УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
14,44% (⬇️8 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
15,51% (⬇️1 б.п.)
Cbonds CBI BBB Group YTM Index
24,08% (⬆️3 б.п.)

📝 Календарь событий

Сбор заявок
💳СФО Альфа Фабрика ПК-3, класс А (50 млрд)

Размещения
🔌Россети Сибирь, 001Р-01 (5 млрд)
💳СОПФ ДОМ.РФ, 15 (10 млрд)
💵СФО Сфера, A1 (5 млрд), Б (3.8 млрд)

Оферты
🥗Вкусно, 001П-02 (20 млн)
💵МФК Фордевинд, 001P-04 (431.4 млн)
💎Сибстекло, БО-П04 (300 млн)

Размещения ЦФА – по ссылке.

@Cbonds

#ИтогиРазмещения
💰 МКАО Воксис, 001P-02

Итоги первичного размещения
Объём размещения: 500 млн руб.
Купон: 20% годовых

Количество сделок на бирже: 4 842
Самая крупная сделка: 138.7 млн руб.

Наибольшую долю в структуре размещения (28%) заняла сделка объёмом 138.7 млн руб., второе место заняли сделки объёмом от 50 тыс. руб. до 10 млн руб. (24%).

📝 Организаторами выступили Альфа-Банк, Совкомбанк, Газпромбанк.
ПВО – Волста.

#НовостиКомпаний
📝 Российские компании: основные события, 13 апреля:

⛏ Совет директоров Полюса рекомендовал акционерам выплатить дивиденды по результатам работы за 4 кв. 2025 года в размере 56.8 руб. на одну обыкновенную акцию. Дата, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов, — 18 мая.

🏦 Совет директоров ЭсЭфАй рекомендовал общему собранию акционеров направить часть чистой прибыли в размере 8,.02 млрд руб. на выплату финальных дивидендов (172 руб. на акцию) за 2025 год.

⬜️ ДОМ.PФ проведет заседание наблюдательного совета. В повестке вопрос дивидендов за 2025 год.

🖥 Группа Астра проведет заседание совета директоров. В повестке вопрос дивидендов за 2025 год.

📉 Падение стоимостей облигаций (за 10 апреля):

▶️ЕвроТранс, 002Р-01, 002Р-02, 01, БО-001P-03, БО-001Р-05 — БО-001Р-09
Например: снижение серии БО-001Р-05 на 6.97%: с 91.21 до 84.24%.
Стоимость облигаций продолжает снижаться на фоне ранее допущенного техдефолта и последующих понижений рейтингов: НКР — с "A-.ru" до "CC.rս" (Подробнее), НРА — с "A-|ru|" до "CC|ru|" (Подробнее).

▶️Росинтер Ресторантс Холдинг, БО-01 и БО-02
Например: снижение серии БО-02 на 3.16%: с 98.64 до 95.48%.
Стоимость облигаций снижается на фоне понижения рейтинга от АКРА с "BB+(RU)" до "BB(RU)" (Подробнее).

💬 Cbonds в Max

#ИтогиРазмещения
📱 МТС, 002P-18

Итоги первичного размещения
Объём размещения: 15 млрд руб.
Купон/Доходность: 13.9% годовых/14.82% годовых
Дюрация: 1.75

Количество сделок на бирже: 5 779
Самая крупная сделка: 1.4 млрд руб.

Наибольшую долю в структуре размещения (31%) заняли сделки объёмом от 500 млн руб. до 1 млрд руб., второе место заняли сделки объёмом от 300 до 500 млн руб. (27%).

📝 Организатор – БК Регион.

💬 Cbonds в Max

#cbondsnew
🇦🇲📢 ЗАО «Дайменшн» и Cbonds объявляют о начале сотрудничества

Теперь на платформе Cbonds доступны котировки по ценным бумагам Армении, торги которыми были организованы ЗАО «Дайменшн». Мы надеемся что эти данные помогут в аналитике рынка ценных бумаг Армении на сайте.

Котировки публикуются на странице ЗАО «Дайменшн» и на страницах котируемых облигаций.

💬 Гаяне Арзуманян, и.о. генерального директора ЗАО «Дайменшн»:

ЗАО «Дайменшн» – учрежденная в 2018 году инвестиционная компания, лицензированная Центральным Банком Республики Армения на предоставление инвестиционных услуг (лицензия №0014) и являющаяся членом Фондовой биржи Армении (AMX).

