❗️Рынки сегодня

🔹Страны G7 планируют уже в среду, 23 ноября, объявить о введении потолка цен на российскую нефть и его уровень, пишет Bloomberg со ссылкой на источники

🔹Предприятия ЕС начали вести переговоры с экспортерами СПГ по закупкам топлива до конца этого десятилетия, сообщает WSJ

🔹Ozon открывает офис в Китае, чтобы увеличить на площадке количество товаров от местных производителей. Спрос россиян на китайские товары растет, но эксперты считают, что маркетплейс не сможет быстро решить проблему со своевременной доставкой.

👉Последние показатели ретейлера - в его отчете

🔹VK хочет к концу 2025 года создать своей собственный игровой движок.

👉VK тоже не так давно представил свой отчет

🔹Импортеры Великобритании продолжают покупать российскую нефть, несмотря на заверения властей об отсутствии поставок, пишет Times.

🔹Илон Маск провел среди своих подписчиков в Twitter голосование, по итогам которого решено было восстановить аккаунт Дональда Трампа. Однако сам бывший президент США заявил, что не будет возвращаться в эту соцсеть, а продолжит пользоваться своей Truth Social.

👉Бардак и хаос в Twitter

#МР_Котировки #Биржа #Новости

@marketpowercomics

⚡️Российский рынок акций прямо сейчас

🔴Мосбиржа: 2170 пунктов (-1,6%)
🔴РТС: 1127 пунктов (-1,7%)


📰Главное к этому часу:

🔹В Китае зарегистрирован первый почти за полгода случай смерти от ковида. В стране растет количество заражений.

🔹Нефть марки Brent опустилась ниже $87 за баррель.

👉Что происходит и будет происходить с ценами на черное золото?

🔹Количество заказов в сети ВинЛаб, которая принадлежит Beluga, в период Всемирного дня шоппинга увеличилось в 4 раза. Трафик вырос в 3 раза. Наибольший спрос наблюдался на винную категорию

👉Напомним - недавно Beluga приняла новую дивидендную политику

🔹Текущий президент Казахстана Касым-Жомарт Токаев одерживает победу на выборах главы государства с 81,31% голосов избирателей, согласно предварительным данным ЦИК страны

🔹Канье Уэст собирается баллотироваться на пост президента США на выбор в 2024 году. Это вторая попытка рэпера.

#МР_Биржа #Торги #МР_Новости

@marketpowercomics

🎊Market Power распакует рынок
Представляем вам новый выпуск шоу "Распаковка"

🥸 В ней мы НЕ ДАЕМ рекомендаций, только разбираем конкурентные преимущества и риски компаний.

🤷‍♂️ А выводы делаете вы сами!

🙊Сегодня в выпуске один из самых знаменитых ТВ-каналов с документальными фильмами и передачами - Discovery.


‼️Напоминаем, что комиксы Market Power можно купить везде. Ну... почти везде!

#MP_Шоу #Распаковка #Discovery

@marketpowercomics

❗️Рынки сегодня

🔹РФ стала крупнейшим поставщиком удобрений в Индию, обогнав Китай. С 1 апреля страна увеличила импорт удобрений из РФ на 371%.

🔹Совет директоров Газпрома обсудит реализацию инвестиционных и СПГ проектов.

🔹TCS Group сегодня проводит собрание акционеров. Среди прочего на повестке дня будет обсуждаться предоставление полномочий совету директоров по выкупу обыкновенных акций.

🔹Нынешний президент Казахстана Касым-Жомарт Токаев одержал победу на выборах главы государства.

🔹Nvidia окончательно ушла с российского рынка.


#МР_Котировки #Биржа #Новости

@marketpowercomics

🛢Нефтяные горки
Вчера цены на нефть марки Brent прыгали из стороны в сторону. Разбираемся, что же произошло

🖊Начались "горки" после статьи WSJ о том, что Саудовская Аравия и другие члены ОПЕК+ намерены увеличить добычу нефти на 500 тыс. баррелей в сутки в преддверии введения предельных цен на российскую нефть.

🧐Интересно, что эта информация появилась после того, как на прошлой неделе США рекомендовали предоставить правовой иммунитет принцу Саудовской Аравии в деле об убийстве журналиста Джамаля Хашогги, который критиковал принца.

📉После новости WSJ котировки обвалились аж до $83 за баррель.

