​​⚡️Уже сегодня: «Реальные проекты как альтернатива классическим инвестициям» – онлайн-семинар Cbonds

3 декабря в 16:30 приглашаем вас на онлайн-семинар Cbonds «Реальные проекты как альтернатива классическим инвестициям».

Среди спикеров: Вячеслав Исмайлов, заместитель генерального директора – директор по стратегическому развитию, КСП Капитал УА ООО; Микеланджело Маццарелли, партнер, КСП Капитал УА ООО; управляющий партнер, Leonardo Consulting; Лариса Афанасьева, генеральный директор, Meeting Point; Иван Ситников, основатель и генеральный директор, DDX Fitness; Анастасия Люстина, основатель и генеральный директор, LeClick.

Сергей Лялин, генеральный директор Cbonds, и гости онлайн-семинара обсудят:
✔️Преимущества инвестирования в реальные проекты через ЗПИФ;
✔️Инвестирование в коммерческую недвижимость;
✔️Инвестиционные перспективы коворкингов;
✔️Инвестиции в винный бизнес – тихая гавань для инвесторов;
✔️Инвестиции в индустрию фитнеса – уникальное предложение для российского рынка;
✔️IT-платформа LeClick – инвестиции в быстрорастущий стратап.

Это уникальный шанс задать вопрос спикерам и получить ответ в прямом эфире.

⏱ Когда: 3 декабря в 16:30 (мск)
🌐 Где: Необходима предварительная регистрация.
❗️Участие бесплатное.

🙂До встречи на онлайн-семинаре Cbonds!

↗️ S&P 500 вновь переписал рекордный максимум

Источник: Аналитический обзор, Открытие Брокер

Американский индекс широкого рынка S&P 500 смог укрепиться по итогам торгов в среду и закрылся на рекордном максимуме. Позитивная динамика в ценах на нефть поддержала роста акций компаний энергетического сектора

➡️S&P

➖ Dow Jones +0,2% до 29883,8 п. (с начала года +4,7%),
➖S&P 500 +0,2% до 3669 п. (с начала года +13,6%),
➖NASDAQ -0,05% до 12349,4 п. (с начала года +37,6%)

Индекс S&P 500 торговался с коэффициентом 28,7 к прибыли за прошедший год и с коэффициентом 26 к прогнозной прибыли входящих в него компаний на предстоящий год. 6 из 11 секторов продемонстрировали рост по итогам дня. Акции сектора коммуникационных услуг внесли наибольший вклад в рост индекса
(+1%), энергетический сектор демонстрировал наиболее значительную позитивную динамику (+3,1%).

🛢Нефть

При этом нефть Brent дорожала на 1,75% до $48,25/барр., а нефть WTI прибавила 1,64% до $45,28/барр. Вечером в среду стало известно, что страны ОПЕК+ добились прогресса по сделке об ограничении добычи.

.... Мы придерживаемся своего базового сценария, который подразумевает, что
повышение добычи на 2 млн баррелей в день, которое было ранее запланировано на январь, получит отсрочку на 3 месяца.

Также, согласно опубликованному вчера официальному отчету Минэнерго США, запасы сырой нефти за неделю до 27 ноября сократились на 680 тыс. баррелей.
При этом опубликованный накануне отраслевой отчет Американского института нефти (API) сообщил, что запасы сырой нефти в США увеличились на 4,15 млн баррелей. Поэтому нефтяные котировки позитивно отреагировали на сокращение запасов в официальном отчете.

📚Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.

🛣 ГК «Автодор», БО-003P-01 (14 млрд)

Сбор заявок – 8 декабря с 11:00 до 16:00 (мск), размещение – 15 декабря.

⚡️Российские компании: основные события, 3 декабря

⚒ Компания Владимира Лисина Fletcher Group Holdings Limited продает 2% ПАО «Новолипецкий металлургический комбинат» (НЛМК) в рамках процедуры ускоренного букбилдинга. На продажу выставлено около 120 млн акций. В результате сделки, организатором которой выступает Goldman Sachs International, доля Fletcher в НЛМК может сократиться с 81,4% до 79,4%. (БКС Экспресс)

💊 «Р-фарм» станет владельцем российского завода Teva. Это позволит компании возобновить производство препаратов для лечения ВИЧ. Из совместного сообщения компаний следует, что речь идет о предприятии в Ярославской области площадью 13 000 кв. м на участке в 19 га. Его мощность составляет 2 млрд таблеток в год. (Ведомости)

