Вступили в силу новые правила покупки товаров в рассрочку
События и комментарии

Операторы сервиса рассрочки – посредники, с помощью которых можно в рассрочку приобрести товары, работы, услуги – теперь поднадзорны Банку России. В реестр по состоянию на 1 апреля вошли 14 организаций.

Закон, устанавливающий требования к операторам сервиса рассрочки, вступил в силу. Сервис стал бесплатным для потребителей. Запрещено устанавливать разные цены на товар в зависимости от того, приобретается он с помощью сервиса рассрочки или без него.

Максимальный период, на который можно оформить рассрочку, с 1 апреля 2026 года составляет 6 месяцев, а с 1 апреля 2028 года – 4 месяца.

Информация о задолженности свыше 50 тыс. рублей у одного оператора сервиса рассрочки будет передаваться в бюро кредитных историй. Так банки и микрофинансовые организации смогут лучше оценить уровень долговой нагрузки человека, обратившегося за кредитом или займом.

Размер штрафов за просрочку таких выплат ограничен 20% годовых от суммы просроченной задолженности, что защищает людей от чрезмерного накопления долга.

Регулятор допускает операторов сервиса рассрочки на финансовый рынок и ведет их реестр. Материалы о процедуре допуска опубликованы на сайте Банка России.

ЦБ видит, что отдельные банки списывают свои неудавшиеся инвестиции в рамках экосистем

1 апреля. /ТАСС/. Банк России отмечает, что отдельные банки списывают свои неудавшиеся инвестиции в рамках экосистем. Об этом заявила глава ЦБ РФ Эльвира Набиуллина, выступая на форуме "ТОЛК" Т-банка.

"Банк, если идет в экосистему, экосистема - это очень хорошо, то банк должен это делать за счет капитала акционеров, но не за счет средств вкладчиков. То есть экосистему можно развивать в партнерстве с другими, можно, чтобы собственник привлек свой капитал, и поэтому со следующего года мы будем ограничивать такую экосистемную деятельность. Потому что мы видим, что отдельные банки уже списывают свои неудавшиеся инвестиции", - сказала она.

Набиуллина отметила, что платформенная экономика и экосистемы будут развиваться, так как это полезно людям.

Набиуллина оценила перспективы развития дочерних банков маркетплейсов

1 апр - РИА Новости. Дочерние банки маркетплейсов через два-три года могут попасть в число системно значимых, заявила глава ЦБ РФ Эльвира Набиуллина.

"По нашей оценке, года через два-три уже, может быть, отдельные "дочки" маркетплейсов могут попасть в системно значимые банки, с учетом скорости их развития", - сказала она, выступая на форуме "Толк" Т-банка.

С 1 апреля 2026 года снижается максимальная переплата по кредитам и займам
События и комментарии

Переплата теперь не может превышать 100% от размера займа вместо 130% ранее. Эта норма закона распространяется на новые кредиты и займы, которые выданы на срок не более года банками, микрофинансовыми организациями (МФО), ломбардами, кредитными потребительскими кооперативами (КПК и СКПК).

Таким образом, если человек занял в МФО, например, 10 тыс. рублей, то начисление процентов, неустойки, а также всех других платежей прекращается, как только их общая сумма достигнет 100% от долга. В итоге заемщик должен будет вернуть не более 20 тыс. рублей.

Ограничение по переплате указывается на первой странице договора перед таблицей, в которой содержатся индивидуальные условия потребительского кредита или займа. Закон, в разработке которого активно участвовал Банк России, направлен на защиту интересов заемщиков и снижение закредитованности граждан.

Банк России (VK)

С 1 апреля снижается максимальная переплата по кредитам и займам

Переплата теперь не может превышать 100% от размера займа вместо 130% ранее.

Норма распространяется на новые кредиты и займы сроком не более года, выданные:
— банками
— микрофинансовыми организациями (МФО)
— ломбардами
— кредитными кооперативами (КПК и СКПК).

