УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7,46% (🔻4 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
8,21% (🔺3 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
11,82%
🗓 Календарь событий
Сбор заявок
🚚ТрансФин-М, 001P-08
Размещения и оферты на сегодня не запланированы.
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7,46% (🔻4 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
8,21% (🔺3 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
11,82%
🗓 Календарь событий
Сбор заявок
🚚ТрансФин-М, 001P-08
Размещения и оферты на сегодня не запланированы.
@Cbonds
🌿"СПБ Биржа" планирует до конца 2021 года создать сегменты "зеленых" и социальных облигаций
💬Директор департамента листинга и первичного рынка "СПБ Биржи" Оксана Деришева:
"Мы начинаем развивать российский рынок ценных бумаг. И готовим сейчас правила листинга, которые, я надеюсь, мы сможем зарегистрировать в четвёртом квартале, и они будут в числе прочих изменений предусматривать создание двух сегментов в ESG-секторе: "зелёный" и социальный".
✅Требования, которые мы планируем предъявлять к выпускам ценных бумаг для включения в эти сегменты, они не новы для российского рынка и российских эмитентов: целевой характер эмиссии, чёткая классификация выпусков в качестве "зеленых" либо социальных в соответствии со стандартами эмиссии. Очень ждём внесения изменений в стандарты, которые позволят эмитентам, которые позволят верифицировать не проекты, а политики по отбору проектов. ... Биржа планирует применять верификаторы, которые рекомендует Банк России: верификаторы ВЭБ, CBI или ESMA".
💬Директор департамента листинга и первичного рынка "СПБ Биржи" Оксана Деришева:
"Мы начинаем развивать российский рынок ценных бумаг. И готовим сейчас правила листинга, которые, я надеюсь, мы сможем зарегистрировать в четвёртом квартале, и они будут в числе прочих изменений предусматривать создание двух сегментов в ESG-секторе: "зелёный" и социальный".
✅Требования, которые мы планируем предъявлять к выпускам ценных бумаг для включения в эти сегменты, они не новы для российского рынка и российских эмитентов: целевой характер эмиссии, чёткая классификация выпусков в качестве "зеленых" либо социальных в соответствии со стандартами эмиссии. Очень ждём внесения изменений в стандарты, которые позволят эмитентам, которые позволят верифицировать не проекты, а политики по отбору проектов. ... Биржа планирует применять верификаторы, которые рекомендует Банк России: верификаторы ВЭБ, CBI или ESMA".
#НовостиКомпаний
⚡️Российские компании: основные события, 15 октября
БКС Экспресс:
🧪"Акрон" опубликует производственные результаты за III квартал 2021 г.
🔨"АЛРОСА" опубликует операционные результаты за III квартал 2021 г. Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов за I полугодие 2021 г.
🛒"X5 Retail Group" (FIVE 10,50, +60,06%) опубликует операционные результаты за III квартал 2021 г.
Рекомендация: «покупать», цель: 4940 руб. Мы ожидаем выручку группы на уровне 551 млрд руб. (+14% г/г). Цифровые продажи, как и объемы реализации через жесткий дискаунтер «Чижик», пока не вносят значимого вклада в выручку: объем их доходов оценивается в пределах 13 млрд руб. Драйвером роста выручки выступает увеличение среднего чека. Сопоставимые продажи, по нашим прогнозам, повысятся примерно на 4% г/г. EBITDA (IFRS 16) мы закладываем на уровне около 68,5 млрд руб. с прибылью 5,9 млрд руб. (ИК Фридом Финанс)
⚡️Российские компании: основные события, 15 октября
БКС Экспресс:
🧪"Акрон" опубликует производственные результаты за III квартал 2021 г.
🔨"АЛРОСА" опубликует операционные результаты за III квартал 2021 г. Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов за I полугодие 2021 г.
🛒"X5 Retail Group" (FIVE 10,50, +60,06%) опубликует операционные результаты за III квартал 2021 г.
Рекомендация: «покупать», цель: 4940 руб. Мы ожидаем выручку группы на уровне 551 млрд руб. (+14% г/г). Цифровые продажи, как и объемы реализации через жесткий дискаунтер «Чижик», пока не вносят значимого вклада в выручку: объем их доходов оценивается в пределах 13 млрд руб. Драйвером роста выручки выступает увеличение среднего чека. Сопоставимые продажи, по нашим прогнозам, повысятся примерно на 4% г/г. EBITDA (IFRS 16) мы закладываем на уровне около 68,5 млрд руб. с прибылью 5,9 млрд руб. (ИК Фридом Финанс)
#Еврооблигации
🚚«ГТЛК» с 15 октября проведет road show 7-летних евробондов в долларах
В зависимости от рыночных условий, Компания ("Ba1 / NR / BB+" – M/S&P/F; "AA-(RU) / ESG-III" – ACRA/Expert RA) может выпустить бумаги с погашением в феврале 2029 года.
