). Попытка удержать валюту на счетах резко повысив ставки до 7-8% не сработала. За последние дни, возможно в наличность было выведено $40-50 млрд (по косвенным данным), т.е. на самом деле в экономике сейчас огромные объемы валютной наличности, которые пока под подушками. При этом ЦБ указал, что снимать можно не более $10 тыс. со счетов в одном банке, если есть счета в разных банках – можно с каждого банка снять по $10 тыс.

Решения по ограничениям ЦБ дадут определенный дополнительный пиковый спрос на валюту в ближайшие дни (за счет вывода по $10 тыс.), но объемы этого спроса будут более-менее предсказуемы для ЦБ и банков (предел определяется количеством счетов и сумами на них на момент принятия решения). Рубль на этом, конечно, еще потрясет. Наиболее спорное ограничение – это запрет продажи наличной валюты банками, но скорее всего оно временное, пока пройдет пиковый спрос изъятия валюты, обусловленный ограничениями. По-хорошему надо было/будет дать возможность банкам продавать валюту в объемах ее приобретения – сколько за день/неделю купили наличных - столько и могут и продать. Иначе текущие ограничения полностью выгонят наличный рынок в серую зону, что вряд ли нужно Банку России.

Учитывая, что повышением ставок удержать ситуацию не удалось в полной мере, вряд ли ставки 7-8% годовых по валютным депозитам долго продержатся, кто успел – тот успел. Наличная валюта "под подушкой" будет инфлироваться - потратить ее не на что, а инфляция в долларе/евро, вероятно, приблизится к двузначным значениям при текущих раскладах... понятно, что здесь пока балом правят эмоции. Рубль пока находит новый диапазон 115-135 за доллар. Отток рублей в кэш сократился до 121 млрд руб. в день, банки отдали ЦБ часть взятой ликвидности, но тоже цифры незначительные и скорее обусловлены притоком бюджетных депозитов на счета. Всего с 24 февраля в наличные ушло 2.84 трлн руб. в рублевый кэш.

❗️Все написанное отражает лишь личное мнение автора, написанное в свободное время, носит только общеинформационный характер и не может ассоциироваться с мнением, и ли позицией каких-либо организаций и не предназначено для цитирования в СМИ - только так ).

@truecon

@MarketOverview - самые последние новости про российские банки и новости с валютой.
📍Подробности нового порядка снятия валюты для граждан - в закрепе.

Market Overview уже более 5 лет ежедневно отслеживает их финансовое состояние, оперативно и подробно информирует о сделках, потенциальных рисках, смене главных акционеров и миноритариев, отставках и назначениях.
Подписывайся, чтобы не пропустить новости про свой банк!

​​#инфляция #экономика #Кризис #Китай

В Китай инфляция пока так и не пришла

Пока у нас все пытаются понять что происходит, вышли данные по инфляции в Китае за февраль и здесь все крайне стабильно. Хотя цены и выросли за месяц на 0.6% м/м, но это даже ниже обычного сезонного роста в феврале, годовые темпы роста потребительских цен в Китае остались на уровне 0.9% г/г. Большое влияние оказывает падение цен на продукты питания на 3.9% г/г относительно высокой базы прошлого года, без учёта продуктов питания рост цен немного ускорился до 2.1% г/г, но исключительно а счет энергии, рост цен в услугах, наоборот, замедлился до 1.2% г/г. В немалой степени это связано со слабостью внутреннего потребления и избыточностью производства.

Цены производителей выросли на 0.5% м/м и 8.8% г/г, но практически не дорожали потребительские товары 0.1% м/м и 0.9% г/г, в то время как ресурсы продолжали активно дорожать.
@truecon

Мосбиржа, ЦБ, Минфин провели звонок с представителями российских компаний – основные тезисы:

1️⃣ Учитывая непростую ситуацию на рынках и фактически новые правила игры в ближайшие дни/недели Мосбиржа будет централизованно собирать вопросы и предложения от компаний с целью выработки решений/мер поддержки совместно с ЦБ и Минфином.

2️⃣ ЦБ готовит разъяснение 81 указа Президента по поводу того, что можно будет разрешить расконвертацию депозитарных расписок в локальные бумаги. Позиция биржи такова, что со стороны РФ разрешение на взаимодействие с иностранными банками/депозитариями скорее всего будет получено. Однако пока нет понимания, смогут ли/захотят ли иностранные банки (как BoNY, например) взаимодействовать адекватно с российской стороной. Кроме того, нет понимания по времени, сколько может занять процедура расконвертации.

3️⃣ ЦБ будет думать, как избежать кросс-дефлота по всем бумагам/кредитам у компаний, возникающий в том числе из-за делистинга бумаг на иностранных биржах.

4️⃣ ЦБ/Биржа рассчитывают на участие самих компаний в стабилизации (поддержке) акций, начиная с открытия торгов. Правила (корпоративные процедуры) и критерии выкупа будут упрощены, соответствующее законодательство готовится.

5️⃣ Поддержка от ВЭБ и ФНБ в торгах (1 трлн руб., который может быть инвестирован) — пока деньги не заводили на биржу. Подход к покупкам тоже неизвестен.

