Биржа СПБ пытается успеть провести IPO этой осенью. Тем временем Московская биржа наращивает портфель бумаг глобальных компаний торгуемых в USD, то есть конкурентное преимущество и уникальность размывается. Посмотрим по каким оценкам компанию будут предлагать частным инветсорам. Сам придерживаюсь правила, не очень плохая компания, по дорогой оценки это плохая сделка, для меня сделка. Сегодня выложу мысли по IPO Ренесанс кредит, там тоже все очень интерсно закручено.
#ipo
#ipo
Forwarded from MarketTwits
🇷🇺#ipo #SPB #биржи #россия
СПБ Биржа может провести IPO этой осенью, предложив российским розничным инвесторам акции на $150 млн, а в 2022 г. - продать бумаги еще на $300 млн на NASDAQ.
Размещение СПБ Биржи, особенно локальное, потенциально станет одним из самых интересных как для институциональных, так и для розничных инвесторов в этом году. При этом тема IPO на собственной площадке для российской розницы особенно любопытна, а успешное его проведение помогло бы СПБ Бирже стать площадкой для размещений и других эмитентов
- Сергей Суверов - Прайм
СПБ Биржа может провести IPO этой осенью, предложив российским розничным инвесторам акции на $150 млн, а в 2022 г. - продать бумаги еще на $300 млн на NASDAQ.
Размещение СПБ Биржи, особенно локальное, потенциально станет одним из самых интересных как для институциональных, так и для розничных инвесторов в этом году. При этом тема IPO на собственной площадке для российской розницы особенно любопытна, а успешное его проведение помогло бы СПБ Бирже стать площадкой для размещений и других эмитентов
- Сергей Суверов - Прайм
Привет, будущим инвесторам биржи Спб😄 Вообщем рынок никто отдавать свой не хочет, будет интересно посмотреть кто кого. Ожидаемое IPO биржи СПБ, теперь не такое однозначное, даже не смотря оценку. Опоздали на пол годика... #ipo
Пару строк про ipo ренессанс страхование.
Увидел в приложении иконку, с предложением поучаствовать, прочёл аналитику от аналитиков Тиньков. Если кратко, четко подогнали под текущую оценку раздачи акций.
Не поленился посмотрел, другую точку зрения у Тинькова 84, против 50 млрд. Смотрите последний слайд.
Бизнес у брокера простой продавать нам ликвид и не очень за свои скромные %.
Интересно, среди подписчиков есть те кто планирует зайти?
Лично я буду наблюдать за этим аттракционом со стороны.
#ipo #ренессансстрахование
Увидел в приложении иконку, с предложением поучаствовать, прочёл аналитику от аналитиков Тиньков. Если кратко, четко подогнали под текущую оценку раздачи акций.
Не поленился посмотрел, другую точку зрения у Тинькова 84, против 50 млрд. Смотрите последний слайд.
Бизнес у брокера простой продавать нам ликвид и не очень за свои скромные %.
Интересно, среди подписчиков есть те кто планирует зайти?
Лично я буду наблюдать за этим аттракционом со стороны.
#ipo #ренессансстрахование
Разводочка не прошла 😃
Действующие акционеры «Ренессанс Страхования» не смогли продать акции на IPO
Первое размещение небанковской финансовой группы на российском рынке за последние пять лет прошло неярко. «Ренессанс Страхование» закрыло книгу заявок по нижней границе объявленного диапазона, а действующим акционерам пришлось отказаться от продажи своих бумаг. В результате компания была оценена в 67,2 млрд руб. Спрос инвесторов ограничили незнакомый для них бизнес и завышенная оценка самой компании, полагают эксперты.
www.kommersant.ru/doc/5041002
#ipo
Действующие акционеры «Ренессанс Страхования» не смогли продать акции на IPO
Первое размещение небанковской финансовой группы на российском рынке за последние пять лет прошло неярко. «Ренессанс Страхование» закрыло книгу заявок по нижней границе объявленного диапазона, а действующим акционерам пришлось отказаться от продажи своих бумаг. В результате компания была оценена в 67,2 млрд руб. Спрос инвесторов ограничили незнакомый для них бизнес и завышенная оценка самой компании, полагают эксперты.