Компания планирует в рамках сотрудничества осуществлять регулярную поставку котировок по размещенным на AMX ценным бумагам для их публикации на платформе Cbonds, а именно по корпоративным облигациям, в отношении которых компания выступает в качестве маркет-мейкера. Ожидается, что данное взаимодействие повысит прозрачность рынка, расширит доступ инвесторов к актуальной информации и будет способствовать росту инвестиционной активности.

💬 Александр Бударин, руководитель отдела отчетности и долговых рынков России, СНГ и Китая, Cbonds:

Мы рады сообщить Вам о начале сотрудничества с ЗАО «Дайменшн». Для нас это важный шаг, так как позволяет получить доступ к локальным данным, что укрепляет доверие со стороны профессиональных участников рынка. Мы ожидаем, что это партнёрство повысит полноту и качество аналитики по региону, расширит аудиторию Cbonds и даст импульс к росту ликвидности местного рынка.

#Премаркетинг
💰 «Интел коллект», БО-02 (1 млрд)

❗️Увеличен ориентир ставки – 23.25% годовых (доходность – 25.90% годовых).

Предварительная дата начала размещения – 15 апреля.

📝 Организатор – Ренессанс Брокер.

💬 Cbonds в Max

#ИтогиРазмещения
⚖️ ПКО Вернём, 001Р-02

Итоги первичного размещения
Объём размещения: 150 млн руб.
Купон/Доходность: 25.5% годовых/28.71% годовых
Дюрация: 2.11

Количество сделок на бирже: 1 543
Самая крупная сделка: 12 млн руб.

Наибольшую долю в структуре размещения (29%) заняли сделки объёмом от 500 тыс. руб. до 5 млн руб., второе место заняли сделки объёмом от 5 млн руб. (26%).

📝 Организатор – Иволга Капитал.

Выпуск для квалифицированных инвесторов.

💬 Cbonds в Max

❌ НРА отозвало кредитный рейтинг «ЕвроТранс», статус «под наблюдением» снят

НРА отозвало кредитный рейтинг «ЕвроТранс» и сняло статус «под наблюдением». Решение об отзыве кредитного рейтинга обусловлено окончанием действия договора.

📌 Напомним, 9 апреля агентство понизило кредитный рейтинг эмитента до уровня «CC|ru|» и продлило статус «под наблюдением» после техефолта по своевременной выплате купонного дохода по облигациям серии БО-001Р-07.

⬇️ Стоимость облигаций «ЕвроТранс» продолжает снижаться после техдефолта, так, например, самые значительные снижения на 14:43 (мск) к цене закрытия 10 апреля наблюдаются по следующим выпускам:
🔴БО-001Р-05: с 84.24 до 69.33% (-14.91%)
🔴БО-001Р-06: с 85.69 до 72.19% (-13.5%)
🔴БО-001Р-07: с 82.58 до 68.99% (-13.59%)

По другим выпускам эмитента наблюдается падение до 11%.

💬 Cbonds в Max

🔥 Завтра, 14 апреля, в 16:30 спикер нового онлайн-семинара Cbonds - директор по инвестициям Termoland Михаил Бобровников разыграет несколько сертификатов на посещение любого городского курорта Termoland.

😀 Счастливчиками станут зрители, задавшие самый интересные вопросы в рамках прямого эфира.

👉 Основной темой онлайн-семинара станет новый инструмент инвестиций - ЗПИФ Термолэнд Капитал.

🟢За последние 2 года компания выросла с 4 до 15 объектов, а количество гостей за 2025 год превысило 3 млн человек. Команда проекта научилась не только умело управлять развитием сети, но и работать с частными инвесторами.

🟢Сегодня у Termoland уже 9 тыс. частных инвесторов и более 3,5 млрд рублей инвестиций с помощью ЦФА. На фоне стремительного роста, для инвесторов есть новое предложение - инвестиции в бизнес компании с помощью ЗПИФ.

✔️ Участие в онлайн-семинаре бесплатное.

✔️ Зарегистрироваться можно по ссылке 🫲

До встречи на онлайн-семинаре Cbonds!

#ИтогиРазмещения
🪓 Сегежа Групп, 003P-10R

Итоги первичного размещения
Объём размещения: 2.9 млрд руб.
(размещено 96.8% выпуска)
Купон: 25% годовых

Количество сделок на бирже: 11 899
Самая крупная сделка: 110 млн руб.

Наибольшую долю в структуре размещения (32%) заняли сделки объёмом от 30 до 50 млн руб., второе место заняли сделки объёмом от 15 до 30 млн руб. (26%).

