⚡️Минфин РФ разместил ОФЗ-ПК выпуска 24020 (погашение в июле 2022 года) на 15.05 млрд при спросе 165.88 млрд рублей
Цена отсечения составила 100.31% от номинала. Средневзвешенная цена — 100.3277% от номинала.
Цена отсечения составила 100.31% от номинала. Средневзвешенная цена — 100.3277% от номинала.
Вечерний дайджест
📱Московская биржа отнесла биржевые облигации «ДЭНИ КОЛЛ» к ценным бумагам высокотехнологичного (инновационного) сектора экономики, что освобождает участников сделок с этими облигациями от уплаты НДФЛ от реализации бумаг.
🏢«Легенда» утвердила условия доп.выпуска серии 001P-01 на 545.2 млн рублей. Погашение – в июле 2021 года.
🚋«Транспортная концессионная компания» начнет размещение облигаций класса «А3» объемом 1.374 млрд рублей. Срок обращения – 15 лет. Ставка 1-5 купонов определяется на основе ИПЦ, увеличенного на маржу в 3.5%. Ставка 1-го купона установлена на уровне 12% годовых.
@Cbonds
📱Московская биржа отнесла биржевые облигации «ДЭНИ КОЛЛ» к ценным бумагам высокотехнологичного (инновационного) сектора экономики, что освобождает участников сделок с этими облигациями от уплаты НДФЛ от реализации бумаг.
🏢«Легенда» утвердила условия доп.выпуска серии 001P-01 на 545.2 млн рублей. Погашение – в июле 2021 года.
🚋«Транспортная концессионная компания» начнет размещение облигаций класса «А3» объемом 1.374 млрд рублей. Срок обращения – 15 лет. Ставка 1-5 купонов определяется на основе ИПЦ, увеличенного на маржу в 3.5%. Ставка 1-го купона установлена на уровне 12% годовых.
@Cbonds
УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7.04% (🔺1 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7.51% (🔻2 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3.75% (🔺3 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
13.68%
🗓 Календарь событий
1. Сбор заявок
🏦Сбербанк России, 001P-SBER13 (40 млрд)
🛒Ритейл Бел Финанс, 01 (доп. выпуск, 5 млрд)
💾Держава-Платформа, БО-01P-01 (доп. выпуск, 500 млн)
2.Размещения
👞Обувь России, 001P-01 (1.5 млрд)
👨🏻💻Ай-ТЕКО, 001P-01 (800 млн)
🛒ИКС 5 ФИНАНС, 001P-06 (10 млрд)
🏦СУЭК-Финанс, 001P-03R (21 млрд)
3. Оферты
🛢Солид-товарные рынки, КО-СТР-001 (1.5 млрд)
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7.04% (🔺1 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7.51% (🔻2 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3.75% (🔺3 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
13.68%
🗓 Календарь событий
1. Сбор заявок
🏦Сбербанк России, 001P-SBER13 (40 млрд)
🛒Ритейл Бел Финанс, 01 (доп. выпуск, 5 млрд)
💾Держава-Платформа, БО-01P-01 (доп. выпуск, 500 млн)
2.Размещения
👞Обувь России, 001P-01 (1.5 млрд)
👨🏻💻Ай-ТЕКО, 001P-01 (800 млн)
🛒ИКС 5 ФИНАНС, 001P-06 (10 млрд)
🏦СУЭК-Финанс, 001P-03R (21 млрд)
3. Оферты
🛢Солид-товарные рынки, КО-СТР-001 (1.5 млрд)
@Cbonds
🇷🇺Ажиотажный спрос не помог Минфину реализовать квартальный план
Комментарий БК «РЕГИОН»
После двух недель слабого спроса на аукционах по госбумагам текущее предложение Минфина по размещению кратко- и среднесрочных выпусков ОФЗ без установления ограничений по объему займа было позитивно встречено инвесторами, общий спрос которых составил более 250,7 млрд руб. Правда, при этом, очевидно, инвесторы рассчитывали на достаточно высокую «премию» от эмитента, который возможно рассчитывал реализовать план третьего квартала в последний аукционный день, о чем свидетельствуют большие доли отсечения заявок, составившие около 80% при размещении среднесрочного выпуска ОФЗ-ПД и более 90% при размещении краткосрочного выпуска ОФЗ-ПК.
