🚀 СНОВА ВЫБИРАЕМ: АКЦИИ РОСТА ИЛИ СТОИМОСТИ? ⚡
Мысли Кэти Вуд из ARK Invest подтверждают наши домыслы и аналитику в отношении акций стоимости и акций роста (ниже оставим некоторые ссылки на посты). Сейчас можно отыгрывать реальный сектор от лонга, но уже много-много раз говорили, что не забывайте про акции роста и их нужно накапливать на своих счетах, ибо рано или поздно, но обратная ротация настанет - такова сущность рынка. Рост акций представителей реального сектора вместе с ростом их доходов и денежных потоков - временное и вполне логичное явление в ходе восстановления экономики и роста инфляционных ожиданий. Но акции роста - компании с сильным фундаментом, но временно находятся под давлением и стоят дешевле, чем раньше, тк все переметнулись в акции стоимости. Не забывайте, что акции роста тоже бывают разные - с адекватной оценкой к текущим доходам и с оценкой к будущим доходам.
⚡В President Plus мы сейчас отыгрываем идеи в акциях реального сектора, но постепенно увеличиваем долю акций роста.
В целом, наши идеи по меди, полупроводникам, китайцам и так далее вы знаете, кто нас читает. Недавно давали вам идеи покупок акций ЧАСТЬ l и ll, надеемся, вы покупали и уже в прибыли.
Некоторые посты про ротацию👇
https://vk.com/wall-195111771_6097
https://vk.com/wall-195111771_5636
https://vk.com/wall-195111771_5330
#president_trade #аналитика #мысли
Мысли Кэти Вуд из ARK Invest подтверждают наши домыслы и аналитику в отношении акций стоимости и акций роста (ниже оставим некоторые ссылки на посты). Сейчас можно отыгрывать реальный сектор от лонга, но уже много-много раз говорили, что не забывайте про акции роста и их нужно накапливать на своих счетах, ибо рано или поздно, но обратная ротация настанет - такова сущность рынка. Рост акций представителей реального сектора вместе с ростом их доходов и денежных потоков - временное и вполне логичное явление в ходе восстановления экономики и роста инфляционных ожиданий. Но акции роста - компании с сильным фундаментом, но временно находятся под давлением и стоят дешевле, чем раньше, тк все переметнулись в акции стоимости. Не забывайте, что акции роста тоже бывают разные - с адекватной оценкой к текущим доходам и с оценкой к будущим доходам.
⚡В President Plus мы сейчас отыгрываем идеи в акциях реального сектора, но постепенно увеличиваем долю акций роста.
В целом, наши идеи по меди, полупроводникам, китайцам и так далее вы знаете, кто нас читает. Недавно давали вам идеи покупок акций ЧАСТЬ l и ll, надеемся, вы покупали и уже в прибыли.
Некоторые посты про ротацию👇
https://vk.com/wall-195111771_6097
https://vk.com/wall-195111771_5636
https://vk.com/wall-195111771_5330
#president_trade #аналитика #мысли
VK
President | Trade
✈🚀 АВИАЛИНИИ - ВЫКУПАЕМ СЛАБОСТЬ? 🔮Несмотря на один из вероятных сценариев Sell in may and go away👉https://vk.com/wall-195111771_6091 , мы считаем, что пока стоит выкупать просадки в циклических секторах. В апреле представители таких секторов как: авиалинии…
МЫСЛИ ПО РЫНКУ ОТ ADM🤔🔥
Пока наш сценарий из трех инструментов начинает осуществляться. Доллар к рублю пока ожидаем выше, но впереди важный уровень 73р. Сейчас видим локальное охлаждение на рынке нефти - минус для рубля, тем более сегодня экспирация опционов на WTI. Индекс доллара (DXY) на вчерашних заявлениях ФРС очень неплохо укрепился. ФРС уже прямо заявляет, что ставку придётся повышать раньше, чем планировалось, а QE нужно будет скоро сворачивать, если экономика будет также быстро восстанавливаться (правда, на рынке труда дыра, никто работать не хочет, а вакансий
много🤷♂). Драг металлы развернулись на сильном баксе. Золото крайне непонятный инструмент последнее время, лучше туда не лезть.
