УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,55% (➖0 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7,26% (🔻6 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3,49% (➖0 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
14,96%
🗓 Календарь событий
Сбор заявок
💸 Новосибирская область, 34020 (не более 4.25 млрд)
Размещения
🏛 Банк России, КОБР-30 (183.8 млрд), КОБР-31 (294.6 млрд), КОБР-32 (700 млрд)
Оферты не запланированы.
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,55% (➖0 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7,26% (🔻6 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3,49% (➖0 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
14,96%
🗓 Календарь событий
Сбор заявок
💸 Новосибирская область, 34020 (не более 4.25 млрд)
Размещения
🏛 Банк России, КОБР-30 (183.8 млрд), КОБР-31 (294.6 млрд), КОБР-32 (700 млрд)
Оферты не запланированы.
@Cbonds
Книга по облигациям Новосибирской области, 34020 открыта до 15:00 (мск)
Объем доразмещения: до 4.25 млрд рублей
Номинальный объем выпуска: 5 млрд рублей
Срок до погашения: 4.6 года (1 673 дня)
Ориентир по цене доразмещения: 96.8-95.85% от номинала
Ориентир доходности: 7.64-7.94% годовых
Предварительная дата доразмещения: 15 апреля
Организаторы: ВТБ Капитал, Sberbank CIB, Газпромбанк, Совкомбанк.
Объем доразмещения: до 4.25 млрд рублей
Номинальный объем выпуска: 5 млрд рублей
Срок до погашения: 4.6 года (1 673 дня)
Ориентир по цене доразмещения: 96.8-95.85% от номинала
Ориентир доходности: 7.64-7.94% годовых
Предварительная дата доразмещения: 15 апреля
Организаторы: ВТБ Капитал, Sberbank CIB, Газпромбанк, Совкомбанк.
📊 Рейтинговые действия, проведенные 13 апреля
Вчера, 13 апреля, были проведены следующие рейтинговые действия: S&P Global Ratings подтвердил рейтинг Тайланда, понизив прогноз до стабильного, понизил рейтинг Эквадора до «SD» без присвоения прогноза.
🇪🇨 Понижение рейтинга Эквадора связано с тем, что 8 апреля правительство страны запросило согласие у держателей облигаций на отсрочку выплаты процентов по различным глобальным облигациям до середины августа. S&P Global Ratings не ожидает, что упущенные процентные платежи по трем облигациям в рамках этого соглашения будут заключены в течение 30-дневного льготного периода, учитывая чрезвычайно напряженные условия финансирования в условиях шока COVID-19 и его растущего социальное и политическое давление.
🇹🇭 S&P Global Ratings пересматривает прогноз Таиланда с позитивного до стабильного в связи с ожиданиями более медленных политических корректировок в условиях экономической и социальной неопределенности, связанной со вспышкой коронавируса.
Вчера, 13 апреля, были проведены следующие рейтинговые действия: S&P Global Ratings подтвердил рейтинг Тайланда, понизив прогноз до стабильного, понизил рейтинг Эквадора до «SD» без присвоения прогноза.
🇪🇨 Понижение рейтинга Эквадора связано с тем, что 8 апреля правительство страны запросило согласие у держателей облигаций на отсрочку выплаты процентов по различным глобальным облигациям до середины августа. S&P Global Ratings не ожидает, что упущенные процентные платежи по трем облигациям в рамках этого соглашения будут заключены в течение 30-дневного льготного периода, учитывая чрезвычайно напряженные условия финансирования в условиях шока COVID-19 и его растущего социальное и политическое давление.
🇹🇭 S&P Global Ratings пересматривает прогноз Таиланда с позитивного до стабильного в связи с ожиданиями более медленных политических корректировок в условиях экономической и социальной неопределенности, связанной со вспышкой коронавируса.
Cbonds
Книга по облигациям Новосибирской области, 34020 открыта до 15:00 (мск) Объем доразмещения: до 4.25 млрд рублей Номинальный объем выпуска: 5 млрд рублей Срок до погашения: 4.6 года (1 673 дня) Ориентир по цене доразмещения: 96.8-95.85% от номинала Ориентир…
💸 Новосибирская область, 34020
Новый ориентир цены доразмещения – 97.8-96.8% от номинала, эффективной доходности – 7.33-7.64% годовых.
Новый ориентир цены доразмещения – 97.8-96.8% от номинала, эффективной доходности – 7.33-7.64% годовых.
