💵МТС-Банк, 001Р-01

❗️Финальный ориентир ставки купона – 7.45% годовых, эффективной доходности – 7.59% годовых. Объем размещения увеличен и составит 5 млрд рублей.

🇷🇺Минфин России размещает новые 15-летние евробонды в объеме 1 млрд евро с доходностью 2,65%

Кроме того, Россия доразмещает бумаги с погашением в ноябре 2027 года на 500 млн евро по цене 98,5% от номинала. Суммарный объем привлечения составляет 1,5 млрд евро.

Финальный объем спроса инвесторов на новые бумаги превысил 1,4 млрд евро, на доразмещаемые бумаги составил свыше 700 млн евро.

#ОсновныеСобытия
ВЕЧЕРНИЙ ДАЙДЖЕСТ

⚒«ВсеИнструменты.ру» 24 мая разместят облигации серии БO-04 на 1 млрд рублей. Срок обращения выпуска – 3 года.
Ставка 1-12-ого купонов установлена на уровне 9.8% годовых. Купонный период – квартал. Заявки по выпуску Эмитент собирал сегодня в течение часа.

💵 Сегодня «РСГ- Финанс» выкупил по оферте облигации серии БО-01 на 1.96 млрд рублей. Цена приобретения составила 100% от номинала (1 000 руб.). Обязательство исполнено в срок и в полном объеме.

💻Сегодня «Ред Софт» ("BB(RU)" – ACRA) разместил облигации серии 002Р-02 на сумму 100 млн рублей. Срок погашения — 16 мая 2024 года. Размещение прошло по открытой подписке. Ставка 1-12 купонов установлена на уровне 11% годовых.

⚡️♻️Москва первой из регионов России 27 мая разместит 7-летние "зелёные" облигаций на 70 млрд рублей.

Кредитные рейтинги Москвы соответствуют рейтингам Российской Федерации: Moody’s: Baa3 / Fitch: BBB / АКРА: AAA(RU) и имеют прогнозы «Стабильный» и «Позитивный».

✅ Москва – первый регион, выпускающий зеленые облигации. Концепция столичных зеленых облигаций получила оценку ICMA о соответствии Принципам зеленых облигаций.

📝Параметры выпуска:
Объем выпуска: 70 млрд рублей
Номинал облигаций: 1000 рублей
Дата начала обращения: 27 мая 2021 года
Дата погашения: 18 мая 2028 года
Длительность купонного периода: полгода (182 дня)

🌱 Соответствие выпуска зеленых облигаций Москвы Принципам зеленых облигаций 2018 ICMA, а также методическим рекомендациям по развитию инвестиционной деятельности в сфере зеленого финансирования в Российской Федерации, разработанным ВЭБ.РФ, подтверждено независимым рейтинговым агентством "Эксперт РА".

🚇Средства, полученные от реализации зеленых облигаций, направят на приобретение электробусов и строительство новых участков и станций Большой кольцевой линии московского метро.

#Аналитика
🤝Встреча глав МИД РФ и США воспринята рынком позитивно

Источник: Ежедневный обзор "Курс рубля", Банк Санкт-Петербург

🔸Сегодня курсы валют EM двигаются разнонаправленно, курс USD/RUB находится сегодня около 73,68 руб./$. Вчера главы МИД РФ и США в столице Исландии провели первую очную встречу и обозначили планы по дальнейшему развитию отношений двух государств. Так, предлагается возобновить работу дипломатов, а также усилить сотрудничество в ряде международных вопросов. Сергей Лавров отметил, что он почувствовал стремление американской стороны к нормализации отношений, дальнейшее снижение градуса напряженности может быть достигнуто на встрече президентов двух стран, на которую, впрочем, пока Россия не дала официального согласия.