❗️Однако спустя какое-то время саудиты опровергли информацию СМИ, сказав, что никаких переговоров об увеличении добычи страны ОПЕК+ не ведут. Следом такое же заявление сделали ОАЭ.

📈И после этого цены на Brent поднялись аж до $87 за баррель.


🚀По мнению аналитиков Market Power, цены и так упали под давлением ковида в Китае и ужесточением риторики ФРС. Некоторые игроки ждали, что ОПЕК+ поддержит цены и еще сократит добычу.

👉Напоминаем, что цены на Brent начали лететь вниз еще в пятницу

🔸Если допустить, что сообщение WSJ все же правда, то, возможно, увеличение квот действительно делается под давлением Штатов, чтобы сбить инфляцию.

🔸Без поддержки альянса ОПЕК+ понижательные риски для нефтяных цен в условиях глобальной рецессии становятся более выраженными.

🔸Однако стоит отметить, что речь идет именно об увеличении квот. Сколько составит повышение реальной добычи и будет ли оно вообще - неизвестно.

#МР_Нефть #ОПЕК #Добыча #СМИ #МР_Васильев #Аналитика

@marketpowercomics

🔮Профессор финансов Уортонской школы бизнеса при университете Пенсильвании Джереми Сигел ожидает роста индекса S&P 500 на 15-20%

🧐Он считает, что проблема инфляции уже почти решена. И вот-вот это осознает ФРС, после чего даст сигнал о прекращении повышения ставок. Следом пойдет ралли на американском рынке акций.

😍Профессор, кстати, прославился прогнозами по росту рынка: в 2015 году предсказал достижение индексом Dow Jones отметки 20 тыс. пунктов, а в 2021-м — 35 тыс. пунктов. Оба раза не ошибся.


🚀Однако аналитики Market Power, при всем уважении, считают, что на этот раз господин Сигел поторопился с прогнозами. Даже если ФРС и даст сигнал о прекращении повышения ставок уже в начале следующего года (что вполне вероятно), это может и не привести к ралли.

🔸Дело в том, что политика американского регулятора - лишь одна из нескольких составляющих оценки рынка акций. Отчетности компаний будут ухудшаться еще несколько кварталов. Инвесторы будут видеть падение выручки и прибыли, это будет "остужать" их восторг от намеков ФРС.

🔸Кроме ставки у ФРС существует второй большой рычаг воздействия на экономику - сокращение баланса: регулятор будет забирать из экономики дешевые деньги (выданные в предыдущие годы по очень низким ставкам). Для большинства компаний это не менее сильный удар. И вот здесь, в отличие от ставки, ФРС сигналов пока никаких не давала...

🔸Кроме того, инфляция в США все еще не прекратила расти, несмотря на позитивную октябрьскую статистику, что мы подробно объясняли. К тому же компании в стране продолжают сокращать персонал, что тоже вряд ли хороший сигнал для будущего спроса населения.

#МР_США #Индекс #Рост #Прогнозы #МР_Кулагин #Аналитика

@marketpowercomics

💊Российская фармкомпания Биннофарм («дочка» АФК Система) может выйти на IPO в Китае

🔊Как сообщил гендиректор предприятия, не исключается возможность выхода на азиатские биржи. В частности, на биржи Гонконга и Шанхая.

🧐В мае он же говорил о том, что компания не исключает возможности проведения IPO в ближайшее время.

🚀По словам аналитиков Market Power, Биннофарм стремится привлечь дополнительные деньги, потому что у них сейчас идет строительство RnD, в которое вложено ₽2,5 млрд и планируется еще. Компания активно пытается нарастить портфель.

👉Подробнее про RnD и саму компанию мы рассказывали в нашей рубрике "Аналитик на связи"

🔸Кроме того, Биннофарм может быть интересен Китаю, так как имеет площадку выпуска биотехнологических препаратов (Sputnik V) и доступ к российским биотехнологам. В Поднебесной уровень развития биотехнологий пока невысок. Самые сложные и дорогие лекарства у них пока выпускаются в малом количестве.

🔸Еще одна причина, по которой предприятие может заинтересовать китайских инвесторов - местные компании знают фармацевтический рынок РФ, для которого уже длительное время являются одними из основных поставщиков субстанций.

🔸Почему Биннофарм рассматривает именно Китай? Все просто: база инвесторов там больше и, соответственно, есть шанс привлечь больше денег.