www.kommersant.ru/doc/5041002
#ipo
www.kommersant.ru
Страхование ушло по нижней границе
Действующие акционеры «Ренессанс Страхования» не смогли продать акции на IPO
😡Осторожно IPO: Владелец сетей Красное & Белое и Бристоль официально заявил об IPO
В рамках обозначенных Коммерсантом ориентиров по привлечению, компания не выглядит недооцененной. Мультипликатор EV/EBITDA находится на уровне 13,1х, а P/E — в районе 32,8х. Для сравнения: аналогичные показатели X5 Group и Магнита находятся на уровне 5,9х и 6,4х, а также 20,1х и 15,2х соответственно.
Более сопоставимый с Mercury Retail Group по темпам роста Fix Price оценен в 13х EV/EBITDA и 28,8х P/E, но при этом работает с более высокой рентабельностью — 19%. Вероятно, оценка будет ближе к нижней границе.
Подробнее на БКС Экспресс:
https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/vladelets-setei-krasnoe-beloe-i-bristol-ofitsial-no-zaiavil-ob-ipo
#ipo
В рамках обозначенных Коммерсантом ориентиров по привлечению, компания не выглядит недооцененной. Мультипликатор EV/EBITDA находится на уровне 13,1х, а P/E — в районе 32,8х. Для сравнения: аналогичные показатели X5 Group и Магнита находятся на уровне 5,9х и 6,4х, а также 20,1х и 15,2х соответственно.
Более сопоставимый с Mercury Retail Group по темпам роста Fix Price оценен в 13х EV/EBITDA и 28,8х P/E, но при этом работает с более высокой рентабельностью — 19%. Вероятно, оценка будет ближе к нижней границе.
Подробнее на БКС Экспресс:
https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/vladelets-setei-krasnoe-beloe-i-bristol-ofitsial-no-zaiavil-ob-ipo
#ipo
bcs-express.ru
Владелец сетей Красное & Белое и Бристоль официально заявил об IPO
Компания также обозначила планы по дивидендам
Всем привет✊
Два новых ipo делимобиль и циан.
Пару своих мыслей на этот счёт: главное конечно, раздают по охренеть какой завышенной оценке, рашен ipo раздают😃 Второе какие драйверы роста, в циане твердят что льготная ипотека и тд. Основа бизнеса циан это заработок на размещении объявлений брокерами Москва и Санкт Петербурга, которые проклинают тот день когда стали пользоваться этим чудным сервисом. Почему так, циан ежегодно поднимает цены размещений на 20-30%, не давая ничего нового в замен. Вообщем основной клиент крайне не доволен такой политикой, но делать нечего пока платит.
Делимобиль - честно не пользовался, но гонял на Яндексе, уникального в их бизнес модели ничего не вижу, легко повторить или скопировать, долгосрочно виду больше плюсов у того же Яндекса за счёт экосистемы сервисов. Самое правильное было бы продаться кому нибудь из крупника, но крупные по такой оценке не купит.
Вопрос зачем вписываться в этот блудняк если есть лучшие альтернативы компаний бизнес, которых не так зависит от недвижки например Сбер - со своим сервисом дом клик и крутой экосистемой которая ещё не оценена рынком. Или Яндекс крутой отчет за 3 кв. дорогая оценка компании, но это Яндекс посмотрите как круто они развивают свои бизнесы.
Брокер TCS считаю что тоже свои 2% не заработал, предоставив очередной раз псевдо аналитику👎
Жду значек выбор тиньков за этот пост😄 ещё есть желание написать парочку горячих постов на этой недели, надеюсь задора хватит✊
#ipo
Два новых ipo делимобиль и циан.
Пару своих мыслей на этот счёт: главное конечно, раздают по охренеть какой завышенной оценке, рашен ipo раздают😃 Второе какие драйверы роста, в циане твердят что льготная ипотека и тд. Основа бизнеса циан это заработок на размещении объявлений брокерами Москва и Санкт Петербурга, которые проклинают тот день когда стали пользоваться этим чудным сервисом. Почему так, циан ежегодно поднимает цены размещений на 20-30%, не давая ничего нового в замен. Вообщем основной клиент крайне не доволен такой политикой, но делать нечего пока платит.
