💡🌿Cbonds Review №1/2021: «Время ESG»
Тема ESG-финансирования вызывает все больший интерес у представителей профессионального сообщества. В 2020 году объемы заимствований с применением инструментов ESG на российском рынке существенно увеличились, появились новые продукты, связанные c данной тематикой. 2021 год обещает быть не менее насыщенным. Многие участники рынка прогнозируют взрывной рост размещений ESG-облигаций в ближайшие годы.
⚡️В свежем номере Cbonds Review обсуждаем терминологию ответственного финансирования, юридические аспекты размещения ESG-бондов и выдачи ESG-кредитов, нюансы верификации инструментов устойчивого развития, природу «гриниума», а также вызовы, стоящие перед инвестиционной индустрией в связи с приходом эры «зеленых» и социальных ценных бумаг.
👉🏻Электронная версия журнала
Приятного чтения!
Тема ESG-финансирования вызывает все больший интерес у представителей профессионального сообщества. В 2020 году объемы заимствований с применением инструментов ESG на российском рынке существенно увеличились, появились новые продукты, связанные c данной тематикой. 2021 год обещает быть не менее насыщенным. Многие участники рынка прогнозируют взрывной рост размещений ESG-облигаций в ближайшие годы.
⚡️В свежем номере Cbonds Review обсуждаем терминологию ответственного финансирования, юридические аспекты размещения ESG-бондов и выдачи ESG-кредитов, нюансы верификации инструментов устойчивого развития, природу «гриниума», а также вызовы, стоящие перед инвестиционной индустрией в связи с приходом эры «зеленых» и социальных ценных бумаг.
👉🏻Электронная версия журнала
Приятного чтения!
⚡️ 🇷🇺 Минфин РФ разместил ОФЗ-ПД выпуска 26234 (дата погашения – 16 июля 2025 года) на 89,879 млрд рублей при спросе в 152,382 млрд рублей.
Цена отсечения составила 94% от номинала, доходность по цене отсечения – 6,17% годовых. Средневзвешенная цена – 94,023% от номинала, доходность по средневзвешенной цене – 6,17% годовых.
Цена отсечения составила 94% от номинала, доходность по цене отсечения – 6,17% годовых. Средневзвешенная цена – 94,023% от номинала, доходность по средневзвешенной цене – 6,17% годовых.
⚡️ 🇷🇺 Минфин РФ разместил ОФЗ-ИН выпуска 52003 (дата погашения – 17 июля 2030 года) на 14,253 млрд рублей при спросе в 40,672 млрд рублей.
Цена отсечения составила 99,191% от номинала, доходность по цене отсечения – 2,61% годовых. Средневзвешенная цена – 99,255% от номинала, доходность по средневзвешенной цене – 2,61% годовых.
Цена отсечения составила 99,191% от номинала, доходность по цене отсечения – 2,61% годовых. Средневзвешенная цена – 99,255% от номинала, доходность по средневзвешенной цене – 2,61% годовых.
ВЕЧЕРНИЙ ДАЙДЖЕСТ
🛒 «Трейдберри» 5 марта разместит выпуск коммерческих облигаций серии КО-П02 на 50 млн рублей. Срок обращения выпуска составит 2 года (728 дней). По выпуску предусмотрено 8 купонных периодов (по 91 дню). Ставка 1-8 купонов установлена на уровне 16% годовых.
🍕Dodo Brands («Додо Пицца», «Дринкит» и «Донер 42») может выйти на IPO в 2024 году и планирует разместить выпуск рублевых облигаций на Московской бирже в 2022 году, следует из сообщения компании. Выход на IPO является частью «Плана 333» – глобальной стратегии компании на ближайшие три года, в рамках которой Dodo Brands намерена развивать три бренда и достигнуть не менее $30 млн EBITDA в 2024 году.
👠OR GROUP объявляет о завершении первого этапа ребрендинга. Группа переименовала основную операционную компанию, эмитента облигаций ООО «Обувь России» ("-/ruBBB" - ACRA/Expert RA) на ООО «ОР». Следующим этапом будет переименование головной компании, являющейся эмитентом акций, – ПАО «ОР». Также в ближайшее время будет обновлен тикер акций на Московской бирже.
@Cbonds
🛒 «Трейдберри» 5 марта разместит выпуск коммерческих облигаций серии КО-П02 на 50 млн рублей. Срок обращения выпуска составит 2 года (728 дней). По выпуску предусмотрено 8 купонных периодов (по 91 дню). Ставка 1-8 купонов установлена на уровне 16% годовых.
