16일 투자은행(IB) 업계에 따르면 SK네트웍스는 어피너티를 우선협상대상자로 선정해 조만간 SK렌터카 매각을 위한 양해각서(MOU)를 체결할 예정이다. 어피너티는 글랜우드PE, IMM PE와 경쟁 끝에 가장 높은 가격을 제시한 어피너티가 승기를 잡았다. 인수가는 SK네트웍스가 보유한 지분 100% 기준 8000억원대 수준이다. 회사가 보유 중인 부채 2조원을 포함한 전체 기업가치는 3조원에 달한다.

https://n.news.naver.com/article/015/0004973395?sid=101

16일 투자은행(IB)업계에 따르면 데일리파트너스는 최근 진행된 MG손해보험 매각 예비입찰에 인수의향서(LOI)를 제출한 것으로 확인됐다. 예금보험공사(이하 예보) 측은 데일리파트너스 등 원매자를 대상으로 대주주 적격성 검토를 거쳐 실사 기회를 부여할 방침이다.

데일리파트너스는 이승호·신승현 각자대표 체제로 운영되고 있는 투자회사다.

https://n.news.naver.com/article/016/0002295235?sid=101

18일 투자은행(IB)업계에 따르면 어피니티는 이날부터 내달 14일까지 27일 동안 락앤락 보통주 1314만112주(30.33%)를 공개매수하기로 결정했다. 공개매수 가격은 보통주 1주당 8750원으로 전체 주식 매입 규모는 총 1149억원이다. 공개매수 주관사는 NH투자증권이다.

어피니티는 지난 2017년 8월 락앤락의 창업주 김준일 전 회장으로부터 경영권을 인수해 최대주주에 올랐다. 당시 인수가는 주당 1만8000원이었다. 현재 주가는 전일 기준 8180원으로 인수가 대비 절반에도 미치지 못하고 있다.

https://n.news.naver.com/article/366/0000986387?sid=101

현재 1만4천원선이 공개매수 가격의 하단으로 논의되는 것으로 전해진다. 제이시스메디칼의 전일 종가(1만1천790원)를 기준으로 하면 이보다 18.74%를 높인 금액이다. 제이시스메디칼의 시가총액은 9천억원 규모로, 칼라일그룹이 절반 이상의 지분을 획득할 시 5천300억원 수준의 자금이 투입될 전망이다.


https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4306427

#제이시스메디칼

기사가 이게 무슨 뜻인지…? 890억 딜에 100억을 LP로 출자만 했는데 어떻게 매출이 하나로 합쳐지는..? 제가 이해를 잘 못한건지
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티르티르와 인연을 맺게 된 때는 지난해 중순. 국내 사모펀드(PEF) 운용사 더함파트너스가 티르티르 지분 49.9%를 인수하는 프로젝트펀드에 100억원을 출자했다.

https://n.news.naver.com/article/024/0000088600?sid=102

『업계에서는 이들이 투자자를 알아보고 있으며 매각 가치를 3000억원으로 희망하고 있다는 것이다. 지난해 런던 베이글의 매출은 360억원으로 전해졌다.』

→ 삼 천 억 ?? 😳

https://namdi.co.kr/?p=8011

배 전 대표가 ‘자유의 몸’이 되면 가장 먼저 카카오모빌리티 매각에 착수할 가능성이 크다는 전망이 나온다. 2대주주인 재무적 투자자(FI)의 매각 의지가 매우 강하기 때문이다. 그 외에도 카카오의 ‘애물단지’인 포털 사이트 다음이 매각 후보로 거론된다.

https://n.news.naver.com/article/366/0000986670?sid=101

로이터에 따르면 닥터 마틴은 2021년 뉴욕 증시에 상장된 이후 실적이 떨어지고 주가가 83% 급락했다며, 닥터 마틴을 독립적인 상장회사로 유지하는 것은 더 이상 주주들에게 이익이 되지 않을 것이라고 주장했다.
 
