5 компаний с самоуверенным руководством
Выплаченные дивиденды — это часть прибыли за прошлый период. Если доходы растут — растут и дивиденды.
Может показаться, что повышение выплат больше говорит о прошлом отчётном периоде, чем о перспективах на будущее. Отчасти это так. Но только отчасти.
Менеджеры обладают инсайдерской информацией. Они выплачивают больше денег, когда считают, что бизнес идёт в гору. Если они не видят значительных рисков, к которым надо готовиться, то позволяют направлять основные деньги на выплату инвесторам.
И наоборот. Когда менеджеры настроены пессимистично, они стремятся оставить большую часть денег в компании, чтобы запастись к грядущим трудностям. В этом случае мы видим низкий рост выплат. То есть желание придержать деньги может быть признаком грядущих проблем.
Таким образом шаг повышения выплат говорит не только о результатах прошлого периода, но ещё показывает мнение руководства о ситуации вокруг компании в ближайшем будущем.
Сегодня тучи сгущаются. Высокая инфляция, эпидемии, войны, и падающий с начала года рынок. Есть причины для перестраховки. Но несмотря на это, часть акций устраивают фонтан щедрости.
Приведу 5 DGI компаний, у которых выплаты выросли в этом году под 50%. Вероятно, их руководства максимально уверены в стабильности бизнеса:
— Tractor Supply (TSCO) + 77%
— Universal Display (OLED) + 50%
— Old Dominion (ODFL) + 50%
— NXP Semiconductors (NXPI) + 50%
— United Parcel Service (UPS) + 49%
У меня сомнения по поводу участников 2-4. Слишком короткий стаж выплат, чтобы проверить дивидендную политику на прочность. Остальные: TSCO и UPS уже лежат в портфеле.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Выплаченные дивиденды — это часть прибыли за прошлый период. Если доходы растут — растут и дивиденды.
Может показаться, что повышение выплат больше говорит о прошлом отчётном периоде, чем о перспективах на будущее. Отчасти это так. Но только отчасти.
Менеджеры обладают инсайдерской информацией. Они выплачивают больше денег, когда считают, что бизнес идёт в гору. Если они не видят значительных рисков, к которым надо готовиться, то позволяют направлять основные деньги на выплату инвесторам.
И наоборот. Когда менеджеры настроены пессимистично, они стремятся оставить большую часть денег в компании, чтобы запастись к грядущим трудностям. В этом случае мы видим низкий рост выплат. То есть желание придержать деньги может быть признаком грядущих проблем.
Таким образом шаг повышения выплат говорит не только о результатах прошлого периода, но ещё показывает мнение руководства о ситуации вокруг компании в ближайшем будущем.
Сегодня тучи сгущаются. Высокая инфляция, эпидемии, войны, и падающий с начала года рынок. Есть причины для перестраховки. Но несмотря на это, часть акций устраивают фонтан щедрости.
Приведу 5 DGI компаний, у которых выплаты выросли в этом году под 50%. Вероятно, их руководства максимально уверены в стабильности бизнеса:
— Tractor Supply (TSCO) + 77%
— Universal Display (OLED) + 50%
— Old Dominion (ODFL) + 50%
— NXP Semiconductors (NXPI) + 50%
— United Parcel Service (UPS) + 49%
У меня сомнения по поводу участников 2-4. Слишком короткий стаж выплат, чтобы проверить дивидендную политику на прочность. Остальные: TSCO и UPS уже лежат в портфеле.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
6 компаний, богатеющих на фоне мировых проблем
75% акций моего портфеля подешевели с начала года. Они движутся вслед за фондовым рынком, который потерял 25% стоимости. То есть в среднем каждая компания уменьшилась на четверть, если оценивать рыночную капитализацию. Тем удивительнее, что в такой среде остаются строптивые фирмы, которые не только не упали, но и выросли.
Не так давно мы смотрели победителей кризиса 2008 года. Сегодня мир проходит очередную рецессию. Я отобрал для вас 6 фирм, которые стремятся идти наперекор судьбе. Они показали лучший рост цен в моём портфеле с начала года.
6 место
British American Tobacco (BTI)
Рост цены + 13,66%
Британская компания. Производит табак, сигары, сигареты, устройства нагревания табака и прочую продукцию, связанную с потреблением никотина.
5 место
AbbVie (ABBV)
Рост цены + 13,79%
Компания создана в 2012 году с целью выделить фармацевтические активы в отдельное юридическое лицо и отодвинуть их от сегмента медицинского оборудования дивидендного аристократа Abbott Laboratories (ABT).
4 место
Huntington Ingalls (HII)
Рост цены + 13,61%
Крупнейшая американская военная судостроительная корпорация. Единственный производитель атомных авианосцев США. Один из двух американских производителей атомных подводных лодок. Более 70% кораблей ВМС США построены на верфях Huntington Ingalls Industries.
3 место
Lockheed Martin (LMT)
Рост цены + 19,76%
Крупнейшая в мире военно-промышленная корпорация, которая занимается исследованиями, разработкой, производством и обслуживанием технологических систем, и предоставлением услуг в области авиастроения, авиакосмической техники, производства вооружения, систем связи и управления, а также объектов наземной инфраструктуры.
2 место
Northrop Grumman (NOC)
Рост цены + 22,51%
Американская военно-промышленная корпорация. Она поставляет ракетное вооружение, летательные аппараты, системы управления и связи, спутники и т.д.
1 место
Bristol-Myers Squibb (BMY)
Рост цены + 23,68%
Биофармацевтическая корпорация. Разрабатывает, производит и распространяет по всему миру лекарственные препараты для лечения тяжёлых заболеваний: онкологии, ВИЧ, гепатита, сахарного диабета 2 типа, ревматоидного артрита, сердечно-сосудистых заболеваний и шизофрении.
Табак, оружие и медицина получают повышенные доходы. На фоне рынка они выглядят выгодно. Но это не значит, что на них можно много заработать. Сегодня реалистичнее отбирать акции не тех, кто взлетит, а тех, кто меньше просядет. С такой стороны предложенная шестёрка достойна внимания. Местами остаётся только вопрос морали.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
75% акций моего портфеля подешевели с начала года. Они движутся вслед за фондовым рынком, который потерял 25% стоимости. То есть в среднем каждая компания уменьшилась на четверть, если оценивать рыночную капитализацию. Тем удивительнее, что в такой среде остаются строптивые фирмы, которые не только не упали, но и выросли.
Не так давно мы смотрели победителей кризиса 2008 года. Сегодня мир проходит очередную рецессию. Я отобрал для вас 6 фирм, которые стремятся идти наперекор судьбе. Они показали лучший рост цен в моём портфеле с начала года.
6 место
British American Tobacco (BTI)
Рост цены + 13,66%
Британская компания. Производит табак, сигары, сигареты, устройства нагревания табака и прочую продукцию, связанную с потреблением никотина.
5 место
AbbVie (ABBV)
Рост цены + 13,79%
Компания создана в 2012 году с целью выделить фармацевтические активы в отдельное юридическое лицо и отодвинуть их от сегмента медицинского оборудования дивидендного аристократа Abbott Laboratories (ABT).
4 место
Huntington Ingalls (HII)
Рост цены + 13,61%
Крупнейшая американская военная судостроительная корпорация. Единственный производитель атомных авианосцев США. Один из двух американских производителей атомных подводных лодок. Более 70% кораблей ВМС США построены на верфях Huntington Ingalls Industries.
3 место
Lockheed Martin (LMT)
Рост цены + 19,76%
Крупнейшая в мире военно-промышленная корпорация, которая занимается исследованиями, разработкой, производством и обслуживанием технологических систем, и предоставлением услуг в области авиастроения, авиакосмической техники, производства вооружения, систем связи и управления, а также объектов наземной инфраструктуры.
2 место
Northrop Grumman (NOC)
Рост цены + 22,51%
Американская военно-промышленная корпорация. Она поставляет ракетное вооружение, летательные аппараты, системы управления и связи, спутники и т.д.
1 место
Bristol-Myers Squibb (BMY)
Рост цены + 23,68%
Биофармацевтическая корпорация. Разрабатывает, производит и распространяет по всему миру лекарственные препараты для лечения тяжёлых заболеваний: онкологии, ВИЧ, гепатита, сахарного диабета 2 типа, ревматоидного артрита, сердечно-сосудистых заболеваний и шизофрении.
Табак, оружие и медицина получают повышенные доходы. На фоне рынка они выглядят выгодно. Но это не значит, что на них можно много заработать. Сегодня реалистичнее отбирать акции не тех, кто взлетит, а тех, кто меньше просядет. С такой стороны предложенная шестёрка достойна внимания. Местами остаётся только вопрос морали.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Дивидендные акции Билла Гейтса
Мы узнаем об инвестициях богатых людей через форму 13F. С 1975 года её заставляют сдавать всех миллионеров с капиталом более $100 млн. Форма раскрывает названия и количество акций во владении богачей на американском рынке.
Данные за 2022 год напомнили, что основу своих инвестиций — 51,22% капитала, — Билл Гейтс держит в акциях компании своего друга — Уоррена Баффетта. Через его инвестиционную фирму Berkshire Hathaway (BRK) он получает доступ к 50 другим первокласным идеям. Такой способ даёт широкую диверсификацию через одну позицию и солидный рост.
Несмотря на то, что BRK не платит дивиденды, я уверен, что Билл Гейтс придерживается основ дивидендной стратегии DGI в той части, где ему нужен рентный доход.
Следующие за BKR 11 из 12 акций стабильно платят и повышают дивиденды. Они дают ежегодно растущие выплаты. Вот список:
CNI Canadian National Railway
CAT Caterpillar
WMT Walmart
ECL Ecolab
WM Waste Management
DE Deere & Company
KOF Coca-Cola FEMSA
MSFT Microsoft
CCI Crown Castle International
UPS United Parcel Service
FDX FedEx
Я подсчитал, что Билл Гейтс получил за прошлые 365 дней 154,5 млн. долларов дивидендами. Он не держит весь капитал в дивидендных акциях, потому что излишний доход будет облагаться налогом. Он ограничивается тем, что забирает нужный объем для покрытия затрат, используя для этого DGI акции. Остальное отправляет в рост.
Схожий дивидендный подход мы видели, анализируя позиции Уоррена Баффетта.