📝Организаторами выступят Евразийский банк развития, Газпромбанк, J.P. Morgan, Ренессанс капитал и ВТБ Капитал.
🚚«ГТЛК» с 15 октября проведет road show 7-летних евробондов в долларах
В зависимости от рыночных условий, Компания ("Ba1 / NR / BB+" – M/S&P/F; "AA-(RU) / ESG-III" – ACRA/Expert RA) может выпустить бумаги с погашением в феврале 2029 года.
📝Организаторами выступят Евразийский банк развития, Газпромбанк, J.P. Morgan, Ренессанс капитал и ВТБ Капитал.
#РейтингиСНГ
🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 14 октября
🇺🇦 Украина
S&P Global
Metinvest🔺с "B" до "B+", прогноз стабильный
Повышение рейтинга отражает мнение агентства, что беспрецедентные рыночные условия в сталелитейной промышленности приведут компанию к исключительно высоким показателям в 2021 и 2022 годах.
🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 14 октября
🇺🇦 Украина
S&P Global
Metinvest🔺с "B" до "B+", прогноз стабильный
Повышение рейтинга отражает мнение агентства, что беспрецедентные рыночные условия в сталелитейной промышленности приведут компанию к исключительно высоким показателям в 2021 и 2022 годах.
#РейтингиМир
📊Рейтинговые действия в иностранной валюте, проведенные 14 октября
Moody's:
🇴🇲подтвердило рейтинг Омана на уровне "Ва3", изменив прогноз с негативного на стабильный.
"Изменение прогноза на стабильный отражает значительное ослабление давления на государственную ликвидность и внешнее финансирование, в основном в результате значительного повышения цен на нефть с середины 2020 года, и ожидания Moody's, что цены на нефть будут в среднем выше $60 /барр. в течение следующих нескольких лет, что повышает вероятность того, что это давление будет оставаться сдержанным".
🇹🇳понизило рейтинг Туниса до уровня "Caa1" с "B3", подтвердив негативный прогноз.
"Понижение рейтинга отражает ослабление управления и повышенную неопределенность в отношении способности правительства реализовать меры, которые обеспечат возобновление доступа к финансированию для удовлетворения высоких финансовых потребностей в течение следующих нескольких лет. "
🇵🇪S&P Global Ratings подтвердило рейтинг Перу на уровне "BBB+", изменив прогноз со стабильного на негативный.
"Негативный прогноз отражает вероятность понижения рейтинга в ближайшие шесть-двадцать четыре месяца, если политические проблемы приведут к ухудшению экономических показателей, что ухудшит финансовый профиль суверенного государства".
🇦🇷Fitch Ratings подтвердило рейтинг Аргентины на уровне "ССС" без присвоения прогноза.
📊Рейтинговые действия в иностранной валюте, проведенные 14 октября
Moody's:
🇴🇲подтвердило рейтинг Омана на уровне "Ва3", изменив прогноз с негативного на стабильный.
"Изменение прогноза на стабильный отражает значительное ослабление давления на государственную ликвидность и внешнее финансирование, в основном в результате значительного повышения цен на нефть с середины 2020 года, и ожидания Moody's, что цены на нефть будут в среднем выше $60 /барр. в течение следующих нескольких лет, что повышает вероятность того, что это давление будет оставаться сдержанным".
🇹🇳понизило рейтинг Туниса до уровня "Caa1" с "B3", подтвердив негативный прогноз.
"Понижение рейтинга отражает ослабление управления и повышенную неопределенность в отношении способности правительства реализовать меры, которые обеспечат возобновление доступа к финансированию для удовлетворения высоких финансовых потребностей в течение следующих нескольких лет. "
🇵🇪S&P Global Ratings подтвердило рейтинг Перу на уровне "BBB+", изменив прогноз со стабильного на негативный.
"Негативный прогноз отражает вероятность понижения рейтинга в ближайшие шесть-двадцать четыре месяца, если политические проблемы приведут к ухудшению экономических показателей, что ухудшит финансовый профиль суверенного государства".
🇦🇷Fitch Ratings подтвердило рейтинг Аргентины на уровне "ССС" без присвоения прогноза.
