1️⃣Оценка аналитиков +30% прибылей по компаниям S&P500 в 2023-2025 годах.📈
2️⃣При этом большинство этих же аналитиков ждет "падения" фондового рынка и кризиса?📉

Не находите тут разрыва в логике?🤭

Все дело в СТРАХЕ: страшно, что рынок упадет.😱🚩

Если прибыли будут расти - за ними подтянется и рост первоклассных акций. А если даже стабильного роста и не будет, это глобальное снижение коэффициента P/E - и отличная база для будущего роста на десятки процентов!📈💼

#инвестиции #прибыль #аналитика #бизнес

Как провести ребалансировку инвестиционного портфеля и НИЧЕГО НЕ ПОМЕНЯТЬ? Стоит ли платить деньги "за воздух", если при фундаментальной ребалансировке портфеля из акций происходит МИНИМУМ ИЗМЕНЕНИЙ?

Я не только разрабатываю инвестиционные стратегии, но и помогаю с поддержанием состояния инвестиционного портфеля:

- делаю анализ ценных бумаг
- провожу фундаментальную ребалансировку
- меняю стратегию клиента в зависимости от изменения целей / задач / ситуации в бизнесе

И иногда клиенты удивляются, когда по результатам фундаментальной ребалансировки я вношу минимум изменений. Им хочется видеть больше корректировок, больше перетасовок в портфеле и т.д. В конце концов, за это же уплачены деньги - и если изменений нет, то за что же платить?

ПЛАТИТЬ ЗА ВОЗДУХ?!

Это странно, но такова уж психология человека. А в инвестициях она проявляется особенно ярко, где постоянно со стороны псевдо-инвесторов, гуру трейдинга и прочих доверительных управляющих на вас льется поток информации:
- НЕ УПУСТИТЕ МОМЕНТ!
- ИЩИТЕ СУПЕР-АКЦИИ!
- ПОСТОЯННО ВХОДИТЕ И ВЫХОДИТЕ ИЗ БУМАГ!
- СТАВЬТЕ СТОП-ЛОССЫ И ТЕЙК-ПРОФИТЫ!

И так далее. Но почему же изменения не должны быть слишком частыми и слишком резкими? Потому что это увеличивает расходы на комиссиях, на налогах и на ошибках. Чем больше изменений - тем более спекулятивным по факту оказывается ваш портфель. Что же это за долгосрочные инвестиции, если без изменения цели нужно менять 30-50-70% бумаг уже через год-два, верно?

В идеале стремиться к минимальной оборачиваемости: portfolio turnover.

Например, в выражении год-к-году оборачиваемость моего портфеля составила лишь 0.58%! Я продал ценных бумаг на 3720$ за год и заменил их в своем портфеле. Все остальное было только - докупка и докупка, усреднение и реинвестирование. Для справки по S&P500 годовая оборачиваемость составляет обычно 2-3%.

Напротив, если портфель надежный - изменений и должен быть минимум. Здесь хороша аналогия с врачом: вы платите ему деньги, но хорошо, если по результатам обследования врач скажет, что все в порядке. И куда хуже, если врач найдет проблему, которую придется решать. Надеюсь, вы согласны с этим: лучше заплатить врачу и узнать, что вы здоровы, чем потом бесплатно выяснить, что уже поздно что-то делать.

Точно так же и в инвестициях: вы можете быть уверены, что портфель надежен, акции - крепки и перспективны. Но выгоднее и безопаснее регулярно делать проверки, чтобы не пропустить момент, когда могут потребоваться изменения! Как я рассказывал в одном из видео по ребалансировке: изменение всего одной бумаги в портфеле клиента обеспечило прирост 7000$. Согласитесь, это веский повод для регулярных инвестиционных "чек-апов".

Так что если вам будет нужна помощь с "чек-апом" и ребалансировкой вашего инвестиционного портфеля - обращайтесь! Я буду рад вам помочь.

Удачи в инвестициях!

