#Премаркетинг
💰ЛК «Роделен», 002Р-05 (500 млн)

❗️Сделка переносится на неопределенный срок.

📝 Организаторы – ИК Диалот, Альфа-Банк, Газпромбанк, Совкомбанк.

💬 Cbonds в Max

#РынокЦФА
📢⚡️Представляем новый выпуск бюллетеня по ЦФА от Cbonds за февраль

🔴Объем рынка ЦФА, находящихся непосредственно в обращении на февраль, составил 150 млрд руб. при 1057 выпусках, достигнув отметки 1000 инструментов в обращении.

🔴Совокупный объем всех выпущенных с начала развития рынка ЦФА на февраль достиг 1.69 трлн руб. Количество выпусков в кумулятивном выражении выросло до 3 194 ед., что приблизительно в 2.3 раза превышает показатель февраля прошлого года. При этом квазиоблигационные ЦФА формируют подавляющую долю рынка.

🔴К февралю количество эмитентов выросло до 388. Для сравнения: на конец 2024 года эмитентов было 244. Доля эмитентов ЦФА, не выпускавших облигации осталась равной приблизительно 70%.

📌 Раздел по ЦФА на Cbonds – здесь.

#ОФЗ #МинфинРФ
🇷🇺Завтра Минфин РФ проведет аукционы по размещению выпусков ОФЗ-ПД 26254 (дата погашения – 3 октября 2040 года) и ОФЗ-ПД 26244 (дата погашения – 15 марта 2034 года).

Оба аукциона будут проведены без лимита.

💬 Cbonds в Max

#cbondsnew
📈Новые индексы дефолтов долгового рынка России

Cbonds представляет новую методологию расчета индексов дефолтов. Новые индексы считаются на ежемесячной основе с января 2024 года и учитывают статистику только по новым дефолтам (без ЦФА).

Список индексов:
➡️Количество новых облигаций с дефолтом – показывает, сколько эмиссий впервые ушли в дефолт в отчетном месяце;
➡️Объем новых облигаций с дефолтом – показывает суммарный объем в обращении эмиссий, которые впервые ушли в дефолт в отчетном месяце;
➡️Количество новых эмитентов в дефолте – показывает количество эмитентов, по эмиссиям которых впервые зафиксирован дефолт в отчетном месяце.

✅Новые индексы можно найти в разделе статистики рынка облигаций по России на сайте Cbonds.

#РейтингиРФ
🗂 Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в России за 10 марта

🔌 Россети Урал – Эксперт РА,⬆️с "ruAA+" до "ruAAА", прогноз⬇️с "позитивный" на "стабильный"

«Повышение кредитного рейтинга продиктовано последовательным поддержанием долговой нагрузки на низком уровне на длительном промежутке времени и ожидаемым существенным ростом финансовых показателей в среднесрочной перспективе на фоне индексации тарифов и оказания услуг технологического присоединения, который позволит компании сохранить комфортный уровень долговой нагрузки».

💬 Cbonds в Max

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
14,56% (⬆️1 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
15,76% (⬆️12 б.п.)
Cbonds CBI BBB Group YTM Index
24,73% (⬇️3 б.п.)

📝 Календарь событий

Аукционы Минфина
🇷🇺Россия, 26244 (ОФЗ-ПД)
🇷🇺Россия, 26254 (ОФЗ-ПД)

Сбор заявок
💡Атомэнергопром, 001P-11 (30 млрд)
📱МТС, 002P-17 (от 10 млрд)
🏢Сэтл Групп, 002Р-07 (5.5 млрд)
💳Сбербанк России, 001Р-SBER52 (100 млрд)
🏦Банк РОССИЯ, 001P-02

Размещения
⚙️ГИДРОМАШСЕРВИС, 002Р-01 (4 млрд)
💨ГК Пионер, 002P-03 (4.6 млрд)
💵МФК Лайм-Займ, 001Р-05 (2 млрд)
⛽️Роснефть, 005Р-02 (460 млрд)
💳Т-Технологии, КО-008 и КО-009

Оферты
🛢Баррель, БО-01 (150 млн)
📱МТС, 002Р-07 (20 млрд)
💰НФК-СИ, 001П-03 (200 млн)

Размещения ЦФА – по ссылке.

