▪️Дизель сбалансируют с зерном.

Заниматься вопросом приведения оптовой стоимости дизельного топлива к оптимуму для сельхозпредприятий будут сразу три ведомства: Минэнерго, Минсельхоз и ФАС. Госструктуры займутся анализом динамики изменения цен на дизтопливо за посевные последних трех лет и сравнят ее с динамикой изменения цен на зерно.

Цель – подобрать оптимальный уровень стоимости дизельного топлива, которое нужно предприятиям, чтобы не спровоцировать подорожание зерна. Кроме этого, обсуждается возврат к использованию в производстве бензина монометиланилина, которое было запрещено 8 лет назад. Сейчас в качестве высокооктановой присадки к бензину используется метил-трет-бутил-эфир, возврат к ММА позволит сократить себестоимость топлива.

Надо отметить, что последние несколько дней дизель на бирже чуть-чуть, но дешевел. Сейчас тонна торгуется по 63,6 тыс. рублей. Судя по всему, на динамике позитивно сказалось начало более активных железнодорожных перевозок топлива. Несмотря на недавнюю "контратаку" РЖД, похоже, на этот раз топливный рынок победил железнодорожников.

▪️"Новомет" меняет владельцев.

У крупного производителя электропогружных насосов для добычи нефти сменились акционеры. Изначально компания принадлежала "Роснано" с долей 30,76%, инвестиционным фондам Russia Partners и Baring Vostok, с суммарной долей в 19,34%, а также топ-менеджменту компании, на который приходились 49,9%. Теперь "Новометом", по данным СМИ, на все 100% владеют структуры гендиректора Максима Перельмана и промышленной группы "Конар".

Последняя тоже связана с нефтегазовым оборудованием, в основном металлоконструкциями и деталями электрических машин, еще некоторыми элементами для судостроения.

На сайте компании указано, что "Конар" выполнял проекты для "Транснефти", участвовал в "Ямал СПГ" НОВАТЭКа и даже частично строил "Лахта-центр" для "Газпрома". Потенциальное партнерство компаний позволит сильно расширить спектр услуг для нефтяников.

За прошлый год "Новомет" заработал больше 323 млн рублей, в сумме бизнес компании аналитики оценивают в 25-30 млрд рублей. При этом прошлые попытки его продать были, мягко говоря, безуспешными. В 2016 году обсуждалась продажа всей компании американской Halliburton, но сделку заблокировали власти. Позже в списке покупателей значились РФПИ и Saudi Aramco, но до сделки дело так и не дошло.

▪️"Зарубежнефть" идет в метанол.

"Русхим" все же нашел второго участника для разработки Кумжинского и Коровинского газовых месторождений в Ненецком автономном округе и последующей переработки на базе так и не запустившегося "Печора СПГ".

В перечне потенциальных участников проекта изначально значились "Газпромнефть" и "Зарубежнефть", но дочка "Газпрома" метанолом не заинтересовалась. А вот "Зарубежнефти", которая уже разрабатывает в НАО Харьягинское месторождение, расширение присутствия в регионе подошло.

Запасы Кумжинского и Коровинского месторождений оцениваются примерно в 200 млрд кубометров, в дополнение к их разработке "Русхим" планирует строительство завода метанола с суммарной мощностью 1,8 млн тонн в год. Экспортировать продукцию предполагается по СевМорПути, для этого надо построить еще и портовый терминал. Итоговая стоимость всего проекта – больше 220 млрд рублей.

Изначально "Печора СПГ" подразумевала разработку, создание газотранспортной инфраструктуры и строительство завода по сжижению газа. Предполагалось, что из Ненецкого автономного округа СПГ будет поставляться за рубеж, но самостоятельно добиться лицензии на экспорт газа группе Alltech, который и принадлежал проект, не удалось, поэтому в 2015 году проект перешёл под контроль "Роснефти".

Однако осенью 2018 года компания вышла из сделки, и активы вернулись Alltech, т.к. лицензия на экспорт газа так и не была получена. О проекте почти ничего не было слышно, а после 2019 года о нем и вовсе все забыли.

▪️ Россия стала крупнейшим поставщиком нефти в Китай и Индию в феврале.

Согласно апрельскому отчету ОПЕК, за февраль российские экспортеры заняли лидерство на обоих рынках. По данным организации, в феврале Россия обеспечила 21% от общего объема импорта нефти Китаем против 20% месяцем ранее.