🏢Экспресс-семинар «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест»: Стратегия роста, новый выпуск» – 19 октября в 16:30 (мск)
💻19 октября в 16:30 (мск) мы побеседуем с представителями АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест» – владелец, девелопер/редевелопер и управляющий коммерческой недвижимостью. Компания владеет и управляет портфелем современных многофункциональных и торговых центров в Москве, в портфель входят: ТК «Галерея Аэропорт», ТРК «Москворечье», ТЦ «Ритейл Парк», ТДК «Тульский», ТЦ «Коломенский», ТРК «Пражский Град», ТРК «ПЕРОВО МОЛЛ», сеть районных торговых центров «Смолл», многофункциональное здание в центре Москвы, девелоперский проект многофункционального комплекса WEST MALL.
Компания является первым в России эмитентом зеленых облигации в сфере недвижимости.
✅Спикеры экспресс-семинара:
- Сергей Лялин, генеральный директор Cbonds;
- Алексей Панфилов, генеральный директор АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест»;
- Александр Краснопевцев, финансовый директор АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест»;
- Андрей Осипов, начальник управления инвест. проектов АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест».
💳В рамках онлайн-семинара спикеры обсудят финансовые и операционные результаты деятельности компании в 2021 году, планы развития бизнеса и ориентиры нового выпуска.
Воспользуйтесь возможностью задать вопрос эмитенту и получить ответ в прямом эфире.
С актуальными данными Компании вы можете ознакомиться здесь, а также с параметрами предстоящего выпуска и результатами за первое полугодие 2021 года.
🕟Когда: 19 октября в 16:30 (мск)
🌏Где: Участие бесплатное. Необходима регистрация
👋До встречи на онлайн-семинаре Cbonds!
💻19 октября в 16:30 (мск) мы побеседуем с представителями АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест» – владелец, девелопер/редевелопер и управляющий коммерческой недвижимостью. Компания владеет и управляет портфелем современных многофункциональных и торговых центров в Москве, в портфель входят: ТК «Галерея Аэропорт», ТРК «Москворечье», ТЦ «Ритейл Парк», ТДК «Тульский», ТЦ «Коломенский», ТРК «Пражский Град», ТРК «ПЕРОВО МОЛЛ», сеть районных торговых центров «Смолл», многофункциональное здание в центре Москвы, девелоперский проект многофункционального комплекса WEST MALL.
Компания является первым в России эмитентом зеленых облигации в сфере недвижимости.
✅Спикеры экспресс-семинара:
- Сергей Лялин, генеральный директор Cbonds;
- Алексей Панфилов, генеральный директор АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест»;
- Александр Краснопевцев, финансовый директор АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест»;
- Андрей Осипов, начальник управления инвест. проектов АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест».
💳В рамках онлайн-семинара спикеры обсудят финансовые и операционные результаты деятельности компании в 2021 году, планы развития бизнеса и ориентиры нового выпуска.
Воспользуйтесь возможностью задать вопрос эмитенту и получить ответ в прямом эфире.
С актуальными данными Компании вы можете ознакомиться здесь, а также с параметрами предстоящего выпуска и результатами за первое полугодие 2021 года.
🕟Когда: 19 октября в 16:30 (мск)
🌏Где: Участие бесплатное. Необходима регистрация
👋До встречи на онлайн-семинаре Cbonds!
#Премаркетинг
📡«ЭР-Телеком Холдинг», ПБО-02-01 (не менее 7 млрд)
Сбор заявок – 20 октября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 22 октября.
📝Облигационный долг Эмитента: 19 млрд руб.
- Чистая прибыль по МСФО за 6 мес. 2021 г. составила 2.092 млрд руб. относительно 1.714 млрд руб. по итогам аналогичного периода 2020 г.
📡«ЭР-Телеком Холдинг», ПБО-02-01 (не менее 7 млрд)
Сбор заявок – 20 октября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 22 октября.
📝Облигационный долг Эмитента: 19 млрд руб.
- Чистая прибыль по МСФО за 6 мес. 2021 г. составила 2.092 млрд руб. относительно 1.714 млрд руб. по итогам аналогичного периода 2020 г.
#ОсновныеСобытия
ВЕЧЕРНИЙ ДАЙДЖЕСТ
💻«Помощь интернет-магазинам» ("ruBB" – Expert RA) 20 октября разместит выпуск облигаций серии БО-01 на 130 млн рублей. Ориентир ставки купона установлен на уровне 13% годовых, что соответствует эффективной доходности – 13.65% годовых. Купонный период – 91 день, срок обращения бумаг – 3 года. По выпуску предусмотрена амортизация в даты выплаты 9-11 купонов. Цели эмиссии – рефинансирование текущего кредитного портфеля и выдача новых займов интернет-магазинам. 📍запись онлайн-семинара Cbonds c Эмитентом уже в понедельник будет доступна на нашем YouTube-канале.
