Forwarded from [하나 Global ETF] 박승진 (승진 박)
금주 미국 기업실적 발표 일정입니다.
18일(월): BofA, 찰스슈왑, BNY Mellon
19일(화): J&J, 로레알, 넷플릭스, Prologis, IBM, Travlers
20일(수): 테슬라, 프록터&갬블, ASML, Alcoa
21일(목): NextEra Energy, 필립모리스, AT&T
22일(금): Verizon, 아메리칸익스프레스, Honeywell
18일(월): BofA, 찰스슈왑, BNY Mellon
19일(화): J&J, 로레알, 넷플릭스, Prologis, IBM, Travlers
20일(수): 테슬라, 프록터&갬블, ASML, Alcoa
21일(목): NextEra Energy, 필립모리스, AT&T
22일(금): Verizon, 아메리칸익스프레스, Honeywell
[시그널랩 리서치] 모닝 브리프
https://t.me/siglab
◆ Market
- 다우존스산업: 34,411.69 (-0.11%)
- S&P500: 4,391.69 (-0.02%)
- 나스닥: 13,332.36 (-0.14%)
- S&P500 VIX: 22.17 (-2.33%)
- 달러인덱스: 100.80 (+0.30%)
- WTI선물: 108.21 (+1.18%)
- MSCI 한국 Index Fund: 68.68 (-0.07%)
◆ Comment
- 우리 증시는 대체로 관망세가 진행되는 가운데, 전반적으로는 약세장 예상.
- 세계은행의 글로벌 경제 성장률 전망치 하향, 옥수수 가격 강세, 러시아-우크라이나 전쟁 이슈가 재차 부각되는 점 등이 증시의 약세 요인으로 작용할 전망
- 어제 미 증시는 소폭 약세 마감. 개장 초반 혼조세로 출발하였지만 세계은행의 글로벌 경제성장률 하향 조정 이후 장중 낙폭 확대.
- 그러나 금융주 등 호실적을 발표한 업종 중심으로 강세를 보이며 상승 전환에도 성공.
- 다만 시장을 지배하는 이슈가 부재한 가운데 인플레이션 피크 아웃 논란이 약해진 점과 경기 둔화 우려가 재차 부각되면서 약세로 마감.
※ 상기 콘텐츠는 수정 없이 자유롭게 복사 및 배포, 전송이 가능합니다.
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◆ Market
- 다우존스산업: 34,411.69 (-0.11%)
- S&P500: 4,391.69 (-0.02%)
- 나스닥: 13,332.36 (-0.14%)
- S&P500 VIX: 22.17 (-2.33%)
- 달러인덱스: 100.80 (+0.30%)
- WTI선물: 108.21 (+1.18%)
- MSCI 한국 Index Fund: 68.68 (-0.07%)
◆ Comment
- 우리 증시는 대체로 관망세가 진행되는 가운데, 전반적으로는 약세장 예상.
- 세계은행의 글로벌 경제 성장률 전망치 하향, 옥수수 가격 강세, 러시아-우크라이나 전쟁 이슈가 재차 부각되는 점 등이 증시의 약세 요인으로 작용할 전망
- 어제 미 증시는 소폭 약세 마감. 개장 초반 혼조세로 출발하였지만 세계은행의 글로벌 경제성장률 하향 조정 이후 장중 낙폭 확대.
- 그러나 금융주 등 호실적을 발표한 업종 중심으로 강세를 보이며 상승 전환에도 성공.
- 다만 시장을 지배하는 이슈가 부재한 가운데 인플레이션 피크 아웃 논란이 약해진 점과 경기 둔화 우려가 재차 부각되면서 약세로 마감.