6️⃣ Рассматривается предложение не считать валютную переоценку иностранных бумаг для физических лиц как доход, соответственно, не облагать его налогом.

По возобновлению торгов на бирже: решение будет зависеть от динамики событий на Украине, скорее это вопрос недель, а не дней.

​​#экономика #США #экспорт #Кризис #нефть

Внешнеторговый дефицит США продолжает ставить рекорды

В январе дефицит внешней торговли США достиг нового исторического рекорда и составил $89.7 млрд, экспорт сократился на 1.7% м/м, импорт вырос на 1.2% м/м. Годовые темпы роста импорта составили 21% г/г, экспорт росли значительно медленнее 15.4% г/г. При этом, экспортные цены росли на 15.1% г/г, а импортные на 10.8%, т.е. на самом деле экспорт в физическом выражении практически не растет в то время, как импорт рос достаточно сильно.

По торговле товарами ситуация выглядит совсем плохо, т.к. дефицит торговли США взлетел до $107.1 млрд за месяц в январе, причем экспорт товаров в январе сократился на 1.5% м/м, а импорт вырос на 18% м/м. Дефицит внешней торговли США за 12 месяцев достиг рекордных $1.09 трлн и финансировался за счет притока капитала на американский рынок. Но, если смотреть три последних месяца – то дефицит в годовом исчислении превысил $1.2 трлн.

Нефть. Нефтяной дефицит оставался близким к нулевому, в общем-то США единственная из крупнейших экономик энергонезависимая экономика, поэтому несет наименьшие потери от существенного роста цен на энергоносители. Но есть проблема с чувствительностью населения к внутренним ценам на бензин, которые взлетели до исторических максимумов $4.6 за галлон. По данным BEA уже в январе в строке импорта сырой нефти из России стоит прочерк, или импорта уже не было, или просто посчитать не могут пока – уточнения нет. Но если его просто не было – то решение Белого дома запретить импорт выглядит забавным. По данным EIA импорт сырой нефти из России в декабре 2021 сильно сократился относительно среднегодового показателя более, чем в 2 раза и составил всего 90 тыс. б/д, а импорт нефтепродуктов был ниже 1/3 и составил 0.3 млн б/д. Вполне возможно, что как такового импорта в США из России уже практически не было на момент запрета, хотя итоговых данных за январь пока нет.
@truecon

Цены на бензин в США поставили новый рекорд

​​#рубль #доллар #Россия

Забег в наличные постепенно сходит на нет

Шоу с оффшорным и внутренним курсом рубля продолжается, что в общем-то и понятно, вчера после закрытия торгов на ММВБ курс доллара был только оффшорный и он около 135-140 руб./долл., внутренний курс весь день практически держался на уровне 115-120 руб./долл. С открытием торгов на ММВБ сегодня все вернулось на круги своя и курс снова 115-120 руб./долл. Рынок пока пытается адаптироваться к новым ограничениям по наличной валюте, но я надеюсь Банк России все же разрешит банкам продажу наличной валюты в объемах, соответствующих ее покупке у населения ... через какое-то время.

9 марта, впервые с начала кризиса, наблюдалось сокращение наличных рублей в экономике, после вывода 2.8 трлн руб. в кэш высокие рублевые ставки все же развернули процесс, понятно колебания еще будут, но это уже позитивный сигнал. Учитывая резко возрастающую инфляцию (и не только в РФ), а потребительские цены за неделю выросли на 2.2% (10.4% г/г), покупательная способность кэша достаточно сильно снизится, пока инфляция рисуется в районе 25%+/- г/г. Понятно, что многие кинулись скупать товары длительного пользования, по данным Sberindex продажи непродовольственных товаров взлетели на 49% г/г, бытовой техники – на 106% г/г, автосеткор - 85% г/г, мебель – 79% г/г. Это сильно толкает цены вверх в моменте, а бизнес переоценивает все по курсам 150 +/-, в чуть более дальней перспективе скорее всего «неистеричные» уровни курса рисуются в районе 100 +/- 10.

P.S.: Сегодня верховный представитель Союза по иностранным делам и политике безопасности ЕС Жозеп Боррель заявил буквально следующее: «Что касается финансовых санкций, конечно, всегда можно идти дальше, но мы уже подошли к границам того, что мы можем сделать. Мы сделали все, что могли…»

❗️Все написанное отражает лишь личное мнение автора, написанное в свободное время, носит только общеинформационный характер и не может ассоциироваться с мнением, и ли позицией каких-либо организаций и не предназначено для цитирования в СМИ.
@truecon

#США #инфляция

США: инфляция в феврале 7.9%

Индекс потребительских цен в США за февраль вырос на 0.8% м/м и 7.9% г/г - рекорд с января 1982 года, базовая инфляция 0.5% м/м и 6.4% г/г - рекорд с августа 1982 года.

Конечно, подскочили цены на бензин, но это только часть его роста, в марте будет еще больше.