На Саудовскую Аравию пришлось 16% поставок, на Ирак – 11% и на Малайзию – почти 11%. В целом импорт нефти Китаем, по оценке ОПЕК, в феврале вырос на 7% к январю и составил 11,1 млн баррелей в сутки.

В Индии Россия обеспечила в феврале 33% поставок нефти от общего объема импорта страны. Судя по всему, проблемы Sokol на общей статистике особенно не отразились. Ирак обеспечил 17% поставок нефти, а Саудовская Аравия – 19%.

При этом в прошлом отчете ОПЕК не приводила данные о крупнейших поставщиках нефти в Индию по итогам января. Общий объем импорта нефти Индией в феврале снизился по сравнению с январем на 11%, до 4,5 млн баррелей в сутки.

▪️«Евро-3» вместо«Евро-5» – экономия себе в убыток.

Опасения дефицита бензина на фоне атак на НПЗ вынуждают правительство и бизнес рассматривать малоперспективные способы увеличения производства. Среди них - изменение техрегламента и частичный возврат к стандарту бензина «Евро-3», а также снятие запрета на использование октаноповышающей добавки — монометиланилина (ММА).

Эта добавка была запрещена в 2016 году из-за негативного влияния на окружающую среду и опасности для двигателей автомобилей. По оценке экспертов, такие ослабления могли бы увеличить выпуск бензина. Бензин ниже класса «Евро-5» опасен для современных автомобильных двигателей, а для использования ММА нужна новая инфраструктура по его хранению и наливу. Такая перестройка НПЗ потребует расходов, которые бизнес наверняка переложит на плечи автовладельцев.

Кроме того, «реабилитация» ММА откроет новые возможности для производителей «серого» топлива, на борьбу с которым Минфин затратил в последние десять лет много сил.

https://www.kommersant.ru/doc/6636195

▪️"Зарубежнефть" заработала больше, но на долги не хватит.

Чистая прибыль компании по итогам прошедшего года выросла на 22%. Выручка росла не так бодро, всего на 4,8%, до 76,6 млрд рублей. Из них 45,2 млрд рублей – это доход от реализации нефти, 12,4 млрд рублей – от участия в совместных предприятиях.

Правда, на покрытие долгов этого все равно не хватает. Долгосрочные обязательства "Зарубежнефти" выросли к концу года до 16,8 млрд рублей, краткосрочные – увеличились более чем в два раза, до 74,1 млрд. При этом единственный акционер компании – "Росимущество", так что говорим "Зарубежнефть" – подразумеваем государство.

Часть денег ушла в непрофильные активы, например, на покупку долей в проектных компаниях в Армении, занимающихся производством электроэнергии на солнечных электростанциях, для снижения углеродного следа с целью улучшения своего ESG-профиля. Углеродный след – это, конечно, важно, но не похоже, что место и время для вложения выглядит идеально.

▪️Дальний Восток выдал меньше СПГ, но добыл больше газа.

Производство сжиженного природного газа на Дальнем Востоке по итогам 2023 года составило 10,4 млн тонн, минус 9% или 1,1 млн тонн в год. При этом добыча газа все равно подросла – 57,9 млрд кубометров, плюс 15%. На потребление местного населения ушло всего 406 млн кубометров, на 6% больше, чем в 2022 году.

Обеспечение региона голубым топливом сейчас выглядит, мягко говоря, нетривиальной задачей. Пять из 11 регионов округа не имеют сетевого трубопроводного газа, газифицировать ДФО неудобно: территория огромная, затраты большие, потребителей мало. Компаниям настоятельно "рекомендуют" заняться вопросом, так как сами они туда заходить не торопятся.

В конце прошлого года компаниям ТЭК даже достались президентские поручения по этому поводу, причем сразу немаленьким списком:

• "Газпрому" нужно вместе с "РусГидро" разработать план по переводу энергоблоков Нерюнгринской ГРЭС на природный газ, срок выполнения плана – до 2028.

• "Роснефти" и "Газпрому" требуется определить гарантирующего поставщика природного газа в Хабаровском крае, к октябрю 2025 года уже нужно заключить долгосрочный договор о поставках.

• Властям Приморского края вместе с "Газпромом" необходимо разработать план по газификации в 2026–2030 годах городов края.

