🦠 AstraZeneca: заработаем и без ковида!
Вчера мы узнали, что за 2021 год выручка #AZN выросла на 41%. Скажете, ничего удивительного для компании, которая выпускает вакцины от коронавируса? Что ж, трудно поспорить. Но в отчете AstraZeneca было и кое-что более неожиданное…
Дело в том, что даже без учета продаж вакцин от COVID-19 компания за год нарастила выручку на 26%. Неужели AstraZeneca способна зарабатывать не только на пандемии? Оказывается, да.
Более того, руководство компании брызжет оптимизмом и дает позитивные прогнозы на 2022 год. Так на чем же растет бизнес AstraZeneca?
Не вакциной единой…
Оказывается, продажи вакцины — далеко не самый главный сегмент бизнеса #AZN. По объемам продаж это подразделение не входит даже в первую тройку. Самый крупный сегмент бизнеса #AZN — онкологический. На него приходится 37% выручки компании, а на вакцину от «короны» — всего 11%.
Также важные позиции в структуре AstraZeneca занимают два биофарм-подразделения. Одно занимается медикаментами для сердечно-сосудистой системы, почек и обмена веществ, второе — для дыхательной и иммунной систем.
Самый доходный препарат в биофармацевтической линейке AstraZeneca — лекарство от диабета Farxiga. За 2021 год его продажи выросли на 53%.
Задел на будущее
Но особенно нас заинтересовало направление лекарств от редких заболеваний. Пока оно приносит компании всего 8% выручки. Но, наш взгляд, это очень перспективный бизнес. И вот почему.
Хотя рынки препаратов от редких заболеваний невелики, на них работает так мало компаний, что в случае выпуска эффективного лекарства один игрок может захватить до 100% рынка той или иной болезни. А еще, если верить прогнозам экспертов, сегмент средств от редких болезней в 2020-е годы обгонит по темпам роста более крупные сегменты фарминдустрии.
Кстати, на этом фронте у компании уже есть успехи: продажи препарата Soliris принесли ей почти $1,9 млрд.
Мнение аналитиков InvestFuture
📍Хотя AstraZeneca прогнозирует в этом году снижение доходов от вакцины против COVID-19, она развивает другие направления, которые показывают отличный рост и весьма перспективны.
📍На наш взгляд, если компания продолжит успешно реализовывать свои амбициозные планы, у нее есть все шансы закрепиться на рынке и со временем превратиться в нового гиганта большой фармы.
#IF_акции_США #IF_отчеты
Вчера мы узнали, что за 2021 год выручка #AZN выросла на 41%. Скажете, ничего удивительного для компании, которая выпускает вакцины от коронавируса? Что ж, трудно поспорить. Но в отчете AstraZeneca было и кое-что более неожиданное…
Дело в том, что даже без учета продаж вакцин от COVID-19 компания за год нарастила выручку на 26%. Неужели AstraZeneca способна зарабатывать не только на пандемии? Оказывается, да.
Более того, руководство компании брызжет оптимизмом и дает позитивные прогнозы на 2022 год. Так на чем же растет бизнес AstraZeneca?
Не вакциной единой…
Оказывается, продажи вакцины — далеко не самый главный сегмент бизнеса #AZN. По объемам продаж это подразделение не входит даже в первую тройку. Самый крупный сегмент бизнеса #AZN — онкологический. На него приходится 37% выручки компании, а на вакцину от «короны» — всего 11%.
Также важные позиции в структуре AstraZeneca занимают два биофарм-подразделения. Одно занимается медикаментами для сердечно-сосудистой системы, почек и обмена веществ, второе — для дыхательной и иммунной систем.
Самый доходный препарат в биофармацевтической линейке AstraZeneca — лекарство от диабета Farxiga. За 2021 год его продажи выросли на 53%.
Задел на будущее
Но особенно нас заинтересовало направление лекарств от редких заболеваний. Пока оно приносит компании всего 8% выручки. Но, наш взгляд, это очень перспективный бизнес. И вот почему.
Хотя рынки препаратов от редких заболеваний невелики, на них работает так мало компаний, что в случае выпуска эффективного лекарства один игрок может захватить до 100% рынка той или иной болезни. А еще, если верить прогнозам экспертов, сегмент средств от редких болезней в 2020-е годы обгонит по темпам роста более крупные сегменты фарминдустрии.
Кстати, на этом фронте у компании уже есть успехи: продажи препарата Soliris принесли ей почти $1,9 млрд.
Мнение аналитиков InvestFuture
📍Хотя AstraZeneca прогнозирует в этом году снижение доходов от вакцины против COVID-19, она развивает другие направления, которые показывают отличный рост и весьма перспективны.
📍На наш взгляд, если компания продолжит успешно реализовывать свои амбициозные планы, у нее есть все шансы закрепиться на рынке и со временем превратиться в нового гиганта большой фармы.
#IF_акции_США #IF_отчеты
📊 На рынках жарко: на что смотреть инвестору в феврале?
• Инфляция остается одной из главных проблем. В США цены выросли уже на 7,5%. Еще в декабре этот показатель был на уровне 7%.
• Экономика Китая все еще под давлением. Объем новых заказов сокращается, занятость падает самыми быстрыми темпами с февраля прошлого года.
• Нефть получила импульс к росту от прогнозов МЭА. ОПЕК+ не хватает мощностей, чтобы восстановить добычу, а запасы находятся на самом низком уровне за последние 7 лет.
