Новый день! #инвестутро

• $UWGN ОВК сегодня начнет размещение допэмиссии 12,5 млрд акций

• $GAZP Газпром просит дополнительно повысить тарифы на транспортировку газа

• Росатом получит акции $FESH ДВМП в качестве имущественного взноса РФ

• $CHMF Северсталь планирует нарастить долю на российском рынке в 2023 году до 18%

• ЦБ ждет от банков почти 3 трлн рублей прибыли в 2023 году

• Жесткую ДКП придется поддерживать несколько кварталов, чтобы вернуть инфляцию к цели — Набиуллина

💵Доллар - 91.94₽
💶Евро - 97.80₽
🪙Юань - 12.59₽
🏅Золото - 1954.95$
🛢Нефть Brent - 80.12$

Whoosh делится операционными результатами за 10мес 2023г

• Число поездок: 99 млн (+89% г/г)
• Зарегистрированных аккаунтов: 20 млн (+69% г/г)
• Среднее число поездок на активного пользователя: 14.5 (+42% г/г)
• Флот: 148.6 тыс. (+81.7% г/г)

Операционные результаты продолжают оставаться на высоком уровне. По мультипликаторам компания имеет потенциал роста более 90% до средней оценки технологического сектора РФ

Также у Whoosh впереди ряд событий, которые могут выступить триггером для роста:
- 13 ноября СД рассмотрит байбэк
- 21 ноября ВОСА по дивидендам
- 23 ноября МСФО за 9м2023

Henderson - первая неделя торгов пройдена

Торги акциями ретейлера стартовали неделю назад, все это время котировки потихоньку сползали вниз, так и не сумев превзойти цену запуска торгов

За неделю акции потеряли 7% и это явно не предел. Как мы писали, справедливая цена акций находится на уровне 400 - 500 рублей

$HNFG

СД ФосАгро рекомендовал промежуточные дивиденды в 291 руб. на акцию

• Дивдоходность: 4.2%
• Дата закрытия реестра: 25 декабря 2023 года

Собрание акционеров ФосАгро состоится 14 декабря 2023 года, на котором участники собрания примут окончательное решение по дивидендам

Какие российские акции чаще всего шортят и покупают с плечом в ноябре?

БКС выпустил интересную статистику о том, какие акции инвесторы чаще шортят, а какие, наоборот, берут в лонг с плечом

📈Самой любимой акцией для "лонга" у инвесторов стала $TATNP Татнефть преф. У нее соотношение длинных и коротких позиций находится на уровне 97% к 3%

📉Наибольшее превосходство "шортовых" позиций над "лонговыми" наблюдается у акций $MVID М.Видео. У них данное соотношение находится на уровне 96% к 4%

Новый день! #инвестутро

• $SPBE СПБ Бирже придется искать новые модели для долгосрочного функционирования

• ЕС на следующей неделе обсудит с экспертами G7 запрет на алмазы из РФ

• В Сбербанке ожидают падения выдач кредитов бизнесу в ближайшие месяцы на 15–20%

• Объем торгов юанем впервые занял почти 50% рынка

• Нерезиденты из дружественных стран второй месяц остаются крупнейшими нетто-продавцами акций РФ

💵Доллар - 92.10₽
💶Евро - 98.21₽
🪙Юань - 12.60₽
🏅Золото - 1958.85$
🛢Нефть Brent - 80.38$

Сбер за 10 месяцев 2023 года получил 1.262 трлн рублей

Сбербанк в октябре:
• Нарастил портфель жилищных кредитов на 3.5%, объём превысил 9.7 трлн руб.
• Увеличил средства физлиц на 1.2%, юрлиц - на 3.4%
• Нарастил корпоративные кредиты на 0.9%, розничные - на 2.7%
• Нарастил ипотеку на 3.5% по сравнению с 4.7% в сентябре

На отчете котировки достигли отметку 280 рублей

Напоминаем, что мы имеем позицию по Сбербанку с прибылью 16.5% и целью 300 рублей, которую котировки могут достигнуть до конца года

Роснефть сегодня примет решение о дивидендах

Ожидаемый размер дивиденда находится на уровне 30-35 рублей за пол года

Однако компания может и удивить, как вчера это сделала Газпром нефть, рекомендовав дивиденды в размере 82.94 руб на акцию (10% дивдоходность)

Котировки $ROSN находятся на уровне 600 рублей, что высоковато для того, чтобы покупать сейчас. Без сюрпризов сильно выше уйти сложно

Однако наша цель находится чуть выше, на уровне 625 рублей. Те, кто покупал вместе с нами, имеет 11.5% прибыли

Топ-5 лидеров недели, что от них ожидать дальше?