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▶채권 시장
10년물 금리: 2.830% (+3.2bps)
30년물 금리: 2.946% (+2.6bps)
- 10년 만에 최고치를 경신했던 국채 금리가 목요일 종가 대비 5bps 이상 상승한 2.88%를 기록하면서 다시 급등
- FRB의 공격적인 금리인상 사이클에 대한 시장의 폭넓은 기대 속에 나머지 수익률 곡선은 더 높은 수준을 유지하고 있음
▶상품/외환 시장
WTI Crude: 108.21 (+1.26)
Brent: 113.16 (+1.46)
Gold: 1,986.40 (+11.50)
- 국제유가는 배럴당 1.26달러(1.18%) 오른 배럴당 108.21달러에 거래되며 브렌트유 가격은 1.46달러 오른 113.16달러로 마감
- 이는 정부와의 시위로 인한 두 개의 리비아 항구에서의 혼란에 이어 가격이 상승했기 때문
- 5월 천연가스는 52C(7.1%) 올라 2008년 9월 이후 최고치인 7.82달러에 거래됨
- 값은 11.50달러(0.6%) 오른 온스당 1,986.40달러로 마감해 국채 금리 상승과 달러화 강세에도 불구하고 한 달여 만에 최고치를 경신
▶주요 인덱스
- Philadelphia Semiconductor Index : 3,085.19 (+56.96)
- Solactive Global Lithium Index : 292.7440 (+0.33)
- Indxx US Tech Top 10 Index : 업데이트 이전 (-)
- SnP 500 ESG Index : 383.20 (+0.21)
10년물 금리: 2.830% (+3.2bps)
30년물 금리: 2.946% (+2.6bps)
- 10년 만에 최고치를 경신했던 국채 금리가 목요일 종가 대비 5bps 이상 상승한 2.88%를 기록하면서 다시 급등
- FRB의 공격적인 금리인상 사이클에 대한 시장의 폭넓은 기대 속에 나머지 수익률 곡선은 더 높은 수준을 유지하고 있음
▶상품/외환 시장
WTI Crude: 108.21 (+1.26)
Brent: 113.16 (+1.46)
Gold: 1,986.40 (+11.50)
- 국제유가는 배럴당 1.26달러(1.18%) 오른 배럴당 108.21달러에 거래되며 브렌트유 가격은 1.46달러 오른 113.16달러로 마감
- 이는 정부와의 시위로 인한 두 개의 리비아 항구에서의 혼란에 이어 가격이 상승했기 때문
- 5월 천연가스는 52C(7.1%) 올라 2008년 9월 이후 최고치인 7.82달러에 거래됨
- 값은 11.50달러(0.6%) 오른 온스당 1,986.40달러로 마감해 국채 금리 상승과 달러화 강세에도 불구하고 한 달여 만에 최고치를 경신
▶주요 인덱스
- Philadelphia Semiconductor Index : 3,085.19 (+56.96)
- Solactive Global Lithium Index : 292.7440 (+0.33)
- Indxx US Tech Top 10 Index : 업데이트 이전 (-)
- SnP 500 ESG Index : 383.20 (+0.21)
[시그널랩 리서치] 4/19 오늘의 주요 산업 리포트 요약
https://t.me/siglab
[에너지장비및서비스] Energy Tracker-H598-Russia Energy Storage Capacity
한화투자증권 박영훈
ㆍ 러시아 에너지 생산활동에 가장 큰 변수로 작용할 전망
[철강] 중국 철강 공급과잉에 대한 우려 해소 기대
현대차증권 박현욱
ㆍ 수출 생산 재고 지표 모두 중국 철강 공급과잉 의 해소를 가 리켜
ㆍ 여전히 2010 년 대에 갇혀있는 철강업종에 대한 시각
[섬유,의류,신발,호화품] 1Q22 Pre: 리오프닝 기대감과 밸류에이션 매력 구간
하나금융투자 서현정
ㆍ 브랜드: 내수 의류 업체들 돋보이는 실적
ㆍ 리오프닝 기대감과 저평가 매력 구간
ㆍ Top Pick: 신세계인터내셔날, 한섬 주목 필요
[호텔,레스토랑,레저] 필드 잔위 위에 젊음이 피어오른다
유진투자증권 박종선,엄재민
ㆍ 코로나가 부른 새로운 골프산업
ㆍ 2022년 골프 산업 전망
[제약] 신성장산업 주간모니터-일상회복으로 제약바이오업체들의 대면 마케팅 활성화 예상
SK증권 이달미
ㆍ 18일부터 사회적 거리두기가 해제되면서 그 동안 온라인 또는 비대면 마케팅 활동을 했던 제약바이오 업체들의 대면 바케팅 활동이 활성화 될 것으로 예상됨.