마라톤 파트너스의 매니징 멤버인 마리오 시빌리 명의로 이사회에 전달된 이 서한은 비상장 기업이나 더 큰 멀티 브랜드 지주회사의 일원으로 합류하는 것이 더 많은 수익 창출 가능성이 있다고 주장했다.

http://m.apparelnews.co.kr/news/news_view/?idx=210742

MBK파트너스는 최근 블랙스톤과 지오영 인수를 위한 주식매매계약(SPA)을 맺었다. 인수 대상은 블랙스톤이 보유한 지오영의 지주사 조선혜지와이홀딩스 지분 71.25% 전량과 이희구 지오영 회장이 보유한 지주사 지분 6.76% 중 일부다. MBK파트너스는 지오영 지분 100% 기준 기업 가치를 약 2조원으로 책정했다.

지오영 창업자인 조선혜 회장은 지분을 팔지 않고 회사에 남아 주도적으로 경영을 이끌어가기로 했다.

https://n.news.naver.com/article/015/0004975400?sid=101

국내 석유화학업계 2위 업체인 롯데케미칼이 1위 LG화학에 범용 나프타분해설비(NCC) 부문을 통합하자고 제안했다. 중국발(發) 공급과잉으로 석유화학산업이 공멸 위기에 맞닥뜨리자 업체 간 합종연횡 움직임이 본격화하는 분위기다.

23일 투자은행(IB)업계에 따르면 LG화학과 롯데케미칼은 각 사의 석유화학 일부 사업을 합치는 내용의 초기 단계 협상을 하고 있다. 양사는 범용 NCC 부문을 한 곳이 인수하거나 합작사(JV)를 세우는 방안 등을 검토 중이다.

https://n.news.naver.com/article/015/0004976262?sid=101

매각주관사 삼일PwC는 잠재 투자자 등을 대상으로 티저레터(투자안내서) 배포 등 마케팅 작업을 진행 중이다. 매각대상은 이장열(15.58%)·이충열(18.27%)·이후덕(24.64%) 공동대표 등 특수관계인 지분 100%로, 투자유치 또한 염두에 두고 있는 것으로 파악된다.

서울전선은 지난해 매출기준 상위 7위권 중견 전선업체로, 0.6~35킬로볼트(㎸) 용량의 산업용 케이블이 주력이다. 영하 40도~영상 105도 등 극한의 온도를 견디는 케이블을 개발해 태양광발전소·풍력발전소·원자력발전소 물량을 수주해 주목받았다

https://n.news.naver.com/mnews/article/016/0002299824

신세계는 토스를 운영하는 비바리퍼블리카와 1년간 진행해 온 매각 협상을 중단한다고 23일 밝혔다. 신세계 측은 “사업 시너지 창출을 목적으로 매각을 추진했으나 양수도는 하지 않기로 협의했다”고 밝혔다. 쓱페이는 2015년 신세계가 자체 출시한 간편결제서비스이고, 스마일페이는 2021년 그룹이 인수한 지마켓의 결제서비스다.

https://n.news.naver.com/article/020/0003560879?sid=101

그러나 민 대표가 이번에는 풋백옵션 행사 가격을 지나치게 높여달라고 주장해 합의에 실패하게 됐다는 게 하이브 측 주장이다. 민 대표가 풋백옵션 행사 가격을 2개년도 영업익 평균치의 13배가 아닌 20배 넘는 값으로 조정해달라고 요구해, 양측의 갈등이 심화했다는 것이다. 하이브 관계자는 “민 대표의 요구를 더 들어주면 회사에 배임이 될 수 있다”고 말했다.

업계에서는 하이브가 민 대표 지분 5%의 매각을 제한한 것도 회사로서는 당연한 결정이었다고 본다. IB업계의 한 관계자는 “대표이사라는 사람이 당장 주식을 전부 매각해버린다면 책임경영을 할 수 있겠냐”며 “15%만 현금화해도 수천억원을 손에 넣을 수 있으니 결코 아쉬운 금액은 아닌 것 같다”고 말했다.

https://n.news.naver.com/mnews/article/366/0000988823

재계약 과정에서 민대표측이 정당한 요구를 한 것이지만 딜을 하다보면 그것도 개인이 기업을 대상으로 이정도 풋백옵션을 받아내는 것도 엄청나게 어려운 일이다. 결코 한 측에 일방적으로 불리한 조건이라고 보긴 어려워 보인다.