🍕Dodo Brands («Додо Пицца», «Дринкит» и «Донер 42») может выйти на IPO в 2024 году и планирует разместить выпуск рублевых облигаций на Московской бирже в 2022 году, следует из сообщения компании. Выход на IPO является частью «Плана 333» – глобальной стратегии компании на ближайшие три года, в рамках которой Dodo Brands намерена развивать три бренда и достигнуть не менее $30 млн EBITDA в 2024 году.
👠OR GROUP объявляет о завершении первого этапа ребрендинга. Группа переименовала основную операционную компанию, эмитента облигаций ООО «Обувь России» ("-/ruBBB" - ACRA/Expert RA) на ООО «ОР». Следующим этапом будет переименование головной компании, являющейся эмитентом акций, – ПАО «ОР». Также в ближайшее время будет обновлен тикер акций на Московской бирже.
@Cbonds
УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,46% (🔻6 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
6,53% (🔺1 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3,28% (🔺3 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
10,57%
🗓 Календарь событий
Сбор заявок
🛒 Ритейл Бел Финанс, 001Р-02 (3.5 млрд)
Размещения
💵 Займер, 01 (300 млн)
📝 ЮниСервис Капитал, 02К (90 млн)
Оферты
🚚 ПР-Лизинг, 001P-02 (150 млн), 001P-03 (400 млн)
🔎 Левенгук, БО-01 (100 млн)
🚛 ТрансФин-М, 001P-02 (5 млрд)
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,46% (🔻6 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
6,53% (🔺1 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3,28% (🔺3 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
10,57%
🗓 Календарь событий
Сбор заявок
🛒 Ритейл Бел Финанс, 001Р-02 (3.5 млрд)
Размещения
💵 Займер, 01 (300 млн)
📝 ЮниСервис Капитал, 02К (90 млн)
Оферты
🚚 ПР-Лизинг, 001P-02 (150 млн), 001P-03 (400 млн)
🔎 Левенгук, БО-01 (100 млн)
🚛 ТрансФин-М, 001P-02 (5 млрд)
@Cbonds
💡🚚 Уже сегодня: «Размещение облигаций «Элемент Лизинг» – онлайн-семинар Cbonds
4 марта в 16:30 мы побеседуем с представителем компании «Элемент Лизинг», которая входит в ТОП-25 лизинговых компаний России (согласно данным Эксперт РА по итогам 9 мес. 2020 г.), занимает 11-е место по количеству заключенных сделок, 10-е место по объему нового бизнеса в сегменте грузового автотранспорта, 7-е место в сегменте автобусов и троллейбусов, а также медицинского и фармацевтического оборудования; 13-е место в сегменте малого бизнеса, 4-е место – по объему нового бизнеса в сегменте физических лиц и 1-е место по финансированию коммерческих автомобилей марки ГАЗ.
Обсудим вопросы деятельности компании, ключевые аспекты их предстоящего выпуска облигаций и дальнейшие планы.
⚡️Среди спикеров:
• Сергей Лялин, генеральный директор, Группа компаний Cbonds
• Андрей Писаренко, генеральный директор, Элемент Лизинг
• Ольга Бортняева, первый заместитель генерального директора, Элемент Лизинг
• Рустем Кафиатуллин, директор департамента долгового капитала, СКБ-банк
⏱ Когда: 4 марта, 16:30 (мск)
🌐 Где: Необходима предварительная регистрация.
❗️Участие бесплатное.
До встречи на онлайн-семинаре Cbonds!
4 марта в 16:30 мы побеседуем с представителем компании «Элемент Лизинг», которая входит в ТОП-25 лизинговых компаний России (согласно данным Эксперт РА по итогам 9 мес. 2020 г.), занимает 11-е место по количеству заключенных сделок, 10-е место по объему нового бизнеса в сегменте грузового автотранспорта, 7-е место в сегменте автобусов и троллейбусов, а также медицинского и фармацевтического оборудования; 13-е место в сегменте малого бизнеса, 4-е место – по объему нового бизнеса в сегменте физических лиц и 1-е место по финансированию коммерческих автомобилей марки ГАЗ.
Обсудим вопросы деятельности компании, ключевые аспекты их предстоящего выпуска облигаций и дальнейшие планы.
⚡️Среди спикеров:
• Сергей Лялин, генеральный директор, Группа компаний Cbonds
• Андрей Писаренко, генеральный директор, Элемент Лизинг
• Ольга Бортняева, первый заместитель генерального директора, Элемент Лизинг
• Рустем Кафиатуллин, директор департамента долгового капитала, СКБ-банк
⏱ Когда: 4 марта, 16:30 (мск)
🌐 Где: Необходима предварительная регистрация.