В результате суммарный объем размещения, который был ограничен только объемом остатков, доступных для размещения в каждом выпуске, составил всего около 32,42 млрд руб. (т.е. менее 5% и менее 17% от доступных остатков по средне- и краткосрочному выпускам соответственно). При этом эмитент предоставил инвесторам минимальную «премию» к вторичному рынку в размере 2 б.п. по доходности по выпуску ОФЗ-ПД и 0,002 п.п. по цене по выпуску ОФЗ-ПК. Очевидно, что задел прошлых кварталов по размещению ОФЗ позволил Минфину не идти «на поводу» у «агрессивных» инвесторов, сохранив традиционные минимальные «премии» на аукционах.
Александр Ермак,
Главный аналитик долговых рынков БК «РЕГИОН»
📚Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Комментарии.
Комментарий БК «РЕГИОН»
После двух недель слабого спроса на аукционах по госбумагам текущее предложение Минфина по размещению кратко- и среднесрочных выпусков ОФЗ без установления ограничений по объему займа было позитивно встречено инвесторами, общий спрос которых составил более 250,7 млрд руб. Правда, при этом, очевидно, инвесторы рассчитывали на достаточно высокую «премию» от эмитента, который возможно рассчитывал реализовать план третьего квартала в последний аукционный день, о чем свидетельствуют большие доли отсечения заявок, составившие около 80% при размещении среднесрочного выпуска ОФЗ-ПД и более 90% при размещении краткосрочного выпуска ОФЗ-ПК.
В результате суммарный объем размещения, который был ограничен только объемом остатков, доступных для размещения в каждом выпуске, составил всего около 32,42 млрд руб. (т.е. менее 5% и менее 17% от доступных остатков по средне- и краткосрочному выпускам соответственно). При этом эмитент предоставил инвесторам минимальную «премию» к вторичному рынку в размере 2 б.п. по доходности по выпуску ОФЗ-ПД и 0,002 п.п. по цене по выпуску ОФЗ-ПК. Очевидно, что задел прошлых кварталов по размещению ОФЗ позволил Минфину не идти «на поводу» у «агрессивных» инвесторов, сохранив традиционные минимальные «премии» на аукционах.
Александр Ермак,
Главный аналитик долговых рынков БК «РЕГИОН»
📚Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Комментарии.
Книга по облигациям Сбербанка открыта до 15:00 (мск)
Объем: benchmark size
Срок обращения: 2 года
Ориентир ставки купона: 7.05% годовых
Ориентир эффективной доходности: 7.17% годовых
Дата размещения: 27 сентября
Организаторы: Альфа-Банк, Sberbank CIB
Объем: benchmark size
Срок обращения: 2 года
Ориентир ставки купона: 7.05% годовых
Ориентир эффективной доходности: 7.17% годовых
Дата размещения: 27 сентября
Организаторы: Альфа-Банк, Sberbank CIB
🚚 ГТЛК разместила еврооблигации на $550 млн
Вчера государственная компания ГТЛК (Ba1/BB/BB+) через spv GTLK Europe Capital разместила евробонды с погашением в феврале 2026 года на сумму $550 млн. Спрос превысил $1.25 млрд, включая долю организаторов.
Ставка купона составила 4.949% годовых, выплаты – два раза в год. Спред к UST составляет 337 б.п., к mid-swap – 344 б.п. В облигации встроен put-опцион, который становится активным при снижении доли государства в капитале компании ниже 75%.
Организаторами выступили JP Morgan, Газпромбанк, Ренессанс Капитал и ВТБ Капитал. Листинг бумаг пройдёт на Ирландской бирже.
Теперь в обращении у эмитента четыре выпуска евробондов на сумму $2.05 млрд.
Вчера государственная компания ГТЛК (Ba1/BB/BB+) через spv GTLK Europe Capital разместила евробонды с погашением в феврале 2026 года на сумму $550 млн. Спрос превысил $1.25 млрд, включая долю организаторов.
Ставка купона составила 4.949% годовых, выплаты – два раза в год. Спред к UST составляет 337 б.п., к mid-swap – 344 б.п. В облигации встроен put-опцион, который становится активным при снижении доли государства в капитале компании ниже 75%.