Как это работает: Если человек занял, например, 10 тысяч рублей, то начисление процентов, неустойки и других платежей прекращается, как только их общая сумма достигнет 100% от долга. В итоге заемщик должен будет вернуть не более 20 тысяч рублей.

Ограничение по переплате указывается на первой странице договора перед таблицей, в которой содержатся индивидуальные условия потребительского кредита или займа.

Закон, в разработке которого мы активно участвовали, направлен на защиту интересов заемщиков и снижение закредитованности граждан: vk.cc/cW58PV

Банк России начинает публиковать вмененную ставку валютного свопа овернайт в юанях (01.04.2026)
Пресс-релизы

Новый показатель рассчитывается по рабочим дням как средневзвешенное значение по валютному объему среди валютных ставок индивидуальных фактических сделок в биржевом и внебиржевом сегментах российского рынка исходя из условия безарбитражности.

Порядок расчета размещен на сайте Банка России в подразделе «Вмененная ставка валютного свопа овернайт в юанях» раздела «Базы данных».

Банк России (VK)

Публикуем Резюме обсуждения ключевой ставки по итогам заседания 20 марта

Материал отражает основные моменты дискуссии о ситуации в экономике, инфляции, денежно-кредитных и внешних условиях, а также вариантах решения по ключевой ставке.

Текущий рост цен в феврале заметно замедлился после ускорения в январе. Повышение НДС в целом уже перенесено в цены. При этом инфляция в первом квартале складывается ниже февральских оценок Банка России из-за более слабой потребительской активности и более умеренного, чем ожидалось, роста цен на отдельные товары (прежде всего плодоовощную продукцию). По оценкам большинства участников обсуждения, показатели устойчивого роста цен в январе-феврале, если исключить вклад НДС, находились в диапазоне 4-5% в пересчете на год.

Денежно-кредитные условия несколько смягчились, но остаются жесткими. По оперативным данным, экономическая активность в начале года замедлилась. По мнению большинства участников, перегрев спроса снижается быстрее, чем предполагалось в февральском прогнозе. Это создает пространство для снижения ключевой ставки. В то же время повышенная неопределенность, связанная с внешними условиями и бюджетной политикой, требует осторожности.

По итогам обсуждения ключевая ставка была снижена на 50 б.п. до 15% годовых. Банк России будет оценивать целесообразность дальнейшего снижения ключевой ставки на ближайших заседаниях в зависимости от устойчивости замедления инфляции, динамики инфляционных ожиданий, а также от оценки рисков со стороны внешних и внутренних условий.

По нашему прогнозу, с учетом проводимой денежно-кредитной политики годовая инфляция снизится до 4,5-5,5% в 2026 году. Устойчивая инфляция сложится вблизи 4% во втором полугодии 2026 года. В 2027 году и далее годовая инфляция будет находиться на цели.

Ознакомиться с материалом можно на нашем сайте: vk.cc/cW5E7H

Результаты мониторинга максимальных процентных ставок кредитных организаций (01.04.2026)
Пресс-релизы

Результаты мониторинга в марте 2026 года максимальных процентных ставок по вкладам1 в российских рублях десяти кредитных организаций2, привлекающих наибольший объём депозитов физических лиц:

I декада марта – 13,87%;

II декада марта – 13,80%;

III декада марта – 13,56%.

Сведения о динамике результатов мониторинга представлены на официальном сайте Банка России.

Сведения о средних максимальных процентных ставках по вкладам по срокам привлечения приводятся справочно3.

