#CbondsNewsletter
🌐В сентябре объем новых выпусков почти в 2 раза вырос по сравнению с августом, достигнув максимального значения с начала года: Cbonds Global Monthly Newsletter: сентябрь 2023

Ключевые события на мировом рынке еврооблигаций в сентябре 2023 года:

📉В сентябре объем новых выпусков почти в 2 раза вырос по сравнению с августом, достигнув максимального значения с января 2023 года. Более того, как на развивающихся, так и на развитых рынках объемы новых выпусков превысили аналогичные показатели за 2022 год: 47% и 17% соответственно по сравнению с сентябрем 2022 года.

🧮В сентябре 11 эмитентов выпустили 14 суверенных еврооблигаций на общую сумму $11.6 млрд . Впервые с 2020 года на международный рынок вышел Тринидад и Тобаго, разместив евробонд на $560 млн. Крупнейший евробонд месяца на €3.25 млрд (двумя траншами) выпустила Румыния. Страны Восточной и Центральной Европы выпустили около 55% суверенных еврооблигаций сентября.

👶 В сентябре объем средств, привлеченных эмитентами-дебютантами, составил $28 млрд. Доля эмитентов из развивающихся стран составила 9.7%. Компания Sartorius AG – немецкий поставщик фармацевтического и лабораторного оборудования – четырьмя траншами разместила крупнейшие дебютные еврооблигации сентября на сумму €3 млрд.

🌱Объем новых выпусков ESG-бумаг, размещенных в сентябре, составил $43,7 млрд, что на 29% больше, чем в сентябре 2022 года. Зеленые бонды представляют наибольшую долю от всех ESG-бумаг, выпущенных с начала года,– 60%. Выпусков ESG-бумаг на рынке СНГ в прошедшем месяце не было.

#CbondsNewsletter
🌐В октябре объем новых выпусков значительно снизился по сравнению с сентябрем: Cbonds Global Monthly Newsletter: октябрь 2023

Ключевые события на мировом рынке еврооблигаций в октябре 2023 года:

📉В октябре объем новых выпусков значительно снизился (почти в два раза) по сравнению с сентябрем. Более того, как на развивающихся, так и на развитых рынках объемы новых выпусков не превысили аналогичные показатели за 2022 год: -31% и -25% соответственно по сравнению с октябрем 2022 года.

🧮В октябре 7 эмитентов выпустили 9 суверенных еврооблигаций на общую сумму $2.3 млрд. Впервые в 2023 на международный рынок вышел суверенный эмитент из СНГ, еврооблигацию на сумму $660 млн выпустил Узбекистан. Крупнейший евробонд месяца выпустил Bank Gospodarstwa Krajowego на сумму $1 млрд. Страны Восточной и Центральной Европы выпустили почти половину суверенных еврооблигаций в октябре.

👶 В октябре объем средств, привлеченных эмитентами-дебютантами, составил $5.5 млрд. Доля эмитентов из развивающихся стран в августе составила 29.9%. Borr Drilling, международный буровой подрядчик со штаб-квартирой на Бермудских островах, выпустил крупнейшие дебютные еврооблигации октября на сумму $1.54 млрд двумя траншами.

🌱Объем новых выпусков ESG бумаг, размещенных в октябре, составил $17.7 млрд, что на 10% больше, чем в октябре 2022 года. Зеленые бонды представляют наибольшую долю от всех ESG бумаг, выпущенных с начала года, - 61%. Выпусков ESG бумаг на рынке СНГ в прошедшем месяце не было.

➡️Читать

#CbondsNewsletter
📈 В ноябре объем новых выпусков евробондов значительно (на 25%) вырос по сравнению с октябрём – Cbonds Global Monthly Newsletter: ноябрь

Более того, на развивающихся рынках объем новых выпусков превысил аналогичный показатель за 2022 год: +72%, однако, общий объём новых выпусков и объём выпусков на развитых рынках не превысили аналогичные показатели – -6% и -17% соответственно по сравнению с ноябрём 2022 года.

