전일 호실적으로 강세를 보였던 델(DELL)은 정규장에서도 강세가 이어지면서 +32.76% 상승 마감했습니다.

월봉으로 보니 4개월만에 거의 4배 가량 올랐네요 ㄷㄷ

최근 상승은 40년내 드문 상승이라고 하네요.

https://t.me/EMchina/30595

[5/29 시황] 코스피는 신고가, 코스닥은 급락…극단적 쏠림장세

https://contents.premium.naver.com/sejongdata/sejongdata0304/contents/260530084616575ix

유가가 진짜 어떻게 될까요

https://m.blog.naver.com/rnjs1016k/224300882310

강 보합권에서 시작된 증시는 약 5분만에 1% 정도 올라오네요.

삼성전자가 +3% 이상 상승하고 있고, 장 초반 -1% 정도 하락했던 SK하이닉스도 상승세로 전환하면서 상승 폭을 키우고 있습니다.

외국인들은 약 1조원 정도 매도하고 있고, 상승종목수 대비 하락 종목수가 훨씬 많은 쏠림 장세가 이어지고 있네요.

LG전자(066570)가 2연상이네요 ㄷㄷㄷㄷ

SK하이닉스(000660)는 8거래일 연속 상승 마감을 했네요!

마이크론은 천불이 넘어갔네요!

세상은(언론및 매체) AI를 인터넷, 스마트폰과 같은 혁신으로 바라보지만

인터넷과 스마트폰은 소비를 늘리고 새로운 시장을 만들고 기업의 매출을 확대한 기술이었습니다.

반면 AI의 핵심 목적은 생산성 향상과 비용 절감
즉, 기업 입장에서는 노동을 대체하는 기술에 가깝습니다.

경제는 기업만으로 돌아가지 않습니다.
기업은 물건을 만들고, 가계는 노동을 제공한 대가로 임금을 받아 소비합니다.

기업의 매출은 결국 소비자에게서 나옵니다. 만약 AI가 대규모로 노동을 대체해 가계 소득을 감소시킨다면 소비 역시 위축될 수밖에 없습니다.

현재 AI 산업의 수익 구조를 봐도 반도체 기업들은 사상 최대 실적을 기록하고 있지만, AI 매출 자체가 스마트폰이나 인터넷처럼 대중 소비 시장을 형성했다고 보기는 어렵습니다.

현재 AI 반도체의 주요 고객은 일반 소비자가 아니라 빅테크 기업과 데이터센터 투자자들입니다.

또 하나 중요한 것은 정치인데 AI가 본격적으로 고용시장에 충격을 주기 시작하면 정부는 규제와 개입에 나설 가능성이 높습니다. 실업률 상승은 경제 문제인 동시에 정치 문제이기 때문입니다.

결국 AI 산업의 장기 성패는 기술력이 아니라 소비시장 확대와 사회적 수용 여부에 달려 있습니다.

현재 AI 투자 열풍은 미래 성장에 대한 기대를 선반영하고 있지만 기대와 실제 수요 사이의 간극이 커진다면 시장은 생각보다 빠르게 현실을 마주하게 될 수도 있다고 생각됩니다.

개인적인 생각을 조금 보태보면, 클로드 같은 생성형AI를 통한 수익화가 생각보다 쉽지 않다고 생각합니다.

사업모델은 결국 많은 이용지들을 모아서 광고 수익을 창출하거나 이용요금을 받는 것으로 구분이 될텐데 AI로 구독비용과 서버비 그리고 개인 인건비를 뽑아내기가 진짜 만만치 않습니다.

또 운영 측면에서도 AI로 만든 만큼 초기 흥행에 성공하더라도 복제가 굉장히 쉽기 때문에 소위 엣지(?)를 계속 유지하는 것도 난이도가 있지 않을까 싶네요. 잘 만들어진걸 그대로 복제해서 AI에 넣으면 유사한 결과물이 만들어질수 있기 때문입니다.

요즘에는 요금제도 개편되고 있는데, 원화 기준으로 3~5만원 정도면 진입징벽이 그렇게 높지 않다고 생각하는데, 만약 그 이상의 비용을 내야한다면 일반 소비자 시장은 생각보다
크지 않게 형성될 수 있다고 생각합니다.

잘 알지 못하는 분야라 조심스럽지만 요즘 워낙 핫한 분야라 생각나는데로 주저리 주저리 적어봅니다.