🎬 Узнать подробнее обо всех новостях и основных трендах вы можете из нашего еженедельного макроэкономического обзора.
• Инфляция остается одной из главных проблем. В США цены выросли уже на 7,5%. Еще в декабре этот показатель был на уровне 7%.
• Экономика Китая все еще под давлением. Объем новых заказов сокращается, занятость падает самыми быстрыми темпами с февраля прошлого года.
• Нефть получила импульс к росту от прогнозов МЭА. ОПЕК+ не хватает мощностей, чтобы восстановить добычу, а запасы находятся на самом низком уровне за последние 7 лет.
🎬 Узнать подробнее обо всех новостях и основных трендах вы можете из нашего еженедельного макроэкономического обзора.
Оценка стоимости российских голубых фишек. Стоимостной подход 🤑
Существуют различные стратегии к оценке стоимости компаний. Каждый инвестор вправе выбирать для себя комфортный, но мы хотим поговорить именно о стоимостном подходе.
Первый вопрос: чем он отличается от других?
Самое главное преимущество стоимостного подхода — ты покупаешь что-то намного дешевле, чем оно есть на самом деле.
Что это значит? Внутренняя стоимость ниже, чем текущая цена на рынке. И здесь речь идет не о том, хорошая компания или плохая. Главная задача — найти представителя, который способен вырасти быстрее, чем сам рынок.
Задача инвестора — найти очень дешевую компанию с триггером для её переоценки.
Что может выступить триггером?
📍 Погашение долга.
📍 Компания может выступать объектом для поглощения другой компанией.
📍 Восстановление показателей благодаря рыночной конъюнктуре.
📍 Переход на выплату дивидендов (в российских реалиях), когда до этого момента компания их не выплачивала.
📍 Наличие внутри плохой компании отличного бизнеса, который может быть оценен в будущем дороже. То есть покупка чего-то дешевого, что на самом деле может быть оценено дорого.
📍 Индексная стратегия, то есть покупка акций компании, которые могут быть включены в какой-нибудь индекс. После — вливание пассивных денег индексных инвесторов в акции этой компании и рост её котировок.
На платформе IF Club, стараниями опытного аналитика Андрея Стратичука, еженедельно выходит срез данных по оценке стоимости российских голубых фишек, а также наиболее ликвидных бумаг с потенциалом роста. А каждый понедельник Андрей выходит в прямой эфир вместе с Мурадом Агаевым, чтобы обсудить обзор, порассуждать и пообщаться с аудиторией напрямую.
Присоединяйтесь к нашему сообществу разумных инвесторов.
А как вы относитесь к стоимостному анализу? 🤔
Существуют различные стратегии к оценке стоимости компаний. Каждый инвестор вправе выбирать для себя комфортный, но мы хотим поговорить именно о стоимостном подходе.
Первый вопрос: чем он отличается от других?
Самое главное преимущество стоимостного подхода — ты покупаешь что-то намного дешевле, чем оно есть на самом деле.
Что это значит? Внутренняя стоимость ниже, чем текущая цена на рынке. И здесь речь идет не о том, хорошая компания или плохая. Главная задача — найти представителя, который способен вырасти быстрее, чем сам рынок.
Задача инвестора — найти очень дешевую компанию с триггером для её переоценки.
Что может выступить триггером?
📍 Погашение долга.
📍 Компания может выступать объектом для поглощения другой компанией.
📍 Восстановление показателей благодаря рыночной конъюнктуре.
📍 Переход на выплату дивидендов (в российских реалиях), когда до этого момента компания их не выплачивала.
📍 Наличие внутри плохой компании отличного бизнеса, который может быть оценен в будущем дороже. То есть покупка чего-то дешевого, что на самом деле может быть оценено дорого.
📍 Индексная стратегия, то есть покупка акций компании, которые могут быть включены в какой-нибудь индекс. После — вливание пассивных денег индексных инвесторов в акции этой компании и рост её котировок.
На платформе IF Club, стараниями опытного аналитика Андрея Стратичука, еженедельно выходит срез данных по оценке стоимости российских голубых фишек, а также наиболее ликвидных бумаг с потенциалом роста. А каждый понедельник Андрей выходит в прямой эфир вместе с Мурадом Агаевым, чтобы обсудить обзор, порассуждать и пообщаться с аудиторией напрямую.
Присоединяйтесь к нашему сообществу разумных инвесторов.
А как вы относитесь к стоимостному анализу? 🤔
🏊 Крупные игроки управляют вашими акциями с низкими free-float. Как обезопасить себя?
На фондовом рынке нередкое явление, когда акция без серьезных позитивных новостей улетает в «космос». Многие инвесторы и аналитики в этот момент начинают выдвигать различные конспирологические теории. А дело может быть всего лишь в низком free-float.
ℹ️ Справка InvestFuture
Коэффициент free-float показывает отношение количества акций в свободном обращении к общему числу акций эмитента. Его значения Московская биржа пересчитывает каждый день и публикует на своем сайте. Однако там есть данные только для акций 1 и 2 уровня листинга. Для компаний 3 уровня листинга можно воспользоваться данными Investfunds либо Smart-lab.
Чем больше коэффициент free-float, тем более ликвидными считаются акции компании.
Чем опасен низкий free-float?