❗️Участие бесплатное.
До встречи на онлайн-семинаре Cbonds!
🏢📈 АКРА повысило кредитный рейтинг Брусники с BBB+ до А-, прогноз «стабильный». До аналогичного уровня повышен и рейтинг облигаций компании
Позитивное изменение в АКРА аргументируют повышением оценки по долговой нагрузке, ликвидности и географической диверсификации (эксперты агентства ожидают, что в следующие три года доля Москвы и Московской области в выручке компании заметно вырастет)
— Продажи Брусники хорошо скоординированы с темпами строительства, за последние три года она не допускала просрочек по сдаче объектов в эксплуатацию, — указывают в АКРА. — Компания эффективно управляет сроками и себестоимостью строительства, обладает развитой системой сбыта с диверсифицированными каналами продаж. Компания реализует успешную и последовательную стратегию, позволяющую в перспективе существенно упрочить ее конкурентные преимущества.
По расчетам АКРА, средневзвешенная рентабельность по FFO до чистых процентных платежей и налогов Брусники в 2018 — 2023 годах составит 21,5% (очень высокий показатель по сравнению с отраслевыми стандартами). Средневзвешенное отношение чистого долга к FFO до чистых процентных платежей за тот же период — 0,55х.
На текущий момент объем возводимого Брусникой жилья превышает 900 тыс. кв. метров. По итогам 2020 года продажи компании достигли 327 тыс. кв. метров. В ближайших планах компании — реализация проектов в Москве, а также выход на рынок Омска. Стратегия Брусники предполагает увеличение показателя до 600 тыс. кв. метров.
Позитивное изменение в АКРА аргументируют повышением оценки по долговой нагрузке, ликвидности и географической диверсификации (эксперты агентства ожидают, что в следующие три года доля Москвы и Московской области в выручке компании заметно вырастет)
— Продажи Брусники хорошо скоординированы с темпами строительства, за последние три года она не допускала просрочек по сдаче объектов в эксплуатацию, — указывают в АКРА. — Компания эффективно управляет сроками и себестоимостью строительства, обладает развитой системой сбыта с диверсифицированными каналами продаж. Компания реализует успешную и последовательную стратегию, позволяющую в перспективе существенно упрочить ее конкурентные преимущества.
По расчетам АКРА, средневзвешенная рентабельность по FFO до чистых процентных платежей и налогов Брусники в 2018 — 2023 годах составит 21,5% (очень высокий показатель по сравнению с отраслевыми стандартами). Средневзвешенное отношение чистого долга к FFO до чистых процентных платежей за тот же период — 0,55х.
На текущий момент объем возводимого Брусникой жилья превышает 900 тыс. кв. метров. По итогам 2020 года продажи компании достигли 327 тыс. кв. метров. В ближайших планах компании — реализация проектов в Москве, а также выход на рынок Омска. Стратегия Брусники предполагает увеличение показателя до 600 тыс. кв. метров.
Forwarded from Cbonds онлайн-семинары
🖥🏗Онлайн-семинар «Новый облигационный выпуск Группы «ВИС»: запись на YouTube
Представляем вашему вниманию наш второй семинар с Группой «ВИС», первый мы провели в октябре прошедшего года.
В прямом эфире заместитель генерального директора Группы «ВИС» Людмила Паршакова рассказала, как прошло предыдущее размещение облигаций, подвела финансовые итоги 2020 года для компании, поделилась планами Группы на будущее, а также ответила на вопросы участников онлайн-семинара.
Параметры готовящегося выпуска облигаций представила вице-президент, заместитель начальника департамента рынков долгового капитала «БКС» Наталья Виноградова.
👉Запись онлайн-семинара уже доступна на YouTube-канале Cbonds.
👀Смотрите и будьте в курсе актуальных предложений на рынке облигаций!
Представляем вашему вниманию наш второй семинар с Группой «ВИС», первый мы провели в октябре прошедшего года.
В прямом эфире заместитель генерального директора Группы «ВИС» Людмила Паршакова рассказала, как прошло предыдущее размещение облигаций, подвела финансовые итоги 2020 года для компании, поделилась планами Группы на будущее, а также ответила на вопросы участников онлайн-семинара.
Параметры готовящегося выпуска облигаций представила вице-президент, заместитель начальника департамента рынков долгового капитала «БКС» Наталья Виноградова.
👉Запись онлайн-семинара уже доступна на YouTube-канале Cbonds.