Организаторами выступили JP Morgan, Газпромбанк, Ренессанс Капитал и ВТБ Капитал. Листинг бумаг пройдёт на Ирландской бирже.
Теперь в обращении у эмитента четыре выпуска евробондов на сумму $2.05 млрд.
🇰🇿Казахстан (Baa3/BBB-/BBB) разместил два транша международных облигаций в евро
Первый выпуск объёмом €500 млн со ставкой купона 0.6% годовых погашается в сентябре 2026 года, второй на €650 млн со ставкой купона 1.5% – в сентябре 2034 года.
Суммарный спрос достиг €2.3 млрд. Организаторами размещения выступили Citi, Societe Generale, UBS и FHS.
«В последнее время Казахстан прибегает к займам в евро с целью диверсификации портфеля заимствований и дедолларизации экономики», – отметил один из организаторов размещения.
Первый выпуск объёмом €500 млн со ставкой купона 0.6% годовых погашается в сентябре 2026 года, второй на €650 млн со ставкой купона 1.5% – в сентябре 2034 года.
Суммарный спрос достиг €2.3 млрд. Организаторами размещения выступили Citi, Societe Generale, UBS и FHS.
«В последнее время Казахстан прибегает к займам в евро с целью диверсификации портфеля заимствований и дедолларизации экономики», – отметил один из организаторов размещения.
Книга по облигациям Евроторга серии 01 открыта до 15:00 (мск)
Объем доп. выпуска №1: 5 млрд
Срок обращения: 10 лет
Ориентир по цене размещения: 102.5-103% от номинала
Ориентир доходности: 10.58-10.41% годовых
Дата размещения: 30 сентября
Организаторы: BCS Global Markets, ВТБ Капитал, Газпромбанк, Московский кредитный банк, БК Регион, Ренессанс Капитал, Совкомбанк
Объем доп. выпуска №1: 5 млрд
Срок обращения: 10 лет
Ориентир по цене размещения: 102.5-103% от номинала
Ориентир доходности: 10.58-10.41% годовых
Дата размещения: 30 сентября
Организаторы: BCS Global Markets, ВТБ Капитал, Газпромбанк, Московский кредитный банк, БК Регион, Ренессанс Капитал, Совкомбанк
🚂РЖД размещает два транша евробондов в швейцарских франках
Срок обращения траншей – 6 и 8 лет.
Индикативная ставка купона по траншу с погашением через 6 лет – 1% годовых, через 8 лет – 1.25% годовых. Ориентир доходности по 6-летним евробондам – 0.943-0.993% годовых, по 8-летним – 1.19-1.29% годовых.
С 24-25 сентября компания проводила встречи с инвесторами, посвященные возможному размещению еврооблигаций. Road show прошли в Женеве и Цюрихе.
Организаторы размещения – UBS и ВТБ Капитал.
Срок обращения траншей – 6 и 8 лет.
Индикативная ставка купона по траншу с погашением через 6 лет – 1% годовых, через 8 лет – 1.25% годовых. Ориентир доходности по 6-летним евробондам – 0.943-0.993% годовых, по 8-летним – 1.19-1.29% годовых.
С 24-25 сентября компания проводила встречи с инвесторами, посвященные возможному размещению еврооблигаций. Road show прошли в Женеве и Цюрихе.
Организаторы размещения – UBS и ВТБ Капитал.
Cbonds
🚂РЖД размещает два транша евробондов в швейцарских франках Срок обращения траншей – 6 и 8 лет. Индикативная ставка купона по траншу с погашением через 6 лет – 1% годовых, через 8 лет – 1.25% годовых. Ориентир доходности по 6-летним евробондам – 0.943-0.993%…
⚡️Обновлены ориентиры доходности: по 6-летнему траншу – 0.888-0.938% годовых, по 8-летнему – 1.188-1.288% годовых. Объем размещения – от 275 млн по 6-летнему траншу и от 125 млн по 8-летнему.