ㆍ 대부분의 대형 제약바이오 업체들은 하반기에 오프라인 행사를 개최할 예정
ㆍ 또한 심포지엄, 세미나, 제품설명회 등의 마케팅 활동은 온, 오프라이을 병행하는 식으로 전개될 예정
[손해보험] FY22_1Q YoY 감소 전망되지만, 보험 비중확대
교보증권 김지영,박성국
ㆍ 생명보험 2022년 1분기 실적 YoY 61%↓, QoQ 75.6%↑ 전망
ㆍ 손해보험 2022년 1분기 실적 YoY 5.9%↓, QoQ 218%↑ 전망
ㆍ 보험업 ‘Overweight’, Top picks: 삼성화재, 현대해상 유지
[전자장비와기기] 양극재 실적 호조는 매분기 지속!!
SK증권 윤혁진,김도현
ㆍ 양극재 가격은 오늘도 상승 중
ㆍ 삼원계(NCM, NCA)양극재보다 인산철(LFP)양극재 가격 상승이 더 부담
ㆍ 하이니켈 수요 여전히 견조. 하이니켈 양극재 업체들 실적 호조 전망
[반도체와반도체장비] Valuation Call
신한금융투자 최도연,남궁현
ㆍ 매크로 이슈에 의한 수요 불확실성으로 반도체 주가 부진
ㆍ 이제 고민은 공급과 밸류에이션밸류에이션. 업황업황/주가 하방 경직성 확인할 전망
ㆍ Valuation Call. 악재보다 호재에 예민한 구간으로 진입
[방송과엔터테인먼트] 미디어/엔터 Weekly
IBK투자증권 이환욱
ㆍ SM엔터 · LG전자, ＇헬스케어 콘텐츠’ 합작사 설립
ㆍ 3세대 아이돌의 자부심, 레드벨벳의 마르지 않는 샘물
ㆍ 오늘부터 거리두기 ＇끝＇… 사적모임·영업시간 제한 전면해제
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[에너지장비및서비스] Energy Tracker-H598-Russia Energy Storage Capacity
한화투자증권 박영훈
ㆍ 러시아 에너지 생산활동에 가장 큰 변수로 작용할 전망
[철강] 중국 철강 공급과잉에 대한 우려 해소 기대
현대차증권 박현욱
ㆍ 수출 생산 재고 지표 모두 중국 철강 공급과잉 의 해소를 가 리켜
ㆍ 여전히 2010 년 대에 갇혀있는 철강업종에 대한 시각
[섬유,의류,신발,호화품] 1Q22 Pre: 리오프닝 기대감과 밸류에이션 매력 구간
하나금융투자 서현정
ㆍ 브랜드: 내수 의류 업체들 돋보이는 실적
ㆍ 리오프닝 기대감과 저평가 매력 구간
ㆍ Top Pick: 신세계인터내셔날, 한섬 주목 필요
[호텔,레스토랑,레저] 필드 잔위 위에 젊음이 피어오른다
유진투자증권 박종선,엄재민
ㆍ 코로나가 부른 새로운 골프산업
ㆍ 2022년 골프 산업 전망
[제약] 신성장산업 주간모니터-일상회복으로 제약바이오업체들의 대면 마케팅 활성화 예상
SK증권 이달미
ㆍ 18일부터 사회적 거리두기가 해제되면서 그 동안 온라인 또는 비대면 마케팅 활동을 했던 제약바이오 업체들의 대면 바케팅 활동이 활성화 될 것으로 예상됨.
ㆍ 대부분의 대형 제약바이오 업체들은 하반기에 오프라인 행사를 개최할 예정
ㆍ 또한 심포지엄, 세미나, 제품설명회 등의 마케팅 활동은 온, 오프라이을 병행하는 식으로 전개될 예정
[손해보험] FY22_1Q YoY 감소 전망되지만, 보험 비중확대
교보증권 김지영,박성국
ㆍ 생명보험 2022년 1분기 실적 YoY 61%↓, QoQ 75.6%↑ 전망
ㆍ 손해보험 2022년 1분기 실적 YoY 5.9%↓, QoQ 218%↑ 전망
ㆍ 보험업 ‘Overweight’, Top picks: 삼성화재, 현대해상 유지
[전자장비와기기] 양극재 실적 호조는 매분기 지속!!