🌐 В ноябре 13 эмитентов выпустили 25 суверенных еврооблигаций на общую сумму $19.6 млрд. Крупнейший евробонд месяца на сумму $2.5 млрд выпустила Колумбия, Израиль – два евробонда и четыре доразмещения на общую сумму $2.8 млрд. Страны Латинской Америки выпустили более трети суверенных еврооблигаций в ноябре.

👶В ноябре 2023 объем средств, привлеченных эмитентами-дебютантами, составил $13 млрд. Доля эмитентов из развивающихся стран в ноябре составила 35%. Sandoz Group, швейцарская фармацевтическая компания, выпустила крупнейшие дебютные еврооблигации ноября объемом €2 млрд тремя траншами.

🌱Объем новых выпусков ESG-бумаг, размещенных в ноябре, составил $32,1 млрд, что на 27% больше, чем в ноябре 2022 года. Зеленые бонды представляют наибольшую долю от всех ESG-бумаг, выпущенных с начала года – 60%. Впервые в 2023 году был выпущен переходной евробонд на сумму €600 млн. Выпусков ESG-бумаг на рынке СНГ в ноябре не было.

Читать полную версию Cbonds Newsletter за ноябрь.

#CbondsNewsletter
📈 В декабре объем новых выпусков евробондов значительно (на 74%) сократился по сравнению с ноябрем – Cbonds Global Monthly Newsletter: декабрь

Ключевые события на мировом рынке еврооблигаций за декабрь и 2023 год в целом.

📉В декабре 2023 года объем новых выпусков значительно снизился (на 74%) по сравнению с ноябрем. Более того, объём новых выпусков на развитых рынках и общий объем новых выпусков не превысили аналогичный показатель за 2022 год: -13% и -16% соответственно.

Тем не менее, общий объём новых выпусков на развивающихся рынках немного вырос (на 9%) по сравнению с декабрем предыдущего года. Подводя итог 2023 года, можно отметить, что объём еврооблигаций за 2023 год снизился на 15%, в основном за счёт снижения объема на развитых рынках на 18%.

🌐 В декабре только Китай и Румыния выходили на рынок суверенных еврооблигаций, выпустив 3 еврооблигации на общую сумму $644 млн. Всего же в 2023 году 50 суверенных эмитентов выпустили 141 еврооблигацию на общую сумму $154 млрд. Наиболее активной была Саудовская Аравия, выпустив 5 еврооблигаций на сумму $16 млрд. Эмитенты из Восточной Европы и Латинской Америки выпустили более половины суверенных еврооблигаций в 2023 году.

🧸В декабре 2023 объем средств, привлеченных эмитентами-дебютантами, составил $4.1 млрд. Доля эмитентов из развивающихся стран в декабре составила 62%. Ephios Subco 3, фармацевтическая компания, зарегистрированная в Люксембурге, выпустила крупнейшие дебютные еврооблигации декабря на сумму €450 млн. За 2023 год общий объем дебютных выпусков составил $125 млрд. Kenvue, американская компания отрасли здравоохранения, выпустила крупнейший дебютный евробонд 2023 года на сумму $7.75 млрд в восьми траншах.

🌱Объем новых выпусков ESG-бумаг, размещенных в декабре, составил $6,5 млрд, что почти в 30 раз больше, чем в декабре 2022 года. Зеленые бонды представляют наибольшую долю от всех ESG-бумаг, выпущенных с начала года – 61%. Выпусков ESG-бумаг на рынке СНГ в декабре 2023 года не было. Общая сумма ESG-еврооблигаций, выпущенных в 2023 году, равна $321.7 млрд (против $321.3 млрд в 2022 году).

#CbondsNewsletter
📈 В январе объем новых выпусков евробондов более чем в 5 раз вырос по сравнению с декабрем

Ключевые события на мировом рынке еврооблигаций за январь 2024 года:

📈В январе объем новых выпусков более чем в 5 раз вырос по сравнению с декабрем 2023 года. Более того, объём новых выпусков на развитых и развивающихся рынках превысили аналогичный показатель за январь 2023 года: на 8% и на 21% соответственно.