@Cbonds

#Премаркетинг
🚚 ГТЛК, облигации устойчивого развития серии 002P-12 (15 млрд)

Сбор заявок – 18 марта с 11:00 до 16:00 (мск), размещение – 23 марта.

Пониженный коэффициент риска – 32.5%.

📝Облигационный долг Эмитента: 455.7 млрд руб., $1.95 млрд, 200 млн CNY.

#Премаркетинг
💰ПКБ, 001P-10 (от 1 млрд)

❗️Определена дата сбора заявок – 17 марта с 11:00 до 15:00 (мск). Предварительная дата начала размещения – 20 марта.

📝 Организаторы – Альфа-Банк, Газпромбанк, Инвестиционный Банк Синара, Совкомбанк, Т-Банк, Цифра брокер.

💬 Cbonds в Max

#НовостиКомпаний
📝 Российские компании: основные события, 11 марта:

💳 Чистая прибыль Сбера по РПБУ за два месяца выросла на 21.4% г/г, до 324.6 млрд руб., при рентабельности капитала в 24.1%. Прибыль до налога на прибыль увеличилась на 22.4% г/г за аналогичный период.

📱 МГКЛ представила предварительные итоги операционной деятельности за январь – февраль. По итогам первых двух месяцев выручка увеличилась в 3.7 раза г/г, прогнозный показатель выручки за январь – февраль может составить 7.5 млрд руб.

🏠 Группа «Самолет», по данным СМИ, ведет переговоры о продаже проекта «Донские Легенды» в Ростовской области. Данная сделка проходит в рамках реализации стратегии компании по оптимизации земельного банка и перераспределению инвестиционных потоков.

⛽️ Транснефть проведет заседание совета директоров. В повестке вопрос утверждения стратегии цифровой трансформации общества до 2027 года. Также планируется обсудить программу повышения операционной эффективности и сокращения расходов до 2030 года.

💊 Промомед проведет заседание совета директоров. В повестке вопрос утверждения положения о дивидендной политике компании в новой редакции.

📆 План публикации отчетности — завтра, 12 марта:

🏦 Ренессанс Страхование – МСФО (2025 год)
🚗Каршеринг Руссия – МСФО (2025 год)

👉 Отслеживать интересующие вас события финрынка можно в Календаре инвестора на Cbonds.

💬 Cbonds в Max

#Премаркетинг
🌱 Село Зелёное Холдинг, 001Р-03 (5 млрд)

Сбор заявок – 18 марта с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 23 марта.

Обеспечение – Публичные безотзывные оферты от «МИЛКОМ», «КОМОС ГРУПП» и «КАЗАНСКИЙ МОЛОЧНЫЙ КОМБИНАТ».

Предусмотрен ковенантный пакет.

📝Облигационный долг Эмитента: 6.5 млрд руб.

#МинфинРФ #ОФЗ
🇷🇺✅Минфин РФ разместил ОФЗ-ПД 26254 (дата погашения – 3 октября 2040 года) на 74.874 млрд рублей при спросе в 92.563 млрд рублей

Цена отсечения составила 91.5952%, доходность по цене отсечения – 14.90% годовых. Средневзвешенная цена – 91.6722%, доходность по средневзвешенной цене – 14.89% годовых.

💬 Cbonds в Max

#cbondsnew
🆕 Индексы по рейтинговым действиям доступны на сайте Cbonds

Cbonds представляет новую линейку индексов со статистикой по рейтинговым действиям. Все необходимые индексы можно найти в категории «Статистика по рейтинговым действиям».

На сегодняшний день на сайте можно ознакомиться со статистикой по рейтинговым действиям российских агентств АКРА, Эксперт РА, НКР и НРА и с индексами по суверенным рейтингам стран от рейтинговых агентств Moody’s, S&P, Fitch.

🔵 Индексы по рейтингам российских агентств включают в себя статистику в разбивке по каждому рейтинговому агентству, по типам рейтинговых действий (присвоения, повышения, понижения, подтверждения, отзывы рейтингов), а также по отраслям эмитентов. Например, на основе значений индексов узнаем, что общее количество рейтинговых действий агентств РФ в феврале 2026 года составило 111, при этом рейтинговый барометр равен 35%.

🔵 Индексы по суверенным рейтингам показывают количество рейтингов стран в разрезе по каждому агентству Большой Тройки, по типам действий и по регионам мира. Например, в феврале всего было 3 повышения рейтингов и 1 понижение, барометр по суверенным рейтингам в итоге составил 75%.

