Лечить сотрудников дороже, чем следить за их здоровьем

Корпоративное ДМС переживает ренессанс. По данным ЦБ РФ, за 9 месяцев 2025 года объем взносов вырос на четверть — до 191,3 млрд рублей, а количество застрахованных увеличилось на 2,9 млн человек. Сейчас каждый четвертый работник в России имеет корпоративный полис.

▶️Вообще в 2025 году медицина стала абсолютным лидером среди востребованных форматов соцпакета, опередив даже обучение и финансовую поддержку. Здоровье теперь — база соцпакета, а не приятный бонус. Наименее эффективными остаются формальные льготы и эконом-ДМС без стоматологии.

▶️Бизнес перестает воспринимать ДМС как "лечение заболевших" и переходит к модели "предотвращение болезней". В промышленности бум программ ранней диагностики — компании наконец поняли простую математику: дешевле проверить сотрудника, чем оплачивать больничный и простой. Расширяется набор услуг: чекапы, телемедицина 24/7, психологическая поддержка.

▶️Впрочем, страховая премия продолжает расти из-за медицинской инфляции, а расширение пакета рисков встречается всё реже, компании по-прежнему в этом плане немножко экономят. Как итог получается, работодатель готов заботиться о здоровье сотрудника ровно настолько, насколько это выгодно бизнесу. Романтики в этом мало, но логики — предостаточно.

☂️ Страховой случай

СК "Кредит Европа Лайф" готовится к переменам

Национальное рейтинговое агентство поместило рейтинг СК "Кредит Европа Лайф" "под наблюдение" в связи с предстоящими "корпоративными событиями". Прогноз изменен со стабильного на развивающийся, хотя сам рейтинг остался на прежнем уровне BBB.

🔽Финансовые показатели компании вызывают вопросы: за 9 месяцев 2025 года выручка сократилась на 46,7% (до 226 млн рублей), но при этом чистая прибыль выросла с 10 до 35 млн рублей.

🔽Достигнуто это за счет сокращения расходов на страхование на 56,7% — стратегия, которая может работать краткосрочно, но редко бывает устойчивой.

▶️Хоть пока этот вопрос и спрятан за занавеской корпоративных интриг, нам кажется, что наиболее вероятна смена собственников "Кредит Европа Лайф" или объединение с другой страховой компанией.

▶️Для владельцев действующих полисов это может означать целый ряд рисков: изменение условий обслуживания, усложнение процедуры урегулирования убытков, возможные сбои в переходный период и пересмотр тарифной политики. Классический прием на страховом рынке: сначала объявить о "стратегической трансформации", а затем тихонько переписать правила игры для действующих клиентов.

☂️ Страховой случай

Итальянская страховая опера

82-летний миллиардер Франческо Кальтаджироне и премьер Джорджия Мелони разыгрывают классическую итальянскую партию по захвату страхового гиганта Generali. Схема элегантна: не покупая контрольный пакет (слишком дорого — 55 млрд евро), наш герой годами пытался внедрить в совет директоров своих людей.

▶️Теперь через сложную комбинацию с банками Monte dei Paschi di Siena и Mediobanca Кальтаджироне контролирует почти треть акций Generali. Миланская прокуратура уже ведет расследование возможного сговора, но ставки слишком высоки, чтобы отступать.

▶️Для премьера Мелони это стратегический актив: Generali — один из крупнейших держателей итальянского госдолга. С "правильным" руководством страховщик может активнее скупать гособлигации, улучшая экономическую статистику перед выборами. Миноритариям же стоит готовиться к падению акций — как говорят в финансовых кругах, "быть пешкой в политической игре выгодно только для игроков, но не для самой пешки".

☂️ Страховой случай

Дорогая лицензия на страховые амбиции

МТС-банк завершил приобретение "РНКБ страхования". Причем по сути куплены только лицензии, так как страховой портфель уже ранее был передан "Росгосстраху". Сумма сделки, по оценкам экспертов, могла составить 500-800 млн рублей.