Cbonds
Книга по облигациям Новосибирской области, 34020 открыта до 15:00 (мск) Объем доразмещения: до 4.25 млрд рублей Номинальный объем выпуска: 5 млрд рублей Срок до погашения: 4.6 года (1 673 дня) Ориентир по цене доразмещения: 96.8-95.85% от номинала Ориентир…
💸 Новосибирская область, 34020
Новый ориентир цены доразмещения – 97.8-97.1% от номинала, эффективной доходности – 7.33-7.55% годовых.
Новый ориентир цены доразмещения – 97.8-97.1% от номинала, эффективной доходности – 7.33-7.55% годовых.
Cbonds
Книга по облигациям Новосибирской области, 34020 открыта до 15:00 (мск) Объем доразмещения: до 4.25 млрд рублей Номинальный объем выпуска: 5 млрд рублей Срок до погашения: 4.6 года (1 673 дня) Ориентир по цене доразмещения: 96.8-95.85% от номинала Ориентир…
💸 Новосибирская область, 34020
Финальный ориентир цены доразмещения – 97.8% от номинала, эффективной доходности – 7.33% годовых.
Финальный ориентир цены доразмещения – 97.8% от номинала, эффективной доходности – 7.33% годовых.
Forwarded from Cbonds: Global Bond Market
✖The world steel industry is under pressure
🇫🇷 Vallourec announced a forced vacation for its employees at its steel mills in North America.
🇺🇸US Steel has idled several blast furnaces within several weeks due to the coronavirus.
🇯🇵 Steel production in Japan will drop sharply by 26% to 19.36 million tons in the 2Q 2020, according to the Japan Ministry of Economy, Trade, and Industry.
🇯🇵 Nippon Steel Stainless Steel Pipe Co., Ltd. claimed a more than 30% decrease in orders for all types of stainless steel pipes.
🇬🇧 British Steel has announced it would reduce or suspend production at some of its British plants.
🇫🇷 Vallourec announced a forced vacation for its employees at its steel mills in North America.
🇺🇸US Steel has idled several blast furnaces within several weeks due to the coronavirus.
🇯🇵 Steel production in Japan will drop sharply by 26% to 19.36 million tons in the 2Q 2020, according to the Japan Ministry of Economy, Trade, and Industry.
🇯🇵 Nippon Steel Stainless Steel Pipe Co., Ltd. claimed a more than 30% decrease in orders for all types of stainless steel pipes.
🇬🇧 British Steel has announced it would reduce or suspend production at some of its British plants.
ВЕЧЕРНИЙ ДАЙДЖЕСТ
🇷🇺 Завтра Минфин России проведет аукционы по размещению ОФЗ-ПД 26229 и ОФЗ-ПД 26228. Оба выпуска будут предложены в объеме остатков, доступных для размещения.
💰 Евразийский банк развития 21 апреля разместит выпуск облигаций серии 001Р-06 на 5 млрд рублей. Срок обращения составляет 3 года. Купонный период – полгода. Ставка 1-6 купонов – 7.6% годовых.
💸 «Открытие Холдинг» допустил технический дефолт по исполнению обязательств по выкупу облигаций серии БО-04 в рамках оферты почти на 7 млрд рублей.
🏛 Банк России разместил на аукционе выпуск КОБР-30 на 41 млрд рублей, КОБР-31 на 92.73 млрд рублей и КОБР-32 на 394.16 млрд рублей.
@Cbonds
🇷🇺 Завтра Минфин России проведет аукционы по размещению ОФЗ-ПД 26229 и ОФЗ-ПД 26228. Оба выпуска будут предложены в объеме остатков, доступных для размещения.
💰 Евразийский банк развития 21 апреля разместит выпуск облигаций серии 001Р-06 на 5 млрд рублей. Срок обращения составляет 3 года. Купонный период – полгода. Ставка 1-6 купонов – 7.6% годовых.
💸 «Открытие Холдинг» допустил технический дефолт по исполнению обязательств по выкупу облигаций серии БО-04 в рамках оферты почти на 7 млрд рублей.
🏛 Банк России разместил на аукционе выпуск КОБР-30 на 41 млрд рублей, КОБР-31 на 92.73 млрд рублей и КОБР-32 на 394.16 млрд рублей.