🔸Рынок позитивно воспринял итоги встречи, смягчение геополитических рисков поддерживает рубль сегодня. Тем не менее движение сдерживает слабый спрос на риск, и банк "Санкт-Петербург" не ожидает, что курс в ближайшее время сможет опуститься значительно ниже отметки в 73,5 руб./$

➡️ Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

📈Индексы

Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,9% (🔻1 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
6,97% (🔻1 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3,37% (🔻2 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
10,76%

🗓 Календарь событий

Размещения
🚚ЛК Европлан, 001P-02 (10 млрд)

Оферты
📨Почта России, БО-001P-02 (5 млрд)

Сбор заявок на сегодня не запланирован.

@Cbonds

🇷🇺Минфин РФ разместил наиболее длинный в истории размещений в евро выпуск

Министр финансов Антон Силуанов: "Минфин РФ разместил наиболее длинный в истории размещений в евро новый 15-летний выпуск, иностранцы по-прежнему проявляют достаточный интерес к вложениям в долговые инструменты РФ, несмотря на расширение антироссийских санкций. Удалось существенно "удлинить" суверенную кривую в евро, разместив наиболее длинный в истории размещений в евро новый 15-летний выпуск. До сегодняшнего дня самым долгосрочным был 12-летний выпуск, размещенный Российской Федерацией в 2020 году. Размещение дополнительного выпуска еврооблигаций с погашением в 2027 году позволило увеличить объем данного выпуска в обращении, что повысит его ликвидность".

Параметры нового выпуска:
Объем: 1 млрд евро
Погашение: 27 мая 2036 года
Ставка купона: 2.65% годовых
Купонный период: год

Листинг: Ирландская ФБ
Спред к mid-свопам: 220,9 б.п.

🗺Иностранные инвесторы выкупили 53% новых 15-летних еврооблигаций РФ в евро и 35% доразмещаемых бумаг с погашением в 2027 году. Инвесторы из России выкупили 47% нового выпуска, Германии/Австрии – 22%, Азии и Ближнего Востока – 14%, Великобритании – 7%, Франции – 6%, остальным ушло 4%. Инвесторы из России выкупили 65% доразмещаемого выпуска, Азии и Ближнего Востока – 20%, Франции – 11%, остальным ушло 4%.

🧑🏻‍💻Организаторами выступили ВТБ Капитал, Газпромбанк и SberCIB.

💡Ожидания на старт дня. Российский рынок воспользовался улучшением внешней ситуации

Источник: Аналитический обзор "Открытие Брокер"

⛽️Внешний фон перед стартом торгов в России можно назвать нейтральным. Нефть прекратила падение, но промышленные металлы дешевеют. Азиатские индексы торгуются разнонаправленно. Фьючерсы на европейские индексы указывали на осторожный позитивный старт торгов. DXY продолжает снижаться и стремиться к значению 89,70 п. AUD и NZD теряют около четверти процента против валюты США. Российский рынок может консолидироваться в начале регулярной сессии, как и рубль, который находится вблизи сильной линии сопротивления.

🛢Отечественный рынок смог ликвидировать дневные потери благодаря улучшению ситуации на западных площадках. Однако нефть оставалась в минусе более чем на 2%, что обусловило статус аутсайдера для сектора нефти и газа. В остальном, можно говорить, что ситуация на рынке была вполне позитивной.

➡️ Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.

#НовостиКомпаний
⚡️Российские компании: основные события, 21 мая

БКС Экспресс:
💼Заседание совета директоров "ЧМК". В повестке есть вопрос о дивидендах.
💡"Ленэнерго" опубликует финансовые результаты по МСФО за I квартал 2021 г.
📄Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов "Приморье" за 2020 г.

⛽️"Газпром" (GAZP 258,79, -0,05%) определил размер дивиденда. Совет директоров корпорации одобрил рекомендацию правления выплатить в виде дивиденда 12,55 руб. на акцию, что в настоящее время соответствует доходности 4,8% без учета налогов. Котировки Газпрома пока не смогли обновить максимум с 2019 года. (ИК Фридом Финанс)

#РейтингиСНГ
🗂 Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 20 мая

🇷🇺 Россия
Fitch Ratings
Кокс подтверждён "B", прогноз 🔺со стабильного на позитивный

Пересмотр прогноза обусловлен ожиданием агентства более активного генерирования компанией денежных потоков и сокращения долга в ближайшие три года, что приведет к снижению долговой нагрузки ниже или около позитивного рейтингового уровня в 2021-2024 годах.