• продажа крупных пакетов акций может сильно повлиять на их котировки
• акции подвержены «разгонам», то есть созданию искусственного спроса с целью резкого повышения котировок
• мелкие акционеры не имеют даже малой возможности влиять на политику компании
• возможен риск принудительного выкупа бумаг
• низкий коэффициент free-float не позволяет фондам вкладывать средства в компанию
Но благодаря незаинтересованности фондов, компании с отличными финансовыми показателями могут стоить крайне дешево. Хороший пример - Газпромнефть #SIBN с коэффициентом free-float на уровне 5% и чудовищно низкими мультипликаторами.
А докажи…
«Разгон» акций хорошо виден на графике Россети Сибирь #MRKS. В конце сентября 2021 года её бумаги за неделю выросли в цене на 42%, причём объёмы торгов увеличились в несколько раз при отсутствии каких-либо новостей. В следующем месяце история повторилась: акции за неделю подорожали на 100%, но потом быстро упали.
Подробный разбор читайте на сайте InvestFuture
#IF_акции_РФ #IF_образование
На фондовом рынке нередкое явление, когда акция без серьезных позитивных новостей улетает в «космос». Многие инвесторы и аналитики в этот момент начинают выдвигать различные конспирологические теории. А дело может быть всего лишь в низком free-float.
ℹ️ Справка InvestFuture
Коэффициент free-float показывает отношение количества акций в свободном обращении к общему числу акций эмитента. Его значения Московская биржа пересчитывает каждый день и публикует на своем сайте. Однако там есть данные только для акций 1 и 2 уровня листинга. Для компаний 3 уровня листинга можно воспользоваться данными Investfunds либо Smart-lab.
Чем больше коэффициент free-float, тем более ликвидными считаются акции компании.
Чем опасен низкий free-float?
• продажа крупных пакетов акций может сильно повлиять на их котировки
• акции подвержены «разгонам», то есть созданию искусственного спроса с целью резкого повышения котировок
• мелкие акционеры не имеют даже малой возможности влиять на политику компании
• возможен риск принудительного выкупа бумаг
• низкий коэффициент free-float не позволяет фондам вкладывать средства в компанию
Но благодаря незаинтересованности фондов, компании с отличными финансовыми показателями могут стоить крайне дешево. Хороший пример - Газпромнефть #SIBN с коэффициентом free-float на уровне 5% и чудовищно низкими мультипликаторами.
А докажи…
«Разгон» акций хорошо виден на графике Россети Сибирь #MRKS. В конце сентября 2021 года её бумаги за неделю выросли в цене на 42%, причём объёмы торгов увеличились в несколько раз при отсутствии каких-либо новостей. В следующем месяце история повторилась: акции за неделю подорожали на 100%, но потом быстро упали.
Подробный разбор читайте на сайте InvestFuture
#IF_акции_РФ #IF_образование
📌 Главное за неделю. #IF_главное
🎙 Стоит ли инвестировать в биотехнологии? Слушать подкаст!
Объяснили актуальное:
• На какие компании повлияют новые соглашения между Россией и Китаем?
• Дефицит меди в мире усугубляется: идеи для покупки
• Как вложиться в алмазы через биржу?
• Европейцы могут остаться без Facebook и Instagram
• Страховщики растут быстрее рынка
• Промышленный каннабис: новый тренд или временный хайп?
• Китайские власти скупают акции своих компаний на падении
• Акции золотодобытчиков падают, а золото нет
• Хочется потерять деньги на рынке? Вкладывайте в российские IPO
• Чем обернутся расследования ФАС для российских металлургов?
• UBS раскрыл, что сейчас делают миллионеры
Рассказали про корпоративку — зарубежную:
• Стоит ли покупать Peloton на слухах о поглощении?
• У Alibaba снова проблемы
• Аналог Virgin Galactic летит в космос, а акции в бездну
• Disney+ догоняет Netflix
• Акции производителя Barbie все выше
• AstraZeneca: заработаем и без ковида!
И отечественную:
• Детский мир выкупает свои акции на дне?
• Акрон покупает завод в Бразилии
Дали полезные знания:
• Крупные игроки управляют вашими акциями с низкими free-float. Как обезопасить себя?
🎙 Стоит ли инвестировать в биотехнологии? Слушать подкаст!
Объяснили актуальное:
• На какие компании повлияют новые соглашения между Россией и Китаем?
• Дефицит меди в мире усугубляется: идеи для покупки
• Как вложиться в алмазы через биржу?
• Европейцы могут остаться без Facebook и Instagram
• Страховщики растут быстрее рынка
• Промышленный каннабис: новый тренд или временный хайп?
• Китайские власти скупают акции своих компаний на падении
• Акции золотодобытчиков падают, а золото нет
• Хочется потерять деньги на рынке? Вкладывайте в российские IPO
• Чем обернутся расследования ФАС для российских металлургов?
• UBS раскрыл, что сейчас делают миллионеры
Рассказали про корпоративку — зарубежную:
• Стоит ли покупать Peloton на слухах о поглощении?
• У Alibaba снова проблемы
• Аналог Virgin Galactic летит в космос, а акции в бездну
• Disney+ догоняет Netflix
• Акции производителя Barbie все выше
• AstraZeneca: заработаем и без ковида!
И отечественную:
• Детский мир выкупает свои акции на дне?
