Market Power
27.4K subscribers
5.96K photos
57 videos
5 files
4.53K links
Новости и разбор российского фондового рынка

Чат: https://t.me/+DFcxqbsnpCRlNWE6

Эй-бот: https://t.me/MarketPowerBot

Вся информация в этом канале не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Download Telegram
Золотой старт
Мосбиржа открыла торги Polymetal

Polymetal:
МСар = ₽263 млрд


📈Российский золотодобытчик на открытии прибавлял 10%, сейчас рост составляет 8%. Напомним, что компания приостановила торги с 25 июля.

👉А почему так произошло?

#золото #Polymetal #торги
😭Торги бумагами VK могут остановиться надолго

🔹Сегодня на Мосбирже триумфально возобновились торги акциями Polymetal. Они, напомним, были без движения с 26 июля по 18 сентября — почти два месяца. А уже послезавтра, 21 сентября, будут приостановлены торги бумагами VK в связи с редомициляцией компании.

👉Подробнее про переезд VK

Как долго российские инвесторы не смогут торговать бумагами VK? Аналитики MP считают, что эта пауза может затянуться!


🚀 Почему акции POLY были без движения почти два месяца? Ответа на этот вопрос не знает даже сама компания, поверьте, мы спрашивали не раз. А многострадальная редомициляция в Казахстан, напомним, завершилась еще 7 августа (теперь казахстанская биржа является основной торговой площадкой компании).

🔸Почему же торги возобновились только сегодня? Вероятнее всего, дело в технических сложностях со стороны Мосбиржи. И это при том, что технически бумаги POLY остались теми же самыми расписками — не поменялся даже ISIN — JE00B6T5S470 (один и тот же и в Казахстане, и в Москве).

🔸В случае с VK все может быть сложнее и дольше, хотя компания переезжает в Россию.

🔸Буквально вчера ЦБ РФ сообщил, что депозитарные расписки переехавших в РФ компаний автоматически будут конвертированы в акции. То есть перед Мосбиржей стоит задача не запустить торги теми же самыми расписками VK, а фактически провести листинг ее акций. И в этом случае ISIN компании — сейчас US5603172082 — поменяется.

🔸А потому на "реанимацию" торгов бумагами VK по техническим причинам может уйти больше времени, чем на расписки Polymetal.

#VK #Polymetal #редомициляция #торги
Российский рынок акций прямо сейчас

- Мосбиржа: 3 103 пункта (-1%);
- РТС: 1 015 пунктов (-0,8%).

😔Все-таки повышение ставки и жесткий сигнал ЦБ не прошли для рынка незамеченными. Все меньше мотивации для инвесторов покупать акции, все меньше драйверов остается для дальнейшего роста индексов.


❗️Главное к этому часу:

🔹Решение Саудовской Аравии о продлении сокращения добычи нефти объясняется опасениями слабого роста, а не попыткой поднять цены вверх, заявил министр энергетики королевства принц Абдулазиз бен Сальман.
👉И тем не менее, цены на черное золото растут

🔹Акционеры НоваБев (бывш. Beluga) одобрили дивиденды за 1 полугодие, дивотсечка — 29 сентября.
👉А сколько именно заплатит компания?

🔹Мать и дитя приобрела 4 клиники в Ханты-Мансийском автономном округе за ₽349 млн.
👉Отчет компании за 1 полугодие

🪖Минцифры РФ считает возможным полный запуск единого реестра воинского учета не ранее 2025 года.


📌Что было до этого?

🌞Утренний дайджест

#дайджест

@marketpowercomics
Ловкость рук и сплошное мошенничество!

❗️Запомните: если вы покупаете валюту в обменнике, то последним, кто пересчитывает деньги, должны быть вы! Кассиры нелегальных валютных обменников в ловкости рук не уступают профессиональным фокусникам: даже если вам кажется, что все посчитано верно, на ваших глазах, результат может сильно удивить!

А знаете, как еще не попасть впросак с обменом валюты? Обходить нелегальные обменники стороной!

💸 Покупайте валюту только в проверенных банках, таких как наш партнер — Совкомбанк

👌С Совкомбанком вы можете быть абсолютно уверены — вас не обманут

#партнерскийматериал
Ставка на стройку
Как повышение ключевой ставки повлияет на застройщиков? Разбираемся с аналитиками Market Power

❗️Короткий ответ: ситуация для девелоперов хорошая. Пока что!