🧮 Все индексы являются ежемесячными и рассчитываются по состоянию на последний календарный день месяца. При расчете индексов по рейтингам агентств РФ учитываются кредитные рейтинги, присвоенные по национальным и международным шкалам, а при расчете индексов по суверенным рейтингам – долгосрочные международные рейтинги в иностранной валюте.

✔️ Всего на сайте доступны 100 индексов с архивом за последние 5 лет.

#Премаркетинг
💡 Атомэнергопром, 001P-11

❗️ Финальный ориентир ставки купона – 14.70% годовых (доходность – 15.53% годовых).

⚡️ UPD: Объем размещения зафиксирован и составит 50 млрд рублей.

Предварительная дата начала размещения – 13 марта.

📝 Организаторы – Газпромбанк, Альфа-Банк, ВБРР, Велес Капитал, ВТБ Капитал Трейдинг, Банк ДОМ.PФ, Локо-Банк, МКБ, Банк ПСБ, Sber CIB, ИБ Синара, Совкомбанк, Т-Банк, Джи Ай Солюшенс.

✅ Все ориентиры в ходе сбора заявок публикуем в канале DCM: Россия Чата Сбондс.

#Премаркетинг
📱 МТС, 002P-17 (от 10 млрд)

❗️ Финальный ориентир спреда к КС – 165 б.п.
Книга заявок открыта до 16:00 (мск).

Предварительная дата начала размещения – 18 марта.

📝 Организаторы – БК Регион, Россельхозбанк, ИФК Солид.

💬 Cbonds в Max

#Премаркетинг
💰 ТЕХНО Лизинг, 001Р-08 (476 млн)

Сбор заявок – 17 марта с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 20 марта.

💳 ВТБ-Лизинг, 001Р-МБ-05 (до 5 млрд)

Сбор заявок – 18 марта с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 20 марта.

💬 Cbonds в Max

#МинфинРФ #ОФЗ
🇷🇺✅ Минфин РФ разместил ОФЗ-ПД 26244 (дата погашения – 15 марта 2034 года) на 64.792 млрд рублей при спросе в 86.889 млрд рублей

Цена отсечения составила 85.6648% от номинала, доходность по цене отсечения – 14.82% годовых. Средневзвешенная цена – 85.7449% от номинала, доходность по средневзвешенной цене – 14.80% годовых.

💬 Cbonds в Max

#Премаркетинг
🏢 «Сэтл Групп», 002Р-07 (5.5 млрд)

❗️ Финальный ориентир ставки купона – 16.50% годовых (доходность – 17.81% годовых).

Предварительная дата начала размещения – 16 марта.

📝 Организаторы – БК РЕГИОН, ИК Табула Раса.

💬 Cbonds в Max

💸 «Омега» планирует направить средства на выплату купона не позднее 16 марта

20 февраля ФНС заблокировала по налоговым претензиям расчетные счета «Омега». Сегодня эмитент в ответе на запрос ПВО сообщил, что на 10 марта у компании действуют решения о приостановлении операций в связи с отрицательным сальдо ЕНС в размере ~49.9 млн руб. Задолженность возникла в связи с временным отсутствием ликвидности в достаточном размере. Причиной компания называет смену банка-кредитора, что привело к временным кассовым разрывам.

🗓️ Ожидается, что блокировка счетов будет снята до 30 марта (включительно), задолженность по налогам планируется погасить за счет поступлений от основной деятельности.

✅ Также эмитент сообщил, что средства на выплату купонного дохода по облигациям серии БО-01 планируется направить не позднее 16 марта (дата ближайшего купона) в полном объеме и в установленные сроки.

Котировки облигаций эмитента растут. Вчера цена закрытия выпуска БО-01 составляла 47.01%, сегодня на 16:26 (мск) бумаги торгуются уже по 52.4% (+5.39%).

💼 Этот выпуск облигаций – единственный в обращении у эмитента.

#Товары
🌍📊 Чёрные металлы переосмысливают цепочки поставок (Часть 1)

1️⃣Железная руда
Текущая цена: 103,22 USD/тонна
Динамика: +2,36% м/м, +2,21% г/г
Тренд: Усиление закупочных ограничений в Китае сочетается с ростом активности индийских и австралийских проектов — рынок смещается в сторону переориентации поставок и укрепления локальной ресурсной базы.