• Акрон покупает завод в Бразилии
Дали полезные знания:
• Крупные игроки управляют вашими акциями с низкими free-float. Как обезопасить себя?
☀️Снова геополитика. Рынки с утра
Азия. Азиатские индексы снижаются, потому что обострение геополитической обстановки затрагивает и КНР. Белый дом предупредил Китай о последствиях его бездействия в ситуации вокруг Украины.
Россия. Российский рынок теряет порядка двух процентов. Прошлая неделя оказалась лишь затишьем. После очередных заявлений США о высокой вероятности нападения РФ на Украину лидеры конфликтующих стран на выходных провели ряд переговоров.
Тем временем нестабильная геополитическая обстановка позволила нефти подняться до максимумов 2014 года.
США. Американский рынок ждёт сигнала. После выхода данных о рекордной инфляции ФРС сегодня собирается на внеплановое заседание. Хотя вопрос о ставке не стоит на повестке этой встречи, инвесторы будут внимательно следить за риторикой регулятора: возможно, ужесточение ДКП уже совсем близко.
🤜 Главные новости
👉 Что повлияет на рынки сегодня
#IF_рынок
Азия. Азиатские индексы снижаются, потому что обострение геополитической обстановки затрагивает и КНР. Белый дом предупредил Китай о последствиях его бездействия в ситуации вокруг Украины.
Россия. Российский рынок теряет порядка двух процентов. Прошлая неделя оказалась лишь затишьем. После очередных заявлений США о высокой вероятности нападения РФ на Украину лидеры конфликтующих стран на выходных провели ряд переговоров.
Тем временем нестабильная геополитическая обстановка позволила нефти подняться до максимумов 2014 года.
США. Американский рынок ждёт сигнала. После выхода данных о рекордной инфляции ФРС сегодня собирается на внеплановое заседание. Хотя вопрос о ставке не стоит на повестке этой встречи, инвесторы будут внимательно следить за риторикой регулятора: возможно, ужесточение ДКП уже совсем близко.
🤜 Главные новости
👉 Что повлияет на рынки сегодня
#IF_рынок
📊 На чем будет зарабатывать Норникель через 10 лет?
Наиболее оптимистичны в компании по поводу перспектив рынка никеля: по прогнозу, мировой спрос на металл будет расти в среднем на 7% в год, а предложение — лишь на 6%. Этими цифрами #GMKN поделился в своей презентации по итогам 2021 года.
Позитивно смотрят в Норникеле и на рынки меди и платины: здесь также ожидается небольшое ежегодное отставание предложения от спроса. Если прогнозы сбудутся, такая тенденция приведет к дефициту этих металлов и росту цен на них. А значит это хорошая возможность заработать и инвесторам, но...
Негатива тоже хватает
А вот прогноз по главному продукту компании — палладию — у Норикеля, увы, не столь позитивный. Тут предложение будет отставать от спроса: предложение будет расти на 3% в год, а спрос — лишь на 2%.
Все логично: этот металл в основном применяется в производстве катализаторов для очистки выхлопных газов бензиновых двигателей. А рынок автомобилей с ДВС, по ожиданиям большинства аналитиков, ждут не лучшие времена из-за перехода автопроизводителей на производство электрокаров.
Правда, удивляет, что по платине Норикель дал положительный прогноз. Ведь главный источник спроса на нее — это производство дизельных двигателей, а их доля на рынке тоже сокращается.
Мнение аналитиков InvestFuture
📍Если доверять прогнозам Норникеля, компании стоило бы в ближайшие годы сконцентрироваться на выпуске никеля, меди и платины, чтобы удачно «прокатиться» на мировых трендах и нивелировать падение цен на палладий.
📍Однако не будем забывать, что это прогнозы самого производителя, поэтому они могут оказаться завышенными. Особенно спорным нам кажется оптимизм компании по поводу рынка платины.
#IF_акции_РФ
Наиболее оптимистичны в компании по поводу перспектив рынка никеля: по прогнозу, мировой спрос на металл будет расти в среднем на 7% в год, а предложение — лишь на 6%. Этими цифрами #GMKN поделился в своей презентации по итогам 2021 года.
Позитивно смотрят в Норникеле и на рынки меди и платины: здесь также ожидается небольшое ежегодное отставание предложения от спроса. Если прогнозы сбудутся, такая тенденция приведет к дефициту этих металлов и росту цен на них. А значит это хорошая возможность заработать и инвесторам, но...
Негатива тоже хватает
А вот прогноз по главному продукту компании — палладию — у Норикеля, увы, не столь позитивный. Тут предложение будет отставать от спроса: предложение будет расти на 3% в год, а спрос — лишь на 2%.
Все логично: этот металл в основном применяется в производстве катализаторов для очистки выхлопных газов бензиновых двигателей. А рынок автомобилей с ДВС, по ожиданиям большинства аналитиков, ждут не лучшие времена из-за перехода автопроизводителей на производство электрокаров.
Правда, удивляет, что по платине Норикель дал положительный прогноз. Ведь главный источник спроса на нее — это производство дизельных двигателей, а их доля на рынке тоже сокращается.
Мнение аналитиков InvestFuture
📍Если доверять прогнозам Норникеля, компании стоило бы в ближайшие годы сконцентрироваться на выпуске никеля, меди и платины, чтобы удачно «прокатиться» на мировых трендах и нивелировать падение цен на палладий.
