3 кандидата на шорт

▪️Globaltrans $GLTR
На фоне недавней коррекции широкого рынка бумаги снижались на 16% в пике. В случае, если индекс МосБиржи наткнется на сопротивление в районе 3290 руб., то есть риск пробить восходящую трендовую и уйти существенно ниже. Компания отказалась от выплаты дивидендов, поэтому в сравнении с дивидендными акциями выглядит не так привлекательно на краткосрочном горизонте

▪️АЛРОСА $ALRS
Ужесточение контроля санкций, а также снижение спроса на алмазы сильно бьет по компании. Бумага торгуется возле нижней границы восходящего канала. В случае ее пробития акции могут снизиться до годовых минимумов в район 67,6 руб

▪️ЛСР $LSRG
Компания показала снижение продаж в 1 квартале 2024 года. После экс-дивидендной даты бумаги ведут себя весьма слабо. Актив пробил растущий тренд, который оставался актуальным до начала мая. Сейчас акции тестируют уровень сопротивления вблизи отметки 840 руб, и в случае отскока от нее могут продолжить дальнейшее движение вниз

Новый день! #инвестутро

• Акции $ELMT Элемент начнут торговаться на Московской бирже уже 6 июня

• $SBER Сбер прорабатывает около 15 потенциальных IPO

• $MAGN ММК договорился с ФАС о мировой по "делу металлургов" следом за Северсталью

• $RTKM Ростелеком предлагает создать единую платформу для электрозарядной инфраструктуры в РФ и стать ее оператором

• $SMLT Самолет до 2035г намерен вложить около 100 млрд руб. в проекты в Томской области

• $RUAL Русал обсуждает добычу бокситов в Сьерра-Леоне

💵Доллар - 88.71₽
💶Евро - 96.68₽
🪙Юань - 12.21₽
🏅Золото - 2384.70$
🛢Нефть Brent - 78.75$

Сегодня торгуемся без объемов

Завтра состоится заседание ЦБ. Так что большинство предпочитают дождаться решения по поводу ставки, прежде чем совершать сделки

В базовом сценарии рынок закладывает повышение ставки до 17%. Однако четкого консенсуса по данному вопросу нет

В случае если ставку оставят неизменной, рынок должны будут переоценивать вверх. Однако если ставку повысят больше чем на 1%, нынешняя коррекция должна будет получить свое дальнейшее развитие

Whoosh мощно отскочил

Со дна нынешней коррекции котировки уже выросли более чем на 16% и сейчас торгуются выше уровня 300₽

Мы начали формировать позицию еще до начала коррекции и докупили вторую часть не у самого дна, поэтому полноценно данный рост забрать не удалось. Прибыль по позиции на данный момент составляет всего 2.5%

Не смотря на это, потенциал здесь еще есть. Наша цель по компании уровни 325₽-350₽

$WUSH

Мосбиржа опубликовала народный портфель в РФ акциях за май

В целом народный портфель за месяц упал на -5,8%, при этом падение оказалось менее значительное чем в Индексе Московской биржи, который показал -7,2%

Сильнее других за прошедший месяц выросли позиции частных инвесторов в акциях Сбербанка. Спрос на бумаги остается повышенным на фоне приближения к дивидендной отсечке в июле

Новый день! #инвестутро

• Правкомиссия разрешила $OZON Ozon провести редомициляцию холдинговой компании с Кипра до конца 2025 года

• $VTBR ВТБ отмечает сохранение высокой динамики кредитования юрлиц в мае

• $AFLT Аэрофлот ожидает начала поставок самолетов МС-21 в конце 2025 года

• $ELMT Элемент начнет производить комплектующие для российского электромобиля Атом

• $RTKM Ростелеком думает о запуске сервисов для продавцов маркетплейсов

💵Доллар - 88.77₽
💶Евро - 96.87₽
🪙Юань - 12.23₽
🏅Золото - 2392.70$
🛢Нефть Brent - 79.87$

Рынок в ожидании ставки

Объемов с утра не наблюдается. Все ждут решения по ключевой ставке ЦБ

В базовом сценарии рынок закладывает повышение до 17%, к чему склоняемся и мы. В таком случае не ожидаем сильного движения рынка не в одну из сторон

При повышении более чем на 17% можем продолжить падать ниже. Ну а если ставку сохранят на текущем уровне, должны будем отскакивать вверх. Однако здесь важно будет слушать риторику

Решение по ставке ЦБ в 13:30. Ждем

Решение по процентной ставке ЦБ РФ

Факт: 16%
Прогноз: 16%
Пред.: 16%

Ставку оставили на месте

В моменте рынок реагирует ростом на 2%, выбив спекулятивных шортистов

Куда идти дальше не совсем понятно. В релизе допускают повышения ставки на следующем заседании 27 июля, поэтому до этого события должны возвращаться к текущим уровням.