🚚«Трансмашхолдинг» ("BB" – F; "ruAA" – Expert RA) планирует на неделе с 25 октября собрать заявки на облигации серии ПБО-07 на 5 млрд рублей. Ориентир доходности - премия не выше 135 б.п. к 4-летним ОФЗ. Срок обращения бумаг – 4 года, купонный период – полгода. Организаторами размещения выступят ВТБ Капитал, Газпромбанк и SberCIB.
👠«ОР» ("ruBBB" – Expert RA) 19 октября разместит выпуск облигаций серии 002P-01 на 850 млн рублей. Ставка 1-48 купонов установлена на уровне 12.6% годовых.
Срок обращения – 4 года (1 440 дней).
ВЕЧЕРНИЙ ДАЙДЖЕСТ
💻«Помощь интернет-магазинам» ("ruBB" – Expert RA) 20 октября разместит выпуск облигаций серии БО-01 на 130 млн рублей. Ориентир ставки купона установлен на уровне 13% годовых, что соответствует эффективной доходности – 13.65% годовых. Купонный период – 91 день, срок обращения бумаг – 3 года. По выпуску предусмотрена амортизация в даты выплаты 9-11 купонов. Цели эмиссии – рефинансирование текущего кредитного портфеля и выдача новых займов интернет-магазинам. 📍запись онлайн-семинара Cbonds c Эмитентом уже в понедельник будет доступна на нашем YouTube-канале.
🚚«Трансмашхолдинг» ("BB" – F; "ruAA" – Expert RA) планирует на неделе с 25 октября собрать заявки на облигации серии ПБО-07 на 5 млрд рублей. Ориентир доходности - премия не выше 135 б.п. к 4-летним ОФЗ. Срок обращения бумаг – 4 года, купонный период – полгода. Организаторами размещения выступят ВТБ Капитал, Газпромбанк и SberCIB.
👠«ОР» ("ruBBB" – Expert RA) 19 октября разместит выпуск облигаций серии 002P-01 на 850 млн рублей. Ставка 1-48 купонов установлена на уровне 12.6% годовых.
Срок обращения – 4 года (1 440 дней).
🏆Research Hub Cbonds: самое популярное за неделю
За неделю с 11 по 15 октября в Research Hub Cbonds было опубликовано свыше 300 аналитических материалов от 60 провайдеров - ведущих банков, брокерских и управляющих компаний, рейтинговых агентств.
🔝В ТОП-5 самых читаемых материалов вошли следующие обзоры:
📈Обзор «Fixed Income Daily, 11 October 2021» от УРАЛСИБ Кэпитал: «Мы ждем высокого спроса на аукционе репо сроком на 1 месяц, это связано с ожиданием повышения ключевой ставки.
🔑Еженедельный обзор от Сбер Управление Активами за 11 октября: «В результате коррекции на рынке еврооблигаций в последние несколько недель текущий момент выглядит привлекательным для наращивания позиций в евробондах. По нашим оценкам, на фоне восстановления мировой экономики приток средств инвесторов в еврооблигации развивающихся стран продолжится, что поддержит их котировки».
💳 «#RAIF: Daily Focus» Райффайзенбанка от 11 октября: «И уже на прошлой неделе мы наблюдали, как ситуация на газовом рынке существенно сказалась на нефтяных ценах…Мы полагаем, что эта зависимость может существенно укрепиться».
📑«Еженедельный брифИНГ» от ING Wholesale Banking Russia за 11 октября: «Текущий ИПЦ значительно выше траектории, ожидаемой ЦБ РФ, что означает более вероятное повышение ставки на 50 б.п. на предстоящем заседании 22 октября».
🔎Ежедневный обзор РОСБАНКА «Рынки. Коротко о главном» от 11 октября: «Состояние рынка офшорных рублей по-прежнему определяется спросом на риск и негативными сюрпризами в части отечественных данных по инфляции».
Research hub Cbonds – лента аналитических материалов по рынкам акций, облигаций, валют, макроэкономике от ведущих банков, брокеров, управляющих компаний и рейтинговых агентств.
За неделю с 11 по 15 октября в Research Hub Cbonds было опубликовано свыше 300 аналитических материалов от 60 провайдеров - ведущих банков, брокерских и управляющих компаний, рейтинговых агентств.