Насчёт рынка акций. Пока все лонговые позиции закрыли на днях. Нет уверенности. Можем ошибиться и рынки пойдут гораздо выше? Конечно. Но по крайней мере ничего не потеряем - это главное. Пока что фьючерс на доллар - наш выбор в моменте как защитный инструмент.
SNP развернулся и если увидим интересные точки входа, то будем набирать снова интересные позиции, когда появится уверенность в рынке. Скоро будем снова набирать позиции в портфель. Но об этом как всегда в President Plus.
С мая доходность наших портфелей "Оптимальный" и "Рисковый": +3.9% и +37% соответственно🎖(скрины сюда скидывали наших портфелей). По вопросам вступления @PCap_support
🔑 Тарифы President Plus:
🎯 Месяц - 690р
🚀 3 месяца - 1650р (вместо 2070р)
💎 6 месяцев - 2690р (вместо 4140р)
#president_capital #мысли
Пока наш сценарий из трех инструментов начинает осуществляться. Доллар к рублю пока ожидаем выше, но впереди важный уровень 73р. Сейчас видим локальное охлаждение на рынке нефти - минус для рубля, тем более сегодня экспирация опционов на WTI. Индекс доллара (DXY) на вчерашних заявлениях ФРС очень неплохо укрепился. ФРС уже прямо заявляет, что ставку придётся повышать раньше, чем планировалось, а QE нужно будет скоро сворачивать, если экономика будет также быстро восстанавливаться (правда, на рынке труда дыра, никто работать не хочет, а вакансий
много🤷♂). Драг металлы развернулись на сильном баксе. Золото крайне непонятный инструмент последнее время, лучше туда не лезть.
Насчёт рынка акций. Пока все лонговые позиции закрыли на днях. Нет уверенности. Можем ошибиться и рынки пойдут гораздо выше? Конечно. Но по крайней мере ничего не потеряем - это главное. Пока что фьючерс на доллар - наш выбор в моменте как защитный инструмент.
SNP развернулся и если увидим интересные точки входа, то будем набирать снова интересные позиции, когда появится уверенность в рынке. Скоро будем снова набирать позиции в портфель. Но об этом как всегда в President Plus.
С мая доходность наших портфелей "Оптимальный" и "Рисковый": +3.9% и +37% соответственно🎖(скрины сюда скидывали наших портфелей). По вопросам вступления @PCap_support
🔑 Тарифы President Plus:
🎯 Месяц - 690р
🚀 3 месяца - 1650р (вместо 2070р)
💎 6 месяцев - 2690р (вместо 4140р)
#president_capital #мысли
НЕФТЬ: СЫРОЙ ЛИ ФУНДАМЕНТ❓⛽️
На картинке выше вы видите цену на нефть и CAPEX нефтяников (капитальные вложения, т.е. наращивание мощностей). Цена на нефть неуклонно растёт, а инвестиции в нефтяную отрасль падают. То есть предложение если и растёт, то это скорее сезонный фактор или фактор восстановления экономики. Но если смотреть более глобально и убрать эти факторы, то инвестиции падают, а спрос на чёрное золото растёт. С фундаментом все в порядке. Другой вопрос про инфляционные ожидания, с которыми плотно коррелирует цена на нефть, сила доллара (DXY) и тд. Главное - этот рост подкреплен фундаментально.
#president_capital #статистика #мысли
На картинке выше вы видите цену на нефть и CAPEX нефтяников (капитальные вложения, т.е. наращивание мощностей). Цена на нефть неуклонно растёт, а инвестиции в нефтяную отрасль падают. То есть предложение если и растёт, то это скорее сезонный фактор или фактор восстановления экономики. Но если смотреть более глобально и убрать эти факторы, то инвестиции падают, а спрос на чёрное золото растёт. С фундаментом все в порядке. Другой вопрос про инфляционные ожидания, с которыми плотно коррелирует цена на нефть, сила доллара (DXY) и тд. Главное - этот рост подкреплен фундаментально.