▪️Русагро $AGRO (+9%)
В прошлую пятницу бумаги завершили падение от годового максимума, пошел активный отскок. На будущей неделе продолжения отскока может и не быть — цена стукнулась о верхнюю границу торгового канала у 1600 руб., и бумага быстро отпала. Вероятность повторного спуска к 1500 руб. высокая, что означает снижение на 3% от текущих.

▪️Globaltrans $GLTR (+8%)
Еще одна очень турбулентная бумага. Инструмент прорвался выше локального нисходящего тренда, тянущегося с пика августа, чем открыл перспективу дальнейшего подъема. При закрытии цены в области 670 руб. ориентиром на будущую неделю станут круглые 700 руб., или еще до +6% от текущих.

▪️Сургутнефтегаз-ап $SNGSP (+6%)
Один из фаворитов недели, причем рост «префов» шел на фоне укрепления рубля и падения валют, хотя привычная корреляция с USD сильная, положительная. Но рынок оценил иначе — акции обновили абсолютный рекорд стоимости выше 59,5 руб. На будущую неделю для быков ставится задача закрепления над круглыми 60 руб.

▪️Ростелеком $RTKM (+4%)
На неделе в акциях играл корпоративный позитив, поскольку вышла хорошая отчетность. Поддержку бумагам могут оказать и грядущие дивиденды — последний день для покупки под распределение выплат значится 30 ноября, дивдоходность 7%. Технически акции могут продолжить подъем в направлении основного годового сопротивления на 80 руб., пока это менее 3% от текущих. Если с четвертого раза им удастся прорваться выше летних и осенних пиков, то возникнет даже импульс ускорения.

▪️Магнит $MGNT (+4%)
На этой неделе акции обновили годовые максимумы на 6175 руб. — пики аж с ноября 2021 г. Удержаться на вершине пока не смогли, тем не менее, такое поведение инструмента говорит скорее о продолжении тренда вверх, чем о развороте. На будущей неделе акции все-таки могут уйти выше локального максимума. Тогда следующий уровень на ноябрь — 6400 руб., или еще +5%.

Новый день! #инвестутро

• $TCSG Тинькофф планирует в будущем участвовать в пилотном проекте цифрового рубля

• Капитализация $SIBN Газпром нефти превысила капитализацию $GAZP Газпрома

• ФАС утвердила повышение тарифов $TRNFP Транснефти на прокачку нефти в 2024 на 7.2%

• $TCSG Тинькофф планирует провести редомициляцию, изучает все опции

• Рост ВВП РФ в 2023г ожидается на уровне 3%

💵Доллар - 92.22₽
💶Евро - 98.36₽
🪙Юань - 12.60₽
🏅Золото - 1947.45$
🛢Нефть Brent - 81.28$

Самые обсуждаемые активы недели

▪️Мечел $MTLR
За неделю акции подорожали на 13% и преодолели отметку в 318 рублей. Напомним, еще в начале осени обыкновенные акции Мечела торговались на уровне около 200 рублей

▪️СПБ Биржа $SPBE
У этой торговой площадки непростая ситуация. В начале ноября власти США внесли ее в санкционный список, после чего торги иностранными ценными бумагами на бирже были приостановлены. Акции самой биржи начали стремительно падать в цене. С отметки в 160 рублей за эти полторы недели они подешевели до 105 рублей, то есть больше чем на 30%

▪️VK $VKCO
Компания VK, недавно завершившая процесс редомициляции в Россию, на этой неделе отчиталась об операционных результатах за 3 квартал и девять месяцев 2023 года. Рынок отреагировал сдержанно: акции подешевели на 4%. темпы роста выручки от онлайн-рекламы остались примерно на том же уровне, что и кварталом ранее, а аудиторные показатели растут. Но инвесторов больше волнует вопрос о том, продолжается ли давление масштабных инвестиций в развитие контента на маржинальность. Пока компания не дает на него ответа, поскольку не публиковала данные о прибыли

▪️Сбер $SBER
Сбер на этой неделе отчитался о финансовых результатах за 10 месяцев 2023 года и обновил очередной рекорд. Чистая прибыль, заработанная компанией с начала года, превысила 1, 25 трлн рублей. За неделю акции компании подросли в цене почти на 3% и сейчас торгуются у отметки 280 рублей

▪️Газпром $GAZP
На этой неделе Газпром выпустил отчет по РСБУ за 9 месяцев 2023 года.
Выручка за 9 месяцев составила 3,96 трлн руб (-36,33% год к году), а чистая прибыль — 446,1 млрд руб (-44,21% год к году). Результаты получились слабыми

Какие голубые фишеки выкупают собственные акции?