@truecon

Банк России ввел с 10 марта по 10 сентября временный порядок операций с наличной валютой для юридических лиц и индивидуальных предпринимателей

Во время действия временного порядка операций с наличной валютой юридические лица резиденты и индивидуальные предприниматели резиденты могут получить наличные доллары США, японские иены, фунты стерлингов и евро в пределах 5 тысяч долларов США и только для оплаты расходов по зарубежным командировкам. В особых случаях по запросу банка к регулятору эта сумма может быть увеличена.

Все остальные валюты компании резиденты и индивидуальные предприниматели резиденты могут получать в наличных по основаниям, предусмотренным законодательством, без ограничений по рыночному курсу на день выдачи.

Юридические лица нерезиденты и индивидуальные предприниматели нерезиденты в период действия временного порядка операций с наличной валютой получить наличные доллары США, японские иены, фунты стерлингов и евро не смогут. Остальные валюты нерезиденты смогут получать со своих счетов без ограничений по рыночному курсу на день выдачи.

Остальные условия депозитов и счетов в долларах США, евро, фунтах стерлингов и японских иенах, открытых юридическими лицами и индивидуальными предпринимателями по состоянию на 10 марта 2022 года, сохраняются.

​​#США #инфляция #экономика #ФРС #долг #ставки #доллар

Инфляция в США почти 8% ...

Причем, скорее всего, это еще не предел, потребительские цены в США выросли на 0.8% м/м и 7.9% г/г. Продукты питания подорожали на 1.0% м/м и 7.9% г/г – еда дорожает рекордными темпами за 40+ лет. Понятно, значительно подскочили цены на бензин в США 6.6% м/м и 38% г/г. Почти половина месячной инфляции – это продукты и бензин.

Без учета энергии и продуктов питания цены выросли на 0.5% м/м и 6.4% г/г. Товары без энергии и продуктов питания подорожали на 0.4% м/м и рекордные 12.3% г/г. Годовая динамика здесь, конечно, в немалой степени обусловлена подорожанием автомобилей, но февраля это уже не касается, т.к. цены на них немного снизились (-0.7% м/м). Но достаточно резко продолжали дорожать товары для дома 0.8% м/м и 10.3% г/г. Цены на товары без продуктов питания, энергии и подержанных автомобилей растут на 7.2% г/г.

Цены на услуги уверенно растут на 0.5% м/м и 4.8% г/г – максимум за 31 год и это при том, что в медицине рост цен пока медленный (2.4% г/г), но в секторе жилья рост ускорился 0.5% м/м и 4.7% г/г. В целом по многим категориям рост цен остался высоким, либо ускорился, что смещает устойчивый инфляционный импульс все ближе к 5% г/г и это без разовых историй вроде бензина и пр. факторов. Учитывая историю с ресурсными рынками и продуктами питания, есть все шансы увидеть инфляцию выше текущих максимумов, ну а ФРС уже давно и сильно опаздывает.

P.S.: Почему в принципе это важно... потому, что чем выше инфляция – тем сильнее «подгорает» у политиков.

​​#рубль #доллар #Россия

Наступает ночь, город засыпает...

Как обычно, наступает 19-00 тумблер переключается и мы видим оффшорный курс 130+ руб./долл. Но, на самом деле видно, что сегодня у рубля ситуация получше в целом даже на оффшорном рынке - немного успокоилось...

Минфин: «будем погашать внешние обязательства в рублях, а конвертацию будем осуществлять за счет разморозки ЗВР» - думаю абсолютно правильная и рациональная позиция.

❗️Банк России опубликовал...

✔️оценку платежного баланса за январь-февраль: рекордное положительное сальдо текущего счета за 2 месяца $39.2 млрд, это означает что только за два месяца чистый приток валюты в экономику почти на $40 млрд;

✔️консенсус-прогнозы аналитиков\: инфляция 20%, ВВП -8%, курс 110 руб./долл.

P.S.: Белый дом повеселил всех фальстартом заявив буквально: «At the same time, today’s inflation report is a reminder that Americans‘ budgets are being stretched by price increases and families are starting to feel the impacts of Putin’s price hike. A large contributor to inflation this month was an increase in gas and energy prices as markets reacted to Putin’s aggressive actions. » ... ну конечно в февральской инфляции США влияние событий последних недель было очень незначительным, но есть на кого списать... а вот в марте будет, т.к. сейчас бензин растет на 20-25% м/м к февралю ...

❗️Все написанное отражает лишь личное мнение автора, написанное в свободное время, носит только общеинформационный характер и не может ассоциироваться с мнением, и ли позицией каких-либо организаций и не предназначено для цитирования в СМИ.
@truecon

❗️ Министр финансов Антон Силуанов уточнил действия ведомства в части обслуживания государственного долга

🖋"Мы сначала дадим все необходимые платежные поручения нашим агентам по сделкам в соответствии с эмиссионной документацией с тем, чтобы осуществить платеж в валюте. Это будет возможно только при условии «разморозки» валютных счетов ЦБ и правительства.

При получении отказа или неполучения ответа от банков-агентов мы будем погашать и обслуживать наши обязательства в рублях. В любом случае обязательства будут исполнены перед нашими инвесторами. А возможность получения средств в валюте обязательства будет зависеть от введенных ограничений", — Антон Силуанов.