Дивидендные акции DGI не обязаны быть единственной стратегией для каждого. Но в той части, где мне нужен пассивный доход я создаю портфель «1000 долларов дивидендами» за счёт DGI. Такой принцип мы видим у богатых людей.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Мы узнаем об инвестициях богатых людей через форму 13F. С 1975 года её заставляют сдавать всех миллионеров с капиталом более $100 млн. Форма раскрывает названия и количество акций во владении богачей на американском рынке.
Данные за 2022 год напомнили, что основу своих инвестиций — 51,22% капитала, — Билл Гейтс держит в акциях компании своего друга — Уоррена Баффетта. Через его инвестиционную фирму Berkshire Hathaway (BRK) он получает доступ к 50 другим первокласным идеям. Такой способ даёт широкую диверсификацию через одну позицию и солидный рост.
Несмотря на то, что BRK не платит дивиденды, я уверен, что Билл Гейтс придерживается основ дивидендной стратегии DGI в той части, где ему нужен рентный доход.
Следующие за BKR 11 из 12 акций стабильно платят и повышают дивиденды. Они дают ежегодно растущие выплаты. Вот список:
CNI Canadian National Railway
CAT Caterpillar
WMT Walmart
ECL Ecolab
WM Waste Management
DE Deere & Company
KOF Coca-Cola FEMSA
MSFT Microsoft
CCI Crown Castle International
UPS United Parcel Service
FDX FedEx
Я подсчитал, что Билл Гейтс получил за прошлые 365 дней 154,5 млн. долларов дивидендами. Он не держит весь капитал в дивидендных акциях, потому что излишний доход будет облагаться налогом. Он ограничивается тем, что забирает нужный объем для покрытия затрат, используя для этого DGI акции. Остальное отправляет в рост.
Схожий дивидендный подход мы видели, анализируя позиции Уоррена Баффетта.
Дивидендные акции DGI не обязаны быть единственной стратегией для каждого. Но в той части, где мне нужен пассивный доход я создаю портфель «1000 долларов дивидендами» за счёт DGI. Такой принцип мы видим у богатых людей.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Топ 5 крупнейших дивидендных ETF
Дивидендные ETF — лёгкий способ инвестировать. Покупаете один фонд и получаете 100-200 акций во владение.
Я подобрал пять самых крупных в мире дивидендных ETF. Капитализация каждого из них не менее 20 миллиардов долларов. Большой размер уменьшает риск закрытия фонда из-за непопулярности и даёт минимальные комиссии. Такие фонды подходят для многолетних инвестиций.
1) Vanguard Dividend Appreciation ETF (VIG)
Размер фонда: $66,68 млрд.
ETF отслеживает индекс дивидендных достижений биржи NASDAQ. То есть имеет акцент на высокотехнологичные компании и рост цены, а не только на дивиденды. В фонд входят акции с 10-летнем повышением дивидендов.
2) Vanguard High Dividend Yield ETF (VYM)
Размер фонда: $48,64 млрд.
Фонд выбирает самые доходные компании и не ставит излишних критериев отбора. Это позволяет включать большое количество акций и делает его наиболее диверсифицированным участников нашего топа.
3) Schwab US Dividend Equity ETF (SCHD)
Размер фонда: $39,30 млрд.
Уникальность подхода стратегии фонда в том, что ETF ценит не только размер, но и длительность выплат. Подход находится где-то посередине между акцентом на размер дивидендов и акцентом на дивидендный рост. Сюда не попадут небольшие спекулятивные фирмы или компании с неустойчивой бизнес моделью.
4) iShares Core Dividend Growth ETF (DGRO)
Размер фонда: $24,87 млрд.
Близкий фонд к стратегии канала. Dividend Growth. Большое количество компаний с отбором по дивидендному росту не менее 5 лет.
5) SPDR S&P Dividend ETF (SDY)
Размер фонда: $23,34 млрд.
Самые долгие дивиденды из подборки. Отбирает акции с дивидендным ростом не менее 25 лет подряд. В отличие от аристократов, берёт за основу более широкий индекс S&P 1500.
Может показаться, что большие размеры фондов сигнализируют об их популярности и качестве. Отчасти это так. Но секрет их размера ещё в том, что это одни из старейших фондов. В них вкладывали деньги, когда не было альтернатив. У многих там они и лежат до сих пор.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Дивидендные ETF — лёгкий способ инвестировать. Покупаете один фонд и получаете 100-200 акций во владение.
Я подобрал пять самых крупных в мире дивидендных ETF. Капитализация каждого из них не менее 20 миллиардов долларов. Большой размер уменьшает риск закрытия фонда из-за непопулярности и даёт минимальные комиссии. Такие фонды подходят для многолетних инвестиций.
1) Vanguard Dividend Appreciation ETF (VIG)
Размер фонда: $66,68 млрд.
ETF отслеживает индекс дивидендных достижений биржи NASDAQ. То есть имеет акцент на высокотехнологичные компании и рост цены, а не только на дивиденды. В фонд входят акции с 10-летнем повышением дивидендов.
2) Vanguard High Dividend Yield ETF (VYM)
Размер фонда: $48,64 млрд.
Фонд выбирает самые доходные компании и не ставит излишних критериев отбора. Это позволяет включать большое количество акций и делает его наиболее диверсифицированным участников нашего топа.
3) Schwab US Dividend Equity ETF (SCHD)
Размер фонда: $39,30 млрд.
Уникальность подхода стратегии фонда в том, что ETF ценит не только размер, но и длительность выплат. Подход находится где-то посередине между акцентом на размер дивидендов и акцентом на дивидендный рост. Сюда не попадут небольшие спекулятивные фирмы или компании с неустойчивой бизнес моделью.
4) iShares Core Dividend Growth ETF (DGRO)
Размер фонда: $24,87 млрд.
Близкий фонд к стратегии канала. Dividend Growth. Большое количество компаний с отбором по дивидендному росту не менее 5 лет.
5) SPDR S&P Dividend ETF (SDY)
Размер фонда: $23,34 млрд.
Самые долгие дивиденды из подборки. Отбирает акции с дивидендным ростом не менее 25 лет подряд. В отличие от аристократов, берёт за основу более широкий индекс S&P 1500.
Может показаться, что большие размеры фондов сигнализируют об их популярности и качестве. Отчасти это так. Но секрет их размера ещё в том, что это одни из старейших фондов. В них вкладывали деньги, когда не было альтернатив. У многих там они и лежат до сих пор.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Деньги приносят деньги, не расходуя деньги
Инвестирование по дивидендной стратегии предполагает покупку акций ради их выплат. Из раза в раз я повторяю мантру: «Не смотрите на цены, смотрите на дивиденды». Если дивиденды растут, и за ростом стоят реальные доходы фирмы, то бизнес подорожает.
Каждое утверждение я стремлюсь подкрепить примером из портфеля. Вы наблюдаете за хронологией реальных инвестиций. Вот их результат: в среднем цены на мои акции выросли на треть. Неважно какой у вас размер капитала, если бы вы просто вкладывали в те же фирмы, вы бы стали богаче на 37%.
Но это не предел. Отдельные позиции показали 100% рост, увеличив начальный вклад в два раза за 3 года.
Я отобрал 6 компаний из портфеля, цены на которые выросли от 100 до 150 процентов с начала работы эксперимента:
1) Carlisle Companies (CSL) +149,37%
Производит разнообразную продукцию в таких нишах как: кровельные работы, энергетика, сельское хозяйство, ландшафтный дизайн, горнодобывающая и строительная техника, аэрокосмическая промышленность, электроника, рестораны и доставка продуктов питания, а также здравоохранение.
2) Microsoft (MSFT) +131,06%
Производитель программного обеспечения для вычислительной техники.
3) UnitedHealth (UNH) +116,85%
Крупнейшая компания США в области медицинского страхования.
4) Kroger (KR) +109,71%
Сеть супермаркетов. Вторая крупнейшая в США после Walmart.
5) NASDAQ (NDAQ) +108,81%
Американская биржа. Специализируется на акциях высокотехнологичных компаний.
6) Ameriprise Financial (AMP) +102,32%
Американская финансовая компания. Предоставляет услуги страхования, управления активами, управления частным капиталом.
Смотря на список, понимаешь, что дивидендные компании могут быть не только скучные, но и весьма прыткие. Хотя нет никаких гарантий, что рост их продолжится, с другой стороны, нет гарантий, что он остановится.
Этими примерами я хотел напомнить, что инвестирование по дивидендной стратегии не ущемляет нас по отношению к другим стратегиям, в том числе ориентированным на рост капитала.
Инвесторы, кто покупают дивидендные акции DGI, получают бездонный амбар, в котором запасы сами наполняются. Он будет не меньше амбаров соседей с той лишь разницей, что вы можете питаться из него постоянно, не уменьшая размеры в закромах.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Инвестирование по дивидендной стратегии предполагает покупку акций ради их выплат. Из раза в раз я повторяю мантру: «Не смотрите на цены, смотрите на дивиденды». Если дивиденды растут, и за ростом стоят реальные доходы фирмы, то бизнес подорожает.
Каждое утверждение я стремлюсь подкрепить примером из портфеля. Вы наблюдаете за хронологией реальных инвестиций. Вот их результат: в среднем цены на мои акции выросли на треть. Неважно какой у вас размер капитала, если бы вы просто вкладывали в те же фирмы, вы бы стали богаче на 37%.
Но это не предел. Отдельные позиции показали 100% рост, увеличив начальный вклад в два раза за 3 года.
Я отобрал 6 компаний из портфеля, цены на которые выросли от 100 до 150 процентов с начала работы эксперимента:
1) Carlisle Companies (CSL) +149,37%
Производит разнообразную продукцию в таких нишах как: кровельные работы, энергетика, сельское хозяйство, ландшафтный дизайн, горнодобывающая и строительная техника, аэрокосмическая промышленность, электроника, рестораны и доставка продуктов питания, а также здравоохранение.
2) Microsoft (MSFT) +131,06%
Производитель программного обеспечения для вычислительной техники.
3) UnitedHealth (UNH) +116,85%
Крупнейшая компания США в области медицинского страхования.
4) Kroger (KR) +109,71%
Сеть супермаркетов. Вторая крупнейшая в США после Walmart.
5) NASDAQ (NDAQ) +108,81%
Американская биржа. Специализируется на акциях высокотехнологичных компаний.
6) Ameriprise Financial (AMP) +102,32%
Американская финансовая компания. Предоставляет услуги страхования, управления активами, управления частным капиталом.