💵 АФК Система опубликует финансовые результаты по МСФО за III квартал 2020 г. Менеджмент компании при сохранении позитивных тенденций в четвертом квартале предложит совету директоров удвоить дивиденды по итогам 2020 года по сравнению с 1,254 миллиарда рублей, выплаченных за 2019 год, заявил президент корпорации Владимир Чирахов. (Прайм)

🏭 Заседание совета директоров ЧТПЗ. В повестке вопрос дивидендов (БКС)

🏬 Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов ТМК за 6 месяцев 2020 г. (БКС)

💻 Первый день международной онлайн-конференции Сбера Artificial Intelligence Journey (AI Journey). В ходе конференции Сбер расскажет об ИИ-сервисах, которые уже успешно эксплуатируются в медицине, финансовом секторе и в других сферах. (Известия)

🏙 Книга по облигациям Московской области серии 35016 открыта до 15:00 (мск)

Объем размещения: не более 30 млрд

Срок обращения выпуска: 7 лет (2 548 дней)
Купонный период: 91 день

Ориентир ставки купона: 5.95-6.05% годовых
Ориентир эффективной доходности: 6.08-6.19% годовых

Предварительная дата начала размещения: 8 декабря

🧑🏻‍💻 Организаторами выступают Газпромбанк, ВТБ Капитал, Sber CIB, Совкомбанк. Генеральный агент – Газпромбанк.

💵 Книга по облигациям ВЭБа серии ПБО-001Р-22 открыта до 15:00 (мск)

Объем размещения: не менее 20 млрд

Срок обращения выпуска: 3 года
Купонный период: 182 дня

Ориентир ставки купона: не выше 6.05% годовых
Ориентир эффективной доходности: не выше 6.14% годовых

Предварительная дата начала размещения: 8 декабря

🧑🏻‍💻 Организаторами выступают БК РЕГИОН, ВТБ Капитал, Газпромбанк, Россельхозбанк, Московский кредитный банк, Sber CIB, Совкомбанк. Агент по размещению – ВЭБ.

🧬 Книга по облигациям «РОСНАНО» серии БО-002P-05 открыта до 15:00 (мск)

Объем размещения: до 6.5 млрд

Срок обращения выпуска: 3 года
Купонный период: 182 дня

Ориентир ставки купона: не выше 6.75% годовых
Ориентир эффективной доходности: не выше 6.86% годовых

Предварительная дата начала размещения: 15 декабря

🧑🏻‍💻 Организаторами выступают Райффайзенбанк, РОСБАНК, Sber CIB. Технический андеррайтер – Райффайзенбанк.

🛢ОПЕК+ определит среднесрочную судьбу нефтяных цен

Источник: Аналитический обзор ИК "ВЕЛЕС Капитал"
Автор: Елена Кожухова

Внешний фон на открытии торгов четверга складывается неоднозначный. Цены на нефть немного снижаются после повышения накануне, а настроения на мировых фондовых площадках разнонаправленны.

Рынок к открытию
Индексы Мосбиржи и РТС в среду показали уверенный рост и обновили очередные многонедельные максимумы 3189 и 1335 пунктов.

🔎 Рублевый индикатор теперь держит курс на годовой пик 3226 пунктов, а долларовый почти достиг августовского максимума 1336 пунктов, вслед за которым может развить повышение к 1375 пунктам. Ближайшими поддержками для индексов выступают уровни 3150 и 1310 пунктов. Ориентир по индексу Мосбиржи на день: 3150-3230 пунктов.

Рубль на Мосбирже накануне укрепился в пределах 1% к доллару и евро. Пара доллар/рубль упала до минимума с сентября 75,07 руб, при этом ближайшей поддержкой для нее выступает уровень 74,60 руб. Доллар вновь сделал заявку на смену среднесрочного восходящего тренда на противоположный. Пара евро/рубль стремилась к поддержке 90,70 руб (средняя полоса Боллинджера дневного графика), которую, однако, преодолеть пока не удалось.

🖇 В начале сессии российские фондовые индексы и рубль могут выйти в небольшой минус ввиду ослабления оптимизма на зарубежных площадках.
Последнее, впрочем, не помешало отечественному рынку и рублю расти днем ранее, поэтому весомых продаж едва ли стоит ожидать. Ключевым событием дня можно назвать заседание ОПЕК+, от которого будет зависеть в том числе среднесрочная судьба нефтяных котировок. Покупатели рассчитывают на позитивный для себя исход и продление текущих квот по ограничению нефтедобычи.

📍 Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Research Hub.

​​💡Онлайн-семинар Cbonds «Размещение облигаций Охта Групп»

4 декабря в 11:30 мы побеседуем с представителями Охта Групп, инвестиционно-девелоперской компании, которая работает на рынке недвижимости Санкт-Петербурга и Северо-Западного региона с 2003 года. Обсудим вопросы деятельности компании и ключевые аспекты их предстоящего выпуска.