1 При определении максимальной процентной ставки по каждой кредитной организации:

– учитываются максимальные ставки по вкладам, доступным любому клиенту (в том числе потенциальному) без ограничений и предварительных условий. Вклады для выделенных категорий клиентов (пенсионеры, дети) и целей (на социальные и гуманитарные цели и т.п.) не рассматриваются;

– не учитываются ставки с капитализацией процентов по вкладу;

– не учитываются ставки, действующие при соблюдении определенных условий (регулярный оборот по банковской карте, постоянный неснижаемый остаток на банковской карте и т.п.);

– не рассматриваются комбинированные депозитные продукты, т.е. вклады с дополнительными условиями. Такими дополнительными условиями начисления повышенной процентной ставки могут быть, например, приобретение инвестиционных паев на определенную сумму, открытие инвестиционного счета, оформление программы инвестиционного или накопительного страхования жизни, подключение дополнительного пакета услуг и т.п.;

– не рассматриваются вклады, срок которых разделен на периоды с различными ставками.

Индикатор средней максимальной процентной ставки рассчитывается как средняя арифметическая максимальных процентных ставок 10 кредитных организаций.

2 ПАО Сбербанк (1481) – www.sberbank.ru, Банк ВТБ (ПАО) (1000) – www.vtb.ru, Банк ГПБ (АО) (354) – www.gazprombank.ru, АО «Альфа-Банк» (1326) – alfabank.ru, АО «Россельхозбанк» (3349) – www.rshb.ru, АО «Банк Дом.РФ» (2312) –  domrfbank.ru, ПАО «Московский кредитный банк» (1978) – mkb.ru, АО «ТБанк» (2673) – www.tbank.ru, ПАО «Промсвязьбанк» (3251) – psbank.ru, ПАО «Совкомбанк» (963) – sovcombank.ru. Мониторинг проведен Департаментом банковского регулирования и аналитики Банка России с использованием информации, представленной на указанных веб-сайтах. Публикуемый показатель является индикативным.

3 Средние максимальные процентные ставки по вкладам: на срок до 90 дней – 13,04%; на срок от 91 до 180 дней – 13,41%; на срок от 181 дня до 1 года – 12,84%; на срок свыше 1 года – 11,67%.

Банк России публикует Резюме обсуждения ключевой ставки по итогам заседания 20 марта
События и комментарии

Материал отражает основные моменты дискуссии о ситуации в экономике, инфляции, денежно-кредитных и внешних условиях, а также вариантах решения по ключевой ставке.

Текущий рост цен в феврале заметно замедлился после ускорения в январе. Повышение НДС в целом уже перенесено в цены. При этом инфляция в I квартале 2026 года складывается ниже февральских оценок Банка России из-за более слабой потребительской активности и более умеренного, чем ожидалось, роста цен на отдельные товары (прежде всего плодоовощную продукцию). По оценкам большинства участников обсуждения, показатели устойчивого роста цен в январе – феврале, если исключить вклад НДС, находились в диапазоне 4–5% в пересчете на год.

Денежно-кредитные условия несколько смягчились, но остаются жесткими. По оперативным данным, экономическая активность в начале года замедлилась. По мнению большинства участников, перегрев спроса уменьшается быстрее, чем предполагалось в февральском прогнозе. Это создает пространство для снижения ключевой ставки. В то же время повышенная неопределенность, связанная с внешними условиями и бюджетной политикой, требует осторожности.

По итогам обсуждения ключевая ставка была снижена на 50 б.п., до 15,00% годовых. Банк России будет оценивать целесообразность дальнейшего снижения ключевой ставки на ближайших заседаниях в зависимости от устойчивости замедления инфляции, динамики инфляционных ожиданий, а также от оценки рисков со стороны внешних и внутренних условий.

По прогнозу Банка России, с учетом проводимой денежно-кредитной политики годовая инфляция снизится до 4,5–5,5% в 2026 году. Устойчивая инфляция сложится вблизи 4% во втором полугодии 2026 года. В 2027 году и далее годовая инфляция будет находиться на цели.

Банк России начинает публиковать статистику по норме сбережений домашних хозяйств
События и комментарии

Показатель отражает, какую часть доходов домашние хозяйства направляют на сбережения. Он не только характеризует склонность населения к сбережениям, но и позволяет оценивать потребительскую активность.