Смотря на список, понимаешь, что дивидендные компании могут быть не только скучные, но и весьма прыткие. Хотя нет никаких гарантий, что рост их продолжится, с другой стороны, нет гарантий, что он остановится.
Этими примерами я хотел напомнить, что инвестирование по дивидендной стратегии не ущемляет нас по отношению к другим стратегиям, в том числе ориентированным на рост капитала.
Инвесторы, кто покупают дивидендные акции DGI, получают бездонный амбар, в котором запасы сами наполняются. Он будет не меньше амбаров соседей с той лишь разницей, что вы можете питаться из него постоянно, не уменьшая размеры в закромах.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Семь последних героев
«Деревья никогда не растут до небес...», сказал финансовый острослов Луи Рукейзер ...или растут?
7 американских компаний из первоначального списка Дивидендных Аристократов 1989 года держатся в нём до сих пор. 33 года они остаются лучшими дивидендными компаниями мира по версии Standard & Poor’s. Более 60 лет подряд повышают дивиденды. Вот эти герои:
1) Dover Corporation (DOV)
Компания предоставляет оборудование и компоненты, расходные материалы, запасные части, программное обеспечение.
2) Emerson Electric (EMR)
Технологическая и инжиниринговая компания, предлагает решения для промышленных, коммерческих и потребительских рынков.
3) Johnson & Johnson (JNJ)
Исследует, разрабатывает, производит и продаёт различные продукты в области здравоохранения. Работает в трёх сегментах: потребительское, фармацевтическое и медицинское оборудование.
4) Coca-Cola (KO)
Производитель безалкогольных напитков. Компания предлагает газировку, воду, спортивные напитки, соки, молочные продукты, напитки на растительной основе, чай, кофе и энергетические напитки.
5) Lowe's (LOW)
Занимается розничной торговлей товарами для дома, предлагает линейку товаров для строительства, обслуживания, ремонта, реконструкции и отделки.
6) 3M (MMM)
Разрабатывает, производит и продаёт различные продукты в четырёх бизнес-сегментах: безопасность и промышленность, транспорт и электроника, здравоохранение и потребительские товары.
7) Procter & Gamble (PG)
Работает в пяти сегментах: красота; уход; здравоохранение; ткань и уход за домом; и уход за детьми, женщинами и семьёй.
Не стоит покупать компании только из-за статуса. Дерево, достигшее неба, может исчерпать свои силы. Как ответил на эпиграф к посту Ницше: «Дерево, которое хочет вырасти до небес, должно пустить свои корни в ад». Если у каждой фирмы есть момент, когда она сократит дивиденды, то у старичков он может быть где-то рядом.
Я владею акциями 3-х компаний из списка: LOW, MMM и JNJ. Остальные, хотя и не попали в портфель «1000 дивидендами», значительно мне помогли. Я изучаю бизнес долгожителей, чтобы понять, за счёт какой силы они продержались так долго. Затем использую знания, чтобы найти и докупить более молодые компании на ранних этапах с похожими характеристиками и перспективами. Ближайший отчёт о таких покупках будет в четверг.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
«Деревья никогда не растут до небес...», сказал финансовый острослов Луи Рукейзер ...или растут?
7 американских компаний из первоначального списка Дивидендных Аристократов 1989 года держатся в нём до сих пор. 33 года они остаются лучшими дивидендными компаниями мира по версии Standard & Poor’s. Более 60 лет подряд повышают дивиденды. Вот эти герои:
1) Dover Corporation (DOV)
Компания предоставляет оборудование и компоненты, расходные материалы, запасные части, программное обеспечение.
2) Emerson Electric (EMR)
Технологическая и инжиниринговая компания, предлагает решения для промышленных, коммерческих и потребительских рынков.
3) Johnson & Johnson (JNJ)
Исследует, разрабатывает, производит и продаёт различные продукты в области здравоохранения. Работает в трёх сегментах: потребительское, фармацевтическое и медицинское оборудование.
4) Coca-Cola (KO)
Производитель безалкогольных напитков. Компания предлагает газировку, воду, спортивные напитки, соки, молочные продукты, напитки на растительной основе, чай, кофе и энергетические напитки.
5) Lowe's (LOW)
Занимается розничной торговлей товарами для дома, предлагает линейку товаров для строительства, обслуживания, ремонта, реконструкции и отделки.
6) 3M (MMM)
Разрабатывает, производит и продаёт различные продукты в четырёх бизнес-сегментах: безопасность и промышленность, транспорт и электроника, здравоохранение и потребительские товары.
7) Procter & Gamble (PG)
Работает в пяти сегментах: красота; уход; здравоохранение; ткань и уход за домом; и уход за детьми, женщинами и семьёй.
Не стоит покупать компании только из-за статуса. Дерево, достигшее неба, может исчерпать свои силы. Как ответил на эпиграф к посту Ницше: «Дерево, которое хочет вырасти до небес, должно пустить свои корни в ад». Если у каждой фирмы есть момент, когда она сократит дивиденды, то у старичков он может быть где-то рядом.
Я владею акциями 3-х компаний из списка: LOW, MMM и JNJ. Остальные, хотя и не попали в портфель «1000 дивидендами», значительно мне помогли. Я изучаю бизнес долгожителей, чтобы понять, за счёт какой силы они продержались так долго. Затем использую знания, чтобы найти и докупить более молодые компании на ранних этапах с похожими характеристиками и перспективами. Ближайший отчёт о таких покупках будет в четверг.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Скидки на зарубежные акции
Время, когда не хочется думать о фондовом рынке, обычно самое правильное для покупок. Кризис продолжает развиваться, но не на всё он влияет негативно. Дивидендные акции подешевели. Возросшие риски заграничных инвестиций компенсируются повышенной прибылью. Наступает редкое время холодного расчёта.
Семь акций из моего портфеля стоят на 35% меньше, чем верхняя цена за прошлые 12 месяцев. Покупая их сегодня, инвестор получает на треть больше дивидендов. Вот они:
— Medtronic (MDT)
Цена упала на 35,8%
Разрабатывает и производит инновационные устройства для облегчения боли, восстановления здоровья и продления жизни.
— Target (TGT)
Цена упала на 36,03%
Розничный продавец товаров народного потребления. Шестой крупнейший ретейлер в США.
— 3M (MMM)
Цена упала на 37,85%
Разрабатывает, производит и продаёт различные продукты в четырёх бизнес-сегментах: безопасность и промышленность, транспорт и электроника, здравоохранение и потребительские товары.
— Comcast (CMCSA)
Цена упала на 43,44%
Телекоммуникационная корпорация. Вторая среди фирм вещания и кабельного телевидения по размеру выручки после AT&T.
— T. Rowe Price Group (TROW)
Цена упала на 49,34%
Запускает и управляет паевыми инвестиционными фондами с фиксированным доходом.
— Stanley Black & Decker (SWK)
Цена упала на 57,61%
Компания производит электроинструменты и оборудование, в том числе профессиональные продукты, а также пневматические инструменты и крепёжные детали.
— The Scotts Miracle-Gro (SMG)
Цена упала на 66,13%
Занимается производством и продажей товаров для газонов и сада в США и за рубежом.
Все эти компании уже сохраняли дивиденды в прошлые кризисы. Падение цен на фоне мировых проблем для них не помеха. Но просадки могут отражать не только общие тренды, но и уникальные негативные события внутри фирмы. Поэтому дополнительно профильтруйте мой список идей перед покупкой на предмет внутренних рисков.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Время, когда не хочется думать о фондовом рынке, обычно самое правильное для покупок. Кризис продолжает развиваться, но не на всё он влияет негативно. Дивидендные акции подешевели. Возросшие риски заграничных инвестиций компенсируются повышенной прибылью. Наступает редкое время холодного расчёта.
Семь акций из моего портфеля стоят на 35% меньше, чем верхняя цена за прошлые 12 месяцев. Покупая их сегодня, инвестор получает на треть больше дивидендов. Вот они:
— Medtronic (MDT)
Цена упала на 35,8%
Разрабатывает и производит инновационные устройства для облегчения боли, восстановления здоровья и продления жизни.
— Target (TGT)
Цена упала на 36,03%
Розничный продавец товаров народного потребления. Шестой крупнейший ретейлер в США.
— 3M (MMM)
Цена упала на 37,85%
Разрабатывает, производит и продаёт различные продукты в четырёх бизнес-сегментах: безопасность и промышленность, транспорт и электроника, здравоохранение и потребительские товары.
— Comcast (CMCSA)
Цена упала на 43,44%
Телекоммуникационная корпорация. Вторая среди фирм вещания и кабельного телевидения по размеру выручки после AT&T.
— T. Rowe Price Group (TROW)
Цена упала на 49,34%
Запускает и управляет паевыми инвестиционными фондами с фиксированным доходом.
— Stanley Black & Decker (SWK)
Цена упала на 57,61%
Компания производит электроинструменты и оборудование, в том числе профессиональные продукты, а также пневматические инструменты и крепёжные детали.
— The Scotts Miracle-Gro (SMG)
Цена упала на 66,13%
Занимается производством и продажей товаров для газонов и сада в США и за рубежом.
Все эти компании уже сохраняли дивиденды в прошлые кризисы. Падение цен на фоне мировых проблем для них не помеха. Но просадки могут отражать не только общие тренды, но и уникальные негативные события внутри фирмы. Поэтому дополнительно профильтруйте мой список идей перед покупкой на предмет внутренних рисков.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Распродажа Дивидендных Аристократов
Большие просадки — это не только возможность купить компанию дешевле, чем раньше. Это ещё и повышенный риск. Когда акция падает сильнее других, возможно, это значит, что текущий вид кризиса ударил по компании болезненнее, чем по соседям. Сможет ли она сохранить дивиденды?
Фондовый рынок в просадке на 20% с начала года. Ряд акций упал на 40%, а некоторые на 60%. Как в таких условиях выбрать компанию подешевле, при этом не получить тухлое яйцо, вместо яйца феникса?
Предлагаю зайти со стороны Дивидендных Аристократов. Аристократы — признанные лидеры своих ниш, чей авторитет основан на долгой истории выплат. Они переживали не менее 3 кризисов, повышая дивиденды. Это не гарантирует их выплаты в будущем, но увеличивает шансы, что опытная команда с проверенным продуктом найдёт способ пройти проблемный период, не обижая акционеров.