🇦🇿 Азербайджан
Fitch Ratings
Азербайджанский ипотечный и кредитно-гарантийный фонд подтвержден "BB+", прогноз 🔺 c негативного на стабльный

Пересмотр прогноза по рейтингу фонда на последовал за аналогичным рейтинговым действием по суверенному рейтингу, так как рейтинги фонда остаются на одном уровне с рейтингами Азербайджанской Республики.

​​#ИтогиРазмещения
💻Ред Софт, 002Р-02

Итоги первичного размещения
Объем размещения: 100 млн руб.
Купон / Доходность: 11% годовых / 11.46% годовых
Дюрация: 2.59

Количество сделок на бирже: 1249
Самая маленькая сделка: 1 000 рублей
Самая крупная сделка: 3 млн рублей

Наибольшую долю в структуре размещения (57%) заняли сделки объемом менее 500 тыс. рублей, на втором месте с равными долями идут сделки объемом от 500 тыс. рублей до 1 млн рублей (15%) и сделки объемом от 1 до 2 млн рублей (15%).

🧑🏻‍💻Организатором выступил РИКОМ-ТРАСТ

⚡️Вице-мэр Москвы Владимир Ефимов: «Городу выгоднее реализовывать инфраструктурные проекты на заемные средства»

- В начале 2021 года правительство Москвы объявило о том, что впервые за долгое время собирается выйти на рынок публичных заимствований.
- 27 апреля на Московской бирже состоялся аукцион по размещению облигаций 72 выпуска городского облигационного займа Москвы. При этом спрос в 2.3 раза превысил объем предложения.
- До нового выпуска облигаций государственный долг Москвы составлял всего 30 млрд рублей или около 1% от годового объема доходов бюджета, что существенно ниже в сравнении с другими мегаполисами.
- В 2021 году Москва планирует привлечь займы на общую сумму до 396 млрд рублей.
- В конце мая правительство Москвы планирует выпустить "зеленые" облигации на сумму 70 млрд рублей. Это будет первый подобный субфедеральный выпуск в стране.

📚🌿О том, чем обусловлен выход правительства Москвы на рынок заимствований, о подходе к публичному долгу, об особенностях размещения «зеленых» бондов и проектах, на которые будут направлены средства от размещения бумаг, в интервью журналу Cbonds Review рассказал заместитель мэра Москвы по вопросам экономической политики и имущественно-земельных отношений Владимир Ефимов.

#Премаркетинг
💰Экспобанк, субординированные облигации серии 02ВК ($60 млн)

Сбор заявок – с 11:00 (мск) 24 мая до 14:00 (мск) 4 июня, размещение бумаг – 8 июня.

#ОсновныеСобытия
ВЕЧЕРНИЙ ДАЙДЖЕСТ

💊Книга заявок по облигациям «Вита Лайн» серии 001Р-03 объемом не более 1.5 млрд рублей открыта до 14:00 (мск) 31 мая. Ориентир ставки 1-го купона установлен на уровне 10-10.5% годовых. Купонный период – квартал, срок обращения – 4 года, предусмотрена оферта через 3 года. Организатором выступит «АТОН». Размещение предварительно запланировано на 3 июня.

📞«Мегафон» ("Ba1 / BB+ / BB+" – M/S&P/F; "AA(RU)" – ACRA) 4 июня (в дату окончания 20-го купонного периода) досрочно погасит облигации серии БО-001Р-02.