👀Смотрите и будьте в курсе актуальных предложений на рынке облигаций!
YouTube
Онлайн-семинар Cbonds "Новый облигационный выпуск Группы "ВИС"
Представляем вашему вниманию запись нового онлайн-семинара, посвященного предстоящему выпуску облигаций Группы «ВИС».
Это второй наш семинар с Группой «ВИС», первый мы провели в октябре прошедшего года (https://www.youtube.com/watch?v=0zdJKG8NAXo). …
Это второй наш семинар с Группой «ВИС», первый мы провели в октябре прошедшего года (https://www.youtube.com/watch?v=0zdJKG8NAXo). …
🛒🇧🇾 Книга заявок по облигациям «Ритейл Бел Финанс» серии 001Р-02 на 3.5 млрд рублей открыта до 15:00 (мск)
Объем выпуска: 3.5 млрд
Срок обращения выпуска: 5 лет
Купонный период: 91 день
Ориентир ставки купона установлен на уровне 10.25-10.45% годовых, эффективной доходности – 10.65-10.87% годовых.
Предварительная дата начала размещения: 11 марта
🧑🏻💻Организаторами размещения выступают Газпромбанк, СКБ-банк, BCS Global Markets, Московский кредитный банк, БК РЕГИОН, Совкомбанк, Ренессанс Капитал, УНИВЕР Капитал. Агент по размещению – Газпромбанк. ПВО – «Лигал Кэпитал Инвестор Сервисез».
👉🏻Подробнее об эмитенте и предстоящем выпуске – в записи онлайн-семинара Cbonds «Размещение облигаций ООО «Евроторг».
Объем выпуска: 3.5 млрд
Срок обращения выпуска: 5 лет
Купонный период: 91 день
Ориентир ставки купона установлен на уровне 10.25-10.45% годовых, эффективной доходности – 10.65-10.87% годовых.
Предварительная дата начала размещения: 11 марта
🧑🏻💻Организаторами размещения выступают Газпромбанк, СКБ-банк, BCS Global Markets, Московский кредитный банк, БК РЕГИОН, Совкомбанк, Ренессанс Капитал, УНИВЕР Капитал. Агент по размещению – Газпромбанк. ПВО – «Лигал Кэпитал Инвестор Сервисез».
👉🏻Подробнее об эмитенте и предстоящем выпуске – в записи онлайн-семинара Cbonds «Размещение облигаций ООО «Евроторг».
🗓 Календарь первичного рынка
Комментарий БК «РЕГИОН»
На первичном рынке в корпоративном сегменте активность невысокая. Сегодня на рынок выйдет Ритейл Бел Финанс, завтра – Русская Аквакультура. В ближайшее время запланированы размещения выпусков облигаций Кировского завода, ВИС Финанс, НК «Продовольственная контрактная корпорация» (Казахстан), Элемент Лизинг, ГТЛК.
🐟 РУССКАЯ АКВАКУЛЬТУРА, 001Р-01 Это дебютный выпуск для эмитента. В 2007г. на рынок выходило входящее на тот момент в одну Группу с эмитентом АО «Русское море». Оферта от ООО «РМ – Аквакультура» предполагает выкуп облигаций в случае дефолта эмитента по выплате сумм погашения и (или) купонного дохода по облигациям. Индикативная доходность нового выпуска Русской аквакультуры предполагает спред к кривой ОФЗ в диапазоне 370-423б.п., что, на наш взгляд, на данный момент соответствует риску эмитентов пограничного третьего эшелона. Рекомендуем участие в размещении по верхней границе маркетируемого диапазона купонной ставки 9,50% годовых.
🛒 РИТЕЙЛ БЕЛ ФИНАНС, 001Р-02 Компания присутствует на публичном рынке капитала с октября 2017г., разместив евробонды в размере 350 млн USD с погашением в 2022 году (144A / RegS) и став первым корпоративным эмитентом еврооблигаций в истории Беларуси. На российском рынке присутствует с июля 2019г. В предыдущий раз на рынок эмитент выходил в июне 2020г. с выпуском номинальным объемом 5 млрд руб. На данный момент вторичная кривая облигаций представлена двумя выпусками с дюрацией 2,25 и 2,93г. общим объемом 15 млрд руб. и достаточно ликвидными. Выпуски предлагают доходность 9,8-10,0% годовых (или спред к ОФЗ 426-455б.п.). Новый выпуск, исходя из объявленных ориентиров по купону 10,25-10,45% годовых (доходность 10,65-10,87%), содержит премию G-кривой ОФЗ в диапазоне 466-488б.п. при дюрации 3,97г.