🔝В ТОП-5 самых читаемых материалов вошли следующие обзоры:
📈Обзор «Fixed Income Daily, 11 October 2021» от УРАЛСИБ Кэпитал: «Мы ждем высокого спроса на аукционе репо сроком на 1 месяц, это связано с ожиданием повышения ключевой ставки.
🔑Еженедельный обзор от Сбер Управление Активами за 11 октября: «В результате коррекции на рынке еврооблигаций в последние несколько недель текущий момент выглядит привлекательным для наращивания позиций в евробондах. По нашим оценкам, на фоне восстановления мировой экономики приток средств инвесторов в еврооблигации развивающихся стран продолжится, что поддержит их котировки».
💳 «#RAIF: Daily Focus» Райффайзенбанка от 11 октября: «И уже на прошлой неделе мы наблюдали, как ситуация на газовом рынке существенно сказалась на нефтяных ценах…Мы полагаем, что эта зависимость может существенно укрепиться».
📑«Еженедельный брифИНГ» от ING Wholesale Banking Russia за 11 октября: «Текущий ИПЦ значительно выше траектории, ожидаемой ЦБ РФ, что означает более вероятное повышение ставки на 50 б.п. на предстоящем заседании 22 октября».
🔎Ежедневный обзор РОСБАНКА «Рынки. Коротко о главном» от 11 октября: «Состояние рынка офшорных рублей по-прежнему определяется спросом на риск и негативными сюрпризами в части отечественных данных по инфляции».
Research hub Cbonds – лента аналитических материалов по рынкам акций, облигаций, валют, макроэкономике от ведущих банков, брокеров, управляющих компаний и рейтинговых агентств.
Forwarded from Небрехня
Оставить на "черный день": зачем наращивать ФНБ
У Путина назрел очередной план, как поступить со средствами ФНБ. В Bloomberg считают, что деньги из кубышки планируется отложить на "черный день". Благодаря нефти, которая пробила сегодня отметку $85, пополняется ФНБ действительно хорошо. На 1 сентября его объем составлял более 14 трлн рублей (12,1% ВВП).
Несмотря на то, что еще в летом Силуанов заявлял, что доллар будет полностью убран из структуры ФНБ, а вместо него будут наращиваться объемы за счет золота, евро и юаней, Минфин до сих пор переводит средства ФНБ в долларовый эквивалент (свыше $190 млрд).
За последний отчетный месяц ФНБ неплохо укрепился — в плюсе на 250 млрд рублей, в то время, как за июнь было снижение его объемов на 183 млрд.
При этом сам план по наращиванию ФНБ пока выглядит амбициозным. По задумке кабмина, уже через 3 года он должен достичь $300 млрд, т.е. рост как минимум на $36 млрд ежегодно. Это увесистая подушка безопасности. Однако с начала года ФНБ пока прирос лишь на 212 млрд рублей, т.е. неполные $3.
Между тем, по оценкам Fitch, нефтянка принесет по итогам года $40 млрд дополнительных доходов, что на $5 млрд расходов на развитие всех инфраструктурных проектов-2021.
И здесь будет любопытно посмотреть на данные ФНБ по состоянию на 1 января 2022 года. Если будет такое же постепенное наращивание или отскоки, то шансы сформировать внушительные сбережения на черный день невелики. Чтобы достичь этого, нужен резкий прорыв. А его пока не видно. @nebrexnya
У Путина назрел очередной план, как поступить со средствами ФНБ. В Bloomberg считают, что деньги из кубышки планируется отложить на "черный день". Благодаря нефти, которая пробила сегодня отметку $85, пополняется ФНБ действительно хорошо. На 1 сентября его объем составлял более 14 трлн рублей (12,1% ВВП).
Несмотря на то, что еще в летом Силуанов заявлял, что доллар будет полностью убран из структуры ФНБ, а вместо него будут наращиваться объемы за счет золота, евро и юаней, Минфин до сих пор переводит средства ФНБ в долларовый эквивалент (свыше $190 млрд).
За последний отчетный месяц ФНБ неплохо укрепился — в плюсе на 250 млрд рублей, в то время, как за июнь было снижение его объемов на 183 млрд.
При этом сам план по наращиванию ФНБ пока выглядит амбициозным. По задумке кабмина, уже через 3 года он должен достичь $300 млрд, т.е. рост как минимум на $36 млрд ежегодно. Это увесистая подушка безопасности. Однако с начала года ФНБ пока прирос лишь на 212 млрд рублей, т.е. неполные $3.
