💡Cbonds начал покрытие рынка муниципальных облигаций США

На текущий момент на сайте доступно более 17 000 бумаг. Кроме того, по ряду облигаций доступны котировки небиржевых торговых площадок и участников рынка, а также индикативные котировки Cbonds Estimation.

Примеры муниципальных облигаций США на сайте:
🔹Massachusetts, 2.9% 1sep2049, USD
🔹North Texas Tollway Authority, 5% 1jan2048, USD
🔹California, 4% 1apr2049, USD

📊 Рейтинговые действия в иностранной валюте, проведенные 1 апреля

🇸🇷Fitch Ratings понизило рейтинг Суринама до уровня "RD" без прогноза.

Решение Fitch Ratings понизить рейтинг Суринама до "RD" с "С" отражает неуплату $49,8 миллионов по обслуживанию внешнего долга по облигациям на 2023 и 2026 годы. По критериям Fitch это событие оценивается как дефолт.

🇻🇳Fitch Ratings подтвердило рейтинг Вьетнама на уровне "ВB", повысив прогноз до позитивного.

Решение Fitch Ratings повысить прогноз Вьетнама до "позитивного" со "стабильного" отражает "устойчивость государственных финансов к пандемическому шоку, а также продолжающееся укрепление внешних финансов благодаря постоянному профициту текущего счета и росту международных резервов." - отчет Fitch Ratings.

📈ООО «ЛЕГЕНДА» в пятницу, 02-04-2021, закрыло книгу заявок по размещению облигационного выпуска серии 001Р-04 номинальным объемом 4 млрд рублей и сроком обращения 4 года, регистрационный номер выпуска 4B02-04-00368-R-001P от 30.03.2021.

Выпуск размещается в рамках Программы облигаций, идентификационный номер 4-00368-R-001Р-02E от 08.06.2018. По выпуску предусмотрена выплата ежеквартального купона и амортизация начиная с тринадцатого купона.

Эмитент принял решение установить ставку купона на уровне 9,95% годовых.

💬По словам Алексея Лукьянова, финансового директора LEGENDA Intelligent Development, размещение облигаций позволит компании расширить адресную программу и снизить стоимость заимствований.

📌Как отметил Алексей Безрукавников, Управляющий Директор инвестиционного департамента ООО «АТОН»: «Несмотря на рост процентных ставок качественные эмитенты продолжают пользоваться спросом со стороны различных категорий инвесторов. В данном размещении около 70% спроса обеспечили институциональные инвесторы, спрос со стороны частных инвесторов составил порядка 30%».

​​⚡️Ваша поездка в Санкт-Петербург на Investfunds Forum XII, который состоится 20-21 мая 2021, точно станет особенной. И вот почему:

🔸Участники мероприятия - известные профессионалы на российском финансовом рынке.
Уже зарегистрировались:
- Сергей Лялин, ГК Cbonds
- Константин Федулинский, УК Открытие
- Сергей Эрлик, НАПФ
- Владимир Цупров, ТКБ Инвестмент Партнерс
- Олег Шибанов, Финансовый центр СКОЛКОВО-РЭШ
и многие другие!

Зарегистрироваться

🔹Деловая программа форума посвящена самым актуальным темам:
- Развитие российского рынка коллективных инвестиций
- Пенсионная индустрия
- Инвестидеи и стратегии: где искать доходность?
- Макроэкономика. Дискуссия аналитиков
- Миллионы розничных счетов: как побороться за «новых инвесторов»
- 🆕Структурные продукты: эпоха возрождения
- 🆕Продуктовая линейка фондов: новые тренды в инвестиционных стратегиях

🔸Неформальная программа конференции будет не менее насыщенной:
- Награждение Investfunds Awards
- Закрытый показ спектакля «Эрендира» в БДТ им. Г.А. Товстоногова
- Вечерняя прогулка по Неве
- Фуршет с панорамным видом на Петербург в ресторане "Невесомость"
- Экскурсия в особняк А.А. Половцова (Дом архитектора)

Стоимость участия - 37 000 рублей.

✅Регистрация в самом разгаре!

🏛АО «АЛЬФА-БАНК», 002P-11 (объем будет определен по итогам сбора заявок)

Сбор заявок - 09 апреля, 11:00 - 14 апреля, 16:00 (МСК). Размещение - 16 апреля. Ориентир ставки купона - 6,60%-6,80% годовых (6,71%-6,92%).