БК «РЕГИОН»
📚Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.
Комментарий БК «РЕГИОН»
На первичном рынке в корпоративном сегменте активность невысокая. Сегодня на рынок выйдет Ритейл Бел Финанс, завтра – Русская Аквакультура. В ближайшее время запланированы размещения выпусков облигаций Кировского завода, ВИС Финанс, НК «Продовольственная контрактная корпорация» (Казахстан), Элемент Лизинг, ГТЛК.
🐟 РУССКАЯ АКВАКУЛЬТУРА, 001Р-01 Это дебютный выпуск для эмитента. В 2007г. на рынок выходило входящее на тот момент в одну Группу с эмитентом АО «Русское море». Оферта от ООО «РМ – Аквакультура» предполагает выкуп облигаций в случае дефолта эмитента по выплате сумм погашения и (или) купонного дохода по облигациям. Индикативная доходность нового выпуска Русской аквакультуры предполагает спред к кривой ОФЗ в диапазоне 370-423б.п., что, на наш взгляд, на данный момент соответствует риску эмитентов пограничного третьего эшелона. Рекомендуем участие в размещении по верхней границе маркетируемого диапазона купонной ставки 9,50% годовых.
🛒 РИТЕЙЛ БЕЛ ФИНАНС, 001Р-02 Компания присутствует на публичном рынке капитала с октября 2017г., разместив евробонды в размере 350 млн USD с погашением в 2022 году (144A / RegS) и став первым корпоративным эмитентом еврооблигаций в истории Беларуси. На российском рынке присутствует с июля 2019г. В предыдущий раз на рынок эмитент выходил в июне 2020г. с выпуском номинальным объемом 5 млрд руб. На данный момент вторичная кривая облигаций представлена двумя выпусками с дюрацией 2,25 и 2,93г. общим объемом 15 млрд руб. и достаточно ликвидными. Выпуски предлагают доходность 9,8-10,0% годовых (или спред к ОФЗ 426-455б.п.). Новый выпуск, исходя из объявленных ориентиров по купону 10,25-10,45% годовых (доходность 10,65-10,87%), содержит премию G-кривой ОФЗ в диапазоне 466-488б.п. при дюрации 3,97г.
БК «РЕГИОН»
📚Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.
🚂 РЖД планируют размещение евробондов в рублях
Источник: информационное сообщение Прайм
РЖД ("Baa2/BBB-/BBB" – M/S&P/F; "AAA(RU)/ruAAA" – ACRA/Expert RA) планируют размещение рублевых еврооблигаций с погашением в сентябре 2028 года.
С 4 марта компания проведет серию звонков с инвесторами, посвященную возможному размещению.
📝Организаторами выступят Евразийский банк развития, Газпромбанк, J.P. Morgan, Sova Capital и ВТБ Капитал.
Источник: информационное сообщение Прайм
РЖД ("Baa2/BBB-/BBB" – M/S&P/F; "AAA(RU)/ruAAA" – ACRA/Expert RA) планируют размещение рублевых еврооблигаций с погашением в сентябре 2028 года.
С 4 марта компания проведет серию звонков с инвесторами, посвященную возможному размещению.
📝Организаторами выступят Евразийский банк развития, Газпромбанк, J.P. Morgan, Sova Capital и ВТБ Капитал.
✈️ Аэрофьюэлз, 001Р-01
Итоги первичного размещения
Объем размещения: 1 млрд руб.
Купон / Доходность: 9.25% годовых / 9.58% годовых
Дюрация: 2.65
Количество сделок на бирже: 3 900
Самая маленькая сделка: 1000 рублей
Самая крупная сделка: 91.7 млн рублей
Наибольшую долю в структуре размещения (30%) заняли сделки до 1 млн рублей, на втором месте идут сделки от 10 до 50 млн рублей (27%).
Организатор и агент по размещению – Райффайзенбанк, ПВО – «Первая Независимая». Со-организатор – BCS Global Markets.
Итоги первичного размещения
Объем размещения: 1 млрд руб.
Купон / Доходность: 9.25% годовых / 9.58% годовых
Дюрация: 2.65
Количество сделок на бирже: 3 900
Самая маленькая сделка: 1000 рублей
Самая крупная сделка: 91.7 млн рублей
Наибольшую долю в структуре размещения (30%) заняли сделки до 1 млн рублей, на втором месте идут сделки от 10 до 50 млн рублей (27%).