А теперь подробнее

🔸Повышение ставок снизит спрос на вторичном рынке. Там рыночные ставки подбираются к 15%. В сегменте новостроек большая часть кредитов выдается по низким ставкам: максимум 6% – по семейной ипотеке, 8% – по льготной. Условия выглядят крайне привлекательно по сравнению со вторичным рынком.

🔸Спрос покупателей переключается со вторички (где как раз рыночные ставки) на сегмент новостроек с более низкими ставками. А значит, спрос на первичном рынке останется высоким. Естественно, застройщикам это на руку.

🔸Все вышесказанное относится к сегменту масс-маркета. У льготных программ есть ограничения по максимальной сумме кредита. Что же будет с компаниями, у которых значительная доля жилья — премиум-сегмент (Эталон, Инград)? Почти ничего! Повышение ставки для них менее значимо, поскольку жилье премиум-сегмента довольно редко берут в кредит.


Другая сторона медали

🔸Граждане, которые покупают жилье в новостройках, часто для этого продают старые квартиры. А что у нас со спросом на вторичку во время высоких ставок? Правильно — желающих немного. Жилье на вторичке будет сложнее продать. Придется снижать цену или ждать покупателя дольше, чем обычно. И в результате — опосредованно — будет снижаться спрос на первичный рынок.

🔸Для строительства жилья нужно проектное финансирование. А это кредиты, которые застройщик вынужден брать по высокой ставке.


Что будет с льготной ипотекой?

🔸Минфин намерен снизить долю льготных программ на первичном рынке ипотеки. Как пишут Известия, их долю планируется сократить с 80-90% до 50%.

🔸Краткосрочно, как ни странно, это хорошая новость, поскольку люди начинают бояться, что поднимут ставку или вовсе отменят льготы. В итоге они совершают сделки быстрее, чтобы успеть попасть под основные льготные программы, которые заканчиваются 1 июля 2024 года. Дальше их, разумеется, в том или ином виде продлят, но вряд ли условия будут столь же привлекательными.

#ипотека #застройщики #МР_Ващелюк
Российский рынок акций после закрытия

- Мосбиржа: 3 083 пунктов (-1,6%);
- РТС: 1 003 пункта (-2,1%).


📌Главное к этому часу:

🔷Segezha сегодня проведет заседание совета директоров с повесткой из 12 пунктов, в частности: прогноз ключевых рынков, оптимизация расходов и то, сколько дивидендов ей заплатят "дочки".
🚀 А вот миноритарии дивидендов не получат — у компании гигантский долг и убытки за первое полугодие. Что компания намерена с этим делать, особенно при нынешней-то ключевой ставке — решительно неясно!
👉Как у лесопромышленника идут дела?

🔹Х5 проиграла налоговый спор на 772 млн из-за учета в расходах роялти за товарный знак "Карусель", а также платежей за услуги реально не работавшего агента по недвижимости.
👉Отчет ретейлера за 1 полугодие

🔹ЦИАН получил одобрение правкомиссии по иностранным инвестициям на покупку сервиса регистрации сделок SmartDeal
👉Как компания показала себя во 2 квартале?

🔹Глобальный долг в 1 полугодии достиг рекордных $307 трлн. За 6 месяцев он вырос на $10 трлн.

🔹Международное сообщество движется к "великому расколу" в экономике и торговле, заявил генсек ООН Антониу Гутерриш.
🚀Что это за раскол — оставим гадать для вас


📌Важно знать!

📅Что ждет нас на этой неделе?
💵 Ближайшие дивидендные отсечки
📊 Итоги августовских торгов на биржах
🏃♂️Когда будет новый бум IPO в России?

*В подборке представлены лидеры роста|падения за день из индекса Мосбиржи на закрытии основной торговой сессии.