Однако, скорее всего, с понедельника пойдем выше и будем планомерно расти вплоть до нижней границы восходящего тренда с февраля 2022 года. Вернуться в восходящий тренд будет не просто, и скорее всего, от него мы увидим отскок со снижением к следующему заседанию

$IMOEX

OZON переезжает в Россию

Ozon получил разрешение правкомиссии на редомициляцию с Кипра в Россию, который нужно будет совершить до конца 2025 года

В целом новость позитивная, так как после переезда уйдут риски связанные с иностранной пропиской. Однако пока неясно, в каком формате будет происходить переезд

Бумаги реагируют на новость ростом на 5%, приближаясь к своим локальным максимумам

$OZON

Новый день! #инвестутро

• Говорить о пространстве для снижения ключевой ставки рано, скорее, есть пространство для ее повышения - Набиуллина

• $MOEX Мосбиржа допустила возможность запуска торгов в выходные дни

• ГК "Монополия" планирует провести IPO в 2025г, сохранив и листинг поглощенного ей $GTRK Globaltruck

• $PHOR Фосагро ждет улучшения FCF со 2кв2024, планирует придерживаться ежеквартальных дивидендных выплат

💵Доллар - 89.34₽
💶Евро - 96.18₽
🪙Юань - 12.25₽
🏅Золото - 2311.20$
🛢Нефть Brent - 79.44$

Топ-5 лидеров недели

▪️ПАО «Яковлев» $IRKT (+19%)
▪️ОАК $UNAC (+15,3%)
На этой неделе стало известно, что белорусская авиакомпания Белавиа заинтересована в приобретении самолетов МС-21 и может стать одной из первых потенциальных эксплуатантов перспективного российского лайнера за рубежом. Позднее гендиректор OAK заявил о том, что начало поставок этих самолетов Аэрофлоту запланировано на сентябрь 2025 г. Кроме того, стало известно, что модернизация «Иркутского авиационного завода» для ежегодного выпуска до 36 гражданских самолетов МС-21 находится на финальном этапе

▪️ЭсЭфАй $SFIN (+13,9%)
Акции возобновили рост стоимости после десятинедельного коррекционного отката от мартовского исторического максимума. С фундаментальной точки зрения их поддерживают ожидания выплаты финальных дивидендов за 2023 г. величиной в 20,6 руб., или около 1,4% от текущей цены

▪️Лента $LENT (+13,1%)
Акции в последние дни демонстрировали очень ровное устойчивое повышение стоимости. Очевидно, что в эти бумаги перекладывались из сильно подешевевших акций Магнита. Дополнительным косвенным фактором, подогревающим интерес к этим акциям, выступает временная приостановка торгов бумагами другого ритейлера — X5 Group

▪️ВУШ $WUSH (+12,6%)
В акциях состоялся коррекционный отскок после довольно резкой просадки в конце мая. Можно предположить, что оно косвенно связано с сезонными факторами, поскольку в апреле – мае прошлого года складывалась похожая ситуация. Надо добавить, что наступление теплого времени года создает условия для резкого роста выручки операторов СИМ

Самые обсуждаемые активы недели

▪️Сбер $SBER
Бумаги Сбера после коррекции на несколько процентов к концу недели смогли отыграть падение и в пятницу торговались у отметки 319 рублей. В конце апреля СД принял решение по дивидендам. Сбер планирует направить на выплату 750 млрд рублей. Если решение одобрят, инвесторы получат рекордные 33,3 рубля на акцию

▪️OZON $OZON
Бумаги OZON начали неделю с падения до отметки 3986 рублей, но затем стали расти без оглядки на падающий рынок. К пятнице бумаги компании добрались до уровня 4600. Позитива к этому росту добавила пятничная новость о том, что Ozon получил разрешение на редомициляцию холдинговой компании, которая зарегистрирована на Кипре

▪️Магнит $MGNT
В конце прошлой недели совет директоров Магнита рекомендовал выплатить дивиденды по итогам 2023 года в размере 412,13 рубля на акцию. Чтобы получить дивиденды, акции нужно купить до 12 июля включительно. Рынок воспринял новость негативно, поскольку ожидал дивидендов большего размера: за неделю бумаги ритейлера потеряли в цене около 5%.

🔝5 акций для долгосрочных инвесторов

▪️Сбербанк $SBER
Компания устойчиво наращивает финансовые результаты из года в год за счет стабильно большого клиентского потока и львиной доли рынка. За 2023 год банк сможет выплатить 33,3 рублей на акцию в виде дивидендов. Что подразумевает дивдоходность на уровне 11%

▪️Северсталь $CHMF
Северсталь является одной из наиболее эффективных горно-металлургических компаний мира. Рынок стали в России остается сильным, а Северсталь поставляет на него 90% продукции. В 2024 году компания вернулась к дивидендным выплатам дивдоходность по которым превышает 12%

▪️Татнефть $TATN
Татнефть - один из крупнейших российских нефтяных компаний. Фирма вернулась к высоким дивидендным выплатам: с 2017 по 2019 года она платила 70–90% от прибыли и более, а после — ниже. Теперь же дивдоходность компании вновь находится на уровне 12%