Данные будут публиковаться ежеквартально, в том числе в виде сезонно сглаженного временного ряда, в составе материала «Операции сектора „Домашние хозяйства“ с финансовыми активами и обязательствами».

Банк России (VK)

Председатель Банка России Эльвира Набиуллина — о том, как изменение бюджетной политики влияет на денежно-кредитную политику.

Смотрите видео с пресс-конференции.

ЦБ: Отмеченные платформой «Антидроп» клиенты банков избегут блокировки счета

Клиентов банков, которые будут помечены создаваемой Центробанком платформой «Антидроп» и кредитной организацией как подозрительные, не коснется блокировка онлайн-банкинга, им ограничат только ряд операций. Об этом замруководителя службы финансового мониторинга и валютного контроля Банка России Евгений Хомицкий заявил 1 апреля на финансовом форуме в Москве.

По его словам, которые приводит «Интерфакс», принципиальная особенность данной платформы заключается в отказе от блокировки средств на счетах и отключения дистанционного банковского обслуживания.

«Здесь нет задачи лишить человека, клиента доступа к финансовой системе. Мы предлагаем лишь ограничивать два ключевых вида операций, которые используются мошенниками, теневым бизнесом, когда используют счет дропа», — указал Хомицкий.

Он уточнил, что ограничения затронут входящие переводы от третьих лиц и внесение наличных через банкоматы.

Замглавы службы финансового мониторинга и валютного контроля ЦБ отметил, что другие виды операций, такие как начисление зарплаты и оплата в магазинах, останутся доступны. «То есть все базовые сервисы, за исключением вот этих двух видов операции, работают», — пояснил он.

Кроме того, Хомицкий рассказал, что будут отличаться и сроки таких ограничений: в первый раз они будут действовать на протяжении года, во второй раз, если клиент будет замешан в недобросовестной деятельности, — в течение трех лет. При этом регулятор намерен установить прозрачную и четкую процедуру реабилитации.

Банк России (VK)

Где заканчивается мнение и начинается совет? За какими финфлюенсерами стоит следить инвестору, а за какими — следит регулятор? Новый выпуск подкаста #КудаСмотритЦБ посвящен непростой теме ответственности в информационном поле и на финансовом рынке.

В нашей телепередаче — Михаил Мамута, руководитель Службы по защите прав потребителей и обеспечению доступности финансовых услуг Банка России и Ирина Ахмадуллина (проект Деньги не спят). Ведущий и директор по острым вопросам — Алексей Антонов.

Этот выпуск стоит посмотреть всем, кто считает себя инвестором*

*не является инвестиционной рекомендацией.

Банк России (VK)

#ОтветыЦБ
Вопросы о денежно-кредитной политике не заканчиваются никогда и могут быть самыми разнообразными (что мы очень любим и приветствуем, спасибо вам за них). Те вопросы, которые интересуют людей чаще всего, мы собрали и систематизировали — смотрите на нашем сайте обновленный раздел с ответами: vk.cc/cW9c6J

Сегодня же разбираем две важных темы — потребительскую корзину и тему зарплат:

1. Инфляция, по данным ЦБ, сейчас около 6%. И считается она по некой потребительской корзине, состоящей из множества товаров. Но судя по всему, в корзину эту специально включают то, что люди покупают редко, но оно или не дорожает, или дешевеет. Поэтому в результате уровень инфляции такой низкий. Может, в корзину надо брать только те товары и услуги, которыми пользуются постоянно? Потому что иначе это сферический показатель в вакууме. По какому принципу вообще отбираются товары и услуги для включения в эту корзину?