Делимобиль - честно не пользовался, но гонял на Яндексе, уникального в их бизнес модели ничего не вижу, легко повторить или скопировать, долгосрочно виду больше плюсов у того же Яндекса за счёт экосистемы сервисов. Самое правильное было бы продаться кому нибудь из крупника, но крупные по такой оценке не купит.
Вопрос зачем вписываться в этот блудняк если есть лучшие альтернативы компаний бизнес, которых не так зависит от недвижки например Сбер - со своим сервисом дом клик и крутой экосистемой которая ещё не оценена рынком. Или Яндекс крутой отчет за 3 кв. дорогая оценка компании, но это Яндекс посмотрите как круто они развивают свои бизнесы.
Брокер TCS считаю что тоже свои 2% не заработал, предоставив очередной раз псевдо аналитику👎
Жду значек выбор тиньков за этот пост😄 ещё есть желание написать парочку горячих постов на этой недели, надеюсь задора хватит✊
#ipo
Всем привет✊
Циан начинает торговаться на Московской бирже 5 ноября, я не стал покупать, так как продают дорого да и не особенно интересен рынок недвижимости и классифайдов в России. Но взял на хорошей просадке, другую отличную компанию Zillow - одного из лидеров рынка США. Если кратко они закрывают убыточное направление покупки и препродаже домов, на этом компанию неплохо пролили. Как у вас дела, рискинули зайти в Циан?
#ipo
Циан начинает торговаться на Московской бирже 5 ноября, я не стал покупать, так как продают дорого да и не особенно интересен рынок недвижимости и классифайдов в России. Но взял на хорошей просадке, другую отличную компанию Zillow - одного из лидеров рынка США. Если кратко они закрывают убыточное направление покупки и препродаже домов, на этом компанию неплохо пролили. Как у вас дела, рискинули зайти в Циан?
#ipo
Пацаны, тема не зашла, а денежки то потрачены✊
«Делимобиль» перенес IPO на 2022 год
источник: quote.rbc.ru
#ipo
«Делимобиль» перенес IPO на 2022 год
источник: quote.rbc.ru
#ipo
РБК
«Делимобиль» перенес IPO на 2022 год
РБК Инвестиции :: «Делимобиль» перенес IPO на 2022 год :: Новости
Компаний на Мосбирже становится все больше и больше. Надо срочно увеличивать депо🤣 а если серьезно выбрать качественные компании становится сложнее и часть инвестиций уходить и замораживается в длинных минусовых историях типа Совкомфлот и фикспрайс.
#ipo
#ipo
Forwarded from 💰 WALL STREET PRO (thewallstreetprobot)
Forwarded from 💰 WALL STREET PRO (thewallstreetprobot)
Из серии инвеcторы наши покупатели..
Ранее Ковалёв отчитался о доходе в 6,7 млрд рублей, который бизнесмен получил от десяти компаний. Согласно декларации предпринимателя, на его банковских счетах лежат 3,6 млрд рублей. Также у Ковалёва в собственности числятся сотни объектов недвижимости.
В марте 2021 года сеть магазинов фиксированных цен Fix Price вышла на биржу, проведя первичное размещение акций (IPO). Ковалёв сообщил в соцсетях, что подал заявку на покупку бумаг ретейлера в ходе IPO на $40 млн (2,95 млрд рублей). По данным СПАРК, головная компания Fix Price — «Бэст прайс» — контролируется Meridian Management Ltd, которая зарегистрирована на Британских Виргинских островах. Таким образом, торговая сеть находится не в российской юрисдикции, а значит, владелец её акций не может баллотироваться в Госдуму.
«Я думал, это российская компания, когда покупал (акции), оказалась — западной. Выйти могу с потерей 500 миллионов рублей. Слишком большая потеря. А химичить я не хочу, пришлось отказаться», — объяснил Ковалёв телеканалу «Дождь».
