[신한금융투자 혁신성장 오강호, 심원용]
천보: Level UP
▶️ 3분기 영업이익 119억원(+69% YoY) 기록
- 3분기 P제품 346억원(+319% YoY), D제품 45억원(+1,954% YoY) 기록
- 3분기 배터리 매출액은 530억원(+198%) 기록
▶️ 2021년 중장기 성장 계획 발표 → 2026년까지 모멘텀 충분
- 1) 증설에 따른 수요 대응, 2) 고객사 확대, 3) 제품 포트폴리오 다변화
- 생산능력 20년 약 1,560톤 → 21년 말 4,000톤 → 23년 말 1만 2천톤까지 늘어날 전망
- 배터리의 성능 발달에 따라 전해질 기술 개발도 필수적
- 1) 고객사 확대, 2) 탑재 모델 확대로 향후 수익성 개선도 기대
▶️ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 400,000원으로 상향
- 2022년 예상 EPS 6,884원, Target P/E 59.4배(피어 대비 20% 할증) 적용
- 국내 2차전지 업체 가운데 수익성 개성이 뚜렷하며 제품 다변화가 긍정적
천보 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296106
위 내용은 2021년 11월 12일 7시 50분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
천보: Level UP
▶️ 3분기 영업이익 119억원(+69% YoY) 기록
- 3분기 P제품 346억원(+319% YoY), D제품 45억원(+1,954% YoY) 기록
- 3분기 배터리 매출액은 530억원(+198%) 기록
▶️ 2021년 중장기 성장 계획 발표 → 2026년까지 모멘텀 충분
- 1) 증설에 따른 수요 대응, 2) 고객사 확대, 3) 제품 포트폴리오 다변화
- 생산능력 20년 약 1,560톤 → 21년 말 4,000톤 → 23년 말 1만 2천톤까지 늘어날 전망
- 배터리의 성능 발달에 따라 전해질 기술 개발도 필수적
- 1) 고객사 확대, 2) 탑재 모델 확대로 향후 수익성 개선도 기대
▶️ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 400,000원으로 상향
- 2022년 예상 EPS 6,884원, Target P/E 59.4배(피어 대비 20% 할증) 적용
- 국내 2차전지 업체 가운데 수익성 개성이 뚜렷하며 제품 다변화가 긍정적
천보 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296106
위 내용은 2021년 11월 12일 7시 50분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
[신한금융투자 혁신성장]
신한 혁신성장 위클리 (11월 12일)
▶️ IPO Book
- IPO 예정 기업
- IPO 예비심사청구, 심사승인
- IPO 기업 보호예수 해제 예정 현황
원문 링크: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=296133
위 내용은 2021년 11월 12일 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
신한 혁신성장 위클리 (11월 12일)
▶️ IPO Book
- IPO 예정 기업
- IPO 예비심사청구, 심사승인
- IPO 기업 보호예수 해제 예정 현황
원문 링크: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=296133
위 내용은 2021년 11월 12일 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
[신한금융투자 혁신성장 이병화]
키다리스튜디오: 미완의 성공이 완전한 성공으로
▶️ 3분기 영업이익 35억원(+169.3% YoY) 기록
- 3분기 연결 매출액 347억원(+190.4% YoY), 영업이익 35억원(+169.3% YoY) 기록
- 레진코믹스 3분기 매출액 192억원(+7.0% YoY)으로 견조한 성장세
▶️ 전문 웹툰 플랫폼 No.1, 웹툰 IP의 가치 극대화 전략 강화
- 플랫폼 추가를 통해 구독층 확대 전략 지속 가능. 성장 전략에 더 주목하는 시기