#president_capital #статистика #мысли
❓🤔 А так ли страшен цикл повышения ставки ФРС для рынка? По-моему, слишком много шума и страхов, которые скоро будут закладываться в стоимость рынка в виде волатильности. Именно ожидания повышения ставки. А что будет по факту повышения? Статистически мы видим, но все же прошлое не гарантирует будущее.
#president_capital #мысли
#president_capital #мысли
🤔 МЫСЛИ ПО РЫНКУ АКЦИЙ ОТ АДМИНА
Америка. Пока продолжаем работать в рамках восходящего тренда, но осторожно, не рискуя сильно и не делая упор на какой-то сектор/отрасль. Пока что есть некая неопределённость в плане выбора основной ставки на какую-то группу акций. Реальный сектор(авиа, круизы, рестораны)? Да нет, инфляционные ожидания не растут, пик восстановления экономики, вероятно, пройден, доха 10-леток тоже особо расти не хочет, да и дельта-вариант поднимает панику и кстати сказывается на тех же авиа перевозках в Китае. Поэтому пока фундаментально не очень вижу перспективы этой группы акций. Технически есть какие-то возможности для краткосрочной торговли, но не более.
Тех сектор? Как-то вырос сильно, страшновато уже, да и технически не особо понятна картина. Нет, в портфеле есть техи, но не делаем упор на этот сектор. Китай? Фундаментально отлично, много раз обсуждали, но слишком много неопределённости чтобы делать основную ставку на эту группу акций. Но можно, конечно, взять и держать хотя бы год, на этом горизонте фундаментал, вероятно, вытянет цену акций, а неопределённость начнёт уходить. Можно и дальше перечислять направления, но в общем пока не делаем ставку на какое-то одно направление, стараемся диверсифицироваться, оставлять долю кэша в портфеле (или в активах, которые не привязаны к динамике широкого рынка) и работать в соответствии с нашими моделями. Ведь и SNP не может расти вечно, скоро сентябрь - период волатильности, так сложилось исторически. Поэтому сейчас не рискуем сильно.
☢ Ну и Крипта. За последний месяц мы заработали очень много (пару сотен процентов к счету). Пока продолжаем работать исключительно от покупок. Кто с нами выкупал крипту - мои поздравления. Но важно следить за мнениями на рынке. На 30к по ВТС все ждали 25к - никому не дали. Когда начнут говорить про 100к, нужно быть крайне осторожными.
🚀🎖Кто хочет в закрытый President Plus - welcome 👉 @PCap_support. 690р/месяц, при долгосрочном сотрудничестве скидки.
#president_capital #мысли #мнение
Америка. Пока продолжаем работать в рамках восходящего тренда, но осторожно, не рискуя сильно и не делая упор на какой-то сектор/отрасль. Пока что есть некая неопределённость в плане выбора основной ставки на какую-то группу акций. Реальный сектор(авиа, круизы, рестораны)? Да нет, инфляционные ожидания не растут, пик восстановления экономики, вероятно, пройден, доха 10-леток тоже особо расти не хочет, да и дельта-вариант поднимает панику и кстати сказывается на тех же авиа перевозках в Китае. Поэтому пока фундаментально не очень вижу перспективы этой группы акций. Технически есть какие-то возможности для краткосрочной торговли, но не более.
Тех сектор? Как-то вырос сильно, страшновато уже, да и технически не особо понятна картина. Нет, в портфеле есть техи, но не делаем упор на этот сектор. Китай? Фундаментально отлично, много раз обсуждали, но слишком много неопределённости чтобы делать основную ставку на эту группу акций. Но можно, конечно, взять и держать хотя бы год, на этом горизонте фундаментал, вероятно, вытянет цену акций, а неопределённость начнёт уходить. Можно и дальше перечислять направления, но в общем пока не делаем ставку на какое-то одно направление, стараемся диверсифицироваться, оставлять долю кэша в портфеле (или в активах, которые не привязаны к динамике широкого рынка) и работать в соответствии с нашими моделями. Ведь и SNP не может расти вечно, скоро сентябрь - период волатильности, так сложилось исторически. Поэтому сейчас не рискуем сильно.