Между тем, по оценкам Fitch, нефтянка принесет по итогам года $40 млрд дополнительных доходов, что на $5 млрд расходов на развитие всех инфраструктурных проектов-2021.
И здесь будет любопытно посмотреть на данные ФНБ по состоянию на 1 января 2022 года. Если будет такое же постепенное наращивание или отскоки, то шансы сформировать внушительные сбережения на черный день невелики. Чтобы достичь этого, нужен резкий прорыв. А его пока не видно. @nebrexnya
😏📊Cbonds отслеживает ситуацию не только на локальных и мировых рынках облигаций – также у нас есть цены по основным commodities
☕️Цены на кофе сорта Арабика торгуются около максимумов за 7 лет по 203,35 центов за фунт (15 окт.). Несколько дней назад, по итогам торгов 12 октября, цена составляла рекордные 213.15 центов за фунт.
Цены на другие soft commodities, которые напрямую или косвенно участвуют в напитках, присутствующих на товарных и внебиржевых рынках – апельсиновый сок, молоко, чай и какао – гораздо стабильнее. Исключение – сахар, который торгуется на максимумах за 4.5 года.
Предлагаем поучаствовать в опросе⤵️
☕️Цены на кофе сорта Арабика торгуются около максимумов за 7 лет по 203,35 центов за фунт (15 окт.). Несколько дней назад, по итогам торгов 12 октября, цена составляла рекордные 213.15 центов за фунт.
Цены на другие soft commodities, которые напрямую или косвенно участвуют в напитках, присутствующих на товарных и внебиржевых рынках – апельсиновый сок, молоко, чай и какао – гораздо стабильнее. Исключение – сахар, который торгуется на максимумах за 4.5 года.
Предлагаем поучаствовать в опросе⤵️
☕️🥛🍷Какие напитки вы чаще употребляете?
Anonymous Poll
38%
Кофе
1%
Сейчас кофе, но из-за его подорожания перехожу/планирую перейти на чай
5%
Молоко
20%
Кофе с молоком
49%
Чай
3%
Апельсиновый сок
2%
Какао-напиток
41%
Вода
2%
Другие напитки - напишу в комментариях
УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7,46% (➖0 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
8,2% (🔻1 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
11,85%
🗓 Календарь событий
Размещения
🏘ДОМ.РФ Ипотечный агент, БО-001P-10 (3.088 млрд)
💵РГ лизинг, 001P-01 (3 млрд)
Сбор заявок и оферты на сегодня не запланированы.
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7,46% (➖0 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
8,2% (🔻1 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
11,85%
🗓 Календарь событий
Размещения
🏘ДОМ.РФ Ипотечный агент, БО-001P-10 (3.088 млрд)
💵РГ лизинг, 001P-01 (3 млрд)
Сбор заявок и оферты на сегодня не запланированы.
@Cbonds
#НовостиКомпаний
⚡️Российские компании: основные события, 18 октября
🔨"Северсталь" (CHMF 10,50, -2,08%) опубликует операционные и финансовые результаты за третий квартал. Консенсус закладывает выручку в объеме $3408 млн (+82% г/г) при чистой прибыли $1,3 млрд и EBITDA на уровне $1,8 млрд, что соответствует рентабельности 53%. По итогам года выручка компании может превысить $10,6 млрд, EBITDA — $5,3 млрд, а прибыль — $3,6 млрд.
Очевидно, что текущий год станет для компании вполне удачным. Налогообложение не привязано к дивидендам и капзатратам, поэтому можно рассчитывать на дивиденд по итогам квартала в объеме не менее $0,5 млрд, или около 45 руб. на акцию. (ИК Фридом Финанс)
⚡️Российские компании: основные события, 18 октября
🔨"Северсталь" (CHMF 10,50, -2,08%) опубликует операционные и финансовые результаты за третий квартал. Консенсус закладывает выручку в объеме $3408 млн (+82% г/г) при чистой прибыли $1,3 млрд и EBITDA на уровне $1,8 млрд, что соответствует рентабельности 53%. По итогам года выручка компании может превысить $10,6 млрд, EBITDA — $5,3 млрд, а прибыль — $3,6 млрд.