Организатор и агент по размещению – Райффайзенбанк, ПВО – «Первая Независимая». Со-организатор – BCS Global Markets.
⚡️Российские компании: основные события, 4 марта
💎 Группа "Алроса" за прошлый год завершила отчуждение семи непрофильных активов на общую сумму около 2,2 млрд рублей. (Прайм)
💸Заседание совета директоров "ЦМТ". В повестке вопрос о рекомендациях по дивидендам за 2020 год. (БКС Экспресс)
БКС Экспресс:
🖥 "Mail.ru" опубликует финансовые результаты по МСФО за IV квартал и весь 2020 г.
💻 "М.Видео" опубликует финансовые результаты по МСФО за II полугодие и весь 2020 г.
📱"МТС" опубликует финансовые результаты по МСФО за IV квартал и весь 2020 г.
🏦 Сбербанк опубликует финансовую отчетность по МСФО за IV квартал и весь 2020 г.
🔌 "Юнипро" опубликует финансовые результаты по МСФО за IV квартал и весь 2020 г.
🛢"Газпром" ожидает повышенного спроса на газ в Европе этим летом из-за высокого отбора из хранилищ, которые сейчас уже заполнены лишь на треть. По оценкам аналитиков, чтобы заполнить европейские хранилища, потребуется 50–52 млрд кубометров газа, что может увеличить объем поставок «Газпрома» в Европу на 10–15 млрд кубометров в 2021 году. (Коммерсантъ)
💎 Группа "Алроса" за прошлый год завершила отчуждение семи непрофильных активов на общую сумму около 2,2 млрд рублей. (Прайм)
💸Заседание совета директоров "ЦМТ". В повестке вопрос о рекомендациях по дивидендам за 2020 год. (БКС Экспресс)
БКС Экспресс:
🖥 "Mail.ru" опубликует финансовые результаты по МСФО за IV квартал и весь 2020 г.
💻 "М.Видео" опубликует финансовые результаты по МСФО за II полугодие и весь 2020 г.
📱"МТС" опубликует финансовые результаты по МСФО за IV квартал и весь 2020 г.
🏦 Сбербанк опубликует финансовую отчетность по МСФО за IV квартал и весь 2020 г.
🔌 "Юнипро" опубликует финансовые результаты по МСФО за IV квартал и весь 2020 г.
🛢"Газпром" ожидает повышенного спроса на газ в Европе этим летом из-за высокого отбора из хранилищ, которые сейчас уже заполнены лишь на треть. По оценкам аналитиков, чтобы заполнить европейские хранилища, потребуется 50–52 млрд кубометров газа, что может увеличить объем поставок «Газпрома» в Европу на 10–15 млрд кубометров в 2021 году. (Коммерсантъ)
🌾 Росагролизинг, 001P-02
Итоги первичного размещения
Объем размещения: 7 млрд руб.
Купон / Доходность: 7.9% годовых / 8.06% годовых
Дюрация: 4.22
Количество сделок на бирже: 154
Самая маленькая сделка: 3000 рублей
Самая крупная сделка: 2 млрд рублей
Наибольшую долю в структуре размещения (47%) заняли сделки от 100 до 500 млн рублей, на втором месте идет сделка на 2 млрд рублей (29%).
Организаторами выступили Банк «ФК Открытие», Россельхозбанк, Совкомбанк, Международный инвестиционный банк.
Итоги первичного размещения
Объем размещения: 7 млрд руб.
Купон / Доходность: 7.9% годовых / 8.06% годовых
Дюрация: 4.22
Количество сделок на бирже: 154
Самая маленькая сделка: 3000 рублей
Самая крупная сделка: 2 млрд рублей
Наибольшую долю в структуре размещения (47%) заняли сделки от 100 до 500 млн рублей, на втором месте идет сделка на 2 млрд рублей (29%).
Организаторами выступили Банк «ФК Открытие», Россельхозбанк, Совкомбанк, Международный инвестиционный банк.
🧩 Долговой рынок: позитивный пазл продолжает складываться
Источник: аналитический обзор РОСБАНКа
Вчера относительная мягкость последних решений США и ЕС по ограничительным мерам была дополнена успешными первичными аукционами от Минфина.
🇷🇺Прежде всего, внимания заслуживает размещение 89.9 млрд руб. серии ОФЗ-ПД 26234 (июл.25) без премии ко вторичному рынку (доходность по цене отсечения 6.17% годовых). Впечатление не испортил даже тот факт, что итоговый объем был во многом обеспечен за счет крупных заявок – 2 по 10 млрд руб., 2 по 5 млрд руб. и т.д. Главное, что Минфин наконец ускорил выполнение годового плана по заимствованиям на приемлемых ценовых условиях.