Cbonds
Книга по облигациям Евроторга серии 01 открыта до 15:00 (мск) Объем доп. выпуска №1: 5 млрд Срок обращения: 10 лет Ориентир по цене размещения: 102.5-103% от номинала Ориентир доходности: 10.58-10.41% годовых Дата размещения: 30 сентября Организаторы:…
⚡️Обновлены ориентиры: цена размещения – не ниже 103% годовых, эффективная доходность – 10.41% годовых
Cbonds
🚂РЖД размещает два транша евробондов в швейцарских франках Срок обращения траншей – 6 и 8 лет. Индикативная ставка купона по траншу с погашением через 6 лет – 1% годовых, через 8 лет – 1.25% годовых. Ориентир доходности по 6-летним евробондам – 0.943-0.993%…
⚡️Объем размещения – от 325 млн по 6-летнему траншу и от 150 млн по 8-летнему.
Владельцам облигаций «Финанс-Авиа» – присоединяйтесь к иску в защиту прав держателей облигаций
В Арбитражном суде ХМАО-ЮГРА рассматривается дело А75-14707/2019 о признании недействительными решений, принятых на общем собрании владельцев облигаций «Финанс-Авиа» выпусков серий 01 и 02 об избрании ПВО и о согласии на заключение новации, по условиям которой эмитент освобождается от уплаты купонного дохода, а номинальная стоимость облигаций погашается в 2054 году.
Истец Давыдовский Сергей Васильевич предлагает всем владельцам облигаций «Финанс-Авиа» присоединиться к иску.
👉🏻Подробности и порядок присоединения
В Арбитражном суде ХМАО-ЮГРА рассматривается дело А75-14707/2019 о признании недействительными решений, принятых на общем собрании владельцев облигаций «Финанс-Авиа» выпусков серий 01 и 02 об избрании ПВО и о согласии на заключение новации, по условиям которой эмитент освобождается от уплаты купонного дохода, а номинальная стоимость облигаций погашается в 2054 году.
Истец Давыдовский Сергей Васильевич предлагает всем владельцам облигаций «Финанс-Авиа» присоединиться к иску.
👉🏻Подробности и порядок присоединения
Cbonds
Книга по облигациям Сбербанка открыта до 15:00 (мск) Объем: benchmark size Срок обращения: 2 года Ориентир ставки купона: 7.05% годовых Ориентир эффективной доходности: 7.17% годовых Дата размещения: 27 сентября Организаторы: Альфа-Банк, Sberbank CIB
⚡️Объем размещения – 25 млрд рублей. Финальный ориентир по купону – 7.05% годовых, эффективной доходности – 7.17% годовых.
Cbonds
🚂РЖД размещает два транша евробондов в швейцарских франках Срок обращения траншей – 6 и 8 лет. Индикативная ставка купона по траншу с погашением через 6 лет – 1% годовых, через 8 лет – 1.25% годовых. Ориентир доходности по 6-летним евробондам – 0.943-0.993%…
⚡️Обновлены ориентиры доходности: по 6-летнему траншу – 0.898% годовых (спред к mid-swap – 155 б.п.), по 8-летнему – 1.195% годовых (спред к mid-swap – 170 б.п.).
Вечерний дайджест
⛏«Ультра» утвердила условия дебютного выпуска серии БО-П01 на 70 млн рублей. Срок обращения – 3 года. Компания занимается оптовой торговлей черными металлами. Ставка 1-36 купонов установлена на уровне 15% годовых.
🏠«ДОМ.РФ Ипотечный агент» утвердил условия выпуска ипотечных облигаций серии АИЖК-002 на 95.7 млрд рублей. Срок обращения – 30 лет.
🌾Россельхозбанк зарегистрировал три программы субординированных облигаций – на 150 млрд рублей, 1 млрд долларов и 1 млрд евро. Срок действия программ не ограничен.
@Cbonds
⛏«Ультра» утвердила условия дебютного выпуска серии БО-П01 на 70 млн рублей. Срок обращения – 3 года. Компания занимается оптовой торговлей черными металлами. Ставка 1-36 купонов установлена на уровне 15% годовых.
🏠«ДОМ.РФ Ипотечный агент» утвердил условия выпуска ипотечных облигаций серии АИЖК-002 на 95.7 млрд рублей. Срок обращения – 30 лет.