▶️Логика покупки понятна – банк давно занимается дистрибуцией страховых продуктов и теперь решил не делиться комиссией со страховщиками, а полностью контролировать весь процесс.

▶️Ключевым направлением заявлено развитие insurtech, что потребует серьезных вложений в IT-платформу, маркетинг и команду. Это непростая задача, особенно учитывая, что банку придется создавать страховую инфраструктуру фактически с нуля.

▶️К слову, весь этот тренд на создание банками собственных страховых компаний продолжается, но, честно сказать, редко кому удается сделать из этого по-настоящему эффективный бизнес, а не просто канал кросс-продаж с завышенными тарифами.

☂️ Страховой случай

Китай строит тотальную BigData медицину

Пока российский страховой рынок дремлет под одеялом формальных ОМС-услуг, Китай запускает пилотный проект, который превратит здравоохранение в настоящую IT-индустрию. Национальная администрация медстрахования КНР анонсировала создание облачных платформ, которые объединят все медицинские и страховые данные граждан.

▶️Проект объединит абсолютно всё: от истории диагнозов и страховых выплат до данных с носимых устройств и домашнего медоборудования. На выходе получится исчерпывающий цифровой профиль здоровья, который затем можно использовать для настоящей, а не декларативной персонализации медуслуг.

▶️И самое интересное из коммунистического Китая — проект будет доступен для коммерческих игроков. Анонимизированные данные планируют предоставлять AI-компаниям, фармацевтам, частным страховщикам. Китайские власти понимают, что без коммерциализации данных система останется очередным чиновничьим монстром.

▶️Пилот продлится до конца 2026 года. И если заработает, Россию ждет неизбежное копирование под соусом "отечественных инноваций" примерно к 2028-му. Только вот дадут ли доступ к данным частным игрокам — вопрос риторический, но зная нашу специфику, может оно и к лучшему.

☂️ Страховой случай

Московская страховая компания планирует обанкротить липецкое сельхозпредприятие "РаненбургЪ" из-за долга 69 млн рублей.

⚫️ООО "Протекта Торговое Страхование" разместило на Федресурсе уведомление о намерении обратиться с заявлением о признании банкротом ООО "Раненбургъ".

Основанием для этого стало решение Арбитражного суда Москвы от 13 августа 2025 г., согласно которому ООО "Раненбургъ" и аффилированное с ним ООО "Агрокс-Инновации" должны солидарно выплатить страховой компании более 19 млн рублей долга, а также почти 50 млн рублей долга и неустойки — поставщику семян "Лидеа Рус".

ООО "Раненбургъ" пыталось обжаловать решение Арбитражного суда, но в декабре 2025 г. апелляционный суд оставил решение без изменения.

⚫️ООО "Раненбургъ" зарегистрировано в 2009 году в городе Чаплыгин Липецкой области с основным видом деятельности "выращивание зерновых культур". Компания работает на территории Тамбовской, Липецкой и Рязанской областей. По итогам 2024 года выручка составила 4,1 млрд рублей, а чистая прибыль снизилась на 21%, до 288 млн рублей. 50% долей компании принадлежат Павлу Золотухину, еще 40% — Людмиле Манаенковой и 10% — Наталье Сальниковой.

™️ Агрономика

Безупречная ирония

Альфастрахование выпустило пост про ценность человеческого общения со специалистами поддержки, которые "всегда готовы к диалогу", но сам ролик очевидно сгенерирован нейросетью.

▶️Как же это жутко смешно, когда компания эксплуатирует модный инфоповод о противостоянии роботов и людей, делает ставку на "человеческий фактор" в психологической поддержке клиента, который попал в передрягу, но при этом экономит на реальных людях в производстве рекламы, заменяя их нейросетью.

▶️В общем, господа, кто ещё не знал, что такое "кринж", то вот вам очевидный пример.