• Хабаровскому краю и "Газпрому" рекомендовали определиться с планами строительства газораспределительной станции №3 в Комсомольске-на-Амуре.

• Аналогичные планы по станции №2, но ее должна ввести в эксплуатацию "Роснефть", после чего передать "Газпрому".

• "Газпрому" нужно подключить Биробиджан до 2032 года к проектируемому газопроводу на территории Еврейской автономной области.

Пока никакого движения по ним нет, кроме планов "Газпрома" по строительству двух ПГХ – одного рядом с Амурским ГПЗ, одного непосредственно рядом с Хабаровском.

▪️"Амур-СПГ" полетит к 2030 году.

На этот раз речь не про сжиженный природный газ, а про куда более подходящие к праздничной дате космические ракеты. По словам главы Минпромторга Дениса Мантурова, первый пуск многоразовой ракеты планируется в 2030 году.

Изначально разрабатывать новую ракету на замену "Союзу-2" начали еще в 2020 году. Ключевым требованием к новой конструкции была именно возможность возвращения ступени для повторных пусков и более экономичное, чем керосин, топливо. С последним справляется смесь из кислорода со сжиженным метаном, который получается значительно дешевле, учитывая уже готовую инфраструктуру.

Летом прошлого года "Роскосмос" пообещал предоставить двигатель до конца 2023 года, но, похоже, в сроки не уложились. Пока же датой разработки технического проекта всей ракеты числится конец этого года, срок изготовления самой ракеты – 2028-2029 год.

Один вывод метановой ракеты на орбиту, по предварительным расчетам, обойдется в $22 млн.

▪️ЛУКОЙЛ выдавливают из Финляндии.

Дочерняя структура российской компании Teboil, похоже, потеряет права на аренду нефтебазы в финском Куопио. Срок аренды истекает уже в этом году, местная администрация продлевать его не намерена.

Самое интересное, что нефтебаза была там и до ЛУКОЙЛа, вся инфраструктура на участке стояла больше 50 лет.

Работа компании в недружественных странах последние годы в целом идет на спад. Сейчас компанию принуждают после долгого противостояния продать НПЗ в Болгарии, причем еще и давят штрафами весь год. Ранее по этой же причине компанию заставили продать НПЗ ISAB в Италии, так что сценарий отработанный.

▪️Америка, да не та, заместит ОПЕК.

По данным свежего отчета МЭА, увеличение добычи нефти в Бразилии, Канаде и Гайане может покрыть весь рост спроса в 2024 и 2025 годах.

Три страны, по прогнозам, увеличат предложение на мировом рынке на 1,2 млн баррелкй в сутки в этом году и еще на 1 млн в следующем. Участники ОПЕК в этом году должны сократить поставки на 820 тыс. баррелей в сутки.

В то же время МЭА предполагает, что увеличение добычи в странах "не ОПЕК+" и обещанное замедление спроса снизят спрос на поставки нефти от стран ОПЕК+ на 300 тыс. баррелей в сутки в 2025 году, в среднем до 41,5 млн.

Правда, последние пару лет у МЭА сильно хромает точность прогнозов, так что пока обещания больше похожи на интересный сценарий. Вдобавок Бразилия на крупного экспортера пока не похожа – большая часть нефти остается внутри, т.к. в стране растет потребление топлива, плюс в следующем году страна планирует войти в ОПЕК.

▪️Редакция "Нефтебазы" сегодня посещает выставку "Нефтегаз-2024".

Обязательно расскажем про все интересное, что увидим и услышим.

▪️Нефть пропарят для добычи.

Нет, баня в стандартную схему добычи не войдет, но нефтеносные пласты предлагается циклично обрабатывать водяным паром. С разработкой выступили ученые из ТюмГУ, причем в этот раз, в отличие от регулярных новостей про невероятные разработки для нефтедобычи, у предложения даже есть опубликованная научная статья.

Суть идеи заключается в циклической закачке в пласт горячего пара по схеме "закачка пара – выдержка на конденсацию пара для теплообмена с нефтью и пластом – добыча нефти".

За счет снижения вязкости добыча должна увеличиться на 20-40%. Правда, желающие попробовать разработку пока не нашлись, но с учетом невысокой стоимости внедрения, думаем, их долго ждать не придется.