🌾Россельхозбанк зарегистрировал три программы субординированных облигаций – на 150 млрд рублей, 1 млрд долларов и 1 млрд евро. Срок действия программ не ограничен.
@Cbonds
УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
6.95% (🔻2 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7.5% (🔻1 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3.76% (🔺1 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
13.5%
🗓 Календарь событий
1. Сбор заявок
🏦Московский кредитный банк, 001P-01 (5 млрд)
🏛МБЭС, 001P-01 (5 млрд)
🏢Группа ЛСР (ПАО), 001P-04 (5 млрд)
2.Размещения
🚇ТКК, класс А3 (1.4 млрд)
💰Сбербанк России, 001P-SBER13 (25 млрд)
3. Оферты
🛢СамараТрансНефть-Терминал, БО-02 (3 млрд)
💵Концерн РОССИУМ, 01 (10 млрд)
📋РЕСО Гарантия, 03 (3 млрд)
📠Авенир, 02 ($17.4 млн)
🚙ПР-Лизинг, 001P-01 (100 млн)
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
6.95% (🔻2 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7.5% (🔻1 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3.76% (🔺1 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
13.5%
🗓 Календарь событий
1. Сбор заявок
🏦Московский кредитный банк, 001P-01 (5 млрд)
🏛МБЭС, 001P-01 (5 млрд)
🏢Группа ЛСР (ПАО), 001P-04 (5 млрд)
2.Размещения
🚇ТКК, класс А3 (1.4 млрд)
💰Сбербанк России, 001P-SBER13 (25 млрд)
3. Оферты
🛢СамараТрансНефть-Терминал, БО-02 (3 млрд)
💵Концерн РОССИУМ, 01 (10 млрд)
📋РЕСО Гарантия, 03 (3 млрд)
📠Авенир, 02 ($17.4 млн)
🚙ПР-Лизинг, 001P-01 (100 млн)
@Cbonds
Книга по облигациям МБЭС открыта до 15:00 (мск)
Объем: не менее 5 млрд
Срок обращения: 10 лет
Срок до оферты: 3 года
Ориентир ставки купона: 8-8.25% годовых
Ориентир эффективной доходности: 8.16-8.42% годовых
Дата размещения: 9 октября
Организаторы: Райффайзенбанк, Россельхозбанк, Sberbank CIB, Совкомбанк
Объем: не менее 5 млрд
Срок обращения: 10 лет
Срок до оферты: 3 года
Ориентир ставки купона: 8-8.25% годовых
Ориентир эффективной доходности: 8.16-8.42% годовых
Дата размещения: 9 октября
Организаторы: Райффайзенбанк, Россельхозбанк, Sberbank CIB, Совкомбанк
Книга по облигациям Московского Кредитного Банка открыта до 15:00 (мск)
Объем: 5 млрд
Срок обращения: 3 года
Ориентир ставки купона: 8.75-8.95% годовых
Ориентир эффективной доходности: 8.94-9.15% годовых
Дата размещения: 4 октября
Организаторы: БК РЕГИОН, ВТБ Капитал, Московский Кредитный Банк
Объем: 5 млрд
Срок обращения: 3 года
Ориентир ставки купона: 8.75-8.95% годовых
Ориентир эффективной доходности: 8.94-9.15% годовых
Дата размещения: 4 октября
Организаторы: БК РЕГИОН, ВТБ Капитал, Московский Кредитный Банк
Книга по облигациям Группы ЛСР открыта до 15:00 (мск)
Объем: не менее 5 млрд
Срок обращения: 5 лет
Ориентир ставки купона: 8.6-8.75% годовых
Ориентир эффективной доходности: 8.88-9.04% годовых
Дата размещения: 4 октября
Организаторы: Альфа-Банк, Московский Кредитный Банк, Банк ФК Открытие, Россельхозбанк, Совкомбанк
Объем: не менее 5 млрд
Срок обращения: 5 лет
Ориентир ставки купона: 8.6-8.75% годовых
Ориентир эффективной доходности: 8.88-9.04% годовых
Дата размещения: 4 октября
Организаторы: Альфа-Банк, Московский Кредитный Банк, Банк ФК Открытие, Россельхозбанк, Совкомбанк
👍1