- 키다리이엔티 흡수합병으로 콘텐츠 제작 기능 내재화. 보유 IP 수익성 제고 긍정적
▶️ 투자의견 '매수', 목표주가 23,000원 유지
- 레진코믹스의 예상 매출액 및 보수적으로 반영했던 비용부문 재산정
- 미완의 성공 단계에서 높은 기대보다는 합리적인 수준에서 목표주가 유지
원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=296164
위 내용은 2021년 11월 15일 7시 35분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
키다리스튜디오: 미완의 성공이 완전한 성공으로
▶️ 3분기 영업이익 35억원(+169.3% YoY) 기록
- 3분기 연결 매출액 347억원(+190.4% YoY), 영업이익 35억원(+169.3% YoY) 기록
- 레진코믹스 3분기 매출액 192억원(+7.0% YoY)으로 견조한 성장세
▶️ 전문 웹툰 플랫폼 No.1, 웹툰 IP의 가치 극대화 전략 강화
- 플랫폼 추가를 통해 구독층 확대 전략 지속 가능. 성장 전략에 더 주목하는 시기
- 키다리이엔티 흡수합병으로 콘텐츠 제작 기능 내재화. 보유 IP 수익성 제고 긍정적
▶️ 투자의견 '매수', 목표주가 23,000원 유지
- 레진코믹스의 예상 매출액 및 보수적으로 반영했던 비용부문 재산정
- 미완의 성공 단계에서 높은 기대보다는 합리적인 수준에서 목표주가 유지
원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=296164
위 내용은 2021년 11월 15일 7시 35분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
[신한금융투자 스몰캡 오강호, 심원용]
원익QnC: 서프라이즈로 답하다
▶️ 3분기 영업이익 267억원(+77% YoY) 기록
- 컨센서스인 영업이익 241억원을 상회하는 호실적
- 영업이익률 16.8%(+5.3%p YoY, +1.6%p QoQ) 기록
▶️ 1) Quality IT로 2022년도 긍정적, 2) 모멘티브 실적 반등
- 쿼츠: 1) 국내 주요 고객사의 가동률 증가, 2) 해외 고객사 투자 확대
- 2022년 해외 고객사向 물량 증가 → 대만 법인 설비 투자 2022년 상반기內 마무리 예정
- 2022년 쿼츠 매출액은3,723억원(+41%) 전망
- 자회사 실적 개선: 3분기 모멘티브 영업이익은 32억원(3Q20 -23억원) 흑자 전환 성공
▶️ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 42,000원
- 목표주가 2021년 예상 EPS 2,453원에 Target P/E 17.2배 적용
- 높은 실적 성장에도 불구하고 중소형IT 가운데 최근 주가 흐름 부진
- 자회사 실적 턴어라운드 + 본업 실적 성장 흐름 확인 → 주가 반등
원익QnC 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296178
위 내용은 2021년 11월 15일 7시 50분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
원익QnC: 서프라이즈로 답하다
▶️ 3분기 영업이익 267억원(+77% YoY) 기록
- 컨센서스인 영업이익 241억원을 상회하는 호실적
- 영업이익률 16.8%(+5.3%p YoY, +1.6%p QoQ) 기록
▶️ 1) Quality IT로 2022년도 긍정적, 2) 모멘티브 실적 반등
- 쿼츠: 1) 국내 주요 고객사의 가동률 증가, 2) 해외 고객사 투자 확대
- 2022년 해외 고객사向 물량 증가 → 대만 법인 설비 투자 2022년 상반기內 마무리 예정
- 2022년 쿼츠 매출액은3,723억원(+41%) 전망
- 자회사 실적 개선: 3분기 모멘티브 영업이익은 32억원(3Q20 -23억원) 흑자 전환 성공
▶️ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 42,000원
- 목표주가 2021년 예상 EPS 2,453원에 Target P/E 17.2배 적용
- 높은 실적 성장에도 불구하고 중소형IT 가운데 최근 주가 흐름 부진