📝 Организаторами выступили Альфа-Банк, Газпромбанк, МТС-Банк, Совкомбанк.

💬 Cbonds в Max

#Премаркетинг
⛏ «Селигдар», 001Р-11 (2 млрд)

Сбор заявок – 20 апреля с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 23 апреля.

📝Облигационный долг (вкл. ЦФА) Эмитента 66.9 млрд рублей.

#ИтогиРазмещения
🏠 Эталон Финанс, 002P-05

Итоги первичного размещения
Объём размещения: 4.5 млрд руб.
Купон/Доходность: 20% годовых/21.94% годовых
Дюрация: 2.14

Количество сделок на бирже: 16 802
Самая крупная сделка: 500 млн руб.

Наибольшую долю в структуре размещения (31%) заняли сделки объёмом от 1 до 30 млн руб., второе место заняли сделки объёмом от 30 до 300 млн руб. (28%).

📝 Организаторами выступили Альфа-Банк, ВТБ Капитал Трейдинг, Газпромбанк, Банк Синара, Совкомбанк, Sber CIB, Джи Ай Солюшенс.

💬 Cbonds в Max

#РейтингиРФ
🗂 Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в России за 13 апреля

💵 Нэппи Клаб – Эксперт РА, "ruC", "развивающийся", статус "под наблюдением" продлен

«Продление статуса "под наблюдением" обусловлено повышенной вероятностью невыполнения объектом рейтинга своих финансовых обязательств в краткосрочной перспективе – по облигационному выпуску компании платежи по облигациям осуществляются ежемесячно, что, по мнению агентства, увеличивает риск кассовых разрывов и реализацию очередного сценария технического дефолта».

🛠️ Главснаб – АКРА,⬇️с "B-(RU)" до "С(RU)", "развивающийся", статус "под наблюдением" продлен

«Понижение кредитного рейтинга обусловлено фактом технического дефолта по погашению выпуска цифровых финансовых активов «Глава-1», размещенного на платформе «Токеон».

💸 Финансовый Консалтинг – АКРА, 🆕 присвоен "BBB+(RU)", "стабильный"

«Кредитный рейтинг обусловлен адекватной оценкой бизнес-профиля и сильной оценкой достаточности капитала, позитивно влияющими на его уровень. При этом оценки риск-профиля, а также фондирования и ликвидности оказывают ограниченное негативное влияние на уровень кредитного рейтинга».

🌾 АГРОКЛУБ – АКРА, 🆕 присвоен "B+(RU)", "стабильный"

«Кредитный рейтинг отражает низкую долговую нагрузку, очень сильную оценку географии, а также средние оценки бизнеса и корпоративного управления. Сдерживающее влияние на уровень рейтинга оказывают очень высокий отраслевой риск, очень слабая рыночная позиция, небольшой размер, очень слабая ликвидность и низкое покрытие процентных платежей».

💬 Cbonds в Max

#Интересное
⛽️🔽 Падение «ЕвроТранса»: от технических сбоев до кризиса доверия один шаг

История вокруг «ЕвроТранса», известного, прежде всего, по бренду АЗК «Трасса», к середине апреля перешла из разряда локальных проблем эмитента в знаковую тему для всего публичного рынка долга.

❗️ Ключевым фактором развития сюжета стали два техдефолта – сначала в марте по выкупу «народных» облигаций серии 01, затем в апреле по выплате купонного дохода по выпуску БО-001Р-07 – которые, несмотря на последующее исполнение обязательств, запустили цепочку негативных последствий для эмитента и стали триггером для резкой реакции рынка.

Рынок отреагировал на эту череду событий предсказуемо резко негативно. Ценные бумаги эмитента постоянно тестируют новые минимумы.

📉 Наибольшее снижение продемонстрировали выпуски БО-001Р-05 – БО-001Р-09, а также классические серий 002Р-01 и 002Р-02: с начала апреля они потеряли от 28% до 31%. Некоторые бонды к середине сегодняшнего дня торгуются близко к 50% от номинала, а 002Р-02 даже ниже 50% (около 48,3%).

Под давлением оказались не только долговые бумаги, но и акции: сегодня они в моменте теряли более 18% к предыдущему закрытию.

📝 В итоге история с «ЕвроТрансом» уже не выглядит как отдельный случай с техническими ошибками в расчетах. Это уже срез настроений рынка: инвесторам важны не только и даже, возможно, не столько факты исполнения долговых обязательств, сколько качество коммуникации компании с рынком, а также ее деловая репутация.