Очевидно, что текущий год станет для компании вполне удачным. Налогообложение не привязано к дивидендам и капзатратам, поэтому можно рассчитывать на дивиденд по итогам квартала в объеме не менее $0,5 млрд, или около 45 руб. на акцию. (ИК Фридом Финанс)
Cbonds
#Премаркетинг 🏢«Сэтл Групп», 001Р-04 (не менее 5 млрд) Сбор заявок предварительно запланирован на октябрь. Ориентир ставки 1-го купона и дата начала размещения будут определены позднее. 📝Облигационный долг Эмитента: 15.3 млрд рублей. - Чистая прибыль по…
#Премаркетинг
🏢«Сэтл Групп», 001Р-04 (не менее 5 млрд)
📍Сбор заявок – 20 октября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 22 октября. Ориентир доходности – G-curve на сроке 3,5 года + 230 - 250 б.п.
Организаторами выступят Альфа-Банк, БК РЕГИОН, BCS Global Markets, ВТБ Капитал, Газпромбанк, SberCIB, Совкомбанк, Синара Инвестбанк.
🏢«Сэтл Групп», 001Р-04 (не менее 5 млрд)
📍Сбор заявок – 20 октября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 22 октября. Ориентир доходности – G-curve на сроке 3,5 года + 230 - 250 б.п.
Организаторами выступят Альфа-Банк, БК РЕГИОН, BCS Global Markets, ВТБ Капитал, Газпромбанк, SberCIB, Совкомбанк, Синара Инвестбанк.
🔖 Индикаторы склонности к риску
Нефть Brent, USD/баррель:
84.86 (🔺2.47)
Золото (Лондон), USD/тр.унцию:
1 772.65 (🔻0.6)
USD/RUB:
71.1793 (🔻0.4642)
CDX.EM, б.п:
180.19 (🔻3.24)
S&P 500, USD:
4 471.37 (🔺80.03)
VIX Index, б.п.:
16.3 (🔻2.47)
UST 10Y UTM, б.п.:
1.59 (🔻2 bp)
Данные USD/RUB представлены за текущий день и сравниваются с показателями прошлого понедельника, остальные индикаторы рассчитаны за пятницу и сравниваются с показателями пятницы неделей ранее.
Источник: обзор "Навигатор рынков", Газпромбанк
📊 Западные индексы в пятницу выросли: так европейские (EuroStoxx и DAX: +0,8 %) и американские (DJIA: +1,1 %; S&P500: +0,8 %) инвесторы отреагировали на неожиданно хорошую статистику по розничным продажам в США. Развивающиеся рынки показали еще более внушительный результат: индекс MSCI EM прибавил 1,3%. Азиатские площадки сегодня утром идут вниз на фоне роста цен на сырьевые товары и разочаровывающих данных о промышленном производстве и ВВП КНР (впрочем, розничные продажи в стране оказались на удивление высокими).
🛢Подорожав в пятницу на 1,0% до 84,86 долл./барр., Brent за выходные прибавила в цене еще 1 долл. и сейчас стоит около 85,8 долл./барр. Несмотря на данные Baker Hughes о том, что число активных буровых установок выросло до 445 (на 12 больше, чем на предыдущей неделе),на рынке по-прежнему полагают, что дороговизна нефти – тенденция долгосрочная ввиду дополнительного спроса, обусловленного глобальным дефицитом энергоносителей.
💰Российские суверенные еврооблигации показали негативную динамику, доходности выросли на 1–3 б.п.: RUSSIA 23 (0,80%; +3 б.п.), RUSSIA 47 (3,62%; +2 б.п.). В корпоративном сегменте тренд также был негативный, доходности выросли на 1-5 б.п.
Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.
Динамика показателей доступна по ссылке.
Нефть Brent, USD/баррель:
84.86 (🔺2.47)
Золото (Лондон), USD/тр.унцию:
1 772.65 (🔻0.6)
USD/RUB:
71.1793 (🔻0.4642)
CDX.EM, б.п:
180.19 (🔻3.24)
S&P 500, USD:
4 471.37 (🔺80.03)
VIX Index, б.п.:
16.3 (🔻2.47)
UST 10Y UTM, б.п.:
1.59 (🔻2 bp)
Данные USD/RUB представлены за текущий день и сравниваются с показателями прошлого понедельника, остальные индикаторы рассчитаны за пятницу и сравниваются с показателями пятницы неделей ранее.
Источник: обзор "Навигатор рынков", Газпромбанк
📊 Западные индексы в пятницу выросли: так европейские (EuroStoxx и DAX: +0,8 %) и американские (DJIA: +1,1 %; S&P500: +0,8 %) инвесторы отреагировали на неожиданно хорошую статистику по розничным продажам в США. Развивающиеся рынки показали еще более внушительный результат: индекс MSCI EM прибавил 1,3%. Азиатские площадки сегодня утром идут вниз на фоне роста цен на сырьевые товары и разочаровывающих данных о промышленном производстве и ВВП КНР (впрочем, розничные продажи в стране оказались на удивление высокими).
