#Мнение #Stephens #Broadcasting
💠 Корректировка своих моделей для акций местных вещателей по мере поступления отчетов о прибылях и убытках приводит Stephens к мнению, что оценки в этом секторе по-прежнему привлекательны, а потенциал роста некоторых из его покрываемых компаний выражается двузначными цифрами.
Аналитик Кайл Эванс говорит, что сектор предлагает сильную игру во втором полугодии по трем причинам:
1️⃣доходы от неполитической основной рекламы уже имеют тенденцию к восстановлению;
2️⃣второй квартал этого года - будет легко перебить квартал к кварталу, учитывая снижение основного капитала группы на 35% во втором квартале 2020 года;
3️⃣вторая половина этого года выиграет от завершения пандемии.
«Основные заголовки «почти наверняка» будут читаться, как положительные - предприятия будут снова открыты, спорт вернется в более значимое русло.(особенно с баскетболом NCAA и Олимпийскими играми, которые должны прийти в норму).
Он называет два имени, которые он оценивает как «Overweight»:
▪️Gray Television (#GTN)
собирается отчитаться в сегодня, и Stephens ожидает большого улучшения основных и положительных комментариев по поводу платы за ретрансляцию.
🎯По словам Stephens, Gray - одна из самых дешевых компаний в сфере вещания, и целевая цена компании в $22 предполагает потенциал роста на 11%.
Stephens также имеет Overweight в
▪️Nexstar Media Group (#NXST)
🎯где поднял целевую цену до 150 долларов со 115 долларов. (Позавчера Nexstar сообщила о росте доходов, следом акции подскочили на 9,2%.) потенциал движения +10%.
“У нее максимальный масштаб со своим дочерним бизнесом, который невозможно воспроизвести аналогам - и это пойдет на пользу ее траектории роста чистой ретрансляции”, -заявляет компания. “Имея несколько крупных сделок, в ближайшие 12 месяцев компания будет «удивлять»: снижением кредитного плеча, ростом дивидендов и сокращением количества акций обратными выкупами.
Что касается его акций с Equal Weight он также меняет ценовые ориентиры. И повышает свою цели по
▪️E.W. Scripps (#SSP)
🎯до 22 долларов с 14 долларов (что предполагает потенциал роста на 12,2%) до того, как компания отчитается в пятницу утром.
«Мы с трудом признаем этот бизнес тем, кем он был в 2015 году, и мы знаем, что такая трансформация происходит только в результате большой напряженной работы». У Scripps есть шанс коренным образом изменить отношение инвесторов к сегменту национальных СМИ в день аналитика и инвестора 3 марта.
Также из рейтинга Equal Weight он отмечает
▪️Meredith (#MDP),
🎯обновляя уже устаревшую целевую цену в 40 долларов понижением до 29 долларов, но всё ещё предполагая потенциал роста на 11%.
«Тяжелая работа по сделке с Time Inc., наконец, завершена, и свободный денежный поток значительно улучшится.»
Аутсайдером временно считается
▪️Tegna (#TGNA)
🎯Целевая цена в $17
- теперь это означает снижение на 12%.
(Но стоить отметить что с мая прошлого года акции выросли уже ровно на 100% и продолжают свой путь наверх).
И Scripps ожидает хороших результатов на отчете в следующий понедельник.
Сейчас Standard General остается основным держателем акции , но Scripps считает, что Tegna будет очень трудно продать целиком из-за проблем с размером. Несмотря на то, что он сохраняет свою целевую цену, а текущие мультипликаторы в рекламных технологиях позволяют положительно смотреть и на #TGNA целиком.
DCP🧊premium - @dcp_private_bot
💠 Корректировка своих моделей для акций местных вещателей по мере поступления отчетов о прибылях и убытках приводит Stephens к мнению, что оценки в этом секторе по-прежнему привлекательны, а потенциал роста некоторых из его покрываемых компаний выражается двузначными цифрами.
Аналитик Кайл Эванс говорит, что сектор предлагает сильную игру во втором полугодии по трем причинам:
1️⃣доходы от неполитической основной рекламы уже имеют тенденцию к восстановлению;
2️⃣второй квартал этого года - будет легко перебить квартал к кварталу, учитывая снижение основного капитала группы на 35% во втором квартале 2020 года;
3️⃣вторая половина этого года выиграет от завершения пандемии.
«Основные заголовки «почти наверняка» будут читаться, как положительные - предприятия будут снова открыты, спорт вернется в более значимое русло.(особенно с баскетболом NCAA и Олимпийскими играми, которые должны прийти в норму).
Он называет два имени, которые он оценивает как «Overweight»:
▪️Gray Television (#GTN)
собирается отчитаться в сегодня, и Stephens ожидает большого улучшения основных и положительных комментариев по поводу платы за ретрансляцию.
🎯По словам Stephens, Gray - одна из самых дешевых компаний в сфере вещания, и целевая цена компании в $22 предполагает потенциал роста на 11%.
Stephens также имеет Overweight в
▪️Nexstar Media Group (#NXST)
🎯где поднял целевую цену до 150 долларов со 115 долларов. (Позавчера Nexstar сообщила о росте доходов, следом акции подскочили на 9,2%.) потенциал движения +10%.
“У нее максимальный масштаб со своим дочерним бизнесом, который невозможно воспроизвести аналогам - и это пойдет на пользу ее траектории роста чистой ретрансляции”, -заявляет компания. “Имея несколько крупных сделок, в ближайшие 12 месяцев компания будет «удивлять»: снижением кредитного плеча, ростом дивидендов и сокращением количества акций обратными выкупами.
Что касается его акций с Equal Weight он также меняет ценовые ориентиры. И повышает свою цели по
▪️E.W. Scripps (#SSP)
🎯до 22 долларов с 14 долларов (что предполагает потенциал роста на 12,2%) до того, как компания отчитается в пятницу утром.
«Мы с трудом признаем этот бизнес тем, кем он был в 2015 году, и мы знаем, что такая трансформация происходит только в результате большой напряженной работы». У Scripps есть шанс коренным образом изменить отношение инвесторов к сегменту национальных СМИ в день аналитика и инвестора 3 марта.
Также из рейтинга Equal Weight он отмечает
▪️Meredith (#MDP),
🎯обновляя уже устаревшую целевую цену в 40 долларов понижением до 29 долларов, но всё ещё предполагая потенциал роста на 11%.
«Тяжелая работа по сделке с Time Inc., наконец, завершена, и свободный денежный поток значительно улучшится.»
Аутсайдером временно считается
▪️Tegna (#TGNA)
🎯Целевая цена в $17
- теперь это означает снижение на 12%.
(Но стоить отметить что с мая прошлого года акции выросли уже ровно на 100% и продолжают свой путь наверх).
И Scripps ожидает хороших результатов на отчете в следующий понедельник.
Сейчас Standard General остается основным держателем акции , но Scripps считает, что Tegna будет очень трудно продать целиком из-за проблем с размером. Несмотря на то, что он сохраняет свою целевую цену, а текущие мультипликаторы в рекламных технологиях позволяют положительно смотреть и на #TGNA целиком.
DCP🧊premium - @dcp_private_bot