SK증권 윤혁진,김도현
ㆍ 양극재 가격은 오늘도 상승 중
ㆍ 삼원계(NCM, NCA)양극재보다 인산철(LFP)양극재 가격 상승이 더 부담
ㆍ 하이니켈 수요 여전히 견조. 하이니켈 양극재 업체들 실적 호조 전망
[반도체와반도체장비] Valuation Call
신한금융투자 최도연,남궁현
ㆍ 매크로 이슈에 의한 수요 불확실성으로 반도체 주가 부진
ㆍ 이제 고민은 공급과 밸류에이션밸류에이션. 업황업황/주가 하방 경직성 확인할 전망
ㆍ Valuation Call. 악재보다 호재에 예민한 구간으로 진입
[방송과엔터테인먼트] 미디어/엔터 Weekly
IBK투자증권 이환욱
ㆍ SM엔터 · LG전자, ＇헬스케어 콘텐츠’ 합작사 설립
ㆍ 3세대 아이돌의 자부심, 레드벨벳의 마르지 않는 샘물
ㆍ 오늘부터 거리두기 ＇끝＇… 사적모임·영업시간 제한 전면해제
[교보증권 금융/미드스몰갭 김지영, 박성국]
보험업
*FY22_1Q YoY 감소 전망되지만, 보험 비중확대*
▶️ 생명보험 2022년 1분기 실적 YoY 61%↓, QoQ 75.6%↑ 전망
교보증권 Coverage 4개 생보사(삼성생명, 한화생명, 동양생명, 미래에셋생명)의 2022년 1분기 이익은 약 5,542억원으로, 전년동기대비 61.0% 감소, 전분기에 비해서는 75.6% 증가 전망. 실적이 전년동기대비 감소할 것으로 전망되는 이유는 1) 보험청구건수 증가에 따른 위험손해율 상승이 전망되면서 보험영업이익 감소 추정, 2) 투자수익관련 전년도 삼성그룹의 특별배당으로 인한 기저효과로 투자수익률 하락 예상, 3) 2022년 1분기 국내외 주식시장 변동성 확대에 따른 변액 보험관련 준비금 부담이 증가할 것으로 예상되기 때문.
▶️ 손해보험 2022년 1분기 실적 YoY 5.9%↓, QoQ 218%↑ 전망
교보증권 Coverage 4개 손보사(삼성화재, 현대해상, DB손해보험, 한화손해보험)의 2022년 1분기 예상 당기순이익은 약 7,631억원으로 전년동기대비 5.9% 감소가, 전분기에 비해서는 218.2% 증가 예상. 분기순이익이 전분기대비 증가할 것으로 예상되는 이유는 1) 2022년 1분기 코로나19관련 확진자 확대에 따른 자동차 운행량 감소로 자동차보험 손해율 개선 전망, 2) 시장금리 상승으로 개별 손보사별 투자수익률 상승이 전망되기 때문.
▶️ 보험업 ‘Overweight’, Top picks: 삼성화재, 현대해상 유지
필자는 보험업 투자의견에 대해 ‘Overweight’을 유지. 1) 장기적으로 기준금리 인상에 따른 시장금리 상승으로 투자수익률 개선이 기대되면서 보험주에 대한 투자심리가 긍정적인 흐름을 유지할 것으로 전망되고, 2) 손보사의 경우 자동차보험 손해율 개선에 따른 보험영업이이 개선이 추정되며, 3) 실손의료보험관련 정부의 제도 지원 등으로 손해율 상승흐름은 어느 정도 안정화 될 것으로 추정되기 때문.
보고서 링크 : http://asq.kr/Xx3yGynjJ
보험업
*FY22_1Q YoY 감소 전망되지만, 보험 비중확대*
▶️ 생명보험 2022년 1분기 실적 YoY 61%↓, QoQ 75.6%↑ 전망
교보증권 Coverage 4개 생보사(삼성생명, 한화생명, 동양생명, 미래에셋생명)의 2022년 1분기 이익은 약 5,542억원으로, 전년동기대비 61.0% 감소, 전분기에 비해서는 75.6% 증가 전망. 실적이 전년동기대비 감소할 것으로 전망되는 이유는 1) 보험청구건수 증가에 따른 위험손해율 상승이 전망되면서 보험영업이익 감소 추정, 2) 투자수익관련 전년도 삼성그룹의 특별배당으로 인한 기저효과로 투자수익률 하락 예상, 3) 2022년 1분기 국내외 주식시장 변동성 확대에 따른 변액 보험관련 준비금 부담이 증가할 것으로 예상되기 때문.