#ipo
Ранее Ковалёв отчитался о доходе в 6,7 млрд рублей, который бизнесмен получил от десяти компаний. Согласно декларации предпринимателя, на его банковских счетах лежат 3,6 млрд рублей. Также у Ковалёва в собственности числятся сотни объектов недвижимости.
В марте 2021 года сеть магазинов фиксированных цен Fix Price вышла на биржу, проведя первичное размещение акций (IPO). Ковалёв сообщил в соцсетях, что подал заявку на покупку бумаг ретейлера в ходе IPO на $40 млн (2,95 млрд рублей). По данным СПАРК, головная компания Fix Price — «Бэст прайс» — контролируется Meridian Management Ltd, которая зарегистрирована на Британских Виргинских островах. Таким образом, торговая сеть находится не в российской юрисдикции, а значит, владелец её акций не может баллотироваться в Госдуму.
«Я думал, это российская компания, когда покупал (акции), оказалась — западной. Выйти могу с потерей 500 миллионов рублей. Слишком большая потеря. А химичить я не хочу, пришлось отказаться», — объяснил Ковалёв телеканалу «Дождь».
#ipo
Чуствую, подвезут опять переоценёнку, частным инвесторам. Написано что почти все компании из новой экономики😅 я ещё из старой не все купил)))
#ipo
#ipo
Forwarded from MarketTwits
Forwarded from Виталий Денисов | Советник инвестора | Инвестиции в недвижимость, аналитика и проекты
📌В 2023 году на IPO может выйти не меньше компаний, чем в 2021 году
Количество IPO в 2023 году в России может быть не меньше, чем в 2021 году, заявил глава набсовета Мосбиржи Сергей Швецов. При этом отношение профучастников к IPO должно быть в разы более аккуратным, чем раньше - чтобы не дискредитировать перед физлицами сам инструмент, отметил он. В тоже время В 2021 году на российском рынке состоялось семь первичных размещений: Segezha Group, «Ренессанс страхование», Fix Price, ЕМС, Softline, Cian, а также СПБ биржа.
- - -
К сожалению, большинство IPO в России делается по модели продать физикам акции компании по завышенным оценкам. В этом заинтересованы основные бенефициары: собственники бизнеса, продающие часть своего пакета акций, инвест-банки — организаторы размещения и брокеры, принимающие заявки. Из IPO проведённых в 2020 и 2021году только две компании торгуется выше цены размещения — Самолёт (IPO) , где размещение проходило по 950 рублей, текущая котировка в районе 2590 рублей.
#IPO
Количество IPO в 2023 году в России может быть не меньше, чем в 2021 году, заявил глава набсовета Мосбиржи Сергей Швецов. При этом отношение профучастников к IPO должно быть в разы более аккуратным, чем раньше - чтобы не дискредитировать перед физлицами сам инструмент, отметил он. В тоже время В 2021 году на российском рынке состоялось семь первичных размещений: Segezha Group, «Ренессанс страхование», Fix Price, ЕМС, Softline, Cian, а также СПБ биржа.
- - -
К сожалению, большинство IPO в России делается по модели продать физикам акции компании по завышенным оценкам. В этом заинтересованы основные бенефициары: собственники бизнеса, продающие часть своего пакета акций, инвест-банки — организаторы размещения и брокеры, принимающие заявки. Из IPO проведённых в 2020 и 2021году только две компании торгуется выше цены размещения — Самолёт (IPO) , где размещение проходило по 950 рублей, текущая котировка в районе 2590 рублей.
#IPO
Итоги IPO Диасофтом
Подавал 3 заявки на 400 тыс, на 210 тыс и на 400 тыс. Как итог дали 6 акций, особого смысла с такой алокацией участвовать не было, на скачке Яндекса заработать можно было больше. Его наверное и возьму в долгосрочный портфель, на откате.
#ipo
Подавал 3 заявки на 400 тыс, на 210 тыс и на 400 тыс. Как итог дали 6 акций, особого смысла с такой алокацией участвовать не было, на скачке Яндекса заработать можно было больше. Его наверное и возьму в долгосрочный портфель, на откате.