#чекап #портфель #инвестиции #ребалансировка #аналитика

https://youtu.be/U6ibsh5QDxU

Разрыв (спред) в прогнозах аналитиков на минимальное и максимальное значение S&P500 в 2023 году рекордно высоко!📉📈

Таких сильных расхождений в прогнозах не было с 2009 года - когда было самое дно финансового кризиса (и дно фондового рынка).👍

Что ж, раз сами аналитики не знают, что будет с ценами на акции... НУЖНО ПОКУПАТЬ!💼✅

Чем больше неопределенности, страха, сомнений - тем больше шансов на рост рынка. Пока люди боятся, нужно успеть "заскочить" в этот поезд выгодных цен. @knyazevinvest

#инвестиции #финансы #фондовыйрынок #аналитика #кризис

В 2023 году акции могут сильно вырасти, а значит вновь может начаться ралли в спекулятивных акциях-"пустышках".🤦‍♂️❌

Не попадитесь в ловушку снова!

Именно эти акции были в топах рекомендаций псевдо-аналитиков и везде были на слуху... И именно эти акции потеряли больше всего.📊📉📉

Инвестируйте в НАДЕЖНЫЕ первоклассные бумаги, чтобы не стать жертвой сомнительных инвест-идей. @knyazevinvest

#инвестиции #акции #деньги #идеи #аналитика

Чем уникальна текущая ситуация в экономике и на фондовом рынке? Спредом настроений аналитиков. Или иными словами колоссальной разницей в прогнозах на РОСТ рынка (и акций) и на РЕЦЕССИЮ (и обвал рынка).📉📈🤔

Такого разрыва в настроениях не было с 2009 года - когда было достигнуто дно рынка в кризис. И сейчас подобный спред прогнозов вообще рекордный!📊🏆

Кто-то предвещает финансовый апокалипсис, а кто-то ждет бурного роста акций.😅

Вы знаете, что я отношусь себя ко второй категории по ряду причин. Но самая главная причина: статистически всегда выгоднее БЫТЬ В РЫНКЕ, даже если вы ошибаетесь с идеальной точкой входа.✅

Быть в рынке, чтобы получать дивиденды, чтобы не упустить выгодные цены, чтобы сложный процент работал несмотря ни на что.💻💰

Могу ли я ошибиться? Да, могу. Но даже в этом случае я не останусь в проигрыше. А вот сидящие на заборе - останутся, как это было неоднократно (на моей памяти - как минимум в 2018 и 2020 годах) @knyazevinvest

#инвестиции #аналитика #прогнозы #торговыйсигнал #кризис

Когда вы слышите о компании, о ее величине или капитализации, нередко это воспринимается, как некие абстрактные цифры.🤔

Намного важнее и интереснее - СРАВНЕНИЕ.📊

Например, часто люди уверены в том, что Apple держится только на продаже Айфонов. А между тем доходы от продажи сервисов (подписок и т.д.) за 2022 год у Apple выше, чем доходы McDonalds и Nike ВМЕСТЕ ВЗЯТЫХ!🍏📈

Цифры показывают картину "как есть". И аналитик всегда смотрит на цифры! @knyazevinvest

#apple #mcdonalds #nike #аналитика #акции

Почему цены на квартиры в России под угрозой тотального обрушения? Почему инвестиции в недвижимость в России в 2023 году - плохая инвестиционная идея? Какой прогноз по ценам на недвижимость в России на 2023 год и далее можно дать?

Как я обещал в видео про вложение денег, сегодня я дам прогноз инвестиционной недвижимости в России на 2023 год. И расскажу, почему эта инвестиция в квартиры - плохая идея.

1) Дикая затоваренность рынка недвижимости в России. Это видно по сухим цифрам продаж, количества объявлений и т.д. Это видно по тому, что если в марте 2020 года было продано 42% новостроек, то в марте 2023 года лишь 29%. И общая тенденция - идет на спад.

Ничего удивительного нет, вопреки красивым словам с телеэкранов, реальные доходы людей ПАДАЮТ, платежеспособный спрос снижается, люди эмигрируют, а программы стимулирования спроса - вроде льготной ипотеки - закрываются.

2) Цены на недвижимость уже снижаются. Просто снижение идет постепенно: рынок недвижимости инертен, люди верят в свой бетонный метр ("Не для того мы столько платили, чтобы так дешево отдавать!"). В результате нередко они потом продают ДЕШЕВЛЕ, чем могли бы продать еще год назад - особенно с учетом инфляции и упущенной прибыли даже по банковскому депозиту за это время.