#дайджест

@marketpowercomics
Рынки сегодня

🔹Мосбиржа вводит дополнительные меры по противодействию дестабилизации цен акций. Так, с 21 сентября вводится ограничение на максимальное отклонение цен заявок на приобретение бумаг третьего эшелона на уровне не выше 22% от цены.
👉Файл с прежними значениями допустимых отклонений цены

🔹Минимальный размер первоначального взноса по ипотечным программам с господдержкой с сегодняшнего дня вырос с 15% до 20%.
👉Как повышение ключевой ставки влияет на застройщиков?

🔹Новатэк спрогнозировал, что на азиатских рынках может потребоваться на 150 миллионов тонн больше СПГ, чем сейчас.
👉Компания, кстати, планирует платить дивиденды

🔹ЦБ оценит действия Мосбиржи из-за крупнейшего сбоя срочного рынка, пишет РБК.
👉Что это был за сбой?

🔹Русснефть сократит добычу нефти в 2023 году на 5,3%, до 6,4 млн тонн, из-за решений ОПЕК+ по снижению производства. Глава компании Евгений Толочек отметил, что текущая цена Urals является комфортной.
👉Прогнозы МЭА по рынку нефти

🔹В июле 2023 года страны Африки почти перестали рассчитываться в рублях за экспорт из России. В то же время подскочило использование "дружественных" валют, в число которых входят юани.

#дайджест

@marketpowercomics
🧸 Детство кончилось
Ретейлер Детский мир завершил трансформацию компании в частный бизнес

🤝Дочка предприятия — АО "ДМФА" — выкупила 58,26% акций с учетом бумаг, которые принадлежат аффилированным лицам.

🫡Таким образом акционеры Детского мира получили полный контроль на операционным бизнесом предприятия.

📈Бумаги Детского мира (DSKY) в моменте взлетали на 28%, сейчас рост составляет 15%.


🤓Что будет дальше?
Выкуп будет продолжаться

🔸Для начала ДМФА направит предложение, от которого невозможно отказаться публичную оферту остальным владельцам акций Детского мира, в рамках которой планируется купить до 100% бумаг в обращении.

🔸При этом цена выкупа будет не ниже средней цены торгов акциями за 6 месяцев и наибольшей стоимости покупки бумаг АО "ДМФА" — не ниже ₽71,5 за бумагу.


🧐А что, если кто-то не захочет продавать бумаги?
Компания предусмотрела и такой вариант

🔸Те, кто по каким-то причинам не продал акции, смогут получить... имущество компании! А точнее стоимость, за которую это имущество будет продано. Она будет пропорциональна количеству акций, которые у вас имеются.

🔸Но компания предупреждает, что в этом случае акционеры могут получить меньше, чем при продаже бумаг по оферте.

#ретейл #Детскиймир #реорганизация
💎 Алмазная пробка
Алроса решила остановить продажи драгоценных камней на 2 месяца

🖊Индийское профильное издание Solitaire International сообщило, что российский алмазный гигант приостанавливает реализацию на сентябрь и октябрь этого года.

🧐Solitaire также подчеркивает, что это произошло после обращения главы Совета по экспорту драгоценных камней и ювелирных изделий Индии (GJEPC), который выразил обеспокоенность тем, что спрос на алмазы на международных рынках падает, что приводит к перебоям в работе фабрик и сокращению распределения ресурсов.

❗️ Напомним, 90% алмазов со всего мира проходят огранку в Индии — это важная часть экономики страны.

📉Бумаги Алросы (ALRS) падают на 1,5%.

🚀 Возможно, запрет как-то связан с намерением ЕС ввести санкции на российские алмазы. Market Power отправил запрос в компанию Алроса.

#алмазы #Алроса #продажи
Российский рынок акций прямо сейчас

- Мосбиржа: 3 073 пункта (-0,3%);
- РТС: 1 002 пункта (-0,1%).


❗️Главное к этому часу:

🔹Газпром нефть, скорее всего, выплатит дивиденды за 9 месяцев, но решение за акционерами, сообщил глава компании Александр Дюков. Он также отметил, что мировой рынок нефти сейчас находится в состоянии баланса.
👉А мы говорили, что Газпром нефть — отличная компания

🔹Сьерра-Леоне пригласила Алросу изучить возможности страны в алмазодобыче.
👉Тем временем Алроса останавливает продажи

🔹Алмазная отрасль раскритиковала санкции, которые возможны в отношении камней из РФ, пишет Financial Times.
👉Действительно ли возможно запретить бриллианты из России?