☢ Ну и Крипта. За последний месяц мы заработали очень много (пару сотен процентов к счету). Пока продолжаем работать исключительно от покупок. Кто с нами выкупал крипту - мои поздравления. Но важно следить за мнениями на рынке. На 30к по ВТС все ждали 25к - никому не дали. Когда начнут говорить про 100к, нужно быть крайне осторожными.
🚀🎖Кто хочет в закрытый President Plus - welcome 👉 @PCap_support. 690р/месяц, при долгосрочном сотрудничестве скидки.
#president_capital #мысли #мнение
Telegram
President | Capital
🔮 DCF-модель Baidu предполагает апсайд 100%. В целом, видим, что Китайцы хорошие модели показывают, некоторые (JD, BABА) даже не один икс, что говорит о сильном фундаментале компаний (в т.ч. устойчивых денежных потоках). Не поддаемся панике и рассматриваем…
🔥🔮 Краткий апдейт по крипте. Мы закрыли лонги в убыток, этого не скрываем. Выносят в разные стороны, занимать позиции вне рамок одного дня сложно. На наш взгляд, лучше переждать бурю, тем более сантимент на рынке не ясен (засчет него мы с 30к лонговали крипту).
Два сценария, которые мы видим: 1. Закрепление выше зелёного блока - поход к 50к с повышающейся вероятностью обновления АТН. 2. Закреплён е ниже красного блока - поход в район 40-42к.
Заметьте, в обоих случаях поход осуществляется к круглым, психолочески значимым цифрам. Мы бы хотели, конечно, 2 вариант, чтобы закупиться одной крайне интересной монетой, которая сделает нам 3-5-7х, как до этого сделала TWT. Но об этом как всегда в President Plus 🏆💎
В общем, трейдеры, наберитесь терпения и выжидайте уверенный момент для входа. Не стоит считать себя умнее рынка и гадать направление движения, лучше следовать за рынком. Инвесторы - конечно докупайтесь интересными для вас монетами.
Keep calm and think😉
➡️ @PCap_support
#president_capital #мысли
Два сценария, которые мы видим: 1. Закрепление выше зелёного блока - поход к 50к с повышающейся вероятностью обновления АТН. 2. Закреплён е ниже красного блока - поход в район 40-42к.
Заметьте, в обоих случаях поход осуществляется к круглым, психолочески значимым цифрам. Мы бы хотели, конечно, 2 вариант, чтобы закупиться одной крайне интересной монетой, которая сделает нам 3-5-7х, как до этого сделала TWT. Но об этом как всегда в President Plus 🏆💎
В общем, трейдеры, наберитесь терпения и выжидайте уверенный момент для входа. Не стоит считать себя умнее рынка и гадать направление движения, лучше следовать за рынком. Инвесторы - конечно докупайтесь интересными для вас монетами.
Keep calm and think😉
➡️ @PCap_support
#president_capital #мысли
🔮🌦Вечерний апдейт по рынку. Частые апдейты, поскольку ситуация меняется быстро и требует новых комментариев.
Пока многие акции смотрятся хорошо с прицелом на краткосрок-среднесрок, недельные свечи также довольно сильные (авиа, техи... да по всем фронтам). Но мы бы не спешили и делали аккуратные точечные покупки, оставляя пространство для маневра в случае продолжения снижения. Дождитесь хотя бы закрытия пятницы и уже по факту закрытия принимайте решения - самый оптимальный вариант. Пауэлл сказал, что уже в ноябре могут заявить о начале сворачивания QE, поэтому тем более работаем аккуратно.