Но логика, увы, не всегда работает, когда в дело вступают эмоции собственника инвестиционной квартиры.

Можно видеть, как постепенно цены снижаются. По некоторым объектам дисконт составляет до 1 миллиона рублей за полгода или даже за 2 месяца!

Общая тенденция также идет на спад - это хорошо видно по глобальной статистике средней цены недвижимости. А еще очень любопытно выглядит ДОЛЛАРОВАЯ цена квадратного метра, которая намного-намного ниже пика в 2007 году. И общий тренд также - на снижение.

3) Исходя из озвученного выше - инвестиционная доходность недвижимости оказывается очень низкой. А в реальном выражении и вовсе ОТРИЦАТЕЛЬНОЙ.

Я уже приводил эту статистику - долгосрочная доходность недвижимости в России -33% с 2010 года. И эта доходность будет снижаться и дальше: по причине девальвации рубля, обвала экономики, падения доходов населения и - ВНИМАНИЕ - демографии!

4) Демография - один из двигателей цен на недвижимость. И здесь все плохо. Именно демография обеспечивает потребителей на те возводимые "квадратные метры", демография обеспечивает арендаторов инвестиционных квартир и т.д.

И по разным оценкам население России будет снижаться - из-за эмиграции, и за естественной (и, увы, неестественной, а "все-по-плану") убыли населения. Кто будут будущие покупатели инвестиционных квартир и откуда они возьмутся?

Оцените также динамику недвижимости в странах, где цены выросли. Там она во многом идет за счет ИММИГРАЦИИ в страну. В тех же США и экономика, и цены, и общий рост стимулируются иммигрантами. Не просто так США выступают "пылесосом мозгов" по всему миру. А в Китае, например, цены на жилье не особо выросли как раз из-за того, что эта страна - один из лидеров по оттоку обеспеченных людей из страны.

Здравомыслящий, разумный, финансово грамотный человек сделает правильные выводы. Он поймет, что инвестиционная недвижимость в России - далеко не самое лучшее решение по всем параметрам. От доходности в прошлом до перспективы будущего - вряд ли стоит ждать сколько-нибудь ощутимого приумножения капитала. А потому нужно искать АЛЬТЕРНАТИВНЫЕ способы вложения, сохранения и приумножения капитала.

Удачи в инвестициях!

#недвижимость #финансы #инвестиции #демография #аналитика

https://youtu.be/nuCVCOZepEM

Почему доллар в банках и обменниках стоит уже 90-100-150 рублей? Как происходящие события в Ростове и действия Пригожина скажутся на курсе доллара, котировках российских акций и экономике России?

#доллар #валюта #экономика #мятеж #аналитика

https://youtu.be/k6rtoMtwlcc

Два поста в телеграм-каналах - два факта, которые должны заставить задуматься всех инвесторов в недвижимость.

❌1) Доступность жилья рекордно низкая
❌2) Рынок жилья чрезвычайно раздут

Ситуация сильно напоминает финансовый пузырь недвижимости, как в Китае, где целые кварталы стоят пустыми... Но недвижку не могут прекратить строить - это обрушит многие отрасли экономики и "сдует" ВВП.

Платежеспособного спроса мало, жилья - много. Рано или поздно это все закончится очень-очень болезненно и для застройщиков, и для инвесторов в акции застройщиков, и для покупателей инвестиционных квартир.🚩

Факты - штука упрямая, хотя видеть их может не очень приятно.

А уже сегодня на канале будет разбор по зарубежной недвижимости и ее подводным камням @knyazevinvest

#недвижимость #жилье #ипотека #экономика #аналитика

Аналитики Уолл-Стрит дают рекордно низкие прогнозы по динамике S&P500 до конца года! В среднем ожидания -10% от текущих уровней!

Что это значит?🤔

НАДО СКУПАТЬ АКЦИИ!💼✅

Оцените сами: предыдущие негативные прогнозы давали в периоды самого мощного и бурного роста рынка: в 2020-2021 году.

С другой стороны, запредельно позитивные ожидания были перед обвалом доткомов в 2003, перед крахом в 2008 и в убыточном 2022 году.

Рынок боится? Аналитики трепещут?😱

Супер - дайте мне еще первоклассных акций по этим выгодным ценам @knyazevinvest

#инвестиции #прогноз #акции #кризис #аналитика