Среди всех Дивидендных Аристократов я выбрал 6, чьи цены упали сильнее других. В 2-3 раза больше рынка:
A. O. Smith (AOS)
Скидка: 41%
Производит и продаёт бытовые и коммерческие газовые и электрические водонагреватели, бойлеры, баки и продукты для очистки воды в Северной Америке, Китае, Европе и Индии.
Pentair (PNR)
Скидка: 44,87%
Предлагает различные решения для водоснабжения по всему миру: оборудование и аксессуары для бытовых и коммерческих бассейнов, включая насосы, фильтры, нагреватели, осветительные приборы, автоматические средства управления и подобное.
West Pharmaceutical Services (WST)
Скидка: 45,72%
Занимается разработкой систем приёма лекарств. Компания выпускает и продаёт по всему миру шприцы, их компоненты, специальные тары, позволяющие смешивать инъекционные препараты, стерильные упаковки и подобные продукты.
T. Rowe Price Group (TROW)
Скидка: 47,46%
Запускает и управляет паевыми инвестиционными фондами с фиксированным доходом.
Stanley Black & Decker (SWK)
Скидка: 61,52%
Производитель промышленных инструментов и хозяйственной техники, а также замков и продуктов для обеспечения безопасности.
VF (VFC)
Скидка: 63,45%
Предлагает потребителям по всему миру разнообразный портфель культовых брендов одежды для активного отдыха и работы.
Полный список Аристократов у нас на сайте.
Используйте перечень как начальную точку для дальнейшего анализа. Не покупайте всех подряд.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Большие просадки — это не только возможность купить компанию дешевле, чем раньше. Это ещё и повышенный риск. Когда акция падает сильнее других, возможно, это значит, что текущий вид кризиса ударил по компании болезненнее, чем по соседям. Сможет ли она сохранить дивиденды?
Фондовый рынок в просадке на 20% с начала года. Ряд акций упал на 40%, а некоторые на 60%. Как в таких условиях выбрать компанию подешевле, при этом не получить тухлое яйцо, вместо яйца феникса?
Предлагаю зайти со стороны Дивидендных Аристократов. Аристократы — признанные лидеры своих ниш, чей авторитет основан на долгой истории выплат. Они переживали не менее 3 кризисов, повышая дивиденды. Это не гарантирует их выплаты в будущем, но увеличивает шансы, что опытная команда с проверенным продуктом найдёт способ пройти проблемный период, не обижая акционеров.
Среди всех Дивидендных Аристократов я выбрал 6, чьи цены упали сильнее других. В 2-3 раза больше рынка:
A. O. Smith (AOS)
Скидка: 41%
Производит и продаёт бытовые и коммерческие газовые и электрические водонагреватели, бойлеры, баки и продукты для очистки воды в Северной Америке, Китае, Европе и Индии.
Pentair (PNR)
Скидка: 44,87%
Предлагает различные решения для водоснабжения по всему миру: оборудование и аксессуары для бытовых и коммерческих бассейнов, включая насосы, фильтры, нагреватели, осветительные приборы, автоматические средства управления и подобное.
West Pharmaceutical Services (WST)
Скидка: 45,72%
Занимается разработкой систем приёма лекарств. Компания выпускает и продаёт по всему миру шприцы, их компоненты, специальные тары, позволяющие смешивать инъекционные препараты, стерильные упаковки и подобные продукты.
T. Rowe Price Group (TROW)
Скидка: 47,46%
Запускает и управляет паевыми инвестиционными фондами с фиксированным доходом.
Stanley Black & Decker (SWK)
Скидка: 61,52%
Производитель промышленных инструментов и хозяйственной техники, а также замков и продуктов для обеспечения безопасности.
VF (VFC)
Скидка: 63,45%
Предлагает потребителям по всему миру разнообразный портфель культовых брендов одежды для активного отдыха и работы.
Полный список Аристократов у нас на сайте.
Используйте перечень как начальную точку для дальнейшего анализа. Не покупайте всех подряд.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Инвестиции в товары выживания
Часть товаров и услуг важнее, чем другие. Что бы ни случилось с доходами людей, они будут продолжать покупать жизненоважные вещи даже в режиме жёсткой экономии. В список входит еда, коммунальные услуги, медицина и связь. Эти 4 сектора экономики являются кризисоустойчивыми. Я показывал результаты исследования Fidelity, где они подтверждали этот факт.
В моём портфеле 28 компаний из перечисленных секторов. Приведу несколько примеров:
Dollar General (DG)
Американская сеть небольших дисконтных магазинов шаговой доступности.
Target (TGT)
Розничный продавец товаров общего потребления.
Verizon (VZ)
Крупнейший в США поставщик услуг беспроводной связи.
Comcast (CMCSA)
Крупнейший поставщик услуг домашнего интернета и телевидения.
Cardinal Health (CAH)
Занимается оптовыми продажами фармацевтических препаратов. Компания работает в 40 странах и предоставляют медицинское оборудование для 75% больниц в США.
Atmos Energy (ATO)
Поставляет природный газ потребителям в США.
Все перечисленные акции придерживаются правила "делить доход с акционерами". Они получают прибыль с простых и нужных всех вещей. Часть денег раздают инвесторам.
Если вы переживаете за ближайшее будущее, но не хотите отказываться от инвестиций, подумайте о смещении фокуса на работу с компаниями кризисоустойчивых секторов.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Часть товаров и услуг важнее, чем другие. Что бы ни случилось с доходами людей, они будут продолжать покупать жизненоважные вещи даже в режиме жёсткой экономии. В список входит еда, коммунальные услуги, медицина и связь. Эти 4 сектора экономики являются кризисоустойчивыми. Я показывал результаты исследования Fidelity, где они подтверждали этот факт.
В моём портфеле 28 компаний из перечисленных секторов. Приведу несколько примеров:
Dollar General (DG)
Американская сеть небольших дисконтных магазинов шаговой доступности.
Target (TGT)
Розничный продавец товаров общего потребления.
Verizon (VZ)
Крупнейший в США поставщик услуг беспроводной связи.
Comcast (CMCSA)
Крупнейший поставщик услуг домашнего интернета и телевидения.
Cardinal Health (CAH)
Занимается оптовыми продажами фармацевтических препаратов. Компания работает в 40 странах и предоставляют медицинское оборудование для 75% больниц в США.
Atmos Energy (ATO)
Поставляет природный газ потребителям в США.
Все перечисленные акции придерживаются правила "делить доход с акционерами". Они получают прибыль с простых и нужных всех вещей. Часть денег раздают инвесторам.
Если вы переживаете за ближайшее будущее, но не хотите отказываться от инвестиций, подумайте о смещении фокуса на работу с компаниями кризисоустойчивых секторов.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Акции без долгов
Высокий долг — одна из главных причин сокращения дивидендов. Когда компания не может покрывать платежи, она начинает резать выплаты. Я столкнулся с этой ситуацией у AT&T. Дивиденды упали на 40%. Мне пришлось продать акцию.
Во время рецессии, как сегодня, денежные потоки сужаются. Вопрос обслуживания долга становится более критичен. Чем меньше долгов в период нестабильности — тем лучше.
Есть некоторые разумные уровни, на которых займ не давит излишне на бизнес. Они зависят от типа мультипликатора и сектора. Вы можете потратить время и изучить их. Но можно пойти по другому пути. Посмотрите список бизнес-компании, которые редко прибегают к заёмным средствам.
Я подобрал 6 DGI акций c надёжными дивидендами и околонулевыми долгами:
T. Rowe Price (TROW)
Запускает и управляет паевыми инвестиционными фондами с фиксированным доходом.
Cisco (CSCO)
Компания придумывает, производит и продаёт сетевые устройства.
Texas Instruments (TXN)
Производит полупроводники и продаёт их производителям электроники.
Snap-on (SNA)
Производит и продаёт инструменты, оборудование, диагностику и услуги по ремонту.
Cass Information Systems (CASS)
Ведущий поставщик решений для управления информацией и платежами.
JNJ Johnson & Johnson (JNJ)
Исследует, производит и продаёт продукты в области здравоохранения. Работает в трёх сегментах: потребительский, фармацевтический и медицинское оборудование.
Низкий долг может быть не только плюсом, но и минусом. Это означает, что фирма использует недостаточно возможностей для развития. С другой стороны, все компании из списка — многолетние плательщики дивидендов с сильной командой топ-менеджеров, так что в вопросе разумного уровня долгов можно полагаться на их опыт и оценку ситуации.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Высокий долг — одна из главных причин сокращения дивидендов. Когда компания не может покрывать платежи, она начинает резать выплаты. Я столкнулся с этой ситуацией у AT&T. Дивиденды упали на 40%. Мне пришлось продать акцию.
Во время рецессии, как сегодня, денежные потоки сужаются. Вопрос обслуживания долга становится более критичен. Чем меньше долгов в период нестабильности — тем лучше.
Есть некоторые разумные уровни, на которых займ не давит излишне на бизнес. Они зависят от типа мультипликатора и сектора. Вы можете потратить время и изучить их. Но можно пойти по другому пути. Посмотрите список бизнес-компании, которые редко прибегают к заёмным средствам.
Я подобрал 6 DGI акций c надёжными дивидендами и околонулевыми долгами:
T. Rowe Price (TROW)
Запускает и управляет паевыми инвестиционными фондами с фиксированным доходом.
Cisco (CSCO)
Компания придумывает, производит и продаёт сетевые устройства.
Texas Instruments (TXN)
Производит полупроводники и продаёт их производителям электроники.
Snap-on (SNA)
Производит и продаёт инструменты, оборудование, диагностику и услуги по ремонту.
Cass Information Systems (CASS)
Ведущий поставщик решений для управления информацией и платежами.
JNJ Johnson & Johnson (JNJ)
Исследует, производит и продаёт продукты в области здравоохранения. Работает в трёх сегментах: потребительский, фармацевтический и медицинское оборудование.
Низкий долг может быть не только плюсом, но и минусом. Это означает, что фирма использует недостаточно возможностей для развития. С другой стороны, все компании из списка — многолетние плательщики дивидендов с сильной командой топ-менеджеров, так что в вопросе разумного уровня долгов можно полагаться на их опыт и оценку ситуации.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Максимальная дивидендная доходность
Дивидендная доходность американского рынка: 1.63%
Дивидендная доходность моего портфеля на вклад: 3.41%,
Дивидендная доходность портфеля прогнозная: 4%. Это значит в течение следующего года я получу 4 доллара на каждые вложенные 100 долларов.