@Cbonds
УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,55% (➖0 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7,22% (🔻4 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3,48% (🔻1 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
14,83%
🗓 Календарь событий
Аукционы Минфина
🇷🇺 Россия, 26228 (235.5 млрд), 26229 (255.15 млрд)
Оферты
💰 Банк ФК Открытие, БО-П01 (2 млрд)
Сбор заявок не запланирован.
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,55% (➖0 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7,22% (🔻4 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3,48% (🔻1 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
14,83%
🗓 Календарь событий
Аукционы Минфина
🇷🇺 Россия, 26228 (235.5 млрд), 26229 (255.15 млрд)
Оферты
💰 Банк ФК Открытие, БО-П01 (2 млрд)
Сбор заявок не запланирован.
@Cbonds
📊 Рейтинговые действия, проведенные 14 апреля
Вчера, 14 апреля, было проведено одно рейтинговое действие: Moody's понизил рейтинг Суринама до «В3» с негативным прогнозом.
Понижение рейтинга Суринама до уровня «В3» отражает существенное ухудшение фискальных показателей, так как дефицит бюджета, превышающий ожидаемый, привел к устойчивому росту государственного долга. Понижение также отражает повышенную ликвидность и внешние риски.
Негативный прогноз по рейтингу отражает мнение Moody's о том, что риски перекошены в сторону снижения. В отсутствие бюджетной консолидации сохраняющийся значительный дефицит бюджета в 2020-21 гг. создаст потенциальные риски финансирования. Moody's видит постоянное давление на обменный курс, которое увеличивает вероятность, что резкая коррекция может еще больше подорвать показатели долга и общий кредитный профиль Суринама.
Вчера, 14 апреля, было проведено одно рейтинговое действие: Moody's понизил рейтинг Суринама до «В3» с негативным прогнозом.
Понижение рейтинга Суринама до уровня «В3» отражает существенное ухудшение фискальных показателей, так как дефицит бюджета, превышающий ожидаемый, привел к устойчивому росту государственного долга. Понижение также отражает повышенную ликвидность и внешние риски.
Негативный прогноз по рейтингу отражает мнение Moody's о том, что риски перекошены в сторону снижения. В отсутствие бюджетной консолидации сохраняющийся значительный дефицит бюджета в 2020-21 гг. создаст потенциальные риски финансирования. Moody's видит постоянное давление на обменный курс, которое увеличивает вероятность, что резкая коррекция может еще больше подорвать показатели долга и общий кредитный профиль Суринама.
📖Причины, почему стоит читать «Энциклопедию российской секьюритизации»
Cbonds узнал у участников проекта, чем полезна Энциклопедия при знакомстве с рынком секьюритизации. Полный обзор мнений – на сайте Cbonds Review.
Отзыв Геннадия Годяева, руководителя направления структурного финансирования, TMF Group
«Энциклопедия российской секьюритизации» подводит итоги работы всех участников финансового рынка по направлению секьюритизации активов за прошедший год, а также даёт возможность быть в курсе текущей ситуации на рынке и анализировать релевантный опыт для успешного применения в планируемых проектах. Лучше учиться на чужих ошибках, чем на своих.
Энциклопедия является очень важным инструментом не только для профессиональных участников, но и для людей, которые только присматриваются к финансовым рынкам. Для таких людей Энциклопедия станет проводником и даст детальное понимание происходящих процессов на рынке, что снизит порог вхождения в эту сферу.
👉🏻Все материалы Энциклопедии 2020 года доступны авторизованным пользователям по ссылке.
Cbonds узнал у участников проекта, чем полезна Энциклопедия при знакомстве с рынком секьюритизации. Полный обзор мнений – на сайте Cbonds Review.
Отзыв Геннадия Годяева, руководителя направления структурного финансирования, TMF Group
«Энциклопедия российской секьюритизации» подводит итоги работы всех участников финансового рынка по направлению секьюритизации активов за прошедший год, а также даёт возможность быть в курсе текущей ситуации на рынке и анализировать релевантный опыт для успешного применения в планируемых проектах. Лучше учиться на чужих ошибках, чем на своих.
Энциклопедия является очень важным инструментом не только для профессиональных участников, но и для людей, которые только присматриваются к финансовым рынкам. Для таких людей Энциклопедия станет проводником и даст детальное понимание происходящих процессов на рынке, что снизит порог вхождения в эту сферу.
👉🏻Все материалы Энциклопедии 2020 года доступны авторизованным пользователям по ссылке.