- 자회사 실적 턴어라운드 + 본업 실적 성장 흐름 확인 → 주가 반등
원익QnC 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296178
위 내용은 2021년 11월 15일 7시 50분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
[신한금융투자 혁신성장 오강호, 심원용]
티에스이: 2022년을 보자
▶️ 3분기 매출액 731억원(-23% YoY) 기록
- 3분기 실적 부진 원인
- 1) 수익성이 낮은 제품 판매 확대
- 2) 구형 재고 제품 비용 처리
- 3) 계절적 비수기가 겹치면서 상대적으로 부진
▶️ 1) 4분기 소켓 반등, 2) 밸류에이션 리레이팅 기대
- 소켓: 4분기 고객사 수요 확대 → 4분기 95억원(+25% QoQ) 전망
- 2022년 프로브카드, 소켓 부문 신규 공장 증설에 따른 생산 능력 확대도 긍정적
- 2021년, 2022년 소켓 매출액 342억원(+39%), 495억원(+45%) 전망
- 비메모리 제품 매출 확대 → 새로운 밸류에이션으로 기업 가치 재평가 가능
▶️ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 85,000원
- 2022년 EPS 4,722원, Target P/E 17.9배(Peer 평균 8% 할인)를 적용
- 2022년 비메모리 시장 진출에 따른 매출 확대, 자회사 실적 개선에 주목
- 3분기 실적 저점을 기준으로 주가 반등이 가능한 시기
티에스이 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296179
위 내용은 2021년 11월 15일 7시 50분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
티에스이: 2022년을 보자
▶️ 3분기 매출액 731억원(-23% YoY) 기록
- 3분기 실적 부진 원인
- 1) 수익성이 낮은 제품 판매 확대
- 2) 구형 재고 제품 비용 처리
- 3) 계절적 비수기가 겹치면서 상대적으로 부진
▶️ 1) 4분기 소켓 반등, 2) 밸류에이션 리레이팅 기대
- 소켓: 4분기 고객사 수요 확대 → 4분기 95억원(+25% QoQ) 전망
- 2022년 프로브카드, 소켓 부문 신규 공장 증설에 따른 생산 능력 확대도 긍정적
- 2021년, 2022년 소켓 매출액 342억원(+39%), 495억원(+45%) 전망
- 비메모리 제품 매출 확대 → 새로운 밸류에이션으로 기업 가치 재평가 가능
▶️ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 85,000원
- 2022년 EPS 4,722원, Target P/E 17.9배(Peer 평균 8% 할인)를 적용
- 2022년 비메모리 시장 진출에 따른 매출 확대, 자회사 실적 개선에 주목
- 3분기 실적 저점을 기준으로 주가 반등이 가능한 시기
티에스이 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296179
위 내용은 2021년 11월 15일 7시 50분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
안녕하세요. 당사에서 준비한 <혁신성장 Virtual Coporate Day> 안내드립니다.
일시: 11월 16일(화)
◆롯데정보통신 (10:20)◆
◆원익QnC (14:20)◆
◆GST (15:30)◆
사전 신청하신 투자자만이 참석이 가능하며, 참석자명은 ‘회사명+성함’으로 꼭 수정 부탁드립니다. 회사측 요청에 따라 확인되지 않은 참석자명은 입장이 불가합니다.
문의사항은 신한금융투자 담당 세일즈 혹은 담당 애널리스트에게 연락 부탁드립니다.
일시: 11월 16일(화)
◆롯데정보통신 (10:20)◆
◆원익QnC (14:20)◆
◆GST (15:30)◆
사전 신청하신 투자자만이 참석이 가능하며, 참석자명은 ‘회사명+성함’으로 꼭 수정 부탁드립니다. 회사측 요청에 따라 확인되지 않은 참석자명은 입장이 불가합니다.
문의사항은 신한금융투자 담당 세일즈 혹은 담당 애널리스트에게 연락 부탁드립니다.