Товары и услуги в потребительскую корзину Росстата отбирают сами граждане нашей страны, когда делают покупки. Об этом Росстат узнает из ежегодных опросов десятков тысяч домохозяйств по всей стране. Люди делятся реальными записями своих трат. И в потребительскую корзину включаются те товары и услуги, на которые люди потратили больше всего денег. И это не только продукты, товары первой необходимости и услуги ЖКХ. В течение года, конечно, не все жители страны, но и не единицы, купили автомобиль, холодильник, съездили на отдых в какую-то страну или на Черноморское побережье, ходили в театр и кино. А еще больше тех, у кого есть дети, и соответственно много расходов на товары для детей, и даже немало тех, у кого есть домашние питомцы и траты на них. Когда все это складывается в одну корзину, получается наше общее потребление.

Состав потребительской корзины раз в год меняется исходя из того, как меняются предпочтения жителей нашей страны. Методика расчета (vk.cc/cW9c1Q) открыта для всех, там указано, какие товары входят в корзину. Например, в 2026 году в расчет добавили курьерскую доставку, жидкие средства для стирки, а вот замену батареек в часах исключили. Интересен пример с санитарными масками: в 2021 году их добавили в расчет из-за пандемии, а в этом году исключили.

Сомнения в реальности официальной инфляции возникают из-за того, что люди судят об инфляции по собственным покупкам (и так происходит не только в России, но и во всем мире). Потребление каждого человека индивидуально и не совпадает с широкой потребительской корзиной Росстата, в которой, кстати, в этом году учитываются 558 позиций. Действительно, в стране вряд ли найдется реальный человек, который покупает все эти товары и услуги в течение одного месяца или даже одного года. И тем не менее расчет инфляции по общей корзине дает хорошее представление о том, как меняются в среднем все цены в стране.

Задача Банка России — сделать так, чтобы инфляция была стабильной и низкой, вблизи 4% в год. В этом случае и личная инфляция каждого из нас также будет невысокой.

2. Если в 2025 году рост реальных зарплат оценивается всего в 3,5%, то уже с 2026 года он снизится до 1,2–1,7% в год. Экономика, по оценке аналитиков, может уйти в рецессию уже в начале года, а к декабрю рост ВВП не превысит 1%. Сигналы охлаждения рынка труда подтверждают и данные Банка России. Вопрос - не приведет ли политика Банка России к стагнации?

Денежно-кредитная политика Банка России ведет к инфляции вблизи 4% и устойчивому росту экономики.
Если пройтись по показателям из вопроса, то они говорят о следующем.

Первое.
Рост реальных зарплат в 2025 году превзошел рост ВВП: 4,4% (по оценке) и 1% соответственно. Это означает, что доходы работников выросли сильнее, чем увеличилось производство товаров и услуг. Почему так получилось? Потому что в большинстве отраслей образовался кадровый дефицит, а свободных рабочих рук на рынке практически не было. Уровень безработицы достиг исторического минимума – 2,1%. Предприятия конкурировали за работников гонкой зарплат.

Второе.
Сильное перенапряжение производственных возможностей взвинтило цены, и инфляция ускорилась. Охлаждение спроса в такой ситуации необходимо, чтобы вернуть рост цен в управляемое русло.

Третье.
Банк России возвращает инфляцию к целевым 4% путем охлаждения избыточного роста спроса. При этом ресурсы продолжают использоваться в полной мере, и рост экономики продолжается. Это никак не рецессия, которая подразумевает падение выпуска несколько кварталов подряд, рост безработицы и снижение зарплат. Безработица остается низкой, хотя предприятия уже говорят об ослаблении напряженности с кадрами. Зарплаты растут, но такой гонки, как в предыдущие годы, уже не ожидается. ВВП, по нашему прогнозу, в 2026 году вырастет на 0,5–1,5%, а инфляция снизится до 4,5–5,5%.

«Кибербезопасность в финансах» и «Финополис» объединятся в один форум
События и комментарии

Два крупных мероприятия Банка России – «Кибербезопасность в финансах» и Форум инновационных финансовых технологий «Финополис» – соединятся на одной площадке. Первый форум в новом формате пройдет в феврале 2027 года в Екатеринбурге, точные даты будут объявлены дополнительно.

