#ИтогиРазмещения
🌾АгроКлуб, БО-01

Итоги первичного размещения
Объём размещения: 95.8 млн руб.
(размещено 47.88% выпуска)
Купон: 25% годовых

Количество сделок на бирже: 2146
Самая крупная сделка: 3.5 млн руб.

Наибольшую долю в структуре размещения (29%) заняли сделки объёмом от 50 до 200 тыс. руб., второе место заняли сделки объёмом от 200 до 500 тыс. руб. (28%).

📝Организатор – Диалот. Андеррайтер – ИК РИКОМ-ТРАСТ. ПВО - НПП Имплекс

#НовостиКомпаний
📝 Российские компании: основные события, 1 сентября:

⛏ Чистая прибыль Полюса по МСФО за I полугодие 2026 года снизилась на 59% г/г, до $829 млн. Выручка выросла на 27%, до $4.6 млрд. Производство золота сократилось на 2%, до 1.29 млн унций.

✈️ Выручка ОАК по МСФО за I полугодие 2026 года выросла на 8% г/г, до 298.3 млрд руб. Чистый убыток увеличился на 34%, до 21.3 млрд руб. Прибыль от операционной деятельности до получения государственных субсидий сократилась в 1.47 раза, до 7.2 млрд руб.

🏠 Выручка ПИК по МСФО за I полугодие 2026 года снизилась на 11.6% г/г, до 290.1 млрд руб. Операционная прибыль выросла на 5%, до 40.9 млрд руб. Чистая прибыль сократилась на 54.1%, до 14.7 млрд руб.

🚗 Выручка КАМАЗа по МСФО за I полугодие 2026 года увеличилась на 7% г/г, до 164.8 млрд руб. Чистый убыток сократился на 29%, до 21.8 млрд руб.

😀 Выручка Инкаб Холдинга по МСФО за I полугодие 2026 года снизилась на 16% г/г, до 2.12 млрд руб. EBITDA выросла на 57%, до 699 млн руб. Чистая прибыль достигла исторического максимума в 298.4 млн руб. против убытка в 238 млн руб. годом ранее.

💩 Выручка М.Видео по МСФО за I полугодие 2026 года сократилась на 36.8% г/г, до 108.2 млрд руб. Чистый убыток вырос в 1.4 раза, до 36.1 млрд руб. Оборот маркетплейса увеличился в четыре раза и превысил 17.7 млрд руб.

⛽️ Выручка ЕвроТранса по МСФО за I полугодие 2026 года снизилась на 28.5% г/г, до 76.57 млрд руб. Чистый убыток составил 5.7 млрд руб. против прибыли в 3.23 млрд руб. годом ранее.

🔌 Совет директоров Юнипро рассмотрит вопрос об утверждении новой редакции дивидендной политики. Компания не выплачивает дивиденды с декабря 2021 года, а 83.73% ее акций находятся во временном управлении Росимущества.

#ИтогиРазмещения
☕️ЛК-Прогресс, БО-02

Итоги первичного размещения
Объём размещения: 41 млн руб.
(размещено 41.04% выпуска)
Купон: 25% годовых

Количество сделок на бирже: 1764
Самая крупная сделка: 10 млн руб.

Наибольшую долю в структуре размещения (32%) заняли сделки объёмом от 10 до 100 тыс. руб., второе место заняла сделка объёмом 10 млн руб. (24%).

📝Организатором выступил Диалот. Андеррайтер – ИК РИКОМ-ТРАСТ. ПВО – НПП Имплекс.

#cbondsnew
🆕 Рейтинги корейского агентства NICE Investors Service доступны на сайте Cbonds

На сайте Cbonds теперь можно ознакомиться с кредитными рейтингами агентства NICE Investors Service. NICE Investors Service является ведущим рейтинговым агентством Южной Кореи.

🟧 На сайте доступны более 200 кредитных рейтингов данного агентства.

🟧 Наиболее рейтингуемыми агентством NICE Investors Service являются эмитенты финансового сектора - банки, страховые компании и прочие финансовые институты. Кроме того, агентство присваивает рейтинги организациям из отраслей электроэнергетики, IT, недвижимости, институтам развития, строительным компаниям, эмитентам из химической и нефтехимической промышленности и др.

🟧 Примеры организаций, которым присвоены рейтинги NICE Investors Service - Shinhan Bank, Hanwha Life Insurance, KB Financial Group, Samsung Securities, KEPCO, Hyundai Energy Solutions, D&D Platform REIТ, Korea Housing Finance Corporation, Korea Land and Housing.

📈Рейтинговая шкала

🟧Агентство NICE Investors Service присваивает рейтинги эмитентам по долгосрочной рейтинговой шкале (Long-Term Rating) от AAA до D.