Среди спикеров:
• Сергей Лялин, генеральный директор, Группа компаний Cbonds
• Владимир Свиньин, председатель правления, Охта Групп
• Дмитрий Киселев, заместитель председателя правления, Охта Групп
• Денис Козлов, управляющий директор по брокерским операциям, Септем Капитал

Это уникальный шанс задать вопрос эмитенту и организатору выпуска и получить ответ в прямом эфире.

⏱ Когда: 4 декабря в 11:30 (мск)
🌐 Где: Необходима предварительная регистрация.
❗️Участие бесплатное.

До встречи на онлайн-семинаре Cbonds!

📊 Рейтинговые действия, проведенные 2 декабря

Вчера, 2 декабря, были проведены следующие рейтинговые действия:

🔹S&P Global подтвердило рейтинг Доминиканской республики на уровне "BB-" с негативным прогнозом.

🔹Fitch подтвердило рейтинг Парагвая на уровне "BB+" со стабильным прогнозом.

🚂 Ориентир доходности 7-летних социальных евробондов РЖД в рублях составляет 6,55-6,65%

Источник: информационное сообщение Прайм

РЖД открыли книгу заявок инвесторов на социальные еврооблигации, номинированные в рублях. Ориентир доходности бумаг с погашением в марте 2028 года составляет 6,55-6,65% годовых.

🧑🏻‍💻Организаторами выступают Газпромбанк, J.P. Morgan, Московский кредитный банк, Sova Capital, UniCredit и ВТБ Капитал.

Привлеченные средства компания намерена использовать на финансирование и/или рефинансирование социальных проектов в сферах транспортной доступности, здравоохранения, образования и помощи при бедствиях.

💵 Книга по облигациям «Роял Капитал» серии БО-П05 открыта до 15:00 (мск)

Объем размещения: 75 млн

Срок обращения выпуска: 3 года (1 092 дня)
Купонный период: 91 день

Ориентир ставки купона: не выше 13% годовых
Ориентир эффективной доходности: 13.65% годовых

Предварительная дата начала размещения: 8 декабря

🧑🏻‍💻 Организатором выступает ИК «Септем Капитал».

💻🐋 Онлайн-семинар «Размещение облигаций Белуга Групп» – запись на YouTube

Мы продолжаем знакомить вас с интересными эмитентами на рынке облигаций. Гостями нового выпуска онлайн-семинара Cbonds стали представители крупнейшей алкогольной компании в России BELUGA GROUP.

🥃 Разговор касался самых разных тем: истории создания компании, тонкостей производства всех видов алкогольной продукции, ее ассортимента, борьбы с контрафактом собственных брэндов. Представители компании рассказали о географии экспорта и импорта, об имеющемся сертификате кошерности и влиянии закона «О виноградстве и виноделии в РФ» на их бизнес.

Безусловно, главной темой выпуска стал предстоящий облигационный выпуск Белуга Групп, размещаемый в целях рефинансирования портфеля компании.

🎁 Кроме того, в рамках прямого эфира представители компании разыграли приз за лучший вопрос в чате.

👉🏻 Посмотреть семинар можно на YouTube-канале Cbonds

Приятного просмотра!

💵 Сбер, 001P-SBER18 (Benchmark size от 15 млрд)

Открытие книги заявок – 8 декабря в 10:00 (мск), дата и время закрытия будут определены позднее.

​​⚡️🇷🇺 Минфин привлек около 5,3% от ожидаемых 350 млрд рублей в декабре

Комментарий БК РЕГИОН к аукционам по ОФЗ, состоявшимся 5 декабря 2020 года

Более трех недель на рынке ОФЗ наблюдается незначительное движение цен, в результате которого за последнюю неделю повышение доходности ОФЗ-ПД ускорилось, составив в среднем по рынку 5 б.п. против 2 б.п. неделей ранее. При этом в краткосрочном сегменте повышение доходности достигало по отдельным выпускам 8 б.п., на фоне ускорения инфляции, которая уже превысила верхнюю границу прогнозного диапазона Банка России. Тем не менее, как на прошлой, так и на текущей неделе представители ЦБР в очередной раз заявили, что Совет директоров Банка России продолжает видеть пространство для дальнейшего снижения ключевой ставки. Однако, снижение ключевой ставки может быть достаточно ограниченным (25-50 б.п.), а период мягкой денежно-кредитной политики достаточно коротким и уже через 1-1,5 года начнется возвращение к нейтральной ключевой ставке. Очевидно, что эти ожидания инвесторов продолжают определять их отношение к средне- и долгосрочным выпускам ОФЗ-ПД как на вторичном, так и на первичном рынке.