[신한금융투자 혁신성장 정민구]
큐브엔터(182360.KQ): 글로벌 블록체인 플랫폼 업체와 뮤직 메타버스 구축
▶️ Animoca Brands가 뮤직 메타버스 설립을 위해 점 찍은 파트너
-큐브엔터는 글로벌 블록체인 최대 플랫폼 업체인 Animoca Brands와의 합작법인 설립으로 글로벌 뮤직 메타버스 시장 선점 예상
-2021년 11월 15일 블록체인 개발 전문기업 Animoca Brands는 큐브엔터와 뮤직 메타버스 생태계 구축 및 관련 암호화폐 발행을 위한 합작법인 설립 계획 발표
-뮤직 메타버스에서는 음악 작업에서부터 뮤지션 발굴 및 콘서트까지 음악산업 내 다양한 서비스들이 구현 될 전망
-토큰이코노미의 성격에 따라 생태계 내 경제활동에 대한 수수료 발생 예상, 출시 후 생태계 내 이용자 유입에 따른 경제규모 증가 + 수수료 매출 또한 빠르게 증가할 것
▶️ Animoca의 연결 생태계와 시너지효과 기대
-Animoca Brands의 긍극적 목표는 메타버스 내 연결 생태계의 구축
-Animoca Brands는 글로벌 순위권 P2E 게임들, 최대 NFT 거래소 OpenSea, 글로벌 1위 암호화폐 거래소 바이낸스의 지분 보유
-합작법인의 뮤직 메타버스에서 생성되는 음원 NFT들은 Animoca Brands 구축 생태계에서 활용 및 판매가 가능할 전망
-예를 들어 뮤직 메타버스 내 생산되는 음원 NFT를 OpenSea(NFT거래 플랫폼)에 판매 + Sandbox 게임 내 BGM으로 활용 등 생태계 간의 시너지 효과 기대
-생태계 간 NFT의 활용가능에 따라 연결 생태계 내 유저 및 큐브엔터 팬덤 등 원활한 이용자 유입 및 초기 선점 예상
▶️ 2022년 하반기부터 메타버스 관련 매출액 기여 예상
-2021년 실적을 매출액 730억원(+97.7% YoY), 영업이익 39억원(+632.4% YoY)으로 전망
-외형성장은 코스메틱 사업부인 VT큐브재팬 관련 매출액 반영효과가 이끌 것
-2022년에도 1) 오프라인 공연 재개로 인한 관련 매출액 회복, 2) 화장품 사업 확대, 3) 메인 아티스트 복귀 등 으로 본업의 외형성장 지속될 것
-아직 실적 추정치에 반영되지 않은 뮤직 메타버스 관련 매출액은 2022년 하반기부터 온기로 반영될 것
큐브엔터 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296265
위 내용은 2021년 11월 16일 7시 35분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
큐브엔터(182360.KQ): 글로벌 블록체인 플랫폼 업체와 뮤직 메타버스 구축
▶️ Animoca Brands가 뮤직 메타버스 설립을 위해 점 찍은 파트너
-큐브엔터는 글로벌 블록체인 최대 플랫폼 업체인 Animoca Brands와의 합작법인 설립으로 글로벌 뮤직 메타버스 시장 선점 예상
-2021년 11월 15일 블록체인 개발 전문기업 Animoca Brands는 큐브엔터와 뮤직 메타버스 생태계 구축 및 관련 암호화폐 발행을 위한 합작법인 설립 계획 발표
-뮤직 메타버스에서는 음악 작업에서부터 뮤지션 발굴 및 콘서트까지 음악산업 내 다양한 서비스들이 구현 될 전망
-토큰이코노미의 성격에 따라 생태계 내 경제활동에 대한 수수료 발생 예상, 출시 후 생태계 내 이용자 유입에 따른 경제규모 증가 + 수수료 매출 또한 빠르게 증가할 것
▶️ Animoca의 연결 생태계와 시너지효과 기대
-Animoca Brands의 긍극적 목표는 메타버스 내 연결 생태계의 구축
-Animoca Brands는 글로벌 순위권 P2E 게임들, 최대 NFT 거래소 OpenSea, 글로벌 1위 암호화폐 거래소 바이낸스의 지분 보유
-합작법인의 뮤직 메타버스에서 생성되는 음원 NFT들은 Animoca Brands 구축 생태계에서 활용 및 판매가 가능할 전망
-예를 들어 뮤직 메타버스 내 생산되는 음원 NFT를 OpenSea(NFT거래 플랫폼)에 판매 + Sandbox 게임 내 BGM으로 활용 등 생태계 간의 시너지 효과 기대
-생태계 간 NFT의 활용가능에 따라 연결 생태계 내 유저 및 큐브엔터 팬덤 등 원활한 이용자 유입 및 초기 선점 예상
▶️ 2022년 하반기부터 메타버스 관련 매출액 기여 예상
-2021년 실적을 매출액 730억원(+97.7% YoY), 영업이익 39억원(+632.4% YoY)으로 전망
-외형성장은 코스메틱 사업부인 VT큐브재팬 관련 매출액 반영효과가 이끌 것
-2022년에도 1) 오프라인 공연 재개로 인한 관련 매출액 회복, 2) 화장품 사업 확대, 3) 메인 아티스트 복귀 등 으로 본업의 외형성장 지속될 것
-아직 실적 추정치에 반영되지 않은 뮤직 메타버스 관련 매출액은 2022년 하반기부터 온기로 반영될 것
큐브엔터 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296265
위 내용은 2021년 11월 16일 7시 35분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