▪️Сбербанк $SBER
Объем выкупа — 50 млрд руб. при нынешней капитализации 6,3 трлн руб. Программа рассчитана на период с 20 января 2022 г. до 1 января 2025 г. Цель buyback — долгосрочная программа мотивации. Программа выполнена на 0%. С начала года акции SBER выросли на 98%. Заявленный объем выкупа предполагал около 1% капитализации.

▪️Роснефть $ROSN
Объем выкупа — $2 млрд, то есть 3,2% капитализации. Программа рассчитана на период с 6 августа 2018 г. до 31 декабря 2023 г. Выкуп реализован на 18,5%. Фактические покупки прошли, начиная с марта 2020 г., и были связаны с сильным падением акций. Предполагавшийся плановый срок окончания программы — конец 2020 г. В обозначенный срок программа не была завершена. После роста цены акций она была приостановлена. В марте Совет директоров Роснефти принял решение о возобновлении buyback на открытом рынке акций и глобальных депозитарных расписок. Сроки реализации продлили до 31 декабря 2023 г.

▪️Новатэк $NVTK
Объем выкупа — $1 млрд. Программа рассчитана на период с 17 декабря 2021 г. до 17 декабря 2026 г. Выкуп реализован на 8,9%. Компания приобрела $89 млн своих акций. Проведение выкупа отражает уверенность совета директоров в фундаментальных показателях и перспективах развития компании. C начала года акции NVTK выросли на 47%.

▪️Яндекс $YNDX
Объем выкупа — $300 млн. Программа была запущена с 18 ноября 2019 г. Выкуп реализован на 52,1%. Компания приобрела $156,3 млн своих акций. Программа предполагает периодический выкуп акций на открытом рынке. Сроки и объем buyback зависят от множества факторов, включая рыночные условия. Анонсированная во II кв. 2018 г. программа выкупа на $100 млн была перевыполнена, а общая сумма составила $140 млн. C начала года акции Яндекс на МосБирже увеличились на 43%. Рост может затруднять выкуп.

📝Ключевые тренды и события на рынке за эту неделю

• Дивиденды Газпром нефти
82,94 руб. на каждую акцию рекомендовал выплатить СД Газпром нефти в качестве дивидендов за 9 месяцев 2023 г. Дата закрытия реестра — 27 декабря 2023 г. Последний день покупки — 26 декабря. Дивидендная доходность акций Газпром нефти может составить около 10%. Ожидалось, что Газпром нефть увеличит коэффициент выплат с 50% до 75% чистой прибыли с 2024 г. Но похоже, что дивидендную политику пришлось изменить раньше, поскольку Газпром, материнская компания, нуждается в деньгах

• Сбер утвердил стратегию, переизбрал Грефа
Наблюдательный совет Сбербанка на неделе утвердил новую стратегию развития, основные положения дивидендной политики, а также переизбрал Германа Грефа на посту президента — председателя правления. Детали стратегии банк представит 6 декабря на Дне инвестора. Акции компании обновили годовые максимумы, превысив в моменте 280 руб

• Дивиденды ФосАгро
291 руб. на акцию рекомендовал выплатить СД ФосАгро в качестве дивидендов за 9 месяцев 2023 г. Дата закрытия реестра — 25 декабря 2023 г. Последний день покупки — 22 декабря

• Мечел продолжает обновлять максимумы
Акции Мечела были среди лидеров на неделе, притом что индекс МосБиржи демонстрировал скромные изменения. Префы подорожали на 20%. Сохраняется позитивный долгосрочный взгляд на бумаги. Акции Мечела в последние дни регулярно попадают в топ-3 по обороту торгов

• Санкции против СПБ Биржи
Торги иностранными ценными бумагами пока приостановлены. Компания сообщила, что ставит интересы участников торгов и инвесторов в приоритет и предпринимает все возможные действия, чтобы предоставить доступ к активам с учетом введенных ограничений. Предполагается, что консультации займут не менее семи рабочих дней. Об их итогах СПБ Биржа оперативно сообщит