📍Однако не будем забывать, что это прогнозы самого производителя, поэтому они могут оказаться завышенными. Особенно спорным нам кажется оптимизм компании по поводу рынка платины.
#IF_акции_РФ
ImgBB
photo-2022-02-14-14-20-20
Image photo-2022-02-14-14-20-20 hosted in ImgBB
Forwarded from InvestFuture
📉 Российские индексы вновь терпят крушение. РТС в моменте теряет 5%, а индекс Мосбиржи 3,6%. Причина все та же - геополитика.
Лучше рынка себя чувствуют бенефициары растущей инфляции - металлурги, ритейлеры и нефтяные компании.
А сколько теряет ваш российский портфель?
Лучше рынка себя чувствуют бенефициары растущей инфляции - металлурги, ритейлеры и нефтяные компании.
А сколько теряет ваш российский портфель?
⚖️ Геополитика снова управляет рынками
Америка расстроена словами президента ФРБ Сент-Луиса Джеймса Булларда, который выступает за повышение ставок на 100 базисных пунктов к 1 июля. Аналитики Goldman Sachs понизили прогноз по индексу S&P 500 до уровня ниже 5000 из-за инфляции в США.
Российский рынок сегодня летает в разные стороны из-за кризиса между Россией и Украиной. Глава МИД России сообщил президенту, что шансы договорится с Западом всегда есть. Правда, президент Зеленский сообщил,что Украина продолжит стремиться в НАТО, а в Госдуме внесли проект о признании ДНР и ЛНР, что может усугубить ситуацию.
📄 Главные новости этого дня
📊 Тепловые карты рынков
#IF_рынок
Америка расстроена словами президента ФРБ Сент-Луиса Джеймса Булларда, который выступает за повышение ставок на 100 базисных пунктов к 1 июля. Аналитики Goldman Sachs понизили прогноз по индексу S&P 500 до уровня ниже 5000 из-за инфляции в США.
Российский рынок сегодня летает в разные стороны из-за кризиса между Россией и Украиной. Глава МИД России сообщил президенту, что шансы договорится с Западом всегда есть. Правда, президент Зеленский сообщил,что Украина продолжит стремиться в НАТО, а в Госдуме внесли проект о признании ДНР и ЛНР, что может усугубить ситуацию.
📄 Главные новости этого дня
📊 Тепловые карты рынков
#IF_рынок
☀️ Перевал. Рынки с утра
Азия. Азиатские индексы торгуются разнонаправленно. Китай оставил ключевую ставку без изменений. Но над ним уже сгущаются риски санкций со стороны США: Белый дом планирует привлечь КНР к ответственности за невыполнение торговой сделки.
Россия. Российский рынок восстанавливается после вчерашних встреч Путина с Шойгу, Лавровым и Песковым. Кажется, президент настроен договариваться с Западом, а это явный позитив для рынка акций РФ.
США. Американский рынок принимает новые правила игры. Вчерашнее закрытое заседание ФРС огорчило инвесторов намеками на повышение ставок к июлю. Однако до июля еще далеко, поэтому пока растем!
🤜 Главные новости
👉 Что повлияет на рынки сегодня
#IF_рынок
Азия. Азиатские индексы торгуются разнонаправленно. Китай оставил ключевую ставку без изменений. Но над ним уже сгущаются риски санкций со стороны США: Белый дом планирует привлечь КНР к ответственности за невыполнение торговой сделки.
Россия. Российский рынок восстанавливается после вчерашних встреч Путина с Шойгу, Лавровым и Песковым. Кажется, президент настроен договариваться с Западом, а это явный позитив для рынка акций РФ.
США. Американский рынок принимает новые правила игры. Вчерашнее закрытое заседание ФРС огорчило инвесторов намеками на повышение ставок к июлю. Однако до июля еще далеко, поэтому пока растем!
🤜 Главные новости
👉 Что повлияет на рынки сегодня
#IF_рынок
Новый ETF на блокчейн. Кому подходит?
Сегодня на Московской бирже стартовали торги новым фондом от FinEx. #FXBC дает инвесторам возможность вложиться в компании, которые активно занимаются блокчейн-технологиями. Комиссия за управление — 0,8% в год от СЧА.
Как выбирают компании?
ETF следует за индексом Solactive Blockchain Solutions Index NTR. Там 30 компаний, каждая из которых имеет отношение к блокчейн-индустрии. Первая ступень отбора:
• компания торгуется на бирже развитого рынка
• капитализация — не менее $50 млн
• среднедневной объем торгов акциями за последние 6 месяцев достигает $500 тыс.
• полупроводниковые компании не рассматриваются (роль майнинга постепенно снижается)
Дальнейший отбор идет с помощь алгоритма обработки и анализа текста. Изучаются все данные по каждой компании: финансовые новости, бизнес-профили, публикации. А затем программа присваивает эмитентам показатели вовлеченности в блокчейн-экосистему.
Кто в составе?
Есть всем известные имена: Visa, Mastercard, PayPal, Coinbase. Но хватает и ноунеймов. С полной структурой можете ознакомиться по ссылке.
📍 Фонд тематический, а значит несет в себе повышенные риски. Не рекомендуем выделять под него более 5% от портфеля. Внутри фонда есть компании с небольшой капитализацией: они могут как принести повышенную прибыль, так и утянуть вниз.