[신한금융투자 혁신성장 황성환, 심원용]
핌스(347770.KQ): 준비 완료
▶️ 3Q21 Re: 국대 대형 고객사향 물량 증가 확인
-2021년 3분기 연결 기준 매출액 213억원(+128.9% YoY), 영업이익 39억원(+349.7%, YoY)을 시현
-1) 국내 고객사로 공급처 다변화, 2) 대량 생산에 따른 생산 수율 안정화 및 영업레버리지 효과에 기인
-2022년 1분기, 지연된 프로젝트 재개와 맞물려 재차 분기 최대 실적을 시현할 것으로 전망
▶️ 신규 공장 준공으로 증가하는 수요 대응
-청두공장 Capa(300매/월)는 중국 전력난과 초기 테스트 기간으로 9월 본격 추가
-국내 신규 공장(600~700매/월)은 11월 준공
-기존 생산하던 장비는 모두 신규 공장으로 이설하여 국내외 총 1,700매/월 Capa를 보유
-국내 대형 신규 공장은 1) 프레임 사업 내재화 2) 코팅 일원화로 기존 OMM(Open Metal Mask) 생태계를 크게 개선시킬 예정
-패널사는 핌스 하나의 업체와 거래하면 여러 협력 업체를 통해 관리하던 기존의 워크플로우가 대폭 개선
▶️ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 35,000원 유지
-기존 투자의견 ‘매수’ 및 목표주가 35,000원을 유지
-2022년은 1) 고객사 다변화, 2) 핌스 Mask로 표준 공정되어 있는 중국 패널사향 물량 증가로 큰 폭의 외형 성장을 시현할 것으로 예상
-최근 BOE 뿐만 아니라 CSOT, Tianma, Visionox, GVO 등이 중소형 OLED에 대한 적극적인 행보를 보이고 있음
-OLED 패널 생산업체들이 많아질수록 디바이스 업체들은 OLED 채택 진입 장벽이 낮아지며 Mask 수요가 증가하는 선순환 효과가 기대되는 국면
-고객 다변화와 패널사 생산 스케쥴에 따른 분기별 실적 변동은 있으나 연간 매출액은 퀀텀 점프를 전망하며 적극적인 매수 구간이라 판단
핌스 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296261
위 내용은 2021년 11월 16일 7시 35분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
핌스(347770.KQ): 준비 완료
▶️ 3Q21 Re: 국대 대형 고객사향 물량 증가 확인
-2021년 3분기 연결 기준 매출액 213억원(+128.9% YoY), 영업이익 39억원(+349.7%, YoY)을 시현
-1) 국내 고객사로 공급처 다변화, 2) 대량 생산에 따른 생산 수율 안정화 및 영업레버리지 효과에 기인
-2022년 1분기, 지연된 프로젝트 재개와 맞물려 재차 분기 최대 실적을 시현할 것으로 전망
▶️ 신규 공장 준공으로 증가하는 수요 대응
-청두공장 Capa(300매/월)는 중국 전력난과 초기 테스트 기간으로 9월 본격 추가
-국내 신규 공장(600~700매/월)은 11월 준공
-기존 생산하던 장비는 모두 신규 공장으로 이설하여 국내외 총 1,700매/월 Capa를 보유
-국내 대형 신규 공장은 1) 프레임 사업 내재화 2) 코팅 일원화로 기존 OMM(Open Metal Mask) 생태계를 크게 개선시킬 예정
-패널사는 핌스 하나의 업체와 거래하면 여러 협력 업체를 통해 관리하던 기존의 워크플로우가 대폭 개선
▶️ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 35,000원 유지
-기존 투자의견 ‘매수’ 및 목표주가 35,000원을 유지
-2022년은 1) 고객사 다변화, 2) 핌스 Mask로 표준 공정되어 있는 중국 패널사향 물량 증가로 큰 폭의 외형 성장을 시현할 것으로 예상
-최근 BOE 뿐만 아니라 CSOT, Tianma, Visionox, GVO 등이 중소형 OLED에 대한 적극적인 행보를 보이고 있음
-OLED 패널 생산업체들이 많아질수록 디바이스 업체들은 OLED 채택 진입 장벽이 낮아지며 Mask 수요가 증가하는 선순환 효과가 기대되는 국면
-고객 다변화와 패널사 생산 스케쥴에 따른 분기별 실적 변동은 있으나 연간 매출액은 퀀텀 점프를 전망하며 적극적인 매수 구간이라 판단
핌스 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296261
위 내용은 2021년 11월 16일 7시 35분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
[신한금융투자 혁신성장 심원용, 오강호]
GST: 성장을 증명하는 중
▶️ 3분기 영업이익 121억원(+473% YoY) 기록
- 매출액 734억원(+104% YoY), 영업이익 121억원(+473% YoY)으로 추정치 상회
- 마이크론, CXMT 등 해외 반도체 고객사향 스크러버 매출 호조 영향
▶️ 4분기 역대 최고 실적 전망 + 고객사향 물량 확대
- 3분기 말 스크러버 수주잔고 552억원으로 4분기 매출 긍정적
- 2022년 모멘텀 1) 해외 고객사 확대 및 물량 증가
- 2) 국내 고객사 내 점유율 확대, 투자 Cycle 도래 시 성장 가속화