📝Облигационный долг Эмитента: 202 млрд рублей, $3.07 млрд, €20 млн.

- Чистая прибыль (убыток) по МСФО за 3 квартал 2020 г. составила 187.5 млрд руб. относительно 17.9 млрд руб. по итогам аналогичного периода 2019 г. Активы банка - 4 405 млрд руб. на 3 квартал 2020 г.

ВЕЧЕРНИЙ ДАЙДЖЕСТ

📃Вчера ЦБ РФ зарегистрировал программу облигаций СОПФ «Инфраструктурные облигации» на 1 трлн рублей. Присвоенный регистрационный номер: 4-00598-R-001P от 01.04.2021 г. Максимальный срок погашения облигаций каждого выпуска облигаций, размещаемых в рамках программы облигаций, – не более 10 920 дней с даты начала размещения соответствующего выпуска. Размещение бумаг пройдет по закрытой подписке. Облигации, размещаемые в рамках программы облигаций, должны быть обеспечены залогом. Срок действия программы облигаций не ограничен.

📑Вчера ЦБ РФ зарегистрировал два выпуска облигаций СФО "Азимут" классов «А» и «Б», говорится в сообщении регулятора. Присвоенные регистрационные номера: 4-01-00594-R и 4-02-00594-R. Номинальная стоимость каждой ценной бумаги – 1 000 рублей. Размещение пройдет по закрытой подписке среди квалифицированных инвесторов.

▫️Вчера компания «Брайт Финанс» прошла оферту по облигациям серии БО-П01. Владельцы бумаг не предъявили к выкупу ни одной облигации. Обязательств по выкупу не возникло.

▫️Сегодня «СамараТрансНефть-Терминал» прошла оферту по облигациям серий 02. Владельцы бумаг не предъявили к выкупу ни одной облигации. Обязательств по выкупу не возникло.

@Cbonds

🌿❓Новая реальность: как ESG меняет инвестиционную индустрию

ESG — это новая реальность, сила, ломающая инвестиционную индустрию и заставляющая трансформировать сознание участников рынка в процессе анализа и принятия инвестиционных решений.

По всему миру растет количество инвесторов, у которых вопросами ESG занимаются целые команды и внештатные консультанты, что говорит о росте влияния ESG-факторов в процессе принятия инвестиционных решений. Механизм «озеленения» мира инвестиций запущен, а всем известная Грета Тунберг — это уже не просто девочка с косичками, которая борется за свое право дышать чистым воздухом, а собирательный образ «нового инвестора», который устанавливает новые стандарты в безапелляционной форме.

✔️О принятии ESG-принципов в России, изменении мышления участников рынка и подходов к принятию инвестиционных решений в статье, написанной для журнала Cbonds Review, рассуждает портфельный управляющий УК ТФГ Сергей Чернышенко.

⚜️Реформа бенчмарков: все идет по плану?

Переход с межбанковских ставок типа IBOR на безрисковые ставки должен произойти до конца 2021 года. До важного события в жизни финансовых рынков остается меньше года. Как движется реформа?

✔️Журнал Cbonds Review предлагает обзор ситуации по безрисковым ставкам в основных валютах — американском долларе (ставка SOFR), евро (ставка €STR), японской иене (ставка TONA), швейцарском франке (ставка SARON).

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

📈Индексы

Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,86% (🔻1 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
6,62% (🔻1 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3,58% (🔻1 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
10,58%

🗓 Календарь событий

Размещения
🏢Брусника. Строительство и девелопмент, 001Р-02 (6 млрд)

Оферты
🏛Банк ЗЕНИТ, БО-09 (5 млрд)
📍ДОМ.РФ, 25 (6 млрд)

Сбор заявок на сегодня не запланирован.

@Cbonds

​​🇷🇺 📈 Рынок корпоративных облигаций России за март сократился на 0.18%, общий объем рынка внутренних облигаций по итогам третьего месяца года составил 31.678 трлн рублей

🔹Индексы рынка корпоративных облигаций

По итогам марта 2021 года объем внутренних корпоративных облигаций России составил 16 036.35 млрд рублей. По сравнению с февралем объем рынка уменьшился на 0.18%. Традиционно на выпуски нефтегазовой отрасли приходится наибольший объем всего рынка — 26.86% (4307.25 млрд рублей) от общего объема российских корпоративных облигаций. На облигации банков — 22.09% (3 542.62 млрд рублей), финансовых институтов — 17.06% (2 736.2 млрд рублей), остальных отраслей экономики — 33.99% (5 450.28 млрд рублей).