▪️Китай закупается ВСТО впрок.

Государственная CNOOC, которая выступает главным импортером российского сорта нефти, начала сгружать ее в стратегические запасы. Изначально рост закупок начался еще в ноябре прошлого года, причем под ВСТО выделили отдельную нефтебазу с хранилищами на 31,5 млн баррелей.

Официально Китай цифр не называет, но, по данным аналитиков, в запасы ушло около 10 млн баррелей.

Более того, специально для расширения мощностей по разгрузке в порту Дунъин построили три новых причала для танкеров Aframax.

Судя по всему, в КНР ожидают волатильность на нефтяном рынке и формируют запасы заранее, чтобы переждать рост цен.

▪️Япония остается на Сахалине.

Японский МИД объявил о намерении поэтапно отказаться от зависимости от российских энергоносителей, включая уголь и нефть, но заставлять свои компании выходить из сахалинских проектов не будет. Еще в 2022 году Владимир Путин подписал указ о смене оператора "Сахалина-2" на российскую компанию.

На тот момент акционерами числились "Газпром" (50% плюс одна акция), концерн Shell (27,5% минус одна акция), а также две японские компании Mitsui&Co и Mitsubishi. В итоге японские компании в проекте остались, а Shell решила не входить в состав владельцев. Долю британцев, похоже, отдадут 100% дочке "Газпрома" в лице "Сахалинского проекта".

Еще одним проектом с японцами выступает "Сахалин-1", где оператор тоже сменился на российскую "Сахалинморнефтегаз-Шельф". В проекте 30% принадлежат японской Sodeco, выходить из состава владельцев она тоже не стала.

Некоторые российский активы японские компании уже начали продавать, правда, пока только друг другу – в конце января Inpex Corp продала Itochu Corp свою миноритарную долю в российском нефтяном проекте "ИНК-Запад", совместном предприятии с "Иркутской нефтяной компанией".

▪️Китай даст Нигеру кредит на нефть, которой пока нет.

КНР продолжает активно скупать все запасы черного золота, до которого может дотянуться. Сегодня правительство Нигера получило от государственной китайской CNPC кредит на $400 млн, который предполагается погасить совместной продажей нефти. При этом выплатить задолженность нужно за год, а вот со средством оплаты у африканской страны явно проблемы.

Сейчас Нигер добывает в сутки 90 тыс. баррелей нефти. В минувшем месяце был запущен нефтепровод протяженностью 1 980 км из Нигера к экспортным морским терминалам соседнего Бенина. Закачиваемая в нефтепровод нефть поступает с месторождения Агадем, которое – какой сюрприз – тоже уже принадлежит китайцам.

Формально нефть в Нигере открыли еще в 70-х, но фактически добыча началась только в 2011 году, с приходом CNPC. Ей же сейчас принадлежат все действующие скважины в стране, причем вместе с единственным НПЗ. Так что выплатить кредит у Нигера вряд ли получится, а Китай полностью получил под свой контроль нефтедобычу в стране.

▪️"Транснефть" заработала на 21% меньше.

Первые три месяца для оператора трубопроводов вышли хуже, чем в прошлом году. Чистая прибыль компании снизилась до 42,7 млрд рублей, это на 21% меньше, чем за аналогичный период прошлого года. Зато увеличилась выручка – на 13,2%, до 323,6 млрд рублей.

Акции компании на бирже на не самую позитивную отчетность за первый квартал практически никак не отреагировали.

▪️Российская нефть устремилась в мир.

Если в прошлом месяце Bloomberg всех пугал падением объемов ее экспорта, то вторая неделя апреля эти страхи с лихвой опровергла – в этот период вывоз российской нефти по морю достиг максимума за 11 месяцев, с мая 2023 года. Рекордная погрузка наблюдалась почти во всех крупных портах.

В целом показатель за последние четыре недели также резко вырос, а недельные поставки сильно превышают квоты, которые Россия взяла на себя в рамках обязательств перед ОПЕК+.

Иронично, но такая динамика объясняется проблемами на российских НПЗ, которые якобы не способны переварить большой объем нефти, поэтому ее отправляют на экспорт. Увеличившийся экспорт поднял доходы от морских поставок сырой нефти на $170 млн в неделю, причем спасибо еще можно сказать стабильно высоким ценам на Brent.