☂️ Страховой случай

Очередной опрос показал грустную для страхового рынка статистику: 66% россиян вообще не слышали о страховках по подписке. Еще 19% знают, но не пользуются, 8% что-то слышали краем уха. И только 7% реально оформляли такие полисы.

▶️Интересно, что Росгосстрах пытается представить эту ситуацию как успех и вообще хвастается, что в основном по подписке покупают спортивные страховки. И вот цифры — 30% подобных страховок оформляется на неделю, а 10% — на день.

▶️Но здесь кроется лукавство: такие полисы покупают не из любви к инновациям, а потому что это единственный разумный вариант для разовых мероприятий. При этом в действительно массовых видах страхования — автомобилей, жилья, здоровья — подписочная модель пока себя не зарекомендовала от слова совсем.

☂️ Страховой случай

Любовь со страховкой

В 2016 году девушка приобрела для своего парня "страховку любви" всего за $28. Условие было простое: если пара вступит в брак в течение 10 лет, то получит приз на выбор — 10 тысяч роз, кольцо с бриллиантом или $1,400.

▶️Возлюбленный хоть и решил сначала, что это развод (не про брак, а именно про страховку), но все же оформил полис. Но прошло десятилетие, условия выполнены, и пара выбрала в качестве премии — денежную выплату.

▶️Забавно, что страховой регулятор Китая еще в 2017 году запретил подобные "недобросовестные" продукты, не имеющие реальной страховой заинтересованности. Но полисы, выпущенные до запрета, продолжают действовать.

Тема, достойная Дня всех влюбленных. У новостников фальстарт на месяц.

☂️ Страховой случай

Снегопады чуть растрясут карманы страховщиков

Рекордные снегопады, завершившие новогодние праздники, обернулись для страховых компаний настоящим фестивалем убытков.

🔽По данным "АльфаСтрахования", количество обращений по ОСАГО выросло на 49%, по каско — на 14%, по полисам выезжающих за рубеж — на 56%, а по страховкам от несчастных случаев — на 41%.

🔽Особенно болезненна ситуация с задержками авиарейсов: "СберСтрахование" получило в 5 раз больше заявлений по сравнению с прошлым годом. Каждое такое обращение — это прямые расходы, которые не были заложены в тарифы прошлого года.

🔽Что касается травм, официально страховщики заявляют, что значительного всплеска не было, хотя традиционно зимой число обращений на 15-20% выше. Но поскольку заявления по несчастным случаям обычно подаются через 25-30 дней — основной поток убытков страховые компании получат в феврале, что, по классике, несколько скорректирует их квартальные показатели.

🚗 Самым финансово тяжелым типом страхового события остаются ДТП, а на них приходится 87% всех обращений.

☂️ Страховой случай

Стабильное будущее для рынка страхования жизни

Агентство Moody's дало стабильный прогноз мировому рынку страхования жизни на ближайшие 12-18 месяцев. Несмотря на стагнацию экономики и снижение ставок центробанков, страховщики продолжат получать стабильный доход от существующих долгосрочных полисов. Ничего не меняется — пока одни умирают, другие на этом неплохо зарабатывают.

Ключевые факторы поддержки рынка:
🟡Высокая доходность долгосрочных гособлигаций
🟡Устойчивый спрос на пенсионные и страховые продукты
🟡Стабилизация показателей смертности (жаль, пандемия была золотым временем для страховщиков)

Проблемные точки:
🟡Повышенная смертность трудоспособного населения
🟡Рост числа хронических заболеваний
🟡Ухудшение ситуации с психическим здоровьем

По словам аналитиков, только значительное улучшение мировой экономики изменит прогноз на "позитивный", а оно, как мы понимаем, пока не предвидится.

☂️ Страховой случай

По мнению аналитиков брокера Gallagher Re авиакомпаниям придется глубже залезть в карман в 2026 году. Полисы страхования от "всех рисков" продолжат дорожать, а страхование корпуса самолета, напротив, станет дешевле.