#МР_Фарма #Биннофарм #Китай #IPO #МР_Неманкин #МР_Никонов #Аналитика

@marketpowercomics

❗️Рынки сегодня

🔹Все ждут одного - объявления о потолке цен на российскую нефть. Как пишут СМИ, он обсуждается в пределах $60-70 за баррель. Возможно, он будет корректироваться несколько раз в год.

🔹Кроме того, ЕС предложил установить переходный период в 45 дней после ввода потолка (5 декабря).

🔹 Минфин США выпустил две генлицензии, которые регулируют ограничения в отношении нефти РФ. Во-первых, потолок цен не будут вводить на нефть, прошедшую существенную переработку за пределами РФ. Во-вторых, США и их союзники не будут включать в предельную цену на нефть расходы на ее транспортировку и услуги страхования.

🔹Появилась и информация по поводу ограничений цен на газ в ЕС. Решение о введении такого ограничения может быть перенесено на декабрь, пишет La Repubblica.

🔹На Мосбирже теряют интерес к евро: первая валютная сделка с ним прошла спустя аж 42 минуты после начала торгов.

#МР_Котировки #Биржа #Новости

@marketpowercomics

🛢Судный день Urals
❗️Уже сегодня страны G7 могут объявить о потолке цен на российскую нефть, а 5 декабря - окончательно ввести это ограничение.

👉Напоминаем, что происходит с ценами на черное золото в последние дни

💰Сейчас эталонная нефть марки Brent торгуется по $89 за баррель. При этом российская нефть Urals сегодня торгуется с дисконтом в $25 — $64 за баррель.

🚀 Аналитики Market Power рассуждают, какой потолок будет приемлем для российских нефтяников, и что еще может подкосить индустрию.


❓Что будет с бюджетом?
Бюджет страны на следующие годы будет дефицитным: доходы ₽26 трлн при расходах ₽29 трлн.

🔸Из этих 26 трлн доходов на следующий год 8 трлн - нефтегазовые. С учетом текущих объемов добычи нефти, курсе доллара в прогнозные ₽70 и $60 за баррель Urals бюджет без проблем их получит.

🔸Однако даже если что-то пойдет не так, и нефтегазовые доходы будут меньше, вряд ли нефтяные компании обложат дополнительными налогами, поскольку есть еще много способов срезать расходы или поднять доходы бюджета за счет других сфер. За примерами далеко ходить не надо.


❓Что будет с нефтяниками?
Практика 2016-го и коронавирусного 2020-го годов показывает, что российские нефтяные компании могут вполне себе жить при Urals от $40.

🔸При этом та же Роснефть даже в 2020-м году продолжала платить дивиденды. Пусть и в 4 раза меньше, нежели в "жирный" 2019-й.

🔸Совсем плохо российским нефтяникам будет при цене ниже $40 за баррель. Либо же, если на российскую нефть наложат совсем уж жесткое эмбарго. Но тут есть нюанс…


❓Что будет с эмбарго?
…Совсем жесткое эмбарго, можно сказать, уже наложено.

🔸Вспомним: весной, когда были объявлены первые санкции, российский нефтяной рынок пребывал в шоке: примерно 1-2 млн баррелей встали - просто некуда было девать нефть

🔸Но к лету рынок адаптировался, и объемы восстановились. Экспорт развернулся на Восток, были найдены трейдеры, покупатели и перевозчики, которым плевать на запреты. Не бесплатно, конечно: так и появился тот самый дисконт $25 Urals к Brent, который в равных пропорциях делится на:
▫️премию за риск трейдеру, торгующему нефтью,
▫️премию перевозчику за фрахт судна,
▫️скидку конечным покупателям.

🔸Напомним, что 5 декабря страны G7 вводят запрет на страхование и финансирование судов, перевозящих российскую нефть по цене выше потолка. Сейчас ни юристы, ни трейдеры, ни — есть подозрение — Еврокомиссия не понимают, как будут работать новые ограничения. Поэтому возможен очередной кратковременный шок, как весной

🔸Но обязательно будут изобретены новые обходные маневры, позволяющие России продавать нефть.

👉 Инвестидея! Кто будет возить Российскую нефть?

#МР_Нефть #Urals #Потолок #MP_Кулагин #MP_Петрова #Аналитика

@marketpowercomics

⚡️Российский рынок акций прямо сейчас

🟢Мосбиржа: 2212 пунктов (+0,8%)
🟢РТС: 1151 пункт (+0,8%)


📰Главное к этому часу:

🔹Яндекс.Маркет планирует удвоить число пунктов выдачи заказов в 2023 году. Сейчас у компании около 10 тыс. точек.