▶️ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 44,000원
- 목표주가 기존 36,000원 -> 44,000원으로 22% 상향
- 2022년 EPS 5,361원, Target P/E 8.1배(주요 경쟁사 P/E) 적용
- 신규 고객사 진입, 레버리지 효과에 따른 수익성 제고 예상
GST 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296323
위 내용은 2021년 11월 17일 7시 40분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
GST: 성장을 증명하는 중
▶️ 3분기 영업이익 121억원(+473% YoY) 기록
- 매출액 734억원(+104% YoY), 영업이익 121억원(+473% YoY)으로 추정치 상회
- 마이크론, CXMT 등 해외 반도체 고객사향 스크러버 매출 호조 영향
▶️ 4분기 역대 최고 실적 전망 + 고객사향 물량 확대
- 3분기 말 스크러버 수주잔고 552억원으로 4분기 매출 긍정적
- 2022년 모멘텀 1) 해외 고객사 확대 및 물량 증가
- 2) 국내 고객사 내 점유율 확대, 투자 Cycle 도래 시 성장 가속화
▶️ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 44,000원
- 목표주가 기존 36,000원 -> 44,000원으로 22% 상향
- 2022년 EPS 5,361원, Target P/E 8.1배(주요 경쟁사 P/E) 적용
- 신규 고객사 진입, 레버리지 효과에 따른 수익성 제고 예상
GST 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296323
위 내용은 2021년 11월 17일 7시 40분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
[신한금융투자 혁신성장]
신한 혁신성장 위클리 (11월 19일)
▶️ IPO Book
- IPO 예정 기업
- IPO 예비심사청구, 심사승인
- IPO 기업 보호예수 해제 예정 현황
원문 링크: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296436
위 내용은 2021년 11월 19일 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
신한 혁신성장 위클리 (11월 19일)
▶️ IPO Book
- IPO 예정 기업
- IPO 예비심사청구, 심사승인
- IPO 기업 보호예수 해제 예정 현황
원문 링크: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296436
위 내용은 2021년 11월 19일 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
[신한금융투자 혁신성장 손지연]
골프존: 해외도 통하다
▶️ 투자포인트 1) 해외 사업 확장 전략 구체화
- 2021년 해외사업 매출액 482억원(+83.7% YoY) 전망
- 미국은 복합 골프 문화공간(Z-STRICT), 중국은 플래그쉽매장 통한 판매 강화
▶️ 투자포인트 2) 온, 오프 통합 비즈니스 강화
- 골프 커뮤니티 기능 론칭을 통해 플랫폼 비즈니스 견고화
- 1) 매장 이용 홍보 효과, 2) 신규 유입 유도하는 네트워크 효과 긍정적
▶️ 투자의견 '매수' 유지, 목표주가 218,000원으로 상향
- 2022F EPS 16,617원에 Target PER 13.1배 적용
- 해외 시장 공략에 따른 중장기적 실적 성장성 가시화
원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=296481
위 내용은 2021년 11월 22일 7시 40분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
골프존: 해외도 통하다
▶️ 투자포인트 1) 해외 사업 확장 전략 구체화
- 2021년 해외사업 매출액 482억원(+83.7% YoY) 전망
- 미국은 복합 골프 문화공간(Z-STRICT), 중국은 플래그쉽매장 통한 판매 강화
▶️ 투자포인트 2) 온, 오프 통합 비즈니스 강화
- 골프 커뮤니티 기능 론칭을 통해 플랫폼 비즈니스 견고화
- 1) 매장 이용 홍보 효과, 2) 신규 유입 유도하는 네트워크 효과 긍정적
▶️ 투자의견 '매수' 유지, 목표주가 218,000원으로 상향
- 2022F EPS 16,617원에 Target PER 13.1배 적용
- 해외 시장 공략에 따른 중장기적 실적 성장성 가시화
원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=296481
위 내용은 2021년 11월 22일 7시 40분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
[신한금융투자 혁신성장 정민구]
크리스에프앤씨(110790.KQ): 21년 실적 상향, 22년도 기대된다!