📝 Аукцион по размещению 10,3 летнего выпуска ОФЗ-ПД 26235 прошел с низким спросом, который составил всего 2,9% от доступных к размещению остатков и был удовлетворен на 63,5%. Правда для размещения облигаций почти на 9 млрд руб. эмитенту пришлось увеличить «премию» по доходности для инвесторов до 7-8 б.п., что почти вдвое превышает средний уровень «премий» во второй половине года. Спрос на 5,5-и летние ОФЗ-ПД составил всего 68% от объема предложения, который был установлен на уровне 30 млрд руб. Эмитенту пришлось отсечь более половины спроса (около 54%), чтобы ограничить «премию» по доходности на уровне 5 б.п. Объем размещения составил около 9,5 млрд руб. или 32% от объема предложения.

📊 По итогам размещений в октябре- ноябре и одного аукционного дня в декабре Минфин РФ разместил гособлигации на общую сумму порядка 2 335,350 млрд руб., выполнив на 116,77% план привлечения на рынке ОФЗ в IV квартале т.г., который был установлен на уровне 2 трлн руб. С учетом ожиданий Минфина привлечения в течение декабря т.г. еще порядка 350 млрд руб. выполнение скорректированного плана составляет 87,6%, а для его выполнения потребуется в течение трех оставшихся недель размещать по 110,5 млрд руб. в каждую среду. На текущий момент объем размещенных с начала текущего года ОФЗ составляет 5 179,318 млрд руб., что составляет 94% от нового скорректирована «плана» объемом порядка 5,5 трлн руб.


Александр Ермак,
Главный аналитики долговых рынков
БК «РЕГИОН»

📚Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в Research Hub.

🧬 «РОСНАНО», БО-002P-05

Финальный ориентир ставки купона – 6.75% годовых, эффективной доходности – 6.86% годовых.

Объем размещения зафиксирован и составит 5.5 млрд рублей.

🚂 РЖД разместят социальные евробонды с доходностью 6,6% на 20-25 млрд рублей

Источник: информационное сообщение Прайм

РЖД установили доходность социальных еврооблигаций, номинированных в рублях, в размере 6,6% годовых. Объем размещения может составить 20-25 млрд рублей.

📝 Организаторами размещения выступают Газпромбанк, J.P. Morgan, Московский кредитный банк, Sova Capital, UniCredit и ВТБ Капитал.

🏙 Московская область, 35016

Финальный ориентир ставки купона – 5.95% годовых, эффективной доходности – 6.08% годовых.

Объем размещения зафиксирован и составит 30 млрд рублей.

💵 ВЭБ, ПБО-001Р-22

Финальный ориентир ставки купона – 5.95% годовых, эффективной доходности – 6.04% годовых.

Объем размещения зафиксирован и составит 25 млрд рублей.

🚂 Объем размещения социальных евробондов РЖД составит 25 млрд рублей

Источник: информационное сообщение Прайм

РЖД установили доходность социальных еврооблигаций, номинированных в рублях, в размере 6,6% годовых. Объем размещения составит 25 млрд рублей.

📝 Организаторами размещения выступают Газпромбанк, J.P. Morgan, Московский кредитный банк, Sova Capital, UniCredit и ВТБ Капитал.

ВЕЧЕРНИЙ ДАЙДЖЕСТ

💵 «Роял Капитал» установил ставку 1-12 купонов по облигациям серии БО-П05 на уровне 13% годовых. Объем выпуска составит 75 млн рублей. Дата начала размещения – 8 декабря. Срок обращения выпуска – 3 года, купонный период – 91 день. Организатором выступает ИК «Септем Капитал».

📈 Рубль уверенно растет, доллар уже дешевле 75 рублей и обновляет минимумы с 16 сентября. Неопределенная динамика западных фондовых индексов и рынка нефти отчасти компенсируется ростом развивающихся валют к доллару. Курс доллара расчетами "завтра" на 16:19 (мск) снижался на 25 копеек, до 74,82 рубля, курс евро прибавлял 3 копейки, до 90,91 рубля, следует из данных Московской биржи. Ранее в четверг доллар уже опускался до 74,75 рубля – к минимуму с 16 сентября.

🏬 «ТЭК Салават» завершил размещение выпуска коммерческих облигаций серии КО-П01 на 100 млн рублей. Срок обращения выпуска – 1 год, купонный период – 91 день. Ставка 1-4 купонов установлена на уровне 19% годовых. Дата начала размещения – 28 сентября. Организатор и андеррайтер – ИК «Септем Капитал».

@Cbonds