🟧Например, у корейского Woori Bank на сегодняшний день действует рейтинг "AAA" со стабильным прогнозом.

🔎 Где найти рейтинги эмитентов?

Меню «Облигации» ➡️ Раздел «Кредитные и ESG рейтинги организаций».

✏️Кроме того, данные по кредитным рейтингам на Cbonds есть на страницах эмитента, облигации, акции и синдицированного кредита.

#Премаркетинг
💡 «Т Плюс», 002Р-03 (10 млрд)

❗️Финальный ориентир спреда к КС – 150 б.п.

Предварительная дата начала размещения – 4 сентября.

📝Организатор – Альфа-Банк.

💬 Cbonds в Max

#ИтогиРазмещения
⚙️Моторные технологии, БО-01-002P

Итоги первичного размещения
Объём размещения: 35.7 млн руб.
(размещено 11.89% выпуска)
Купон: 25% годовых

Количество сделок на бирже: 1016
Самая крупная сделка: 2 млн руб.

Наибольшую долю в структуре размещения (31%) заняли сделки объёмом от 500 тыс. руб. до 1 млн руб., второе место заняли сделки объёмом от 100 до 500 тыс. руб. (28%).

📝Андеррайтер – ИК РИКОМ-ТРАСТ. ПВО - НПП Имплекс.

⚡️Онлайн-семинар «Новый стандарт инвестиций в офисную недвижимость»

9 сентября 16:30 мы встретимся с генеральным директором УК Тетис Кэпитал Александром Воронковым и поговорим о новом фонде на рынке офисной недвижимости - ЗПИФ АВИУМ.

ЗПИФ АВИУМ - фонд офисной недвижимости, в состав активов которого входят наиболее ликвидные этажи бизнес-центра АВИУМ от девелопера НЕОМЕТРИЯ. Это пять смежных и видовых этажей общей площадью 6,5 тыс. кв м. Паи фонда торгуются на Московской бирже.

🧰Гибридная инвестиционная стратегия фонда позволяет инвесторам вложить капитал в новый девелоперский проект на этапе котлована по самой привлекательной цене с оптовой скидкой, получив доход от роста стройготовности объекта.

💬 Спикер онлайн-семинара:
🔵Александр Воронков, генеральный директор УК Тетис Кэпитал,

💬 Модератор:
🔵Сергей Лялин, основатель Cbonds

🗓️ Когда: 9 сентября в 16:30 (мск)
🔵Участие бесплатное.

➡️Регистрация

Используйте уникальный шанс задать интересующий Вас вопрос в прямом эфире! 😉

#Премаркетинг
🛡 Ростовская область, 34002 (7.5 млрд)

❗️UPD: Финальный ориентир спреда к КС – 180 б.п.

Дата начала размещения – 3 сентября.

📝Организаторы – ВТБ Капитал Трейдинг, Газпромбанк, SberCIB, Совкомбанк. Генеральный агент – SberCIB.

✅ Все ориентиры в ходе сбора заявок публикуем в канале DCM: Россия Чата Сбондс.

#ОФЗ #МинфинРФ
⚡🇷🇺Минфин возобновляет проведение аукционов по размещению ОФЗ

Завтра ведомство проведет аукцион по размещению выпуска ОФЗ-ПК 29031 (дата погашения – 29 июля 2042 года).

Аукцион будет проведен без лимита.

💬 Cbonds в Max

#Премаркетинг
📢 Мегафон, БО-002P-15 (от 5 млрд)

Сбор заявок – 3 сентября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 10 сентября.

📝 Облигационный долг Эмитента: 184 млрд рублей.

💬 Cbonds в Max

#ИтогиРазмещения
🚗 Каршеринг Руссия, 001Р-09

Итоги первичного размещения
Объём размещения: 850 млн руб.
(размещено 68% выпуска)
Купон: 22% годовых

Количество сделок на бирже: 4933
Самая крупная сделка: 100 млн руб.

Наибольшую долю в структуре размещения (27%) заняли сделки объёмом от 20 до 100 млн руб., второе место заняли сделки объёмом 100 млн руб. (24%).

📝 Организаторами выступили Альфа-Банк, Газпромбанк, Банк Синара, Совкомбанк, Т-Банк и Цифра брокер.

✅Рейтинговые действия агентств РФ по эмитентам за август

Cbonds представляет сводную статистику действий российских рейтинговых агентств по эмитентам за август текущего года. В статистике учитываются долгосрочные кредитные рейтинги организаций от четырех российских агентств – Эксперт РА, АКРА, НКР и НРА.