#ipo
Forwarded from Виталий Денисов | Советник инвестора | Инвестиции в недвижимость, аналитика и проекты (Виталий Денисов)
📌Arenadata – IPO Сентября.
Arenadata — Ведущий российский разработчик ПО на рынке систем управления и инструментов обработки данных (далее СУБД)
Цели выхода на IPO:
1️⃣ Повысить конкурентные преимущества на рынке труда за счёт мотивационной стратегии.
2️⃣ С помощью акций компании обеспечивать M&A сделки.
3️⃣ Удовлетворение действующих акционеров и получение справедливой рыночной оценки.
Данные пункты подразумевают регулярные SPO – дополнительный выпуск акций и размещение с размытием доли всех акционеров, особенно с учётом и без того крупного первичного размещения в виде 15% free floata.
🤬IPO пройдёт в формате Cash Out т.е. деньги пойдут действующим акционерам и будут выведены из бизнеса.
💰Про деньги.
75% годовой выручки генерируется существующими клиентами, и 25% делают новые клиенты.
Вместе с этим компания отмечает, что в 1 п.г. показали прибыль в 0,6 млрд руб (годом ранее были убытки в (0,1) млрд руб), прибыль удалось достичь за счёт получения выручки от клиентов не в конце года, а в 1 п.г., можно предположить, что этой выручки не будет во 2 п.г., и после IPO ситуация с прибылью может быть несколько хуже (но это не точно).
- - -
Если ключевые акционеры деньги из бизнеса выводят, большой вопрос зачем в его инвестировать. Ну и к сожалению большинство IPO проходит по завышенным оценкам, а заявленые на размещении планы развития потом корректируются в меньшую сторону.
#ipo
Arenadata — Ведущий российский разработчик ПО на рынке систем управления и инструментов обработки данных (далее СУБД)
Цели выхода на IPO:
1️⃣ Повысить конкурентные преимущества на рынке труда за счёт мотивационной стратегии.
2️⃣ С помощью акций компании обеспечивать M&A сделки.
3️⃣ Удовлетворение действующих акционеров и получение справедливой рыночной оценки.
Данные пункты подразумевают регулярные SPO – дополнительный выпуск акций и размещение с размытием доли всех акционеров, особенно с учётом и без того крупного первичного размещения в виде 15% free floata.
🤬IPO пройдёт в формате Cash Out т.е. деньги пойдут действующим акционерам и будут выведены из бизнеса.
💰Про деньги.
75% годовой выручки генерируется существующими клиентами, и 25% делают новые клиенты.
Вместе с этим компания отмечает, что в 1 п.г. показали прибыль в 0,6 млрд руб (годом ранее были убытки в (0,1) млрд руб), прибыль удалось достичь за счёт получения выручки от клиентов не в конце года, а в 1 п.г., можно предположить, что этой выручки не будет во 2 п.г., и после IPO ситуация с прибылью может быть несколько хуже (но это не точно).
- - -
Если ключевые акционеры деньги из бизнеса выводят, большой вопрос зачем в его инвестировать. Ну и к сожалению большинство IPO проходит по завышенным оценкам, а заявленые на размещении планы развития потом корректируются в меньшую сторону.
#ipo
📌Любителям IPO на заметку. Новый налог 13% на материальную выгоду.
Как это работает: вы покупаете компанию на размещении. В первый день торгов фиксируется цена в стакане, на разницу между размещением и ценой первой сделки могу начислить налог на материальную выгоду. Даже если компанию не продали, выгода будет отфиксирована и на неё начислят налог.
Подробнее: https://www.kommersant.ru/doc/7179048
#налоги #ipo
Как это работает: вы покупаете компанию на размещении. В первый день торгов фиксируется цена в стакане, на разницу между размещением и ценой первой сделки могу начислить налог на материальную выгоду. Даже если компанию не продали, выгода будет отфиксирована и на неё начислят налог.
Подробнее: https://www.kommersant.ru/doc/7179048
#налоги #ipo
Коммерсантъ
На IPO наложился НДФЛ
Какой налог придется заплатить со сделок в рамках публичного размещения акций