Инвесторы считают Американский фондовый рынок более надёжным, поэтому цены на акции там выше, чем в других странах. От этого дивидендная доходность держится ниже, чем скажем в Европе или России.
Однако, это не означает, что на рынке США вы не можете найти акции с высокой дивидендной доходностью. Если сделать сортировку по размеру выплат среди компаний, которые регулярно платят дивиденды, то в первых рядах будет однотипная группа акций:
ARMOUR Residential REIT (ARR) Див. доходность 20,58%
Invesco Mortgage Capital (IVR) 19,7%
Cherry Hill Mortgage (CHMI)18,52%
Orchid Island Capital (ORC) 17,94%
Two Harbors Investment Corp (TWO) 16,85%
Annaly Capital Management (NLY) 16,52%
MFA Financial (MFA) 16,22%
Все они относятся к Mortgage REITs. Этот тип компаний связывает секторы: недвижимости и финансов. Фирмы инвестируют в ипотечные ценные бумаги.
Бизнес-модель простая:
1) Люди берут ипотеку.
2) Mortgage REITs скупают их долги у банков.
3) Должники продолжают платить по новым реквизитам.
4) Компания получает ипотечные платежи и раздаёт их акционерам как дивиденды.
По закону Mortgage REITs должны 9/10 прибыли отдавать акционерами, поэтому остаются постоянными дойными коровами. Коровами, которые могут заболеть в любой момент.
Если вы помните американский кризис 2008 год, то поймёте в чём риск Mortgage REITs. 2008 год называют кризисом ипотечных займов. Сначала недвижимость резко подешевела. Люди перестали выплачивать долги за жильё. Оно оказалось дешевле, чем сумма набранных кредитов. Выгоднее было потерять дом и взять новый кредит на такой же дом, который теперь стоит дешевле.
Пострадали инвесторы Mortgage REITs. Они мгновенно потеряли большую часть дохода от выплат заёмщиков. Вместе с платежами пробила дно и стоимость их активов.
Вот какой риск вы платите за право получать огромные дивиденды:
1) Повышенная вероятность, что дивиденды будут сокращены.
2) Со временем размер выплат подаёт.
3) Цены таких акции в долгосрок движутся хуже рынка.
Акции из списка не подходят под стратегию DGI. Они не попадут в долгосрочный дивидендный портфель. Зато залоговые ценные бумаги дают максимальные выплаты. Тем кто разбирается в ипотечных рисках они приносят пользу.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Дивидендная доходность американского рынка: 1.63%
Дивидендная доходность моего портфеля на вклад: 3.41%,
Дивидендная доходность портфеля прогнозная: 4%. Это значит в течение следующего года я получу 4 доллара на каждые вложенные 100 долларов.
Инвесторы считают Американский фондовый рынок более надёжным, поэтому цены на акции там выше, чем в других странах. От этого дивидендная доходность держится ниже, чем скажем в Европе или России.
Однако, это не означает, что на рынке США вы не можете найти акции с высокой дивидендной доходностью. Если сделать сортировку по размеру выплат среди компаний, которые регулярно платят дивиденды, то в первых рядах будет однотипная группа акций:
ARMOUR Residential REIT (ARR) Див. доходность 20,58%
Invesco Mortgage Capital (IVR) 19,7%
Cherry Hill Mortgage (CHMI)18,52%
Orchid Island Capital (ORC) 17,94%
Two Harbors Investment Corp (TWO) 16,85%
Annaly Capital Management (NLY) 16,52%
MFA Financial (MFA) 16,22%
Все они относятся к Mortgage REITs. Этот тип компаний связывает секторы: недвижимости и финансов. Фирмы инвестируют в ипотечные ценные бумаги.
Бизнес-модель простая:
1) Люди берут ипотеку.
2) Mortgage REITs скупают их долги у банков.
3) Должники продолжают платить по новым реквизитам.
4) Компания получает ипотечные платежи и раздаёт их акционерам как дивиденды.
По закону Mortgage REITs должны 9/10 прибыли отдавать акционерами, поэтому остаются постоянными дойными коровами. Коровами, которые могут заболеть в любой момент.
Если вы помните американский кризис 2008 год, то поймёте в чём риск Mortgage REITs. 2008 год называют кризисом ипотечных займов. Сначала недвижимость резко подешевела. Люди перестали выплачивать долги за жильё. Оно оказалось дешевле, чем сумма набранных кредитов. Выгоднее было потерять дом и взять новый кредит на такой же дом, который теперь стоит дешевле.
Пострадали инвесторы Mortgage REITs. Они мгновенно потеряли большую часть дохода от выплат заёмщиков. Вместе с платежами пробила дно и стоимость их активов.
Вот какой риск вы платите за право получать огромные дивиденды:
1) Повышенная вероятность, что дивиденды будут сокращены.
2) Со временем размер выплат подаёт.
3) Цены таких акции в долгосрок движутся хуже рынка.
Акции из списка не подходят под стратегию DGI. Они не попадут в долгосрочный дивидендный портфель. Зато залоговые ценные бумаги дают максимальные выплаты. Тем кто разбирается в ипотечных рисках они приносят пользу.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Дивидендные Аристократы США 2023
Индекс Dividend Aristocrats — самый известный список дивидендных акций. Он отслеживает компании из S&P 500, которые ежегодно увеличивали дивиденды не менее 25 лет подряд.
Они дают надёжный доход в виде выплат и обеспечивают повышенную общую прибыль. Список хорошо диверсифицирован по отраслям.
Его обновляют в начале каждого года. На этой недели вышла новая редакция, которая будет действовать в 2023 году.
Изменения 2023 года включали добавление:
— C.H. Robinson Worldwide (CHRW)
— J.M. Smucker (SJM)
— Nordson Corp (NDSN)
И удаление People’s United Financial (PBCT), потому что её приобрёл M&T Bank.
С момента создания индекса в 1989 году количество участников колебалось от 26 до 67. В этом году зафиксировано самое большое число аристократов за всю историю наблюдений — 67 .
Индекс дивидендных аристократов особо хорош во время медвежьих рынков, один из которых идёт у нас сейчас. Такая особенность позволила аристократам дать больше доходности, чем давал S&P 500 за всю историю их противостояния. Но как в любой победе на отдельных периодах ситуация разнилась.
Вот история из борьбы:
— S&P 500 доминировал в 1990-х годах.
— Затем индекс аристократов показал очень хорошие результаты в течение следующего десятилетия.
— С 2010 по 2020 аристократы шли бок о бок с S&P 500.
— Затем в 2021 они немного отставали от S&P 500,
— А в 2022 опять обогоняли.
Ну и конечно аристократы выплачивают стабильнее дивидендны, чем средний участник S&P 500, хотя и не всегда их дивидендная доходность выше.
У меня есть автоматизированный список аристократов США. Он не только включает актуальный перечень акций, но и ежедневно обновляет рыночные данные: цена, дивидендная доходность, размер выплат и P/E.
Таблица лежит в свободном доступе на сайте. Вы можете сделать закладку на неё или сохранить себе в Excel формате.
Таблица Дивидендные Аристократы США 2023
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Индекс Dividend Aristocrats — самый известный список дивидендных акций. Он отслеживает компании из S&P 500, которые ежегодно увеличивали дивиденды не менее 25 лет подряд.
Они дают надёжный доход в виде выплат и обеспечивают повышенную общую прибыль. Список хорошо диверсифицирован по отраслям.
Его обновляют в начале каждого года. На этой недели вышла новая редакция, которая будет действовать в 2023 году.
Изменения 2023 года включали добавление:
— C.H. Robinson Worldwide (CHRW)
— J.M. Smucker (SJM)
— Nordson Corp (NDSN)
И удаление People’s United Financial (PBCT), потому что её приобрёл M&T Bank.
С момента создания индекса в 1989 году количество участников колебалось от 26 до 67. В этом году зафиксировано самое большое число аристократов за всю историю наблюдений — 67 .
Индекс дивидендных аристократов особо хорош во время медвежьих рынков, один из которых идёт у нас сейчас. Такая особенность позволила аристократам дать больше доходности, чем давал S&P 500 за всю историю их противостояния. Но как в любой победе на отдельных периодах ситуация разнилась.
Вот история из борьбы:
— S&P 500 доминировал в 1990-х годах.
— Затем индекс аристократов показал очень хорошие результаты в течение следующего десятилетия.
— С 2010 по 2020 аристократы шли бок о бок с S&P 500.
— Затем в 2021 они немного отставали от S&P 500,
— А в 2022 опять обогоняли.
Ну и конечно аристократы выплачивают стабильнее дивидендны, чем средний участник S&P 500, хотя и не всегда их дивидендная доходность выше.
У меня есть автоматизированный список аристократов США. Он не только включает актуальный перечень акций, но и ежедневно обновляет рыночные данные: цена, дивидендная доходность, размер выплат и P/E.
Таблица лежит в свободном доступе на сайте. Вы можете сделать закладку на неё или сохранить себе в Excel формате.
Таблица Дивидендные Аристократы США 2023
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Высокие и долгие дивиденды
Я собрал подборку из компаний американского рынка с самым высоким дивидендным доходом. Отсортировал весь рынок и взял первые пять записей.
Каждая акция прогнозирует вам прибыль в валюте более 8% годовых.
Но прогнозировать — не значит получить. Чтобы увеличить шанс выплат, я добавил ещё одно условие. Компания должна не менее 10 лет в прошлом ежегодно повышать дивиденды. Это значит она входит в вселенную DGI инвестирования. История устойчивых выплат добавляет надежду на будущие дивиденды. По крайней мере, руководство компании показывает, что будет стремиться сохранить выплаты.
Вот эта пятёрка:
1) Medical Properties Trust (MPW) Одна из крупнейших компаний в мире, которая сдаёт недвижимость в аренду больницам. Работает с 400 учреждениями.
2) Arbor Realty Trust (ABR) Один из самых диверсифицированных ипотечных REIT.
3) MPLX (MPLX) Компания занимается сбором, переработкой и транспортировкой природного газа.
4) CTO Realty (CTO) Компания сдаёт в аренду недвижимость Флориды площадью около 2,4 миллиона квадратных футов.
5) Altria (MO) Британский продавец табачных изделий и импортёр сигар.
Несмотря на 10 летний стаж, все компании попадают в более рискованную часть рынка, чем я привык выбирать для своих покупок.
Компании с максимальным дивидендным доходом чаще других сокращают выплаты. Если это не произойдёт, вы получите дивидендами в 6-9 раз больше, чем от другой среднестатистической американской акции.