▶️ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 81,000원 제시
-크리스에프엔씨는 1988년 설립된 골프웨어 브랜드 전문 업체
-목표주가는 2022년 국내 PEER 평균 PER에 30% 할증을 한 11.6배에 크리스에프앤씨의 2022년 예상 EPS를 적용하여 산정
-오버행이슈 해소+2022년에도 꾸준한 실적 성장이 예상되는 만큼 밸류에이션 재평가가 기대되는 시점
▶️ 성장성과 수익성 모두 가진 크리스에프앤씨
-크리스에프앤씨는 1) 고급브랜드 판매 비중 증가를 통한 ASP상승, 2) 온라인 판매 채널 확장을 통한 비용절감, 3)온오프라인 영업망 기반 제품 포트폴리오 다각화로 성장성과 수익성을 모두 갖춤
-고급 브랜드들을 2019년 38개 점포에서 2022년 106개 점포까지 증설하며 전체 매출액 비중 4.7%에서 32.3%까지 증가할 것
-온라인 자사몰 확대하며 2022년까지 온라인 매출비중을 20%까지(2020년 말 기준 13%) 늘릴 계획
-ASP증가와 비용절감이 동시에 이뤄지며 영업이익률은 2019년 기준 14.5% 에서 2022년까지 24.2%로 증가할 전망
-크리스에프앤씨는 온라인 및 전국 오프라인 매장을 기반으로 골프웨어를 넘어 다양한 골프용품으로의 확장 또한 계획
▶️ 2021년 매출액 3,728억원, 영업이익 873억원으로 상향
-2021년 3분기 실적은 매출액 848억원 (+32.4%, YoY), 영업이익 192억원(+122.2%, YoY) 기록
-상향의 근거는 1) 3분기 실적 서프라이즈로 인한 연간 예상 실적 증가 + 4분기 성수기 효과 감안
-하반기 최대 성수기인 4분기 매출액 1,193억원(+16.1, YoY), 영업이익 313억원(+35.2% YoY) 달성 예상
크리스에프앤씨 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296676
위 내용은 2021년 11월 26일 7시 35분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
크리스에프앤씨(110790.KQ): 21년 실적 상향, 22년도 기대된다!