🌐В январе 13 суверенных эмитентов выходили на рынок суверенных еврооблигаций, выпустив 29 еврооблигации на общую сумму $47,7 млрд. Наиболее активной была Саудовская Аравия – 3 еврооблигации на сумму $12 млрд. Эмитенты из Латинской Америки выпустили почти треть суверенных еврооблигаций за январь.

👶В январе объем средств, привлеченных эмитентами-дебютантами, составил $13.7 млрд. Доля эмитентов из развивающихся стран составила 25%. Компания AerCap Ireland Limited, мировой лидер в области авиализинга и финансирования авиационной отрасли, выпустила крупнейшие дебютные еврооблигации января на сумму $1,5 млрд двумя траншами.

🌱Объем новых выпусков ESG-бумаг, размещенных в январе, составил $70,7 млрд, что почти в 2 раза больше, чем в январе 2023 года и является наилучшим результатом за всю историю наблюдений. Зеленые бонды представляют наибольшую долю от всех ESG-бумаг, выпущенных с начала года, – 42%. Выпусков ESG-бумаг на рынке СНГ в январе не было.

🔎 Читать материал

#CbondsNewsletter
📉В феврале объем новых выпусков евробондов существенно (на 47%) сократился по сравнению с январем – Cbonds Global Monthly Newsletter: февраль

Ключевые события на мировом рынке еврооблигаций в феврале:

📉В феврале объем новых выпусков существенно снизился (на 47%) по сравнению с январем. Более того, объем новых выпусков на развитых рынках на 6% ниже аналогичного показателя за февраль 2023 года. Однако, на развивающихся рынках картина несколько другая: объем новых выпусков на 29% превышает показатели аналогичного месяца прошлого года.

🌐В феврале 11 суверенных эмитентов вышли на рынок суверенных еврооблигаций, выпустив 18 евробондов на общую сумму $19.8 млрд. Наиболее активной была Румыния, выпустив 2 еврооблигации на сумму €4 млрд. Эмитенты из Центральной и Восточной Европы выпустили почти треть суверенных еврооблигаций в февраля. С начала года суверенные эмитенты из Центральной и Восточной Европы выпустили более 80% от всего объема выпусков еврооблигаций региона.

🧸В феврале объем средств, привлеченных эмитентами-дебютантами, составил $26.6 млрд. Доля эмитентов из развивающихся стран в феврале составила 6%. Solventum Corporation, американская медицинская компания, выпустила крупнейшие дебютные еврооблигации февраля на сумму $6.9 млрд 6-ю траншами.

🌱Объем новых выпусков ESG-бумаг, размещенных в феврале этого года, составил $31.8 млрд, что на 28% меньше, чем в феврале 2023-го. Зеленые бонды представляют наибольшую долю от всех ESG-бумаг, выпущенных с начала года (48%). Выпусков ESG-бумаг на рынке СНГ в феврале не было.

#CbondsNewsletter
📊В марте объем новых выпусков евробондов снизился на 14% по сравнению с февралем – Cbonds Global Monthly Newsletter: март

📉В марте объем новых выпусков незначительно снизился (на 14%) по сравнению с февралем. Более того, объем новых выпусков на развитых рынках ниже на 11% аналогичного показателя за март 2023 года. Однако, на развивающихся рынках картина несколько другая: объем новых выпусков превышает на 8% показатели аналогичного месяца предыдущего года.

🌐В марте 9 суверенных эмитентов выходили на рынок суверенных еврооблигаций, выпустив 15 еврооблигаций на общую сумму $23.7 млрд. Наиболее активными были Польша и Израиль, выпустив еврооблигации в 3-х траншах каждая на сумму $8 млрд. Эмитенты из Центральной и Восточной Европы выпустили более половины суверенных еврооблигаций марта.