➡️📍 В полной версии читайте всю хронологию событий, реакцию рейтинговых агентств, динамику бумаг и подробный анализ ситуации. По нашему скромному мнению, must read всем, кто хочет разобраться во всей хронологии событий!

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
14,43% (⬇️1 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
15,63% (⬆️12 б.п.)
Cbonds CBI BBB Group YTM Index
24,28% (⬆️20 б.п.)

📝 Календарь событий

Сбор заявок
🛣АБЗ-1, 002Р-06 (от 2 млрд)
⛏Полюс, ПБО-05 (от $100 млн)

Размещения
💳Банк ПСБ, 004Р-02 (40 млрд), 004Р-04 (15 млрд)
📱Ростелеком, 001P-25R (15 млрд)
💡ЭнергоТехСервис, 001P-10 (1 млрд)

Оферты
🏦Совкомбанк, 001N-02 (3 млрд), БО-04 (2.8 млрд), БО-05 (9.9 млрд), БО-П01 (9.9 млрд), БО-П02 (11.9 млрд), БО-П05 (20.5 млрд)
💰АФК Система, 002P-01 (12 млрд)

Размещения ЦФА – по ссылке.

@Cbonds

#НовостиКомпаний
📝 Российские компании: основные события, 14 апреля:

🖥 Совет директоров Группы Астра рекомендовал выплатить дивиденды в размере 4.67 руб. на акцию из части нераспределенной чистой прибыли прошлых лет (за 2024 год). При этом чистую прибыль за 2025 год рекомендовано не распределять, дивиденды не объявлять и не выплачивать.

💵 Нэппи Клаб допустил очередной техдефолт. Эмитент не исполнил обязательства по выплате накопленного купонного дохода за 19 купонный период по облигациям серии БО-01. Объем неисполненных обязательств – 3.1 млн руб. Причина неисполнения – отсутствие необходимого количества денежных средств на расчетных счетах на дату исполнения обязательств.

💳 ВТБ проведет внеочередное общее собрание акционеров. В повестке вопрос о размещении дополнительных обыкновенных акций путем конвертации в них привилегированных акций первого и второго типов.

🔍 Яндекс проведет годовое общее собрание акционеров. В повестке вопрос утверждения дивидендов за 2025 год.

😉 Компания F6 (АО «Будущее») планирует провести публичное размещение в 2026 году, сообщил гендиректор компании Валерий Баулин. ➡️Подробнее в нашем канале про IPO и SPO.

📉 Падение стоимостей облигаций (за 13 апреля):

▶️ ЕвроТранс, 002Р-01, 002Р-02, 01, БО-001P-03, БО-001Р-05 — БО-001Р-09
Например: снижение серии БО-001Р-05 на 14.46%: с 84.24 до 69.78%.
❗️ Разбираем ситуацию вокруг эмитента и причины падения цен в нашем материале.

📆 План публикации отчетности — завтра, 15 апреля:

💊 Озон Фармацевтика – МСФО (2025 г.)

👉 Отслеживать интересующие вас события финрынка можно в Календаре инвестора на Cbonds.

💬 Cbonds в Max

#Премаркетинг
🏗 Легенда, дисконтные зеленые облигации серии 002P-06 (10 млрд)

Книга заявок открыта до 15:00 (мск).
Размещение запланировано на 16 апреля.

🍏 «ИКС 5 ФИНАНС», 003P-18 (от 10 млрд) и 003P-19 (от 10 млрд)

Книги заявок открыты до 15:00 (мск).
Размещение серии 003P-18 запланировано на 21 апреля, серии 003P-19 – 22 апреля.

💬 Cbonds в Max

#Премаркетинг
🏠 «Группа ЛСР», 002Р-01 (5 млрд)

Сбор заявок – 23 апреля с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 28 апреля.

📝Облигационный долг Эмитента: 23 млрд рублей.

💬 Cbonds в Max

#ИтогиРазмещения
🔌 Россети Сибирь, 001Р-01

Итоги первичного размещения
Объём размещения: 5 млрд руб.

Количество сделок на бирже: 4 349
Самая крупная сделка: 1.2 млрд руб.

Наибольшую долю в структуре размещения (27%) заняли сделки объёмом от 200 до 300 млн руб., второе место заняла сделка объёмом 1.2 млрд руб. (24%).

📝 Организаторами выступили Газпромбанк, ВБРР, МТС-Банк, Sber CIB, Совкомбанк.

💬 Cbonds в Max