📍 Есть вопросы к диверсификации. В составе всего 30 компаний — немного для узкоспециализированного ETF. Однако фонд дает неквалам возможность вложиться в недоступные им акции: только 10 из 30 эмитентов торгуются на СПБ бирже.
📍 Фонд не совсем пассивный. Да, он ориентируется на индекс. Но сам бенчмарк формируется на основе алгоритма. Программа оценивает вовлеченность компании в индустрию — похоже на попытки предсказать движения и обыграть рынок. Человеческого фактора нет, но элемент активного управления все равно присутствует.
🎙 Обсудили #FXBC с FinEx в Instagram-аккаунте InvestFuture. Смотреть запись эфира!
#IF_сектор
Сегодня на Московской бирже стартовали торги новым фондом от FinEx. #FXBC дает инвесторам возможность вложиться в компании, которые активно занимаются блокчейн-технологиями. Комиссия за управление — 0,8% в год от СЧА.
Как выбирают компании?
ETF следует за индексом Solactive Blockchain Solutions Index NTR. Там 30 компаний, каждая из которых имеет отношение к блокчейн-индустрии. Первая ступень отбора:
• компания торгуется на бирже развитого рынка
• капитализация — не менее $50 млн
• среднедневной объем торгов акциями за последние 6 месяцев достигает $500 тыс.
• полупроводниковые компании не рассматриваются (роль майнинга постепенно снижается)
Дальнейший отбор идет с помощь алгоритма обработки и анализа текста. Изучаются все данные по каждой компании: финансовые новости, бизнес-профили, публикации. А затем программа присваивает эмитентам показатели вовлеченности в блокчейн-экосистему.
Кто в составе?
Есть всем известные имена: Visa, Mastercard, PayPal, Coinbase. Но хватает и ноунеймов. С полной структурой можете ознакомиться по ссылке.
📍 Фонд тематический, а значит несет в себе повышенные риски. Не рекомендуем выделять под него более 5% от портфеля. Внутри фонда есть компании с небольшой капитализацией: они могут как принести повышенную прибыль, так и утянуть вниз.
📍 Есть вопросы к диверсификации. В составе всего 30 компаний — немного для узкоспециализированного ETF. Однако фонд дает неквалам возможность вложиться в недоступные им акции: только 10 из 30 эмитентов торгуются на СПБ бирже.
📍 Фонд не совсем пассивный. Да, он ориентируется на индекс. Но сам бенчмарк формируется на основе алгоритма. Программа оценивает вовлеченность компании в индустрию — похоже на попытки предсказать движения и обыграть рынок. Человеческого фактора нет, но элемент активного управления все равно присутствует.
🎙 Обсудили #FXBC с FinEx в Instagram-аккаунте InvestFuture. Смотреть запись эфира!
#IF_сектор
😎 Баффет вовремя купил Activision Blizzard. Гений или инсайдер?
В отчетах компании Баффета всегда много интересного, но наше внимание особенно привлекла одна строчка: за последний квартал в списке инвестиций фонда появились акции Activision Blizzard.
Всем бы так инвестировать!
Главная интрига даже не в самом факте покупки, а в цене, по которой она сделана. Пакет был куплен примерно по $66 за акцию. По этой цене бумаги торговались еще до сообщения о ее покупке Microsoft.
После этой новости они взлетели на 37% и Оракул из Омахи заработал всего за 3 месяца $225 млн. Неплохая прибавка к пенсии😊
Баффет что-то знал?
Каким образом Уоррену Баффету удалось так точно выбрать удачный момент для покупки?
С одной стороны, мы знаем его как сторонника фундаментального анализа, предпочитающего инвестировать в сильные и устойчивые компании. Activision — одна из крупнейших компаний в игровой индустрии. Возможно, Баффет или его управляющие решили, что рынок недооценивает #ATVI из-за ее временных трудностей.
Но когда вспоминаешь, что основатель #MSFT Билл Гейтс — давний друг Баффета, невольно приходит мысль о банальном инсайде. Официальных комментариев от представителей фонда пока не поступало, так что нам остается лишь удивляться проницательности Оракула из Омахи.
✍️ Так кто же Баффет — гений или инсайдер?
#IF_акции_США
В отчетах компании Баффета всегда много интересного, но наше внимание особенно привлекла одна строчка: за последний квартал в списке инвестиций фонда появились акции Activision Blizzard.
Всем бы так инвестировать!
Главная интрига даже не в самом факте покупки, а в цене, по которой она сделана. Пакет был куплен примерно по $66 за акцию. По этой цене бумаги торговались еще до сообщения о ее покупке Microsoft.
После этой новости они взлетели на 37% и Оракул из Омахи заработал всего за 3 месяца $225 млн. Неплохая прибавка к пенсии😊
Баффет что-то знал?
Каким образом Уоррену Баффету удалось так точно выбрать удачный момент для покупки?
С одной стороны, мы знаем его как сторонника фундаментального анализа, предпочитающего инвестировать в сильные и устойчивые компании. Activision — одна из крупнейших компаний в игровой индустрии. Возможно, Баффет или его управляющие решили, что рынок недооценивает #ATVI из-за ее временных трудностей.
Но когда вспоминаешь, что основатель #MSFT Билл Гейтс — давний друг Баффета, невольно приходит мысль о банальном инсайде. Официальных комментариев от представителей фонда пока не поступало, так что нам остается лишь удивляться проницательности Оракула из Омахи.