🚚«Лизинг-Трейд» ("BB+(RU" – ACRA) 25 мая разместит выпуск облигаций серии 001P-03 на 500 млн рублей. Ориентир ставки купон установлен на уровне 11% годовых, выплата по купонам осуществляется ежемесячно. Срок обращения – 5 лет. Предусмотрена равномерная ежемесячная амортизация в последний год обращения. Организатором выступает ИК «Иволга Капитал».

🛣ГК «Автодор» ("BBB" – F; "AA(RU) / ruAA+" – ACRA/Expert RA) 28 мая разместит выпуск облигаций серии 002Р-09 на 500 млн рублей. Срок погашения – около 27 лет (9 855 дней). Купонный период – год. Ставка 1-го купона установлена на уровне 5.9% годовых. Размещение пройдет по закрытой подписке.

🏙Ориентир доходности по «зеленым» облигациям Москвы ("Baa3 / BBB- / BBB" – M/S&P/F; "AAA(RU)" –ACRA) 74-го выпуска установлен на уровне 60-70 б.п. к значению G-curve с сопоставимой дюрацией. Заявки по выпуску Москва планирует собирать 25-26 мая. Выпуск включен в Сегмент зелёных облигаций Сектора устойчивого развития Московской биржи.

#Аналитика
📃❕Протокол последнего заседания Комитета ФРС неожиданно оказался важным для инвесторов

Источник: аналитеский обзор "ВТБ Капитал"

Протокол последнего заседания Комитета ФРС по операциям на открытом рынке (FOMC), опубликованный в середине этой недели, неожиданно оказался достаточно важным для инвесторов.

Во-первых, из него следует что Федрезерв рассматривает возможность более раннего, чем предполагалось, сворачивания программы покупки казначейских облигаций и ипотечных бумаг (на данный момент ее объем составляет 120 млрд долл. в месяц), а во-вторых, некоторые члены FOMC выразили опасения, что к следующему году инфляция в США может еще больше ускориться. Очевидно, что для финансовых рынков разница между временным, как утверждает ФРС, и устойчивым повышением инфляции имеет принципиальное значение.

До сих пор участники рынка считали – а многие, несмотря на комментарии FOMC, и сейчас продолжают считать – что к сокращению покупки активов Федрезерв перейдет не раньше следующего года, а первое повышение ставки по федеральным фондам произойдет только в 2023 г. Однако опубликованный протокол свидетельствует о том, что ужесточение монетарной политики может начаться гораздо раньше.

📣 Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.

#ОсновныеСобытия
ВЕЧЕРНИЙ ДАЙДЖЕСТ. Продолжение

💰«Тринфико Холдингс» выставил оферту по выпуску облигаций серии БО-01 на 10 июня. Цена приобретения составит 100.6% от номинальной стоимости. Период предъявления бумаг к выкупу – с 3 по 9 июня. Агентом по приобретению выступит «Акционерный Банк «ТРИНФИКО».

📱«реСтор» утвердил условия бессрочной программы облигаций серии 001Р на 20 млрд рублей. Максимальный срок погашения облигаций составит 10 лет (3 640 дней).

#вп
Рынок криптовалют является волатильным, поэтому всегда стоит быть готовым к взлетам и падениям. Вам наверняка придется столкнуться с драматическими колебаниями цен. Если для вашего инвестиционного портфеля или душевного состояния это слишком тяжелое испытание, то попрошу вас подписать на телеграмм канал Altcoin Magazine

Этот канал поможет вам разобраться в криптовалюте и быть в курсе всех событий в мире блокчейна

Подборка новостей о криптовалютах. Каждый день! Все самые главные события!

📜Займы Москвы в 2021 году: повторение пройденного?

Сергей Пахомов, первый заместитель председателя, председатель Москомзайма в 1997–2011 годах на страницах журнала Cbonds Review проводит параллели между преодолением правительством Москвы последствий мирового финансового кризиса 2007-2009 годов и последствий коронакризиса 2020 года.