📄В августе общее количество рейтинговых действий по эмитентам составило 150. Лидером по их числу стало рейтинговое агентство Эксперт РА (67 рейтингов). После него следуют АКРА (54 рейтинга), НКР (19 рейтингов) и НРА (10 рейтингов).

Всего в августе было 9 повышений рейтингов и 23 понижения, а также 11 присвоений и 12 отзывов. Кроме того, в прошлом месяце 95 кредитных рейтингов были оставлены без изменений.

⚡️Показатель «Рейтинговый барометр», рассчитываемый как процентная доля числа повышений рейтингов в общем количестве их увеличений и снижений в течение месяца, по итогам августа составил 28% — это минимальное значение с начала расчета показателя Cbonds. Для сравнения: годом ранее в августе 2025 года значение рейтингового барометра находилось на уровне 64%.

Наиболее рейтингуемыми в августе стали эмитенты из следующих отраслей: Банки (41 рейтинг), Холдинги (8 рейтингов), Недвижимость и фонды недвижимости (7 рейтингов).

📍Напомним, что на сайте Cbonds доступны индексы по рейтинговым действиям, с помощью которых можно получить ежемесячную статистику по кредитным рейтингам российских агентств, суверенным рейтингам агентств Moody's, S&P и Fitch, а также по рейтингам всех эмитентов в иностранной валюте от агентств Большой Тройки.

#Премаркетинг
🔌 Россети, 001Р-21R (15 млрд) и 001P-22R (от 15 млрд)

Сбор заявок – 4 сентября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 9 сентября.

🌱Выпуск серии 001Р-21R – зеленые облигации, верификация – независимое заключение АКРА.

📄Облигационный долг Эмитента: 499.8 млрд рублей.

💬 Cbonds в Max

#РейтингиРФ
🗂 Присвоение / Изменение рейтингов или прогнозов в России за 1 сентября

🚜 Инсайт Лизинг – Эксперт РА, 🆕 присвоен "ruAA-", "развивающийся"

«Рейтинг обусловлен сильными рыночными позициями, приемлемым качеством активов, высокой достаточностью капитала, комфортной ликвидной позицией, а также адекватной оценкой корпоративного управления. Развивающийся прогноз отражает неопределенность относительно дальнейшей динамики качества лизингового портфеля и его влияния на финансовые метрики».

💶 Бустер.Ру – Эксперт РА, 🆕 присвоен "ruB", "стабильный"

«Рейтинг обусловлен слабым риск-профилем отрасли, низкими рыночными позициями, повышенной долговой нагрузкой, приемлемыми оценками ликвидности и рентабельности, а также удовлетворительной оценкой корпоративных рисков».

🏭 РТ-Развитие бизнеса – Эксперт РА, 🆕 присвоен "ruA+", "стабильный"

«Рейтинг обусловлен умеренно рискованной инвестиционной политикой и ограниченной оценкой качества активов, ограниченной диверсификацией активов, низкой долговой нагрузкой, высокой оценкой уровня ликвидности, ограниченной маржинальностью, низкими валютными рисками и умеренно низким уровнем корпоративных рисков».

💰 АФК «Система» – АКРА,⬇️с "AA-(RU)" до "A+(RU)", "негативный"

«Понижение кредитного рейтинга обусловлено снижением оценки долговой нагрузки на фоне поступательного роста долга холдинга в течение последних нескольких лет. Сохранение «негативного» прогноза обусловлено временной неопределенностью относительно роста будущих поступлений от отдельных активов, а также риском дальнейшего устойчивого снижения их рыночной стоимости».

🥇Селигдар – НРА,⬇️с "AA-|ru|" до "A+|ru|", "стабильный"

«Понижение кредитного рейтинга обусловлено ростом метрик долговой и процентной нагрузки на фоне снижения денежного потока от операционной деятельности (FFO)».

🥇Золото Селигдара – НРА,⬇️с "AA-|ru|" до "A+|ru|", "стабильный"

«Понижение кредитного рейтинга обусловлено снижением кредитного рейтинга поддерживающей структуры — ПАО «Селигдар».

#Премаркетинг
🟥 РЖД, 001Р-54R (от 12 млрд), доп.выпуск №1

Сбор заявок – 3 сентября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 9 сентября.

Объем основного выпуска в обращении – 30 млрд рублей.

📝 Облигационный долг Эмитента: 1.7 трлн руб., 627 млн GBP, 600 млн CHF, 4 млрд CNY, 500 млн EUR.

💬 Cbonds в Max

#Премаркетинг
🛡 Ростовская область, 34002 (7.5 млрд)

Книга заявок открыта повторно с 18:00 до 19:00 (мск)

❗️Финальный ориентир спреда к КС – 200 б.п.