✍️ Так кто же Баффет — гений или инсайдер?
#IF_акции_США
🇮🇳 Индия становится новым Китаем, но дорогим
Вряд ли кто то из вас не слышал про активно растущий индийский рынок. А особенно про то, что вложение в него сейчас, аналогично вложению в Китай на ранних стадиях.
Как зайти на индийский рынок?
Выбор небольшой: на СПБ бирже торгуются акции трех индийских компаний, доступных для покупки неквалифицированному инвестору.
Tata Motors #TTM – производитель автомобилей, причём 80% продукции идёт на экспорт. Так что с ростом индийской экономики она связана слабо. Компания убыточна последние несколько лет. Она делает много вложений в производство электромобилей, но выручки это направление пока приносит минимум. Так что Tata Motors – рискованная компания для вложений.
ICICI Bank #IBN. Один из крупнейших банков Индии, работает в основном на внутреннем рынке. Активы и денежные потоки компании стабильно растут. Несмотря на все риски, компания может занять свою долю в портфеле долгосрочного инвестора, который ставит на рост индийской экономики.
Dr.Reddy’s Laboratories #RDY. Это одна из крупнейших индийских фармацевтических компаний, которая более 80% выручки получает от продаж дженериков (дешевые аналоги оригинальных лекарств). Основная часть продукции идёт на экспорт в Северную Америку. Так что связь с индийской экономикой тоже небольшая. С финансовым положением у компании все хорошо.
Dr.Reddy’s Laboratories может быть интересна для добавления в долгосрочные портфели инвесторов, особенно тех, кто верит в перспективы мирового рынка фармакологии.
Мнение аналитиков InvestFuture
📍 Впрочем, момент для входа в индийские компании, возможно, стоит поискать получше. На сегодняшний день средний P/E крупнейших индийских компаний близок к 25, что аналогично «раздутому» рынку США.
#IF_акции_АТР
Вряд ли кто то из вас не слышал про активно растущий индийский рынок. А особенно про то, что вложение в него сейчас, аналогично вложению в Китай на ранних стадиях.
Как зайти на индийский рынок?
Выбор небольшой: на СПБ бирже торгуются акции трех индийских компаний, доступных для покупки неквалифицированному инвестору.
Tata Motors #TTM – производитель автомобилей, причём 80% продукции идёт на экспорт. Так что с ростом индийской экономики она связана слабо. Компания убыточна последние несколько лет. Она делает много вложений в производство электромобилей, но выручки это направление пока приносит минимум. Так что Tata Motors – рискованная компания для вложений.
ICICI Bank #IBN. Один из крупнейших банков Индии, работает в основном на внутреннем рынке. Активы и денежные потоки компании стабильно растут. Несмотря на все риски, компания может занять свою долю в портфеле долгосрочного инвестора, который ставит на рост индийской экономики.
Dr.Reddy’s Laboratories #RDY. Это одна из крупнейших индийских фармацевтических компаний, которая более 80% выручки получает от продаж дженериков (дешевые аналоги оригинальных лекарств). Основная часть продукции идёт на экспорт в Северную Америку. Так что связь с индийской экономикой тоже небольшая. С финансовым положением у компании все хорошо.
Dr.Reddy’s Laboratories может быть интересна для добавления в долгосрочные портфели инвесторов, особенно тех, кто верит в перспективы мирового рынка фармакологии.
Мнение аналитиков InvestFuture
📍 Впрочем, момент для входа в индийские компании, возможно, стоит поискать получше. На сегодняшний день средний P/E крупнейших индийских компаний близок к 25, что аналогично «раздутому» рынку США.
#IF_акции_АТР
⚖️ «Война» переносится на завтра
Весь мир продолжает наблюдать за геополитическими баталиями. Путин заявил, что рассчитывает на дипломатическое решение проблем с США и НАТО. Также Россия объявила о выводе части войск от границы с Украиной. Российский рынок на снижение градуса напряжённости вырос, и следом рубль тоже укрепился.
Производственная инфляция в США продолжила расти, что провоцирует усиление риторики ФРС США в пользу большего повышения ставки. Вероятно, инвесторы стали адаптироваться к будущим мерам американского ЦБ, ведь американские индексы слабо реагируют на негативную макроэкономическую статистику.
📄 Главные новости этого дня
📊 Тепловые карты рынков
#IF_рынок
Весь мир продолжает наблюдать за геополитическими баталиями. Путин заявил, что рассчитывает на дипломатическое решение проблем с США и НАТО. Также Россия объявила о выводе части войск от границы с Украиной. Российский рынок на снижение градуса напряжённости вырос, и следом рубль тоже укрепился.
Производственная инфляция в США продолжила расти, что провоцирует усиление риторики ФРС США в пользу большего повышения ставки. Вероятно, инвесторы стали адаптироваться к будущим мерам американского ЦБ, ведь американские индексы слабо реагируют на негативную макроэкономическую статистику.
📄 Главные новости этого дня
📊 Тепловые карты рынков
#IF_рынок
☀️ Не случилось. Рынки с утра
Азия. Азиатские индексы сегодня растут. В Китае пообещали не повышать ставку на ближайшем заседании Народного банка, а фонды активнее повышают прогнозы по рынку КНР.
Россия. Российский рынок тоже растет. Инвесторы радуются, что в 4:00 ничего не случилось — война с Украиной так и не началась. Однако несколько зарубежных изданий все еще ждут начала военных действий.