Forwarded from Cbonds: Global Bond Market
⬇ Moody’s increased global forecast for corporate defaults
The agency expects highest defaults in the hotel, gaming, leisure, oil and gas sectors.
By the end of the year, 10.6% of the rated companies will announce default vs. 3.5% in March.
The default percentage will further increase to 11.3% by the end of 2021.
The agency expects highest defaults in the hotel, gaming, leisure, oil and gas sectors.
By the end of the year, 10.6% of the rated companies will announce default vs. 3.5% in March.
The default percentage will further increase to 11.3% by the end of 2021.
⚡️ 🇷🇺 Минфин РФ разместил ОФЗ-ПД выпуска 26229 (дата погашения – 12 ноября 2025 года) на 34.855 млрд рублей при спросе в 68.231 млрд рублей.
Цена отсечения составила 103.1% от номинала, доходность по цене отсечения — 6.58% годовых. Средневзвешенная цена — 103.185% от номинала, доходность по средневзвешенной цене — 6.56% годовых.
Цена отсечения составила 103.1% от номинала, доходность по цене отсечения — 6.58% годовых. Средневзвешенная цена — 103.185% от номинала, доходность по средневзвешенной цене — 6.56% годовых.
❌ 💸 O1 Properties Finance объявила дефолт по выплате купонного дохода по долларовым нотам на 350 млн долларов
Источник: Лондонская фондовая биржа – RNS
Ряд факторов, включая вспышку COVID-19, волатильность цен на нефть и резкое снижение курса российского рубля, повлиял на способность эмитента накопить достаточное количество средств для выплаты купонного дохода за март 2020 года.
Многие клиенты материнской компании эмитента, O1 Properties, испытывают сложности с оплатой аренды.
Сейчас O1 Properties стремится получить согласие держателей облигаций на погашение долга по выплате купонного дохода в следующем периоде.
Источник: Лондонская фондовая биржа – RNS
Ряд факторов, включая вспышку COVID-19, волатильность цен на нефть и резкое снижение курса российского рубля, повлиял на способность эмитента накопить достаточное количество средств для выплаты купонного дохода за март 2020 года.
Многие клиенты материнской компании эмитента, O1 Properties, испытывают сложности с оплатой аренды.
Сейчас O1 Properties стремится получить согласие держателей облигаций на погашение долга по выплате купонного дохода в следующем периоде.
⚡️ 🇷🇺 Минфин РФ разместил ОФЗ-ПД выпуска 26228 (дата погашения – 10 апреля 2030 года) на 62.11 млрд рублей при спросе в 77.366 млрд рублей.
Цена отсечения составила 106.9% от номинала, доходность по цене отсечения — 6.8% годовых. Средневзвешенная цена — 107.0882% от номинала, доходность по средневзвешенной цене — 6.78% годовых.
Цена отсечения составила 106.9% от номинала, доходность по цене отсечения — 6.8% годовых. Средневзвешенная цена — 107.0882% от номинала, доходность по средневзвешенной цене — 6.78% годовых.
Forwarded from Mergers.ru
📕 Опубликован Mergers Monthly: Телеком поддержал рынок (апрель'20)
Информационно-аналитическое агентство PREQVECA в рамках проекта Mergers.ru / «Слияния и Поглощения в России» подготовило обзор рынка M&A за март 2020 года.
В этом выпуске:
☎️ Ростелеком на связи: Корпорация закрыла сделку по консолидации Tele2 Россия
🌾 ВТБ собирает зерно: Банк стал партнером Glencore по Таманскому зерновом терминалу
✈️ В мире: Глава Air France—KLM: из-за коронавируса авиаиндустрию может ждать консолидация
и многое другое.
Этот и другие обзоры M&A рынка: http://mergers.ru/researches/
Информационно-аналитическое агентство PREQVECA в рамках проекта Mergers.ru / «Слияния и Поглощения в России» подготовило обзор рынка M&A за март 2020 года.
В этом выпуске:
☎️ Ростелеком на связи: Корпорация закрыла сделку по консолидации Tele2 Россия
🌾 ВТБ собирает зерно: Банк стал партнером Glencore по Таманскому зерновом терминалу
✈️ В мире: Глава Air France—KLM: из-за коронавируса авиаиндустрию может ждать консолидация
и многое другое.