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
15,72% (⬇️4 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
15,53% (⬇️6 б.п.)
Cbonds CBI BBB Group YTM Index
24,06% (⬇️38 б.п.)

📝 Календарь событий

Аукцион Минфина
🇷🇺Россия, 29031 (ОФЗ-ПК)

Сбор заявок
🌾 ФосАгро, БО-02-07 (от 20 млрд)

Размещения
🛣АБЗ-1, 002Р-07 (1 млрд)
💰АйДи Коллект, 001P-09 (750 млн)
🚧Капдорстрой-НН, БО-01 (250 млн)
💰РВБ, КО-02P
💸Служба защиты активов, БО-08 (300 млн)

Оферты
💳 ДОМ.РФ, 002Р-06 (40 млрд)
🏭 Кокс, 001P-02 (1 млрд), 001P-03 (300 млн)

Размещения ЦФА – по ссылке.

@Cbonds

🇷🇺📊Объем рынка корпоративных облигаций России в августе вырос на 2.72%, совокупный объем внутреннего долгового рынка составил 74,22 трлн рублей

🔘Объем рынка корпоративных облигаций
По итогам августа объем рынка внутренних корпоративных облигаций России, включая структурные продукты и секьюритизацию, составил 40,59 трлн рублей (объем погашений — 817 млрд рублей). За месяц рынок вырос на 2,72% с 39,51 трлн рублей в июле. По сравнению с августом 2025 года, когда объем рынка составлял 33,93 трлн рублей, показатель увеличился на 19,61%.

В августе на рынок вышли 77 эмитентов, разместив 167 новых выпусков (включая ЦФА). В июле было 74 эмитента и 173 выпуска). Для сравнения, в августе 2025 года на рынок вышел 81 эмитент и было размещено 223 выпуска облигаций.

🔘Объем рынка муниципальных облигаций
В сегменте муниципальных облигаций в августе не было ни одного размещения. По итогам месяца объем рынка составил 571,74 млрд рублей.

🔘Объем рынка государственных облигаций
В августе Минфин России не проводил аукционы по размещению ОФЗ. По итогам месяца объем рынка государственных облигаций составил 33,06 трлн рублей. Вчера Минфин объявил о возобновлении проведения аукционов по размещению ОФЗ.

💬 Cbonds в Max

📝 Российские компании: основные события, 2 сентября:

🍅 У государства нет планов по продаже Русагро, заявили в Минфине. Группа останется под управлением Россельхозбанка, главной задачей которого станет обеспечение ее операционной устойчивости. Под контроль государства ранее перешло более 65% акций компании.

🔋 РусГидро рассчитывает привлечь 170 млрд руб. за счет либерализации цен на электроэнергию дальневосточных ГЭС. Общий объем одобренных мер поддержки группы до 2030 года оценивается в 450 млрд руб. при потребности в 890 млрд руб. инвестиций в строительство генерирующих объектов на Дальнем Востоке.

🚢 Минфин сохраняет планы продать госдолю в НМТП единым пакетом до конца года. Пакет будет реализован инвесторам напрямую - без размещения акций на рынке (без SPO). В НМТП, подконтрольном государственной Транснефти, РФ напрямую владеет 20%.

✈️ Аэрофлот выкупил у аффилированной с Lufthansa компании Truffle 2 GmbH долю в 49% в производителе бортового питания «Аэромар». Сделка была закрыта 1 сентября.

🔵Минфин не намерен продавать госпакет Аэрофлота в рамках SPO «любой ценой». При определении параметров сделки ведомство учтет стоимость приобретения акций, находящихся на балансе ФНБ, и динамику рынка. ➡️ Подробнее в нашем канале про IPO и SPO.

#Техдефолт
🏭❗️«Волгоградский завод весоизмерительной техники» (НКР - "CC.rս") вновь допустил техдефолт по облигациям серии БО-01, частично исполнив обязательства

Объем неисполненных обязательств составил 6,179 млн рублей из 7,479 млн рублей, подлежащих выплате по купону, согласно сообщению ПВО. Таким образом, эмитент исполнил обязательства на 1,3 млн рублей, или на 17,38%.

❌ Причина неисполнения обязательств — недостаточность денежных средств на расчетном счете эмитента.

Срок технического дефолта истекает 15 сентября.

В обращении находится единственный выпуск облигаций эмитента объемом 100 млн рублей.

Ранее компания уже допускала технические дефолты по 3-му и 6-му купонам выпуска, однако впоследствии исполняла обязательства, не допуская фактического дефолта.

💬 Cbonds в Max