Развитие финансовых технологий и кибербезопасность тесно связаны: внедрение инновационных продуктов и сервисов невозможно без надежной защиты. Объединение форумов позволит на одной площадке обсудить последние тренды и вызовы в этих областях, стратегическое видение их развития, а также многие другие актуальные вопросы.

В числе спикеров и участников мероприятия – представители Банка России, органов государственной власти, банков, информационной безопасности, финтех- и ИТ-компаний.

На выставке компании традиционно продемонстрируют последние разработки в области кибербезопасности и инноваций – от цифровых сервисов до инструментов защиты инфраструктуры.

Банк России (VK)

«Кибербезопасность в финансах» и «Финополис» объединятся в один форум
Они соединятся на одной площадке

Первый форум в новом формате пройдет в феврале 2027 года в Екатеринбурге. Точные даты мы объявим дополнительно

Развитие финансовых технологий и кибербезопасность тесно связаны: внедрение инновационных продуктов и сервисов невозможно без надежной защиты.

Объединение форумов позволит обсудить последние тренды и вызовы в этих областях, стратегическое видение развития и другие актуальные вопросы отрасли.

В числе спикеров и участников будут представители Банка России, органов государственной власти, банков, специалистов по информационной безопасности, финтех- и ИТ-компаний.

На выставке компании традиционно продемонстрируют последние разработки в области кибербезопасности и инноваций — от цифровых сервисов до инструментов защиты инфраструктуры.

ЦБ высчитал норму сбережений в РФ
https://www.kommersant.ru/doc/8554061

Банк России впервые представил квартальную оценку нормы сбережений домашних хозяйств — показателя, отражающего долю доходов населения, которая не идет на текущее потребление. Он позволяет оценивать не только текущий спрос, но и его потенциальное расширение. По расчетам регулятора, в четвертом квартале 2025 года норма сбережений составила 16% с учетом сезонной корректировки, без нее показатель достигал 22,9%.

Рейтинги для ЦФА: решение Банка России
События и комментарии

Банк России определил минимальный уровень кредитного качества цифровых финансовых активов (ЦФА), доступных для неквалифицированных инвесторов.

Теперь инвесторы смогут без ограничений приобретать наиболее популярные ЦФА, выплаты по которым не зависят от каких-либо переменных индикаторов, при условии, что им или их эмитенту присвоен кредитный рейтинг не ниже «А+» по национальной шкале или «ВВ» по международной шкале. Аналогичный уровень рейтинга должен быть у облигаций или их эмитента, если ЦФА удостоверяют право их требования или возможность осуществлять права по ним.

Кроме того, «неквалам» в пределах 600 тыс. рублей стали доступны ЦФА, доход по которым варьируется от динамики таких показателей, как инфляция, ключевая ставка, цены на драгоценные металлы и акции. Но эти ЦФА или их эмитенты должны обладать рейтингом не ниже «АА-» по национальной шкале или «ВВ+» по международной шкале.

Банк России (VK)

Рейтинги для цифровых финансовых активов

Банк России определил минимальный уровень кредитного качества цифровых финансовых активов (ЦФА), доступных для неквалифицированных инвесторов: vk.cc/cW9wzJ

Теперь инвесторы смогут без ограничений приобретать наиболее популярные ЦФА, выплаты по которым не зависят от переменных индикаторов, при условии, что им или их эмитенту присвоен кредитный рейтинг не ниже «А+» по национальной шкале или «BB» по международной шкале. Аналогичный уровень рейтинга должен быть у облигаций или их эмитента, если ЦФА удостоверяют право требования или возможность осуществлять права по ним.

Кроме того, неквалам в пределах 600 тысяч рублей стали доступны ЦФА, доход по которым зависит от динамики ряда показателей:
— инфляции
— ключевой ставки
— цен на драгоценные металлы
— акций.

При этом такие ЦФА или их эмитенты должны иметь рейтинг не ниже «АА-» по национальной шкале или «BB+» по международной шкале.