В марте на рынок вышло 33 эмитента, было размещено 57 новых выпусков (в феврале эмитентов было 27, а новых выпусков — 40).

🔹Индексы рынка муниципальных облигаций

В сегменте муниципальных облигаций за март не состоялось ни одного размещения. Общий объем рынка составил 908.3 млрд рублей.

🔹Индексы рынка государственных облигаций

В марте Минфин России провел 9 аукционов по размещению ОФЗ. Объем рынка государственных облигаций составил 14 732.96 млрд рублей (в феврале прошло 8 аукционов, объем рынка был равен 14 177.93 млрд рублей).

📊 Рейтинговые действия в иностранной валюте, проведенные 2 апреля

S&P Global Ratings:

🇫🇷подтвердило рейтинг Франции на уровне "AA" со стабильным прогнозом.

🇴🇲подтвердило рейтинг Омана на уровне "B+" со стабильным прогнозом.

🇲🇦понизило рейтинг Марокко до уровня "BB+", повысив прогноз до стабильного.

Решение S&P Global Ratings понизить рейтинг Марокко до уровня "BB+" с "BBB-" отражает резкое сокращение экономики Марокко на 6,7% в 2020 году, увеличение государственного дефицита до 7,7% ВВП и медленную бюджетную консолидацию в течение 2021-2024 годов, а также прогнозируемое возрастание государственного долга до 72% ВВП в 2024 году. Стабильный прогноз отражает ожидание восстановления экономики, которое поможет сократить фискальное давление по средствам структурных и экономических реформ.

​​💡Аукционы по размещению государственных облигаций теперь доступны в календаре событий на сайте Cbonds

На сайте Cbonds в календаре событий теперь доступна информация о проведенных аукционах по размещению государственных облигаций. Для поиска данных выберите событие «Аукцион» в списке событий. 

По событию доступны тип и статус размещения, объем предложения и спроса, размещенный объем, цена отсечения и средневзвешенная цена, доходности по ценам, дюрация при размещении, дата досрочного погашения.

✅Cbonds отслеживает информацию о всех аукционах по размещению государственных облигаций по всем странам мира. Например, вы можете посмотреть, как размещались казначейские облигации США в 2020 году, облигации стран СНГ в 2021 году или облигации суверенных эмитентов Африки в октябре 2020 года. Все события доступны, в том числе в формате привычного календаря.

⚡️Российские компании: основные события, 5 апреля

💰Сургутнефтегаз опубликовал финансовые результаты по РСБУ за IV квартал и весь 2020 г. (БКС Экспресс)

🛢ЛУКОЙЛ предупредил власти РФ о возможном сокращении инвестиций или даже консервации крупного нефтяного месторождения имени Корчагина на Каспии из-за внеплановой отмены льготы по экспортной пошлине в конце 2020 года. (Прайм)

💻Акции "М.Видео" кратковременно поднимались в цене утром в понедельник более чем на 2% на снижающемся рынке после рекомендации совета директоров о дивидендах. (Прайм)

⛏Совет директоров "Норникеля" 9 апреля даст рекомендации о размере дивидендов по результатам прошлого года. (Прайм)

🔖 Индикаторы склонности к риску

Нефть Brent, USD/баррель:
64,86 (🔺0,29)
Золото (Лондон), USD/тр.унцию:
1 726,05 (🔻5,75)
USD/RUB:
75,24 (🔻0,71)
CDX.EM, б.п:
179,89 (🔻1,26)
S&P 500, USD:
4 019,87 (🔺45,33)
VIX Index, б.п.:
17,33 (🔻1,53)
UST 10Y UTM, б.п.:
1,72 (🔺5 bp)

Данные USD/RUB представлены за текущий день и сравниваются с показателями прошлого понедельника, остальные индикаторы рассчитаны за пятницу и сравниваются с показателями пятницы.