Эксперты брокера отметили основные причины:

▶️Убытки превысили премии — к середине 2025 года рыночные убытки перевалили за годовой уровень премий, сделав год убыточным. Катастрофа UPS Airlines 4 ноября окончательно добила рынок.

▶️Дифференцированный подход — авиакомпании с плохой убыточностью получили двузначный рост тарифов, а операторы с лимитами ответственности выше $2 млрд — умеренный двузначный рост.

▶️Американский фактор — перевозчики с экспозицией в США попали под особый контроль. Страховщики дружно решили не рисковать с американскими исками, которые могут разорить кого угодно.

▶️Технологическая стоимость — новые самолеты с композитными материалами и дорогими двигателями привели к рекордному росту затрат даже на мелкие убытки. Теперь поцарапать крыло — это как раньше потерять половину самолета.

▶️Парадокс военного страхования — несмотря на решение суда по "российским" самолетам с выплатой рекордных $6,5 млрд (крупнейший авиационный убыток в истории!), ставки по этому риску снижались. Новые игроки, привлеченные высокими премиями, создали избыточную емкость.

▶️ИИ начинает менять правила игры — технологии стали позволять глубже анализировать данные, что в будущем приведет к настоящим "войнам данных" при переговорах.

Впрочем, рынок все еще сбалансирован — серьезный избыток емкости сдерживает аппетиты андеррайтеров. Но достаточно одного крупного происшествия в начале года — и ситуация может кардинально измениться.

☂️ Страховой случай

Дипломатия отдыхает

После серии инцидентов с российскими туристами посольство РФ в Таиланде рекомендует оформлять медстраховку с покрытием не менее $100 000.

Дипломаты явно устали решать проблемы соотечественников в тайских больницах. И их можно понять. Посольство советует покупать расширенную страховку с обязательным покрытием на весь период пребывания в стране, ну и, конечно, всегда держать под рукой контакты страховщика.

"Ответственная подготовка к поездке — залог приятного отдыха", — дипломатично заключили в посольстве. Что на обычном языке означает: "Покупайте нормальную страховку, мы устали отправлять печальные новости вашим близким".

☂️ Страховой случай

Страховому рынку сулят небольшой рост

"Эксперт РА" выдал прогноз по страховому рынку на 2026 год. Обещают рост на 4-6% до 3,86 трлн рублей. Не густо, но хоть не падение.

🔽Страхование жизни еле дышит с прогнозом +0-3% (до 2 трлн), зато "нежизнь" подрастет на 9-10% (до 1,8 трлн). Виновники позитивной динамики стандартные: снижение ключевой ставки, оживление кредитования и неизбежный рост тарифов в автостраховании.

🔽А вот 2025 год, похоже, закроют с минусом 1-2%. Накопительное страхование жизни просядет на 20-23% по сравнению с рекордным 2024-м. Помните эти модные трехмесячные программы НСЖ? Теперь за это расплачиваемся.

🔽ОСАГО и каско в 2026 году прибавят 7-10% благодаря расширению тарифного коридора и подорожанию запчастей. ДМС вырастет на 10-12% из-за традиционно высокой медицинской инфляции.

В следующем посте расскажем, какие прогнозы дали представители страховых ассоциаций и компаний.

☂️ Страховой случай

Бочка позитива и ложка негатива

Чьи мнения скормили ChatGPT аналитикам РА "Эксперт", чтобы сформировать прогноз на год.

▶️Президент ВСС Евгений Уфимцев настроен, как и положено, оптимистичнее и ожидает общего роста на 10-15%:

Сборы по страхованию жизни, скорее всего, в 2025 году побьют рекорд 2024 года и в 2026 году сохранят этот уровень. Премии по видам страхования иным, чем страхование жизни, могут вырасти на 10%.