『이마트와 신세계는 당장 1조원 이상을 투입해 SSG닷컴 지분 30%를 되사오기엔 자금 여력이 턱없이 부족한 상황』

🤦‍♂️

https://n.news.naver.com/article/015/0004978257?sid=101

이마트는 최근 3년 새 G마켓과 더블유컨셉, SSG랜더스, 셰이퍼 빈야드 등을 무리하게 인수하며 재무구조도 악화됐다. 지난해 말 기준 총차입금은 11조5000억원, 순차입금은 9조3000억원에 달한다. 부채비율은 141.7%, 차임금의존도는 34.5%다. 공격적인 인수합병(M&A)에 나서기 전인 2020년과 비교해 대부분의 지표가 악화됐다.

경업금지는 정 회장이 2012년 한섬 지분 34.6%를 4200억원에 현대백화점그룹에 매각하면서 양수도 계약서에 적시되어 10년 넘게 유지돼왔다.

당시 정 회장은 2008년부터 준비해오던 골프장 사업을 본격화하면서 한섬을 매각했다. 그 직후 ㈜사우스케이프를 설립했고, 2013년 골프리조트를 열었다.

https://n.news.naver.com/article/366/0000989379?sid=101

연 내부수익률(IRR)은 4%대로 1금융권의 3년 만기 적금 이자 수준이다. 통상 PEF업계에선 운용사가 성과보수를 받을 수 있는 IRR8%이상을 성공적인 투자의 기준으로 삼는데 이에 미치지 못한 것이다. IB업계 관계자는 “손해를 본 것은 아니지만, 자금 조달 비용과 인건비, 기회비용 등을 고려하면 IRR 4%대는 사실상 원금만 건진 것”이라고 설명했다.

https://n.news.naver.com/article/366/0000989663?sid=101

SKS PE의 올리브영 투자 사실은 외부에 좀처럼 알려지지 않았다. SKS PE는 신영증권PE와 공동운용하는 블라인드펀드에서 올리브영 투자금을 조달했다. 이번 엑시트로 기록한 내부수익률(IRR)은 글랜우드PE와 비슷한 30% 중반대로 파악된다. 투자유치 당시 올리브영 기업가치는 1조8000억원 정도로 인정됐다. 이번 지분 재매입 과정에서 책정된 기업가치는 3조5000억원 수준으로 3년 새 기업가치가 두 배 뛰었다.

FI 입장에선 ‘잭팟’ 수준의 투자금 회수 성과다. 적잖은 리스크를 감수하고 수천억원을 과감하게 투자한 글랜우드PE는 또 한 번 성공 스토리를 확보했다. 대기업과의 거래에서 단 한 번 실패하지 않은 기록을 이어갔다.

http://m.thebell.co.kr/m/newsview.asp?svccode=00&newskey=202404291001451280105695

조 회장의 경업금지 여부가 협상장을 좌지우지 건 의약도매업 산업 내 조 회장이 구축한 네트워크 때문이다. 2002년 인천병원 약제과장 출신인 조 회장이 창업한 지오영은 당시 글로벌 의약도매업체들이 잠식하던 국내 의약도매시장을 단번에 선점한 인물로 꼽힌다. 올해 초 임기를 마쳤지만 6년여간 약사협회 회장을 지내며 촘촘한 인맥을 쌓기도 했다. IB업계 관계자는 "협상 시기에 조 회장이 '새로운 꿈을 찾아 창업해보려 한다'는 문자메시지만 보내도 지오영 기업가치가 절반은 떨어졌을 것"이라고 말했다.

IB업계에선 M&A에서 경업금지의 파워는 점점 더 커질 것으로 전망하고 있다. 단순히 설비를 돌리는 제조업 뿐 아니라 한 개인의 역량이 기업가치 전체를 좌우하는 무형자산 기반의 기업들이 대형 M&A에서 차지하는 비중이 점점 더 커질 것이란 측면에서다.

글로벌 1위 PEF도 떨게한 '경업금지'[차준호의 썬데이IB]
https://marketinsight.hankyung.com/article/202404306009r