США. Американский рынок сегодня не испытывает тяги к риску. В очередной раз инвесторам приходится принимать факт неизбежности ужесточения политики ФРС. Вчерашние данные по производственной инфляции в два раза превзошли прогноз, так что регулятору придется действовать.
🤜 Главные новости
👉 Что повлияет на рынки сегодня
#IF_рынок
Азия. Азиатские индексы сегодня растут. В Китае пообещали не повышать ставку на ближайшем заседании Народного банка, а фонды активнее повышают прогнозы по рынку КНР.
Россия. Российский рынок тоже растет. Инвесторы радуются, что в 4:00 ничего не случилось — война с Украиной так и не началась. Однако несколько зарубежных изданий все еще ждут начала военных действий.
США. Американский рынок сегодня не испытывает тяги к риску. В очередной раз инвесторам приходится принимать факт неизбежности ужесточения политики ФРС. Вчерашние данные по производственной инфляции в два раза превзошли прогноз, так что регулятору придется действовать.
🤜 Главные новости
👉 Что повлияет на рынки сегодня
#IF_рынок
💰 Intel хочет стать №1 на рынке полупроводников
#INTC покупает израильскую Tower Semiconductor #TSEM. Покупателю пришлось заплатить $5,4 млрд, при рыночной цене компании в $3,8 млрд.
Инвесторы не обошли стороной эту сделку: акции Tower Semiconductor выросли на 41%.
Tower Semiconductor – производитель полупроводников для техники, в том числе автомобилей, медицинского и промышленного оборудования. Очень актуально, учитывая проблемы с поставками чипов именно в этих отраслях.
Зачем Intel такая покупка?
По словам Пэта Гелсингера, главы Intel, географическое присутствие TSEM и глубокие связи с клиентами помогут достичь главной цели компании: стать крупным владельцем мощностей в сфере полупроводников по всему миру.
Сделка будет окончательно завершена за 12 месяцев и уже одобрена советами директоров обеих компаний.
#IF_акции_США
#INTC покупает израильскую Tower Semiconductor #TSEM. Покупателю пришлось заплатить $5,4 млрд, при рыночной цене компании в $3,8 млрд.
Инвесторы не обошли стороной эту сделку: акции Tower Semiconductor выросли на 41%.
Tower Semiconductor – производитель полупроводников для техники, в том числе автомобилей, медицинского и промышленного оборудования. Очень актуально, учитывая проблемы с поставками чипов именно в этих отраслях.
Зачем Intel такая покупка?
По словам Пэта Гелсингера, главы Intel, географическое присутствие TSEM и глубокие связи с клиентами помогут достичь главной цели компании: стать крупным владельцем мощностей в сфере полупроводников по всему миру.
Сделка будет окончательно завершена за 12 месяцев и уже одобрена советами директоров обеих компаний.
#IF_акции_США
🧸 Сбер теперь владеет Детским Миром?
«Зеленый» банк стал владельцем 19% акций #DSKY. Но лишь временно, ведь это не прямая покупка со стороны Сбера, а бумаги отошли ему в рамках сделки РЕПО (краткосрочный займ под залог ценных бумаг). Значит, акции вернутся владельцу, если только он не нарушит условия договора.
Другими словами, Сбер вряд ли намерен «съесть» Детский мир. Покупка его акций – лишь техническая сторона сделки РЕПО.
Зачем нужна такая сделка?
Возможно, один из двух крупных акционеров Детского Мира просто захотел получить деньги на выгодных условиях. Скорее всего, это Storale Limited. Её конечный бенефициар неизвестен, но есть предположения, что эта компания возникла в результате перестановок между топ-менеджерами Altus Capital и Полюс Золото #PLZL.
Если это так, то след уходит в сторону Полюса. Не исключено, что его топ-менеджерам понадобились деньги для покупки акций своей компании на текущих уровнях. А их привлекательность высока, поскольку недавно было объявлено о байбэке.
Не исключено, что вся операция по покупке акций Детского Мира – всего лишь умелый ход менеджмента Полюса.
Подробный разбор читайте на сайте InvestFuture
#IF_акции_РФ
«Зеленый» банк стал владельцем 19% акций #DSKY. Но лишь временно, ведь это не прямая покупка со стороны Сбера, а бумаги отошли ему в рамках сделки РЕПО (краткосрочный займ под залог ценных бумаг). Значит, акции вернутся владельцу, если только он не нарушит условия договора.
Другими словами, Сбер вряд ли намерен «съесть» Детский мир. Покупка его акций – лишь техническая сторона сделки РЕПО.
Зачем нужна такая сделка?
Возможно, один из двух крупных акционеров Детского Мира просто захотел получить деньги на выгодных условиях. Скорее всего, это Storale Limited. Её конечный бенефициар неизвестен, но есть предположения, что эта компания возникла в результате перестановок между топ-менеджерами Altus Capital и Полюс Золото #PLZL.
Если это так, то след уходит в сторону Полюса. Не исключено, что его топ-менеджерам понадобились деньги для покупки акций своей компании на текущих уровнях. А их привлекательность высока, поскольку недавно было объявлено о байбэке.
Не исключено, что вся операция по покупке акций Детского Мира – всего лишь умелый ход менеджмента Полюса.
Подробный разбор читайте на сайте InvestFuture
#IF_акции_РФ