• Путин подписал указ для обмена заблокированными активами
Документ ограничивает суммой в 100 тыс. руб. совокупную начальную стоимость принадлежащих одному резиденту ценных бумаг, которые могут быть отчуждены в рамках создаваемого механизма. Указ может помочь 80% граждан, чьи вложения в иностранные бумаги не превышают 100 тыс. руб., сказала председатель ЦБ Эльвира Набиуллина. Для практической работы механизма потребуется участие иностранных регуляторов

📌 Подборка интересного за неделю:/

• Магнит завершил прием заявок на выкуп акций у нерезидентов

• Сбер за 10 месяцев 2023 года заработал 1.262 трлн рублей

• Whoosh рассматривает вопрос о выкупе акций

• Башнефть возобновляет рост

• Henderson продолжает падение после IPO

• Ожидаем дивиденды от Роснефти

Новый день! #инвестутро

• Россия будет добиваться перехода на 15-летний горизонт сотрудничества в газовой отрасли с Центральной и Средней Азией

• $SPBE СПБ Биржа планирует провести зависшие расчеты по сделкам в понедельник 13 ноября

• Газпромбанк может попасть под санкции ЕС

• Доходность по депозитам в РФ выросла до 14–17%

💵Доллар - 92.38₽
💶Евро - 98.90₽
🪙Юань - 12.62₽
🏅Золото - 1943.05$
🛢Нефть Brent - 80.89$

Мосбиржа заработала 14.3 млрд руб. за 3 квартал 2023 года, что оказалась ниже прогнозов в 15 млрд. рублей

Результаты Мосбиржи за 9 мес. 2023г:
• Комиссионные доходы 14.4 млрд руб. (+60% г/г)
• Чистый процентный доход 11.4 млрд руб. (+24% г/г)
• Чистая прибыль 14.3 млрд руб (+63% г/г)

По расчетам, от компании можно ожидать 6% - 7% дивдоходности от нынешних цен, что говорит на о том, что котировки торгуются на справедливом уровне

$MOEX

Сегежа - проблемы накапливаются

• Выручка: 23.92 млрд руб (+9% г/г)
• OIBDA: 2.97 млрд руб (+13% г/г)
• Убыток: 3.24 млрд руб (сокращение убытка в 1.5 раза г/г)

Сегодня у компании вышел отчет. Компании удается наращивать выручку, а также сокращать убыток. Однако на этом позитивные моменты заканчиваются

У Сегежи имеется долг в размере 53.9 млрд рублей, который нужно погасит до конца года. Долг придётся рефинансировать при текущих ставках в 15 - 20%, что значительно увеличит средневзвешенную ставку

Также вполне вероятно, что компания объявит допэмиссию, от чего доля акционеров размоется

Сейчас ситуация выглядит печально, и вполне вероятно, что мы увидим продолжение снижения

$SGZH

Новый день! #инвестутро

• Акции $SGZH Сегежи обновили исторический минимум

• $TCSG Тинькофф запустил валютные переводы в Таиланд через SWIFT

• Еврокомиссия представит в среду 12-й пакет санкций против РФ, которые затронут алмазы и нефть

• Экспорт СПГ из России в октябре достиг максимума в этом году в 2,98 млн тонн

• Запасы сырой нефти в России опустились до самого низкого уровня с февраля

💵Доллар - 91.44₽
💶Евро - 97.96₽
🪙Юань - 12.51₽
🏅Золото - 1950.15$
🛢Нефть Brent - 82.72$

Башнефть держит удар

На падающем рынке Башнефть хорошо держится, акции пробивают уровень 1700.

Сегодня материнская Роснефть должна объявить дивиденды. Вместе с ними можем увидеть и отчет Башнефти за 9 месяцев.

Отчет ожидаем сильный. Республика Башкортостан ранее публиковала статистику по переработке нефти. В 3 квартале выручка Башкортостана от производства нефтепродуктов составила 213 млрд рублей (+36% кв/кв). Для сравнения: за 1 полугодие она составила 271 млрд рублей.

Продолжаем держать акции Башнефти преф. с целью роста 1795

$BANEP

Сегежа продолжает падение

С вчерашнего поста акции потерял более 8%, при этом обновив свои исторические минимумы

Ситуация с долгами компании крайне печальная. Скорее всего, Сегеже придётся объявить допэмиссию, чтобы на время закрыть проблемы

Об допэмиссии компания может объявить сегодня на звонке с инвесторами, который состоится в 16:00

$SGZH