Даже если случится сокращение, доход, вероятнее всего, останется выше рынка, потому что первые 4 акции из списка попадают под закон об обязательных выплатах акционерам не менее 90% прибыли.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Я собрал подборку из компаний американского рынка с самым высоким дивидендным доходом. Отсортировал весь рынок и взял первые пять записей.
Каждая акция прогнозирует вам прибыль в валюте более 8% годовых.
Но прогнозировать — не значит получить. Чтобы увеличить шанс выплат, я добавил ещё одно условие. Компания должна не менее 10 лет в прошлом ежегодно повышать дивиденды. Это значит она входит в вселенную DGI инвестирования. История устойчивых выплат добавляет надежду на будущие дивиденды. По крайней мере, руководство компании показывает, что будет стремиться сохранить выплаты.
Вот эта пятёрка:
1) Medical Properties Trust (MPW) Одна из крупнейших компаний в мире, которая сдаёт недвижимость в аренду больницам. Работает с 400 учреждениями.
2) Arbor Realty Trust (ABR) Один из самых диверсифицированных ипотечных REIT.
3) MPLX (MPLX) Компания занимается сбором, переработкой и транспортировкой природного газа.
4) CTO Realty (CTO) Компания сдаёт в аренду недвижимость Флориды площадью около 2,4 миллиона квадратных футов.
5) Altria (MO) Британский продавец табачных изделий и импортёр сигар.
Несмотря на 10 летний стаж, все компании попадают в более рискованную часть рынка, чем я привык выбирать для своих покупок.
Компании с максимальным дивидендным доходом чаще других сокращают выплаты. Если это не произойдёт, вы получите дивидендами в 6-9 раз больше, чем от другой среднестатистической американской акции.
Даже если случится сокращение, доход, вероятнее всего, останется выше рынка, потому что первые 4 акции из списка попадают под закон об обязательных выплатах акционерам не менее 90% прибыли.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Дивидендные Короли на 2023 год
Король дивидендов — это компания, которой удавалось увеличивать выплаты акционерам не менее 50 лет подряд.
Таких фирм 45 в США и, возможно, ещё парочка в остальном мире. Их дивидендная история сильнее, чем у Дивидендных Аристократов, чем у любой акции в России, Китае или Европе.
Когда вы не хотите отвлекаться на всё многообразие фондового рынка, а стремитесь собрать в портфеле только лучшие дивидендные акции, вы начинаете со списка Королей.
Эти компании-алхимики, кажется, изобрели эликсир вечной жизни. Наши мирские проблемы как будто обходят их стороной. Если вы волнуетесь по поводу грядущего кризиса и рецессии, тогда знайте, что эти фирмы уже пережили:
— Семь рецессий с 1967 года
— Войну во Вьетнаме
— Нефтяной кризис 1970-х годов
— Стагфляционные 1970-е.
— Двузначные процентные ставки в 1980-х годах.
— Распад Советского Союза в 1991 году.
— Пузырь доткомов в 2000 г.
— 11 сентября в 2001 г.
— Пузырь на рынке жилья 2007 г. - 2008 г.
— ZIRP и NIRP с 2009 г.
— Пандемию Ковид-19
Никакой тип проблем не сломил их принцип отношения к акционерам. Он прост: «Правильная фирма должна давать инвесторам всё больше и больше денег несмотря ни на что».
50-летний послужной список свидетельствует, что созданная бизнес-модель относительно невосприимчива к внешним потрясениям. Эта устойчивость на протяжении всего периода проявляется в длительном увеличении дивидендов.
Даже с таким опытом компании не дают гарантий. За 13 лет список покинуло 3 участника. Это необычайно мало, но всё равно показывает, что в нашем нестабильном мире не может быть ничего постоянного. Мы только можем приблизиться к нему через инвестиции в такие фирмы, как Дивидендные Короли.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Король дивидендов — это компания, которой удавалось увеличивать выплаты акционерам не менее 50 лет подряд.
Таких фирм 45 в США и, возможно, ещё парочка в остальном мире. Их дивидендная история сильнее, чем у Дивидендных Аристократов, чем у любой акции в России, Китае или Европе.
Когда вы не хотите отвлекаться на всё многообразие фондового рынка, а стремитесь собрать в портфеле только лучшие дивидендные акции, вы начинаете со списка Королей.
Эти компании-алхимики, кажется, изобрели эликсир вечной жизни. Наши мирские проблемы как будто обходят их стороной. Если вы волнуетесь по поводу грядущего кризиса и рецессии, тогда знайте, что эти фирмы уже пережили:
— Семь рецессий с 1967 года
— Войну во Вьетнаме
— Нефтяной кризис 1970-х годов
— Стагфляционные 1970-е.
— Двузначные процентные ставки в 1980-х годах.
— Распад Советского Союза в 1991 году.
— Пузырь доткомов в 2000 г.
— 11 сентября в 2001 г.
— Пузырь на рынке жилья 2007 г. - 2008 г.
— ZIRP и NIRP с 2009 г.
— Пандемию Ковид-19
Никакой тип проблем не сломил их принцип отношения к акционерам. Он прост: «Правильная фирма должна давать инвесторам всё больше и больше денег несмотря ни на что».
50-летний послужной список свидетельствует, что созданная бизнес-модель относительно невосприимчива к внешним потрясениям. Эта устойчивость на протяжении всего периода проявляется в длительном увеличении дивидендов.
Даже с таким опытом компании не дают гарантий. За 13 лет список покинуло 3 участника. Это необычайно мало, но всё равно показывает, что в нашем нестабильном мире не может быть ничего постоянного. Мы только можем приблизиться к нему через инвестиции в такие фирмы, как Дивидендные Короли.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Топ 10 гигантских дивидендных компаний США
В чате меня спросили: «Как вы следите за своими 88 компаниями?», — потому что люди не любят долго сидеть за чтением ежеквартальных финансовых отчётов. Я тоже не люблю, поэтому вообще их не смотрю.
Для тех, у кого нет времени на мониторинг новостей рынка, есть методы инвестирования, которые им больше подойдут. Один из них — покупать доли в компаниях, которые требуют меньше внимания.
«Залог» стабильности и неповоротливости бизнеса — её размер. Чем больше компания, тем по логике медленнее должны происходить внутри него кардинальные перемены. Это значит у вас будет больше временной лаг, чтобы заметить важные события и на них отреагировать.
Я отсортировал все DGI компании США по рыночной капитализации. Затем выбрал первые десять. Наверняка многие из вас не привыкли относиться к ним как к дивидендным историям. Но на самом деле все они платят и повышают дивиденды более 10 лет.
— Apple
— Microsoft
— Visa
— Exxon Mobil
— UnitedHealth
— Johnson & Johnson
— JPMorgan Chase
— Walmart
— Novo Nordisk
— Procter & Gamble
Крупный бизнес тоже может сократить выплаты дивидендов, но вы сможете заметить это издалека.
Такой опыт я переживал с акциями AT&T. Риск сокращения дивидендов был виден уже за несколько лет, и я покупал акции с этим риском. Однако ситуация ухудшилась, и примерно за год было официально объявлено об уменьшении выплат. У инвесторов было масса времени отреагировать на важное событие. Историю с AT&T мы разбирали в специальном посте.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
В чате меня спросили: «Как вы следите за своими 88 компаниями?», — потому что люди не любят долго сидеть за чтением ежеквартальных финансовых отчётов. Я тоже не люблю, поэтому вообще их не смотрю.
Для тех, у кого нет времени на мониторинг новостей рынка, есть методы инвестирования, которые им больше подойдут. Один из них — покупать доли в компаниях, которые требуют меньше внимания.
«Залог» стабильности и неповоротливости бизнеса — её размер. Чем больше компания, тем по логике медленнее должны происходить внутри него кардинальные перемены. Это значит у вас будет больше временной лаг, чтобы заметить важные события и на них отреагировать.
Я отсортировал все DGI компании США по рыночной капитализации. Затем выбрал первые десять. Наверняка многие из вас не привыкли относиться к ним как к дивидендным историям. Но на самом деле все они платят и повышают дивиденды более 10 лет.
— Apple
— Microsoft
— Visa
— Exxon Mobil
— UnitedHealth
— Johnson & Johnson
— JPMorgan Chase
— Walmart
— Novo Nordisk
— Procter & Gamble
Крупный бизнес тоже может сократить выплаты дивидендов, но вы сможете заметить это издалека.
Такой опыт я переживал с акциями AT&T. Риск сокращения дивидендов был виден уже за несколько лет, и я покупал акции с этим риском. Однако ситуация ухудшилась, и примерно за год было официально объявлено об уменьшении выплат. У инвесторов было масса времени отреагировать на важное событие. Историю с AT&T мы разбирали в специальном посте.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
5 акций со скидкой
Американский рынок показывает самую высокую цену за год. Но какой бы не был рынок, на нём всегда можно найти акции со скидками. Сейчас я вижу 69 первоклассных DGI акций, которые продаются ниже годовых пиков.
Пять примеров:
1) UGI
Скидка: 36%
Международный дистрибьютор энергетических продуктов и услуг, включая природный газ, пропан, электричество и возобновляемые источники энергии.
2) Carlisle Companies
Скидка: 32%
Компания производит кровельные изделия в США, Европе, Азии, Мексике, Великобритании.
3) Community Bank
Скидка: 30%
Банк он и в Америке банк.
4) Jack Henry & Associates
Скидка: 30%
Занимается обслуживание финансовых транзакций между различными компаниями.
5) Atrion Corporation
Скидка: 29%
Разрабатывает, производит и продаёт упаковку для различных медикаментов в США, Канаде, Европе.
Есть и другие. Максимальную скидку вижу в 50%. Выгода — 80 долларов на акцию. Причём ситуация неуникальна. Такие предложения есть всегда. Я рассылаю их регулярно. Поэтому, когда вы созреете, чтобы начать заниматься дивидендным инвестированием, знайте, что рынку всегда есть что предложить.
Я никогда не жду особого приглашения. Рынок никому ничего не должен. Он никому не подмигивает. Можно свихнуться, пытаясь уловить какой-то сигнал за его нервным подёргиванием. Он может расти десятилетиями, двигаться против экономического цикла и ожиданий. А потом за один солнечный день обвалится. Я покупаю, когда удобно мне, а не когда удобно ему. В любом положении рынка есть среди чего выбрать.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Американский рынок показывает самую высокую цену за год. Но какой бы не был рынок, на нём всегда можно найти акции со скидками. Сейчас я вижу 69 первоклассных DGI акций, которые продаются ниже годовых пиков.