Этот и другие обзоры M&A рынка: http://mergers.ru/researches/
ВЕЧЕРНИЙ ДАЙДЖЕСТ
📡 «ДЭНИ КОЛЛ» утвердил условия выпуска коммерческих облигаций на 100 млн рублей. Срок обращения выпуска составляет 3 года. Размещение пройдет по закрытой подписке, потенциальный приобретатель – «Инвестиционная компания «Стрим»и ее клиенты.
🎉 Компания «Солид-Лизинг» выкупила в рамках оферты облигации серии КО_СЛ-007 на 1.88 млн рублей. Владельцы облигаций Банка «ФК Открытие» серии БО-П01 не предъявили бумаги к выкупу.
📉 Доля нерезидентов на рынке ОФЗ с начала марта по 10 апреля снизилась на 3.2 п.п., до 30.9%, следует из материалов Банка России.
@Cbonds
📡 «ДЭНИ КОЛЛ» утвердил условия выпуска коммерческих облигаций на 100 млн рублей. Срок обращения выпуска составляет 3 года. Размещение пройдет по закрытой подписке, потенциальный приобретатель – «Инвестиционная компания «Стрим»и ее клиенты.
🎉 Компания «Солид-Лизинг» выкупила в рамках оферты облигации серии КО_СЛ-007 на 1.88 млн рублей. Владельцы облигаций Банка «ФК Открытие» серии БО-П01 не предъявили бумаги к выкупу.
📉 Доля нерезидентов на рынке ОФЗ с начала марта по 10 апреля снизилась на 3.2 п.п., до 30.9%, следует из материалов Банка России.
@Cbonds
УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,61% (🔺6 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7,27% (🔺5 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3,5% (🔺2 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
15,34%
🗓 Календарь событий
Сбор заявок
💰 МИБ, БО-001P-02 (не более 7 млрд)
Размещения
🧪 ЕвроХим, БО-001P-07 (10 млрд)
Оферты
🏢 Инвест-Девелопмент, БО-01 (665 млн)
⚒ РУСАЛ Братск, БО-01 (10 млрд)
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
6,61% (🔺6 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7,27% (🔺5 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3,5% (🔺2 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
15,34%
🗓 Календарь событий
Сбор заявок
💰 МИБ, БО-001P-02 (не более 7 млрд)
Размещения
🧪 ЕвроХим, БО-001P-07 (10 млрд)
Оферты
🏢 Инвест-Девелопмент, БО-01 (665 млн)
⚒ РУСАЛ Братск, БО-01 (10 млрд)
@Cbonds
⛽️ «Газпром» предупредил, что может лишиться возможности расчетов в евро
Источник: проспект выпуска еврооблигаций
В случае утраты платежеспособности в евро, компания планирует осуществлять выплаты в фунтах, швейцарских франках или рублях.
Главным фактором, влияющим на возникновение таких форс-мажорных обстоятельств, «Газпром» считает негативное экономическое развитие и условия рынка.
❗️О валюте, выбранной для расчетов, эмитент должен уведомить держателей облигаций не позднее, чем за 6 дней до выплаты купонного дохода.
⚡️При этом в проспекте говорится об отсутствии гарантий, что суммы, полученной в альтернативной валюте, будет достаточно для покупки суммы в евро, если бы платеж был осуществлен непосредственно в евро. Связано это с тем, что для расчета необходимой суммы, конвертации и перевода денежных средств потребуется время.
В качестве курса для пересчета суммы еврового купона в новую валюту будет использоваться курс Банка Англии, Банка России и Национального Банка Швейцарии.
Источник: проспект выпуска еврооблигаций
В случае утраты платежеспособности в евро, компания планирует осуществлять выплаты в фунтах, швейцарских франках или рублях.
Главным фактором, влияющим на возникновение таких форс-мажорных обстоятельств, «Газпром» считает негативное экономическое развитие и условия рынка.
❗️О валюте, выбранной для расчетов, эмитент должен уведомить держателей облигаций не позднее, чем за 6 дней до выплаты купонного дохода.
⚡️При этом в проспекте говорится об отсутствии гарантий, что суммы, полученной в альтернативной валюте, будет достаточно для покупки суммы в евро, если бы платеж был осуществлен непосредственно в евро. Связано это с тем, что для расчета необходимой суммы, конвертации и перевода денежных средств потребуется время.
В качестве курса для пересчета суммы еврового купона в новую валюту будет использоваться курс Банка Англии, Банка России и Национального Банка Швейцарии.