#president_capital #мысли
Пока многие акции смотрятся хорошо с прицелом на краткосрок-среднесрок, недельные свечи также довольно сильные (авиа, техи... да по всем фронтам). Но мы бы не спешили и делали аккуратные точечные покупки, оставляя пространство для маневра в случае продолжения снижения. Дождитесь хотя бы закрытия пятницы и уже по факту закрытия принимайте решения - самый оптимальный вариант. Пауэлл сказал, что уже в ноябре могут заявить о начале сворачивания QE, поэтому тем более работаем аккуратно.
#president_capital #мысли
💬 VIX особо не растёт (рост в рамках нормы), в 10-летние трежерис никто не заходит, нефть растёт, будто не имеет никакой связи с SNP и DXY. Коммоды держатся, как и пром металлы... Как-то не очень верится в масштабную коррекцию, о которой начинают говорить в СМИ.
#president_capital #мысли
#president_capital #мысли
🔥Большинству из вас интересно наше мнение по поводу ситуации на крипторынке. У нас нет открытых позиций в крипте и активах, связанных с ней.
Можем сказать одно: перед нами открываются шикарные возможности, не воспользовавшись которыми мы будем очень жалеть впоследствии. Пока что план следующий: вероятно, будет тотальное вытряхивание лонговых позиций ниже 28-29к по ВТС и пила в районе 30к. Там же мы увидим невероятно негативный сентимент, в том числе со стороны инвест банков и СМИ (1 важный индикатор), которые будут кричать о походе ВТС в царство Аида. Следим за альтами: если они будут «укатаны в пол» как летом, то падать особо будет некуда - никого в монетах не останется и продавать будет некому (2 важный индикатор). Следим за ситуацией на фондовом рынке (SP500 и NASDAQ) - если индексы пойдут на разворот, то это плюс крипте, поскольку данные классы активов находятся в некой корреляции (3 важный индикатор). Ну и, разумеется, у 30к нужно увидеть манипуляцию ценой, как мы увидели ее летом.
Скоро опубликуем интересные нам монеты (помимо ВТС и ЕТН)… Keep calm and wait…🥃
P.s. в случае отмены плана (не увидим нужных параметров для открытия длинных позиций), разумеется, вас уведомим.
#president_capital #мысли
Можем сказать одно: перед нами открываются шикарные возможности, не воспользовавшись которыми мы будем очень жалеть впоследствии. Пока что план следующий: вероятно, будет тотальное вытряхивание лонговых позиций ниже 28-29к по ВТС и пила в районе 30к. Там же мы увидим невероятно негативный сентимент, в том числе со стороны инвест банков и СМИ (1 важный индикатор), которые будут кричать о походе ВТС в царство Аида. Следим за альтами: если они будут «укатаны в пол» как летом, то падать особо будет некуда - никого в монетах не останется и продавать будет некому (2 важный индикатор). Следим за ситуацией на фондовом рынке (SP500 и NASDAQ) - если индексы пойдут на разворот, то это плюс крипте, поскольку данные классы активов находятся в некой корреляции (3 важный индикатор). Ну и, разумеется, у 30к нужно увидеть манипуляцию ценой, как мы увидели ее летом.
Скоро опубликуем интересные нам монеты (помимо ВТС и ЕТН)… Keep calm and wait…🥃
P.s. в случае отмены плана (не увидим нужных параметров для открытия длинных позиций), разумеется, вас уведомим.
#president_capital #мысли
🔥📈МЫСЛИ ПРО ЦИКЛ ПОВЫШЕНИЯ СТАВОК
Те, кто говорят о крахе рынка после первого же повышения ключевой ставки ФРС, не понимают, что рынок уже прайсит (закладывает сие событие в свою цену) цикл повышения ставок. Так показывают 1-implied rate (целых 5 повышений в 2022), 2-растущая доходность 2-Y трежерис, 3-турбулентность на рынке и в первую очередь в активах с завышенной оценкой: техи, технологии и тд. Рынок закладывает в себя более дорогую стоимость денег еще до фактического «подорожания».