🧸В марте объем средств, привлеченных эмитентами-дебютантами, составил $15.1 млрд. Доля эмитентов из развивающихся стран в марте составила 14.6%. Nestle Capital Corporation, американская дочерняя компания Nestle S.A., выпустила крупнейшие дебютные еврооблигации марта на $2.5 млрд 4-мя траншами.

🌱Объем новых выпусков ESG-бумаг, размещенных в марте, составил $25.3 млрд., что на 9% больше, чем в марте 2023 года. Однако, объемы ESG-еврооблигаций снижаются второй месяц подряд. С начала года зеленые бонды составляют наибольшую долю от всех ESG-бумаг, выпущенных с начала года – 54%. Выпусков ESG-бумаг на рынке СНГ в марте не было.

#CbondsNewsletter
📊 В апреле объем новых выпусков евробондов снизился на 16% по сравнению с мартом – Cbonds Global Monthly Newsletter: апрель

📉В апреле объем новых выпусков снизился на 16% по сравнению с мартом, однако объем выпущенных облигаций увеличился по сравнению с прошлым годом, как по рынку в целом, так и по рынку развитых стран на 6 и 8% соответственно. Снижение наблюдается только на рынке развивающихся стран – на 6% по сравнению с прошлым годом.

🌐В апреле 6 суверенных эмитентов вышли на рынок суверенных еврооблигаций, выпустив 9 еврооблигаций на общую сумму $7,3 млрд. Наиболее активной была Канада, выпустившая еврооблигации на сумму $3 млрд. Эмитенты из Латинской Америки выпустили почти половину суверенных еврооблигаций в апреле.

🧸В апреле объем средств, привлеченных эмитентами-дебютантами, составил $14,9 млрд. Доля эмитентов из развивающихся стран в апреле составила 14,8%. Abu Dhabi Developmental Holding Company, крупный суверенный фонд базирующийся в Абу Даби, выпустил крупнейшие дебютные еврооблигации апреля на $1,25 млрд.

♻️Объем новых выпусков ESG-бумаг, размещенных в апреле, составил $31,8 млрд, что на 0.1% больше, чем в апреле 2023 года. В этом месяце, объёмы ESG-еврооблигаций практически вернулись к февральским показателям. Зеленые бонды представляют наибольшую долю от всех ESG-бумаг, выпущенных с начала года – 55%. Выпуском ESG-бумаг на рынке СНГ отметился Банк Развития Казахстана, выпустивший облигации устойчивого развития на сумму 100 млрд тенге (примерно $224 млн), сроком на 3 года под 13% годовых.

#CbondsNewsletter
📊 В мае объем новых выпусков евробондов вырос на 1% по сравнению с апрелем – Cbonds Global Monthly Newsletter: май

📉В мае объем новых выпусков вырос по сравнению с апрелем на 1%. Более того, объем выпущенных облигаций увеличился по сравнению с прошлым годом как по рынку в целом, так и по рынку развивающихся стран на 7 и 131% соответственно. Снижение наблюдается только на рынке развитых странах на 5% по сравнению с прошлым годом.

🌐 В мае 9 суверенных эмитентов вышли на рынок суверенных еврооблигаций, выпустив 19 еврооблигаций на общую сумму $17.9 млрд. Наиболее активной была Саудовская Аравия, выпустившая еврооблигации тремя траншами на сумму $5 млрд. Эмитенты с Ближнего Востока выпустили более 40% суверенных еврооблигаций в мае 2024 года. Узбекистан выпустил три еврооблигации в трех разных валютах на общую сумму $1.5 млрд и стал первым суверенным эмитентом СНГ в 2024 году.

🧸В мае объем средств, привлеченных эмитентами-дебютантами, составил $23.5 млрд. Доля эмитентов из развивающихся стран в мае составила 14,4%. Kommuninvest Cooperative Society, кооперативная организация, членами которой являются шведские муниципалитеты, выпустила крупнейшие дебютные еврооблигации мая на €1 млрд.