➡️Последние элементы, которые необходимы для полноценного перехода сегмента ОФЗ-ПД в режим ралли, -стабилизация американских ставок, которые, к слову, снова начали расти вчера, и преодоление инфляцией в РФ локального пика (в терминах г/г). В остальном, доходности ОФЗ – прежде всего, в длине (6.65% годовых для 10 лет, 6.89% годовых для 15 лет) – выглядят привлекательно относительно терминального уровня ключевой ставки ЦБ (оценка Росбанка 4.5% годовых) при условии, что локальные игроки помогут с выполнением плана по размещению новых ОФЗ.
🔎Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.
Источник: аналитический обзор РОСБАНКа
Вчера относительная мягкость последних решений США и ЕС по ограничительным мерам была дополнена успешными первичными аукционами от Минфина.
🇷🇺Прежде всего, внимания заслуживает размещение 89.9 млрд руб. серии ОФЗ-ПД 26234 (июл.25) без премии ко вторичному рынку (доходность по цене отсечения 6.17% годовых). Впечатление не испортил даже тот факт, что итоговый объем был во многом обеспечен за счет крупных заявок – 2 по 10 млрд руб., 2 по 5 млрд руб. и т.д. Главное, что Минфин наконец ускорил выполнение годового плана по заимствованиям на приемлемых ценовых условиях.
➡️Последние элементы, которые необходимы для полноценного перехода сегмента ОФЗ-ПД в режим ралли, -стабилизация американских ставок, которые, к слову, снова начали расти вчера, и преодоление инфляцией в РФ локального пика (в терминах г/г). В остальном, доходности ОФЗ – прежде всего, в длине (6.65% годовых для 10 лет, 6.89% годовых для 15 лет) – выглядят привлекательно относительно терминального уровня ключевой ставки ЦБ (оценка Росбанка 4.5% годовых) при условии, что локальные игроки помогут с выполнением плана по размещению новых ОФЗ.
🔎Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.
📝🇧🇾Котировки от брокерской компании «АСБ БРОКЕР» доступны на сайте Cbonds
Мы рады сообщить, что на сайте Cbonds стали доступны котировки по внутренним корпоративным и государственным облигациям Беларуси от белорусского брокера «АСБ БРОКЕР».
Котировки публикуются на странице компании АСБ БРОКЕР и на страницах котируемых облигаций: например, Беларусь, 4.4% 4nov2022, USD (ВГДО 244), Беларусь, 4.2% 22aug2024, USD (ВГДО 252), Европейское аграрное агентство, 7.5% 10jun2022, USD (02).
✔️Унитарное предприятие «АСБ БРОКЕР» создано в 2012 году с целью оказания услуг на рынке ценных бумаг. Компания оказывает весь комплекс услуг на организованном и неорганизованном рынках ценных бумаг Республики Беларусь в части брокерской и дилерской деятельности. «АСБ БРОКЕР» входит в состав холдинга ОАО «АСБ Беларусбанк» и является акционером и членом секции фондового рынка ОАО «Белорусская валютно-фондовая биржа» Республики Беларусь.
Мы рады сообщить, что на сайте Cbonds стали доступны котировки по внутренним корпоративным и государственным облигациям Беларуси от белорусского брокера «АСБ БРОКЕР».
Котировки публикуются на странице компании АСБ БРОКЕР и на страницах котируемых облигаций: например, Беларусь, 4.4% 4nov2022, USD (ВГДО 244), Беларусь, 4.2% 22aug2024, USD (ВГДО 252), Европейское аграрное агентство, 7.5% 10jun2022, USD (02).
✔️Унитарное предприятие «АСБ БРОКЕР» создано в 2012 году с целью оказания услуг на рынке ценных бумаг. Компания оказывает весь комплекс услуг на организованном и неорганизованном рынках ценных бумаг Республики Беларусь в части брокерской и дилерской деятельности. «АСБ БРОКЕР» входит в состав холдинга ОАО «АСБ Беларусбанк» и является акционером и членом секции фондового рынка ОАО «Белорусская валютно-фондовая биржа» Республики Беларусь.
Cbonds
🛒🇧🇾 Книга заявок по облигациям «Ритейл Бел Финанс» серии 001Р-02 на 3.5 млрд рублей открыта до 15:00 (мск) Объем выпуска: 3.5 млрд Срок обращения выпуска: 5 лет Купонный период: 91 день Ориентир ставки купона установлен на уровне 10.25-10.45% годовых, эффективной…
Финальный ориентир ставки купона – 10.35% годовых, эффективной доходности – 10.76% годовых.