Рублевый рынок готов продолжить рост, долларовый остается под давлением — Елена Кожухова, аналитик ИК "ВЕЛЕС Капитал"

Торги на фондовых биржах США в пятницу не проводились в связи с пасхальными выходными. Отчет о состоянии рынка труда за март, однако, был опубликован и носил оптимистичный характер, показав ускорение темпов роста занятости с 468 тыс до 916 тыс (ожидалось 647 тыс) и снижение уровня безработицы с 6,2% до 6%. Доходность 10-летних гособлигаций США, однако, вновь превысила 1,7% и может оказывать давление на высокотехнологичный сектор.

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 0,3% и удерживаются выше отметки 4000 пунктов. На этой неделе, помимо макроэкономических данных, стоит обратить повышенное внимание на публикацию протоколов заседания ФРС и выступление ее главы Джерома Пауэлла.

Рубль в пятницу ослаб в пределах 0,5% против доллара и евро, но в начале сегодняшних торгов пытается подрасти. Пара доллар/рубль остается выше 76 руб и рискует вернуться к мартовскому пику 76,96 руб. Паре евро/рубль остается немногим ниже 90 руб, а при пробое указанного уровня, вероятно, также будет стремиться к максимуму марта 91,15 руб.

📊Динамика показателей доступна по ссылке.

📝Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.

ВЕЧЕРНИЙ ДАЙДЖЕСТ

📍Сегодня «Пионер-Лизинг» прошел оферту по облигациям серии БО-П01. Владельцы бумаг не предъявили к выкупу ни одной облигации. Обязательств по выкупу не возникло.

🏛Сегодня Банк ЗЕНИТ приобрел в рамках оферты 3 934 штук облигаций серии БО-09. Номинальная стоимость каждой ценной бумаги – 1 000 рублей. Цена приобретения составила 100% от номинала. Обязательство исполнено в срок и в полном объеме.

🚆Сегодня РЖД приобрел в рамках оферты 1 735 416 штук облигаций серии 28. Номинальная стоимость каждой ценной бумаги – 1 000 рублей. Цена приобретения составила 100% от номинала. Обязательство исполнено в срок и в полном объеме.

🚗Сегодня «Кэшдрайв» принял решение 7 апреля разместить облигации серии КО-П03 и установил ставку 1-4 купонов на уровне 9.5% (в расчете на одну бумагу – 23.68 руб.). Общий размер дохода каждому по купону составит 11 392 448 рублей.

Количество размещаемых ценных бумаг составит 481 100 штук. Номинальная стоимость каждой ценной бумаги – 1 000 рублей. Срок обращения выпуска составит 3 года (1 092 дня). Купонный период – квартал (предусмотрено 12 купонных периодов). Способ размещения – закрытая подписка для квалифицированных инвесторов. Потенциальными приобретателями облигаций являются клиенты Экспобанка.

@Cbonds

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

📈Индексы

Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,88% (🔺2 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
6,67% (🔺5 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3,59% (🔺1 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
10,59%

🗓 Календарь событий

Сбор заявок
🏭ЯТЭК, 001P-02 (5 млрд)
🏛Сбербанк России, 001Р-SBER24 (15 млрд)

Размещения
🏗Легенда, 001Р-04 (4 млрд)

Оферты на сегодня не запланированы

@Cbonds

💡Оценка кредитных рисков низкодефолтного портфеля

Обратите внимание на недавний вебинар от S&P Global Market Intelligence, на котором они рассказывали о том, как коммерческие банки и корпорации могут повысить эффективность анализа кредитных рисков при соблюдении нормативных требований и требований бизнеса.

✅Доступ к вебинару по ссылке.

🎉Поздравляем наших друзей - канал MMI https://t.me/russianmacro - с достижением отметки в 100 000 подписчиков!
Желаем дальнейшего роста📈

🏭Книга заявок по облигациям «ЯТЭК» серии 001Р-02 на 5 млрд рублей открыта до 15:00 (мск)

Объем выпуска: 5 млрд рублей
Срок обращения выпуска: 4 года
Купонный период: 182 дня

Ориентир ставки купона установлен на уровне 8.9-9.2% годовых, что соответствует эффективной доходности 9.1-9.41% годовых.

Предварительная дата начала размещения: первая декада апреля

📝Организаторами выступят банк «Открытие», Альфа-Банк, BCS Global Markets, ВТБ Капитал, Совкомбанк, СКБ-банк. Агент по размещению – банк «Открытие».