♻️Объем новых выпусков ESG-бумаг, размещенных в мае, составил $29 млрд, что на 12% больше, чем в мае 2023 года. В 2024 году ежемесячные объемы ESG-еврооблигаций не опускаются ниже $25 млрд. Зеленые бонды представляют наибольшую долю от всех ESG-бумаг, выпущенных с начала года – 57%. Выпуском ESG-бумаг на рынке СНГ в мае 2024 года отметился Узбекистан, выпустивший две облигации устойчивого развития на сумму 3 трлн сумов (~ 236 млн в долларовом эквиваленте) сроком на 7 лет под 16.625% годовых и на сумму $600 млн сроком на 5 лет под 5,375% годовых.

#CbondsNewsletter
📊 В июне объем новых выпусков евробондов снизился на 38% по сравнению с маем – Cbonds Global Monthly Newsletter: июнь

📉 В июне 2024 года объем новых выпусков снизился по сравнению с маем 2024 года на 38%. Более того, объем выпущенных облигаций снизился по сравнению с прошлым годом как по рынку в целом, так и по рынку развитых стран на 21% и 26% соответственно. Рост наблюдается только на рынке развивающихся стран на 19% по сравнению с прошлым годом.

🌐 В июне 15 суверенных эмитентов выходили на рынок суверенных еврооблигаций, выпустив 17 еврооблигаций на общую сумму $17.3 млрд. Наиболее активной была Бразилия, выпустившая еврооблигации сроком на 7.5 лет на сумму $2 млрд. Эмитенты Африки и Латинской Америки выпустили около 60% суверенных еврооблигаций в июне.

👶 В июне объем средств, привлеченных эмитентами-дебютантами, составил $12.4 млрд. Доля эмитентов из развивающихся стран в июне составила 12.8%. Vale Overseas Limited, дочерняя компания ведущего производителя железной руды Vale, выпустила крупнейшие дебютные еврооблигации июня на сумму $1 млрд.

🌱Объем новых выпусков ESG бумаг, размещенных в июне, составил $35.3 млрд, что является наилучшим результатом с января 2024 года и в полтора раза больше, чем в июне 2023 года. Зеленые бонды представляют наибольшую долю от всех ESG бумаг, выпущенных с начала года - 55%.

#CbondsNewsletter
📊 В июле объем новых выпусков евробондов на 7% сократился по сравнению с июнем – Cbonds Global Monthly Newsletter: июль

📉Объем новых выпусков немного (на 7%) снизился в июле 2024 года по сравнению с июнем 2024 года. Однако объем выпущенных облигаций увеличился по сравнению с июлем 2023 года как по рынку в целом, так и по рынку развитых стран (на 21% и 9% соответственно). Рост на рынке развивающихся стран и вовсе превысил аналогичный показатель предыдущего года более чем в 2 раза.

🌐8 суверенных эмитентов вышли на мировой рынок долговых обязательств в июле 2024 года, разместив 13 еврооблигаций на общую сумму $10,1 млрд. Bank Gospodarstwa Krajowego был самым активным участником рынка суверенных долговых обязательств с 3-мя еврооблигациями и 1-м доразмещением на общую сумму €4 млрд. Эмитенты из Восточной Европы выпустили более 40% всех государственных еврооблигаций в июле.

🧸Эмитенты-дебютанты привлекли $18,3 млрд на международном рынке облигаций в июле. Доля эмитентов развивающихся рынков составила 19,1%. BlackRock Funding, Inc., дочерняя компания американской многонациональной инвестиционной компании BlackRock, выпустила крупнейшие дебютные еврооблигации июля на $2,5 млрд тремя траншами.

🌱Объем новых выпусков ESG, размещенных в июле, составил $31,7 млрд. Количество новых выпущенных ESG-облигаций в этом месяце выросло более чем в 3 раза по сравнению с июлем 2023 года, показав самый высокий прирост в 2024 году по сравнению с аналогичным месяцем 2023 года. Зеленые облигации составляют наибольшую часть всех выпусков ESG, размещенных в 2024 году, – 55%. Узпромстройбанк выпустил еврооблигации устойчивого развития 2-мя траншами на общую сумму почти 600 млн в долларовом эквиваленте, Georgia Global Utilities также выпустили еврооблигации устойчивого развития на сумму $300 млн.