Кроме того, не забывайте, что хоть ФРС и говорит о желании агрессивно повышать ставку в этом году, но на деле может проводить ДКП по-другому. Либо ФРС будет довольно сдержано повышать ставку, ибо экономика США уже показывает признаки замедления и рынок труда все еще в плохом состоянии, либо в приоритете будет сильно выросшая инфляция, которую будут гасить более агрессивным повышением ставки, невзирая на слабеющую экономику. Во втором случае рынок действительно может выкинуть какой-нибудь сюрприз, ведь он хоть и «прайсит» цикл повышения ставок, но если он окажется более агрессивным, чем ожидалось, то переоценка активов будет резкая.
На наш взгляд, ФРС воздержится от агрессивного ужесточения ДКП и будет постепенно и плавно повышать ставку, таким образом экономике не будет нанесён значительный ущерб и инфляция хоть и медленно, но будет гаситься.
Но как это отразится на рынке? Думаем, при данном исходе рынок все же покажет рост в этом году, но более умеренный относительно прошлого года. Кроме того, не забываем про это и это.
*Implied rate - грубо говоря, разница % ставок между спотом и фьючерсами.
#president_capital #мысли
Те, кто говорят о крахе рынка после первого же повышения ключевой ставки ФРС, не понимают, что рынок уже прайсит (закладывает сие событие в свою цену) цикл повышения ставок. Так показывают 1-implied rate (целых 5 повышений в 2022), 2-растущая доходность 2-Y трежерис, 3-турбулентность на рынке и в первую очередь в активах с завышенной оценкой: техи, технологии и тд. Рынок закладывает в себя более дорогую стоимость денег еще до фактического «подорожания».
Кроме того, не забывайте, что хоть ФРС и говорит о желании агрессивно повышать ставку в этом году, но на деле может проводить ДКП по-другому. Либо ФРС будет довольно сдержано повышать ставку, ибо экономика США уже показывает признаки замедления и рынок труда все еще в плохом состоянии, либо в приоритете будет сильно выросшая инфляция, которую будут гасить более агрессивным повышением ставки, невзирая на слабеющую экономику. Во втором случае рынок действительно может выкинуть какой-нибудь сюрприз, ведь он хоть и «прайсит» цикл повышения ставок, но если он окажется более агрессивным, чем ожидалось, то переоценка активов будет резкая.
На наш взгляд, ФРС воздержится от агрессивного ужесточения ДКП и будет постепенно и плавно повышать ставку, таким образом экономике не будет нанесён значительный ущерб и инфляция хоть и медленно, но будет гаситься.
Но как это отразится на рынке? Думаем, при данном исходе рынок все же покажет рост в этом году, но более умеренный относительно прошлого года. Кроме того, не забываем про это и это.
*Implied rate - грубо говоря, разница % ставок между спотом и фьючерсами.
#president_capital #мысли
Telegram
President | Capital
🔮Не будем давать прогнозы на 2022 год, как это делают другие каналы - это довольно бессмысленное занятие, поскольку на протяжении года ситуация будет постоянно меняться и нужно будет адаптироваться. Интересные нам рынки и активы вы и так прекрасно знаете.…
1)Спред 2-10Y бондов США активно уменьшается, 2)доходность мусорных бондов активно повышается - игроки забирают деньги из неликвидных активов, 3)кредитные спред расширяются, 4)инфляция CPI >8%, PPI 10% (за март будет больше), 5)уменьшается глобальная избыточная ликвидность и будет уменьшаться в течение этого года точно, 6)фин. условия в США стремительно ухудшаются.
Про Европу уже и не говорим.
Тем временем Пауэлл «не наблюдает признаков рецессии»😂🤦♂️
По-моему все только начинается и все же рынку будет очень несладко в этом году. По крайней мере таких результатов как за 2021 мы не увидим.
#president_capital #мысли
Про Европу уже и не говорим.
Тем временем Пауэлл «не наблюдает признаков рецессии»😂🤦♂️
По-моему все только начинается и все же рынку будет очень несладко в этом году. По крайней мере таких результатов как за 2021 мы не увидим.
#president_capital #мысли