Ритейлер Свифт
13.6K subscribers
2.7K photos
572 videos
1 file
5.45K links
Главные события мира FMCG, тайны GR-отрасли и гонки ритейлеров на фондовых рынках.

Расскажу все, что вижу в московских офисах, откуда управляют супермаркетами и онлайн-торговлей нашей Необъятной и не только.

Для связи: @Retailer_Swift_Bot
Download Telegram
Нам предстоит ещё одна свободная неделя, а дальше уже будет не продохнуть:

🗓 19 октября
#PG Procter & Gamble проведёт конференц-звонок, на котором представит итоги первого квартала 2022 финансового года.

🗓 21 октября
#MVID «М.Видео» презентует операционные результаты за третий квартал.

🗓 22 октября
ЦБ проведёт заседание по ключевой ставке.
This media is not supported in your browser
VIEW IN TELEGRAM
Дайджест никогда не опаздывает, как и не приходит рано. Он приходит именно тогда, когда нужно:

🗂 #MVID «М.Видео» отчитался за 3 квартал, и как-то совсем скромно выросли общие продажи (GMV) – только на 2%, до 134,7 млрд руб. Онлайн-продажи увеличились на 17,1%, до 91,2 млрд руб.

📱 «Ты не пройдёшь!» – эту фразу теперь могут кричать таможенники при попытке ввоза 61 модели смартфонов Samsung. Суд запретил их продажу на территории РФ. А ведь их так ждали любители раскладушек, которые всё никак не могут отпустить далёкий 2007-ой.

🏗 То, что мертво, умереть не может. Вон девелопер Evergrande опять начал торги акциями и опять падение (-14%). При том, что в 2021 году бумаги компании уже потеряли более 80% стоимости.

📢 #RSTI Казалось бы, у твоих дочек растут акции, сиди и радуйся. Но «Россети» в курсе, что если не указать ЦБ на подозрительный рост котировок (+39% в моменте было у акций «Россети Сибирь»), регулятор потом сам задавать вопросы начнёт. Лучше сразу обозначить, что это вмешательство из вне.
This media is not supported in your browser
VIEW IN TELEGRAM
Под конец дня хочется чего-то простого и информативного, но алкоголь дает о себе знать, и я не стану закрывать #BYND, как обычно на первой цели, возможно, я об этом пожалею. А речь, конечно, про дайджест:

📰 #BABA Видимо, нам всем придётся привыкнуть к мысли, что если китайские компании где-то смогли хорошо заработать, то правительство осудит их действия. Залетела у Alibaba тема с распродажей 11.11, и тут же со стороны госгазеты понеслась критика.

🤖 #SBER Премия самый эффективный сотрудник года от «Сбера» точно должна достаться его искусственному интеллекту, ибо он за год может 200 млрд руб. для компании заработать.

🎨 #MVID И снова здравствуйте, теперь ещё и «М.Видео» обновило свой фирменный стиль. У кого как, а у меня уже перенасыщение всеми этими ребрендингами. Каждый цвет и новая чёрточка, конечно, имеет особое значение, вот только без бутылки в этом не разобраться.

📈 #RUAL Бумаги «Русала» включили в индекс MSCI Russia, они от такого поворота событий очень воодушевлённые поскакали вверх (+2,46%).
Голубая мечта многих российских инвесторов – закупить дивидендных акций и припеваючи жить на доход от них. РБК даже приготовил целый списочек наиболее перспективных в этом плане бумаг.

📌 Металлургические компании:
#MAGN ММК (ожидаемая дивдоходность в 2022 году – 20,23%);
#NLMK НЛМК (19,1%);
▫️#CHMF «Северсталь» (16,4%);
▫️#ALRS «Алроса» (11,53%);
▫️#GMKN «Норникель» (7,7%).

📌 Ритейл:
▫️#MVID «М.Видео» (13,19%);
▫️#DSKY «Детский мир» (12,54%);
▫️#FIVE X5 (10,04%);
#MGNT «Магнит» (10,01%).

📌 Банки:
#VTBR ВТБ (13,77%);
▫️#SBER «Сбер» (11,95%);
#QIWI Qiwi (11,91%);
▫️#BSPB Банк Санкт-Петербург (8,46%).

📌 Энергетические компании:
#GAZP «️Газпром» (15,79%);
#LKOH «Лукойл» (12,6%);
▫️#TATN «Татнефть» (11,88%);
#SNGSP «Сургутнефтегаз»-преф (9,38%).

Но составители всё же немного лукавят, ибо лучше указывать не проценты дивдоходности, а абсолютную величину.

Моё мнение на этот счёт не меняется. Дивы – это скорее приятный бонус, а не самоцель. Но надо сказать, что нам с этим повезло чуть больше других. У индекса MSCI Russia дивдоходность достигла 9,4%, а у MSCI Europe — 3,1%, S&P 500 Index — 1,4% (хотя надо помнить, что эти показатели зависят от ставки ЦБ).