▶️ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 81,000원 제시
-크리스에프엔씨는 1988년 설립된 골프웨어 브랜드 전문 업체
-목표주가는 2022년 국내 PEER 평균 PER에 30% 할증을 한 11.6배에 크리스에프앤씨의 2022년 예상 EPS를 적용하여 산정
-오버행이슈 해소+2022년에도 꾸준한 실적 성장이 예상되는 만큼 밸류에이션 재평가가 기대되는 시점
▶️ 성장성과 수익성 모두 가진 크리스에프앤씨
-크리스에프앤씨는 1) 고급브랜드 판매 비중 증가를 통한 ASP상승, 2) 온라인 판매 채널 확장을 통한 비용절감, 3)온오프라인 영업망 기반 제품 포트폴리오 다각화로 성장성과 수익성을 모두 갖춤
-고급 브랜드들을 2019년 38개 점포에서 2022년 106개 점포까지 증설하며 전체 매출액 비중 4.7%에서 32.3%까지 증가할 것
-온라인 자사몰 확대하며 2022년까지 온라인 매출비중을 20%까지(2020년 말 기준 13%) 늘릴 계획
-ASP증가와 비용절감이 동시에 이뤄지며 영업이익률은 2019년 기준 14.5% 에서 2022년까지 24.2%로 증가할 전망
-크리스에프앤씨는 온라인 및 전국 오프라인 매장을 기반으로 골프웨어를 넘어 다양한 골프용품으로의 확장 또한 계획
▶️ 2021년 매출액 3,728억원, 영업이익 873억원으로 상향
-2021년 3분기 실적은 매출액 848억원 (+32.4%, YoY), 영업이익 192억원(+122.2%, YoY) 기록
-상향의 근거는 1) 3분기 실적 서프라이즈로 인한 연간 예상 실적 증가 + 4분기 성수기 효과 감안
-하반기 최대 성수기인 4분기 매출액 1,193억원(+16.1, YoY), 영업이익 313억원(+35.2% YoY) 달성 예상
크리스에프앤씨 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296676
위 내용은 2021년 11월 26일 7시 35분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
[신한금융투자 혁신성장]
신한 혁신성장 위클리 (11월 26일)
▶️ IPO Book
- IPO 예정 기업
- IPO 예비심사청구, 심사승인
- IPO 기업 보호예수 해제 예정 현황
원문 링크: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296711
위 내용은 2021년 11월 26일 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
신한 혁신성장 위클리 (11월 26일)
▶️ IPO Book
- IPO 예정 기업
- IPO 예비심사청구, 심사승인
- IPO 기업 보호예수 해제 예정 현황
원문 링크: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296711
위 내용은 2021년 11월 26일 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
[신한금융투자 혁신성장 오강호, 심원용]
알서포트: 세상을 연결하다
▶️ 3분기 매출액 +10% YoY, 영업이익 -2% YoY 기록
- 리모트콜 44억원(-15%, 내수 19억원, 수출 25억원)
- 리모트뷰 50억원(내수 13억원, 수출 37억원)
- 1) 금융권 재택근무 실시 확대, 2) 코로나19 장기화로 비대면 서비스 수요 증가
▶️ 1) 코로나19 이후 성장 모멘텀, 2) 2022년 성장 지속
- 가상 오피스 플랫폼: 원격 솔루션 + 메타버스 연동 방식으로 출시 예정
- 1) 스마트 팩토리, 2) 단체 회의, 3) 재택 근무 등 다양한 분야에 진입 가능
- 사회인식 변화에 따른 비대면 서비스 수요는 꾸준할 전망
- 2022년 매출액 568억원(+7%), 영업이익 229억원(+13%) 전망
▶️ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 13,000원
- 2022년 예상 EPS 428원, Target P/E 30.1배 적용
- 코로나19 이후에도 비대면 서비스 수요 증가로 실적 성장 전망
알서포트 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296781
위 내용은 2021년 11월 30일 7시 40분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
알서포트: 세상을 연결하다
▶️ 3분기 매출액 +10% YoY, 영업이익 -2% YoY 기록
- 리모트콜 44억원(-15%, 내수 19억원, 수출 25억원)
- 리모트뷰 50억원(내수 13억원, 수출 37억원)
- 1) 금융권 재택근무 실시 확대, 2) 코로나19 장기화로 비대면 서비스 수요 증가
▶️ 1) 코로나19 이후 성장 모멘텀, 2) 2022년 성장 지속
- 가상 오피스 플랫폼: 원격 솔루션 + 메타버스 연동 방식으로 출시 예정
- 1) 스마트 팩토리, 2) 단체 회의, 3) 재택 근무 등 다양한 분야에 진입 가능
- 사회인식 변화에 따른 비대면 서비스 수요는 꾸준할 전망
- 2022년 매출액 568억원(+7%), 영업이익 229억원(+13%) 전망
▶️ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 13,000원
- 2022년 예상 EPS 428원, Target P/E 30.1배 적용
- 코로나19 이후에도 비대면 서비스 수요 증가로 실적 성장 전망
알서포트 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=296781
위 내용은 2021년 11월 30일 7시 40분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.