Forwarded from Банкста
Китайская экономика продолжает стремительный рост. Чтобы не наблюдать за ним со стороны, самое время инвестировать в перспективные активы Поднебесной.
В новом выпуске проекта «Альфа Диалог» обсудим:
- Что ждет экономику Китая в 2021 году;
- Какие отрасли и компании наиболее перспективны;
- Как инвестировать в китайский рынок.
Присоединяйтесь к онлайн-встрече с ведущим специалистом по Китаю Александром Габуевым и управляющим фондами «Альфа-Капитал» Эдуардом Хариным.
Встречаемся уже сегодня в 19.00 по московскому времени. @alfawealth
В новом выпуске проекта «Альфа Диалог» обсудим:
- Что ждет экономику Китая в 2021 году;
- Какие отрасли и компании наиболее перспективны;
- Как инвестировать в китайский рынок.
Присоединяйтесь к онлайн-встрече с ведущим специалистом по Китаю Александром Габуевым и управляющим фондами «Альфа-Капитал» Эдуардом Хариным.
Встречаемся уже сегодня в 19.00 по московскому времени. @alfawealth
⚡️20-21 мая в Санкт-Петербурге состоится Investfunds Forum XII
Это крупнейшее в России независимое мероприятие, объединяющее все группы институциональных инвесторов.
Участие в конференции – прекрасная возможность для управляющих найти новых клиентов, а для инвесторов – получить лучшие предложения по управлению активами.
👉🏻Зарегистрироваться
🔥 До 21 марта действует льготная цена на участие – 32 000 рублей.
📝В программе: актуальные вопросы регулирования финансовых рынков, перспективы развития пенсионной индустрии, инвестиционные идеи и стратегии.
В первый вечер участников ждёт закрытый показ спектакля и вечерняя прогулка по Неве, во второй – фуршет с панорамным видом на Петербург. На субботу запланирована экскурсия.
Save the date!
☑️ 20-21 мая 2021
🚩Санкт-Петербург, отель «Астория»
🌐 Для желающих доступен онлайн-формат
Регистрация открыта
Это крупнейшее в России независимое мероприятие, объединяющее все группы институциональных инвесторов.
Участие в конференции – прекрасная возможность для управляющих найти новых клиентов, а для инвесторов – получить лучшие предложения по управлению активами.
👉🏻Зарегистрироваться
🔥 До 21 марта действует льготная цена на участие – 32 000 рублей.
📝В программе: актуальные вопросы регулирования финансовых рынков, перспективы развития пенсионной индустрии, инвестиционные идеи и стратегии.
В первый вечер участников ждёт закрытый показ спектакля и вечерняя прогулка по Неве, во второй – фуршет с панорамным видом на Петербург. На субботу запланирована экскурсия.
Save the date!
☑️ 20-21 мая 2021
🚩Санкт-Петербург, отель «Астория»
🌐 Для желающих доступен онлайн-формат
Регистрация открыта
Cbonds
🌾 «НК «Продовольственная контрактная корпорация», 01 (не менее 5 млрд) Сбор заявок и размещение – март. Ориентир ставки купона будет объявлен позднее. Тип размещения: букбилдинг на Московской бирже и подписка на KASE. Расчеты: Московская биржа: в рублях;…
🌾 «НК «Продовольственная контрактная корпорация», 01 (не менее 5 млрд)
❗️Сбор заявок – на неделе с 15 марта. Ориентир ставки купона – не выше 8.95% годовых, эффективной доходности – не выше 9.15% годовых.
❗️Сбор заявок – на неделе с 15 марта. Ориентир ставки купона – не выше 8.95% годовых, эффективной доходности – не выше 9.15% годовых.
🏛❗️График работы Московской и Санкт-Петербургской бирж 8 марта
📍Московская биржа:
Выходной день, торги не проводятся.
📍Санкт-Петербургская биржа:
Торги и расчеты по группам инструментов "российские ценные бумаги", "товарный рынок" и "иностранные эмитенты из стран СНГ" не проводятся; «иностранные ценные бумаги» и «еврооблигации» – без изменений.
📍Московская биржа:
Выходной день, торги не проводятся.
📍Санкт-Петербургская биржа:
Торги и расчеты по группам инструментов "российские ценные бумаги", "товарный рынок" и "иностранные эмитенты из стран СНГ" не проводятся; «иностранные ценные бумаги» и «еврооблигации» – без изменений.