🔹Отмена будущим летом части льготных программ по ипотеке приведет к сокращению до 2028 года ввода нового жилья совокупно на 30 млн кв. м, опасаются в аппарате вице-премьера Марата Хуснуллина, узнал Ъ.
👉Как себя сейчас чувствуют застройщики и что будет потом?

🔹Whoosh 26 сентября проведет заседание совета директоров, где будет рассмотрен вопрос о распределении прибыли ООО "Вуш" в адрес материнской компании — ПАО "ВУШ Холдинг".
🚀Спокойно, это просто "перегонка" денег внутри холдинга. Ни о каких дивидендах для миноритариев на этом собрании речи не будет


📌Что было до этого?

🌞Утренний дайджест

#дайджест

@marketpowercomics
🎊Распаковка Россети Ленэнерго

🥸 Наша рубрика "Распаковка" - это НЕ РЕКОМЕНДАЦИИ, а разбор конкурентных преимуществ и рисков компании. Выводы делаете вы сами!

⚡️ Сегодня снова рассказываем о "дочках" ФСК-Россети. На этот раз представляем вам королеву северной столицы, которая контролирует ее и всю Ленинградскую область — Россети Ленэнерго.

👉Еще одна распаковка

#распаковка #РоссетиЛенэнерго
Дивидендная птичка
Черкизово обрадует инвесторов выплатой

Черкизово:
МСар = ₽185 млрд
Р/Е = 7


🥳Акционеры компании одобрили решение совета директоров о выплате дивидендов за 1 полугодие в размере ₽118,4 на акцию. Дивотсечка — 1 октября. Доходность при текущей цене составляет 2,7%.

👉Все так, как и планировалось

📈Бумаги Черкизово (GCHE) растут на 7%.

#агро #Черкизово #дивиденды
Российский рынок акций после закрытия

- Мосбиржа: 3 068 пунктов (-0,5%);
- РТС: 1 002 пункта (-0,1%).


📌Главное к этому часу:

🔷Минфин и ЦБ снова спорят. Сначала министерство заявило, что обсуждает ряд мер по восстановлению валютного контроля. После этого рубль начал немного укрепляться. Однако затем регулятор выступил против таких предложений.
👉Что нужно для укрепления рубля?

🔹Кроме того, зампред ЦБ Алексей Заботкин сообщил, что сохранение ключевой ставки на уровне 8,5% могло бы привести к ослаблению курса рубля до "хорошо трехзначной" цифры.
👉Напоминаем, что сейчас со ставкой и чего ждать дальше

🔹Правительство России готово принять кардинальные меры на рынке топлива при необходимости, заявил вице-премьер Александр Новак.
👉Тем временем серый морской экспорт российской нефти растет

🔹Качественная база активов и стабильное финансовое положение позволяют Алросе реализовывать меры, направленные на поддержание баланса спроса и предложения на рынке. Компания рассчитывает, что эти меры окажут эффект к началу 2024 года.
👉А что случилось с Алросой?

🔹Норникель наращивает поставки меди в Китай по Восточному транспортному коридору.
👉Как дела у компании?


📌Важно знать!

📅Что ждет нас на этой неделе?
💵 Ближайшие дивидендные отсечки
🏃️Когда будет новый бум IPO в России?

*В подборке представлены лидеры роста|падения за день из индекса Мосбиржи на закрытии основной торговой сессии.

#дайджест

@marketpowercomics
⚡️⚡️⚡️ ТМК проведет SPO
Российский производитель труб объявил о дополнительном размещении акций

❗️Компания выпустит на рынок еще 15 миллионов акций (1,5% акционерного капитала) на общую сумму 3,4 млрд рублей.

📋 Прием заявок открывает 21 сентября, продлится до 28 сентября 2023 года включительно. 29 сентября будут проведены расчеты с участниками. На SPO можно купить акции ТМК по цене от 205 до 235 рублей. Однако цена не может быть выше рыночной стоимости бумаги на закрытии торгов 28 сентября.

‼️ Каждый покупатель 1 акции в ходе SPO получит право приобрести 1 дополнительную акцию по цене SPO через 6 месяцев.