🔹Распадская запустила в работу новую лаву с промышленными запасами 3 млн тонн угля.

🔹Вчера появилось сообщение, что Марк Цукерберг собирается уйти с поста главы Meta* в следующем году. Если вы переживали - компания официально опровергла сообщение об уходе человека-робота.

*признана экстремистской в РФ

#МР_Биржа #Торги #МР_Новости

@marketpowercomics

😔Тинькофф мог бы и лучше
Один из известнейших российских банков представил отчет за 9 месяцев

TCS Group:
МСар = ₽545 млрд
Р/Е = 20

💰Прибыль за 9 месяцев составила ₽10 млрд (-78%), за 3 квартал — ₽6 млрд (-64%).
💸Чистые процентные доходы составили за 9 месяцев ₽103 млрд (+6%), а за квартал — ₽37 млрд (+24%).

🙋‍♂️Количество активных пользователей за три месяца выросло до 18 млн (+6% по сравнению с 2 кварталом и +43% год к году). Объем кредитного портфеля на 30 сентября за вычетом резервов достиг ₽556 млрд (+5%). Средства клиентов составили ₽777 млрд (+24%).

📉Бумаги TCS Group (TCSG) падают на 2%.

🚀По мнению аналитиков Market Power, отчет мог бы быть лучше, но в целом ничего плохого нет. Тинькофф хорошо нарастил клиентскую базу даже по сравнению с 2 кварталом. Однако предприятие нарастило резервы, что не лучшим образом повлияло на прибыль.

🔸У банка хорошо вырос комиссионный доход, подрос процентный, но сильно выросли операционные расходы: компания подняла зарплаты сотрудникам, чтобы они не разбегались на фоне непростой обстановки в стране.
▫️И, в итоге, если бы не было резервов, то прибыль осталась бы на уровне 2021 года.

🔸Подчеркнем: резервы выросли, прибыль упала примерно на их величину. При ее росте по текущим ценам показатель P/E компании составит 9. И акциям будет тяжело расти, потому что в текущей ситуации даже для такой хорошей компании это большая цифра.

🔸И все же стоит подождать результатов в 4 квартале. К примеру, тот же Сбербанк начал выходить в прибыль только к концу 3 квартала. Возможно, что результаты Тинькофф будут похожими.

👉А еще мы подробно рассказывали про Тинькофф в нашем ютуб-шоу

#МР_Банк #TCSGroup #Отчет #Аналитика

@marketpowercomics

🔍Разделение Яндекса на российскую и зарубежную компании скоро может завершиться

👉 Переговоры о разделении активов IT-холдинга идут с лета

🖊Как сообщает The Bell, уже на этой неделе руководитель Счетной палаты Алексей Кудрин (который - опять же по слухам - будет контролировать разделение активов) может встретиться с президентом России Владимиром Путиным для согласования окончательной конфигурации обмена активами и новой структуры управления Яндексом.

🧐Кроме того, в число акционеров компании могут войти структуры бизнесмена Владимира Потанина и других российских инвесторов.

📈После этой новости бумаги Яндекса (YNDX) растут на 3%.


🚀Как считают аналитики Market Power, если при этом разделе произойдет редомициляция (переезд головной компании) в Россию, то пропадет риск владения голландской компании.

🔸То есть все регуляторные риски закроются. А если бы Яндекс при этом еще и платил дивиденды, то инвесторы сейчас подняли котировки значительно выше.

🔸Насколько государство будет вмешиваться в бизнес компании - большой вопрос. Наверняка самым разумным решением со стороны властей было бы оставить его в покое и дать развиваться, что у Яндекса неплохо получается.

#МР_IT #Яндекс #Активы #Раздел #МР_Едгаров #Аналитика

❗️Рынки сегодня

🔹Переговоры стран ЕС по потолку цен на нефть зашли в тупик. Им не удалось прийти к единой позиции, пишет Bloomberg.

🔹В Китае фиксируется исторический рекорд по росту числа случаев заражения ковидом. За сутки выявлено боле 31 тыс. зараженных.

🔹Американская Electronic Arts полностью ушла из РФ, сообщают Известия.

🔹Сегодня в США День Благодарения, соответственно, биржи закрыты, торгов нет.

#МР_Котировки #Биржа #Новости

@marketpowercomics