▶️А вот Игорь Иванов из «РЕСО-гарантии» менее оптимистичен:

Рост сборов, скорее всего, будет примерно соответствовать инфляции, поскольку нет ни одного сектора экономики, который обещает существенный рост в 2026 году.

▶️Вице-президент «Ренессанс страхование» Алия Валиуллина добавляет нотку реализма:

Интерес к накопительным программам в страховании жизни сохраняется, однако спрос на такие продукты напрямую связан с уровнем доходов населения и стабильностью финансового рынка.

▶️В СОГАЗе отмечают технологический сдвиг:

Страховой продукт становится динамичной услугой, которая встраивается в точки принятия решений клиента — при покупке товара, бронировании услуги, оформлении кредита, планировании доставки груза.

▶️Дмитрий Ларин из «Росгосстраха» отмечает, что:

Пик высоких процентных ставок пройден, ключевая ставка ЦБ будет постепенно снижаться. Но для страховщиков это означает необходимость пересмотра условий или увеличения стоимости страховых продуктов, которые сейчас продаются с минимальной маржинальностью.

⬛️Разброс прогнозов от ведущих игроков страхового рынка показывает: единого видения будущего нет даже у профессионалов отрасли. Снижение ставки ЦБ действительно создаст давление на маржинальность, а растущая цифровизация и влияние ИИ потребует огромных инвестиций. Впрочем, для страхователей важнее не объемы рынка, а качество услуг и справедливость выплат. И нам кажется, что именно на этих показателях и стоит сосредоточиться страховщикам в этом году.

☂️ Страховой случай

Страховщикам прикроют возможность откупаться от ремонта по ОСАГО

Верховный суд напомнил страховым компаниям, что добровольная выплата максимальных 400 тыс. рублей — не панацея от организации ремонта. За уклонение от предоставления услуги компанию ждут:

▶️Компенсация полной стоимости ремонта,
▶️Штраф в размере 50% от суммы ущерба,
▶️Неустойка за каждый день просрочки,
▶️И что самое интересное — штрафы и неустойки считаются от ПОЛНОЙ суммы ущерба, без учёта уже выплаченных страховщиком денег.

То есть страховая выплатила 400 тысяч, а ремонт стоит 500? Штраф будет не с разницы в 100 тысяч, а со всех 500. И неустойка тоже.

Прецедент сформировался решениями ВС РФ по делам 78-КГ25-20-КЗ, 18-КГ25-433-К4, 11-КГ25-6-К6, просуммировала "РГ".

В грядущем витке повышения тарифов ОСАГО благодаря этому прецеденту у страхователей и страховщиков будет хоть мало-мальский паритет.

☂️ Страховой случай

Аграриям упростят жизнь

С весны 2026 года российские аграрии перейдут на новые правила страхования урожая. Наконец-то НСА решил избавить сельхозпроизводителей от бюрократических рудиментов.

Ключевые изменения:

🟡50% выплаты можно получить сразу после уборки, не дожидаясь конца года, а вторая часть компенсации придет после финального оформления документов,
🟡Доказывать страховой случай при граде или наводнении можно через мобильное приложение,
🟡Больше не нужно выпрашивать справки в Гидрометцентре о том, что стихия действительно была.

▶️Актуальность таких изменений подтверждается цифрами: за 2024-2025 годы выплаты только за гибель урожая от града превысили 1 млрд рублей. Рекордный убыток в 425 млн рублей выплачен в мае 2024 года двум хозяйствам в Краснодарском крае за потерю посевов сахарной свеклы и подсолнечника.

Неужто гос.субсидирование агрострахования будут приносить пользу не только страховщикам, но и самим аграриям.

☂️ Страховой случай

Из них 129 страховых компаний, включая одного национального перестраховщика, 15 обществ взаимного страхования и 60 страховых брокеров.

🔼В четвёртом квартале рынок пополнился двумя новыми брокерами: "АРТКурьер" и "ХАБ — Страховой Брокер".