💰Привлеченные средства компания намерена потратить на корпоративные нужды, включая снижение долговой нагрузки.

#тмк #допэмиссия #spo
Рынки сегодня

🔹Правительство планирует ввести экспортные пошлины почти на все товары, еще не обложенные ими, кроме продукции машиностроения, узнал Ъ. Размер будет зависеть от курса доллара: ₽80–85 она составит 4%, ₽85–90 — 4,5%, ₽90–95 — 5,5%, выше ₽95 — 7%.
👉Напомним про пошлину для удобренцев

🔹Минпромторг предложил металлургам подумать над снижением стоимости арматуры для выполнения государственного или регионального заказов.
👉Мы разбирали отчеты металлургов среди прочих компаний

🔹Банк России уже в ближайшие недели рассчитывает на эффект от повышения ключевой ставки в виде замедления кредитования.
👉Что со ставкой?

🔹ФРС США сохранила ключевую ставку без изменений на уровне 5,5%. Именно такого решения и ожидал рынок. Следующее заседание пройдет 31 октября — 1 ноября.

🔹Мосбиржа определила режим работы в праздники в 2024 году.

#дайджест

@marketpowercomics
🎺 ТМК в гостях у Market Power
СЕГОДНЯ в 18:00 мы проведем стрим с одним из крупнейших производителей стальных труб в мире


🎤В студии:
— Игорь Барышников, директор по стратегии и работе с инвесторами ТМК;
— Сергей Алексеев, директор по глобальному и стратегическому маркетингу ТМК;
— Роман Пантюхин, главный аналитик Market Power.

Спросим компанию о том:
- Приведет ли рост конкуренции на рынке к демпингу?
- Чем трубы ТМК отличаются от продукции конкурентов?
- Какие продукты наиболее маржинальны и почему?
- Намерена ли компания пересмотреть дивидендную политику?

‼️Ну и конечно же
- ДОПЭМИССИЯ! ПОЧЕМУ СЕЙЧАС? КУДА ПОЙДУТ ДЕНЬГИ?

👀 Где смотреть?
🎬 YouTube
🚀 Телеграм


❗️Задайте свой вопрос топ-менеджерам ТМК в прямом эфире!

#стрим #ТМК #допэмиссия
Российский рынок акций прямо сейчас

- Мосбиржа: 3 047 пунктов (-0,7%);
- РТС: 999 пунктов (-0,4%).


❗️Главное к этому часу:

🔹Polymetal допускает подвижку по срокам реализации российского бизнеса и дисконт к цене, но категорически против продажи активов по частям, сообщает Интерфакс.
👉Подробнее про продажу российских активов от самой компании

🔹Positive Technologies собирается получить часть российского рынка информационной безопасности, оставленного иностранными компаниями.
👉Отчет компании за 1 полугодие

🔹Fesco планирует развивать взаимоотношения с Латинской Америкой в области перевозок грузов.
👉Недавняя распаковка компании

🔹Кредитные организации и брокеры из "дружественных и нейтральных" стран будут допущены к торгам на российском валютном рынке и рынке деривативов. Всего в списке 30 стран.
👉Мы рассказывали, как это повлияет на рынок

🔹С 25 сентября Мосбиржа даст возможность рассчитывать внебиржевые сделки с центральным контрагентом (ЦК) с рядом валютных пар.


📌Что было до этого?

🌞Утренний дайджест


🚀А еще у нас сегодня стрим с ТМК, так что никуда не уходите!

#дайджест

@marketpowercomics
Подводные камни валютного обмена

😭А знаете, что дальше случилось с героем из этого "вредного совета"? Ему и правда обменяли деньги по выгодному курсу. Вот только выяснилось, что комиссия за услугу настолько высокая, что в выгоде остался только сам обменник. Нелегальный, само собой!

❗️А в лицензированных ЦБ обменниках и курс, и комиссия всегда на видном месте.

💸 Лицензированные обменники — это надежные банки. Такие, как Совкомбанк, наш давний партнер и хороший друг

👌Покупая валюту в Совкомбанке, вы заранее знаете, что сделка пройдет по выгодному курсу, без комиссий. А еще вы получите официальную справку об обмене!

#партнерскийматериал