Всё же покупать акции компаний, когда дивы уже известны широкой общественности – это так себе идея.
Откроем окошко, запустим немного свежего воздуха в виде карты рынка:

Лидеры роста

#LNTA на покупке «Утконоса» сделала +1,76%.

#KHC +5,48%, прямо никуда не денешься без ESG-повестки.

Лидеры падения

#MVID -11,88%, заплатили дивиденды (35 руб. на акцию), плюс 14 декабря было закрытие реестра Т-2.

#JD -9,58%, Китай такой Китай, хоть аналитики кричат на перебой покупать, но сдаётся мне, что ещё рано.
Нашёл тут неплохой материал по нашим ритейлерам. Если пытаетесь понять, кто из них вам больше нравится, то тут всё самое основное. А вот краткий обзор:

🧸 #DSKY На рынке детских товаров лидирует «Детский мир», заняв 22% рынка. Сильные каналы онлайн и офлайн продаж в 2020 году даже при закрытии некоторых магазинов помогли удержаться в топе;

💻 #MVID Сегмент бытовой техники захватывает «М-Видео» с долей в 27%. Весь российский рынок потребительской электроники оценивается более чем в $25 млрд, так что на этом поле есть где развернуться;

🛒 #FIVE Рынок продуктов питания, пожалуй, самый напряжённый в плане конкуренции (лидером остаётся X5, отхватив от него 12,8%). Поэтому тут есть из кого выбрать, раз уж суммарная рыночная доля десяти крупнейших ритейлеров всего 37%.

Вывод тут, как всегда, на ваше усмотрение. Хотите сильный бизнес, то вас ждёт X5, смотрите больше на дивы, то с этим к «М-Видео», «Магниту» или «Детскому миру».
Карты рынка сегодня с потерями, в одном из пунктов не досчитались бойца:

Лидеры роста

В России решили обойтись без него на этой неделе.

#WMT +6,68%, опять оттолкнулся от поддержки, о которой я писал раньше. Пока акции в коридоре $137-152, они не интересны вообще. Тем более при том, что тест этой самой поддержки стал обыденным делом.

Лидеры падения

#MVID уже достаточно сильно упал (-7,32%), наверно, можно будет присмотреться к покупкам на следующей неделе.

#JD -3,36%, продажа доли Теncent сделала своё дело.
This media is not supported in your browser
VIEW IN TELEGRAM
ЕС и США всё-таки не собираются отключать Россию от SWIFT, но зато готовят экономические штрафы против крупнейших банков. Пока осознаёте это, можете посмотреть дайджест:

📈 #BELU Акции Beluga взлетели в моменте на 6,18%, до 3590 руб. за бумагу. Целительный пинок дала отчётность за 2021 год: продажи марки увеличились на 51,4%, отгрузки за рубеж выросли на 104,5% (впервые превысили объемы продаж внутри России).

📢 #MVID Александр Изосимов всё, его сняли с поста гендира «М.Видео». Это место теперь займёт Энрике Фернандес, с 2016 по 2020 он компанией уже руководил, так что разберётся что к чему.

💰 Реактивные двигатели чуть ли не золотом заправляют, настолько это дорого. Цена на авиакеросина на бирже обновила исторический максимум, впервые превысив 60 тыс руб. за тонну.

🍗 Китайцы совсем ориентиры потеряли. Между крылышками из KFC и игрушкой оттуда же они выбирают второе. В результате действий коллекционеров целая куча еды летит в мусорку, а правительство готовится настучать компании по шапке за подобные акции.
#MVID

Следующий на очереди со своими операционные результатами за четвёртый квартал и весь 2021 год – «М.Видео-Эльдорадо», встречайте:

📌 Общие продажи (GMV) в 2021 году выросли на 13,1%, до 570,7 млрд руб.;

📌 Онлайн-продажи на конец года составили 386,9 млрд руб. (+28,8%), это 67,8% от GMV;

📌 Количество активных идентифицированных клиентов в четвёртом квартале составило 19,7 млн.

📉 Акции, как и всё на свете сейчас, пробили дно. Даже можно сказать, что момент для покупки неплохой, но на общем фоне я бы не торопился. Риск очередного падения слишком велик.
Можем выдохнуть, на этой неделе карта рынка чуть позитивнее выглядит:

Лидеры роста

#FIXP залетел в топ на новости о выкупе акций на 4 млрд руб. (+8,38%).

#TSCO открыл юбилейный магазин и радостно сделал +5,31%.

Лидеры падения

#DASH -19,4%, даже сказать нечего – дна нет, а верх запаян.

#MVID неплохой отчёт компании особо не помог (-9,34%).