▪️МТС $MTSS
По прогнозам, у МТС должны быть неплохие результаты в 2024 году. Дочерний МТС Банк в конце апреля 2024 года провел IPO. Если банк успешно реализует стратегию роста, размещение в долгосрочной перспективе может раскрыть дополнительный потенциал стоимости акций МТС

▪️Южуралзолото (ЮГК) $UGLD
Южуралзолото является одним из крупнейших золотодобывающих предприятий России. Компания рассчитывает на стабильные 15–20% роста добычи группы ежегодно в 2024–2027 годах. Поддержку акциям также оказывает цены на золото, которые растут третий квартал подряд

📌 Подборка интересных постов за неделю

• Стартовали торги акциями IVA Technologies

• ЭсЭфАй погасит 55% своих акций

• СД Мечел принял решение не выплачивать дивиденды за 2023 год

• Whoosh мощно отскочил

• Процентную ставку оставили на уровне 16%

• OZON переезжает в Россию

🔝Лучшие акции для покупки под июньские дивиденды

▪️Московская биржа $MOEX — Крупнейший биржевой холдинг России, организующий торги акциями, облигациями, производными инструментами, валютой, инструментами денежного рынка, углеродными единицами, драгоценными металлами, зерном и сахаром
• Дивиденды: 17,35 рублей
• Доходность: 7,2%
• Купить до: 13 июня

▪️Северсталь $CHMF — Российская вертикально интегрированная сталелитейная и горнодобывающая компания, владеющая Череповецким металлургическим комбинатом, вторым по величине сталелитейным комбинатом России. Предстоящие дивиденды включают выплаты за 2023 год и I квартал 2024 года
• Дивиденды: 229,81 рублей
• Доходность: 12,5%
• Купить до: 17 июня

▪️Россети Урал $MRKU — Энергетическая компания, действующая в Свердловской, Челябинской областях и Пермском крае. Дивиденды включают выплаты за 2023 год и I квартал 2024 года.
• Дивиденды: 0,09277 рублей
• Доходность: 14%
• Купить до: 13 июня

▪️Россети Центр и Приволжье $MRKP — Основной поставщик услуг по передаче электроэнергии и технологическому присоединению к электросетям в девяти регионах РФ. Ответственность компании охватывает территорию в 408 тыс. км с населением 12,8 млн человек.
• Дивиденды: 0,03883 рублей
• Доходность: 11,5%
• Купить до: 27 июня

🔝Три интересные акции из нефтяного сектора

▪️Лукойл $LKOH
На горизонте нескольких месяцев акции должны будут закрывать дивгэп и обновлять исторические максимумы. Помимо этого, здесь еще не отыграна идея выкупа крупного пакета бумаг у нерезидентов. При одобрении правительства Лукойл планирует выкупить 25% акций у инвесторов из недружественных стран с 50%-м дисконтом. Текущая конъюнктура на валютном рынке благоволит такой

▪️Роснефть $ROSN
В роли ближайшего драйвера в акциях Роснефти выступают скорые дивиденды. Rомпания сможет выплатить 29 рублей на акцию. Также в долгосрочной перспективе на котировках положительно отразится проект «Восток Ойл»

▪️Сургутнефтегаз преф $SNGSP
В преддверии дивидендов акции должны будут продолжить гнать выше. Ведь на текущий момент они дают дивдоходность на уровне 17%. Однако после дивгэпа настанет некоторая неопределенность по поводу дальнейших выплат, что негативно скажется на котировках

Новый день! #инвестутро

• $CIAN Циан может провести обмен бумаг для миноритариев с коэффициентом 1:1

• $SVCB Совкомбанк сообщил об изменении условий приобретения ХКФ-банка. Предполагается, что 90% стоимости сделки будет оплачено дополнительной эмиссии Совкомбанка

• $IRAO Интер РАО готовит новую сделку в машиностроительном секторе

• Компания «Балтийский лизинг» рассматривает возможность проведения IPO на Мосбирже в течение ближайших полутора лет

• На ПМЭФ-2024 заключили соглашения на 6,4 трлн рублей

💶Евро - 95.66₽
🪙Юань - 12.27₽
🏅Золото - 2313.70$
🛢Нефть Brent - 79.84$

Фиксируем половину позиции по Русагро

Ранее докупали часть позиции на просадке. Сейчас прибыль составляет 15%, и мы фиксируем половину позиции

Технически акции протестировали нижнюю границу восходящего канала и не смогли в него вернуться. Ожидаем, что краткосрочно котировки могут уходить ниже

Однако долгосрочно позитивно смотрим на Русагро. Ожидаем, что по итогам первого полугодия финансовые результаты улучшатся. А после переезда компания сможет распределить дивиденд за прошлые годы, что послужит сильным драйвером для роста к историческим максимумам

$AGRO