2️⃣Сталь
Текущая цена: 1 048,00 USD/тонна
Динамика: +7,49% м/м, +13,30% г/г
Тренд: Одновременно с программами по сокращению избыточных мощностей и новыми экспортными ограничениями наблюдается усиление вертикальной интеграции, что повышает стратегическую устойчивость производителей и толкает цены вверх.

3️⃣Марганцевая руда
Текущая цена: 33,00 CNY/тонна
Динамика: +4,43% м/м, +8,91% г/г
Тренд: Проекты по строительству экспортных терминалов в Южной Африке и расширение логистики снижают узкие места в поставках марганца и переводят акцент на инфраструктурное наращивание экспорта.

✔️Ключевые события на рынках:

Китай усилил ограничения на закупки железной руды
государственная China Mineral Resources Group ограничила трейдерам покупки ряда сортов руды компании в рамках переговоров о поставках.

Aditya Birla Group возобновляет торговлю железной рудой
Крупный индийский торговый дом возобновил торговлю через сингапурское подразделение, ориентируясь на китайский рынок после паузы с 2022 года.

Прилив руды в Китай
Импорт железной руды в Китай вырос на 10% в январе-феврале 2026, что отражает устойчивый спрос со стороны сталелитейных предприятий.

Кузница реформ
Китай вновь объявил борьбу с избыточными мощностями в сталелитейной отрасли, планируя сокращение производства и реструктуризацию отрасли.

Стальная сделка с Европой
Нигерия ищет технологическое сотрудничество с ЕС для развития стальной и алюминиевой промышленности, включая переработку сырья и создание добавленной стоимости.

Марганцевый коридор
Южноафриканские горнодобывающие компании планируют построить новый экспортный терминал для марганцевой руды, который может увеличить экспортные мощности примерно на 16 млн т.

Продолжение ниже ⤵️

#Товары
🌍📊 Цветные металлы укрепляют позиции на фоне глобальной борьбы за ресурсы (Часть 2)

1️⃣Алюминий
Текущая цена: 3 393,00 $/тонна
Динамика: +9,40% м/м, +26,13% г/г
Тренд: Риски перебоев с бокситами и рост внимания к контролю мощностей по глинозёму сочетаются с новыми международными партнерствами — отрасль концентрируется на диверсификации сырья и локализации переработки.

2️⃣Медь
Текущая цена: 13 168,68 $/тонна
Динамика: +0,41% м/м, +38,25% г/г
Тренд: Перераспределение инвестиций в пользу меди (рост разведочных бюджетов) и активизация проектов по добыче в Африке делают структуру предложения более конкурентной и стратегически важной для технологического сектора.

3️⃣Литий
Текущая цена: 158 500,00 CNY/тонна
Динамика: +16,54% м/м, +111,19% г/г
Тренд: Крупные финансирования (Аргентина), договоры оффтейка и выход проектов на публичные рынки ускоряют коммерциализацию литиевых проектов и стимулируют долгосрочные поставочные соглашения.

✔️Ключевые события на рынках

Алюминиевый фронт
Риски перебоев с бокситами и глинозёмом на Ближнем Востоке усилились из-за геополитики, что заставляет переработчиков искать альтернативные источники сырья.

Партнерство Нигерии и ЕС в сфере алюминия
Нигерия ищет технологическое сотрудничество с ЕС для развития алюминиевой промышленности, включая переработку сырья и создание добавленной стоимости.

Активизация США по алюминию
США активизировали усилия по обеспечению внутренних поставок критических минералов, используемых в аэрокосмической и алюминиевой промышленности.

Приоритет Rio Tinto
Rio Tinto делает медь ключевым направлением роста, направляя около 85% бюджета геологоразведки на проекты по этому металлу.

Литиевая экспансия
Rio Tinto привлекла $1,18 млрд финансирования для проекта Rincon в Аргентине, который должен производить около 60 тыс. т карбоната лития в год.

Аккумуляторная сделка
Standard Lithium и Equinor JV подписали оффтейк с Trafigura, закрепляя долгосрочные поставки карбоната лития для глобальных трейдеров.

#Премаркетинг
🍝 Йуми, БО-01 (250 млн)

Предварительная дата начала размещения – 25 марта.

📝 У Эмитента отсутствует облигационный долг.