🖇Цитата:
"Успешное возвращение города Москвы на рынок внутренних облигационных займов России в апреле 2021 года вызывает лично у меня исторические параллели с успешным преодолением негативных последствий глобального финансового кризиса 2007–2009 годов для доходов бюджета Москвы с помощью операций на рынках городского долга. Как и сейчас, тогда произошло резкое сокращение доходов городского бюджета в результате глобального экономического спада. Падение доходов бюджета Москвы было сопоставимым: 25% в 2008 году (300 млрд рублей) и около 18% в 2020 году (более 500 млрд рублей). Это привело к реально дефицитному бюджету города и необходимости в привлечении нового долга в значительных объемах для его финансирования".

📚О том, как Москомзайм "разруливал" ситуацию с дефицитом бюджета и городским долгом больше 10 лет назад - в материале из рубрики "Уроки истории" в свежем выпуске Cbonds Review.

Коллеги,представляем вам свежую подборку телеграмм каналов,в которых вы найдете всю информацию о инвестициях, финансах и много всего интересного!

💸 @pensia2018 - Пенсионная реформа 2018 - что ждать, на что надеяться! Актуальные новости. Рецепты что делать? И вообще эта тема для каждого 💸

@PRObonds - канал для инвесторов от лидера российского рынка высокодоходных облигаций ИК «Иволга Капитал».
Мы делаем рынок ВДО доступнее для частных инвесторов. Ведем публичный портфель высокодоходных облигаций. Средняя доходность за 2 с лишним года инвестирования – около 13% годовых (до вычета налогов).

Financial Headlines - Быстрые новости и котировки из мира финансов. Этот канал заменит вам все авторитетные источники в одном канале. Подпишись - @finhead

@trader_book – Инвестор-трейдер с 14-ти летним опытом торговли, делится мнением по рынку акций, делает обзоры публичных компаний и выкладывает наиболее интересные идеи для инвестиций в тексте с подкастом 🎧

@mimilioner - советы,цитаты, биография людей изменивших этот мир

Управляющий №1 - канал от команды инвестиционных аналитиков и управляющих активами, которые имеют успешный опыт инвестирования на фондовых рынках мира, пережив кризисы 1998, 2008 и 2014 годов. Подписывайтесь!


Подборка организована агентством
@Mango_agency

📈BCS Global Markets: «Мы ожидаем увеличения клиентской базы на рынке DCM»

За последний год команда BCS Global Markets серьезно обновилась, при этом компания продолжает прочно удерживать лидирующие позиции в различных сегментах рынка. В интервью Cbonds Review соруководитель BCS Global Markets Алексей Гонус и руководитель департамента рынков долгового капитала Денис Леонов рассказали о внутренних реформах, состоянии бизнеса компании, знаковых сделках, влиянии роста процентных ставок на поведение эмитентов, интересе к IPO, а также поделились своими прогнозами на будущее.

💬Некоторые цитаты:

- Не секрет, что BCS Global Markets в прошлом году покинули два руководителя, которые, по сути, создавали этот бизнес и достаточно долго участвовали в его развитии. Передача дел в таком случае — всегда сложный процесс, и нужно было обеспечить бесперебойную работу
- У BCS Global Markets теперь два соруководителя, раньше руководитель был один. Мы уже не раз рассказывали, почему было принято такое решение. Основная причина — комплементарность. Каждый из соруководителей — специалист в своей области, у каждого есть свои сильные и слабые стороны
- По итогам 2020 года у нас практически все направления сработали успешно. При этом важно заметить, что планы были амбициозные, и их выполнение само по себе много значит
- Не стоит ожидать драматических скачков процентных ставок вверх (на 1.5 п. п. и более). При таком сценарии огромное число проектов, в том числе инфраструктурных, будет сложно поддерживать, а значит, упадет инвестиционный спрос. Потребительский спрос тоже упадет, потому что он связан с потребительским кредитованием
- Рассчитываем, что направление IPO и SPO внесет значительный в итоговый результат 2021 года более весомый вклад, чем ранее. А сам рынок продолжит бурно расти.

📃Полный текст интервью читайте на сайте Cbonds Review.