Пять примеров:
1) UGI
Скидка: 36%
Международный дистрибьютор энергетических продуктов и услуг, включая природный газ, пропан, электричество и возобновляемые источники энергии.
2) Carlisle Companies
Скидка: 32%
Компания производит кровельные изделия в США, Европе, Азии, Мексике, Великобритании.
3) Community Bank
Скидка: 30%
Банк он и в Америке банк.
4) Jack Henry & Associates
Скидка: 30%
Занимается обслуживание финансовых транзакций между различными компаниями.
5) Atrion Corporation
Скидка: 29%
Разрабатывает, производит и продаёт упаковку для различных медикаментов в США, Канаде, Европе.
Есть и другие. Максимальную скидку вижу в 50%. Выгода — 80 долларов на акцию. Причём ситуация неуникальна. Такие предложения есть всегда. Я рассылаю их регулярно. Поэтому, когда вы созреете, чтобы начать заниматься дивидендным инвестированием, знайте, что рынку всегда есть что предложить.
Я никогда не жду особого приглашения. Рынок никому ничего не должен. Он никому не подмигивает. Можно свихнуться, пытаясь уловить какой-то сигнал за его нервным подёргиванием. Он может расти десятилетиями, двигаться против экономического цикла и ожиданий. А потом за один солнечный день обвалится. Я покупаю, когда удобно мне, а не когда удобно ему. В любом положении рынка есть среди чего выбрать.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
5 акций стали дешевле
За время эксперимента я выбирал акции для покупки 498 раз. В среднем модельный портфель изменился в положительную сторону. Он имеет 10 000 долларов бумажной прибыли. То есть столько можно получить, если закрыть все позиции.
Но если разбирать детально, то не все акции подорожали. Есть и те, что стали дешевле. Я отобрал 5 компаний, где цены просели ниже уровня, по которому я их добавлял.
Лидерами падений стали:
— Realty Income (O) подешевела на 15 %
— Crown Castle (CCI) — 22%
— 3M (MMM) — 23%
— Scotts Miracle-Gro (SMG) — 27%
— Walgreen's Boots Alliance (WBA) — 28%
Низкие цены среди проверенных мной дивидендных компаний могут вас заинтересовать. Это лёгкий способ меня превзойти. Вы получаете те же дивидендные выплаты, но платите за них меньше денег.
Однако вам придётся самостоятельно найти причину падения цен. Возможно я действительно переоценил компании и стоит их добирать. А возможно появились дополнительные риски, которые могут отразиться в том числе и на дивидендах.
Как могут выглядеть такие риски, смотрите на примере разбора компании 3M.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
За время эксперимента я выбирал акции для покупки 498 раз. В среднем модельный портфель изменился в положительную сторону. Он имеет 10 000 долларов бумажной прибыли. То есть столько можно получить, если закрыть все позиции.
Но если разбирать детально, то не все акции подорожали. Есть и те, что стали дешевле. Я отобрал 5 компаний, где цены просели ниже уровня, по которому я их добавлял.
Лидерами падений стали:
— Realty Income (O) подешевела на 15 %
— Crown Castle (CCI) — 22%
— 3M (MMM) — 23%
— Scotts Miracle-Gro (SMG) — 27%
— Walgreen's Boots Alliance (WBA) — 28%
Низкие цены среди проверенных мной дивидендных компаний могут вас заинтересовать. Это лёгкий способ меня превзойти. Вы получаете те же дивидендные выплаты, но платите за них меньше денег.
Однако вам придётся самостоятельно найти причину падения цен. Возможно я действительно переоценил компании и стоит их добирать. А возможно появились дополнительные риски, которые могут отразиться в том числе и на дивидендах.
Как могут выглядеть такие риски, смотрите на примере разбора компании 3M.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Дивидендные Короли на 2024 год
Король Дивидендов — это компания, которой удавалось увеличивать выплаты акционерам не менее 50 лет подряд.
Таких фирм 47 в США и, возможно, ещё парочка в остальном мире. То, что более полувека они могли вознаграждать долгосрочных акционеров повышением дивидендов, является выдающимся достижением.
За последние 50 лет в США столкнулись с:
— Семью рецессиями,
— Войной во Вьетнаме,
— Нефтяным кризисом 1970-х годов,
— Стагфляционными 1970-ми,
— Двузначными процентными ставками в 1980-х годах,
— Распадом Советского Союза в 1991 г.,
— Пузырём доткомов в 2000 г.,
— 11 сентября в 2001 г.,
— Пузырём на рынке жилья 2007 г. - 2008 г.,
— ZIRP и NIRP с 2009 г.,
— Пандемией Ковид-19 с 2020 г.
Послужной список выплат — показатель невосприимчивости фирмы к внешним потрясениям. Во время каждого бедствия Дивидендным Королям удавалось увеличить прибыль и дивиденды. Они придерживаются понятной стратегии: если вы хотите привлечь много долгосрочных акционеров, лучший способ — платить им больше каждый год. Это простая и проверенная идея.
В 2024 году список пополняется тремя новыми компаниями:
— RPM International (RPM)
— S&P Global (SPGI)
— Walmart (WMT)
Из списка вышла одна компания — VF Corp (VFC). Всего с 2010 года список покинули только три компании:
1) Была приобретена компания Vectren (VVC).
2) Diebold (DBD) сохранила дивиденды без изменений, но в итоге сократила их.
3) И вот теперь VF —Corp (VFC), стала Королем Дивидендов в 2022 году, но покинула список через 2 месяца, поскольку сократила дивиденды в феврале 2023 года.
Благодаря изменениям, количество компаний увеличилось с 45 в 2023 до 47 в 2024. Полный список прикрепляю на картинке под постом. Дублирую его текстом в чате.
Через год к списку Дивидендных Королей могут присоединиться:
— Automated Data Processing (ADP)
— Con Edison (ED)
— Telephone & Data Systems (TDS)
Хотя мой пост не рекомендация к покупке, я размещаю список в качестве примера для дальнейшего изучения. Анализ предприятий и их отраслей даст вам представление о том, какой тип бизнеса может процветать в течение полувека.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Король Дивидендов — это компания, которой удавалось увеличивать выплаты акционерам не менее 50 лет подряд.
Таких фирм 47 в США и, возможно, ещё парочка в остальном мире. То, что более полувека они могли вознаграждать долгосрочных акционеров повышением дивидендов, является выдающимся достижением.
За последние 50 лет в США столкнулись с:
— Семью рецессиями,
— Войной во Вьетнаме,
— Нефтяным кризисом 1970-х годов,
— Стагфляционными 1970-ми,
— Двузначными процентными ставками в 1980-х годах,
— Распадом Советского Союза в 1991 г.,
— Пузырём доткомов в 2000 г.,
— 11 сентября в 2001 г.,
— Пузырём на рынке жилья 2007 г. - 2008 г.,
— ZIRP и NIRP с 2009 г.,
— Пандемией Ковид-19 с 2020 г.
Послужной список выплат — показатель невосприимчивости фирмы к внешним потрясениям. Во время каждого бедствия Дивидендным Королям удавалось увеличить прибыль и дивиденды. Они придерживаются понятной стратегии: если вы хотите привлечь много долгосрочных акционеров, лучший способ — платить им больше каждый год. Это простая и проверенная идея.
В 2024 году список пополняется тремя новыми компаниями:
— RPM International (RPM)
— S&P Global (SPGI)
— Walmart (WMT)
Из списка вышла одна компания — VF Corp (VFC). Всего с 2010 года список покинули только три компании:
1) Была приобретена компания Vectren (VVC).
2) Diebold (DBD) сохранила дивиденды без изменений, но в итоге сократила их.
3) И вот теперь VF —Corp (VFC), стала Королем Дивидендов в 2022 году, но покинула список через 2 месяца, поскольку сократила дивиденды в феврале 2023 года.
Благодаря изменениям, количество компаний увеличилось с 45 в 2023 до 47 в 2024. Полный список прикрепляю на картинке под постом. Дублирую его текстом в чате.
Через год к списку Дивидендных Королей могут присоединиться:
— Automated Data Processing (ADP)
— Con Edison (ED)
— Telephone & Data Systems (TDS)
Хотя мой пост не рекомендация к покупке, я размещаю список в качестве примера для дальнейшего изучения. Анализ предприятий и их отраслей даст вам представление о том, какой тип бизнеса может процветать в течение полувека.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Дивидендные Аристократы США 2024
Индекс Dividend Aristocrats — самый известный список дивидендных акций. Он отслеживает компании из S&P 500, которые ежегодно увеличивали дивиденды не менее 25 лет подряд.
Компания S&P опубликовала версию на 2024. Вот изменения за прошедший год:
— VF Corp (VFC) сократила дивиденды в 2023, поэтому была исключена.
— Walgreens Boots Alliance (WBA) не повысила дивиденды, она тоже покидает список.
— CH Robinson Worldwide (CHRW) пропустила повышение дивидендов, но из-за особенностей подсчёта у неё остаётся время до конца года одуматься.
— Из новых компаний была добавлена JM Smucker (SJM). Хотя у неё только 21-летняя полоса роста дивидендов S&P по своей методологии имеет право добавлять такие акции для повышения диверсификации индекса.
— Kenvue (KVUE) — ещё одно странное дополнение к списку с августа 2023 года. Эта компания была отделена от Johnson & Johnson (JNJ). S&P приписала дивидендный послужной список материнской компании дочерней Kenvue, что может быть спорным, хотя и соответствует тому, как они поступили с Abbott (ABT) и Abbvie (ABV) около десяти лет назад. Компания Kenvue инициировала выплату дивидендов, но пока не увеличила их.
— Ещё в список была добавлена Fastenal (FAST). По ней нет вопросов, Flawless Victory.
Итого, количество участников — 67 акций.
Как вы поняли, у S&P есть особенности отбора Аристократов, с которыми можно спорить, что и делают некоторые инвесторы и агрегаты. Поэтому вы можете найти уточнённые списки Аристократов от других авторов.
Но я приведу вам правильный, канонический вариант от компании S&P. Именно на него ориентируется глобальная финансовая индустрия.
Снизу на картинке я разбил Дивидендных Аристократов по секторам и указал количество лет повышения выплат. Во всех секторах есть Аристократы, кроме телекоммуникаций.