▶️ 손해보험 2022년 1분기 실적 YoY 5.9%↓, QoQ 218%↑ 전망
교보증권 Coverage 4개 손보사(삼성화재, 현대해상, DB손해보험, 한화손해보험)의 2022년 1분기 예상 당기순이익은 약 7,631억원으로 전년동기대비 5.9% 감소가, 전분기에 비해서는 218.2% 증가 예상. 분기순이익이 전분기대비 증가할 것으로 예상되는 이유는 1) 2022년 1분기 코로나19관련 확진자 확대에 따른 자동차 운행량 감소로 자동차보험 손해율 개선 전망, 2) 시장금리 상승으로 개별 손보사별 투자수익률 상승이 전망되기 때문.
▶️ 보험업 ‘Overweight’, Top picks: 삼성화재, 현대해상 유지
필자는 보험업 투자의견에 대해 ‘Overweight’을 유지. 1) 장기적으로 기준금리 인상에 따른 시장금리 상승으로 투자수익률 개선이 기대되면서 보험주에 대한 투자심리가 긍정적인 흐름을 유지할 것으로 전망되고, 2) 손보사의 경우 자동차보험 손해율 개선에 따른 보험영업이이 개선이 추정되며, 3) 실손의료보험관련 정부의 제도 지원 등으로 손해율 상승흐름은 어느 정도 안정화 될 것으로 추정되기 때문.
보고서 링크 : http://asq.kr/Xx3yGynjJ
[키움 미국 주식 / 이원주]
안녕하세요 키움증권 미국 주식 담당 이원주입니다.
금일 당사의 퀀트, 중국 담당자와 함께 1Q21 한미중 어닝 시즌 프리뷰 자료를 발간하였습니다.
미국 파트 주요 시사점은 다음과 같습니다.
1. 가격결정력이 있는 대형주와 그렇지 못한 소형주의 실적 차별화가 강하다.
2. 1Q21에 실적 모멘텀이 강한 섹터들이 대부분 경기에 선행적으로 좋아지는 섹터들이다.
3. 2022년 상반기에는 운송 섹터가, 하반기에는 소비 관련 섹터에서 실적 모멘텀이 강할 것이다.
리세션, 워세션 우려에도 불구하고 미국 경제의 소비는 연중 시장 컨센서스를 계속해서 상회할 것으로 전망합니다. 1Q21 어닝시즌 Preview Top pick은 트럭 운송 업체들의 Capex 증가에 수혜를 입을 것으로 기대됨에도 PER이 역사적 저점 레벨인 '22E 12배인 상업용 자동차 제조사 파카(PCAR) 입니다.
업무에 도움 되시길 바랍니다.
📑보고서: https://bit.ly/3JVe1cn
안녕하세요 키움증권 미국 주식 담당 이원주입니다.
금일 당사의 퀀트, 중국 담당자와 함께 1Q21 한미중 어닝 시즌 프리뷰 자료를 발간하였습니다.
미국 파트 주요 시사점은 다음과 같습니다.
1. 가격결정력이 있는 대형주와 그렇지 못한 소형주의 실적 차별화가 강하다.
2. 1Q21에 실적 모멘텀이 강한 섹터들이 대부분 경기에 선행적으로 좋아지는 섹터들이다.
3. 2022년 상반기에는 운송 섹터가, 하반기에는 소비 관련 섹터에서 실적 모멘텀이 강할 것이다.
리세션, 워세션 우려에도 불구하고 미국 경제의 소비는 연중 시장 컨센서스를 계속해서 상회할 것으로 전망합니다. 1Q21 어닝시즌 Preview Top pick은 트럭 운송 업체들의 Capex 증가에 수혜를 입을 것으로 기대됨에도 PER이 역사적 저점 레벨인 '22E 12배인 상업용 자동차 제조사 파카(PCAR) 입니다.
업무에 도움 되시길 바랍니다.
📑보고서: https://bit.ly/3JVe1cn
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1Q22한•미•중 실적 Preview.pdf