#CbondsNewsletter
📊 В августе объем новых выпусков евробондов сократился на 30% по сравнению с июлем – Cbonds Global Monthly Newsletter: август

📉Объем новых выпусков евробондов значительно (на 30%) снизился в августе 2024 года по сравнению с июлем 2024 года. Однако объем выпущенных облигаций увеличился по сравнению с августом 2023 года как по рынку в целом, так и по рынку развитых стран (на 13% и 10% соответственно). Рост на рынке развивающихся стран и вовсе превысил аналогичный показатель предыдущего года на 38%.

🌐Только 3 суверенных эмитента вышли на мировой рынок долговых обязательств в августе 2024 года, разместив 6 еврооблигаций на общую сумму $5,6 млрд. Перу был самым активным участником рынка суверенных долговых обязательств с двумя еврооблигациями на общую сумму $3 млрд. Также на рынок вышли Филиппины, выпустив три еврооблигации на сумму равную $2,5 млрд.

🧸Эмитенты-дебютанты привлекли $12,2 млрд на международном рынке облигаций в августе. Доля эмитентов развивающихся рынков составила 8,5%. 15142083 Canada Ltd., дочерняя компания South Bow Corporation, которая предоставляет разнообразные услуги по транспортировке жидких нефтепродуктов, выпустила крупнейшие дебютные еврооблигации в августе на сумму $4,5 млрд 6-ю траншами.

🌱Объем новых выпусков ESG, размещенных в августе, составил $30,8 млрд. Количество новых выпущенных ESG-облигаций в этом месяце выросло на 74% по сравнению с августом 2023 года, продемонстрировав третий месяц подряд превышение аналогичных показателей 2023 года. Зеленые облигации составляют наибольшую часть всех выпусков ESG, размещенных в 2024 году, — 54%.

#CbondsNewsletter
📊 В сентябре объем новых выпусков вырос на 51% по сравнению с августом – Cbonds Global Monthly Newsletter: сентябрь

📉Объем новых выпусков значительно вырос в сентябре 2024 года (+51%) по сравнению с августом 2024 года. Однако объем выпущенных облигаций снизился по сравнению с сентябрем 2023 года как по рынку в целом, так и по рынку развитых стран на 8 и 16% соответственно. Тем не менее на рынке развивающихся стран объём выпусков превысил аналогичный показатель предыдущего года на 54%.

🌐Только 10 суверенных эмитентов вышли на мировой рынок долговых обязательств в сентябре 2024 года, разместив 17 еврооблигаций на общую сумму $16 млрд. Турция была самым активным участником рынка суверенных долговых обязательств с еврооблигациями на $3.5 млрд. Также на рынок вышла Индонезия, выпустив три еврооблигации на сумму $2.6 млрд.

🧸Эмитенты-дебютанты привлекли $28.6 млрд на международном рынке облигаций в сентябре. Доля эмитентов развивающихся рынков в отчетном месяце составила 26%. Laboratory Corporation of America Holdings, которая через свои дочерние компании предоставляет услуги клинических лабораторий и разрабатывает специализированные тесты, такие как онкологическое тестирование, генотипирование и фенотипирование ВИЧ, диагностическая генетика и клинические испытания, в сентябре выпустила крупнейшие дебютные еврооблигации на $1.5 млрд 2-мя траншами.

🌱Объем новых выпусков ESG, размещенных в сентябре, составил $43.2 млрд. Количество новых выпущенных ESG-облигаций в этом месяце снизилось на 1% по сравнению с сентябрем прошлого года, показав, тем не менее, лучший результат с января 2023 года. Зеленые облигации составляют наибольшую часть всех выпусков ESG, размещенных в 2024 году, — 54%. Агробанк (Узбекистан) выпустил зеленые еврооблигации сроком на 5 лет на сумму $400 млн.