🛢Подорожав в пятницу на 1,0% до 84,86 долл./барр., Brent за выходные прибавила в цене еще 1 долл. и сейчас стоит около 85,8 долл./барр. Несмотря на данные Baker Hughes о том, что число активных буровых установок выросло до 445 (на 12 больше, чем на предыдущей неделе),на рынке по-прежнему полагают, что дороговизна нефти – тенденция долгосрочная ввиду дополнительного спроса, обусловленного глобальным дефицитом энергоносителей.
💰Российские суверенные еврооблигации показали негативную динамику, доходности выросли на 1–3 б.п.: RUSSIA 23 (0,80%; +3 б.п.), RUSSIA 47 (3,62%; +2 б.п.). В корпоративном сегменте тренд также был негативный, доходности выросли на 1-5 б.п.
Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.
Динамика показателей доступна по ссылке.
#РейтингиМир
📊Рейтинговые действия в иностранной валюте, проведенные 15 октября
🇷🇴Moody's подтвердило рейтинг Румынии на уровне "Ваа3", изменив прогноз с негативного на стабильный.
"Двумя ключевыми факторами изменения прогноза на "стабильный" являются уверенные перспективы экономического роста, опирающиеся на динамичный частный сектор и использование фондов ЕС нового поколения, а процедура чрезмерного дефицита будет выступать в качестве ключевого политического якоря для фискальной стратегии".
🇷🇴S&P Global Ratings подтвердило рейтинг Румынии на уровне "ВВВ-" со стабильным прогнозом.
🇵🇪Fitch Ratings понизило рейтинг Перу с "ВВВ+" до "ВВВ", изменив прогноз с негативного на стабильный.
"Понижение рейтинга путем снятия прежней положительной отметки за надежность макро- и фискальной политики отражает постоянное ухудшение состояния суверенного баланса Перу и других ключевых рейтинговых показателей в результате ряда потрясений; этот процесс ускорился с 2020 года в связи с рецессией, связанной с пандемией, и ответными фискальными мерами. Коэффициент государственного долга значительно выше, чем в 2013 году, когда мы повысили рейтинг Перу до "BBB+", а ликвидные фискальные буферы истощены, что снижает прочность государственного баланса Перу по сравнению с аналогичными странами. "
📊Рейтинговые действия в иностранной валюте, проведенные 15 октября
🇷🇴Moody's подтвердило рейтинг Румынии на уровне "Ваа3", изменив прогноз с негативного на стабильный.
"Двумя ключевыми факторами изменения прогноза на "стабильный" являются уверенные перспективы экономического роста, опирающиеся на динамичный частный сектор и использование фондов ЕС нового поколения, а процедура чрезмерного дефицита будет выступать в качестве ключевого политического якоря для фискальной стратегии".
🇷🇴S&P Global Ratings подтвердило рейтинг Румынии на уровне "ВВВ-" со стабильным прогнозом.
🇵🇪Fitch Ratings понизило рейтинг Перу с "ВВВ+" до "ВВВ", изменив прогноз с негативного на стабильный.
"Понижение рейтинга путем снятия прежней положительной отметки за надежность макро- и фискальной политики отражает постоянное ухудшение состояния суверенного баланса Перу и других ключевых рейтинговых показателей в результате ряда потрясений; этот процесс ускорился с 2020 года в связи с рецессией, связанной с пандемией, и ответными фискальными мерами. Коэффициент государственного долга значительно выше, чем в 2013 году, когда мы повысили рейтинг Перу до "BBB+", а ликвидные фискальные буферы истощены, что снижает прочность государственного баланса Перу по сравнению с аналогичными странами. "
#РейтингиСНГ
🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 15 октября
🇷🇺Россия
ACRA
ИРКУТ присвоен "A(RU)", прогноз стабильный
Присвоенный рейтинг обусловлен наличием поддержки со стороны как материнской компании – ПАО «Объединенная авиастроительная корпорация», так и государства. По этой причине рейтинг установлен на три ступени выше оценки собственной кредитоспособности.
🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 15 октября
🇷🇺Россия
ACRA
ИРКУТ присвоен "A(RU)", прогноз стабильный
Присвоенный рейтинг обусловлен наличием поддержки со стороны как материнской компании – ПАО «Объединенная авиастроительная корпорация», так и государства. По этой причине рейтинг установлен на три ступени выше оценки собственной кредитоспособности.