Также я загрузил список в Google таблицу. Она в свободном доступе. Вы можете сделать закладку или скачать и сохранить себе копию.
Google таблица: Дивидендные Аристократы 2024.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
Индекс Dividend Aristocrats — самый известный список дивидендных акций. Он отслеживает компании из S&P 500, которые ежегодно увеличивали дивиденды не менее 25 лет подряд.
Компания S&P опубликовала версию на 2024. Вот изменения за прошедший год:
— VF Corp (VFC) сократила дивиденды в 2023, поэтому была исключена.
— Walgreens Boots Alliance (WBA) не повысила дивиденды, она тоже покидает список.
— CH Robinson Worldwide (CHRW) пропустила повышение дивидендов, но из-за особенностей подсчёта у неё остаётся время до конца года одуматься.
— Из новых компаний была добавлена JM Smucker (SJM). Хотя у неё только 21-летняя полоса роста дивидендов S&P по своей методологии имеет право добавлять такие акции для повышения диверсификации индекса.
— Kenvue (KVUE) — ещё одно странное дополнение к списку с августа 2023 года. Эта компания была отделена от Johnson & Johnson (JNJ). S&P приписала дивидендный послужной список материнской компании дочерней Kenvue, что может быть спорным, хотя и соответствует тому, как они поступили с Abbott (ABT) и Abbvie (ABV) около десяти лет назад. Компания Kenvue инициировала выплату дивидендов, но пока не увеличила их.
— Ещё в список была добавлена Fastenal (FAST). По ней нет вопросов, Flawless Victory.
Итого, количество участников — 67 акций.
Как вы поняли, у S&P есть особенности отбора Аристократов, с которыми можно спорить, что и делают некоторые инвесторы и агрегаты. Поэтому вы можете найти уточнённые списки Аристократов от других авторов.
Но я приведу вам правильный, канонический вариант от компании S&P. Именно на него ориентируется глобальная финансовая индустрия.
Снизу на картинке я разбил Дивидендных Аристократов по секторам и указал количество лет повышения выплат. Во всех секторах есть Аристократы, кроме телекоммуникаций.
Также я загрузил список в Google таблицу. Она в свободном доступе. Вы можете сделать закладку или скачать и сохранить себе копию.
Google таблица: Дивидендные Аристократы 2024.
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
У кого в руках наши любимые бренды
«Выбор — это иллюзия, созданная теми, у кого есть власть, для тех, у кого её нет.»
Меровинген, Матрица: перезагрузка, 2003
На полках магазинов лежит огромное количество брендов. Кажется, что конкуренция среди них огромная. Но это не так. На самом деле лишь малое количество компаний контролируют большую часть товаров, которые мы покупаем.
Годы поглощений позволили собрать в руках небольшой группы игроков более мелкий бизнес. Доходит до забавного, когда в зарубежной рекламе утверждают, что их напиток "А" лучше напитка "Б", хотя и первый, и второй принадлежит одной фирме.
Лозунг: «не будь как все, покупай особенные вещи» работает на уровне потребителя, но на уровне владельцев это не имеет значения, потому что все денежные потоки стекаются в один карман.
Мы неспособны поменять устоявшиеся законы рынка, зато мы можем присоединиться к победителям. Как инвестору, мне нравится владеть компанией с солидными брендами, которые люди покупают на постоянной основе, даже во время рецессии. Такие компании стабильно платят дивиденды. Я прикрепил картинку ниже где 550+ брендов сходятся в 12 фирм. Вот они:
Nestle (NSRGY) — международный Дивидендный Аристократ. Производит напитки и продукты. Компании удавалось увеличивать дивиденды ежегодно с 1995 года.
PepsiCo (PEP) ещё один производитель продуктов питания и напитков по всему миру. Компания Дивидендный Король с 51-летней историей последовательного ежегодного увеличения дивидендов.
Procter & Gamble (PG) работает в пяти сегментах: "Красота"; "уход"; "Здравоохранение"; "Ткани и уход за домом"; и "уход за детьми, женщинами и семьёй". Этот Король Дивидендов увеличивал выплаты 67 лет подряд.
Unilever (UL) работает в сегментах: "Красота и уход за собой", "Продукты питания и напитки" и "Уход на дому". Этот международный бизнес платил и повышал выплаты 25 лет подряд. Однако в прошлом году компания не смогла повысить дивиденды, что обнулило её послужной список.
Coca-Cola (KO) производит безалкогольные напитки. Король Дивидендов с 62-летним опытом последовательного ежегодного увеличения дивидендов.
Mars Inc — частная компания. Принадлежит членам семьи Марс.
Mondelez (MDLZ) производит и продаёт закуски и напитки по всему миру. Компания была образована в 2012 году, когда Kraft Foods разделилась на две части. Mondelez удавалось ежегодно увеличивать дивиденды после разделения.
Danone SA (DANOY) работает в пищевой промышленности. Хотя её дивиденды не растут постоянно, но в среднем их повышают.
Kraft Heinz (KHC) производит и продаёт продукты питания и напитки. Компания образовалась в результате слияния Kraft Foods и Heinz. К сожалению, компания сократила дивиденды несколько лет назад и сохранила их без изменений.
General Mills (GIS) производит и продаёт фирменные потребительские продукты питания по всему миру. В 2018 году компания потеряла статус DGI акции. Это положило конец 15-летней полосе последовательного ежегодного увеличения дивидендов. С тех пор 4 года она опять их повышает.
Associated British Foods plc (ASBFY) работает в пяти сегментах: "бакалея", "ингредиенты", "сельское хозяйство", "сахар" и "розничная торговля". Компания завершила длинную серию ежегодных повышений дивидендов во время вспышки Covid. Однако с тех пор выплаты дивидендов восстановились, и снова растут.
Colgate-Palmolive (CL) работает в двух сегментах: "уход за полостью рта, уход за собой и уход на дому"; и "питание домашних животных".Компания является Королём Дивидендов с 60-летней историей последовательного ежегодного увеличения выплат.
Сильные бренды — ключевое нематериальное преимущество, которое регулярно отмечает Баффетт. Разносторонние денежные потоки помогают бизнесу устоять во время смены потребительских предпочтений. Поэтому держать акции лидеров рынка безопаснее. Из списка компаний этого поста в последние годы я покупал и заработал на: PepsiCo (PEP), Nestle (NSRGY), Unilever (UL) и Mondelez (MDLZ).
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
«Выбор — это иллюзия, созданная теми, у кого есть власть, для тех, у кого её нет.»
Меровинген, Матрица: перезагрузка, 2003
На полках магазинов лежит огромное количество брендов. Кажется, что конкуренция среди них огромная. Но это не так. На самом деле лишь малое количество компаний контролируют большую часть товаров, которые мы покупаем.
Годы поглощений позволили собрать в руках небольшой группы игроков более мелкий бизнес. Доходит до забавного, когда в зарубежной рекламе утверждают, что их напиток "А" лучше напитка "Б", хотя и первый, и второй принадлежит одной фирме.
Лозунг: «не будь как все, покупай особенные вещи» работает на уровне потребителя, но на уровне владельцев это не имеет значения, потому что все денежные потоки стекаются в один карман.
Мы неспособны поменять устоявшиеся законы рынка, зато мы можем присоединиться к победителям. Как инвестору, мне нравится владеть компанией с солидными брендами, которые люди покупают на постоянной основе, даже во время рецессии. Такие компании стабильно платят дивиденды. Я прикрепил картинку ниже где 550+ брендов сходятся в 12 фирм. Вот они:
Nestle (NSRGY) — международный Дивидендный Аристократ. Производит напитки и продукты. Компании удавалось увеличивать дивиденды ежегодно с 1995 года.
PepsiCo (PEP) ещё один производитель продуктов питания и напитков по всему миру. Компания Дивидендный Король с 51-летней историей последовательного ежегодного увеличения дивидендов.
Procter & Gamble (PG) работает в пяти сегментах: "Красота"; "уход"; "Здравоохранение"; "Ткани и уход за домом"; и "уход за детьми, женщинами и семьёй". Этот Король Дивидендов увеличивал выплаты 67 лет подряд.
Unilever (UL) работает в сегментах: "Красота и уход за собой", "Продукты питания и напитки" и "Уход на дому". Этот международный бизнес платил и повышал выплаты 25 лет подряд. Однако в прошлом году компания не смогла повысить дивиденды, что обнулило её послужной список.
Coca-Cola (KO) производит безалкогольные напитки. Король Дивидендов с 62-летним опытом последовательного ежегодного увеличения дивидендов.
Mars Inc — частная компания. Принадлежит членам семьи Марс.
Mondelez (MDLZ) производит и продаёт закуски и напитки по всему миру. Компания была образована в 2012 году, когда Kraft Foods разделилась на две части. Mondelez удавалось ежегодно увеличивать дивиденды после разделения.
Danone SA (DANOY) работает в пищевой промышленности. Хотя её дивиденды не растут постоянно, но в среднем их повышают.
Kraft Heinz (KHC) производит и продаёт продукты питания и напитки. Компания образовалась в результате слияния Kraft Foods и Heinz. К сожалению, компания сократила дивиденды несколько лет назад и сохранила их без изменений.
General Mills (GIS) производит и продаёт фирменные потребительские продукты питания по всему миру. В 2018 году компания потеряла статус DGI акции. Это положило конец 15-летней полосе последовательного ежегодного увеличения дивидендов. С тех пор 4 года она опять их повышает.
Associated British Foods plc (ASBFY) работает в пяти сегментах: "бакалея", "ингредиенты", "сельское хозяйство", "сахар" и "розничная торговля". Компания завершила длинную серию ежегодных повышений дивидендов во время вспышки Covid. Однако с тех пор выплаты дивидендов восстановились, и снова растут.
Colgate-Palmolive (CL) работает в двух сегментах: "уход за полостью рта, уход за собой и уход на дому"; и "питание домашних животных".Компания является Королём Дивидендов с 60-летней историей последовательного ежегодного увеличения выплат.
Сильные бренды — ключевое нематериальное преимущество, которое регулярно отмечает Баффетт. Разносторонние денежные потоки помогают бизнесу устоять во время смены потребительских предпочтений. Поэтому держать акции лидеров рынка безопаснее. Из списка компаний этого поста в последние годы я покупал и заработал на: PepsiCo (PEP), Nestle (NSRGY), Unilever (UL) и Mondelez (MDLZ).
➖➖➖➖➖
#dvdПодборка