🔼Росгосстрах обновил лицензию, потому что изменял адрес.

🔼Компания "А.Страхование" получила лицензии на добровольное личное страхование и страхование жизни. А "Страховая компания ТИТ" расширила свой бизнес, получив лицензию на ОСАГО.

И это из крупных инфоповодов в этом отчёте. К слову, несмотря на компактность российского страхового рынка по числу игроков, он остаётся достаточно динамичным, чему мы и радуемся.

☂️ Страховой случай

Глубокая цифровизация и AI в приоритете

Capgemini Research Institute в своем исследовании про тренды в мировом страховом рынке на 2026 год подвели нас к главному выводу — мир стремительно меняется, а страховщики пытаются за ним угнаться.

Ключевые тренды:

▶️Смена поколений — 67% "следующего поколения" клиентов предпочитают физически-цифровое взаимодействие традиционным каналам.

▶️Передача богатства — ожидается переход $83,5 трлн к новым владельцам к 2048 году, что открывает новые возможности для роста.

▶️ 88% страховщиков внедряют гибридные облачные решения для модернизации устаревшей IT-инфраструктуры.

▶️ 70% страховых компаний увеличивают инвестиции в генеративный ИИ, чтобы защититься от рыночных потрясений. При этом приоритетными задачами становятся внедрение облачно-нативных систем и масштабирование ИИ, что должно обеспечить более быстрый выход на рынок и улучшенное принятие решений.

▶️Расширение возможностей агентов — цифровые инструменты и аналитика в реальном времени помогают упростить процесс подключения клиентов.

▶️Привлечение молодежи — смещение фокуса с "страхования жизни" на "страхование для жизни" привлекает молодое поколение.

Одним словом, страховые компании наконец-то начинают воспринимать себя как технологические организации с финансовой лицензией, а не как финансовые структуры, неохотно внедряющие технологии. Осталось только понять, кто будет платить за весь этот цифровой банкет — страхователи или акционеры.

☂️ Страховой случай

На страховщиков дали команду ФАС

ФАС подготовила поправки в закон "О потребительском кредите", которые должны положить конец практике навязывания определенных страховых компаний при выдаче кредитов.

▶️Согласно предлагаемым изменениям, банк будет обязан принять страховой полис от любой компании, имеющей установленный уровень кредитного рейтинга по национальной шкале. Собственно, максимальную планку рейтинга определит Правительство.

▶️По оценкам ФАС, это откроет доступ к страхованию заемщиков минимум 64 компаниям вместо нынешних 1-5 "особо приближенных" страховщиков, которых банки навязывают клиентам.

Конечно, трудно представить, что банкиры просто так откажутся от этой золотой жилы. Наверняка уже готовятся новые способы обхода закона — "особые условия", "уникальные программы" и прочие маркетинговые уловки. Но шаг в правильном направлении сделан.

☂️ Страховой случай

Ещё один российский финансовый игрок решил попытать счастья в безнадёжной битве с европейскими депозитариями. "Т-Страхование" вслед за ЦБ РФ подало иск в арбитражный суд Москвы о взыскании 651 млн рублей с бельгийского Euroclear Bank.

▶️Иск был подан 24 декабря, но пока не принят к рассмотрению. О причинах требований информации нет, но мы-то все понимаем, что речь идет о замороженных активах после введения санкций в 2022 году.

▶️Напомним, тогда европейские страны внесли в санкционные списки Национальный расчетный депозитарий России, что привело к блокировке средств российских клиентов в Euroclear и Clearstream.

▶️Шансы на успешное взыскание через российский суд примерно никакие. Бельгийцы внезапно проникнутся уважением к московскому арбитражу и добровольно перечислят деньги? Нет, конечно.

Так что характер иска чисто политический. Но и документальное подтверждение претензий не помешает, когда (и если) санкционный режим будет пересмотрен.

☂️ Страховой случай